信息披露業(yè)務(wù)備忘錄之重大資產(chǎn)重組

1、信息披露業(yè)務(wù)備忘錄第13號(hào)重大資產(chǎn)重組（2008年5月22日）為規(guī)范上市公司重大資產(chǎn)重組的信息披露和相關(guān)業(yè)務(wù)辦理流程，依照公司法、證券法、上市公司重大資產(chǎn)重組治理方法（以下簡(jiǎn)稱重組方法）、關(guān)于規(guī)范上市公司信息披露及相關(guān)各方行為的通知（以下簡(jiǎn)稱128號(hào)文）、上市公司重大資產(chǎn)重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)指引（試行）（以下簡(jiǎn)稱財(cái)務(wù)顧問指引）、深圳證券交易所股票上市規(guī)則的有關(guān)規(guī)定，制定本備忘錄。一、總則1、本備忘錄規(guī)范的上市公司及上市公司操縱或控股的子公司重大資產(chǎn)重組（以下簡(jiǎn)稱重大重組），是指符合重組方法要求的資產(chǎn)重組行為。2、上市公司必須保證籌劃中的重大重組事項(xiàng)的真實(shí)性，屬于重組方法規(guī)范的事項(xiàng)，且具備可行性和可

2、操作性，無重大法律政策障礙。上市公司不得有意虛構(gòu)重大重組信息損害投資者權(quán)益。二、重大重組預(yù)備工作和停復(fù)牌安排1、上市公司與交易對(duì)方就重大重組事宜進(jìn)行初步磋商時(shí)，應(yīng)當(dāng)立即采取必要且充分的保密措施，作好保密工作。2、上市公司應(yīng)結(jié)合重大重組事項(xiàng)進(jìn)展，緊密關(guān)注媒體傳聞、公司股票及其衍生品種（以下簡(jiǎn)稱證券）的交易情況，及時(shí)申請(qǐng)公司證券停牌和報(bào)送材料。關(guān)于相關(guān)業(yè)務(wù)的具體辦理方法和要求，上市公司應(yīng)參照?qǐng)?zhí)行本部上市公司業(yè)務(wù)辦理指南第10號(hào)重大重組停牌及材料報(bào)送。三、重組預(yù)案或重組報(bào)告書的材料報(bào)送1、上市公司擬向本部報(bào)送重組預(yù)案或重組報(bào)告書材料，必須先辦理公司證券停牌事宜。在該公司證券交易時(shí)段，本部不接收重組預(yù)

3、案或重組報(bào)告書等材料報(bào)送。2、上市公司應(yīng)按照本部格式和內(nèi)容的相關(guān)要求，向本部報(bào)送重組預(yù)案或重組報(bào)告書材料。報(bào)送材料應(yīng)許多于文本文件和電子文件各一份，并保證文本文件和電子文件內(nèi)容一致。四、重組預(yù)案的披露及辦理流程1、上市公司擬披露重組預(yù)案的，應(yīng)報(bào)送的材料至少包括：（1）重組預(yù)案； （2）重組（框架）協(xié)議、合同或意向書；（3）批準(zhǔn)重組預(yù)案的董事會(huì)決議；關(guān)于重組預(yù)案的獨(dú)立董事意見；（4）董事會(huì)關(guān)于重組履行法定程序的完備性、合規(guī)性及提交的法律文件的有效性的講明；（5）重組預(yù)案涉及銀行、保險(xiǎn)、證券、期貨、信托、傳媒出版等專門行業(yè)的資產(chǎn)、業(yè)務(wù)注入的，應(yīng)提供履行相關(guān)行業(yè)主管部門批準(zhǔn)程序的情況講明或文件；（6

