保險(xiǎn)公司償付能力報(bào)告編報(bào)規(guī)則第14號(hào)

1、.PAGE ：.；PAGE 11起草闡明一、起草背景十六大以來(lái)，我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)實(shí)現(xiàn)了快速開展，保險(xiǎn)企業(yè)集團(tuán)化的步伐日益加快，出現(xiàn)了中國(guó)人壽集團(tuán)、中國(guó)人保集團(tuán)、中再集團(tuán)、平安集團(tuán)等大型保險(xiǎn)集團(tuán)，極大的提升了我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的位置和作用。2006年以下簡(jiǎn)稱“國(guó)十條明確提出，“支持具備條件的保險(xiǎn)公司經(jīng)過重組、并購(gòu)等方式，開展成為具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的保險(xiǎn)控股集團(tuán)公司。穩(wěn)步推進(jìn)保險(xiǎn)公司綜合運(yùn)營(yíng)試點(diǎn)，探求保險(xiǎn)業(yè)與銀行業(yè)、證券業(yè)更廣領(lǐng)域和更深層次的協(xié)作，提供多元化和綜合性的金融保險(xiǎn)效力。從而更有力地推進(jìn)了我國(guó)保險(xiǎn)集團(tuán)的加速開展。金融企業(yè)的集團(tuán)化運(yùn)營(yíng)符合國(guó)際趨勢(shì)，具有規(guī)模效益、信息共享、品牌提升等多方面的優(yōu)勢(shì)，

2、有利于提高金融企業(yè)的綜合實(shí)力。但金融企業(yè)集團(tuán)化運(yùn)營(yíng)也會(huì)產(chǎn)生較多的風(fēng)險(xiǎn)，例如：風(fēng)險(xiǎn)傳送、利益沖突以及組織構(gòu)造復(fù)雜，缺乏透明度，管理控制權(quán)分散，不易評(píng)價(jià)和控制風(fēng)險(xiǎn)等。對(duì)于一個(gè)金融集團(tuán)而言，即使金融集團(tuán)的成員公司都滿足監(jiān)管要求，也會(huì)由于內(nèi)部關(guān)聯(lián)買賣引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)傳染使集團(tuán)總體喪失償付才干。因此，金融集團(tuán)曾經(jīng)成為各國(guó)金融監(jiān)管的重點(diǎn)領(lǐng)域，國(guó)際興隆國(guó)家在這方面曾經(jīng)有了較為成熟的做法，例如，歐盟2002/87號(hào)指令對(duì)金融集團(tuán)financial conglomerates的監(jiān)管要求進(jìn)展了詳細(xì)規(guī)定；德、法也采取了歐盟指令一樣的監(jiān)管要求，對(duì)保險(xiǎn)集團(tuán)的償付才干進(jìn)展監(jiān)管；日本的保險(xiǎn)業(yè)法insurance business

3、 law中也有對(duì)保險(xiǎn)集團(tuán)的監(jiān)管要求；金融集團(tuán)結(jié)合論壇the Joint Forum on Financial Conglomerates那么在1999年發(fā)布了一系列的金融集團(tuán)監(jiān)管的指點(diǎn)性文件。從國(guó)內(nèi)其他金融監(jiān)管部門看，隨著我國(guó)金融集團(tuán)的開展，人民銀行、銀監(jiān)會(huì)等金融監(jiān)管部門非常注重金融集團(tuán)的監(jiān)管，曾經(jīng)開場(chǎng)研討相應(yīng)的監(jiān)管方法。對(duì)我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)而言，目前行業(yè)開展還處于初級(jí)階段，保險(xiǎn)集團(tuán)在開展速度快的情況下，存在治理構(gòu)造不完善、內(nèi)部管理程度不高等問題，各類風(fēng)險(xiǎn)更加凸現(xiàn)。而我國(guó)目前對(duì)保險(xiǎn)集團(tuán)監(jiān)管在制度和機(jī)制方面還處于空白形狀，這極大的影響了我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的開展和防備風(fēng)險(xiǎn)才干的提高，也不利于我國(guó)保險(xiǎn)集團(tuán)參與國(guó)際市

