海螺水泥現(xiàn)金流量表分析

1、.：.；學(xué) 生 實(shí) 踐 報(bào) 告文科類課程稱號(hào)： 財(cái)務(wù)報(bào)告分析 專業(yè)班級(jí)： 08會(huì)計(jì)5班 學(xué)生學(xué)號(hào)： 0801111913 學(xué)生姓名： 張敏 所屬院部： 商學(xué)院 指點(diǎn)教師： 王淑萍 20 10 20 11 學(xué)年 第 一 學(xué)期 金陵科技學(xué)院教務(wù)處制實(shí)際報(bào)告書寫要求實(shí)際報(bào)告原那么上要求學(xué)生手寫，要求書寫工整。假設(shè)因課程特點(diǎn)需打印的，要遵照以下字體、字號(hào)、間距等的詳細(xì)要求。紙張一概采用A4的紙張。實(shí)際報(bào)告書寫闡明實(shí)際報(bào)告中一至四項(xiàng)內(nèi)容為必填項(xiàng)，包括實(shí)際目的和要求；實(shí)際環(huán)境與條件；實(shí)際內(nèi)容；實(shí)際報(bào)告。各院部可根據(jù)學(xué)科特點(diǎn)和實(shí)際詳細(xì)要求添加工程。填寫本卷須知1細(xì)致察看，及時(shí)、準(zhǔn)確、照實(shí)記錄。2準(zhǔn)確闡明，層

2、次明晰。3盡量采用公用術(shù)語來闡明事物。4外文、符號(hào)、公式要準(zhǔn)確，應(yīng)運(yùn)用一致規(guī)定的名詞和符號(hào)。5應(yīng)獨(dú)立完成實(shí)際報(bào)告的書寫，嚴(yán)禁抄襲、復(fù)印，一經(jīng)發(fā)現(xiàn)，以零分論處。實(shí)際報(bào)告修正闡明實(shí)際報(bào)告的修正要及時(shí)、仔細(xì)、仔細(xì)，一概用紅色筆修正。實(shí)際報(bào)告的修正成果采用百分制，詳細(xì)評(píng)分規(guī)范由各院部自行制定。實(shí)際報(bào)告裝訂要求實(shí)際報(bào)告修正終了后，任課教師將每門課程的每個(gè)實(shí)際工程的實(shí)際報(bào)告以自然班為單位、按學(xué)號(hào)升序陳列，裝訂成冊(cè)，并附上一份該門課程的實(shí)際大綱。實(shí)際工程稱號(hào)： 現(xiàn)金流量表分析 實(shí)際學(xué)時(shí)： 2學(xué)時(shí) 同組學(xué)生姓名：姜波，李嘉文，趙琪，周韜，陳誠 實(shí)際地點(diǎn)： 3204 實(shí)際日期： 2021.11.9 實(shí)際成果：

3、修正教師： 修正時(shí)間： 指點(diǎn)教師評(píng)閱： 一、實(shí)際目的和要求目的：對(duì)現(xiàn)金流量表的運(yùn)營活動(dòng)現(xiàn)金流、投資活動(dòng)現(xiàn)金流和籌資活動(dòng)現(xiàn)金流工程進(jìn)展分析，掌握現(xiàn)金流量表的閱讀與分析。要求：1根據(jù)事先選定的上市公司現(xiàn)金流量表的資料，運(yùn)用財(cái)務(wù)報(bào)告分析的各種方法對(duì)企業(yè)現(xiàn)金流量的增減變動(dòng)情況進(jìn)展分析，并作出評(píng)價(jià)。2根據(jù)事先選定的上市公司現(xiàn)金流量表資料，運(yùn)用財(cái)務(wù)報(bào)告分析的各種方法對(duì)企業(yè)的現(xiàn)金流量進(jìn)展構(gòu)造分析，并作出評(píng)價(jià)。3.根據(jù)事先選定的上市公司現(xiàn)金流量表的資料，對(duì)企業(yè)的現(xiàn)金流量進(jìn)展比率分析、收益質(zhì)量分析，并進(jìn)展評(píng)價(jià)。 二、實(shí)際環(huán)境與條件教師先講授有關(guān)的實(shí)際知識(shí)和分析方法，然后由學(xué)生分小組普通4-6人一組，經(jīng)過巨潮咨詢

