淺議我國商業(yè)銀行公司治理的存在問題

1、淺議我國商業(yè)銀行公司治理的存在問題民生銀行案例分析唐菁菁 廣西大學(xué)商學(xué)院于豐滔 廣西財經(jīng)學(xué)校摘要隨著市場經(jīng)濟體制改革的深入以及世界貿(mào)易組織的加入，我國國有商業(yè)銀行面臨越來越大的沖擊。構(gòu)建良好 的銀行治理結(jié)構(gòu)是我國國有商業(yè)銀行改革的關(guān)鍵。目前我國國有商業(yè)銀行公司治理結(jié)構(gòu)存在一定的缺陷，主要有產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)單一，委托代理鏈務(wù)長，存在明顯的內(nèi)部人控制，缺乏有效的管理者激勵機制以及信息披露制度方面的問題。為此，我們通過分析中國民生銀行高管獎勵自己5000萬元的案例并針對我國國有商業(yè)銀行現(xiàn)存缺陷，提出了相應(yīng)的改進(jìn)建議。關(guān)鍵詞商業(yè)銀行公司治理改進(jìn)建議一、引言2007年，中國民生銀行因為某些違規(guī)事件受到銀監(jiān)會的調(diào)

2、查，而此前民生銀行的公司治理制度一直作為我國商業(yè)銀行的典 范，因此該案例在銀行界引起了強烈的反響，我們試圖通過對民 生銀行的公司治理缺陷進(jìn)行分析，并且提出對我國商業(yè)銀行公司 治理改革的一些建議。二、案例分析我們發(fā)現(xiàn)在民生銀行的眾多違規(guī)現(xiàn)象中，有一條最為引人注目。民生銀行第四屆董事會戰(zhàn)略發(fā)展委員會第一次會議審議研究了激勵政策：建立董事會獎勵基金：建立融資和投資并購工作獎勵制度：對第三屆經(jīng)營班子實施5000萬元一次性獎勵；對股權(quán)分置改革領(lǐng)導(dǎo)小組和相關(guān)人員實施2000萬元一次性獎勵。從民生銀行公司章程中，我們可以看到 該委員會并沒有這項權(quán)力，這種做法明顯屬于越權(quán)行為，而且做出該獎勵決定的人員大多既是

3、 “運動員”又是”裁判員”。而這種情況出現(xiàn)的原因我們可以從以下幾個方面加以分析。1 從民生銀行各部門的權(quán)力義務(wù)來看董事會與管理層、董 事會各委員會之間的權(quán)力界限不明確，職責(zé)不清晰 很容易導(dǎo)致 權(quán)力的濫用，權(quán)力出現(xiàn)越位現(xiàn)象嚴(yán)重。民生銀行下設(shè)的董事會專門委員會之間的權(quán)力義務(wù)不明確 致使董事會戰(zhàn)略發(fā)展委員會做出明顯越權(quán)的行為卻沒有得到有效制止 而是聽之任之。戰(zhàn)略管理委員會本來的職責(zé)應(yīng)是負(fù)責(zé)制定商業(yè)銀行經(jīng)營目標(biāo)和長期發(fā)展戰(zhàn)略，監(jiān)督 檢查年度經(jīng)營計劃、投資方案的執(zhí)行情況，但民生銀行的戰(zhàn)略發(fā)展委員會卻越權(quán)行使了股東大會的權(quán)力，薪酬制度 與經(jīng)營戰(zhàn)略關(guān)系紊亂將導(dǎo)致不良后果。2 從民生銀行的股權(quán)結(jié)構(gòu)來看民生銀行

