王宛秋老師——財(cái)務(wù)報(bào)表分析與虛假信息識別含合并報(bào)表

1、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析1 1企業(yè)的財(cái)報(bào)，企業(yè)的財(cái)報(bào)，財(cái)報(bào)中的企業(yè)財(cái)報(bào)中的企業(yè)財(cái)務(wù)信息的構(gòu)成財(cái)務(wù)報(bào)表 財(cái)務(wù)報(bào)表注釋（含括號說明）補(bǔ)充信息財(cái)務(wù)報(bào)告其他方法其他信息資產(chǎn)負(fù)債表收益表現(xiàn)金流量表會(huì)計(jì)政策或有事項(xiàng)存貨計(jì)價(jià)方法流通在外股數(shù)物價(jià)變 動(dòng)影響石油等 儲量信息管理當(dāng)局 對財(cái)務(wù)報(bào) 表的分析 和評價(jià)致股東 的信分析人 員報(bào)告經(jīng)濟(jì)統(tǒng)計(jì)公司新聞基本財(cái)務(wù)報(bào)表會(huì)計(jì)準(zhǔn)則影響的領(lǐng)域財(cái)務(wù)報(bào)告財(cái) 務(wù) 會(huì) 計(jì) 報(bào) 告會(huì)計(jì)報(bào)表文字報(bào)告部分對外報(bào)表對內(nèi)報(bào)表主表附表資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表資產(chǎn)減值準(zhǔn)備明細(xì)表資產(chǎn)減值準(zhǔn)備明細(xì)表股東權(quán)益增減變動(dòng)表股東權(quán)益增減變動(dòng)表應(yīng)交增值稅明細(xì)表應(yīng)交增

2、值稅明細(xì)表利潤分配表利潤分配表業(yè)務(wù)分部報(bào)表業(yè)務(wù)分部報(bào)表地區(qū)分部報(bào)表地區(qū)分部報(bào)表主表產(chǎn)品成本產(chǎn)品成本表表附表主要產(chǎn)品單位成本表主要產(chǎn)品單位成本表制造費(fèi)用、管理費(fèi)用、營業(yè)費(fèi)用、制造費(fèi)用、管理費(fèi)用、營業(yè)費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用明細(xì)表財(cái)務(wù)費(fèi)用明細(xì)表會(huì)計(jì)報(bào)表附注會(huì)計(jì)報(bào)表附注財(cái)務(wù)情況說明書財(cái)務(wù)情況說明書（注冊會(huì)計(jì)師的審計(jì)報(bào)告）（注冊會(huì)計(jì)師的審計(jì)報(bào)告）企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的快照：資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在特定日期日期財(cái)務(wù)狀況的會(huì)計(jì)報(bào)表企業(yè)財(cái)務(wù)狀況是通過資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益等會(huì)計(jì)要素加以揭示的資產(chǎn)負(fù)債表的作用：反映了企業(yè)在特定時(shí)點(diǎn)的財(cái)務(wù)狀況；反映了企業(yè)的產(chǎn)權(quán)構(gòu)成；能夠反映企業(yè)在特定規(guī)模下的資金需要量什么是企業(yè)財(cái)務(wù)狀況財(cái)

3、務(wù)狀況是企業(yè)的債務(wù)償還能力及債務(wù)償還能力反映的企業(yè)現(xiàn)金支付能力支付能力財(cái)務(wù)狀況是企業(yè)財(cái)務(wù)資源對企業(yè)發(fā)展的支持能力支持能力財(cái)務(wù)狀況是企業(yè)企業(yè)資產(chǎn)及其來源流動(dòng)資產(chǎn)非流動(dòng)資產(chǎn)：1、固定資產(chǎn)2、無形資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債長期負(fù)債股權(quán)資本凈營運(yùn)資 本資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)構(gòu)帳戶式資產(chǎn)負(fù)債表帳戶式資產(chǎn)負(fù)債表（按流動(dòng)性排列）（按流動(dòng)性排列）報(bào)告式資產(chǎn)負(fù)債表流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)資產(chǎn) 現(xiàn)現(xiàn) 金金 應(yīng)收帳款應(yīng)收帳款 存存 貨貨非流動(dòng)資產(chǎn)非流動(dòng)資產(chǎn) 固定資產(chǎn)固定資產(chǎn) 無形資產(chǎn)無形資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)負(fù)債長期負(fù)債長期負(fù)債股東權(quán)益股東權(quán)益 股股 本本 資本公積資本公積 盈余公積盈余公積流動(dòng)資產(chǎn)非流動(dòng)資產(chǎn)-流動(dòng)負(fù)債-長期負(fù)債 股東權(quán)益總資產(chǎn)占用 總資

4、金來源流動(dòng)性由強(qiáng)轉(zhuǎn)弱流動(dòng)性由強(qiáng)轉(zhuǎn)弱償還期由短轉(zhuǎn)長償還期由短轉(zhuǎn)長資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)構(gòu)屬性資產(chǎn)方自上而下流動(dòng)性由強(qiáng)轉(zhuǎn)弱收益性由弱轉(zhuǎn)強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)由小轉(zhuǎn)大權(quán)益方自上而下償還順序由先至后風(fēng)險(xiǎn)逐漸減弱會(huì)計(jì)報(bào)表：利潤表利潤表是反映企業(yè)一定期間的經(jīng)營成果及其分配情況的會(huì)計(jì)報(bào)表。利潤表主要反映企業(yè)年初至報(bào)告日累計(jì)實(shí)現(xiàn)的營業(yè)收入、成本、費(fèi)用和營業(yè)外收支等情況，以及實(shí)現(xiàn)的經(jīng)營利潤、利潤總額（稅前利潤）、凈利潤（稅后利潤）、可供分配利潤等損益情況和利潤分配情況。利潤表是以“收入費(fèi)用=利潤”這一平衡公式所反映的指標(biāo)結(jié)構(gòu)和利潤計(jì)算過程。利潤表主要功能能夠?yàn)橥顿Y者及其他使用者提供以下信息：企業(yè)利潤實(shí)現(xiàn)能力企業(yè)經(jīng)營成長情況企業(yè)經(jīng)營的穩(wěn)

5、定程度利潤表之國際慣例格式利潤表銷貨凈額 銷貨成本毛利 銷售與管理費(fèi)用 折舊與攤銷營業(yè)利潤 非營業(yè)利潤息稅前利潤 利息費(fèi)用稅前利潤 所得稅稅后凈利 優(yōu)先股股利普通股東可得凈利 普通股股利留存盈利增加數(shù)每股數(shù)字： 每股盈利（EPS） 每股股利 流通在外股數(shù)項(xiàng)目本期金額上期金額一、營業(yè)收入減：營業(yè)成本 營業(yè)稅金及附加 銷售費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 資產(chǎn)減值損失加：公允價(jià)值變動(dòng)收益（凈損失以“”號填列） 投資收益（損失以“”號填列） 其中：對聯(lián)營企業(yè)和合營企業(yè)的投資收益二、營業(yè)利潤（虧損以“”號填列）加：營業(yè)外收入減：營業(yè)外支出 其中：非流動(dòng)資產(chǎn)處置損失三、利潤總額（虧損總額以“”號填列）減：所得稅

6、費(fèi)用四、凈利潤（凈虧損以“”號填列）五、每股收益：（一）基本每股收益（二）稀釋每股收益利潤表的幾個(gè)層次毛利營業(yè)利潤息稅前利潤息前稅后利潤稅前利潤稅后凈利收益品質(zhì)分析持續(xù)、穩(wěn)健的會(huì)計(jì)政策，該政策對公司財(cái)務(wù)狀況和凈收益的計(jì)量是謹(jǐn)慎的；公司稅前收益是由經(jīng)常性的與公司基本業(yè)務(wù)相關(guān)的交易所帶來的，而非表示一次性的；會(huì)計(jì)上反映的銷售額能夠迅速地轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金；獲利能力不依賴于稅率等外部因素的改變；債務(wù)水平適當(dāng)；可以穩(wěn)定地、可靠地預(yù)見到未來收益水平的變動(dòng)趨勢；固定資產(chǎn)狀況良好；披露的收益數(shù)目與使用者的目標(biāo)相關(guān)。進(jìn)一步的說明：會(huì)計(jì)基礎(chǔ)現(xiàn)金收付制權(quán)責(zé)發(fā)生制進(jìn)一步的說明：會(huì)計(jì)假設(shè)(前提)會(huì)計(jì)主體持續(xù)經(jīng)營會(huì)計(jì)分期貨幣計(jì)