4、網(wǎng)搜索我國已上市公司的年度報(bào)表資料，每一小組選擇一家上市公司的報(bào)表資料，各小組之間不允許同時(shí)選擇同一家上市公司，各組成員分工協(xié)作，在課外完成分析報(bào)告。最后由各小組選派代表在課堂講解分析報(bào)告的內(nèi)容，其他各組參與討論并給評(píng)判，教師總結(jié)并給出成果。三、實(shí)際內(nèi)容一現(xiàn)金流量表的閱讀及了解二現(xiàn)金流量表的分析1現(xiàn)金流量表相關(guān)財(cái)務(wù)目的的分析2從現(xiàn)金流量角度對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)進(jìn)展綜合分析四、實(shí)際報(bào)告附件實(shí)際報(bào)告內(nèi)容包括：現(xiàn)金流量的相關(guān)財(cái)務(wù)目的分析 現(xiàn)金流量的構(gòu)造分析根據(jù)實(shí)際內(nèi)容，在一切實(shí)際終了時(shí)，寫出實(shí)際報(bào)告及實(shí)際的心得領(lǐng)會(huì)?，F(xiàn)金流量表的閱讀與分析 海螺水泥現(xiàn)金流量分析構(gòu)造分析1現(xiàn)金流入構(gòu)造分析現(xiàn)金收入構(gòu)造分析表工

5、程金額/萬元構(gòu)造百分比/%運(yùn)營活動(dòng)的現(xiàn)金流入17,544,068,21268.6其中：銷售商品的現(xiàn)金收入17,200,698,43267.3收到的稅款返還36,394,3750.1收到的其他306,975,4050.1投資活動(dòng)的現(xiàn)金收入48,005,6860.1其中：收回投資收到的現(xiàn)金40,417,2180.1投資收益收到的現(xiàn)金4,173,2270.1處置固定資產(chǎn)收到的現(xiàn)金3,415,2410.1收到的其他現(xiàn)金籌資活動(dòng)的現(xiàn)金收入7,979,155,20431.2其中：吸收投資收到的現(xiàn)金借款收到的現(xiàn)金7,979,155,20431.2收到的其他現(xiàn)金現(xiàn)金流入合計(jì)25,571,229,102100從

6、表中可以看出，在企業(yè)當(dāng)年流入的現(xiàn)金中，運(yùn)營活動(dòng)流入的現(xiàn)金占68.6%，投資活動(dòng)流入的現(xiàn)金占0.013%，籌資活動(dòng)流入的現(xiàn)金占31.2%。即企業(yè)當(dāng)年流入的現(xiàn)金主要來源于運(yùn)營活動(dòng)，也有一小部分企業(yè)的籌資活動(dòng)，于投資活動(dòng)的現(xiàn)金極少，不到1%。在運(yùn)營活動(dòng)流入的現(xiàn)金中，主要銷售的現(xiàn)金收入占67.3%。該企業(yè)要添加現(xiàn)金收入，主要還是要依托運(yùn)營活動(dòng)，特別是銷售的現(xiàn)金收入，其次是籌資活動(dòng)中的借款。2現(xiàn)金流出構(gòu)造分析現(xiàn)金支出構(gòu)造表工程金額/萬元構(gòu)造百分比/%運(yùn)營活動(dòng)支出現(xiàn)金17,211,104,92065.04其中：購買商品支出現(xiàn)金14,358,627,67154.26支付工資支出現(xiàn)金792,226,5652.

7、99支付的稅款1,900,583,0897.18支付其他159,667,5950.60投資活動(dòng)支出現(xiàn)金5,645,001,01921.33其中：購置固定資產(chǎn)4,609,166,09121.33投資所支付的現(xiàn)金支付其他籌資活動(dòng)支出現(xiàn)金3,604,434,40713.62其中：歸還債務(wù)支出現(xiàn)金2,752,992,50210.40支付股利、利息851,441,9053.22支付的其他匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響額現(xiàn)金流出合計(jì)26,460,540,346 100從表中可知，在企業(yè)當(dāng)年流出的現(xiàn)金中，運(yùn)營活動(dòng)流出的現(xiàn)金占65.04%，投資活動(dòng)流出的現(xiàn)金占21.33%，籌資活動(dòng)流出的現(xiàn)金占 13.62%。在運(yùn)營活動(dòng)

8、流出的現(xiàn)金中，購買商品占54.26%，職工工資占2.99%。在籌資活動(dòng)流出的現(xiàn)金中，歸還借款占10.40%。這是引起大量現(xiàn)金流出的主要緣由。3現(xiàn)金凈流量構(gòu)造分析現(xiàn)金凈流量構(gòu)造分析表工程金額/萬元構(gòu)造百分比/%運(yùn)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量332,963,292-37.44投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量-5,596,995,333629.36籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量4,374,720,797-491.92現(xiàn)金凈流量合計(jì)-889,311,244100 從表中可知，該企業(yè)運(yùn)營活動(dòng)尚屬正常，其現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù)，由于投資活動(dòng)的流出數(shù)大于投資活動(dòng)的流入數(shù)，凈流量為負(fù)數(shù)，籌資活動(dòng)的流入數(shù)大于籌資活動(dòng)的流出數(shù)，凈流量為正數(shù)，但運(yùn)營活動(dòng)的凈

