Q3汽車分時(shí)租賃行業(yè)洞察

1、目 錄C O N T E N T SPart 1Part 2Part 3Part 42019Q3汽車分時(shí)租賃行業(yè)動(dòng)態(tài)2019Q3汽車分時(shí)租賃用戶表現(xiàn)2019Q3汽車分時(shí)租賃企業(yè)格局 汽車分時(shí)租賃行業(yè)未來發(fā)展趨勢Q3汽車分時(shí)租賃行業(yè)動(dòng)態(tài)行業(yè)界定汽車分時(shí)租賃以小時(shí)/里程數(shù)為計(jì)價(jià)單位，租賃周期短，靈活性高，滿足用戶10-100公里需求Source：Mob研究院研究整理注；出行成本統(tǒng)計(jì)地區(qū)為上海4汽車分時(shí)租賃用戶：以個(gè)人用戶為主時(shí)長：租賃周期短，以小時(shí)/里程數(shù)為計(jì)價(jià)單位車型：以新能源車型為主汽車分時(shí)租賃概念及成本對(duì)比距離分時(shí)租賃出租車快車日租車10KM15元32元35元120元30KM42元104元8

2、0元120元50KM70元176元140元120元100KM132元356元282元120元100KM132元356元282元120元政策依舊助推和引導(dǎo)市場良性發(fā)展5Q3市場受到前兩個(gè)季度的政策影響，新能源汽車補(bǔ)貼取消后，企業(yè)車輛購置成本提 高，加速行業(yè)洗牌，但隨即充電及配套運(yùn)營基礎(chǔ)設(shè)施受到國家扶持，汽車分時(shí)租賃市 場又間接獲利汽車分時(shí)租賃行業(yè)政策現(xiàn)狀關(guān)于進(jìn)一步完善新能源汽車推廣應(yīng)用財(cái)政補(bǔ)貼政策的通知2019.3政策要點(diǎn)6月25日之后不再對(duì)新能源汽車（新能源公交 車和燃料電池汽車除外）給予購置補(bǔ)貼，轉(zhuǎn)為用于支持充電（加氫）基礎(chǔ)設(shè)施“短板”建設(shè)和配套 運(yùn)營服務(wù)等方面。政策解讀該政策對(duì)分時(shí)租賃企業(yè)

3、是把雙刃劍，一方面取 消新源汽車補(bǔ)貼，提升車輛購置成本，但同時(shí)也 擠出了為了處理過剩新能源汽車而進(jìn)入市場的車企泡沫； 另一方面補(bǔ)貼充電樁解決了行業(yè)充電難 的痛點(diǎn)。Source：Mob研究院研究整理交通運(yùn)輸新業(yè)態(tài)用戶資金管理辦法（試行）2019.5政策要點(diǎn)用戶押金歸用戶所有，運(yùn)營企業(yè)不得挪用；分時(shí)租賃用戶押金最長退款周期不應(yīng)超過15個(gè)工作日；分時(shí)租賃的單份押金金額不得超過運(yùn)營企業(yè)投 入運(yùn)營車輛平均單車成本價(jià)格的2%。政策解讀該政策主要針對(duì)頻繁爆出“退押金難”事件， 凈化整頓市場。資本遇冷，賽道暫不受資本重視經(jīng)過2017年資本狂熱角逐后，現(xiàn)已回歸理性，Q3僅2筆融資。資本收緊勢必加速行業(yè)洗牌，一批

4、企業(yè)會(huì)因資金鏈斷裂而退出市場Source：IT桔子，Mob研究院研究整理6汽車分時(shí)租賃行業(yè)融資現(xiàn)狀1384221632013201420152016201720182019融資筆數(shù)0.10.82.039.5131.432.35.2融資金額（億人民幣）2019Q3融資大事件2019年7月 智慧暢行（涉及充 電運(yùn)營相關(guān)業(yè)務(wù)）融資輪次：A輪融資 投資方：螞蟻金服2019年8月 微租車（分時(shí)租賃技術(shù)服務(wù)商）融資輪次：B輪融資投資方：濟(jì)南中緯投資管理市場玩家獲客、運(yùn)營優(yōu)化、戰(zhàn)略升級(jí)并行Q3經(jīng)營不善的企業(yè)退出角逐，幸存玩家獲客、精細(xì)化運(yùn)營、戰(zhàn)略升級(jí)“多手抓”，市場玩家們已經(jīng)從粗放式擴(kuò)張發(fā)展到精細(xì)化運(yùn)營階段

