2022年律師盡職盡責調查報告

1、高品質文檔2022年律師盡職盡責調查報告 （一）有什么用 律師盡職調查報告這種文件形式是最近十年漸漸傳入中國，現(xiàn)在已經(jīng)被廣泛地運用在公司并購、股權或項目轉讓、資產(chǎn)或債務重組、證券上市、不良資產(chǎn)買賣以及其他的重大經(jīng)濟活動當中。據(jù)報告，聞名的摩托羅拉公司在打算進入中國投資之前，所花費的盡職調查費用高達億美元。 什么是律師盡職調查報告？通俗一點來講，就是在雙方達成交易之前，一方托付律師對交易雙方背景、交易標的合法性以及交易模式和程序進行調查和了解狀況，并形成書面報告供交易一方參考。盡職調查是努力將交易信息從不對稱到對稱的過程（當然，也存在制造新的信息不對稱的可能），從而有效削減或最大限度消退由于信息

2、不對稱對交易雙方所造成的風險。因此，盡職調查的結果對雙方是否最終達成交易起著特別關鍵的作用。 盡職調查是交易雙方博弈的重要環(huán)節(jié)。買方聘請律師進行盡職調查，就是要通過律師的專業(yè)眼光，發(fā)覺交易當中的瑕疵、風險和不完善之處，因此買方更情愿盡可能多了解賣方的狀況尤其是負面信息。對于賣方而言，協(xié)作律師進行盡職調查是促使交易勝利的前提條件，但是，賣方必需在盡量供應足夠多的信息和盡量少供應負面信息之間進行權衡，若信息供應過于全面，則可能導致買方將來的法律索賠訴訟，賣方會有心理顧慮；若過份夸大負面信息，則買賣雙方都可能臨陣退卻。所以，律師在進行盡職調查時應當充分考慮到買賣雙方的心理不同、期望差異和顧慮，對于賣

3、方關鍵材料供應不足之處，應當窮追猛打，鍥而不舍，如此才真正顯示出律師的作用；對于次要問題，則應當在提示買方存在風險的前提下敏捷處理，避開成為交易殺手。 （二）怎么寫 、封面 盡職調查報告一般需要制作獨立的封面，以表示莊重。封面形式各間律所風格不一，不需統(tǒng)一要求。 、前言 主要分為如下五個部分進行陳述： l托付來源、托付事項和詳細要求； l調查手段和調查工作概要； l出具報告的前提； l報告使用方法和用途； l導入語。 如下是一份關于銀行托付某律師事務所進行貸款債權及其附屬權益進行調查分析的法律盡職調查報告前言部分的樣本： 【范本：法律盡職調查報告的前言部分寫作方法】 注：以下說明托付來源、托付

4、事項和詳細要求 依據(jù)××銀行××支行（下稱“××銀行”）與××律師事務所（下稱“本所”）簽訂的項目盡職調查托付合同，以及中華人民共和國律師法以及相關法律法規(guī)的規(guī)定，本所接受××銀行的托付，作為整體處置××公司（下稱“主債務人”）項目（下稱“本項目”）的專項法律顧問，就本項目的債權及擔保債權權益有關事宜（下稱“本項債權”），出具本盡職調查報告。 注：以下說明調查手段和調查工作概要 為出具本法律意見書，本所律師批閱了××銀行供應的與本項債權相關的法律文件的復印

5、件，走訪了相關的政府部門，并就有關事實向××銀行有關人員進行詢問、聽取了有關人員的陳述和說明。 注：以下說明出具報告的前提 本法律意見書基于以下前提作出：有關文件副本或復印件與原件全都，其原件及其上的簽字和印章均屬真實；有關文件及陳述和說明是完整和有效的，并無任何重大遺漏或誤導性陳述；且無任何應披露而未向本所披露，但對本項債權的合法成立、存續(xù)、數(shù)額等有重大影響的事實。 在本法律意見書中，本所僅依據(jù)本法律意見書出具日前已經(jīng)發(fā)生或存在的事實及本所對該等事實的了解和本所對我國現(xiàn)行法律、法規(guī)和規(guī)范性文件的理解發(fā)表法律意見。對于沒有完整書面文件支持的事實，本所依據(jù)政府部門供應的文件、

