財(cái)務(wù)管理與財(cái)務(wù)知識(shí)分析答案

1、第一章 總論一、名詞解釋 1財(cái)務(wù)管理 2財(cái)務(wù)管理的目標(biāo) 3股東財(cái)富最大化 4企業(yè)價(jià)值最大化 二、填空題 1在多元財(cái)務(wù)務(wù)目標(biāo)中，有有一個(gè)處于支支配地位，起起主導(dǎo)作用的的目標(biāo)，稱(chēng)之之為（ ） 其他一些處處于被支配地地位，對(duì)主導(dǎo)導(dǎo)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)現(xiàn)有配合作用用的目標(biāo)，稱(chēng)稱(chēng)之為（ ）。 2財(cái)務(wù)管理目目標(biāo)的相對(duì)穩(wěn)穩(wěn)定性、（ ）和（ ）是財(cái)務(wù)管管理目標(biāo)的基基本特征。 3根據(jù)財(cái)務(wù)目目標(biāo)的層次性性，可把財(cái)務(wù)務(wù)目標(biāo)分成整整體目標(biāo)、（ ）和（ ）。 4企業(yè)的價(jià)值值只有在（ ）和（ ）達(dá)到比較較好的均衡時(shí)時(shí)才能達(dá)到最最大。 5企業(yè)財(cái)務(wù)管管理的原則一一般包括系統(tǒng)統(tǒng)原則、（ ）、（ ）、（ ）優(yōu)化原則則。 6財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)的的方法

2、主要有有（ ）和（ ）兩類(lèi)。 7財(cái)務(wù)決策的的方法主要有有（ ）、數(shù)學(xué)微微分法、線(xiàn)性性規(guī)劃法、（ ）和（ ）。 8財(cái)務(wù)控制的的方法包括（ ）、（ ）和（ ）三種。四、單項(xiàng)選擇題題 1我國(guó)財(cái)務(wù)管管理的最優(yōu)目目標(biāo)是( )。 A總產(chǎn)值最大大化 B利潤(rùn)最大大化 C股東財(cái)富富最大化 D企業(yè)價(jià)值值最大化 2企業(yè)同其所所有者之間的的財(cái)務(wù)關(guān)系反反映的是( )。 A經(jīng)營(yíng)權(quán)和所所有權(quán)關(guān)系 B債權(quán)債務(wù)務(wù)關(guān)系 C投資與受受資關(guān)系 D債務(wù)債權(quán)權(quán)關(guān)系 3企業(yè)同其債債權(quán)人之間的的財(cái)務(wù)關(guān)系反反映的是( )。 A經(jīng)營(yíng)權(quán)和所所有權(quán)關(guān)系 B債權(quán)債務(wù)務(wù)關(guān)系 C投資與受受資關(guān)系 D債務(wù)債權(quán)權(quán)關(guān)系 4根據(jù)財(cái)務(wù)目目標(biāo)的多元性性，可以把財(cái)財(cái)務(wù)

3、目標(biāo)分為為( )。 A產(chǎn)值最大化化目標(biāo)和利潤(rùn)潤(rùn)最大化目標(biāo)標(biāo)B主導(dǎo)目標(biāo)和和輔助目標(biāo) C整體目標(biāo)標(biāo)和分部目標(biāo)標(biāo) D籌資目標(biāo)標(biāo)和投資目標(biāo)標(biāo) 5影響企業(yè)價(jià)價(jià)值的兩個(gè)最最基本因素是是( )。 A時(shí)間和利潤(rùn)潤(rùn) B利潤(rùn)和成成本 C風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)報(bào)酬 D風(fēng)險(xiǎn)和貼貼現(xiàn)率 五、多項(xiàng)選擇題題 1企業(yè)的財(cái)務(wù)務(wù)活動(dòng)包括( )。 A企業(yè)籌資引引起的財(cái)務(wù)活活動(dòng) B企業(yè)投資資引起的財(cái)務(wù)務(wù)活動(dòng) C企業(yè)經(jīng)營(yíng)營(yíng)引起的財(cái)務(wù)務(wù)活動(dòng) D企業(yè)分配配引起的財(cái)務(wù)務(wù)活動(dòng) E企業(yè)管理理引起的財(cái)務(wù)務(wù)活動(dòng) 2企業(yè)的財(cái)務(wù)務(wù)關(guān)系包括( )。 A企業(yè)同其所所有者之間的的財(cái)務(wù)關(guān)系 B企業(yè)同其其債權(quán)人之間間的財(cái)務(wù)關(guān)系系 C企業(yè)同被被投資單位的的財(cái)務(wù)關(guān)系 D企業(yè)同其其

4、債務(wù)人的財(cái)財(cái)務(wù)關(guān)系 E企業(yè)與稅稅務(wù)機(jī)關(guān)之間間的財(cái)務(wù)關(guān)系系 3根據(jù)財(cái)務(wù)務(wù)目標(biāo)的層次次性，可把財(cái)財(cái)務(wù)目標(biāo)分成成( )。 A主導(dǎo)目標(biāo) B整體目標(biāo)標(biāo) C分部目標(biāo)標(biāo) D輔助目標(biāo)標(biāo) E具體目標(biāo)標(biāo) 4下列( )說(shuō)法是正確確的。 A企業(yè)的總價(jià)價(jià)值V0與預(yù)期的的報(bào)酬成正比比 B企業(yè)的總總價(jià)值V0與預(yù)期的的風(fēng)險(xiǎn)成反比比 C在風(fēng)險(xiǎn)不不變時(shí)，報(bào)酬酬越高，企業(yè)業(yè)總價(jià)值越大大 D在報(bào)酬不不變時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)越高，企業(yè)業(yè)總價(jià)值越大大 E在風(fēng)險(xiǎn)和和報(bào)酬達(dá)到最最佳平衡時(shí)，企企業(yè)的總價(jià)值值達(dá)到最大 5財(cái)務(wù)管理的的原則一般包包括如下幾項(xiàng)項(xiàng)( )。 A系統(tǒng)原則 B平衡原則則 C彈性原則則 D比例原則則 E優(yōu)化原則則 六、問(wèn)答題 1簡(jiǎn)述企業(yè)

5、的的財(cái)務(wù)活動(dòng)。 2簡(jiǎn)述企業(yè)的的財(cái)務(wù)關(guān)系。 3簡(jiǎn)述企業(yè)財(cái)財(cái)務(wù)管理的分分部目標(biāo)。 4簡(jiǎn)述財(cái)務(wù)控控制的三種方方法。 5論述財(cái)務(wù)目目標(biāo)的特點(diǎn)。 6論述企業(yè)價(jià)價(jià)值最大化是是財(cái)務(wù)管理的的最優(yōu)目標(biāo)。第二章 財(cái)務(wù)管管理的價(jià)值觀(guān)觀(guān)念 一、名詞解釋 1.年金 2.風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率率 3.標(biāo)準(zhǔn)離差差 4.可分散風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) 5.不可分散風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) 6.利息率 7.實(shí)際利率 8.名義利率 9.浮動(dòng)利率率 二、填空題 1.終值又稱(chēng)復(fù)復(fù)利值，是指指若干期以后后包括（ ）和（ ）在內(nèi)的未未來(lái)價(jià)值，又又稱(chēng)本利和。 2.年金按付款款方式可分為為后付年金、先先付年金、（ ）和（ ）。其中后付年金又稱(chēng)為（ ）。 3.按風(fēng)險(xiǎn)的程程度，可把企企業(yè)財(cái)務(wù)

6、決策策分為三種類(lèi)類(lèi)型：確定型型決策、（ ）（ ）和（ ）。 4.風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬是是指因?yàn)橥顿Y資者冒著風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)投資而獲得得的超過(guò)（ ）的那部分分額外報(bào)酬。風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬有兩兩種表示方法法：（ ）和（ ）。 5.可分散風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)可通過(guò)（ ）來(lái)消減，而而不可分散風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)由（ ）而產(chǎn)生，它它對(duì)所有股票票都有影響，不不能通過(guò)證券券組合而消除除。 6.證券組合的的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬是是指投資者因因承擔(dān)（ ）而要求的的，超過(guò)時(shí)間間價(jià)值的那部部分額外報(bào)酬酬。 7.資本資產(chǎn)定定價(jià)模型是論論述（ ）和（ ）的關(guān)系的的。 8.一般而言，資資金的利率由由三部分構(gòu)成成：（ ）、（ ）和風(fēng)險(xiǎn)報(bào)報(bào)酬。其中風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬又分分為（ ）、（ ）和（ ）。 9

7、純利率是指指沒(méi)有（ ）和（ ）情況下的的均衡點(diǎn)利率率。 10一項(xiàng)負(fù)債債，到期日越越長(zhǎng)，債權(quán)人人承受的不肯肯定因素就越越多，承擔(dān)的的風(fēng)險(xiǎn)也越大大。為彌補(bǔ)這這種風(fēng)險(xiǎn)而增增加的利率水水平，叫做（ ）。 四、單項(xiàng)選擇題題 1將100元元錢(qián)存入銀行行，利息率為為10%，計(jì)算算5年后的終值值應(yīng)用( )來(lái)計(jì)算。 A復(fù)利終值系系數(shù) B復(fù)利現(xiàn)現(xiàn)值系數(shù) C年金終值系系數(shù) D年金現(xiàn)現(xiàn)值系數(shù) 2下列項(xiàng)目中中的( )稱(chēng)為普普通年金。 A先付年金 B后付年年金 D延期年金 D永續(xù)年年金 3A方案在三三年中每年年年初付款1000元，B方案在三年年中每年年末末付款1000元，若利率率為10%，則二二者在第三年年年末時(shí)的終終值