4、）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問核查意見；（7）相關(guān)人員買賣上市公司證券的自查報(bào)告和內(nèi)幕信息知情人及直系親屬名單（附件3）。相關(guān)人員范圍按照128號(hào)文第三條的要求確定。存在128號(hào)文第五條情形的，上市公司應(yīng)充分舉證相關(guān)內(nèi)幕信息知情人及直系親屬等不存在內(nèi)幕交易行為，向本部提交相關(guān)講明。（8）重組預(yù)案差不多情況表（附件1）；（9）重組進(jìn)程備忘錄（附件2）；（10）其他本部要求的材料。3、上市公司向本部提交的重組相關(guān)材料完備，且獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問核查意見符合財(cái)務(wù)顧問指引要求的，經(jīng)本部同意后，上市公司能夠披露重組預(yù)案。上市公司披露重組預(yù)案后，本部辦理該公司證券復(fù)牌事宜。4、上市公司披露重組預(yù)案時(shí)，披露內(nèi)容至少包括：（1）重組

5、預(yù)案內(nèi)容。重組預(yù)案應(yīng)符合公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則26號(hào)上市公司重大資產(chǎn)重組申請(qǐng)文件第八條要求，應(yīng)充分揭示該次重組的不確定性和風(fēng)險(xiǎn)； （2）重組協(xié)議或合同要緊內(nèi)容；（3）關(guān)于重組預(yù)案的董事會(huì)決議公告，關(guān)于重組預(yù)案的獨(dú)立董事意見；（4）董事會(huì)關(guān)于重組履行法定程序的完備性、合規(guī)性及提交的法律文件的有效性的講明；（5）重組預(yù)案涉及銀行、保險(xiǎn)、證券、期貨、信托、傳媒出版等專門行業(yè)的資產(chǎn)、業(yè)務(wù)注入的，應(yīng)在重組預(yù)案中披露履行相關(guān)行業(yè)主管部門批準(zhǔn)程序的情況；（6）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問核查意見。核查意見應(yīng)符合財(cái)務(wù)顧問指引第七條的要求。（7）存在128號(hào)文第五條情形的，上市公司應(yīng)在重組預(yù)案中披露股價(jià)異動(dòng)的

6、情況及由此產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；（8）其他本部要求的內(nèi)容。上市公司應(yīng)對(duì)披露重組預(yù)案的時(shí)刻作出明確承諾，逾期未能披露重組預(yù)案的，上市公司應(yīng)公布提示公告進(jìn)行講明：公司曾籌劃重大重組事項(xiàng)，但重大重組事項(xiàng)尚存在障礙或不成熟，同時(shí)承諾自復(fù)牌之日起至少3個(gè)月內(nèi)不再籌劃重大重組事項(xiàng)。本部辦理該公司證券復(fù)牌事宜。五、重組報(bào)告書的披露及辦理流程1、上市公司認(rèn)為重組報(bào)告書等相關(guān)材料達(dá)到披露標(biāo)準(zhǔn)的，能夠直接申請(qǐng)披露重組報(bào)告書，而不需披露重組預(yù)案。2、上市公司擬披露重組報(bào)告書的，應(yīng)報(bào)送的材料至少包括：（1）重組報(bào)告書； （2）重組協(xié)議或合同；（3）批準(zhǔn)重組報(bào)告書的董事會(huì)決議；關(guān)于重組報(bào)告書的獨(dú)立董事意見；（4）董事會(huì)關(guān)于重組履

7、行法定程序的完備性、合規(guī)性及提交的法律文件的有效性的講明；（5）重組報(bào)告書涉及銀行、保險(xiǎn)、證券、期貨、信托、傳媒出版等專門行業(yè)的資產(chǎn)、業(yè)務(wù)注入的，應(yīng)提供履行相關(guān)行業(yè)主管部門批準(zhǔn)程序的情況講明或文件；（6）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問報(bào)告；（7）法律意見書；（8）重組涉及的審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告；（9）上市公司購買資產(chǎn)的，經(jīng)審核的盈利預(yù)測(cè)報(bào)告。上市公司確有充分理由無法提供上述盈利預(yù)測(cè)報(bào)告的，應(yīng)當(dāng)講明緣故。在重組報(bào)告書中作出特不風(fēng)險(xiǎn)提示，并在治理層討論與分析部分就本次重組對(duì)上市公司持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力和以后進(jìn)展前景的阻礙進(jìn)行詳細(xì)分析。（10）相關(guān)人員買賣上市公司證券的自查報(bào)告和內(nèi)幕信息知情人及直系親屬名單（附件3）。相關(guān)