7、量會(huì)計(jì)報(bào)表：現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在會(huì)計(jì)期間內(nèi)經(jīng)營活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流情況的會(huì)計(jì)報(bào)表?，F(xiàn)金流包括現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物。其中：現(xiàn)金：是指企業(yè)持有的可立即用于支付的貨幣?，F(xiàn)金等價(jià)物：是指企業(yè)持有的短期性的、流動(dòng)性高的投資。現(xiàn)金流量表主要功能能夠?yàn)橥顿Y者及其他使用者提供以下信息：經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量；投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量；籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量；企業(yè)本會(huì)計(jì)年度實(shí)現(xiàn)的凈現(xiàn)金流量（凈流入或凈流出）。 營業(yè)活動(dòng)銷售產(chǎn)品提供勞務(wù)投資活動(dòng)出售固定資產(chǎn)出售長期金融資產(chǎn)利息及股利收入收回長期外借款項(xiàng)融資活動(dòng)發(fā)行股票和債券長期借款短期借款現(xiàn)金營業(yè)活動(dòng)購貨銷售與管理費(fèi)用稅金投資活動(dòng)資本性支出

8、長期金融投資融資活動(dòng)購買股票和債券償還長期借款償還短期借款支付利息支付股利現(xiàn)金流入現(xiàn)金流出472213460.81218.2營業(yè)凈現(xiàn)金流量 11.2投資凈現(xiàn)金流量 (10)融資凈現(xiàn)金流量 (5.2)現(xiàn)金流量表 的構(gòu)成現(xiàn)金流量表經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量 現(xiàn)金流入 現(xiàn)金流出 經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量投資活動(dòng)現(xiàn)金流量 現(xiàn)金流入 現(xiàn)金流出 投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量 現(xiàn)金流入 現(xiàn)金流出 籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量現(xiàn)金存量凈增減年初現(xiàn)金存量年末現(xiàn)金存量現(xiàn)金流量表的信息價(jià)值評價(jià)企業(yè)獲取未來現(xiàn)金流量的能力；評價(jià)企業(yè)歸還債務(wù)、支付股利的能力及其外部融資的必要性；評價(jià)凈收益與相應(yīng)現(xiàn)金收支差異的原因；評價(jià)會(huì)計(jì)期間內(nèi)現(xiàn)金和非現(xiàn)金

9、投資、融資事項(xiàng)對企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的影響。自由現(xiàn)金流量經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量 納稅付息前利潤 200.00 +折舊 + 30.00 -所得稅 - 53.45 176.55營運(yùn)資本變動(dòng) 期末營運(yùn)資本 310.00 -期初營運(yùn)資本 -305.00 5.00資本支出 期末固定資產(chǎn) 1100.00 -期初固定資產(chǎn) -985.00 +折舊 + 30.00 145.00 自由現(xiàn)金流量自由現(xiàn)金流量 26.55投資者所得現(xiàn)金流量債權(quán)人所得現(xiàn)金流量 支付利息 20.00 -新增債務(wù) -20.00 0.00普通股東所得現(xiàn)金流量 支付股利 26.55 - 新增股權(quán)資本 0.00 26.55支付給投資者的現(xiàn)金流量支付給投資者的現(xiàn)

10、金流量 26.552022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析企業(yè)合并企業(yè)合并2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析24企業(yè)合并兩個(gè)或者兩個(gè)以上單獨(dú)的企業(yè)合并形成一個(gè)報(bào)告主體的交易或事項(xiàng)2022-6-725企業(yè)合并的分類按照參與合并企業(yè)的股權(quán)形式分類控股合并控股合并吸收合并吸收合并新設(shè)合并新設(shè)合并2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析26控股合并一個(gè)企業(yè)向其他企業(yè)的股東或在證券市場上購買其股票并達(dá)到可控制其經(jīng)營決策的狀態(tài)通常為擁有該企業(yè)50%以上的股權(quán)從而建立母子公司的關(guān)系A(chǔ)+B=A控B2022-6-727母子公司的控制關(guān)系 A公司B1公司B3公司B4公司B2公司A公司公司B公司公司8

11、0%70%20%60%70%80%企業(yè)集團(tuán)企業(yè)集團(tuán)2022-6-728吸收合并亦稱兼并一個(gè)企業(yè)按一定的規(guī)則用現(xiàn)金或股票等購買另一個(gè)或幾個(gè)企業(yè)的凈資產(chǎn)之后被合并企業(yè)宣布解散或成為購買企業(yè)的一部分A+B=A2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析29新設(shè)合并也稱創(chuàng)立合并兩個(gè)或兩個(gè)以上企業(yè)，將其全部凈資產(chǎn)結(jié)合一起重新組成一個(gè)企業(yè)原有的企業(yè)均不復(fù)存在原有企業(yè)的業(yè)務(wù)也移交由新成立企業(yè)繼續(xù)經(jīng)營B+C=A2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析企業(yè)合并概述企業(yè)合并概述企業(yè)合并報(bào)表企業(yè)合并報(bào)表概述概述2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析合并會(huì)計(jì)報(bào)表的基本術(shù)語 母公司子公司控制權(quán)外幣會(huì)計(jì)報(bào)表的折算內(nèi)部交易權(quán)益性資本

12、歸屬于母公司所有者權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益歸屬于母公司所有者的凈利潤少數(shù)股東損益2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析32合并資產(chǎn)負(fù)債表合并資產(chǎn)負(fù)債表編制單位編制單位: : 年年 月月 日日 單位單位: : 元元資產(chǎn)資產(chǎn)期末余額期末余額年初余額年初余額流動(dòng)資產(chǎn)：流動(dòng)資產(chǎn)： 貨幣資金貨幣資金 結(jié)算備付金結(jié)算備付金 拆出資金拆出資金 交易性金融資產(chǎn)交易性金融資產(chǎn) 應(yīng)收票據(jù)應(yīng)收票據(jù) 應(yīng)收賬款應(yīng)收賬款 預(yù)付款項(xiàng)預(yù)付款項(xiàng) 應(yīng)收保費(fèi)應(yīng)收保費(fèi) 應(yīng)收分保賬款應(yīng)收分保賬款 應(yīng)收分保合同準(zhǔn)備金應(yīng)收分保合同準(zhǔn)備金 應(yīng)收利息應(yīng)收利息 其他應(yīng)收款其他應(yīng)收款 買入返售金融資產(chǎn)買入返售金融資產(chǎn) 存貨存貨 一年內(nèi)到期的非流動(dòng)資產(chǎn)一年內(nèi)到期

13、的非流動(dòng)資產(chǎn) 其他流動(dòng)資產(chǎn)其他流動(dòng)資產(chǎn) 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析33合并資產(chǎn)負(fù)債表合并資產(chǎn)負(fù)債表編制單位編制單位: : 年年 月月 日日 單位單位: : 元元資產(chǎn)資產(chǎn)期末余額期末余額年初余額年初余額非流動(dòng)資產(chǎn)：非流動(dòng)資產(chǎn)： 發(fā)放貸款及墊款發(fā)放貸款及墊款 可供出售金融資產(chǎn)可供出售金融資產(chǎn) 持有至到期投資持有至到期投資 長期應(yīng)收款長期應(yīng)收款 長期股權(quán)投資長期股權(quán)投資 投資性房地產(chǎn)投資性房地產(chǎn) 固定資產(chǎn)固定資產(chǎn) 在建工程在建工程 工程物資工程物資 固定資產(chǎn)清理固定資產(chǎn)清理 生產(chǎn)性生物資產(chǎn)生產(chǎn)性生物資產(chǎn) 油氣資產(chǎn)油氣資產(chǎn) 無形資產(chǎn)無形資產(chǎn) 開發(fā)支出開發(fā)支出 商譽(yù)商譽(yù) 長