8、相差( )。 A 33.11 B 31.3 C 133.1 D 13.331 4.計(jì)算先付付年金現(xiàn)值時(shí)時(shí)，應(yīng)用下列列公式中的( )。 AV0=APVIFAAi,n BV0=APVIFAAi,n(1+i) CV0=APVIFi,n(1+i) DV0=APVIFi,n 4假設(shè)最初有有m期沒(méi)有收付付款項(xiàng)，后面面n期有等額的的收付款項(xiàng)，貼貼現(xiàn)率為i，則此筆延延期年金的現(xiàn)現(xiàn)值為( )。 AV0=APVIFAAi,n BV0=APVIFAAi,m CV0=APVIFAAi,m+nn DV0=APVIFAAi,nPVIFi,m 5已知某證券券的系數(shù)等于2，則該證券券( )。 A無(wú)風(fēng)險(xiǎn) B有非常低的的風(fēng)險(xiǎn) C

9、與金融市場(chǎng)場(chǎng)所有證券的的平均風(fēng)險(xiǎn)一一致 D是金融市場(chǎng)場(chǎng)所有證券平平均風(fēng)險(xiǎn)的兩兩倍 6兩種股票完完全負(fù)相關(guān)時(shí)時(shí)，則把這兩兩種股票合理理地組合在一一起時(shí)，( )。 A能適當(dāng)分散散風(fēng)險(xiǎn) B不能分分散風(fēng)險(xiǎn) C能分散掉一一部分風(fēng)險(xiǎn) D能分散散掉全部風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn) 五、多項(xiàng)選擇題題 1設(shè)年金為AA，利息率為為i，計(jì)息期為為n，則后付年年金現(xiàn)值的計(jì)計(jì)算公式為( )。 APVA nn =APVIFi,n BPVA nn =APVIFAA i,n CPVA nn =AADFi,nn DPVAn =APVIFi,n(1+i) EPVA nn =AFVIFAA i,n 2設(shè)年金為AA，計(jì)息期為為n，利息率為為i，則先付年年

10、金終值的計(jì)計(jì)算公式為( )。 AVn=AFVIFAAi,n (1+ii) BVn=APVIFAAi,n(1+i) CVn=APVIFAAi,nA DVn=AFVIFAAi,n+11-A EVn=APVIFi,nA 3假設(shè)最初有有m期沒(méi)有收付付款項(xiàng)，后面面n期有等額的的收付款項(xiàng)AA，利率為i，則延期年年金現(xiàn)值的計(jì)計(jì)算公式為( )。 AV0=APVIFAAi,nPVIFi,m BV0=APVIFAAi,m+nn CV0=APVIFAAi,m+nnAPVIFAA i,m DV0=APVIFAAi,n EV0=APVIFAA i,m 4關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)報(bào)報(bào)酬，下列表表述中正確的的有( )。 A風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬有有風(fēng)險(xiǎn)

11、報(bào)酬額額和風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬酬率兩種表示示方法 B風(fēng)險(xiǎn)越大，獲獲得的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)報(bào)酬應(yīng)該越高高 C風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬額額是指投資者者因冒風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)進(jìn)行投資所獲獲得的超過(guò)時(shí)時(shí)間價(jià)值的那那部分額外報(bào)報(bào)酬 D風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率率是風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬酬與原投資額額的比率 E在財(cái)務(wù)管理理中，風(fēng)險(xiǎn)報(bào)報(bào)酬通常用相相對(duì)數(shù)即風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)報(bào)酬率來(lái)加加以計(jì)量 5財(cái)務(wù)管理中中，衡量風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)大小的指標(biāo)標(biāo)有( )。 A標(biāo)準(zhǔn)離差 B標(biāo)準(zhǔn)離離差率 C系數(shù) DD期望報(bào)酬酬率 E期望報(bào)報(bào)酬額 6系數(shù)是衡衡量風(fēng)險(xiǎn)大小小的重要指標(biāo)標(biāo)，下列有關(guān)關(guān)系數(shù)的表述述中正確的有有( )。A越大，說(shuō)明明風(fēng)險(xiǎn)越小 B某股票的值等于零，說(shuō)說(shuō)明此證券無(wú)無(wú)風(fēng)險(xiǎn) C某股票的值小于1，說(shuō)明其風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)小于市場(chǎng)場(chǎng)的平均

12、風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn) D某股票票的值等于1，說(shuō)明其風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)等于市場(chǎng)場(chǎng)的平均風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn) E某股票的值等于2，說(shuō)明其風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)高于市場(chǎng)場(chǎng)的平均風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)2倍 7下列關(guān)于利利息率的表述述，正確的有有( )。 A利率是衡量量資金增值額額的基本單位位 B利率是資金金的增值同投投入資金的價(jià)價(jià)值之比 C從資金流通通的借貸關(guān)系系來(lái)看，利率率是一定時(shí)期期運(yùn)用資金這這一資源的交交易價(jià)格D影響利率率的基本因素素是資金的供供應(yīng)和需求 E資金作為一一種特殊商品品，在資金市市場(chǎng)上的買(mǎi)賣(mài)賣(mài)，是以利率率為價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)準(zhǔn)的 8風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬包包括( )。 A純利率 BB 通貨膨脹脹補(bǔ)償 C違約風(fēng)險(xiǎn)報(bào)報(bào)酬 D流動(dòng)性性風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬 E期限風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬 六、計(jì)算與分析析題 (

13、一)資金時(shí)間間價(jià)值的應(yīng)用用() 【資料】假設(shè)利利民工廠(chǎng)有一一筆1236600元的資資金，準(zhǔn)備存存入銀行，希希望在7年后利用這這筆款項(xiàng)的本本利和購(gòu)買(mǎi)一一套生產(chǎn)設(shè)備備，當(dāng)時(shí)的銀銀行存款利率率為復(fù)利100%，該設(shè)備備的預(yù)計(jì)價(jià)格格為2400000元。 【要求】試用數(shù)數(shù)據(jù)說(shuō)明7年后利民工工廠(chǎng)能否用這這筆款項(xiàng)的本本利和購(gòu)買(mǎi)設(shè)設(shè)備。 (二)資金時(shí)間間價(jià)值的應(yīng)用用() 【資料】某合營(yíng)營(yíng)企業(yè)于年初初向銀行借款款50萬(wàn)元購(gòu)買(mǎi)買(mǎi)設(shè)備，第11年年末開(kāi)始始還款，每年年還款一次，等等額償還，分分5年還清，銀銀行借款利率率為12%。 【要求】試計(jì)算算每年應(yīng)還款款多少? (三)資金時(shí)間間價(jià)值的應(yīng)用用() 【資料】時(shí)代公公司需

14、用一臺(tái)臺(tái)設(shè)備，買(mǎi)價(jià)價(jià)為16000元，可用100年。如果租租用，則每年年年初需付租租金200元。除除此以外，買(mǎi)買(mǎi)與租的其他他情況相同。假假設(shè)利率為66%?！疽笄蟆坑脭?shù)據(jù)說(shuō)說(shuō)明購(gòu)買(mǎi)與租租用何者為優(yōu)優(yōu)。 (四)資金時(shí)間間價(jià)值的應(yīng)用用() 【資料】某企業(yè)業(yè)向銀行借入入一筆款項(xiàng)，銀銀行貸款的年年利率為100%，每年復(fù)復(fù)利一次。銀銀行規(guī)定前110年不用還還本付息，但但從第11年第20年每年年年末償還本息息5000元。 【要求】用兩種種方法計(jì)算這這筆借款的現(xiàn)現(xiàn)值。 (五)資金時(shí)間間價(jià)值的應(yīng)用用() 【資料】某企業(yè)業(yè)在第1年年初向銀銀行借入1000萬(wàn)元，銀銀行規(guī)定從第第1年到第10年每年年年末等額償還還13

15、8萬(wàn)元。當(dāng)當(dāng)利率為6%時(shí)，年金現(xiàn)現(xiàn)值系數(shù)為77.360；當(dāng)利率為88%時(shí)，年金金現(xiàn)值系數(shù)為為6.7100。 【要求】計(jì)算這這筆借款的利利息率。 (六)資金時(shí)時(shí)間價(jià)值的應(yīng)應(yīng)用() 【資料】5年前前發(fā)行的一種種第20年末一次次還本1000元的債券，債債券票面利率率為6%，每年年年末付一次利利息，第5次利息剛剛剛付過(guò)，目前前剛發(fā)行的與與之風(fēng)險(xiǎn)相當(dāng)當(dāng)?shù)膫?，票票面利率?8%。 【要求】計(jì)算這這種舊式債券券目前的市價(jià)價(jià)應(yīng)為多少? (七)風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值值的應(yīng)用() 【資料】國(guó)庫(kù)券券的利息率為為4%，市場(chǎng)證證券組合的報(bào)報(bào)酬率為122%。 【要求】1.計(jì)計(jì)算市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)報(bào)酬率。 2.當(dāng)值為11.5時(shí)，必必要報(bào)酬率應(yīng)