4、的股權(quán)較為分散， 股權(quán)分散本是公司治理的良好基礎(chǔ)?？梢员苊狻耙还瑟毚蟆爆F(xiàn)象 發(fā)生，但是在我國的現(xiàn)實情況下，股權(quán)太過分散可能會導(dǎo)致“一會獨大”現(xiàn)象出現(xiàn)，所有的股東都不愿監(jiān)督公司的運營，都希望在公司的成長過程中”搭便車”，導(dǎo)致股東大會不能有效地行使自己的權(quán)利 發(fā)揮自己應(yīng)有的作用，監(jiān)督董事會的運行，致使董事會出現(xiàn)越權(quán)行為也沒有得到有效的遏制。3 從監(jiān)事會的職責(zé)來看監(jiān)事會應(yīng)監(jiān)督公司的一切經(jīng)營活動， 以董事會和總經(jīng)理為監(jiān)督對象，在監(jiān)督過程中 隨時要求董事會和經(jīng)理人員糾正違反公司章程的越權(quán)行為 但是，在民生銀行的運營 過程中，監(jiān)事會明顯處于缺位狀態(tài)流于形式，沒有起到對董事會的全面監(jiān)督責(zé)任。致使董事會戰(zhàn)略發(fā)

5、展委員會做出越權(quán)行為，損害股東和其他利益相關(guān)者的利益時未能起到有效地監(jiān)督作用。4 從民生銀行的激勵約束機制來看，經(jīng)濟合作與發(fā)展組織(OECD)認(rèn)為：“良好的公司治理給予董事會及管理層適當(dāng)?shù)募睿?使他們始終不懈的追尋符合公司及股東的目標(biāo)及利于監(jiān)控，從而有效的利用資源?！钡俏覀兛吹矫裆y行形成的激勵約束機制似 乎并不完善 其激勵機制更加像一把為高層人員加薪的保護(hù)傘， 而約束機制卻長期處于缺位狀態(tài)。在這種環(huán)境下致使董事會在越 權(quán)謀取自身利益時有恃無恐。所以說只有獎懲并舉，在董事會或經(jīng)理層取得績效時給予和其取得的績效相一致的獎勵，在其越權(quán)損害股東和其他利益相關(guān)者的利益時處以相應(yīng)地懲罰，增加其謀取自

6、身利益和違規(guī)的成本，才能在公司的管理過程中形成有效的 激勵約束機制，才符合公司的長遠(yuǎn)發(fā)展目標(biāo)，而不是短期行為。5從建立良好的內(nèi)部制衡結(jié)構(gòu)來看 吳敬璉(1994)認(rèn)為：“公司治理的概念是，所有者、董事會和高級經(jīng)理人員三者之間 形成一種相互制衡結(jié)構(gòu)。所有者將自己的資產(chǎn)交于董事會管理 公司董事會是最高決策機構(gòu)，擁有雇用獎懲高級人員權(quán)，而高級人員在董事會授權(quán)范圍內(nèi)對公司進(jìn)行管理和經(jīng)營?！痹诠舅袡?quán)和經(jīng)營權(quán)分離的情況下，這種良好的內(nèi)部制衡結(jié)構(gòu)對于公司的治理顯得尤為重要。6 從銀行董事會成員道德價值觀來看 戰(zhàn)略發(fā)展委員會之所以會做出此種決定是為某些董事會成員自身謀取利益，我們可以看到，做出該決定的人員大

7、多既是”運動員“又是”裁判員“， 由于理性經(jīng)濟人的存在 所以對于擁有決策權(quán)力的董事會成員及 高層管理人員應(yīng)要求有更高的道德價值準(zhǔn)則 以減少股東的委托 代理成本，避免有損股東利益和公司長遠(yuǎn)發(fā)展的現(xiàn)象出現(xiàn)。三、對于完善我國商業(yè)銀行公司治理的建議通過對民生銀行的公司治理案例分析可以看到，我國商業(yè)銀行的公司治理機制還存在多處待完善之處，需要在以后的運營當(dāng)中逐步加強和完善，以使銀行走上良性發(fā)展的道路。而國際上商業(yè)銀行公司治理的成熟做法主要包括：一是建立戰(zhàn)略目標(biāo)和制定明晰的銀行組織內(nèi)部的職責(zé)和責(zé)任，確保各級部門各司其職保證工作的有效開展；二是明確董事在公司治理中的作用確保董事勝任稱職不會違規(guī)操作不會受到管