14、期待攤費(fèi)用長期待攤費(fèi)用 遞延所得稅資產(chǎn)遞延所得稅資產(chǎn) 其他非流動(dòng)資產(chǎn)其他非流動(dòng)資產(chǎn) 非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析34合并資產(chǎn)負(fù)債表合并資產(chǎn)負(fù)債表編制單位編制單位: : 年年 月月 日日 單位單位: : 元元負(fù)債負(fù)債期末余額期末余額年初余額年初余額流動(dòng)負(fù)債：流動(dòng)負(fù)債： 短期借款短期借款 向中央銀行借款向中央銀行借款 吸收存款及同業(yè)存吸收存款及同業(yè)存 拆入資金拆入資金 交易性金融負(fù)債交易性金融負(fù)債 應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付票據(jù) 應(yīng)付賬款應(yīng)付賬款 預(yù)收款項(xiàng)預(yù)收款項(xiàng) 賣出回購金融資產(chǎn)賣出回購金融資產(chǎn) 應(yīng)付手續(xù)費(fèi)及傭金應(yīng)付手續(xù)費(fèi)及傭金 應(yīng)付職工薪酬應(yīng)付職工薪酬 應(yīng)交稅費(fèi)應(yīng)交稅費(fèi) 應(yīng)付

15、利息應(yīng)付利息 其他應(yīng)付款其他應(yīng)付款 應(yīng)付分保賬款應(yīng)付分保賬款 保險(xiǎn)合同準(zhǔn)備金保險(xiǎn)合同準(zhǔn)備金 代理買賣證券款代理買賣證券款 代理承銷證券款代理承銷證券款 一年內(nèi)到期的非流一年內(nèi)到期的非流 其他流動(dòng)負(fù)債其他流動(dòng)負(fù)債 流動(dòng)負(fù)債合計(jì)流動(dòng)負(fù)債合計(jì)2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析35負(fù)債負(fù)債期末余額期末余額年初余額年初余額非流動(dòng)負(fù)債：非流動(dòng)負(fù)債： 長期借款長期借款 應(yīng)付債券應(yīng)付債券 長期應(yīng)付款長期應(yīng)付款 專項(xiàng)應(yīng)付款專項(xiàng)應(yīng)付款 預(yù)計(jì)負(fù)債預(yù)計(jì)負(fù)債 遞延所得稅負(fù)債遞延所得稅負(fù)債 其他非流動(dòng)負(fù)債其他非流動(dòng)負(fù)債 非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)合并資產(chǎn)負(fù)債表合并資產(chǎn)負(fù)債表編制單位編制單位: : 年年 月月 日日 單位單

16、位: : 元元2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析36合并資產(chǎn)負(fù)債表合并資產(chǎn)負(fù)債表編制單位編制單位: : 年年 月月 日日 單位單位: : 元元所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）期末余額期末余額年初余額年初余額所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）：所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）： 實(shí)收資本（或股本）實(shí)收資本（或股本） 資本公積資本公積 減：庫存股減：庫存股 盈余公積盈余公積 一般風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備一般風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備 未分配利潤未分配利潤 外幣報(bào)表折算差額外幣報(bào)表折算差額 歸屬于母公司所有者權(quán)益歸屬于母公司所有者權(quán)益 少數(shù)股東權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益 所有者權(quán)益合計(jì)所有者權(quán)益合計(jì)負(fù)債和所有者權(quán)益總計(jì)負(fù)債和所有者權(quán)益總計(jì)2022

17、-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析37合并利潤表合并利潤表編制單位編制單位: : 年年 月月 單位單位: : 元元項(xiàng)項(xiàng) 目目本期金額本期金額上期金額上期金額一、營業(yè)總收入一、營業(yè)總收入其中：營業(yè)收入其中：營業(yè)收入 利息收入利息收入 已賺保費(fèi)已賺保費(fèi) 手續(xù)費(fèi)及傭金收入手續(xù)費(fèi)及傭金收入2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析38二、營業(yè)總成本二、營業(yè)總成本其中：營業(yè)成本其中：營業(yè)成本 利息支出利息支出 手續(xù)費(fèi)及傭金支出手續(xù)費(fèi)及傭金支出 退保金退保金 賠付支出凈額賠付支出凈額 提取保險(xiǎn)合同準(zhǔn)備金凈額提取保險(xiǎn)合同準(zhǔn)備金凈額 保單紅利支出保單紅利支出 分保費(fèi)用分保費(fèi)用 營業(yè)稅金及附加營業(yè)稅金及附加 銷售費(fèi)用銷售費(fèi)用 管理

18、費(fèi)用管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用 資產(chǎn)減值損失資產(chǎn)減值損失 加：公允價(jià)值變動(dòng)收益（損失以加：公允價(jià)值變動(dòng)收益（損失以“-”-”號填列）號填列） 投資收益（損失以投資收益（損失以“-”-”號填列）號填列） 其中：對聯(lián)營企業(yè)和合營企業(yè)的投資收益其中：對聯(lián)營企業(yè)和合營企業(yè)的投資收益 匯兌收益（損失以匯兌收益（損失以“-”-”號填列）號填列）合并利潤表合并利潤表項(xiàng)項(xiàng) 目目本期金額本期金額上期金額上期金額2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析39合并利潤表合并利潤表項(xiàng)項(xiàng) 目目本期金額本期金額上期金額上期金額三、營業(yè)利潤（虧損以三、營業(yè)利潤（虧損以“-”-”號填列）號填列） 加：營業(yè)外收入加：營業(yè)外收入 減：營業(yè)

19、外支出減：營業(yè)外支出 其中：非流動(dòng)資產(chǎn)處置損失其中：非流動(dòng)資產(chǎn)處置損失四、利潤總額（虧損總額以四、利潤總額（虧損總額以“-”-”號填列）號填列） 減：所得稅費(fèi)用減：所得稅費(fèi)用五、凈利潤（凈虧損以五、凈利潤（凈虧損以“-”-”號填列）號填列）* * 歸屬于母公司所有者的凈利潤歸屬于母公司所有者的凈利潤 少數(shù)股東損益少數(shù)股東損益六、每股收益：六、每股收益： （一）基本每股收益（一）基本每股收益 （二）稀釋每股收益（二）稀釋每股收益2022-6-740母公司對其他企業(yè)投資對被投資企業(yè)擁有控制權(quán)的投資企業(yè)2022-6-741子公司被另一公司擁有控制權(quán)的被投資公司包括由母公司直接或間接控制其過半數(shù)以上權(quán)

20、益性資本的被投資企業(yè)及通過其他方式控制的被投資企業(yè)2022-6-742控制權(quán)能夠統(tǒng)馭一個(gè)企業(yè)的財(cái)務(wù)和經(jīng)營政策并以此從企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)中獲取利益的權(quán)力2022-6-743權(quán)益性資本能夠據(jù)以參與企業(yè)經(jīng)營管理對經(jīng)營決策有投票權(quán)的資本2022-6-744少數(shù)股東權(quán)益子公司所有者權(quán)益中由母公司以外的其他投資者擁有的份額2022-6-745少數(shù)股東損益子公司收益中由母公司以外的其他投資者擁有的份額2022-6-746外幣會(huì)計(jì)報(bào)表的折算將以母公司記賬本位幣以外的貨幣揭示的子公司會(huì)計(jì)報(bào)表折算為以母公司記賬本位幣揭示的會(huì)計(jì)報(bào)表2022-6-747內(nèi)部交易由母公司與其所有子公司組成的企業(yè)集團(tuán) 范圍內(nèi)母公司與子公司、子

21、公司相互之間發(fā)生的交易包括投資與被投資、內(nèi)部購銷、內(nèi)部債權(quán)債務(wù)等2022-6-748合并財(cái)務(wù)報(bào)表的構(gòu)成合并資產(chǎn)負(fù)債表合并利潤表合并現(xiàn)金流量表合并所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）變動(dòng)表附注 2022-6-749合并會(huì)計(jì)報(bào)表與個(gè)別會(huì)計(jì)報(bào)表的區(qū)別編制會(huì)計(jì)主體不同編制基礎(chǔ)與方法不同項(xiàng)目內(nèi)容不同 2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析企業(yè)合并概述企業(yè)合并概述企業(yè)合并報(bào)表企業(yè)合并報(bào)表概述概述2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析51合并范圍控制，是指一個(gè)企業(yè)能夠決定另一個(gè)企控制，是指一個(gè)企業(yè)能夠決定另一個(gè)企業(yè)的財(cái)務(wù)和經(jīng)營政策，并能據(jù)以從另一個(gè)業(yè)的財(cái)務(wù)和經(jīng)營政策，并能據(jù)以從另一個(gè)企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)中獲取利益的權(quán)力。

