授信業(yè)務(wù)換算公式

1、1、 營運(yùn)資金流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債 營運(yùn)資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款 有效資產(chǎn)總資產(chǎn)待攤費(fèi)用長期待攤費(fèi)用2、 權(quán)益回報(bào)比稅前利潤有形資產(chǎn)（對(duì)債權(quán)的保障程度）3、 有形資產(chǎn)所有者權(quán)益（凈資產(chǎn)）無形資產(chǎn)遞延資產(chǎn)4、 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）賒銷收入應(yīng)收賬款平均余額 賒銷收入=銷售收入現(xiàn)銷收入銷售退回銷售折讓銷售折扣 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)計(jì)算期天數(shù)應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)次數(shù)5、 存貨周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）銷售成本平均存貨余額 存貨持有天數(shù)計(jì)算期天數(shù)存貨周轉(zhuǎn)次數(shù) 銷售利潤率（毛利率）銷售利潤凈銷售收入6、 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率營業(yè)收入凈額平均資產(chǎn)總額7、 權(quán)益回報(bào)比稅前凈利潤有形凈資產(chǎn)100 折舊率當(dāng)期累計(jì)折舊固定資產(chǎn)平均余額計(jì)算期月份128、 固

2、定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率銷售收入凈額固定資產(chǎn)平均余額1009、 現(xiàn)金比率現(xiàn)金資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債10010、 應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)率購貨成本應(yīng)付賬款平均余額11、 權(quán)益比率所有者權(quán)益總資產(chǎn)12、 杠桿比率總負(fù)債所有者權(quán)益13、 償債能力比率（總負(fù)債現(xiàn)金銀行存款）（經(jīng)營現(xiàn)金凈流量投資現(xiàn)金凈流量）14、 外部融資比率（經(jīng)營性應(yīng)付項(xiàng)目增（減）凈額籌資現(xiàn)金流入量）現(xiàn)金流入量總額15、 生產(chǎn)周期長度存貨持有天數(shù)應(yīng)收賬款持有周轉(zhuǎn)天數(shù)16、 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率銷售收入流動(dòng)資產(chǎn)平均余額17、 毛利率（銷售收入銷售成本）銷售收入10018、 平均總資產(chǎn)（期初資產(chǎn)+期末資產(chǎn)）219、 流動(dòng)比流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債 （一般大于2：1較合適）20、 速動(dòng)

3、比（流動(dòng)資產(chǎn)存貨）流動(dòng)負(fù)債 （最低限0.5：1，一般為1）21、 凈利潤率凈利潤銷售收入22、 凈資產(chǎn)所有者權(quán)益23、 利息保障倍數(shù)（利潤總額財(cái)務(wù)費(fèi)用）財(cái)務(wù)費(fèi)用24、 管理費(fèi)用率管理費(fèi)用銷售收入25、 息稅前利潤（利潤總額財(cái)務(wù)費(fèi)用）財(cái)務(wù)費(fèi)用26、 負(fù)債收入比負(fù)債銷售收入27、 流動(dòng)負(fù)債比重流動(dòng)負(fù)債資產(chǎn)總計(jì)28、 長期負(fù)債比重長期負(fù)債資產(chǎn)總計(jì)29、 銀行現(xiàn)金流凈利潤折舊（與攤銷）當(dāng)年利息明年到期長期借款明年短期借款利息30、 抵押率貸款本息抵押物評(píng)估值70% （一般以70%的抵押率為確定貸款最高額度）31、 總資產(chǎn)報(bào)酬率=凈利潤平均總資產(chǎn)總資產(chǎn)利潤率=利潤總額平均總資產(chǎn)32、 EBITDA（息稅

4、前收入）凈利潤所得稅利息支出當(dāng)期折舊當(dāng)其無形資產(chǎn)攤銷備注：成本，流動(dòng)性分析；收入，獲利能力分析。企業(yè)財(cái)務(wù)分析指標(biāo) 變現(xiàn)能力 流動(dòng)比率 速動(dòng)比率 資產(chǎn)管理 存貨周轉(zhuǎn)率 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù) 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù) 營業(yè)周期 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 負(fù)債 資產(chǎn)負(fù)債率 產(chǎn)權(quán)比率 有形凈值債務(wù)率 已獲利息倍數(shù) 盈利能力 銷售凈利率 銷售毛利率 資產(chǎn)凈利率 凈資產(chǎn)收益率 現(xiàn)金流量 現(xiàn)金到期債務(wù)比 現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比 現(xiàn)金債務(wù)總額比 銷售現(xiàn)金比率 每股營業(yè)現(xiàn)金凈流量 全部資產(chǎn)現(xiàn)金回收率 財(cái)務(wù)彈性 現(xiàn)金滿足投資比率 現(xiàn)金股利保障倍數(shù) 現(xiàn)金營運(yùn)指數(shù) 商業(yè)銀行審計(jì)資本充足率=(資本扣除項(xiàng))/(風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)+

