新凱恩斯主義課件

新凱恩斯主義（New—Keynesianism,NK）新凱恩斯主義經(jīng)濟(jì)學(xué)（New—KeynesianEconomics,NKE）

當(dāng)代西方經(jīng)濟(jì)學(xué)流派之三新凱恩斯主義當(dāng)代西方經(jīng)濟(jì)學(xué)流派之三1主要內(nèi)容安排：新凱恩斯主義產(chǎn)生的背景新凱恩斯主義對原凱恩斯主義和新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)的批評

新凱恩斯主義繼承的凱恩斯主義的基本假說和研究方法新凱恩斯主義的新內(nèi)容主要內(nèi)容安排：新凱恩斯主義產(chǎn)生的背景2主要代表人物：約瑟夫?斯蒂格利茨(JosephStiglize)1942年出生1969年，耶魯大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)教授1993年，克林頓總統(tǒng)經(jīng)濟(jì)顧問團(tuán)成員和主席1997年，世界銀行副行長，首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家2001年，獲經(jīng)濟(jì)學(xué)諾貝爾獎(jiǎng)主要代表人物：約瑟夫?斯蒂格利茨(JosephStigli3邁克爾?帕金(MichaelPakin)勞倫斯?鮑爾（LawrenceBall）格雷戈里?曼昆（N.GregoryMankiw）戴維?羅默（DavidRomer）埃德蒙?費(fèi)爾普斯（EdmundPhelps）（2006年經(jīng)濟(jì)學(xué)諾貝爾獎(jiǎng)獲得者）邁克爾?帕金(MichaelPakin)4一、新凱恩斯主義產(chǎn)生的背景1、原凱恩斯主義（originalkeynesian）的衰落（1）對“滯漲”的理論解釋無力原凱恩斯主義：失業(yè)與通貨膨脹之間存在替代關(guān)系滯漲：高失業(yè)與高通貨膨脹并存

一、新凱恩斯主義產(chǎn)生的背景1、原凱恩斯主義（original5（2）美國“滯漲”中，勞動(dòng)生產(chǎn)率低新古典綜合派的理論不能解釋和解決這一問題。新古典綜合派強(qiáng)調(diào)需求方面，勞動(dòng)生產(chǎn)率低是供給方面的因素。

（2）美國“滯漲”中，勞動(dòng)生產(chǎn)率低6（3）新古典綜合派鼓勵(lì)消費(fèi)、抑制儲蓄，使資本形成緩慢，對勞動(dòng)生產(chǎn)率的提高產(chǎn)生不利影響。（3）新古典綜合派鼓勵(lì)消費(fèi)、抑制儲蓄，使資本形成緩慢，對勞動(dòng)7（4）原凱恩斯主義理論模型在統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)上的失?。骸煸瓌P恩斯主義理論模型的菲利普斯曲線：失業(yè)與通貨膨脹之間存在交替關(guān)系?！?0世紀(jì)70年代的統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)結(jié)果：通貨膨脹與失業(yè)之間正相關(guān)，經(jīng)濟(jì)現(xiàn)實(shí)是高通貨膨脹與高失業(yè)并存。

（4）原凱恩斯主義理論模型在統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)上的失?。?

2、反凱恩斯主義的盛行

3、

新凱恩斯主義的興起

9

二、新凱恩斯主義對原凱恩斯主義和新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的批評

原凱恩斯主義（包括新古典綜合派和新劍橋?qū)W派）的缺陷：（1）

用工資、價(jià)格剛性解釋失業(yè)產(chǎn)生的原因，但沒有系統(tǒng)的剛性理論

10（2）宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)缺少微觀基礎(chǔ)，只是機(jī)械地把新古典微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)與凱恩斯宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)進(jìn)行綜合（3）未從微觀經(jīng)濟(jì)主體行為的角度研究失業(yè)的原因（2）宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)缺少微觀基礎(chǔ)，只是機(jī)械地把11新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的缺陷：新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的微觀分析脫離了經(jīng)濟(jì)現(xiàn)實(shí)，政策無效性的宏觀結(jié)論缺乏說服力