22、企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)中獲取利益的權(quán)力。以控制為基礎(chǔ)確定以控制為基礎(chǔ)確定2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析52控 制母公司直接或通過子公司間接擁有被投資單位半數(shù)以上的表決權(quán)有證據(jù)表明母公司不能控制被投資單位的除外2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析53控制的其他情形通過與被投資單位其他投資者之間的協(xié)議，擁有被投資單位半數(shù)以上的表決權(quán)；根據(jù)公司章程或協(xié)議，有權(quán)決定被投資單位的財(cái)務(wù)和經(jīng)營政策；有權(quán)任免被投資單位的董事會(huì)或類似機(jī)構(gòu)的多數(shù)成員；在被投資單位的董事會(huì)或類似機(jī)構(gòu)占多數(shù)表決權(quán)。2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析54可轉(zhuǎn)債、認(rèn)股權(quán)證等因素在確定能否控制被投資單位

23、時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮企業(yè)和其他企業(yè)持有的被投資單位的當(dāng)期可轉(zhuǎn)換的可轉(zhuǎn)換公司債券、當(dāng)期可執(zhí)行的認(rèn)股權(quán)證等潛在表決權(quán)因素。2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析55母公司應(yīng)當(dāng)將其全部子公司納母公司應(yīng)當(dāng)將其全部子公司納入合并財(cái)務(wù)報(bào)表的合并范圍。入合并財(cái)務(wù)報(bào)表的合并范圍。2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析56合并程序母公司和其子公司的財(cái)務(wù)報(bào)表為基礎(chǔ)對子公司的長期股權(quán)投資按照權(quán)益法調(diào)整后，由母公司編制母公司應(yīng)當(dāng)統(tǒng)一子公司所采用的會(huì)計(jì)政策母公司應(yīng)當(dāng)統(tǒng)一子公司的會(huì)計(jì)期間2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析57子公司應(yīng)向母公司提供的資料采用的與母公司的不一致的會(huì)計(jì)政策及其影響采用的

24、與母公司的不一致的會(huì)計(jì)政策及其影響金額；金額；與母公司不一致的會(huì)計(jì)期間的說明；與母公司不一致的會(huì)計(jì)期間的說明；與母公司、其他子公司之間發(fā)生的所有內(nèi)部交與母公司、其他子公司之間發(fā)生的所有內(nèi)部交易的相關(guān)資料；易的相關(guān)資料；所有者權(quán)益變動(dòng)的有關(guān)資料；所有者權(quán)益變動(dòng)的有關(guān)資料；編制合并財(cái)務(wù)報(bào)表所需要的其他資料。編制合并財(cái)務(wù)報(bào)表所需要的其他資料。其他有關(guān)資料其他有關(guān)資料財(cái)務(wù)財(cái)務(wù) 報(bào)表報(bào)表2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析58表3-1 合并工作底稿編制單位： 年 月 日 單位：元項(xiàng)目項(xiàng)目母公母公司司子公子公 司司1子公子公 司司2抵銷分錄抵銷分錄少數(shù)股少數(shù)股 東權(quán)益東權(quán)益合并數(shù)合并數(shù)借方借方貸方貸方（利潤表

25、項(xiàng)目）（利潤表項(xiàng)目）營業(yè)收入營業(yè)收入營業(yè)成本營業(yè)成本凈利潤凈利潤 所有者權(quán)益變動(dòng)表項(xiàng)目所有者權(quán)益變動(dòng)表項(xiàng)目年初未分配利潤年初未分配利潤未分配利潤未分配利潤（資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目）（資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目）貨幣資金貨幣資金短期借款短期借款實(shí)收資本實(shí)收資本未分配利潤未分配利潤少數(shù)股東權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析59企業(yè)合并的分類按照參與合并企業(yè)是否受同一方控制劃分為同一控制下的企業(yè)合并同一控制下的企業(yè)合并非同一控制下的企業(yè)合并非同一控制下的企業(yè)合并2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析60企業(yè)合并同一控制同一控制非同一控制非同一控制A+B=A&BA+B=A2022-6-7集

26、團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析61合并現(xiàn)金流量表合并現(xiàn)金流量表應(yīng)當(dāng)以母公司和子公司的現(xiàn)金流量表為基礎(chǔ)，在抵銷母公司與子公司、子公司相互之間發(fā)生的內(nèi)部交易對合并現(xiàn)金流量表的影響后，由母公司合并編制。2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析62合并現(xiàn)金流量表項(xiàng)目項(xiàng)目本期金額本期金額上期金額上期金額一、經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：一、經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金 客戶存款和同業(yè)存放款項(xiàng)凈增加額客戶存款和同業(yè)存放款項(xiàng)凈增加額 向中央銀行借款凈增加額向中央銀行借款凈增加額 向其他金融機(jī)構(gòu)拆入資金凈增加額向其他金融機(jī)構(gòu)拆入資金凈增加額 收到原保險(xiǎn)合同保費(fèi)取得的現(xiàn)金

27、收到原保險(xiǎn)合同保費(fèi)取得的現(xiàn)金 收到再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)現(xiàn)金凈額收到再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)現(xiàn)金凈額 保戶儲金及投資款凈增加額保戶儲金及投資款凈增加額 處置交易性金融資產(chǎn)凈增加額處置交易性金融資產(chǎn)凈增加額 收取利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金收取利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金 拆入資金凈增加額拆入資金凈增加額 回購業(yè)務(wù)資金凈增加額回購業(yè)務(wù)資金凈增加額 收到的稅費(fèi)返還收到的稅費(fèi)返還 收到其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金收到其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì) 購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金 客戶貸款及墊款凈增加額客戶貸款及墊款凈增加額 存放中央銀行和同業(yè)款項(xiàng)凈增加額存放中央銀行和同業(yè)款項(xiàng)

28、凈增加額 支付原保險(xiǎn)合同賠付款項(xiàng)的現(xiàn)金支付原保險(xiǎn)合同賠付款項(xiàng)的現(xiàn)金 支付利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金支付利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金 支付保單紅利的現(xiàn)金支付保單紅利的現(xiàn)金 支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金 支付的各項(xiàng)稅費(fèi)支付的各項(xiàng)稅費(fèi) 支付其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金支付其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額編制單位編制單位: : 年年 月月 單位單位: : 元元2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析63合并現(xiàn)金流量表編制單位編制單位: : 年年 月月 單位單位: : 元元項(xiàng)目項(xiàng)目本期金額本期金額上期金

29、額上期金額二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 收回投資收到的現(xiàn)金收回投資收到的現(xiàn)金 取得投資收益收到的現(xiàn)金取得投資收益收到的現(xiàn)金 處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額凈額 處置子公司及其他營業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額處置子公司及其他營業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額 收到其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金收到其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 投資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)投資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì) 購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金 投資支付的現(xiàn)金投資支付的現(xiàn)金 質(zhì)押貸款凈增加額質(zhì)押貸款凈增加額 取得子公司

30、及其他營業(yè)單位支付的現(xiàn)金凈額取得子公司及其他營業(yè)單位支付的現(xiàn)金凈額 支付其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金支付其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 投資活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì)投資活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析64合并現(xiàn)金流量表編制單位編制單位: : 年年 月月 單位單位: : 元元項(xiàng)目項(xiàng)目本期金額本期金額上期金額上期金額三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 吸收投資收到的現(xiàn)金吸收投資收到的現(xiàn)金 其中：子公司吸收少數(shù)股東投資收到的現(xiàn)金其中：子公司吸收少數(shù)股東投資收到的現(xiàn)金 取得借款收到的現(xiàn)金取得借款收到的現(xiàn)金 發(fā)行債券收到的現(xiàn)金發(fā)行