16、應(yīng)為多少? 3.如果一投資資計(jì)劃的值為0.8，期望望報(bào)酬率為99.8%，是是否應(yīng)當(dāng)進(jìn)行行投資? 4.如果某股票票的必要報(bào)酬酬率為11.2%，其值應(yīng)為多少少? 七、問(wèn)答題 1簡(jiǎn)述年金的的概念和種類(lèi)類(lèi)。 2按風(fēng)險(xiǎn)程度度，可把財(cái)務(wù)務(wù)決策分為哪哪三類(lèi)? 3證券組合的的風(fēng)險(xiǎn)可分為為哪兩種? 4簡(jiǎn)述風(fēng)險(xiǎn)報(bào)報(bào)酬的概念及及其表示方法法。 5何謂可分散散風(fēng)險(xiǎn)?在組合投資資中，不同投投資項(xiàng)目之間間的相關(guān)系數(shù)數(shù)對(duì)可分散風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)起到什么么作用? 6何謂不可分分散風(fēng)險(xiǎn)?如何計(jì)量股股票的不可分分散風(fēng)險(xiǎn)第三章 財(cái)務(wù)分分析 一、名詞解釋 1.財(cái)務(wù)分析 2.現(xiàn)金等價(jià)價(jià)物 3.比較分析析法 4.現(xiàn)金流量量比率 5.權(quán)益乘數(shù) 6.市

17、盈率 7.杜邦分析析法 二、填空題 1財(cái)務(wù)分析是是以企業(yè)的( )為基礎(chǔ)礎(chǔ)，通過(guò)對(duì)會(huì)會(huì)計(jì)所提供的的核算資料進(jìn)進(jìn)行加工整理理，得出一系系列科學(xué)的、系系統(tǒng)的財(cái)務(wù)指指標(biāo)，以便進(jìn)進(jìn)行比較、分分析和評(píng)價(jià) 2毛利潤(rùn)是營(yíng)營(yíng)業(yè)收入減去去( )后的利利潤(rùn)，它反映映了企業(yè)的產(chǎn)產(chǎn)品售價(jià)與生生產(chǎn)成本的差差額。 3現(xiàn)金流量表表是以( )為基礎(chǔ)編制制的財(cái)務(wù)狀況況變動(dòng)表，是是企業(yè)對(duì)外報(bào)報(bào)送的一張重重要會(huì)計(jì)報(bào)表表。 4現(xiàn)金等價(jià)物物是指企業(yè)持持有的期限短短、流動(dòng)性強(qiáng)強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換換為已知金額額現(xiàn)金、價(jià)值值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很很小的( )。 5一般來(lái)說(shuō)，流流動(dòng)資產(chǎn)扣除除存貨后的資資產(chǎn)稱(chēng)為（ ）。 6現(xiàn)金流量比比率是企業(yè)（ ）與流動(dòng)負(fù)債的比率。

18、 7股東權(quán)益比比率的倒數(shù)叫叫做（ ），即資產(chǎn)產(chǎn)總額是股東東權(quán)益的多少少倍。 8股東權(quán)益報(bào)報(bào)酬率取決于于企業(yè)的（ ）和（ ）兩個(gè)因素素。 四、單項(xiàng)選擇題題 1企業(yè)的財(cái)務(wù)務(wù)報(bào)告不包括括( )。 A現(xiàn)金流量表表 B財(cái)務(wù)狀況況說(shuō)明書(shū) C利潤(rùn)分配表表 D比較百分分比會(huì)計(jì)報(bào)表表 2資產(chǎn)負(fù)債表表不提供下列列( )財(cái)務(wù)信信息。 A資產(chǎn)結(jié)構(gòu) B負(fù)債水平平 C經(jīng)營(yíng)成果 D資金來(lái)源源狀況 3現(xiàn)金流量表表中的現(xiàn)金不不包括( )。 A存在銀行的的外幣存款 B銀行匯票票存款C期限為3個(gè)個(gè)月的國(guó)債 D長(zhǎng)期債債券投資 4下列財(cái)務(wù)比比率反映企業(yè)業(yè)短期償債能能力的有( )。 A現(xiàn)金流量比比率 B資產(chǎn)負(fù)負(fù)債率 C償債保障比比率 D

19、利息保保障倍數(shù) 5下列財(cái)務(wù)比比率反映企業(yè)業(yè)營(yíng)運(yùn)能力的的有( )。 A資產(chǎn)負(fù)債率率 B流動(dòng)比比率 C存貨周轉(zhuǎn)率率 D資產(chǎn)報(bào)報(bào)酬率 6下列經(jīng)濟(jì)業(yè)業(yè)務(wù)會(huì)使企業(yè)業(yè)的速動(dòng)比率率提高的是( )。 A銷(xiāo)售產(chǎn)成品品 B收回應(yīng)應(yīng)收賬款 C購(gòu)買(mǎi)短期債債券 D用固定定資產(chǎn)對(duì)外進(jìn)進(jìn)行長(zhǎng)期投資資 7下列各項(xiàng)經(jīng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)不會(huì)會(huì)影響流動(dòng)比比率的是( )。 A賒購(gòu)原材料料 B用現(xiàn)金金購(gòu)買(mǎi)短期債債券 C用存貨對(duì)外外進(jìn)行長(zhǎng)期投投資 D向銀行行借款 8下列各項(xiàng)經(jīng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)會(huì)影影響到企業(yè)資資產(chǎn)負(fù)債率的的是( )。 A以固定資產(chǎn)產(chǎn)的賬面價(jià)值值對(duì)外進(jìn)行長(zhǎng)長(zhǎng)期投資 B收回應(yīng)收賬賬款 C接受所有者者以固定資產(chǎn)產(chǎn)進(jìn)行的投資資 D用現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)買(mǎi)股票

20、五、多項(xiàng)選擇題題 1對(duì)企業(yè)進(jìn)行行財(cái)務(wù)分析的的主要目的有有( )。 A評(píng)價(jià)企業(yè)的的償債能力 B評(píng)價(jià)企業(yè)的的資產(chǎn)管理水水平 C評(píng)價(jià)企業(yè)的的獲利能力 D評(píng)價(jià)企業(yè)的的發(fā)展趨勢(shì) E評(píng)價(jià)企業(yè)投投資項(xiàng)目的可可行性 2下列財(cái)務(wù)比比率屬于反映映企業(yè)短期償償債能力的有有( )。 A現(xiàn)金比率 B資產(chǎn)負(fù)負(fù)債率 C到期債務(wù)償償付比率 DD現(xiàn)金流量量比率 E股東權(quán)益比比率 3下列經(jīng)濟(jì)業(yè)業(yè)務(wù)會(huì)影響流流動(dòng)比率的有有( )。 A銷(xiāo)售產(chǎn)成品品 B償還應(yīng)付賬賬款 C用銀行存款款購(gòu)買(mǎi)固定資資產(chǎn) D用銀行存款款購(gòu)買(mǎi)短期有有價(jià)證券 E用固定資產(chǎn)產(chǎn)對(duì)外進(jìn)行長(zhǎng)長(zhǎng)期投資 4下列經(jīng)濟(jì)業(yè)業(yè)務(wù)會(huì)影響償償債保障比率率的有( )。 A用銀行存款款償還銀

21、行借借款 B收回應(yīng)應(yīng)收賬款 C用銀行存款款購(gòu)買(mǎi)固定資資產(chǎn) D發(fā)行公公司債券 E用銀行存款款購(gòu)買(mǎi)原材料料 5下列各項(xiàng)因因素會(huì)影響企企業(yè)的償債能能力的有( )。 A已貼現(xiàn)未到到期的商業(yè)承承兌匯票 B經(jīng)濟(jì)訴訟案案件 C為其他企業(yè)業(yè)的銀行借款款提供擔(dān)保 D經(jīng)營(yíng)租賃固固定資產(chǎn)E可動(dòng)用的銀銀行貸款指標(biāo)標(biāo) 6下列財(cái)務(wù)比比率屬于反映映企業(yè)營(yíng)運(yùn)能能力的有( )。 A存貨周轉(zhuǎn)率率 B現(xiàn)金流流量比率 C固定資產(chǎn)周周轉(zhuǎn)率 D總資產(chǎn)產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 E市盈率 7下列經(jīng)濟(jì)業(yè)業(yè)務(wù)會(huì)影響企企業(yè)應(yīng)收賬款款周轉(zhuǎn)率的是是( )。 A賒銷(xiāo)產(chǎn)成品品 B現(xiàn)銷(xiāo)產(chǎn)產(chǎn)成品 C期末收回應(yīng)應(yīng)收賬款 DD發(fā)生銷(xiāo)售售退貨 E發(fā)生銷(xiāo)售折折扣 8杜邦分析系系統(tǒng)主

22、要反映映的財(cái)務(wù)比率率關(guān)系有( )。 A股東權(quán)益報(bào)報(bào)酬率與資產(chǎn)產(chǎn)報(bào)酬率及權(quán)權(quán)益乘數(shù)之間間的關(guān)系 B資產(chǎn)報(bào)酬率率與銷(xiāo)售凈利利率及總資產(chǎn)產(chǎn)周轉(zhuǎn)率之間間的關(guān)系 C銷(xiāo)售凈利率率與凈利潤(rùn)及及銷(xiāo)售收入之之間的關(guān)系 D總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率與銷(xiāo)售收收入及資產(chǎn)總總額之間的關(guān)關(guān)系 E存貨周轉(zhuǎn)率率與銷(xiāo)售成本本及存貨余額額之間的關(guān)系系 六、計(jì)算與核算算題 （一）財(cái)務(wù)比率率的計(jì)算 【資料】某企業(yè)業(yè)2000年銷(xiāo)銷(xiāo)售收入為220萬(wàn)元，毛毛利率為400%，賒銷(xiāo)比比例為80%，銷(xiāo)售凈利利潤(rùn)率為166%，存貨周周轉(zhuǎn)率為5次，期初存存貨余額為22萬(wàn)元，期初初應(yīng)收賬款余余額為4.88萬(wàn)元，期末末應(yīng)收賬款余余額為1.66萬(wàn)元，速動(dòng)動(dòng)比率為1.

