胡崢彭博新能源財經(jīng)ZEV CA presentation Zheng Hu_Speech

1、美國加州美國加州零排放汽車零排放汽車（ZEV）政策簡析）政策簡析美國新能源汽車推廣政策Zheng Hu29 June 20161充分借助彭博的力量充分借助彭博的力量成立于 1981全球范圍內(nèi)192個地區(qū)超過15,000名員工每天從150間分支機構(gòu)產(chǎn)生5000條新聞報道全球320,000個客戶成立于 2004 6大洲上15個地區(qū)超過200名員工每年提供超過700個深度研究分析報告全球2,500位客戶2全球團隊全球團隊-超過超過200名名專業(yè)專業(yè)分析人員分析人員舊金山舊金山華盛頓華盛頓圣保羅圣保羅開普敦開普敦悉尼悉尼新加坡新加坡蘇黎世蘇黎世慕尼黑慕尼黑倫敦倫敦新德里新德里香港香港東京東京北京北京首

2、首爾爾紐約紐約北美北美40南美南美5歐洲歐洲90非洲非洲30亞太亞太353正確的分析工具助力您的工作正確的分析工具助力您的工作戰(zhàn)略戰(zhàn)略制定制定&業(yè)務發(fā)展人士業(yè)務發(fā)展人士操盤手操盤手&交易策略師交易策略師政策分析師政策分析師&監(jiān)管人士監(jiān)管人士銷售銷售&營銷代表營銷代表金金融融&投資專員投資專員研究人員研究人員市場&投資預測國家檔案& 市場數(shù)據(jù)技術分析及預測平準化能源成本分析政策，法律法規(guī)分析競爭格局&價值鏈分析資產(chǎn)，交易數(shù)據(jù)庫及評估工具大事件&分析員實時評論價格指數(shù)&行業(yè)基準經(jīng)濟效益經(jīng)濟效益,投投融資，融資，市場市場政策及新聞政策及新聞產(chǎn)業(yè)鏈及科技產(chǎn)業(yè)鏈及科技4歐洲，歐洲，中東中東及非洲及非洲亞

3、太亞太美洲美洲訂閱服務助你了解能源行業(yè)的未來訂閱服務助你了解能源行業(yè)的未來太陽能太陽能風風電電其它可再生資源其它可再生資源智能交通智能交通能源智能技術能源智能技術天然氣天然氣碳市場及可再生能源證書碳市場及可再生能源證書智智能交通研究領域能交通研究領域6+136%+69%+40%+60%+46%來源來源: Bloomberg New Energy Finance 附注附注: 本圖僅包含可行駛于高速的新能源汽車。RoW 為“其他地區(qū)”.2011-2016 全球電動汽車銷量全球電動汽車銷量 (單位：千輛單位：千輛)YoY6/3/20227日本：日本：同比下降同比下降 26% 主要因素源于市場萎縮以及

4、關注度轉(zhuǎn)移到氫能源汽車。北美：市場銷量持平北美：市場銷量持平 主要因素源于低油價以及市場因素。 北美歐洲中國日本Q4-Q12014-15Q4-Q12014-15Q4-Q12014-15Q4-Q12014-15銷量-17%1%-32%89%-25%258%-150%-26%歐洲歐洲: 同比同比上升上升 89%增長來自挪威，英國，荷蘭，法國，很快將受到來自德國的影響。 中國：中國：同比上升同比上升258% 增長主要來自補貼以及地方政府支持。 銷量上升地區(qū)銷量下降地區(qū)EV SALES TRENDS CHANGING GROWTH PATTERNS來源來源: Bloomberg New Energy

5、Finance 6/3/20228EU ELECTRIC VEHICLES INCENTIVES MATRIX Country 鼓勵機制近期變化近期變化展望展望目標目標直接直接間接間接FranceBonus-malus purchase incentive;Diesel scrappage scheme; government and taxi fleet requirementsAccess to bus lanes, cheaper parking, cheaper highways, low emissions zones; mandatory electrified parking s

6、paces in all buildings from 2017Late 2015 expanded to include cars 10 years oldPossible to end tax benefit for diesel2 million EVs on the road by 2020;7 million charging points by 2030UKDirect purchase subsidies two different levels for BEVs and PHEVsPrivate and semi-public EVSE grantsDecreased as o

7、f March 2016 for PHEVsIn place until March 2018+(ZEV Alliance)NetherlandsExemption from registration tax; Tax incentives for the purchase of company fleet PHEVs and BEVsDirect subsidy for taxi purchaseEVSE installation on demand;Reserved EV parking spaces with free charging;From 2015, only zero-emis