31、債券收到的現(xiàn)金 收到其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金收到其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì) 償還債務(wù)支付的現(xiàn)金償還債務(wù)支付的現(xiàn)金 分配股利、利潤或償付利息支付的現(xiàn)金分配股利、利潤或償付利息支付的現(xiàn)金 其中：子公司支付給少數(shù)股東的股利、利潤其中：子公司支付給少數(shù)股東的股利、利潤 支付其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金支付其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì)籌資活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額四、匯率變動(dòng)對現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的影響四、匯率變動(dòng)對現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的影響五、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額五、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額 加：期初現(xiàn)金及現(xiàn)

32、金等價(jià)物余額加：期初現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物余額六、期末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物余額六、期末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物余額2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析65合并現(xiàn)金流量表項(xiàng)目項(xiàng)目本期金額本期金額上期金額上期金額一、經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：一、經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金 客戶存款和同業(yè)存放款項(xiàng)凈增加額客戶存款和同業(yè)存放款項(xiàng)凈增加額 向中央銀行借款凈增加額向中央銀行借款凈增加額 向其他金融機(jī)構(gòu)拆入資金凈增加額向其他金融機(jī)構(gòu)拆入資金凈增加額 收到原保險(xiǎn)合同保費(fèi)取得的現(xiàn)金收到原保險(xiǎn)合同保費(fèi)取得的現(xiàn)金 收到再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)現(xiàn)金凈額收到再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)現(xiàn)金凈額 保戶儲金及投資款凈增加額

33、保戶儲金及投資款凈增加額 處置交易性金融資產(chǎn)凈增加額處置交易性金融資產(chǎn)凈增加額 收取利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金收取利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金 拆入資金凈增加額拆入資金凈增加額 回購業(yè)務(wù)資金凈增加額回購業(yè)務(wù)資金凈增加額 收到的稅費(fèi)返還收到的稅費(fèi)返還 收到其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金收到其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì) 購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金 客戶貸款及墊款凈增加額客戶貸款及墊款凈增加額 存放中央銀行和同業(yè)款項(xiàng)凈增加額存放中央銀行和同業(yè)款項(xiàng)凈增加額 支付原保險(xiǎn)合同賠付款項(xiàng)的現(xiàn)金支付原保險(xiǎn)合同賠付款項(xiàng)的現(xiàn)金 支付利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金支付

34、利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金 支付保單紅利的現(xiàn)金支付保單紅利的現(xiàn)金 支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金 支付的各項(xiàng)稅費(fèi)支付的各項(xiàng)稅費(fèi) 支付其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金支付其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額編制單位編制單位: : 年年 月月 單位單位: : 元元2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析66合并現(xiàn)金流量表項(xiàng)目項(xiàng)目本期金額本期金額上期金額上期金額一、經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：一、經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金 客戶存款和同業(yè)存放款項(xiàng)凈增加額

35、客戶存款和同業(yè)存放款項(xiàng)凈增加額 向中央銀行借款凈增加額向中央銀行借款凈增加額 向其他金融機(jī)構(gòu)拆入資金凈增加額向其他金融機(jī)構(gòu)拆入資金凈增加額 收到原保險(xiǎn)合同保費(fèi)取得的現(xiàn)金收到原保險(xiǎn)合同保費(fèi)取得的現(xiàn)金 收到再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)現(xiàn)金凈額收到再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)現(xiàn)金凈額 保戶儲金及投資款凈增加額保戶儲金及投資款凈增加額 處置交易性金融資產(chǎn)凈增加額處置交易性金融資產(chǎn)凈增加額 收取利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金收取利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金 拆入資金凈增加額拆入資金凈增加額 回購業(yè)務(wù)資金凈增加額回購業(yè)務(wù)資金凈增加額 收到的稅費(fèi)返還收到的稅費(fèi)返還 收到其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金收到其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)

36、金流入小計(jì) 購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金 客戶貸款及墊款凈增加額客戶貸款及墊款凈增加額 存放中央銀行和同業(yè)款項(xiàng)凈增加額存放中央銀行和同業(yè)款項(xiàng)凈增加額 支付原保險(xiǎn)合同賠付款項(xiàng)的現(xiàn)金支付原保險(xiǎn)合同賠付款項(xiàng)的現(xiàn)金 支付利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金支付利息、手續(xù)費(fèi)及傭金的現(xiàn)金 支付保單紅利的現(xiàn)金支付保單紅利的現(xiàn)金 支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金 支付的各項(xiàng)稅費(fèi)支付的各項(xiàng)稅費(fèi) 支付其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金支付其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額編制單位編制單位: :

37、年年 月月 單位單位: : 元元2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析67合并會(huì)計(jì)報(bào)表信息對商業(yè)銀行的作用關(guān)注合并會(huì)計(jì)報(bào)表所反映的企業(yè)集團(tuán)狀況資源規(guī)模資源規(guī)模負(fù)債狀況負(fù)債狀況經(jīng)營態(tài)勢經(jīng)營態(tài)勢盈利能力盈利能力現(xiàn)金流量現(xiàn)金流量作出信貸決策和評價(jià)信貸風(fēng)險(xiǎn)2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析68企業(yè)合并企業(yè)合并概述概述企業(yè)合并企業(yè)合并報(bào)表概述報(bào)表概述2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析69企業(yè)集團(tuán)的常見類型單一法人制多級法人制專業(yè)化企業(yè)集團(tuán)投資控股企業(yè)集團(tuán)綜合性企業(yè)集團(tuán)2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析70企業(yè)集團(tuán)及其財(cái)務(wù)特點(diǎn)經(jīng)營業(yè)務(wù)是相對單一的經(jīng)營業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)集中管理下

38、屬企業(yè)是以分支機(jī)構(gòu)的形式出現(xiàn)集團(tuán)總部具有很強(qiáng)的集中控制能力財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在集團(tuán)總部合并會(huì)計(jì)報(bào)表能夠較準(zhǔn)確的反映集團(tuán)公司的財(cái)務(wù)狀況，特別是現(xiàn)金流狀況 財(cái)務(wù)特點(diǎn)財(cái)務(wù)特點(diǎn) 單一法人制企業(yè)集團(tuán)單一法人制企業(yè)集團(tuán)2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析71企業(yè)集團(tuán)及其財(cái)務(wù)特點(diǎn)經(jīng)營業(yè)務(wù)基本上單一化集團(tuán)層面以管理經(jīng)營業(yè)務(wù)為主下屬企業(yè)多為子公司，具有獨(dú)立法人資格我國部分國有企業(yè)集團(tuán)為這種類型，如中國移動(dòng)、中國聯(lián)通、中石油、中石化等子公司具有相對獨(dú)立性、各子公司經(jīng)營業(yè)務(wù)和模式基本相同是這種企業(yè)集團(tuán)的顯著特征。集團(tuán)具有相對集中的控制能力集團(tuán)合并報(bào)表與子公司個(gè)別報(bào)表模式基本一致子公司的相對獨(dú)立時(shí)，集團(tuán)合并

39、報(bào)表不能充分反映財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)金流量表的使用價(jià)值也相對減弱。 財(cái)務(wù)特點(diǎn)財(cái)務(wù)特點(diǎn) 多級法人制專業(yè)化企業(yè)集團(tuán)多級法人制專業(yè)化企業(yè)集團(tuán)2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析72企業(yè)集團(tuán)及其財(cái)務(wù)特點(diǎn)這種企業(yè)集團(tuán)主要以投資形式控制下屬企業(yè)下屬企業(yè)基本上為獨(dú)立法人集團(tuán)層面不管理經(jīng)營業(yè)務(wù)經(jīng)營業(yè)務(wù)多元化是這種企業(yè)集團(tuán)的顯著特征經(jīng)營比較成功的投資控股公司有新加坡的淡馬錫、荷蘭的ING等、我國的中建投對下屬企業(yè)缺乏足夠的控制力集團(tuán)合并報(bào)表不能充分顯示財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，集團(tuán)合并報(bào)表與子公司報(bào)表形式差異很大在總部層面現(xiàn)金流都比較緊張。 財(cái)務(wù)特點(diǎn)財(cái)務(wù)特點(diǎn) 投資控股企業(yè)集團(tuán)投資控股企業(yè)集團(tuán)2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)