23、6，流動(dòng)比比率為2，流動(dòng)資產(chǎn)產(chǎn)占資產(chǎn)總額額的28%,該企業(yè)期初初資產(chǎn)總額為為30萬(wàn)元。該該公司期末無(wú)無(wú)待攤費(fèi)用和和待處理流動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)損失。 【要求】1計(jì)計(jì)算應(yīng)收賬款款周轉(zhuǎn)率 2計(jì)算總資產(chǎn)產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 3計(jì)算資產(chǎn)凈凈利率 （二）杜邦分析析法 【資料】某公司司2000年的的銷(xiāo)售收入為為625000萬(wàn)元，比上上年提高了228%，有關(guān)關(guān)的財(cái)務(wù)比率率見(jiàn)下表 財(cái)務(wù)比率 1999年同行行業(yè)平均 1999年本公公司2000年本公公司應(yīng)收賬款回收期期（天） 存貨周轉(zhuǎn)率 銷(xiāo)售毛利率 銷(xiāo)售營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率率（息稅前） 銷(xiāo)售利息率 銷(xiāo)售凈利潤(rùn)率 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率 資產(chǎn)負(fù)債率 已獲利息倍數(shù) 35 25 38% 10%

24、 373% 627% 1 114 1 44 58% 268 36 2 599 40% 96% 3 44%72% 1 111 2 022 50% 4 36 3 111 40% 1063% 4 82% 6 81% 1 07 1 82 613% 278 【要求】 1運(yùn)用杜邦分分析的原理，比比較20000年該公司與與同行業(yè)平均均的凈資產(chǎn)收收益率，定性性分析其差異異的原因。 2運(yùn)用杜邦財(cái)財(cái)務(wù)分析的原原理，比較22000年與與1999年的的凈資產(chǎn)收益益率，定性分分析其原因。 七、問(wèn)答題 1簡(jiǎn)述財(cái)務(wù)分分析的作用和和目的。 2財(cái)務(wù)分析應(yīng)應(yīng)當(dāng)遵循哪些些程序? 3從不同的角角度如何評(píng)價(jià)價(jià)企業(yè)的資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債率? 4簡(jiǎn)

25、述反映企企業(yè)營(yíng)運(yùn)能力力的財(cái)務(wù)比率率。 5利用財(cái)務(wù)比比率綜合評(píng)分分法進(jìn)行企業(yè)業(yè)財(cái)務(wù)狀況的的在綜合分析析，應(yīng)當(dāng)遵循循什么程序? 6論述杜邦分分析可以揭示示企業(yè)哪些財(cái)財(cái)務(wù)信息。第四章 長(zhǎng)期籌籌資概論 一、名詞解釋 1. 股權(quán)資本本 2. 直接籌資資 二、填空題 1企業(yè)的籌資資動(dòng)機(jī)主要有有（ ）、（ ）和（ ）三類(lèi)。 2. 企業(yè)自留留資本主要是是計(jì)提折舊、（ ）和（ ）而形成的資本。 3長(zhǎng)期資本通通常采用（ ）、（ ）、（ ）、（ ）、（ ）等方式來(lái)來(lái)籌措。 4按交易對(duì)象象，金融市場(chǎng)場(chǎng)分為（ ）、（ ）和（ ）三大類(lèi)。 5按償還期限限，資金市場(chǎng)場(chǎng)分為（ ）和（ ）。 6敏感資產(chǎn)項(xiàng)項(xiàng)目包括（ ）、（ ）

26、、（ ）、（ ）等項(xiàng)目。 三、判斷題 1負(fù)債規(guī)模越越小，企業(yè)的的資本結(jié)構(gòu)越越合理。 2企業(yè)對(duì)自有有資金依法享享有經(jīng)營(yíng)權(quán)，在在企業(yè)存續(xù)期期內(nèi)，投資者者除依法轉(zhuǎn)讓讓外，還可以以隨時(shí)抽回其其投入的資本本。 3. 計(jì)提折舊舊和留用利潤(rùn)潤(rùn)都是企業(yè)內(nèi)內(nèi)部籌資的資資金來(lái)源，但但是計(jì)提折舊舊卻不能增加加企業(yè)的資金金規(guī)模。 4通貨膨脹既既引起成本上上升，也使利利潤(rùn)上升，因因此，兩者對(duì)對(duì)企業(yè)現(xiàn)金凈凈流量的影響響可以完全抵抵銷(xiāo)。 5. 擴(kuò)張性籌籌資動(dòng)機(jī)是企企業(yè)因擴(kuò)大生生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模?；蜃芳訉?duì)外外投資的需要要而產(chǎn)生的籌籌資動(dòng)機(jī)。 四、單項(xiàng)選擇題題 1企業(yè)的籌資資渠道有( )。 A國(guó)家資金 B發(fā)行股票票 C發(fā)行債券 D銀

27、行借款款 2企業(yè)的籌資資方式有( )。 A個(gè)人資金 B外商資金金 C國(guó)家資金 D融資租賃賃 3. 間接籌資資的基本方式式是( )。 A發(fā)行股票 B發(fā)行債券券 C銀行借款 D吸收直接接投資 4在產(chǎn)品壽命命周期的( )階段，現(xiàn)現(xiàn)金需要量增增加的幅度最最大。 A初創(chuàng) B擴(kuò)張 C穩(wěn)定 D衰退 5. 下列各各項(xiàng)資金中屬屬于不變資金金的項(xiàng)目是( )。A原材料的保保險(xiǎn)儲(chǔ)備 BB應(yīng)收賬款款 C最低儲(chǔ)備以以外現(xiàn)金 DD最低儲(chǔ)備備以外存貨 五、多項(xiàng)選擇題題 1. 企業(yè)的籌籌資渠道包括括( )。 A國(guó)家資金 B銀行資資金 C個(gè)人資金 D外商資資金 E融資租賃 2. 企業(yè)的股股權(quán)資本來(lái)源源于下列籌資資渠道( )。 A

28、國(guó)家財(cái)政資資本 B其他企企業(yè)資本 C銀行信貸資資本 D民間資資本 E外商資本 3. 長(zhǎng)期資本本通常采用( )等方式式來(lái)籌措。 A長(zhǎng)期借款 B商業(yè)信信用 C融資租賃 D發(fā)行債債券 E發(fā)行股票 4. 企業(yè)債債券管理?xiàng)l例例規(guī)定，一一般國(guó)有企業(yè)業(yè)發(fā)行企業(yè)債債券必須符合合( )條件。 A企業(yè)規(guī)規(guī)模達(dá)到國(guó)家家規(guī)定的要求求 B企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)會(huì)計(jì)制度符合合國(guó)家規(guī)定 C具有償債能能力 D企業(yè)經(jīng)濟(jì)效效益良好，前前三年連續(xù)盈盈利 E所籌資本的的用途符合國(guó)國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策策 5.企業(yè)資金需需要量的常用用的預(yù)測(cè)方法法有( )。 A現(xiàn)值法 BB終值法 C銷(xiāo)售百分比比法 D線(xiàn)性回回歸分析法 E確定外部籌籌資額的簡(jiǎn)單單法 六、計(jì)算與

29、分析析題 銷(xiāo)售百分比法的的應(yīng)用 資料：七星公司司的有關(guān)資料料如下： 1七星公司預(yù)預(yù)計(jì)20011年需要增加加外部籌資449 0000元。 2該公司敏感感負(fù)債與銷(xiāo)售售收入的比率率為18%，稅前前利潤(rùn)占銷(xiāo)售售收入的比率率為8%，所得稅稅率33%，稅后后利潤(rùn)50%留用于企業(yè)業(yè)。 32000年年銷(xiāo)售收入為為15 0000 0000元，預(yù)計(jì)20001年銷(xiāo)售售收入增長(zhǎng)115%。 要求： 1測(cè)算20000年當(dāng)年留留用利潤(rùn)額。 2測(cè)算20001年資產(chǎn)增增加額。 第五章 長(zhǎng)期籌籌資方式 一、名詞解釋 1. 股票 2. 債券 3. 融資租賃賃 4. 認(rèn)股權(quán)證證 二、填空題 1. 股份公司司股票發(fā)行的的具體方法有有（

30、 ）、（ ）、（ ）。 2. 股票的承承銷(xiāo)方式包括括（ ）和（ ）兩種具體體辦法。 3. 在普通股股、優(yōu)先股、公公司債券、長(zhǎng)長(zhǎng)期借款幾種種形式中，一一般來(lái)說(shuō)發(fā)行行證券費(fèi)用最最高的是（ ），其次是是（ ），再次是是（ ），最后是是（ ）。 4公司債券發(fā)發(fā)行價(jià)格的高高低，主要取取決于四個(gè)因因素，即（ ）、（ ）、（ ）和（ ）。 5.租賃通常按按性質(zhì)分為（ ）和（ ）。 6. 優(yōu)先股按按具體的權(quán)利利不同可進(jìn)一一步分為累積積優(yōu)先股和（ ），參與優(yōu)先股和（ ），可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股與（ ），可贖回優(yōu)先股和（ ）。 7. 長(zhǎng)期借借款合同的限限制性條款，歸歸納起來(lái)有如如下三類(lèi)：(1)（ ）；(2)（ ）；(3)（