8、人員范圍按照128號(hào)文第三條的要求來確定。存在128號(hào)文第五條情形的，上市公司應(yīng)充分舉證相關(guān)內(nèi)幕信息知情人及直系親屬等不存在內(nèi)幕交易行為，向本部提交相關(guān)講明。（11）重組報(bào)告書差不多情況表（附件4）；（12）重組進(jìn)程備忘錄（附件2）；（13）其他本部要求的材料。3、上市公司向本部提交重組相關(guān)材料完備，且獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問報(bào)告符合重組顧問指引要求的，經(jīng)本部同意后，上市公司能夠披露重組報(bào)告書。本部辦理該公司證券復(fù)牌事宜。4、上市公司披露重組報(bào)告書時(shí)，披露內(nèi)容至少包括：（1）重組報(bào)告書內(nèi)容。重組報(bào)告書內(nèi)容應(yīng)符合公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則26號(hào)上市公司重大資產(chǎn)重組申請(qǐng)文件第十條要求，應(yīng)充分揭示

9、該次重組的不確定性和風(fēng)險(xiǎn)； （2）批準(zhǔn)重組報(bào)告書的董事會(huì)決議公告；（3）關(guān)于重組報(bào)告書的獨(dú)立董事意見；（4）董事會(huì)關(guān)于重組履行法定程序的完備性、合規(guī)性及提交的法律文件的有效性的講明；（5）重組報(bào)告書涉及銀行、保險(xiǎn)、證券、期貨、信托、傳媒出版等專門行業(yè)的資產(chǎn)、業(yè)務(wù)注入的，應(yīng)在重組報(bào)告書中披露相關(guān)行業(yè)主管部門批準(zhǔn)程序的情況講明或文件；（6）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問報(bào)告。獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問報(bào)告應(yīng)符合財(cái)務(wù)顧問指引第八條的要求；（7）法律意見書；（8）重組涉及的審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告；（9）上市公司購買資產(chǎn)的，經(jīng)審核的盈利預(yù)測(cè)報(bào)告。上市公司確有充分理由無法提供上述盈利預(yù)測(cè)報(bào)告的，應(yīng)當(dāng)講明緣故。在重組報(bào)告書中作出特不風(fēng)險(xiǎn)提

10、示，并在治理層討論與分析部分就本次重組對(duì)上市公司持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力和以后進(jìn)展前景的阻礙進(jìn)行詳細(xì)分析；（10）存在128號(hào)文第五條情形的，上市公司應(yīng)在重組報(bào)告書中披露股價(jià)異動(dòng)的情況及由此產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；（11）其他本部要求的內(nèi)容。5、上市公司應(yīng)對(duì)披露重組報(bào)告書的時(shí)刻作出明確承諾，逾期未能披露重組報(bào)告書的，上市公司應(yīng)公布提示公告進(jìn)行講明：公司曾籌劃重大重組事項(xiàng)，但重大重組事項(xiàng)尚存在障礙或不成熟，同時(shí)承諾自復(fù)牌之日起至少3個(gè)月內(nèi)不再籌劃重大重組事項(xiàng)。本部辦理該公司證券復(fù)牌事宜。6、本次重組的重組報(bào)告書、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問報(bào)告、法律意見書以及重組涉及的審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告和經(jīng)審核的盈利預(yù)測(cè)報(bào)告齊備后，上市公司方能發(fā)