40、務(wù)財(cái)務(wù)分析分析73企業(yè)集團(tuán)及其財(cái)務(wù)特點(diǎn)這類企業(yè)集團(tuán)既是投資控股公司，也參與企業(yè)經(jīng)營，屬于綜合性企業(yè)集團(tuán)管理層次多級法人制經(jīng)營業(yè)務(wù)多元化是這類企業(yè)集團(tuán)的顯著特點(diǎn)比較成功的綜合性企業(yè)集團(tuán)如GE、中國中信集團(tuán)由于集團(tuán)內(nèi)多級法人制以及所有者與經(jīng)營者的利益著眼點(diǎn)不同，使集團(tuán)財(cái)務(wù)存在著多重風(fēng)險(xiǎn)由于經(jīng)營業(yè)務(wù)多元化，涉及諸多行業(yè)，使得集團(tuán)層面作為經(jīng)營者的財(cái)務(wù)管理不能到位集團(tuán)合并報(bào)表與子公司財(cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)容反映形式上差異較大，不能充分反映財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)集團(tuán)層面現(xiàn)金流一般也比較緊張。 財(cái)務(wù)特點(diǎn)財(cái)務(wù)特點(diǎn) 綜合性企業(yè)集團(tuán)綜合性企業(yè)集團(tuán)2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析74企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理體制集權(quán)制分權(quán)制集權(quán)制和分

41、權(quán)制相結(jié)合2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析75企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理體制1集權(quán)制企業(yè)集團(tuán)總部掌握絕對的財(cái)務(wù)控制權(quán)，直接控制了下屬企業(yè)集團(tuán)總部掌握絕對的財(cái)務(wù)控制權(quán)，直接控制了下屬成員資金的統(tǒng)籌、收支和獲利的再分配權(quán)，以及對財(cái)物成員資金的統(tǒng)籌、收支和獲利的再分配權(quán)，以及對財(cái)物的收益權(quán)和支配權(quán)。的收益權(quán)和支配權(quán)。成員單位只有日常經(jīng)營決策權(quán)，財(cái)務(wù)上只有按照總部財(cái)成員單位只有日常經(jīng)營決策權(quán)，財(cái)務(wù)上只有按照總部財(cái)務(wù)計(jì)劃執(zhí)行權(quán)。務(wù)計(jì)劃執(zhí)行權(quán)。財(cái)務(wù)集中控制的本質(zhì) 財(cái)務(wù)集中控制是指數(shù)據(jù)的集中處理、財(cái)務(wù)資源的集中管財(cái)務(wù)集中控制是指數(shù)據(jù)的集中處理、財(cái)務(wù)資源的集中管理和和調(diào)配。理和和調(diào)配。通過財(cái)務(wù)集中控制，

42、使集團(tuán)的投資、融資活動(dòng)、預(yù)算和通過財(cái)務(wù)集中控制，使集團(tuán)的投資、融資活動(dòng)、預(yù)算和考核指標(biāo)的制定、財(cái)務(wù)資源的調(diào)配都集中到集團(tuán)管理層考核指標(biāo)的制定、財(cái)務(wù)資源的調(diào)配都集中到集團(tuán)管理層能整合集團(tuán)的有利資源，形成核心的競爭力。能整合集團(tuán)的有利資源，形成核心的競爭力。集權(quán)制財(cái)務(wù)控制的優(yōu)勢有利于實(shí)現(xiàn)集團(tuán)戰(zhàn)略目標(biāo)有利于實(shí)現(xiàn)集團(tuán)戰(zhàn)略目標(biāo)能夠有效監(jiān)督各成員資金的使用效率和經(jīng)營業(yè)績能夠有效監(jiān)督各成員資金的使用效率和經(jīng)營業(yè)績集權(quán)制的缺陷削弱了各公司的積極性削弱了各公司的積極性加大了集團(tuán)總部人員的工作量加大了集團(tuán)總部人員的工作量增加下屬各公司對總部的依賴性增加下屬各公司對總部的依賴性2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)

43、務(wù)分析分析76企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理體制2分權(quán)制集團(tuán)總部對各成員財(cái)務(wù)管理上主要以間接管理的形式，只保留財(cái)務(wù)重大決策統(tǒng)籌權(quán)其他權(quán)限由各成員自由支配，總部只起到輔助協(xié)調(diào)和監(jiān)督的作用。分權(quán)制的優(yōu)勢能充分調(diào)動(dòng)成員單位的積極性能減少集團(tuán)總部的工作壓力分權(quán)制的缺陷也是有的：影響集團(tuán)的資源配置優(yōu)勢更容易形成成員單位各自為政的格局2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析77企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理體制3集權(quán)制和分權(quán)制相結(jié)合財(cái)務(wù)控制的集權(quán)制和分權(quán)制兩種制度的相互結(jié)合的控制模式集中了集權(quán)制和分權(quán)制的優(yōu)點(diǎn)使集團(tuán)的人力、財(cái)力、物力既能發(fā)揮集中的優(yōu)勢又能給各成員單位充分的自我支配權(quán)。只要制訂出合理的財(cái)務(wù)控制制度，就能集中整體

44、優(yōu)勢，又能充分調(diào)動(dòng)各成員單位的積極性。這兩種制度在實(shí)際操作上不易把握，所以對決策層決策能力要求非常高，這也是缺陷之所在。 2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析78企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理體制選擇的考慮因素企業(yè)集團(tuán)的類型公司戰(zhàn)略公司人力資源的管理水平集團(tuán)的規(guī)模集團(tuán)產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)的關(guān)聯(lián)程度地理分布情況2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析79對企業(yè)集團(tuán)合并報(bào)表分析的影響對于前兩類企業(yè)集團(tuán)業(yè)務(wù)的單一性和管理的集中性合并會(huì)計(jì)報(bào)表與個(gè)別會(huì)計(jì)報(bào)表相類似可以通過常規(guī)分析方法獲取財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果信息；多級法人制、多元化經(jīng)營的綜合性企業(yè)集團(tuán)合并會(huì)計(jì)報(bào)表所提供的財(cái)務(wù)信息具有一定的局限性有時(shí)會(huì)起到誤導(dǎo)作用

45、2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析80企業(yè)合并企業(yè)合并概述概述企業(yè)合并企業(yè)合并報(bào)表概述報(bào)表概述2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析81合并報(bào)表分析的特有環(huán)節(jié)了解集團(tuán)內(nèi)的所有公司，畫出集團(tuán)的架構(gòu)圖合并范圍驗(yàn)證確定公司之間的業(yè)務(wù)關(guān)系辨識公司之間的資金往來對沖分錄審核合并成本分析2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析82企業(yè)集團(tuán)結(jié)構(gòu)圖 A公司B1公司B3公司B4公司B2公司70%20%60%70%80%企業(yè)集團(tuán)2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析83合并范圍分析準(zhǔn)則中嚴(yán)格規(guī)定合并范圍與不能合并范圍有些上市公司通常做法是合并盈利企業(yè)合并盈利企業(yè)合并投資，但不合并虧損合并

46、投資，但不合并虧損防止集團(tuán)公司利用合并范圍調(diào)整利潤2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析84合并范圍分析2001年11月暴發(fā)安然公司會(huì)計(jì)丑聞安然公司將本應(yīng)納入合并范圍的三個(gè)子公司排除在外導(dǎo)致1997-2000年間高估了4.99億美元的利潤低估了數(shù)十億美元的負(fù)債 2022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析85公司之間的業(yè)務(wù)關(guān)系公司公司1公司公司2公司公司3公司公司4公司公司1公司公司2公司公司3公司公司42022-6-7集團(tuán)企業(yè)財(cái)務(wù)分析86公司之間的資金關(guān)系公司公司1公司公司2公司公司3公司公司4公司公司1公司公司2公司公司3公司公司42022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析87對沖分錄