31、 ）。四、單項(xiàng)選擇擇題 1. 專(zhuān)供外國(guó)國(guó)和我國(guó)港、澳澳、臺(tái)地區(qū)投投資者買(mǎi)賣(mài)，以以人民幣標(biāo)明明面值但以外外幣認(rèn)購(gòu)和交交易的，并在在我國(guó)的深圳圳、上海上市市的股票是( )種股票票。 AB BHH CA DN 2股利政策中中，有利于保保持上市股票票價(jià)格穩(wěn)定性性，增強(qiáng)投資資者信心，有有利于投資者者有計(jì)劃地安安排股利的使使用的政策是是( )。 A剩余股利政政策 B固定股利利額政策 C固定股利率率政策 D正常股利利加額外股利利政策 3. 根據(jù)我我國(guó)公司法的的規(guī)定，不具具備債券發(fā)行行資格和條件件的公司是( )。 A股份有限公公司 B國(guó)有獨(dú)資公公司 C兩個(gè)以上的的國(guó)有投資主主體投資設(shè)立立的有限責(zé)任任公司 D國(guó)

32、有企業(yè)與與外商共同投投資設(shè)立的有有限責(zé)任公司司 4. 根據(jù)公司司法的規(guī)定，處處于( )情形的的公司，不得得再次發(fā)行債債券。 A公司的規(guī)模模已達(dá)到規(guī)定定的要求 B具有償還債債務(wù)的能力 C前一次發(fā)行行的公司債券券尚未募足 D籌集的資金金投向符合國(guó)國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策策的方向 5.根據(jù)公司司法的規(guī)定定，累計(jì)債券券總額不超過(guò)過(guò)公司凈資產(chǎn)產(chǎn)額的( )。 A60% BB40% CC50% DD30% 五、多項(xiàng)選擇題題 1. 股票按股股東權(quán)利和義義務(wù)不同可分分為( )。 A始發(fā)股 BB新股 C普通股股 D優(yōu)先股 EEB種股票 2. 股份有限限公司為增加加資本發(fā)行新新股票，按照照我國(guó)公司司法的規(guī)定定，必須具備備( )

33、條件。 A前一次發(fā)行行的股份已募募足，并間隔隔一年以上 B公司在最近近三年內(nèi)連續(xù)續(xù)盈利，并可可向股東支付付股利 C公司在最近近三年內(nèi)財(cái)務(wù)務(wù)會(huì)計(jì)文件無(wú)無(wú)虛假記載 D公司預(yù)期利利潤(rùn)率可達(dá)同同期銀行存款款利率 E發(fā)行新股后后資產(chǎn)負(fù)債率率不低于400% 3. 與股票相相比，債券有有( )特點(diǎn)。 A債券代表一一種債權(quán)債務(wù)務(wù)關(guān)系 B債券的求償償權(quán)優(yōu)先于股股票 C債券持有人人無(wú)權(quán)參與企企業(yè)(公司)決策 D債券投資的的風(fēng)險(xiǎn)小于股股票 E可轉(zhuǎn)換債券券按規(guī)定可轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)換為股票 4. 決定債券券發(fā)行價(jià)格的的因素主要有有( )。 A債券面額 B票面利利率 C公司經(jīng)濟(jì)效效益 D債券期期限 E市場(chǎng)利率 5. 優(yōu)先股籌籌資的優(yōu)

34、點(diǎn)有有( )。 A不用償付本本金 B保持普通股股東對(duì)公司的的控制權(quán)C股利的支付付具有靈活性性 D加強(qiáng)自有資資本基礎(chǔ) E股利稅前扣扣除，可享受受稅上的利益益 六、計(jì)算與分析析題 不同市場(chǎng)利率情情況下債券發(fā)發(fā)行價(jià)格的測(cè)測(cè)算 資料：五湖公司司擬發(fā)行面值值為1 0000元、年利利率為12%、期限為2年的債券一一批，每年付付息一次。 要求：試測(cè)算該該債券在下列列市場(chǎng)利率下下的發(fā)行價(jià)格格： 1市場(chǎng)利率為為10%。 2市場(chǎng)利率為為12%。 3市場(chǎng)利率為為14%。 第六章 長(zhǎng)期籌籌資決策 一、名詞解釋 1資本成本 2.營(yíng)業(yè)杠桿桿 3.財(cái)務(wù)杠杠桿 4. 資本結(jié)構(gòu)構(gòu) 五、多項(xiàng)選擇題題 1. 綜合資本本成本的權(quán)數(shù)數(shù)

35、，可有三種種選擇，即( )。 A票面價(jià)值 B賬面價(jià)價(jià)值 C市場(chǎng)價(jià)價(jià)值 D目標(biāo)價(jià)值 E清算價(jià)價(jià)值 2. 當(dāng)企業(yè)在在進(jìn)行資本結(jié)結(jié)構(gòu)比較、籌籌資方式比較較和追加籌資資方案比較的的決策時(shí)，應(yīng)應(yīng)該依據(jù)的成成本有( )。 A債務(wù)成本 B權(quán)益成成本 C個(gè)別資資本成本 D綜合資本成成本 E邊際資資本成本 3. 影響財(cái)務(wù)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的因素素主要有( )。 A產(chǎn)品售價(jià)的的變化 B利率水水平的變化 C獲利能力的的變化 D資本結(jié)結(jié)構(gòu)的變化 E資本供求的的變化 4. 企業(yè)資本本結(jié)構(gòu)最佳時(shí)時(shí)，應(yīng)該( )。 A資本成本最最低 B財(cái)務(wù)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)最小 C營(yíng)業(yè)杠桿系系數(shù)最大 DD債務(wù)資本本最多 E企業(yè)價(jià)值最最大 5. 在資本結(jié)結(jié)構(gòu)決策中，

36、確確定最佳資本本結(jié)構(gòu)，可以以運(yùn)用下列方方法( )。 A比較資本成成本法 B比較總總成本法 C比較總利潤(rùn)潤(rùn)法 D每股利利潤(rùn)分析法 E比較公司價(jià)價(jià)值法 六、計(jì)算與分析析題 （一）債券資本本成本的測(cè)算算 資料：三通公司司發(fā)行期限為為5年、利率為為12%的債券券一批，發(fā)行行總價(jià)格為2250萬(wàn)元，發(fā)發(fā)行費(fèi)率3.25%；該該公司所得稅稅稅率規(guī)定為為33%。 要求：試測(cè)算三三通公司該債債券的資本成成本。 （二）杠桿系數(shù)數(shù)的測(cè)算 資料：某企業(yè)年年銷(xiāo)售凈額為為280萬(wàn)元，息息稅前利潤(rùn)為為80萬(wàn)元，固固定成本為332萬(wàn)元，變變動(dòng)成本率為為60%；資本本總額為2000萬(wàn)元，債債務(wù)比率400%，債務(wù)利利率12%。 要

37、求：試分別計(jì)計(jì)算該企業(yè)的的營(yíng)業(yè)杠桿系系數(shù)、財(cái)務(wù)杠杠桿系數(shù)和聯(lián)聯(lián)合杠桿系數(shù)數(shù)。 （三）每股利潤(rùn)潤(rùn)分析法的應(yīng)應(yīng)用 資料： 1A公司20000年資本本總額為1 000萬(wàn)元元，其中普通通股600萬(wàn)元(24萬(wàn)股)，債務(wù)4000萬(wàn)元。債務(wù)務(wù)利率為100%，假定公公司所得稅稅稅率40%(下同)； 2. 該公司22001年預(yù)預(yù)定將資本總總額增至1 200萬(wàn)元元，需追加資資本200萬(wàn)元。現(xiàn)現(xiàn)有兩個(gè)追加加籌資方案可可供選擇：(1)發(fā)行債債券，年利率率12%，(2)增發(fā)普普通股，8萬(wàn)股。預(yù)計(jì)計(jì)2001年息息稅前利潤(rùn)為為200萬(wàn)元。 要求： 1測(cè)算20001年兩個(gè)追追加籌資方案案下無(wú)差別點(diǎn)點(diǎn)的息稅前利利潤(rùn)和無(wú)差別別點(diǎn)

38、的普通股股每股稅后利利潤(rùn)。 2.測(cè)算兩個(gè)追追加籌資方案案下20011年普通股每每股稅后利潤(rùn)潤(rùn)，并以此作作出評(píng)價(jià)。 第七章 長(zhǎng)期投投資概論一、名詞解釋 1直接投資 2間接投資資 3調(diào)查判斷斷法 4加權(quán)評(píng)分分法 5匯總評(píng)分分法 二、填空題 1會(huì)計(jì)上的投投資是指（ ），財(cái)務(wù)管管理中的投資資既包括（ ），也包括括（ ）。 2按投資回收收時(shí)間的長(zhǎng)短短，投資可分分為（ ）和（ ）。 3投資的一般般環(huán)境主要包包括（ ）（ ）和（ ）。 四、單項(xiàng)選擇題題 1下列關(guān)于企企業(yè)投資的意意義的敘述中中不正確的是是( )。 A企業(yè)投資是是實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)管管理目標(biāo)的基基本前提 B企業(yè)投資資是發(fā)展生產(chǎn)產(chǎn)的必要手段段 C企業(yè)投資有