4、場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的快速安康開展和對(duì)外開放客觀上要求盡快建立保險(xiǎn)集團(tuán)監(jiān)控制度和機(jī)制。2006年國(guó)十條中明確提出，“研討并逐漸實(shí)施對(duì)保險(xiǎn)控股集團(tuán)公司并表監(jiān)管。對(duì)新時(shí)期下的保險(xiǎn)監(jiān)管提出了要求，指明了方向。因此，為了完善監(jiān)控制度，促進(jìn)我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)安康開展和防備金融風(fēng)險(xiǎn)，我會(huì)于2006年初啟動(dòng)了編報(bào)規(guī)那么研討工程，研討建立我國(guó)保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干監(jiān)控制度。 二、起草過程為了保證保險(xiǎn)集團(tuán)編報(bào)規(guī)那么的科學(xué)性，在我部的組織指點(diǎn)下，成立了由平安集團(tuán)、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、科研機(jī)構(gòu)專家組成的課題組。課題組對(duì)我國(guó)保險(xiǎn)集團(tuán)的現(xiàn)狀、開展趨勢(shì)進(jìn)展了調(diào)查研討，對(duì)國(guó)際金融控股公司的監(jiān)控制度、監(jiān)管實(shí)際進(jìn)展了廣泛的比較研討，對(duì)保險(xiǎn)集團(tuán)償付才

5、干監(jiān)管的主要難點(diǎn)問題進(jìn)展了仔細(xì)分析。為了獲得第一手資料，課題組相關(guān)任務(wù)人員赴英國(guó)、澳大利亞等國(guó)家進(jìn)展了調(diào)查。2007年7月魏迎寧副主席帶隊(duì)赴人保集團(tuán)、人壽集團(tuán)、中再集團(tuán)等進(jìn)展了專題調(diào)研。在本規(guī)那么的起草過程中，我部于2006年下發(fā)了，建立了三項(xiàng)監(jiān)控制度：一是保險(xiǎn)公司的長(zhǎng)期股權(quán)投資管理制度向中國(guó)保監(jiān)會(huì)備案制度；二是保險(xiǎn)公司長(zhǎng)期股權(quán)投資有關(guān)的艱苦財(cái)務(wù)決策、事項(xiàng)向中國(guó)保監(jiān)會(huì)報(bào)告制度；三是保險(xiǎn)公司所屬境內(nèi)非保險(xiǎn)類經(jīng)濟(jì)實(shí)體和境外保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)財(cái)務(wù)報(bào)告的定期報(bào)告、外部審計(jì)和監(jiān)管審核制度。為保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干監(jiān)管發(fā)明了根底條件。在大量根底性研討任務(wù)的根底上，經(jīng)過反復(fù)論證，我部起草了本規(guī)那么。2007年8月，在償付才

6、干監(jiān)管規(guī)范委員會(huì)第一次任務(wù)會(huì)議上，課題組就前期研討任務(wù)情況向委員會(huì)進(jìn)展了匯報(bào)，并聽取了各位委員的意見。會(huì)后，根據(jù)各位委員所提意見和建議，我部又對(duì)本規(guī)那么進(jìn)展了仔細(xì)修正，構(gòu)成了本規(guī)那么的討論稿。2007年11月，償付才干監(jiān)管規(guī)范委員會(huì)召開第二次任務(wù)會(huì)議，審議了本規(guī)那么的討論稿，委員會(huì)認(rèn)同討論稿關(guān)于保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干監(jiān)管的根本框架和所選用的詳細(xì)評(píng)價(jià)方法，并對(duì)保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干監(jiān)管規(guī)范的實(shí)施范圍、時(shí)間表等提出了許多建立性的意見。會(huì)后，我部又根據(jù)審議意見，對(duì)討論稿進(jìn)展了進(jìn)一步修正和完善，構(gòu)成了征求意見稿。三、需求闡明的幾個(gè)問題一關(guān)于保險(xiǎn)集團(tuán)的界定保險(xiǎn)集團(tuán)的界定是本規(guī)那么起草過程中的一個(gè)關(guān)鍵問題。從興隆國(guó)家