8、sions vehicles exempt from registration taxFrom 2016 BEVs 14% tax (up from 7%) PHEVs 21% (up from 14%)n/a200,000 EVs by 2020; 1 million EVs by 2025+(ZEV Alliance)GermanyEV purchase subsidiesTax break on a purchase of a company EV (claim back up to 50%)Free parking, use of bus lanes, free parkingPurc

9、hase subsidies introduced in April 2016.1 million EVs on the road by 2020+(ZEV Alliance)NorwayExemption from purchase tax, VAT (25%) and registration taxExemption from toll road charges, free parking, use of bus lanesFrom 2018, EVs will have to pay 50% of the full road licence fee, and 100% by 2020;

10、 VAT exemption ends in 2018Phase-down from 201850,000 EVs by 2018 (2015)+ (ZEV Alliance)6/3/2022美國美國加州加州ZERO EMISSION VEHICLE （ZEV）政策）政策10中國的新能源汽車補貼政策一直以來對整車制造企業(yè)給予非常豐厚的補中國的新能源汽車補貼政策一直以來對整車制造企業(yè)給予非常豐厚的補貼。在十二五期貼。在十二五期間，國家政府與地方間，國家政府與地方政府的總補貼額已超過一千億人民幣。然而政府的總補貼額已超過一千億人民幣。然而高額補高額補貼并沒貼并沒有促進新能源汽車行業(yè)蓬勃發(fā)展有促進新

11、能源汽車行業(yè)蓬勃發(fā)展，反而出現(xiàn)大規(guī)模，反而出現(xiàn)大規(guī)模的的制造企業(yè)騙補行為。制造企業(yè)騙補行為。2016年伊始，工信部一方面著手整治處理不規(guī)范車企的騙補行為，另一方面從政策年伊始，工信部一方面著手整治處理不規(guī)范車企的騙補行為，另一方面從政策研究出發(fā)，重新規(guī)范新能源汽車的補貼政策。研究出發(fā)，重新規(guī)范新能源汽車的補貼政策。美國加州的美國加州的Zero Emission Vehicle （ZEV） 不不僅在加州得到有效實施，也在美國其他幾個州，以及德國，僅在加州得到有效實施，也在美國其他幾個州，以及德國，加拿大等市場得到應用加拿大等市場得到應用。政策綜述政策綜述來源: Bloomberg New Ene

12、rgy Finance 實施實施ZEV政策對中國新能源汽車銷量的影響（單位：千輛）政策對中國新能源汽車銷量的影響（單位：千輛）加州市場加州市場加州是全美國銷量最高的新能源汽車市場（6.2萬輛）加州的汽車保有量為全國最高（2770萬輛）高速公路長度排名全國第二，出行高度依賴公路以及私家車。15 April 201611美國加州零排放汽車（美國加州零排放汽車（ZEV）政策背景）政策背景美國污染最嚴重的州：PM2.5指數(shù)12.5加州污染最嚴重城市Fresno PM2.5指數(shù)100；硅谷PM2.5指數(shù)30-50，美國PM2.5指數(shù)平均值為9.5汽車尾氣占加州溫室氣體排放最大份額，約為30%溫室氣體排放

13、目標：2050年，溫室氣體排放低于1990年的80%加州是全美國最大的ZEV政策實行市場，新能源汽車保有量為12萬輛。美國自然基金會顯示，2015年加州新能源汽車銷量占美國總銷量44%。近三年來，新能源汽車銷量增長率在加州呈兩位數(shù)趨勢增長。加州貢獻美國40%的新能源汽車保有量：55%電動汽車，45%增程式混合動力。加州政府認可的新能源汽車有30款車型，包括：Tesla, Nissan Leaf, Toyota Prius, Ford Fusion等。資料來源：加州空氣資源管理委員會美國加州2015年新能源汽車市場19 Feb 2016加州溫室氣體排放量（單位：百萬噸）12當電動汽車沒有實力蓬勃

14、發(fā)展時，加州政府鼓勵多種可替代能源車輛同時在市場中推廣，作為實現(xiàn)長遠目標的政策過度橋梁。零排放汽車（零排放汽車（ZEV）政策）政策ZEV政策于1990年實施于加州，之后不斷得到改進。2013年通過了最新改版的零排放汽車政策，又名2013 ZEV 行動規(guī)劃，主要針對低速電動車進行規(guī)范，本政策將實施到2017年。2018年會有新一輪更嚴格的政策推出。ZEV政策起源于加州，經(jīng)過聯(lián)邦政府推動，目前在美國部分東海岸諸州得以實施。以獎代補：獎勵積分受市場歡迎的企業(yè)，懲罰不被市場接受的企業(yè)積分可以用于車企之間的交易政府使用少量補貼，促進新能源汽車發(fā)展資料來源：加州空氣資源管理委員會政策介紹產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)目標19