6、專業(yè)閱歷和常識進行了肯定的假設并基于該等假設進行法律分析和作出結論，而該等假設可能與事實存在差異或不符。 注：以下說明報告使用方法和用途 本法律意見書的任何使用人應當清晰：盡管本所律師已盡力對所把握的事實和文件進行專業(yè)分析并作出結論，但鑒于各個法律從業(yè)者對特定事實的認定和對法律的理解不行避開地存在差異，且法律理論與實踐也不行避開地存在差異，因此司法實踐結果可能與本法律意見的推斷存在差異。本法律意見書所認定的事實以及得出的法律結論僅為本律師作出的客觀陳述及獨立法律推斷，不構成對相關法律事實、法律關系、法律效力或其他法律屬性的最終確認、保證或承諾。使用人針對本項債權的任何打算均只能被理解為是基于自

7、己的獨立推斷而非本法律意見作出。 本所在此同意，××銀行可以將本法律意見書作為本項目的附屬文件，供有關各方參考使用，除此之外，不得被任何人用于其他任何目的和用途。 注：以下為正文導入語 本所律師根據(jù)中國律師行業(yè)公認的業(yè)務標準、道德規(guī)范和勤勉盡責精神，出具盡職調查報告如下： 、正文 以一份某企業(yè)并購項目當中的律師盡職調查報告為例，正文由如下部分組成： l并購主體必需調查交易主體設立的程序、資格、條件、方式等是否符合當時法律、法規(guī)和規(guī)范性文件的規(guī)定，包括交易主體設立過程中有關資產(chǎn)評估、驗資等是否履行了必要程序，是否符合當時法律、法規(guī)和規(guī)范性文件的規(guī)定，涉及國有資產(chǎn)時是否取得有關

8、批準。此外，還要調查交易主體現(xiàn)時是否合法存續(xù)，是否存在持續(xù)經(jīng)營的法律障礙，其經(jīng)營范圍和經(jīng)營方式是否符合有關法律、法規(guī)和規(guī)范性文件的規(guī)定，其將來的存續(xù)是否存在限制性因素等等。 l組織結構主要調查企業(yè)的組織機構圖、規(guī)章制度、歷次董事會、股東會、監(jiān)事會的決議、會議記錄等。對在有關部門備案的文件，應當?shù)接嘘P部門去核查驗證。 l關聯(lián)方主要調查與并購主體存在法律上的關聯(lián)關系的各方以及其他利益相關者。詳細包括但不限于控股股東、控股子公司、實際掌握人、債權人、債務人、消費者、監(jiān)管部門等。同時視乎客戶的托付要求，有可能對其核心成員的道德信用也納入調查范圍，因為道德風險可能會引發(fā)其他諸如經(jīng)營、法律、財務等風險。當

9、然，鑒于中國目前的信用體系并不完善，這方面的有效調查手段很少，因此在實際調查當中這方面的調查多數(shù)流于形式。 l主要財產(chǎn)調查體現(xiàn)為以下幾個方面：首先，權屬查證。有形財產(chǎn)如土地使用權、房產(chǎn)、設備等，無形財產(chǎn)如商標、專利、著作權或特許經(jīng)營權等，主要審查財產(chǎn)以及已經(jīng)取得完備的權屬證書，若未取得，還需調查取得這些權屬證書是否存在法律障礙；其次，權利限制。調查財產(chǎn)是否存在權利被限制例如抵押、質押等狀況，調查財產(chǎn)是否存在產(chǎn)權糾紛或潛在糾紛；第三，現(xiàn)場核實。調查財產(chǎn)是否存在租賃狀況以及租賃的合法有效性等問題。 l經(jīng)營狀況主要包括行業(yè)進展的來龍去脈、產(chǎn)業(yè)政策的演化、對外簽訂的合作協(xié)議、管理詢問協(xié)議、討論和開發(fā)協(xié)

10、議；供貨商的狀況；主要購貨合同和供貨合同以及價格確定、相關條件及特許權規(guī)定；市場開拓、銷售、特許經(jīng)營、托付代理、以及獨立銷售商的名單；消費者的清單；有關存貨管理程序的狀況；主要競爭者的名單；產(chǎn)品銷售模式及其配套文件等；作出的有關產(chǎn)品質量保證文件；有關廣告、公共關系的書面協(xié)議等等。 l債權債務企業(yè)的債權債務對將來的權益會產(chǎn)生重大影響，但又難以僅從表面文件發(fā)覺，所以往往是陷阱所在。因此，對于企業(yè)的應收應付款項應當重點調查其合法性和有效性；在調查將要履行、正在履行以及雖已履行完畢但可能存在潛在糾紛的重大合同的合法性、有效性和訴訟時效的同時，核查其是否存在潛在的風險；在調查企業(yè)對外或有負債狀況時，應著