11、出召開審議本次重組的股東大會(huì)通知。7、上市公司就重大資產(chǎn)重組發(fā)出股東大會(huì)通知，議案內(nèi)容應(yīng)分項(xiàng)設(shè)置，至少應(yīng)當(dāng)包括下列內(nèi)容：（1）本次重大資產(chǎn)重組的方式、交易標(biāo)的和交易對(duì)方； （2）交易價(jià)格或者價(jià)格區(qū)間； （3）定價(jià)方式或者定價(jià)依據(jù)； （4）相關(guān)資產(chǎn)自定價(jià)基準(zhǔn)日至交割日期間損益的歸屬； （5）相關(guān)資產(chǎn)辦理權(quán)屬轉(zhuǎn)移的合同義務(wù)和違約責(zé)任； （6）決議的有效期； （7）對(duì)董事會(huì)辦理本次重大資產(chǎn)重組事宜的具體授權(quán)； （8）其他需要明確的事項(xiàng)。 六、重組方案行政許可審核期間的披露和停復(fù)牌1、上市公司在中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核重組方案期間，應(yīng)當(dāng)及時(shí)披露本次重組的進(jìn)展情況，至少每30日一次。2、上市公司在中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核重

12、組方案期間，擬對(duì)交易對(duì)象、交易標(biāo)的、交易價(jià)格等作出變更，構(gòu)成對(duì)重組方案重大調(diào)整的，應(yīng)當(dāng)在董事會(huì)表決通過后重新提交股東大會(huì)審議，同時(shí)作出公告。3、上市公司在中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核重組方案期間，董事會(huì)決議終止或者撤回本次重大資產(chǎn)重組申請(qǐng)的，應(yīng)當(dāng)講明緣故，予以公告，并按照公司章程的規(guī)定提交股東大會(huì)審議。4、需提交并購重組委審議的重組事項(xiàng)，上市公司應(yīng)當(dāng)在并購重組委工作會(huì)議期間申請(qǐng)證券停牌。上市公司收到會(huì)議通知即辦理證券停牌，收到并購重組委的表決結(jié)果后，應(yīng)當(dāng)在次一工作日公告結(jié)果并申請(qǐng)復(fù)牌。七、重組方案實(shí)施的披露1、中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)上市公司重組申請(qǐng)的，上市公司應(yīng)當(dāng)及時(shí)實(shí)施重組方案，并于實(shí)施完畢之日起3個(gè)工作日內(nèi)編制

13、實(shí)施情況報(bào)告書，向本部提交書面報(bào)告，并予以公告。2、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問和律師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)對(duì)重組實(shí)施過程、資產(chǎn)過戶事宜和相關(guān)后續(xù)事項(xiàng)的合規(guī)性及風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行核查，發(fā)表明確的結(jié)論性意見。獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問和律師事務(wù)所出具的意見應(yīng)當(dāng)與實(shí)施情況報(bào)告書同時(shí)公告。3、自收到中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)文件之日起60日內(nèi)，本次重大資產(chǎn)重組未實(shí)施完畢的，上市公司應(yīng)當(dāng)于期滿后次一工作日將實(shí)施進(jìn)展情況報(bào)告本部并予以公告；此后每30日應(yīng)當(dāng)公告一次，直至實(shí)施完畢。八、重組方案實(shí)施后的信息披露 獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問應(yīng)當(dāng)結(jié)合上市公司重組當(dāng)年和實(shí)施完畢后的第一個(gè)會(huì)計(jì)年度的年報(bào)，自年報(bào)披露之日起15日內(nèi)，對(duì)重組實(shí)施的下列事項(xiàng)出具持續(xù)督導(dǎo)意見，向本部報(bào)告并予以公告：（

14、1）交易資產(chǎn)的交付或者過戶情況；（2）交易各方當(dāng)事人承諾的履行情況；（3）盈利預(yù)測(cè)的實(shí)現(xiàn)情況；（4）治理層討論與分析部分提及的各項(xiàng)業(yè)務(wù)的進(jìn)展現(xiàn)狀；（5）公司治理結(jié)構(gòu)與運(yùn)行情況；（6）與已公布的重組方案存在差異的其他事項(xiàng)。附件1：上市公司重大資產(chǎn)重組預(yù)案情況表公司簡(jiǎn)稱公司代碼重組對(duì)方名稱重組涉及金額（億元）重組是否涉及上市公司發(fā)行股份是否需上重組委材料報(bào)送人姓名獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問名稱材料報(bào)送人聯(lián)系電話獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問聯(lián)系電話報(bào)送日期是否已在報(bào)送前辦理證券停牌方案要點(diǎn)上市公司概況方案簡(jiǎn)述實(shí)施方案效果是否發(fā)行新股如是，描述具體方案重組進(jìn)展安排可能重組各時(shí)期可能時(shí)刻安排停復(fù)牌安排預(yù)備時(shí)期重組預(yù)案重組報(bào)告書召開股

