北大經(jīng)院金融專碩-431金融學(xué)綜合-國際金融

基本概念1、絕對優(yōu)勢和比較優(yōu)勢2、要素稟賦和要素密集度3、規(guī)模經(jīng)濟(jì)和不完全競爭基礎(chǔ)原理1、絕對優(yōu)勢和比較優(yōu)勢理論2、要素稟賦理論3、規(guī)模經(jīng)濟(jì)理論4、

貿(mào)易與貿(mào)易保護(hù)的辯證關(guān)系理論發(fā)展脈絡(luò)生產(chǎn)技術(shù)（單一要素）要素稟賦（兩要素）規(guī)模經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)要素價(jià)格生

產(chǎn)

成

本產(chǎn)

品

價(jià)

格古典模型H-O模型理論的相互關(guān)系1、基本框架2、

的重點(diǎn)問題及角度3、特征及異同重點(diǎn)模型分析1、常規(guī)工具模型：PPC、ICC。2、H-O模型及其重要推論。3、克魯格曼簡單綜合模型。貿(mào)易理論的拓展1、技術(shù)因素的影響2、需求因素的影響技術(shù)因素與國際貿(mào)易（1）傳統(tǒng)貿(mào)易模型中技術(shù)的作用（2）技術(shù)周期與國際貿(mào)易（3）外生化技術(shù)與國際貿(mào)易（4）內(nèi)生化技術(shù)與國際貿(mào)易H-O模型框架下技術(shù)進(jìn)步的類型1、中性技術(shù)進(jìn)步：

?？怂苟x為在K/L不變時(shí)，技術(shù)進(jìn)步使兩種要素的邊際生產(chǎn)力同比例增長。2、勞動節(jié)約型技術(shù)進(jìn)步：L邊際生產(chǎn)力的提高小于K邊際生產(chǎn)力的提高。3、資本節(jié)約型技術(shù)進(jìn)步：L邊際生產(chǎn)力的提高大于K邊際生產(chǎn)力的提高。中性技術(shù)進(jìn)步對要素密集度和要素價(jià)格比率的影響AABBA’A’說明如果一個(gè)部門出現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步，在不變的商品相對價(jià)格下，該部門相對密集使用的要素的密集度在兩個(gè)部門均下降，同時(shí)該要素的相對價(jià)格上升。中性技術(shù)進(jìn)步對生產(chǎn)水平的影響OyOxKLLKP’P說明在商品相對價(jià)格不變的情況下，中性技術(shù)進(jìn)步導(dǎo)致受益于這一進(jìn)步的部門的產(chǎn)量增加，另一部門的產(chǎn)量下降。中性技術(shù)進(jìn)步對貿(mào)易條件的影響假定沒有劣質(zhì)品，考慮到需求因素，一部門的中性技術(shù)進(jìn)步將導(dǎo)致該部門生產(chǎn)的商品相對價(jià)格下降。中性技術(shù)進(jìn)步對產(chǎn)量的最終影響YQ’MQOX請思考中性技術(shù)進(jìn)步發(fā)生在一國的可出口部門或可進(jìn)口部門對該國的貿(mào)易條件和福利狀況會產(chǎn)生什么影響？產(chǎn)品生命周期理論(Raymond

Vernon)

其

是將技術(shù)變化作為國際貿(mào)易的決定因素，解釋國際貿(mào)易形態(tài)的動態(tài)變化過程。(1)初始期(introduction)：產(chǎn)品的研制與開發(fā)階段，需要大量R&D投入；(2)成長期(growth)：技術(shù)已經(jīng)確定并被普遍采用，大規(guī)模生產(chǎn)能降低成本；(3)成熟期(maturity)：產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)化，規(guī)模達(dá)到最佳點(diǎn)，原材料和工資是最重要的成本決定因素?；居^點(diǎn)1、隨著技術(shù)的變化，產(chǎn)品象生物一樣，從出生到

，完成一次循環(huán)。2、在產(chǎn)品生命周期的不同階段，各種投入在成本中的相對重要性將發(fā)生變化，一個(gè)國家在產(chǎn)品不同階段是否擁有比較優(yōu)勢取決于它是否富有在該階段相對重要的投入。技術(shù)周期與比較優(yōu)勢的動態(tài)變化凈出口O凈進(jìn)口t0t1t2領(lǐng)先國其他工業(yè)國家時(shí)間發(fā)展中國家說明t0