9、流量數(shù)小于投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)的凈流量數(shù)，故該企業(yè)全部的現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù)，闡明收小于支。二、現(xiàn)金流量比率分析一流動(dòng)性分析1.現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比工程本期上年同期運(yùn)營現(xiàn)金凈流量332,963,2924,400,424,414流動(dòng)負(fù)債11,741,705,60512,073,310,913現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比0.028 0.364 現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率從現(xiàn)金流入和流出的動(dòng)態(tài)角度對(duì)企業(yè)的實(shí)踐償債才干進(jìn)展調(diào)查，該比率可以反映流動(dòng)負(fù)債所能得到的現(xiàn)金保證程度，或者企業(yè)獲得現(xiàn)金償付短期債務(wù)的才干，這個(gè)比率越大，闡明企業(yè)短期償債才干越強(qiáng)，但是也不是越大越好，該目的過大那么闡明企業(yè)流動(dòng)資金利用不夠充分，獲利不強(qiáng)。2021年中期徐

10、工機(jī)械的現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比為0.028，比上期降低了，闡明企業(yè)的流動(dòng)負(fù)債的保證程度降低了。2.現(xiàn)金債務(wù)總額比工程本期上年同期運(yùn)營現(xiàn)金凈流量332,963,2924,400,424,414債務(wù)總額22,229,039,59217,845,617,679現(xiàn)金債務(wù)總額比0.015 0.247 運(yùn)營活動(dòng)的現(xiàn)金凈流量與全部債務(wù)的比率，可以反映企業(yè)每年的運(yùn)營活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)敻兑磺袀鶆?wù)的才干。這個(gè)比率越大，闡明企業(yè)承當(dāng)債務(wù)的才干越強(qiáng)，徐工機(jī)械的最大付息才干為1.5%，即利息到達(dá)1.5%時(shí)企業(yè)仍讓可以按時(shí)付息。只需可以按時(shí)付息，就能借新債還舊債，維持債務(wù)規(guī)模。二獲取現(xiàn)金才干分析1.營業(yè)收入收現(xiàn)率工程本期上年同期銷售

11、商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金17,200,698,43216,574,929,881主營業(yè)務(wù)收入13,868,274,05811,236,056,101營業(yè)收入收現(xiàn)率1.240 1.475 根據(jù)徐工機(jī)械的報(bào)表資料，我們可以計(jì)算得到，該上市公司的本期營業(yè)收入收現(xiàn)率為1.240，比上年同期降低了，闡明企業(yè)經(jīng)過銷售商品提供勞務(wù)獲得的現(xiàn)金的才干降低了。2.每股營業(yè)現(xiàn)金凈流量工程本期上年同期運(yùn)營現(xiàn)金的凈流量332,963,2924,400,424,414流通在外的普通股股數(shù)1,766,434,1931,766,434,193每股營業(yè)現(xiàn)金凈流量0.188 2.491 運(yùn)營活動(dòng)的現(xiàn)金凈流量與流通在外的普通股股數(shù)

12、的比率，可以反映出每股流通在外普通股的現(xiàn)金流量多少。這個(gè)比率越大，闡明企業(yè)進(jìn)展資本支出和支付股利的才干越強(qiáng)。而且該目的反映了企業(yè)最大的分派股利的才干，超越此限制，就要借款分紅分。根據(jù)徐工機(jī)械的報(bào)表資料，我們可以計(jì)算出2021年中期，該上市公司的每股營業(yè)現(xiàn)金凈流量是0.188比上年同期降低了2.303，闡明該上市公司進(jìn)展資本支出和支付股利的才干降低了。3.盈余現(xiàn)金保證倍數(shù)工程本期上年同期運(yùn)營現(xiàn)金的凈流量332,963,2924,400,424,414凈利潤(rùn)1,874,597,4591,331,203,973盈余現(xiàn)金保證倍數(shù)0.178 3.305 盈余現(xiàn)金保證倍數(shù)是企業(yè)一定時(shí)期運(yùn)營現(xiàn)金凈流量與凈利潤(rùn)的比值，反映了企業(yè)當(dāng)期凈利潤(rùn)中現(xiàn)金收益的保證性程度，真實(shí)反映了企業(yè)盈余的質(zhì)量，是評(píng)價(jià)企業(yè)盈利情況的輔助目的。 盈余現(xiàn)金保證倍數(shù)是從現(xiàn)金流入和流出的