7、和有關(guān)組織對(duì)金融集團(tuán)的定義看，主要是從集團(tuán)的業(yè)務(wù)、成員公司的資本要求等方面界定金融集團(tuán)，例如，金融集團(tuán)結(jié)合論壇的中規(guī)定，多元化金融集團(tuán)Heterogeneous Financial Conglomerates指主要業(yè)務(wù)為金融業(yè)務(wù)，且所屬的受監(jiān)管實(shí)體至少明顯地在從事銀行、保險(xiǎn)和證券中的兩種以上業(yè)務(wù)，同時(shí)每類業(yè)務(wù)的資本要求不同的集團(tuán)。也有類似規(guī)定。從目前我國(guó)保險(xiǎn)集團(tuán)的運(yùn)營(yíng)方式看，可分為以下兩類：1集團(tuán)控股方式。此類保險(xiǎn)集團(tuán)具有母公司經(jīng)保監(jiān)會(huì)同意成立、至少有一家成員公司為保險(xiǎn)公司的特點(diǎn)。又可細(xì)分為以下兩類：1集團(tuán)控股公司方式。在相關(guān)的金融保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)之上建立保險(xiǎn)集團(tuán)控股公司，構(gòu)成母子公司架構(gòu)。如人保集團(tuán)

8、、人壽集團(tuán)、太保集團(tuán)、平安集團(tuán)等即為此類方式。2類集團(tuán)控股公司方式。保險(xiǎn)公司對(duì)其他金融保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)直接控股，以子公司的方式進(jìn)展業(yè)務(wù)浸透和擴(kuò)張。如泰康系、華泰系等即為此類方式。2受同一第三方控制方式。幾家保險(xiǎn)公司受同一第三方控制，該第三方為非受監(jiān)管公司或者為在我國(guó)境外注冊(cè)的公司或者住所地在境外的公司，受控制的保險(xiǎn)公司相對(duì)獨(dú)立運(yùn)作，在組織構(gòu)造上沒有聯(lián)絡(luò)。如中意人壽與中意產(chǎn)險(xiǎn)即為此類方式。思索到受同一第三方控制方式的保險(xiǎn)集團(tuán)情況較為復(fù)雜，實(shí)施償付才干評(píng)價(jià)和報(bào)告的條件尚不成熟，因此，本規(guī)那么自創(chuàng)國(guó)際上金融集團(tuán)的定義，并思索到目前我國(guó)金融監(jiān)管的格局，在第2條對(duì)集團(tuán)控股方式的保險(xiǎn)集團(tuán)進(jìn)展了界定，并在附那么第2

9、1條中從集團(tuán)成員公司業(yè)務(wù)、母公司能否經(jīng)保監(jiān)會(huì)同意成立等角度對(duì)受同一第三方控制方式的保險(xiǎn)集團(tuán)進(jìn)展了界定，并規(guī)定此類保險(xiǎn)集團(tuán)的償付才干評(píng)價(jià)方法、報(bào)告內(nèi)容和報(bào)告方式另行規(guī)定。二關(guān)于保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干評(píng)價(jià)的總體思緒保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干監(jiān)管的主要目的是為了從集團(tuán)角度評(píng)價(jià)多元化金融集團(tuán)的風(fēng)險(xiǎn)情況和資本充足情況，促使保險(xiǎn)集團(tuán)內(nèi)部建立科學(xué)有效的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，及時(shí)采取措施控制和化解償付風(fēng)險(xiǎn)。因此，評(píng)價(jià)保險(xiǎn)集團(tuán)的償付才干時(shí)，該當(dāng)以風(fēng)險(xiǎn)為根底進(jìn)展評(píng)價(jià)，遵照實(shí)踐資本與最低資本相比較的思緒判別集團(tuán)償付才干能否充足。對(duì)于資本反復(fù)計(jì)算、內(nèi)部成員間買賣資產(chǎn)等可以準(zhǔn)確量化的風(fēng)險(xiǎn)，在計(jì)算實(shí)踐資本時(shí)，直接予以扣除。而對(duì)于不能準(zhǔn)確量化的風(fēng)