8、理層或外部因素的不適當(dāng)影響，：三是建立內(nèi)部審計師的工作制度。發(fā)揮他們的重要控制功能，確保董事會和高級管理層受到適當(dāng)和有 效的監(jiān)督：四是以透明的方式進(jìn)行公司治理，完善信息披露制度， 完善外部約束機制：五是確保激勵補償方法與銀行的戰(zhàn)略目標(biāo)控制環(huán)境和道德價值一致。 通過與國際上商業(yè)銀行公司治理的基本做法比較，我們可以就我國商業(yè)銀行的公司治理提出一些建議。 1 完善公司治理機制。完善公司治理的有效機制建立健全內(nèi)部制衡機制，在完成組建股東大會一董事會一經(jīng)理層一監(jiān)事會的公司治理結(jié)構(gòu)后還應(yīng)切實加強這幾個部門分工協(xié)作、相互制衡的作用，保證銀行決策的正確性 經(jīng)營的高效性，監(jiān)管的有效性，保證風(fēng)險得到及時的關(guān)注和控

9、制。應(yīng)特別強調(diào)董事會各專門委員會的作用明確各委員會的權(quán)利和義務(wù)，其運作規(guī)則和溝通平臺需要進(jìn)一步研究搭建進(jìn)一步理清董事會、監(jiān)事會、董事會專門委員會，經(jīng)營班子之間的職責(zé)邊界。2 制定明確清晰的戰(zhàn)略目標(biāo)。BASEL委員會認(rèn)為：銀行經(jīng)營不能沒有戰(zhàn)略目標(biāo)和指導(dǎo)性的價值準(zhǔn)則。我國商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)明確清晰的戰(zhàn)略目標(biāo)并制定相應(yīng)的完成中長期目標(biāo)的具體實施步驟和措施，保證公司的運營按照戰(zhàn)略目標(biāo)進(jìn)行，提高銀行的市場競爭力，同時，加強公司各職能部門按照戰(zhàn)略目標(biāo)開展日常工作，保證銀行戰(zhàn)略目標(biāo)的實現(xiàn)提高銀行在社會和行業(yè)中的地位。 3 合理定位治理目標(biāo)。單一的效益最大化目標(biāo)不符合我國的現(xiàn)實國情我國商業(yè)銀行的治理目標(biāo)，從宏觀上來

10、說，要實現(xiàn)社會效益的最大化，從微觀上來說應(yīng)實現(xiàn)銀行價值最大化。商業(yè)銀行在運營過程中應(yīng)對公司治理的目標(biāo)進(jìn)行合理定位既要注重銀行自身利潤的最大化 同時也要實現(xiàn)社會效益的最大化 兩者要相互協(xié)調(diào)，齊頭并進(jìn)。 4 建立長期有效的激勵約束機制。建立符合銀行長遠(yuǎn)發(fā)展的有效的激勵約束機制，防止董事會，經(jīng)理層的短期行為。首先應(yīng)明確有效激勵機制的建立要有明確的業(yè)績考核與評價體系，準(zhǔn)確 衡量決策機構(gòu)、高級管理人員以及員工個人對于銀行所做的貢獻(xiàn)。為此，要在科學(xué)衡量業(yè)績的基礎(chǔ)上根據(jù)業(yè)績和貢獻(xiàn)進(jìn)行激勵 如將高級管理人員收入與部門業(yè)績掛鉤、將員工收益與銀行的長期效益聯(lián)系起來等形成現(xiàn)代商業(yè)銀行以工資 獎金、社會 保險、公積金以及股權(quán)等多種方式在內(nèi)的、科學(xué)合理的收八分配新機制。此外 還要不斷拓寬競爭上崗的層面 真正做到競爭的公開，公平和公正。5 建立信息報告制度和完善信息披露制度。盡快建立信息報告制度和完善信息披露制度，完善信息溝通渠道，要求管理層定期向董事會董事報告銀行經(jīng)營事項，以監(jiān)測管理層在日常經(jīng)營。 過程中是否有違銀行的發(fā)展戰(zhàn)略目標(biāo)承擔(dān)過多風(fēng)險是否存在損害銀行利益追求自身利益的現(xiàn)象。同時加強對外信息披露的真實性、透明性、及時性 積極構(gòu)建和投資者的