39、有利于提高職職工的生活水水平 D企業(yè)投資資是降低風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)的重要方法法 2以有關(guān)單位位保存的各種種數(shù)據(jù)資料為為基礎(chǔ)，通過(guò)過(guò)加工整理獲獲得投資信息息的方法叫做做（ ）。 A全面調(diào)查 B間接調(diào)查查 C重點(diǎn)調(diào)查查 D直接調(diào)查查 3國(guó)際上常用用的評(píng)價(jià)投資資環(huán)境的方法法主要有( )。 A調(diào)查判斷法法 B動(dòng)態(tài)分析析法 C加權(quán)評(píng)分分法 D匯總評(píng)分分法 4某企業(yè)準(zhǔn)備備新建一條生生產(chǎn)線(xiàn)，預(yù)計(jì)計(jì)各項(xiàng)支出如如下：投資前前費(fèi)用2 0000元，設(shè)設(shè)備購(gòu)置費(fèi)用用8 0000元，設(shè)備安安裝費(fèi)用1 000元，建建筑工程費(fèi)用用6 0000元，投產(chǎn)時(shí)時(shí)需墊支營(yíng)運(yùn)運(yùn)資金3 0000元，不不可預(yù)見(jiàn)費(fèi)按按總支出的55%計(jì)算，則則該生產(chǎn)線(xiàn)的

40、的投資總額為為( )。 A 20 0000元 B 21 0000元 C 17 0000元 D 17 8550元 5某企業(yè)原有有一套生產(chǎn)甲甲產(chǎn)品的設(shè)備備，裝置能力力為年產(chǎn)甲產(chǎn)產(chǎn)品2萬(wàn)噸，6年前投資額額為500萬(wàn)元，現(xiàn)現(xiàn)該企業(yè)欲增增加一套年產(chǎn)產(chǎn)甲產(chǎn)品3萬(wàn)噸的設(shè)備備，裝置能力力指數(shù)為0.8，因通貨膨膨脹因素，取取調(diào)整系數(shù)為為1.3，則該套新新設(shè)備的投資資額為( )。 A 975萬(wàn)萬(wàn)元 B 470萬(wàn)元 C 899萬(wàn)元 D 678萬(wàn)元 五、多項(xiàng)選擇題題 1下列關(guān)于企企業(yè)投資的說(shuō)說(shuō)法中正確的的是( )。 A企業(yè)投資是是提高企業(yè)價(jià)價(jià)值的基本前前提 B企業(yè)投資僅僅指將閑置資資金用于購(gòu)買(mǎi)買(mǎi)股票、債券券等有價(jià)證券

41、券 C 直接投資是是指把資金投投放于證券等等金融資產(chǎn)，以以便取得股利利或利息收入入的投資 D企業(yè)投資是是降低風(fēng)險(xiǎn)的的重要方法 E按投資與企企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)營(yíng)的關(guān)系，投投資可分為直直接投資和間間接投資 2下列各項(xiàng)投投資屬于短期期投資的是( )。 A現(xiàn)金 B機(jī)器設(shè)備 C預(yù)收賬款款 D存貨 E無(wú)形資產(chǎn)產(chǎn) 3下列投資屬屬于對(duì)外投資資的是( )。 A股票投資 B固定資產(chǎn)產(chǎn)投資 C債券投資資 D聯(lián)營(yíng)投資資 E應(yīng)收賬款款 4下列屬于企企業(yè)內(nèi)部長(zhǎng)期期投資投資前前費(fèi)用的是( )。A市場(chǎng)調(diào)查費(fèi)費(fèi)用 B勘察設(shè)計(jì)計(jì)費(fèi) C設(shè)備安裝裝費(fèi) D土地購(gòu)入入費(fèi) E建筑工程程費(fèi) 六、計(jì)算與與核算題 投資額的預(yù)測(cè) 【資料】1某某面粉廠(chǎng)1

42、00年前引進(jìn)一一條加工面粉粉的生產(chǎn)線(xiàn)，其其裝置能力為為年加工面粉粉20萬(wàn)噸，當(dāng)當(dāng)時(shí)的投資額額為1 5000萬(wàn)元。 2現(xiàn)由于業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展需要要，該面粉廠(chǎng)廠(chǎng)擬增加一條條年加工面粉粉30萬(wàn)噸的生生產(chǎn)線(xiàn)，根據(jù)據(jù)經(jīng)驗(yàn)，裝置置能力指數(shù)為為0.85，因物價(jià)價(jià)上漲，需要要對(duì)投資進(jìn)行行適當(dāng)調(diào)整，取取調(diào)整系數(shù)為為1.3。 【要求】試預(yù)測(cè)測(cè)年加工面粉粉30萬(wàn)噸的生生產(chǎn)線(xiàn)的投資資額。 對(duì)外證券投資額額的預(yù)測(cè) 【資料】：1如意創(chuàng)業(yè)公公司欲收購(gòu)萬(wàn)萬(wàn)泉公司，據(jù)據(jù)了解，萬(wàn)泉泉公司現(xiàn)共有有發(fā)行在外擁?yè)碛斜頉Q權(quán)股股票30000萬(wàn)股，目前前每股市價(jià)為為15元，經(jīng)測(cè)測(cè)算，必須擁?yè)碛?0%的股權(quán)權(quán)才能對(duì)萬(wàn)泉泉公司進(jìn)行控控制。 2通過(guò)對(duì)股

43、股票市場(chǎng)進(jìn)行行全面分析，預(yù)預(yù)計(jì)最初5%的股票可按按每股15元收購(gòu)，中中間15%的股票票的平均價(jià)為為每股18元，最后后10%的股票票平均價(jià)為每每股20元。 【要求】1根據(jù)提供的的資料，試計(jì)計(jì)算收購(gòu)萬(wàn)泉泉公司總的平平均價(jià)。 2計(jì)算如意意創(chuàng)業(yè)公司控控制萬(wàn)泉公司司最低的投資資額。 七、問(wèn)答題 1簡(jiǎn)述企業(yè)投投資必須遵循循的基本原則則。 2簡(jiǎn)述企業(yè)業(yè)投資環(huán)境包包括的內(nèi)容。_第八章 內(nèi)內(nèi)部長(zhǎng)期投資資 一、名詞解釋 1互斥選擇投投資決策 采納與否投投資決策 3凈現(xiàn)值 4投資回收收期 5.平均報(bào)酬酬率 內(nèi)部報(bào)酬率率 獲利指數(shù) 8確定當(dāng)量法法 9約當(dāng)系數(shù)數(shù) 二、填空題 1長(zhǎng)期投資決決策的指標(biāo)很很多，但可概概括為（

44、 ）和（ ）兩大類(lèi)。 2在只有一個(gè)個(gè)備選方案的的采納與否決決策中，凈現(xiàn)現(xiàn)值為（ ）則采納，凈凈現(xiàn)值為（ ）則拒絕。在在有多個(gè)備選選方案的互斥斥選擇決策中中，應(yīng)選用（ ）。3.在只有一個(gè)個(gè)備選方案的的采納與否決決策中，獲利利指數(shù)大于或或等于（ ），則采納納，否則就拒拒絕4.在無(wú)資本限限量的情況下下，利用（ ）在所有的的投資評(píng)價(jià)中中都能作出正正確的決策。 三、 五、多項(xiàng)選擇題題 1在考慮所得得稅因素以后后，能夠計(jì)算算出營(yíng)業(yè)現(xiàn)金金流量的公式式有( )。 A營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流流量=稅后收入稅后成本+稅負(fù)減少 B營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流流量=營(yíng)業(yè)收入(1稅率)付現(xiàn)成本本(1稅率)+折舊稅率 C營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流流量=稅后凈利+折舊

45、D營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流流量=稅后凈利+折舊所得得稅 E營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流流量=營(yíng)業(yè)收入付現(xiàn)成本所得稅 2下列表述中中正確的有( )。 A肯定當(dāng)量法法有夸大遠(yuǎn)期期風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)點(diǎn) B肯定當(dāng)量法法可以和凈現(xiàn)現(xiàn)值法結(jié)合使使用，也可以以和內(nèi)部報(bào)酬酬率法結(jié)合使使用 C風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整貼貼現(xiàn)率法把時(shí)時(shí)間價(jià)值和風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值混在在一起，并據(jù)據(jù)此對(duì)現(xiàn)金流流量進(jìn)行貼現(xiàn)現(xiàn) D肯定當(dāng)量法法的主要困難難是確定合理理的當(dāng)量系數(shù)數(shù) E肯定當(dāng)量法法可以降低投投資決策的風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) 3下列幾個(gè)因因素中影響內(nèi)內(nèi)部報(bào)酬率的的有( )。 A銀行存款利利率 B銀行貸貸款利率 C企業(yè)必要投投資報(bào)酬率 D投資項(xiàng)項(xiàng)目有效年限限 E初始投資額額 4關(guān)于凈現(xiàn)值值、內(nèi)部報(bào)酬酬率和獲利