5、Source：Mob研究院研究整理7汽車分時(shí)租賃行業(yè)企業(yè)動(dòng)態(tài)企業(yè)淘汰運(yùn)營優(yōu)化2019年8月立刻出行停止運(yùn)營2019年9月途歌停止運(yùn)營戰(zhàn)略升級(jí)2019年7月GoFun出行推出個(gè)人汽車托管業(yè)務(wù)，開啟C2C模式；小桔租車成立車企和能源業(yè) 務(wù)板塊，圍繞租車，深度打 造租車、養(yǎng)車、能源“三大 引擎”業(yè)務(wù)擴(kuò)張2019年7月 GoFun入駐新鄉(xiāng)2019年8月EVCARD推出十二時(shí)辰， 增加上下班通勤場景2019年9月GoFun上線App5.1.2，提升用戶體驗(yàn)，優(yōu)化運(yùn)營； 聯(lián)動(dòng)云租車將芝麻信用由 650降至600免押Q3汽車分時(shí)租賃用戶表現(xiàn)市場用戶回暖，千萬規(guī)模仍可期待市場處于整合期，用戶規(guī)模隨著企業(yè)的淘汰

6、波動(dòng)，2019年下半年整體用戶規(guī)模小幅回升，整體市場仍為增量市場，未來依舊有較大的增長空間Source：MobTech，2018.9-2019.99汽車分時(shí)租賃行業(yè)用戶規(guī)模9.49.69.68.88.17.67.47.57.67.77.77.88.01.7%0.6%-8.8%-7.6%-6.4%-2.2%0.7%1.5%0.9%0.2%1.0%3.2%2018.9 2018.10 2018.11 2018.12 2019.12019.22019.32019.42019.52019.62019.72019.82019.9在裝用戶規(guī)模（百萬）增長率用戶場景擴(kuò)張生效，年輕學(xué)生群體襲來85后男白領(lǐng)仍為

7、主力軍，但隨著用戶場景的增加，偏愛獵奇嘗鮮的有證無車學(xué)生們躍躍欲試，年輕用戶比例增多10汽車分時(shí)租賃行業(yè)用戶屬性45.8%23.1%3.4%12.4%27.7%58.8%21.6%7.2%24歲及以下25-34歲35-44歲45歲以上4.8%11.5%49.7%48.9%17.2%18.7%14.2%9.6%5.7%4.2%企業(yè)白領(lǐng)服務(wù)業(yè)人員在讀學(xué)生個(gè)體戶/自由職業(yè)工人無車29.2%有車70.8%2019.9無車44.2%有車55.8%男性2018.9Source：MobTech，2018.9、2019.9市場下沉，三線及以下城市用戶蓄勢待發(fā)一二線城市依舊為主戰(zhàn)場，但隨著企業(yè)攻城掠地，省份集中

8、度略有下降，下沉趨勢明顯11更美融資情況城市等級(jí)分布省份分布TOP10及集中度14.4%11.0%18.7%20.2%49.0%41.9%16.7%18.0%4.7%5.4%一線二線三線四線五線2018.92019.9三線及以下城市占比30.8%2018.939.4%2019.965.8%63.6%CR10浙江5.1%重慶4.8%福建4.5%河南4.4%陜西4.1%云南4.0%14.0%9.4%7.5%5.8%廣東四川江蘇山東CR10Source：MobTech，2018.9、2019.9注：將三四五線城市定義為“下沉市場”2019.92018.9Q3汽車分時(shí)租賃企業(yè)分析市場格局：瞬息萬變，聯(lián)

9、動(dòng)云暫居榜首經(jīng)過2018年洗牌，聯(lián)動(dòng)云租車殺出重圍，暫居第一，GoFun略有下降，Evcard位列第三，其中摩范出行和聯(lián)動(dòng)云這一年內(nèi)增勢最為猛烈13汽車分時(shí)租賃企業(yè)活躍用戶規(guī)模12.652.85.910.922.656.950.7 48.736.927.27.77.32.8 6.96.8 2.89.62.66.5 1.82.7 1.51.4 1.4GoFunEvcardIGO立刻出行微公交途歌一步用車烽鳥2018.92019.9單位：萬聯(lián)動(dòng)云352.1%-4.0%-24.2%摩范出行 盼達(dá)用車 PonyCar360.7%-28.8%-67.8%141.3%-58.9%-72.7%-72.8%-

10、45.4%-1.8%同比增長率Source：MobTech，2018.9、2019.9注：選取活躍用戶規(guī)模萬級(jí)以上App運(yùn)營現(xiàn)狀：車企系占據(jù)大半江山憑借先天車源優(yōu)勢，車企系占據(jù)近一半市場，非車系企業(yè)則另辟蹊徑，或調(diào)動(dòng)C端車 源或提供高端車型，走差異化戰(zhàn)略，其中聯(lián)動(dòng)云租車無論車輛投放和城市覆蓋都首屈 一指Source：Mob研究院研究整理，2019.914企業(yè)名企業(yè)所屬汽車分時(shí)租賃頭部企業(yè)運(yùn)營狀況車輛供應(yīng)方投放車輛數(shù)城市覆蓋數(shù)聯(lián)動(dòng)云租車寶能集團(tuán)觀致（寶能入股觀致51%股份）5萬+180+GoFun首汽集團(tuán)（租賃公司）上汽、大眾等B端及C端用戶4萬+80+Evcard上汽集團(tuán)（主機(jī)廠）上汽及其他廠