11、重對抵押、質押、保證以及其他保證和承諾的風險進行核查。此外，對于企業(yè)經(jīng)營過程當中常見的因環(huán)境愛護、學問產(chǎn)權、產(chǎn)品質量、勞動平安等緣由產(chǎn)生的侵權之債也應當納入債權債務的調查范圍之內(nèi)逐一予以核實。 l環(huán)境愛護應當調查企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動和已經(jīng)投資和擬投資項目是否符合有關環(huán)境愛護的要求，是否具有相關的環(huán)境評測報告和證書。 l產(chǎn)品質量企業(yè)產(chǎn)品是否符合有關產(chǎn)品質量和技術監(jiān)督標準，是否具有相關的產(chǎn)品質量證書。 l財務調查財務狀況是企業(yè)經(jīng)營狀況和資產(chǎn)質量的重要標志之一。但是，基于避稅或其他緣由，企業(yè)的財務狀況和數(shù)據(jù)往往有不同的處理方式，有時候并不真實反映企業(yè)的真實狀況。因此，有必要對財務數(shù)據(jù)作必要的調查，這類

12、調查一般是托付會計師事務所進行的，主要包括以下內(nèi)容：銷售收入；產(chǎn)品銷售成本；市場開拓狀況；研發(fā)的投入與收益狀況；原始財務報表；經(jīng)過審計的財務報表；采納新的會計準則與原有會計準則的不同之處所產(chǎn)生的影響；會計政策可選擇條件的不同選擇所產(chǎn)生的影響，等等。 l人力資源在這方面應調查的信息資料需包括以下內(nèi)容：主要人才的個人檔案；聘用合同資料；勞動行政管理部門有關員工福利規(guī)定的文件；保密協(xié)議；學問產(chǎn)權協(xié)議；競業(yè)禁止協(xié)議；經(jīng)營管理者和關鍵人員的年薪和待遇歷史狀況與現(xiàn)狀；員工利益的將來支配，如退休金、股票期權、獎金、利益共享、保險、丟失勞動力量補助、儲蓄、離職、節(jié)假日、度假和因病離職的待遇等；人才流淌的詳細狀

13、況；員工糾紛的詳細狀況，等等。 l保險調查的范圍主要是保險合同、保險證明和保險單，險種主要是一般責任保險、產(chǎn)品責任保險、火險或其他災難險、董事或經(jīng)營管理者的責任險，以及雇員的養(yǎng)老、失業(yè)、工傷保險等。 l訴訟或懲罰針對企業(yè)可能存在尚未了結的或可預見的重大訴訟、仲裁及行政懲罰案件，以走訪相關部門的形式予以調查核實。另外，還應當調查企業(yè)高級管理層如董事長、總經(jīng)理等核心管理層人員是否存在尚未了結的或可預見的重大訴訟、仲裁及行政懲罰案件。 l優(yōu)待政策由于我國存在名目繁多且行政級別不同的稅收優(yōu)待、財政補貼，假如并購主體存在享受稅收優(yōu)待、財政補貼的情形，則要對相應的政策是否合法、合規(guī)、真實、有效予以特殊關注，在某些情形下，這些政策是企業(yè)生存和贏利的關鍵。 l地方政策鑒于我國地域狀況差別很大，我國法律的規(guī)定僅僅是原則性的，各地區(qū)的行政規(guī)章在理解和執(zhí)行上往往有很大差異，例如報批時間上的不同和報批文件制作要求的差異等，這些差異將對交易雙方的成本核算構成直接影響，有時甚至直接影響交易結構。因此，在盡職調查報告當中加入此部分調查特別有必要。主要包括兩類內(nèi)容，一是地方政府、部門針對本行政區(qū)域內(nèi)全部企業(yè)的普遍規(guī)定，如行業(yè)投資政策、稅收優(yōu)待政策、財政補貼政策、反不正值競爭、環(huán)境愛護、平安衛(wèi)生等；一類是針特定行業(yè)或范圍企業(yè)的特別政策，如：審批程序、審批條件和各類