10、險(xiǎn)，建立相應(yīng)的信息報(bào)告制度，充分闡明其對(duì)償付才干的影響。三關(guān)于保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干評(píng)價(jià)方法的選擇國(guó)際上通行的金融集團(tuán)資本充足性評(píng)價(jià)方法主要是金融集團(tuán)結(jié)合論壇提供的三種方法：分類度量法Building-Block Prudential Approach、基于風(fēng)險(xiǎn)的加總法Risk-Based Aggregation Method、基于風(fēng)險(xiǎn)的扣減法Risk-Based Deduction Method。分類度量法的適用前提是可獲得整個(gè)集團(tuán)的合并財(cái)務(wù)報(bào)表，且集團(tuán)內(nèi)部買賣和風(fēng)險(xiǎn)可以相互抵消。根本思緒是以集團(tuán)合并報(bào)表為根底，將合并報(bào)表工程分拆為保險(xiǎn)、銀行、證券、非金融業(yè)務(wù)四類，根據(jù)分拆后的結(jié)果確定各類業(yè)務(wù)的最

11、低資本，然后與集團(tuán)實(shí)踐資本進(jìn)展比較。此法能在一定程度上躲避不同業(yè)務(wù)的監(jiān)管規(guī)范不同所產(chǎn)生的監(jiān)管結(jié)論不一致風(fēng)險(xiǎn)，但實(shí)踐在拆分時(shí)，詳細(xì)的操作規(guī)范不易確定，而且我國(guó)目前尚無(wú)合并的資本監(jiān)管報(bào)表，無(wú)法在合并財(cái)務(wù)報(bào)表的根底上評(píng)價(jià)集團(tuán)的實(shí)踐資本和最低資本，故此法的可操作性較差?；陲L(fēng)險(xiǎn)的扣減法適用于無(wú)法得到集團(tuán)合并財(cái)務(wù)報(bào)表的情況。根本思緒是從母公司的實(shí)踐資本中扣除一切子公司的持股份額，加上減去子公司的資本溢額缺乏，得到調(diào)整后的母公司的實(shí)踐資本，再與母公司最低資本比較，得到集團(tuán)的資本溢額。但這種方法從母公司的角度進(jìn)展評(píng)價(jià)，不適用于受同一第三方控制方式的保險(xiǎn)集團(tuán)?；陲L(fēng)險(xiǎn)的加總法適用于以下三種情況：無(wú)法獲得集團(tuán)的

12、合并財(cái)務(wù)報(bào)表；或集團(tuán)內(nèi)部買賣和風(fēng)險(xiǎn)難以相互抵消；或利用非合并財(cái)務(wù)報(bào)表更易計(jì)算最低資本。根本思緒是：將集團(tuán)內(nèi)受監(jiān)管公司指受金融監(jiān)管部門資本充足性監(jiān)管的金融機(jī)構(gòu)，下同的最低資本與非受監(jiān)管公司的最低名義資本加總后與集團(tuán)整體的實(shí)踐資本相比較，在計(jì)算集團(tuán)整體的實(shí)踐資本時(shí)，應(yīng)扣除集團(tuán)內(nèi)部的資本轉(zhuǎn)移。相比之下，基于風(fēng)險(xiǎn)的加總法通俗易懂，簡(jiǎn)便易行，且易于變通運(yùn)用。美國(guó)、荷蘭等國(guó)均采用此法。綜上分析，在遵照國(guó)際慣例的前提下，本規(guī)那么選擇了基于風(fēng)險(xiǎn)的加總法評(píng)價(jià)保險(xiǎn)集團(tuán)的償付才干。四關(guān)于最低資本確實(shí)定保險(xiǎn)集團(tuán)最低資本確實(shí)定主要涉及以下幾個(gè)問題：1集團(tuán)整體的最低資天性否等于一切成員公司最低資本之和？從實(shí)際上講，集團(tuán)化