47、審核不編制對沖分錄以此擴(kuò)大營業(yè)收入，虛增利潤2022-6-7集團(tuán)集團(tuán)企業(yè)企業(yè)財(cái)務(wù)財(cái)務(wù)分析分析88基本分析方法在集團(tuán)財(cái)務(wù)報(bào)表分析中的局限性“合并范圍”的確定影響對集團(tuán)公司的評價(jià)多元化問題合并會(huì)計(jì)報(bào)表的有用性減弱，各合并報(bào)表單合并會(huì)計(jì)報(bào)表的有用性減弱，各合并報(bào)表單位的個(gè)別報(bào)表差異很大位的個(gè)別報(bào)表差異很大。合并報(bào)表分析中缺乏可參照的行業(yè)數(shù)多級法人制問題使合并會(huì)計(jì)報(bào)表不能正確反映集團(tuán)所面臨的使合并會(huì)計(jì)報(bào)表不能正確反映集團(tuán)所面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)財(cái)務(wù)風(fēng)不能正確反映集團(tuán)的償債能力。不能正確反映集團(tuán)的償債能力。常規(guī)分析方法可能會(huì)得出錯(cuò)誤結(jié)論。常規(guī)分析方法可能會(huì)得出錯(cuò)誤結(jié)論。財(cái)務(wù)情況說明書 財(cái)務(wù)情況說明書至少應(yīng)當(dāng)對下列

48、情況作出說明：(一)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的基本情況；(二)利潤實(shí)現(xiàn)和分配情況；(三)資金增減和周轉(zhuǎn)情況；(四)對企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量有重大影響的其他事項(xiàng)管理當(dāng)局對會(huì)計(jì)報(bào)表的初步引導(dǎo)性評價(jià) 審計(jì)報(bào)告審計(jì)報(bào)告審計(jì)報(bào)告審計(jì)報(bào)告否定意見否定意見審計(jì)報(bào)告審計(jì)報(bào)告保留意見保留意見審計(jì)報(bào)告審計(jì)報(bào)告無保留意見無保留意見審計(jì)報(bào)告審計(jì)報(bào)告拒絕表示意見拒絕表示意見審計(jì)報(bào)告審計(jì)報(bào)告標(biāo)準(zhǔn)標(biāo)準(zhǔn)無無保留意保留意見審計(jì)見審計(jì)報(bào)告報(bào)告帶說明帶說明段段無保無保留意見留意見審計(jì)報(bào)審計(jì)報(bào)告告2 2 企業(yè)靠什么掙錢企業(yè)靠什么掙錢總資本回報(bào)率(ROA)：經(jīng)營效率的評價(jià)指標(biāo)總資本回報(bào)率是稅后營業(yè)利潤與總資本的比率，不受資本結(jié)構(gòu)的影響。

49、總資本回報(bào)率=（普通股稅后凈利+稅后利息費(fèi)用）+少數(shù)股東損益 /（有息負(fù)債+股東權(quán)益）總資本回報(bào)率=（營業(yè)收入-營業(yè)費(fèi)用-所得稅）/（凈營運(yùn)資本+凈固定資產(chǎn)）企業(yè)必須創(chuàng)造高于加權(quán)平均資本成本的總資本回報(bào)率，才能夠增加公司價(jià)值。影響ROA的因素行業(yè)特征經(jīng)營杠桿：固定成本的比例銷售周期：汽車、計(jì)算機(jī)、工業(yè)設(shè)備廠商與食品、服裝受經(jīng)濟(jì)周期的影響是不同的，降低經(jīng)濟(jì)周期風(fēng)險(xiǎn)的途徑之一是盡量減少固定性的支付產(chǎn)品生命周期：初創(chuàng)期、成長期、成熟期、衰退期的特征不同凈資產(chǎn)收益率(ROE)：反映權(quán)益資本增值幅度的指標(biāo)凈資產(chǎn)收益率=凈利/平均股東權(quán)益普通股東權(quán)益收益率=（凈利-優(yōu)先股股息）/普通股權(quán)益該指標(biāo)越高，說明

50、股東投資獲取的資本增值金額就越高，企業(yè)盈利能力就越強(qiáng)用什么表示掙錢凈資產(chǎn)收益率（所有者權(quán)益報(bào)酬率）企業(yè)靠什么掙錢杜邦財(cái)務(wù)分析體系凈資產(chǎn)收益率=總資產(chǎn)凈利率權(quán)益乘數(shù) =銷售凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率權(quán)益乘數(shù) （賺得多） （轉(zhuǎn)得快） （借的多）凈資產(chǎn)回報(bào)率凈資產(chǎn)回報(bào)率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率現(xiàn)金量應(yīng)收款周期庫存周轉(zhuǎn)率固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率資產(chǎn)負(fù)債表的數(shù)據(jù)毛利率 (折舊與稅前的利潤)收入稅率損益表的數(shù)據(jù)凈利潤率凈利潤率應(yīng)付款帳齡負(fù)債資產(chǎn)比率流動(dòng)資產(chǎn)負(fù)債比率流動(dòng)現(xiàn)金負(fù)債比率財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)中間的三個(gè)指標(biāo)表明了有哪些重要的業(yè)務(wù)指標(biāo)對于凈資本回報(bào)率產(chǎn)生了重要的影響，下層的比率表明了對于資產(chǎn)負(fù)債表和損益表的內(nèi)容的影

51、響如何可以影響凈資本回報(bào)率杜邦財(cái)務(wù)分析體系杜邦分析體系凈資產(chǎn)收益率凈資產(chǎn)收益率13.08%資產(chǎn)凈利率資產(chǎn)凈利率0.99%權(quán)益乘數(shù)權(quán)益乘數(shù)13.18銷售凈利率銷售凈利率31.12%資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率0.03（資（資產(chǎn)負(fù)債率）產(chǎn)負(fù)債率）（92.41%）銀行凈資產(chǎn)收益率12%資產(chǎn)凈利率5.04%權(quán)益乘數(shù)2.48銷售凈利率2.71%資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率1.86（資產(chǎn)負(fù)債率）1/(1-59.60%)超市超市凈資產(chǎn)收益率35%資產(chǎn)凈利率28%權(quán)益乘數(shù)1.25銷售凈利率41%資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率0.38（資產(chǎn)負(fù)債率）1/(1-20%)名酒名酒如何評價(jià)這些白酒企業(yè)他們想如何取勝？00.511.522.5伊利光明蒙牛三元皇氏總資

52、產(chǎn)周轉(zhuǎn)率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率-10.00%0.00%10.00%20.00%皇氏蒙牛伊利光明三元銷售凈利率銷售凈利率-15.00%-10.00%-5.00%0.00%5.00%10.00%15.00%20.00%25.00%伊利蒙牛光明皇氏三元所有者權(quán)益報(bào)酬率所有者權(quán)益報(bào)酬率3 3 如何如何“掙得多掙得多”企業(yè)盈利能力分析的財(cái)務(wù)比率毛利率營業(yè)利潤率銷售凈利率影響盈利能力的重要因素：行業(yè)的經(jīng)濟(jì)特征價(jià)值鏈分析：價(jià)值鏈?zhǔn)敲總€(gè)行業(yè)創(chuàng)造、生產(chǎn) 、以及分銷其產(chǎn)品和服務(wù)的各種活動(dòng)醫(yī)藥業(yè)的價(jià)值鏈如下：研究開發(fā)新藥新藥經(jīng)過政府審批新藥生產(chǎn)開發(fā)市場需求對客戶分銷企業(yè)盈利能力分析的財(cái)務(wù)比率：毛利率毛利率=毛利額/銷售收入影

53、響毛利率的顯性因素有單價(jià)、 單位制造成本或單位進(jìn)價(jià)成本影響毛利率的隱性因素是銷售量企業(yè)盈利能力分析的財(cái)務(wù)比率：銷售凈利率銷售凈利率=凈利/銷售收入影響銷售凈利率的因素有 單價(jià)、成本費(fèi)用等在收益表上以銷售收入作為100% ，計(jì)算個(gè)項(xiàng)目占收入的%，可以觀察銷售凈利率變動(dòng)的原因?qū)τ绊懹芰χ笜?biāo)的報(bào)表項(xiàng)目的進(jìn)一步觀察總資產(chǎn)凈資產(chǎn)營運(yùn)利潤凈利潤投資收益營業(yè)外收入4 4 如何如何“轉(zhuǎn)得快轉(zhuǎn)得快”企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)營能力比率分析總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)率應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)率固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率企業(yè)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)效率分析：總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率分析總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)存貨周轉(zhuǎn)率應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)