15、東大會(huì)報(bào)送證監(jiān)會(huì)審核提交材料的完備性證監(jiān)會(huì)審核序號(hào)項(xiàng)目是/否齊備/不適用1重組預(yù)案文本2重組協(xié)議或合同3關(guān)于重組預(yù)案的董事會(huì)決議4關(guān)于重組預(yù)案的獨(dú)立董事意見5董事會(huì)關(guān)于重組履行法定程序的完備性、合規(guī)性及提交的法律文件的有效性的講明。6重組預(yù)案涉及銀行、保險(xiǎn)、證券、期貨、信托、傳媒出版等專門行業(yè)的資產(chǎn)、業(yè)務(wù)注入的，應(yīng)提供履行相關(guān)行業(yè)主管部門批準(zhǔn)程序的文件。7獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問核查意見8相關(guān)人員買賣上市公司證券的自查報(bào)告和內(nèi)幕信息知情人數(shù)據(jù)庫9存在128號(hào)文情形的，上市公司應(yīng)充分舉證相關(guān)內(nèi)幕信息知情人及直系親屬等不存在內(nèi)幕交易行為，向本部提交的相關(guān)講明。10是否屬于上市公司汲取合并、分立等創(chuàng)新業(yè)務(wù)或無先

16、例事項(xiàng)。11其他附件2： 重組進(jìn)程備忘錄上市公司簡(jiǎn)稱上市公司代碼重組對(duì)方名稱重組涉及金額（億元）材料報(bào)送人姓名材料報(bào)送人聯(lián)系電話獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問名稱獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問聯(lián)系電話已呈報(bào)審批的主管部門名稱經(jīng)辦人經(jīng)辦人聯(lián)系電話重組進(jìn)展重組時(shí)期申報(bào)材料時(shí)刻申報(bào)材料內(nèi)容披露時(shí)刻公告內(nèi)容預(yù)備時(shí)期重組預(yù)案重組報(bào)告書召開股東大會(huì)證監(jiān)會(huì)審核重組通過/不通過審核重組實(shí)施重組實(shí)施后附件3： 內(nèi)幕信息知情人及直系親屬名單姓名/名稱類型股東代碼身份證明文件號(hào)碼聯(lián)系電話通訊地址 報(bào)送人： 簽章： 報(bào)送日期： 附件4：上市公司重大資產(chǎn)重組報(bào)告書情況表公司簡(jiǎn)稱公司代碼重組對(duì)方名稱重組涉及金額（億元）重組是否涉及上市公司發(fā)行股份是否需上重組委材料報(bào)送人姓名獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問名稱材料報(bào)送人聯(lián)系電話獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問聯(lián)系電話報(bào)送日期是否已在報(bào)送前辦理證券停牌方案要點(diǎn)方案簡(jiǎn)述本次重組內(nèi)容簡(jiǎn)介上市公司概況方案簡(jiǎn)述實(shí)施方案的效果是否發(fā)行新股如是，具體方案重組進(jìn)展安排重組各時(shí)期時(shí)刻安排、停復(fù)牌安排重組進(jìn)展安排可能重組各時(shí)期可能時(shí)刻安排停復(fù)牌安排重組報(bào)告書召開股東大會(huì)報(bào)送證監(jiān)會(huì)審核提交材料的完備性序號(hào)項(xiàng)目是/否齊備/不適用1重組報(bào)告書文本2重組協(xié)議或合同3關(guān)于重組報(bào)告書的董事會(huì)決議4關(guān)于重組報(bào)告書的獨(dú)立董事意