13、運(yùn)營(yíng)存在風(fēng)險(xiǎn)分散效應(yīng)，同時(shí)，集團(tuán)化運(yùn)營(yíng)又會(huì)產(chǎn)生一系列新風(fēng)險(xiǎn)，因此，保險(xiǎn)集團(tuán)整體的風(fēng)險(xiǎn)并不等于各成員公司風(fēng)險(xiǎn)的簡(jiǎn)單疊加，集團(tuán)整體的最低資本并不一定等于各成員公司最低資本金額或按持股比例相加。但思索到風(fēng)險(xiǎn)分散效應(yīng)評(píng)價(jià)比較復(fù)雜，目前的技術(shù)程度也很難滿足這樣的評(píng)價(jià)要求，因此，本規(guī)那么進(jìn)展了簡(jiǎn)化處置。2子公司、合營(yíng)企業(yè)和聯(lián)營(yíng)企業(yè)的最低資本如何合并？對(duì)此主要有比例合并法和完全合并法兩種處置方式。我們以為，采取何種方式主要取決于母公司對(duì)其的控制關(guān)系。1母公司對(duì)子公司具有控制權(quán)，母公司該當(dāng)承當(dāng)子公司的風(fēng)險(xiǎn)，假設(shè)采用比例合并法將會(huì)低估母公司額外提供資本的實(shí)踐責(zé)任，因此，對(duì)子公司該當(dāng)采用完全合并法，即子公司的最低

14、資本都該當(dāng)記入集團(tuán)最低資本。2母公司對(duì)合營(yíng)企業(yè)具有共同控制權(quán)，對(duì)聯(lián)營(yíng)企業(yè)具有艱苦影響，采用完全合并法將會(huì)高估母公司的責(zé)任，因此，該當(dāng)采用比例合并法，即合營(yíng)企業(yè)和聯(lián)營(yíng)企業(yè)的最低資本中只是母公司持股比例計(jì)算的部分才計(jì)入集團(tuán)的最低資本。這也與金融集團(tuán)結(jié)合論壇的規(guī)定相一致。3非受監(jiān)管公司最低資本確實(shí)定。由于在計(jì)算實(shí)踐資本時(shí)扣除了集團(tuán)內(nèi)反復(fù)計(jì)算的資本，因此，對(duì)于非受監(jiān)管公司的最低資本可以設(shè)定為0。根據(jù)以上分析，本規(guī)那么第5條規(guī)定，保險(xiǎn)集團(tuán)的最低資本等于集團(tuán)成員公司最低資本之和扣除非本集團(tuán)公司承當(dāng)?shù)暮蠣I(yíng)企業(yè)和聯(lián)營(yíng)企業(yè)的最低資本。同時(shí)本規(guī)那么第13條規(guī)定，在合營(yíng)企業(yè)或聯(lián)營(yíng)企業(yè)出現(xiàn)資本缺乏情況下，假設(shè)有證聽闡