新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的缺陷：12新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)過于追求理論結(jié)構(gòu)和分析方法的完美性，忽略經(jīng)驗(yàn)檢驗(yàn)。其影響主要在學(xué)術(shù)方面，而無實(shí)際意義。

新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)過于追求理論結(jié)構(gòu)和分析方13三、新凱恩斯主義繼承的凱恩斯主義的基本假說和研究方法（一）非市場出清假設(shè)凱恩斯主義：市場經(jīng)濟(jì)中，價(jià)格水平的調(diào)節(jié)不能使市場迅速出清

三、新凱恩斯主義繼承的凱恩斯主義的基本14（二）

貨幣非中性假設(shè)新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)：貨幣數(shù)量僅影響價(jià)格水平，而不影響實(shí)際產(chǎn)量凱恩斯主義：貨幣數(shù)量變化會(huì)影響實(shí)際產(chǎn)量（二）

貨幣非中性假設(shè)15（三）政府干預(yù)經(jīng)濟(jì)的必要性和有效性（三）政府干預(yù)經(jīng)濟(jì)的必要性和有效性16新凱恩斯主義課件17四、新凱恩斯主義的新內(nèi)容

（一）新凱恩斯主義的基本假設(shè)1、工資粘性和價(jià)格粘性四、新凱恩斯主義的新內(nèi)容18彈性：（1）

工資和價(jià)格可以上下調(diào)整，使供求相等；（2）

工資和價(jià)格的變化完全取決于供求

彈性：19

剛性：（1）

工資和價(jià)格不能下降（2）

工資和價(jià)格變化受到供求以外的因素影響（3）

剛性的存在使非均衡成為常態(tài)剛性：20

粘性：（1）工資和價(jià)格不能靈活、迅速地變動(dòng)（2）工資和價(jià)格變化受到供求以外的因素影響（3）粘性的存在使非均衡成為常態(tài)

粘性：21學(xué)派工資、價(jià)格的特征

市場是否出清新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)完全彈性出清原凱恩斯主義剛性非出清新凱恩斯主義粘性非出清

學(xué)派工資、價(jià)格的特征22新凱恩斯主義以工資和價(jià)格粘性替代原凱恩斯主義的工資和價(jià)格剛性的概念以工資和價(jià)格粘性及非市場出清替代新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的工資和價(jià)格彈性及市場出清假設(shè)新凱恩斯主義以工資和價(jià)格粘性替代原凱恩斯主23新凱恩斯主義的非市場出清的含義：（1）在出現(xiàn)需求沖擊或供給沖擊后，工資和價(jià)格不能迅速調(diào)整到使市場出清的狀態(tài)。（2）工資和價(jià)格粘性使經(jīng)濟(jì)回到充分就業(yè)狀態(tài)需要一個(gè)很長的過程新凱恩斯主義的非市場出清的含義：24原凱恩斯主義的非市場出清：存在工資和價(jià)格剛性，工資和價(jià)格易升難降，導(dǎo)致市場非出清原凱恩斯主義的非市場出清：存在工資和價(jià)格剛性，工資和價(jià)格易升25

2、不完全競爭市場（1）

廠商面臨的需求曲線負(fù)斜率，對其產(chǎn)品有價(jià)格決定權(quán)（2）當(dāng)需求變化時(shí)，廠商往往是調(diào)整產(chǎn)量，而不是價(jià)格

2、不完全競爭市場263、最大化原則假設(shè)消費(fèi)者效用最大化和生產(chǎn)者利潤最大化是研究微觀經(jīng)濟(jì)主體行為的出發(fā)點(diǎn)

3、最大化原則假設(shè)274、理性預(yù)期約束(rationalconstraintexpectation)或近似理性預(yù)期（near-rationality）4、理性預(yù)期約束(rationalconstrainte28（二）失業(yè)產(chǎn)生的原因——工資粘性和價(jià)格粘性