15、Feb 2016加州政府加州政府2050年各類新能源汽車發(fā)展規(guī)劃年各類新能源汽車發(fā)展規(guī)劃202020252030目標100萬ZEV150萬輛ZEV傳統(tǒng)汽車減少50%13以獎代補政策：加州以獎代補政策將市場進行細分，針對不同類型企業(yè)采取不同要求標準。ZEV政策的組織機構(gòu)：隸屬于環(huán)境管理部門，不屬于產(chǎn)業(yè)管理部門。我國純粹補貼政策：計劃經(jīng)濟產(chǎn)物，不太適應市場經(jīng)濟發(fā)展。以產(chǎn)業(yè)發(fā)展升級為發(fā)展目標，最終難以從核心解決環(huán)境問題。 19 Feb 2016加州低排放交通政策的特點加州低排放交通政策的特點14資料來源：加州空氣資源管理委員會19 Feb 2016針針對生產(chǎn)企業(yè)的對生產(chǎn)企業(yè)的政策支政策支持持環(huán)保車型

16、的比例達到ZEV法案的兩項標準：純電動車標準以及新能源汽車標準加州空氣資源委員會將車型分為金、銀+、銀和銅四個級別：每個級別設定不同ZEV積分每款車型積分上限9分： 行駛里程達到300英里，且可以在15分鐘完成快速充電的零排放車輛大型車企需達到兩項積分標準：新能源汽車積分標準以及純電動汽車標準中型規(guī)模車企只需要達到新能源汽車積分標準小型以及微型規(guī)模車企沒有積分標準，出售的新能源汽車全部可以轉(zhuǎn)換成為積分用于交易多余的積分不僅可以賣給未達標車企（適用于加州以及采用加州規(guī)則的其他各州），也可以本車企留到下一年使用；交易積分支持企業(yè)跨州交易。達不到標準：每積分罰款5,000美金；或被驅(qū)逐出加州市場（美

17、國最大的汽車銷售市場）。15具體車具體車型積分型積分以Ford公司為例：該公司的生產(chǎn)積分為209072分，已經(jīng)達到加州政府為它制定的新能源汽車積分標準，于是多余的1435積分被該公司賣出。但由于Ford是大型制造企業(yè)，除了達到州政府為它制定的新能源汽車積分標準，還需要滿足純電動汽車積分標準。但由于Ford公司純電動汽車銷量沒有達到州政府制定的積分標準，于是該公司同期買入665000積分。資料來源：加州空氣資源管理委員會政策細節(jié)車企配額19 Feb 20162018年之前，BEV與FCEV車型獲得5-9分2018年之后，BEV與FCEV車型獲得4分低速電動車改進政策：規(guī)范定義與時速要求可獲得0.

18、15積分不允許行駛高速路16生產(chǎn)企業(yè)積生產(chǎn)企業(yè)積分交易（分交易（OCT2014-SEPT2015）生產(chǎn)情況積分賣出積分買入19 Feb 201617零排放汽車（ZEV）政策效果：零排放汽車與增程式汽車年度銷量市場展望資料來源：CARB19 Feb 2016市市場預測場預測18ZEV政策起源于加州，反響積極，ZEV政策目前在紐約，佛蒙特，麻省，羅德島，康州，俄勒岡，緬因，新澤西以及馬里蘭推廣實施。2025年，這些州將會擁有330萬輛新能源汽車。其他諸州政府今年也在積極尋求相關ZEV政策。除了美國之外，其他國家也在積極學習如何應用ZEV政策，例如：德國，加拿大。19 Feb 2016ZEV政策在美

19、國其他州逐步被認可政策在美國其他州逐步被認可 19純電動汽車：一次性購車補貼 $2500增程式插電混合動力汽車：一次性購車補貼 $1500氫燃料電池汽車：一次性購車補貼 $5000每年不超過 $7500 的個人抵稅額度（聯(lián)邦政策）可行駛于加州高速拼車（HOV）專用車道數(shù)據(jù)來源：BNEF19 Feb 2016加州針對消費者加州針對消費者的補貼政策的補貼政策2015年在美國市場上年在美國市場上市電動汽車市電動汽車售價（不包含補貼額度）售價（不包含補貼額度）20This publication is the copyright of Bloomberg New Energy Finance. No

20、portion of this document may be photocopied, reproduced, scanned into an electronic system or transmitted, forwarded or distributed in any way without prior consent of Bloomberg New Energy Finance.The information contained in this publication is derived from carefully selected sources we believe are

21、 reasonable. We do not guarantee its accuracy or completeness and nothing in this document shall be construed to be a representation of such a guarantee. Any opinions expressed reflect the current judgment of the author of the relevant article or features, and does not necessarily reflect the opinion of Bloomberg New Energy Finance, Bloomberg Finance L.P., Bloomberg L.P. or any of their affili