54、營能力比率：衡量資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度的基本財(cái)務(wù)比率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，亦稱為資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)，反映墊支的資產(chǎn)在一定時(shí)期內(nèi)完成周轉(zhuǎn)的次數(shù)，墊支的資產(chǎn)投入到結(jié)束周轉(zhuǎn)為周轉(zhuǎn)1次資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)，墊支的資產(chǎn)每完成一次周轉(zhuǎn)需要的時(shí)間資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=周轉(zhuǎn)額/資產(chǎn)平均占用額資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=計(jì)算期日數(shù)/周轉(zhuǎn)次數(shù)=（資產(chǎn)平均占用額計(jì)算期日數(shù)）周轉(zhuǎn)額企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)營能力比率：衡量資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度的基本財(cái)務(wù)比率周轉(zhuǎn)額是指墊支的資產(chǎn)完成周轉(zhuǎn)的數(shù)額總資產(chǎn)、流動(dòng)資產(chǎn)、固定資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)額用銷售凈額表示，應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)額用賒銷凈額表示，存貨的周轉(zhuǎn)額用銷售成本表示應(yīng)付賬款的周轉(zhuǎn)額用賒購凈額表示在現(xiàn)金銷售比例很小的企業(yè)，可用銷售凈額表示應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)額企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)運(yùn)營

55、能力比率分析：存貨周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)率=產(chǎn)品銷售成本/存貨平均余額存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=計(jì)算期日數(shù)/周轉(zhuǎn)次數(shù)存貨周轉(zhuǎn)速度越快越好存貨周轉(zhuǎn)速度的分析可以結(jié)合原材料、在產(chǎn)品、產(chǎn)成品的周轉(zhuǎn)速度進(jìn)行分析原材料周轉(zhuǎn)次數(shù)=直接材料成本/平均原材料在產(chǎn)品周轉(zhuǎn)次數(shù)=產(chǎn)品制造成本本期發(fā)生額/平均在產(chǎn)品產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)次數(shù)=產(chǎn)品銷售成本/平均產(chǎn)成品企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)運(yùn)營能力比率分析：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率分析反映應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)速度應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=賒銷凈額/平均應(yīng)收賬款該指標(biāo)越高，說明應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金的速度就越快影響該指標(biāo)計(jì)算正確性的因素有：生產(chǎn)經(jīng)營的季節(jié)性、年末是否處于銷售高峰或低谷將該指標(biāo)同信用政策相對比，可以反映企業(yè)信用政策的執(zhí)行情況對應(yīng)

56、收賬款的收賬，應(yīng)信用、財(cái)務(wù)、銷售機(jī)構(gòu)三位一體企業(yè)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)效率指標(biāo):營業(yè)周期反映存貨資產(chǎn)從購買到變現(xiàn)的天數(shù)營業(yè)周期=存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)+應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期=營業(yè)周期-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=應(yīng)付賬款平均余額/日賒購額企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)營能力比率分析：固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率不是周轉(zhuǎn)率的周轉(zhuǎn)率反映固定資產(chǎn)的利用效率固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入/平均固定資產(chǎn)同生產(chǎn)能力相對比，可以反映企業(yè)固定資產(chǎn)生產(chǎn)能力的利用狀況固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率越高，企業(yè)單位產(chǎn)品負(fù)擔(dān)的固定成本就越低，企業(yè)獲利能力就越強(qiáng)，銷量增長時(shí)，利潤增長更快企業(yè)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)效率分析：總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率反映總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)效率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入/平均總資產(chǎn)從總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

57、的構(gòu)成因素上分析總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率變動(dòng)的原因從總資產(chǎn)的構(gòu)成上分析階段資產(chǎn)對其影響對影響營運(yùn)能力指標(biāo)的報(bào)表項(xiàng)目的進(jìn)一步觀察固定資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款流動(dòng)資產(chǎn)營業(yè)收入5 5 負(fù)債是把雙刃劍負(fù)債是把雙刃劍無限風(fēng)光在險(xiǎn)峰，使用債務(wù)資本的最大的弊端：破產(chǎn)！風(fēng)光無限好風(fēng)光無限好只是在險(xiǎn)峰只是在險(xiǎn)峰為什么主張使用更多的債務(wù)？杠桿作用降低再投資風(fēng)險(xiǎn)集中所有權(quán)于管理者與雇員促使公司賣掉非核心資產(chǎn)促使管理人員產(chǎn)生危機(jī)感，強(qiáng)化對成功的激勵(lì)與懲罰迫使管理者關(guān)注現(xiàn)金流量資產(chǎn)變現(xiàn)能力比率流動(dòng)比率速動(dòng)比率現(xiàn)金比率資產(chǎn)變現(xiàn)能力比率：流動(dòng)比率資產(chǎn)變現(xiàn)能力是資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金、滿足企業(yè)支付需要的能力流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債計(jì)算流動(dòng)比率的前提

58、是假設(shè)所有的流動(dòng)資產(chǎn)在其正常循環(huán)周轉(zhuǎn)期限內(nèi)均可轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金，因此在計(jì)算流動(dòng)比率前必須要注意觀察存貨與應(yīng)收賬款能否正常變現(xiàn)，將不能夠正常變現(xiàn)的流動(dòng)資產(chǎn)剔除。對企業(yè)經(jīng)營而言過高的流動(dòng)比率意味著流動(dòng)性充足而收益性較差過低的流動(dòng)比率則說明流動(dòng)性不足資產(chǎn)變現(xiàn)能力比率：速動(dòng)比率速動(dòng)比率也稱為酸性測試比率，反映企業(yè)近期支付能力的指標(biāo)速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債 =（流動(dòng)資產(chǎn)-存貨）/流動(dòng)負(fù)債 資產(chǎn)變現(xiàn)能力比率：經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量與流動(dòng)負(fù)債比率反映經(jīng)營活動(dòng)創(chuàng)造的現(xiàn)金流量對企業(yè)支付能力的保證程度比率=經(jīng)營活動(dòng)的現(xiàn)金凈流量/平均流動(dòng)負(fù)債該項(xiàng)比率越高，說明企業(yè)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)越低可以在一定程度上彌補(bǔ)流動(dòng)比率的不足資產(chǎn)變現(xiàn)能力

59、比率：預(yù)計(jì)收付比率預(yù)計(jì)收付比率=（現(xiàn)金存量+未來現(xiàn)金收入）/預(yù)計(jì)的未來現(xiàn)金支出衡量企業(yè)對支付需要的保證程度用于現(xiàn)金流量的規(guī)劃負(fù)債管理比率資產(chǎn)負(fù)債率產(chǎn)權(quán)比率有形凈值債務(wù)率長期資本與長期資產(chǎn)比率負(fù)債管理比率：資產(chǎn)負(fù)債率資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額反映企業(yè)資本結(jié)構(gòu)反映企業(yè)使用負(fù)債的財(cái)務(wù)政策反映企業(yè)財(cái)務(wù)杠桿作用程度和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)程度反映企業(yè)長期債務(wù)償還能力負(fù)債管理比率：產(chǎn)權(quán)比率也稱凈值債務(wù)率產(chǎn)權(quán)比率=負(fù)債總額/股東權(quán)益該指標(biāo)衡量企業(yè)股東權(quán)益對負(fù)債的清償程度指標(biāo)越低，企業(yè)財(cái)務(wù)信譽(yù)越高，舉債以及清償債務(wù)的能力就越強(qiáng)衡量企業(yè)信用能力的重要指標(biāo)負(fù)債管理比率：有形凈值債務(wù)率亦稱為保守的產(chǎn)權(quán)比率保守的產(chǎn)權(quán)比率=負(fù)債總額/有形凈值=負(fù)債 總額/（股東權(quán)益-無形資產(chǎn)）衡量企業(yè)對債務(wù)的終極償還能力扣除無形資產(chǎn)的原因 是假設(shè)在企業(yè)破產(chǎn)時(shí)，無形資產(chǎn)不能夠變現(xiàn)大于1的有形凈值債務(wù)率，說明企業(yè)沒有到期清償債務(wù)的能力負(fù)債管理比率：產(chǎn)權(quán)比率的局限性按照歷史成本反映的股東權(quán)益可能會(huì)被低估盈利能力高的公司，股東權(quán)益增值的潛力較大股東權(quán)益實(shí)際數(shù)值的高低與企業(yè)資產(chǎn)的質(zhì)量構(gòu)成是相關(guān)的負(fù)債管理比率：已獲利息倍數(shù)揭示盈利能力對債務(wù)償還的保證程度已獲利息倍數(shù)=EBIT/I=（稅