失業(yè)產(chǎn)生的原因：

新古典綜合派：需求不足新凱恩斯主義：工資和價(jià)格粘性（二）失業(yè)產(chǎn)生的原因——工資粘性和價(jià)格粘性291.工資粘性(1)工資粘性存在的原因效率工資模型局內(nèi)人——局外人理論

1.工資粘性30工資粘性存在的原因：效率工資模型效率工資（effincywage）的含義：①能調(diào)動(dòng)工人積極性的實(shí)際工資水平；②一般高于勞動(dòng)市場出清的工資水平工資粘性存在的原因：效率工資模型31亞當(dāng).斯密關(guān)于工人工資與勞動(dòng)生產(chǎn)率

之間關(guān)系的論述勞動(dòng)工資，是對勤勉的鼓勵(lì)；豐富的生活資料，使勞動(dòng)者體力增進(jìn)；生活改善和晚景優(yōu)裕的愉快希望，使他們更加努力；所以，高工資地方的勞動(dòng)者，總是比低工資地方的勞動(dòng)者活潑、勤勉和敏捷?！浴秶徽摗穪啴?dāng).斯密關(guān)于工人工資與勞動(dòng)生產(chǎn)率

之間關(guān)系的論述勞動(dòng)工資，32效率工資模型的假設(shè)條件：①異質(zhì)勞動(dòng)不同工人存在能力差異，且同一工人的勞動(dòng)生產(chǎn)率會(huì)因其努力程度的不同而不同②工人的勞動(dòng)生產(chǎn)率取決于實(shí)際工資水平，是工資率的增函數(shù)

效率工資模型的假設(shè)條件：①異質(zhì)勞動(dòng)33③雇主與工人之間的信息不對稱使監(jiān)督工人努力程度的成本較高③雇主與工人之間的信息不對稱使監(jiān)督工人努力程度的成本34

效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因①

較高的工資能夠保證工人的營養(yǎng)和健康②

較高的工資會(huì)減少工人流動(dòng)性，降低企業(yè)尋找和培訓(xùn)新工人的成本效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因①

較高的工資能35效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因③

反向選擇模型

(adverseselectionmodel)工人的能力與其期望工資正相關(guān)，較高的工資能夠吸引能力強(qiáng)的工人。廠商根據(jù)求職者提出的工資高低衡量其能力。效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因③

反向選擇模型

(ad36求職者提出低工資的申請是其無能的表現(xiàn)，廠商將高工資支付給能力強(qiáng)的人，而放棄那些要求低工資的求職者。求職者提出低工資的申請是其無能的表現(xiàn)，37所有廠商都做反向選擇的結(jié)果：在職工人的工資高于市場出清水平所有廠商都做反向選擇的結(jié)果：38

效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因④

怠工模型高工資提高了工人被解雇的代價(jià)，提高工人的努力程度效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因④

怠工模型39⑤giftexchangemodel（桃李相報(bào)）工人的愿望：Afairday’sworkforafairday’spay（按酬付勞）工人對企業(yè)的情感導(dǎo)致工人的實(shí)際工作量大于規(guī)定量超額部分也希望得到報(bào)酬企業(yè)為鼓舞工人士氣，也愿意支付這部分報(bào)酬

結(jié)果：實(shí)際工資高于均衡工資⑤giftexchangemodel（桃李相報(bào)）工人的40

效率工資模型：效率工資的決定

廠商的利潤函數(shù)：π=Y-wL產(chǎn)量函數(shù)：Y=F（eL）F'（eL）>0F''（eL）<0努力程度函數(shù)：e=e（w）e'>0廠商目標(biāo)：maxπ=F（e（w）L）-wL效率工資模型：效率工資的決定41利潤最大化條件為：

we'（w）/e（w）=1或（Δe/e）/（Δw/w）=1工人工作努力程度對工資的彈性等于1

利潤最大化條件為：42局內(nèi)人：受過專門訓(xùn)練的在崗工人，受工會(huì)組織的保護(hù)局外人：長期失業(yè)者或短期工作的臨時(shí)工，不受工會(huì)組織的保護(hù)。