11、家4萬+60+摩范出行北汽集團(tuán)（主機(jī)廠）北汽2萬+40+盼達(dá)用車力帆汽車（主機(jī)廠）力帆、長安3萬+10+PonyCar自有創(chuàng)業(yè)奇瑞、長安、北汽等廠家2萬+10+IGO共享出行自有創(chuàng)業(yè)寶馬、奔馳等廠家（車型多為豪車型）2千+深圳全覆蓋，開 始布局珠三角地 區(qū)業(yè)務(wù)布局：爭相拓展業(yè)務(wù)版圖頭部企業(yè)跑馬圈地的同時(shí)發(fā)展多元化業(yè)務(wù)，橫向挖掘長租、物流市場，縱向打通產(chǎn)業(yè)鏈，發(fā)展二手車、汽車后服務(wù)市場Source：Mob研究院研究整理，2019.915汽車分時(shí)租賃頭部企業(yè)業(yè)務(wù)布局橫向發(fā)展縱向發(fā)展主攻租車業(yè)務(wù)，發(fā) 展短租、長租板塊除分時(shí)租賃及短租、長 租等租車業(yè)務(wù)外，發(fā)展物 流業(yè)務(wù)，場景由人變物除分時(shí)租賃、短租長

12、租等 租車業(yè)務(wù)外，向汽車后市 場、汽車金融延伸聯(lián)動(dòng)云租車Evcard摩范出行下沉市場：聯(lián)動(dòng)云攪動(dòng)下沉市場風(fēng)云近一年內(nèi)，聯(lián)動(dòng)云和摩范出行下沉攻勢最猛，其中聯(lián)動(dòng)云近六成市場布局在三線及以下城市，盼達(dá)出行仍堅(jiān)守在一二線戰(zhàn)場16汽車分時(shí)租賃頭部企業(yè)下沉市場滲透率31.0%23.1%15.1%21.4%10.7%9.1%12.0%54.9%33.1%31.0%28.2%19.5%19.0%12.3%聯(lián)動(dòng)云租車Evcard摩范出行GofunIGO共享出行PonyCar盼達(dá)出行2018.92019.9Source：MobTech，2018.9、2019.9注：下沉市場滲透率=該平臺(tái)“三四五線城市”活躍用戶占

13、整體活躍用戶比例企業(yè)總結(jié)綜合考量下，聯(lián)動(dòng)云暫時(shí)領(lǐng)跑于其他平臺(tái)，其次是GoFun和Evcard。未來將會(huì)形成馬太效應(yīng)，資源會(huì)向頭部企業(yè)集中，中小企業(yè)舉步維艱Source：Mob研究院將市場數(shù)據(jù)（月活）、運(yùn)營數(shù)據(jù)、業(yè)務(wù)布局、用戶表現(xiàn)數(shù)據(jù)算法加權(quán)后所得指數(shù)值17頭部企業(yè)綜合指數(shù)評(píng)分28.321.420.614.46.65.54.2聯(lián)動(dòng)云租車GoFunEvcard摩范出行PonyCar盼達(dá)用車IGO共享出行汽車分時(shí)租賃未來發(fā)展趨勢國外企業(yè)尚不足懼 ，國內(nèi)玩家主場廝殺分時(shí)租賃重資產(chǎn)、重運(yùn)營，市場運(yùn)維成本高，國內(nèi)用戶尚處于習(xí)慣養(yǎng)成和被教育階段，國外企業(yè)僅憑自身之力難以為繼，未來很長一段時(shí)間仍為國內(nèi)頭部企業(yè)

14、間的廝殺Source：Mob研究院研究整理19國外企業(yè)進(jìn)入中國模式直接切入中國市場特點(diǎn)：重資產(chǎn)模式，對(duì)運(yùn)維能力要求高，風(fēng)險(xiǎn)較大， 但管控力度強(qiáng)案例：2015年初Car2go布局中國重慶，2019年6月 退出市場與本土企業(yè)合作、合資等切入中國市場特點(diǎn)：間接的擴(kuò)張方式，借力打力，但資金實(shí)力要求高，并且依附于本土企業(yè)，對(duì)于中國市場管控力度不強(qiáng)案例：2017年，寶馬旗下Reach Now進(jìn)入中國成 都，與Evcard合作，提供高端車型所屬國家國外核心汽車分時(shí)租賃出 海企業(yè)德國Car2Go法國Autolib、Twizy Way英國E-car Club加拿大Communauto美國Zipcar、Drivenow澳大利亞Greensharecar、Goget日本Choi-mobi技術(shù)加持，無人駕駛共享汽車未來可期自動(dòng)駕駛技術(shù)加持下，未來各類網(wǎng)約車、拼車、分時(shí)租賃等多種經(jīng)營業(yè)態(tài)將會(huì)統(tǒng)一，僅有“無人駕駛