46、指指數(shù)這三種指指標(biāo)的比較的的說(shuō)法正確的的是( )。 A在多數(shù)數(shù)情況下，運(yùn)運(yùn)用凈現(xiàn)值和和內(nèi)部報(bào)酬率率得出的結(jié)論論是相同的 B在互斥選擇擇決策中，凈凈現(xiàn)值法有時(shí)時(shí)會(huì)得出錯(cuò)誤誤的結(jié)論 C在這三種方方法中，凈現(xiàn)現(xiàn)值法是最好好的評(píng)價(jià)方法法 D一般來(lái)說(shuō)，內(nèi)內(nèi)部報(bào)酬率法法只能用于有有資本限量的的情況 E這三個(gè)指標(biāo)標(biāo)在采納與否否決策中都能能得出正確的的結(jié)論 5下列關(guān)于約約當(dāng)系數(shù)的說(shuō)說(shuō)法不正確的的是( )。A約當(dāng)系數(shù)是是肯定的現(xiàn)金金流量對(duì)與之之相當(dāng)?shù)?、不不肯定的現(xiàn)金金流量的比值值 B當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)一般般時(shí)，可取00.800.400 C冒險(xiǎn)型的分分析家會(huì)選用用較低的約當(dāng)當(dāng)系數(shù)，保守守型的分析家家會(huì)選用較高高的約當(dāng)系數(shù)數(shù)

47、D標(biāo)準(zhǔn)離差率率越高，則約約當(dāng)系數(shù)也越越高 E如何準(zhǔn)確、合合理地確定約約當(dāng)系數(shù)比較較困難 6.利潤(rùn)與現(xiàn)金金流量的差異異主要表現(xiàn)在在( )。 A購(gòu)置固定資資產(chǎn)付出大量量現(xiàn)金時(shí)不計(jì)計(jì)入成本 B將固定資產(chǎn)產(chǎn)的價(jià)值以折折舊或折耗的的形式計(jì)入成成本時(shí)，不需需要付出現(xiàn)金金 C現(xiàn)金流量一一般來(lái)說(shuō)大于于利潤(rùn) D計(jì)算利潤(rùn)時(shí)時(shí)不考慮墊支支的流動(dòng)資產(chǎn)產(chǎn)的數(shù)量和回回收的時(shí)間 E只要銷(xiāo)售行行為已經(jīng)確定定，就應(yīng)計(jì)入入當(dāng)期的銷(xiāo)售售收入 六、計(jì)算與核算算題 (一)現(xiàn)金流量量的計(jì)算 【資料】某公司司因業(yè)務(wù)發(fā)展展需要，準(zhǔn)備備購(gòu)入一套設(shè)設(shè)備。現(xiàn)有甲甲、乙兩個(gè)方方案可供選擇擇，其中甲方方案需投資220萬(wàn)元，使使用壽命為55年，采用直直

48、線(xiàn)法計(jì)提折折舊，5年后設(shè)備無(wú)無(wú)殘值。5年中每年銷(xiāo)銷(xiāo)售收入為88萬(wàn)元，每年年的付現(xiàn)成本本為3萬(wàn)元。乙方方案需投資224萬(wàn)元，也也采用直線(xiàn)法法計(jì)提折舊，使使用壽命也為為5年，5年后有殘值值收入4萬(wàn)元。5年中每年的的銷(xiāo)售收入為為10萬(wàn)元，付付現(xiàn)成本第一一年為4萬(wàn)元，以后后隨著設(shè)備不不斷陳舊，逐逐年將增加日日常修理費(fèi)22 000元元，另需墊支支營(yíng)運(yùn)資金33萬(wàn)元。假設(shè)設(shè)所得稅率為為40%。 【要求】1.試試計(jì)算兩個(gè)方方案的現(xiàn)金流流量。 2.如果該公司司資本成本為為10%，試用用凈現(xiàn)值法對(duì)對(duì)兩個(gè)方案作作出取舍。 (二)投資決策策指標(biāo)的計(jì)算算 【資料】某公司司決定進(jìn)行一一項(xiàng)投資，投投資期為3年。每年年年初投

49、資2 000萬(wàn)元元，第四年初初開(kāi)始投產(chǎn)，投投產(chǎn)時(shí)需墊支支500萬(wàn)元營(yíng)營(yíng)運(yùn)資金，項(xiàng)項(xiàng)目壽命期為為5年，5年中會(huì)使企企業(yè)每年增加加銷(xiāo)售收入33 600萬(wàn)萬(wàn)元，每年增增加付現(xiàn)成本本1 2000萬(wàn)元，假設(shè)設(shè)該企業(yè)所得得稅率為300%，資本成成本為10%，固定資產(chǎn)產(chǎn)無(wú)殘值。 【要求】計(jì)算該該項(xiàng)目投資回回收期、凈現(xiàn)現(xiàn)值。 (三)固定資產(chǎn)產(chǎn)更新決策 【資料】某公司司原有設(shè)備一一套，購(gòu)置成成本為1500萬(wàn)元，預(yù)計(jì)計(jì)使用10年，已使使用5年，預(yù)計(jì)殘殘值為原值的的10%，該公公司用直線(xiàn)法法提取折舊，現(xiàn)現(xiàn)該公司擬購(gòu)購(gòu)買(mǎi)新設(shè)備替替換原設(shè)備，以以提高生產(chǎn)率率，降低成本本。新設(shè)備購(gòu)購(gòu)置成本為2200萬(wàn)元，使使用年限為55

50、年，同樣用用直線(xiàn)法提取取折舊，預(yù)計(jì)計(jì)殘值為購(gòu)置置成本的100%，使用新新設(shè)備后公司司每年的銷(xiāo)售售額可以從11 500萬(wàn)萬(wàn)元上升到11 650萬(wàn)萬(wàn)元，每年付付現(xiàn)成本將從從1 1000萬(wàn)元上升到到1 1500萬(wàn)元，公司司如購(gòu)置新設(shè)設(shè)備，舊設(shè)備備出售可得收收入100萬(wàn)元，該該企業(yè)的所得得稅稅率為333%，資本本成本為100%。 【要求】通過(guò)計(jì)計(jì)算說(shuō)明該設(shè)設(shè)備應(yīng)否更新新。 (四)投資決策策指標(biāo)的比較較 【資料】假設(shè)某某公司計(jì)劃購(gòu)購(gòu)置一個(gè)銅礦礦，需要投資資600 0000元。該該公司購(gòu)置銅銅礦以后，需需要購(gòu)置運(yùn)輸輸設(shè)備將礦石石運(yùn)送到冶煉煉廠(chǎng)。公司在在購(gòu)置運(yùn)輸設(shè)設(shè)備時(shí)有兩種種方案，投資資方案甲是投投資40

51、0 000元購(gòu)購(gòu)買(mǎi)卡車(chē)，而而投資方案乙乙是投資4 400 0000元安裝裝一條礦石運(yùn)運(yùn)送線(xiàn)。如果果該公司采用用投資方案甲甲，卡車(chē)的燃燃料費(fèi)、人工工費(fèi)和其他費(fèi)費(fèi)用將會(huì)高于于運(yùn)送線(xiàn)的經(jīng)經(jīng)營(yíng)費(fèi)用。假假設(shè)該投資項(xiàng)項(xiàng)目的使用期期為1年，1年以后，銅銅礦的礦石將將會(huì)耗竭。同同時(shí)，假設(shè)投投資方案甲的的預(yù)期稅后凈凈利為1 2280 0000元，投資資方案乙的預(yù)預(yù)期稅后凈利利為6 0000 0000元。假設(shè)投投資方案甲和和投資方案乙乙的資本成本本均為10%且比較穩(wěn)定定。 【要求】1.分別計(jì)算兩兩個(gè)項(xiàng)目的凈凈現(xiàn)值和內(nèi)部部報(bào)酬率 2.根據(jù)計(jì)算結(jié)結(jié)果作出投資資決策并簡(jiǎn)單單闡述理由。 七、問(wèn)答題 1試述長(zhǎng)期投投資決策中

52、的的現(xiàn)金流量的的構(gòu)成。 2試述在投資資決策中使用用現(xiàn)金流量的的原因。 3試述在投資資決策中廣泛泛應(yīng)用貼現(xiàn)現(xiàn)現(xiàn)金流量指標(biāo)標(biāo)的原因。 第九章 對(duì)外長(zhǎng)長(zhǎng)期投資 一、名詞解釋 1對(duì)外直接投投資 2.投資基金金 二、填空題 1按證券的發(fā)發(fā)行主體不同同，可分為政政府證券、（ ）和公司證券。 2.按照投資基基金的組織形形式不同，可可以分為（ ）和（ ）。 3按照投資基基金能否贖回回，可以分為為（ ）和（ ）。 4按照投資基基金的投資對(duì)對(duì)象不同，可可以分為（ ）和（ ）。 5按照投資基基金的運(yùn)用方方式不同，可可以分為（ ）和（ ）.6.賣(mài)出期權(quán)賦賦予合約購(gòu)買(mǎi)買(mǎi)者按約定價(jià)價(jià)格在約定的的日期（ ）一定數(shù)量量某種資

53、產(chǎn)或或金融指標(biāo)的的權(quán)利。 7轉(zhuǎn)換條款賦賦予債券投資資者在一定時(shí)時(shí)期將一定數(shù)數(shù)量的債券按按照固定的價(jià)價(jià)格轉(zhuǎn)換成（ ）的權(quán)利。四、單項(xiàng)選擇題題 1對(duì)外直接投投資的特點(diǎn)是是( )。 A投資的變現(xiàn)現(xiàn)能力較強(qiáng) B投資的期期限一般較長(zhǎng)長(zhǎng) C投資的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)較小 D投資的金金額一般較小小 2債券投資的的特點(diǎn)是( )。 A債券投資者者有權(quán)參與企企業(yè)的經(jīng)營(yíng)決決策 B債券投資資的風(fēng)險(xiǎn)高于于股票投資 C債券投資比比直接投資的的變現(xiàn)能力強(qiáng)強(qiáng) D債券投資資的期限較長(zhǎng)長(zhǎng) 3股票投資的的特點(diǎn)是( )。 A股票投資的的風(fēng)險(xiǎn)較小 B股票投資資屬于權(quán)益性性投資 C股票投資的的收益比較穩(wěn)穩(wěn)定 D股票投資資的變現(xiàn)能力力較差 4在進(jìn)行股票