15、明，應(yīng)由本集團(tuán)承當(dāng)全部資本缺額，那么在計(jì)算保險(xiǎn)集團(tuán)最低資本與實(shí)踐資本時(shí)，不得扣除非本集團(tuán)持股部分。五關(guān)于實(shí)踐資本確實(shí)定根據(jù)基于風(fēng)險(xiǎn)的加總法，應(yīng)先加總集團(tuán)成員的實(shí)踐資本，然后扣除反復(fù)計(jì)算的資本，得到集團(tuán)整體的實(shí)踐資本。對(duì)于實(shí)踐資本確實(shí)定，同樣存在比例合并法和完全合并法的選擇問題，其處置原那么與最低資本相一致。此外，實(shí)踐資本的計(jì)算中存在以下兩個(gè)問題：1資本反復(fù)計(jì)算。保險(xiǎn)集團(tuán)中一個(gè)成員公司對(duì)另一個(gè)成員公司進(jìn)展資本投資而反復(fù)計(jì)入集團(tuán)整體實(shí)踐資本的資本。資本投資包括股權(quán)投資和資本性負(fù)債投資，對(duì)于這兩類反復(fù)計(jì)算的資本都該當(dāng)扣除，因此，本規(guī)那么第11條作了相應(yīng)規(guī)定。2集團(tuán)內(nèi)部出賣資產(chǎn)。從集團(tuán)角度看，成員公司

16、之間買賣資產(chǎn)是資產(chǎn)在集團(tuán)內(nèi)部的轉(zhuǎn)移，不該當(dāng)導(dǎo)致集團(tuán)實(shí)踐資本的添加。因此，在計(jì)算集團(tuán)實(shí)踐資本時(shí)，該當(dāng)根據(jù)內(nèi)部出賣資產(chǎn)情況對(duì)集團(tuán)實(shí)踐資本進(jìn)展調(diào)整，本規(guī)那么第12條作了相關(guān)規(guī)定，調(diào)整的根本原那么是：被出賣資產(chǎn)計(jì)入購(gòu)買方實(shí)踐資本的價(jià)值，不得超越不思索出賣事項(xiàng)情況下被出賣資產(chǎn)在出賣方的賬面價(jià)值。六關(guān)于償付才干報(bào)告保險(xiǎn)集團(tuán)的償付才干報(bào)告是將保險(xiǎn)集團(tuán)一切成員公司視為單一報(bào)告主體編制的償付才干報(bào)告，是監(jiān)管部門對(duì)保險(xiǎn)集團(tuán)進(jìn)展監(jiān)管的重要信息來(lái)源。保險(xiǎn)集團(tuán)的償付才干報(bào)告涉及以下幾個(gè)問題：1主報(bào)告人確實(shí)定。集團(tuán)控股方式的保險(xiǎn)集團(tuán)的償付才干報(bào)告由集團(tuán)母公司擔(dān)任編制并向中國(guó)保監(jiān)會(huì)報(bào)送。也就是說，運(yùn)營(yíng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)集團(tuán)主報(bào)告人既要以本身單個(gè)報(bào)表為根底編報(bào)償付才干報(bào)告，還要編報(bào)保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干報(bào)告；不運(yùn)營(yíng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)集團(tuán)主報(bào)告人，只需求編報(bào)保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干報(bào)告。2報(bào)告的頻率。為了提高監(jiān)管信息的及時(shí)性，本規(guī)那么規(guī)定保險(xiǎn)集團(tuán)的償付才干報(bào)告包括定期報(bào)告和暫時(shí)報(bào)告兩種。對(duì)于定期報(bào)告的頻率，由于保險(xiǎn)集團(tuán)評(píng)價(jià)以集團(tuán)各成員公司的資本充足性評(píng)價(jià)為根底，因此，每季度編報(bào)償付才干報(bào)告難度較大，而假設(shè)僅要求報(bào)送年度償付才干報(bào)告，又會(huì)降低信息的及時(shí)性。因此，本規(guī)那么要求保險(xiǎn)集團(tuán)償付才干報(bào)告報(bào)送頻率為一年兩次，即報(bào)送半年度報(bào)告和年度報(bào)告。對(duì)