5、12.5倍的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本)核心資本充足率=(核心資本核心資本扣除項(xiàng))/(風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)+12.5倍的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本)1、營運(yùn)資金（working capital），也叫營運(yùn)資本。 廣義的營運(yùn)資金又稱總營運(yùn)資本，是指一個(gè)企業(yè)投放在流動(dòng)資產(chǎn)上的資金，具體包括現(xiàn)金、有價(jià)證券、應(yīng)收賬款、存貨等占用的資金。 狹義的營運(yùn)資金是指某時(shí)點(diǎn)內(nèi)企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的差額。流動(dòng)資產(chǎn)是指可以在一年內(nèi)或超過一年的一個(gè)營業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或運(yùn)用的資產(chǎn)，流動(dòng)資產(chǎn)具有占用時(shí)間短、周轉(zhuǎn)快、易變現(xiàn)等特點(diǎn)。企業(yè)擁有較多的流動(dòng)資產(chǎn)，可在一定程度上降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)資產(chǎn)在資產(chǎn)負(fù)債表上主要包括以下項(xiàng)目：貨幣資金、短期投資、應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款、

6、預(yù)付費(fèi)用和存貨。流動(dòng)負(fù)債是指需要在一年或者超過一年的一個(gè)營業(yè)周期內(nèi)償還的債務(wù)。流動(dòng)負(fù)債又稱短期融資，具有成本低、償還期短的特點(diǎn)，必須認(rèn)真進(jìn)行管理，否則，將使企業(yè)承受較大的風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)負(fù)債主要包括以下項(xiàng)目：短期借款、應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付賬款、應(yīng)付工資、應(yīng)付稅金及未交利潤等。營運(yùn)資金是指流動(dòng)資產(chǎn)減去流動(dòng)負(fù)債（短期負(fù)債等）后的余額。如果流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債0，則與此相對(duì)應(yīng)的“凈流動(dòng)資產(chǎn)”是以長期負(fù)債和投資人權(quán)益的一定份額為資金來源；如果流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債=0，則占用在流動(dòng)資產(chǎn)上的資金都是流動(dòng)負(fù)債融資；如果流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債0，則流動(dòng)負(fù)債融資，由流動(dòng)資產(chǎn)和固定資產(chǎn)等長期資產(chǎn)共同占用，償債能力差4、應(yīng)收賬款的減值準(zhǔn)備問

7、題。統(tǒng)一財(cái)務(wù)報(bào)表上列示的應(yīng)收賬款是已經(jīng)提取減值準(zhǔn)備后的凈額，而銷售收入并沒有相應(yīng)減少。其結(jié)果是，提取的減值準(zhǔn)備越多，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)越少。這種周轉(zhuǎn)天數(shù)的減少不是好的業(yè)績，反而說明應(yīng)收賬款管理欠佳。如果減值準(zhǔn)備的數(shù)額較大，就應(yīng)進(jìn)行調(diào)整，使用未提取壞賬準(zhǔn)備的應(yīng)收賬款計(jì)算周轉(zhuǎn)天數(shù)。報(bào)表附注中應(yīng)披露應(yīng)收賬款減值的信息，可作為調(diào)整的依據(jù)。應(yīng)收票據(jù)是否計(jì)入應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率。大部分應(yīng)收票據(jù)是銷售形成的。只不過是應(yīng)收賬款的另一種形式，應(yīng)將其納入應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)的計(jì)算，稱為“應(yīng)收賬款及應(yīng)收票據(jù)周轉(zhuǎn)天數(shù)”。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)是否越少越好。應(yīng)收賬款是賒銷引起的，如果賒銷有可能比現(xiàn)金銷售更有利，周轉(zhuǎn)天數(shù)就不會(huì)越少越好。收現(xiàn)時(shí)間的長短與企業(yè)的信用政策有關(guān)。應(yīng)收賬款分析應(yīng)與銷售額分析、現(xiàn)金分析聯(lián)系起來。應(yīng)收賬款的起點(diǎn)是銷售，終點(diǎn)是現(xiàn)金。正常的情況是銷售增加引起應(yīng)收賬款增加，現(xiàn)金的存量和經(jīng)營現(xiàn)金流量也會(huì)隨之增加。5、一般來講，存貨周轉(zhuǎn)速度越快（即存貨周轉(zhuǎn)率或存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)越大、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)越短），存貨占用水平越低，流動(dòng)性越強(qiáng)，存貨轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金或應(yīng)收帳款的速度就越快，這樣會(huì)增強(qiáng)企業(yè)的短期償債能力及獲利能力。通過存貨周轉(zhuǎn)速度分析，有利于找出存貨管理中存在的問題，盡可能降低資金占用水平。 存貨周轉(zhuǎn)率反映了企業(yè)銷售效率和存貨使用效率。在正常情況下，如果企業(yè)