t1:初始期（創(chuàng)新、領(lǐng)先國出口）t1

t2:成長期（技術(shù)擴(kuò)散到跟隨者）t2

:成熟期（技術(shù)擴(kuò)散到發(fā)展中國家）自行車自詹姆斯?斯達(dá)利在1873年發(fā)明自行車后

，人艾伯特?鮑勃在1878年建立起

第一家自行車生產(chǎn)工廠。近年來，隨著本國勞動力成本的上升，

逐漸放棄自行車生產(chǎn)。1999年秋，位于俄亥俄洲代頓市的

最大的自行車制造商赫菲公司決定關(guān)閉在的最后兩家自行車廠，把生產(chǎn)轉(zhuǎn)移到

陸的六家工廠，

和墨西哥各一家工廠。外生化技術(shù)的作用:——克魯格曼北-南模型1、基本假定2、技術(shù)創(chuàng)新與收入分配3、技術(shù)創(chuàng)新、技術(shù)轉(zhuǎn)讓與收入分配和貿(mào)易結(jié)構(gòu)基本假定（1）2×2×1模型兩個(gè)國家（N，S），兩種產(chǎn)品（新，老），一種要素投入——L；其中一單位勞動力生產(chǎn)一單位老產(chǎn)品；新產(chǎn)品只在北方國家（N）生產(chǎn)。（2）勞動力在兩國間不流動。（3）同種產(chǎn)品勞動生產(chǎn)率相同，N國生產(chǎn)新產(chǎn)品的特殊能力成為工資差別的唯一源泉。技術(shù)創(chuàng)新與收入分配（1）效用函數(shù)n

eU

={∑

C（i）}i=1其中，

0

<e<1。（2）生產(chǎn)：完全競爭條件意味著PN

=WN

；

PS

=WS1/e技術(shù)創(chuàng)新與收入分配（3）產(chǎn)品的相對需求1/(e-1)CN

/

CS

=（PN/

PS）1/(e-1)=（WN

/WS）（4）勞動力市場的相對需求LN

/LS

=（nN?cN）/（nS?cS）= (nN

/

ns)

?(WN

/

WS)所以，(WN

/

WS)=(nN

/

ns) ?(LN

/LS

)1/(e-1)e-1

e-1技術(shù)創(chuàng)新與技術(shù)轉(zhuǎn)讓（動態(tài)中的nN

與nS

）D=（nN

/n）

–

D

n/

n

=i–(i+t)D均衡時(shí)，（nN

/n）

–Di

=0得D=i/(i+t)?（1）創(chuàng)新率i,n=i

n（2）技術(shù)轉(zhuǎn)讓率t，?ns=t?nN（3）新產(chǎn)品的數(shù)量，nN=in–t

nN（4）動態(tài)均衡，令D=nN

/n,則??

?說明(nN

/

ns)=D/（1-D）=i

/

t1-e由于(WN

/WS)=(nN

/ns)結(jié)論：(LN

/LS

)（1）相對工資固定不變。兩國工資差別是i的增函數(shù)，是t的減函數(shù)。（2）貿(mào)易結(jié)構(gòu)：北方國家出口新產(chǎn)品而進(jìn)口老產(chǎn)品，遵循產(chǎn)品生命周期理論模式。e-1內(nèi)生化技術(shù)的作用1、“干中學(xué)”與學(xué)習(xí)曲線2、蛙跳模型3、技術(shù)差距模型學(xué)習(xí)曲線ACO歷史累積產(chǎn)量32200

300

400600800先進(jìn)國后起國說明1、由于存在干中學(xué)的學(xué)習(xí)效應(yīng)促使生產(chǎn)效率的提高，一個(gè)產(chǎn)業(yè)歷史累積產(chǎn)量每翻一番，其平均成本會下降20%～30%。2、“后來居上”：后起國起步階段的成本低于先進(jìn)國的起步階段，因?yàn)楹笃饑?jié)約了研究開發(fā)成本，需拋棄的原有舊技術(shù)等較少。同時(shí)由于后起國產(chǎn)量基數(shù)較小，歷史累積產(chǎn)量的翻番較快，所以平均成本下降的速度較快，在成本上會逐漸取得優(yōu)勢?！巴芴蹦Ｐ?jeapfrogging

model)布瑞齊斯(E.S.breais)、克魯格曼(P.Krugman)和齊東(D.Tsiddon)

之間為什么會發(fā)生技術(shù)“蛙跳模型”研究國與國權(quán)的轉(zhuǎn)移，它解釋了國家超常規(guī)的發(fā)展和趕超先進(jìn)國家的現(xiàn)象。比如18世紀(jì)英國超過荷蘭，19世紀(jì)末

和德國超過英國。四個(gè)前提條件：第一，領(lǐng)先國與后起國之間工資成本差異是夠大；第二，相比老技術(shù)而言，新技術(shù)在起初時(shí)效率較低；第三，舊技術(shù)的經(jīng)驗(yàn)對新技術(shù)并不重要；第四，新技術(shù)最終比舊技術(shù)有顯著的生產(chǎn)率增進(jìn)?！巴芴Ｐ汀钡模病粒病?框架1、兩個(gè)國家：領(lǐng)先國和后起國；2、兩種產(chǎn)品：食品(技術(shù)上穩(wěn)定不變、規(guī)模報(bào)酬不變)和工業(yè)制成品(不斷發(fā)生技術(shù)進(jìn)步，存在規(guī)模經(jīng)濟(jì)和明顯的學(xué)習(xí)效應(yīng))；3、一種投入：勞動力。結(jié)論