54、票投資分析時(shí)時(shí)，下列分析析方法屬于技技術(shù)分析法的的是( )。A對(duì)宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)濟(jì)形勢(shì)的分析析 B對(duì)公司財(cái)財(cái)務(wù)狀況的分分析 C利用波浪理理論進(jìn)行波浪浪分析 DD對(duì)公司經(jīng)經(jīng)營(yíng)狀況的分分析 五、多項(xiàng)選擇題題 1對(duì)外投資的的原則主要有有( )。 A平衡性原則則 B效益性性原則 CC安全性原原則 D流動(dòng)性性原則 EE整體性原原則 2對(duì)外直直接投資應(yīng)當(dāng)當(dāng)考慮的因素素有( )。 A企業(yè)的資產(chǎn)產(chǎn)利用情況 B企業(yè)的償償還債務(wù)能力力 C企業(yè)的整體體經(jīng)營(yíng)目標(biāo) D投資對(duì)象象的收益 E投資對(duì)對(duì)象的風(fēng)險(xiǎn) 3短期證券投投資的目的主主要是( )。 A作為現(xiàn)金的的替代品 B出于投機(jī)機(jī)的目的 C滿(mǎn)足企業(yè)未未來(lái)的財(cái)務(wù)需需求 D為了對(duì)對(duì)被

55、投資企業(yè)業(yè)取得控制權(quán)權(quán) E規(guī)避企企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) 4下列各項(xiàng)因因素會(huì)影響債債券市場(chǎng)價(jià)格格的有( )。 A通貨膨脹 B利率變化化 C公司財(cái)財(cái)務(wù)狀況變化化 D國(guó)家金融政政策變化 E經(jīng)濟(jì)發(fā)發(fā)展周期 5債券的投資資風(fēng)險(xiǎn)主要有有( )。 A違約風(fēng)險(xiǎn) B利率風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) C流動(dòng)性性風(fēng)險(xiǎn) D通貨膨膨脹風(fēng)險(xiǎn) E匯率風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) 六、計(jì)算與核算算題 (一)債券價(jià)值值的計(jì)算 【資料】長(zhǎng)江公公司發(fā)行公司司債券，面值值為1 0000元，票面面利率為年利利率6，每年計(jì)計(jì)息一次，期期限為5年，到期一一次還本付息息。已知市場(chǎng)場(chǎng)利率為8。 【要求】計(jì)算長(zhǎng)長(zhǎng)江公司該債債券的價(jià)值。 (二)債券利息的的計(jì)算 【資料】某公司司發(fā)行3年期的貼現(xiàn)現(xiàn)

56、債券，其面面值為1 0000元，發(fā)發(fā)行價(jià)格為8880元。 【要求】1按按照單利計(jì)息息方法計(jì)算該該債券的實(shí)際際利率。 2按照復(fù)利計(jì)計(jì)息方法計(jì)算算該債券的實(shí)實(shí)際利率。 七、問(wèn)答題 1簡(jiǎn)述進(jìn)行證證券投資的一一般程序。 2簡(jiǎn)述證證券投資組合合的策略。 第十章 營(yíng)運(yùn)資資金概論一、名詞解釋 1 營(yíng)運(yùn)資金金 2 企業(yè)的資產(chǎn)產(chǎn)組合 3 企業(yè)的籌資資組合 二、填空題 1營(yíng)運(yùn)資金是是指在企業(yè)生生產(chǎn)經(jīng)活動(dòng)中中占用在 上的資金。 2按在生產(chǎn)經(jīng)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的的作用，可以以將流動(dòng)資產(chǎn)產(chǎn)劃分為 和 。 3以應(yīng)付金金額是否確定定為標(biāo)準(zhǔn)，可可把流動(dòng)負(fù)債債分為 和 。 4由于長(zhǎng)期資資金的利息率率高，而且長(zhǎng)長(zhǎng)期資金缺少少?gòu)椥?，所以?/p>

57、一般來(lái)說(shuō)，長(zhǎng)長(zhǎng)期資金的成成本比短期資資金要 。 5如果流動(dòng)資資產(chǎn)的水準(zhǔn)保保持不變，則則流動(dòng)負(fù)債的的增加會(huì)使流流動(dòng)比率 ，短期償債債能力 。 6適中的資產(chǎn)產(chǎn)組合策略就就是在保證正正常需要的情情況下，再適適當(dāng)?shù)亓粲幸灰欢ǖ?，以防不測(cè)測(cè)。在采用適適中的資產(chǎn)組組合策略時(shí)，企企業(yè)的報(bào)酬 ，風(fēng)險(xiǎn) 。 7在資產(chǎn)總額額和籌資組合合都保持不變變的情況下，如如果企業(yè)的固固定資產(chǎn) ，流動(dòng)資產(chǎn)產(chǎn) ，則會(huì)增加加企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)和盈利。 四、單項(xiàng)選擇題題 1在資產(chǎn)總額額和籌資組合合都保持不變變的情況下，如如果固定資產(chǎn)產(chǎn)增加，流動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)減少，而而企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)和盈利( )。 A不變 B增加 C一個(gè)增加加，另一個(gè)減減少 D不確定

58、 2下列關(guān)于現(xiàn)現(xiàn)金的說(shuō)法不不正確的是( )。 A現(xiàn)金是指可可以用來(lái)購(gòu)買(mǎi)買(mǎi)物品、支付付各項(xiàng)費(fèi)用或或用來(lái)償還債債務(wù)的交換媒媒介或支付手手段 B現(xiàn)金主要包包括庫(kù)存現(xiàn)金金和銀行活期期及定期存款款 C現(xiàn)金是流動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)中流動(dòng)動(dòng)性最強(qiáng)的資資產(chǎn)，可直接接支用，也可可立即投入流流通 D現(xiàn)金擁有較較多的企業(yè)具具有較強(qiáng)的償償債能力和承承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能能力3下列關(guān)于短短期投資的說(shuō)說(shuō)法正確的是是( )。 A短期投資主主要包括應(yīng)收收賬款和有價(jià)價(jià)證券投資 B企業(yè)進(jìn)行短短期投資，雖雖然能帶來(lái)較較好的收益，但但會(huì)增加該企企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) C短期投資是是指各種準(zhǔn)備備隨時(shí)變現(xiàn)的的有價(jià)證券以以及不超過(guò)一一年的其他投投資 D企業(yè)對(duì)于短短期

59、投資的持持有越多越好好 4在企業(yè)作出出籌資決策時(shí)時(shí)，需要考慮慮的因素有( )。 A風(fēng)險(xiǎn)與成本本、行業(yè)性質(zhì)質(zhì)、經(jīng)營(yíng)規(guī)模模、利息率狀狀況 B風(fēng)險(xiǎn)與成本本、企業(yè)收益益、經(jīng)營(yíng)規(guī)模模、資產(chǎn)負(fù)債債率大小 C風(fēng)險(xiǎn)與成本本、行業(yè)性質(zhì)質(zhì)、經(jīng)營(yíng)水平平、資產(chǎn)負(fù)債債率大小 D風(fēng)險(xiǎn)與成本本、企業(yè)收益益、經(jīng)營(yíng)規(guī)模模、利息率狀狀況 五、多項(xiàng)選擇題題 1營(yíng)運(yùn)資金的的特點(diǎn)有( )。 A營(yíng)運(yùn)資金的的來(lái)源較固定定，比較有保保證 B營(yíng)運(yùn)資金金的數(shù)量具有有波動(dòng)性 C營(yíng)運(yùn)資金的的實(shí)物形態(tài)具具有易變現(xiàn)性性 D營(yíng)運(yùn)資金金的周轉(zhuǎn)具有有短期性 E營(yíng)運(yùn)資金的的實(shí)物形態(tài)具具有變動(dòng)性 2利息率狀況況對(duì)企業(yè)籌資資組合的影響響是( )。 A一般來(lái)說(shuō)，由由

60、于長(zhǎng)期資金金的利息率高高，因此企業(yè)業(yè)較少使用長(zhǎng)長(zhǎng)期資金，較較多使用短期期資金 B 當(dāng)長(zhǎng)期資金金的利息率和和短期資金的的利息率相差差較少時(shí)，企企業(yè)一般較多多地利用長(zhǎng)期期資金，較少少使用流動(dòng)負(fù)負(fù)債 C短期資金和和長(zhǎng)期資金利利息率的波動(dòng)動(dòng)都很大，不不易確定 D當(dāng)長(zhǎng)期資金金利息率遠(yuǎn)遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于短期資資金利息率時(shí)時(shí)，會(huì)促使企企業(yè)較多地利利用流動(dòng)負(fù)債債，以降低資資金成本 E利息率對(duì)企企業(yè)的籌資組組合沒(méi)有影響響 3企業(yè)的籌資資組合策略有有( )。 A長(zhǎng)期的籌資資組合 B正常的籌籌資組合 C冒險(xiǎn)的籌籌資組合 D短期的籌籌資組合 E保守的籌籌資組合 4下列關(guān)于企企業(yè)資產(chǎn)組合合說(shuō)法正確的的是( )。 A持有大量流流動(dòng)