領(lǐng)先國在舊技術(shù)上有學(xué)習(xí)效應(yīng)，其生產(chǎn)率比新技術(shù)初始生產(chǎn)率高，故它會選擇繼續(xù)沿用舊技術(shù)；而后起國由于勞動力成本較低，它可以一開始就選擇新技術(shù)，從而在未來取得技術(shù)優(yōu)勢。技術(shù)權(quán)的轉(zhuǎn)移使后起國逐漸趕超先進(jìn)國。技術(shù)差距模型(technological

gap

model)波斯納(M.V.Posner)在1961年《國際貿(mào)易與技術(shù)變遷》一文，提出了技術(shù)差距模型。該模型解釋了技術(shù)權(quán)與國際貿(mào)易的關(guān)系。散和該模型認(rèn)為：技術(shù)從一國向其它國家的擴(kuò)存在著兩種“時(shí)滯”(lag)。時(shí)滯第一種是需求時(shí)滯：從技術(shù)國發(fā)明一種新產(chǎn)品開始到模仿國的消費(fèi)者了解這種產(chǎn)品并產(chǎn)生消費(fèi)需求為止，其間的時(shí)間間隔即需求時(shí)滯。第二種是模仿時(shí)滯：從技術(shù)國發(fā)明一種新產(chǎn)品開始到模仿國的生產(chǎn)者能生產(chǎn)出同樣產(chǎn)品時(shí)為止，其間的時(shí)間間隔即模仿時(shí)滯。只要需求時(shí)滯短于模仿時(shí)滯，就會有國際貿(mào)易的發(fā)生，技術(shù)國會向模仿國出口新產(chǎn)品。需求因素與國際貿(mào)易1、需求偏好不同產(chǎn)生國際貿(mào)易2、需求結(jié)構(gòu)不同產(chǎn)生國際貿(mào)易需求偏好不同決定國際貿(mào)易基本假定：1、2×2模型；2、兩國的生產(chǎn)能力完全相同；3、兩國的消費(fèi)偏好不同；4、規(guī)模

不變；5、要素在國際間不流動；6、無

成本；7、完全競爭市場；8、貿(mào)易平衡。圖示分析O小麥A’ASB’B大米說明（1）需求偏好不同使兩國封閉情況下的兩種產(chǎn)品的相對價(jià)格不同，生產(chǎn)和消費(fèi)狀況也存在差異（A、B）；（2）國際貿(mào)易使兩國的相對價(jià)格趨于一致，更合理地配置資源（S），社會福利獲得增長（A’、B’）。The

OverlapDemand

Theory1961年，瑞典Linder）提出“林德（Staffan

B.需求論”，又稱“偏好相似論”，其特點(diǎn)是側(cè)重從需求結(jié)構(gòu)的角度考查發(fā)達(dá)國家之間工業(yè)品貿(mào)易格局。“

需求論”的基本觀點(diǎn)1.需求結(jié)構(gòu)是決定貿(mào)易格局的重要因素，兩國需求結(jié)構(gòu)越相似，兩國間的貿(mào)易可能越密集。2.平均收入水平對需求結(jié)構(gòu)具有支配性的影響，發(fā)達(dá)國家的平均收入水平比較接近，所以具有相似的需求結(jié)構(gòu)。3.制成品的對外貿(mào)易是國內(nèi)貿(mào)易的一種延伸。需求論圖示1’2’O平均收入b1Y2

Y品位a12需求論圖示O平均收入品位abY1Y3銥星公司的

銥星公司1991年成立，是以66顆低軌道

組成的移動通信網(wǎng)絡(luò)為基礎(chǔ)的

公司。它使用的技術(shù)非常先進(jìn)，具有明顯優(yōu)點(diǎn)：運(yùn)行軌道低，更易于實(shí)現(xiàn)全球個(gè)人

移動通信；覆蓋面廣，能為全球任何一個(gè)地方提供通信。3000

，加上高昂，是普通話費(fèi)的幾但價(jià)格昂貴：一部銥星的通話費(fèi)（國際話費(fèi)每分鐘7倍甚至幾十倍）。銥星公司的開業(yè)前兩個(gè)季度，在全球只發(fā)展了1萬用戶。而原來預(yù)計(jì)，僅兩個(gè)季度虧損10億市場就要做到10萬用戶。因此前。該公司實(shí)現(xiàn)贏利至少需要65