工資粘性存在的原因：局內(nèi)人—局外人理論（insider-outsidertheory）局內(nèi)人：受過專門訓(xùn)練的在崗工人，受工會(huì)組織工資粘性存在的原因43

工資粘性存在的原因:流轉(zhuǎn)成本(turnovercosts)的存在流轉(zhuǎn)：解雇在崗工人和增雇新工人工資粘性存在的原因:44流轉(zhuǎn)成本包括：

（1）

雇傭和解雇的成本搜尋勞動(dòng)市場、登廣告、議定就業(yè)條件、強(qiáng)制性的解雇費(fèi)和訴訟的成本等（2）培訓(xùn)新雇員的成本（3）局內(nèi)人在長期工作中形成的默契配合所產(chǎn)生的較高的生產(chǎn)效率流轉(zhuǎn)成本包括：

45局內(nèi)人具有“局內(nèi)人權(quán)力”——局內(nèi)人控制局外人進(jìn)入該企業(yè)的力量在與廠商進(jìn)行談判時(shí)，即使勞動(dòng)市場有非自愿失業(yè)的存在，工資都不會(huì)降低局內(nèi)人具有“局內(nèi)人權(quán)力”——局內(nèi)人控制局外人46（2）粘性工資的結(jié)果——導(dǎo)致非自愿失業(yè)的存在

（2）粘性工資的結(jié)果472.價(jià)格粘性（1）價(jià)格粘性存在的原因菜單成本論2.價(jià)格粘性48菜單成本論菜單成本（menucost）的含義：廠商調(diào)整價(jià)格所花費(fèi)的成本，包括研究與確定新價(jià)格、編印價(jià)目表、通知銷售人員、更換價(jià)格標(biāo)簽等所花費(fèi)的成本菜單成本論菜單成本（menucost）的含義：49菜單成本論的假設(shè)條件：市場結(jié)構(gòu)為壟斷競爭，廠商有一定的控制價(jià)格的能力當(dāng)需求變化時(shí)，廠商往往調(diào)整產(chǎn)量而不調(diào)整價(jià)格，價(jià)格呈粘性菜單成本論的假設(shè)條件：市場結(jié)構(gòu)為壟斷競爭，廠商有一定的50菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋根據(jù)廠商需求曲線解釋廠商調(diào)整價(jià)格具有外部性折彎的需求曲線模型菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋根據(jù)廠商需求曲線解釋51PCABFGddMC=ACOQ菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋根據(jù)廠商需求曲線解釋PCABFGddMC=ACOQ菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋根據(jù)52

菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋廠商調(diào)整價(jià)格具有外部性：單個(gè)廠商降價(jià)有利于其他廠商單個(gè)廠商的價(jià)格調(diào)整對有利于總需求的增加菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋廠商調(diào)整價(jià)格具有外部性：53菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋折彎的需求曲線模型POQMRLDKH菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋折彎的需求曲線模型POQMRLDK54折彎的需求曲線模型廠商的兩條需求曲線折彎的需求曲線邊際收益曲線成本的在一定范圍內(nèi)的變化不影響價(jià)格折彎的需求曲線模型廠商的兩條需求曲線55（2）價(jià)格粘性的結(jié)果——商品市場非均衡

（2）價(jià)格粘性的結(jié)果56五、

新凱恩斯主義的政策主張

（1）政府對經(jīng)濟(jì)實(shí)行“粗調(diào)”（rough-tuning）：政府采取旨在消除或避免嚴(yán)重的宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的政策。反對“微調(diào)”(fine-tuning)比新古典綜合派關(guān)于穩(wěn)定政策的有效性溫和五、

新凱恩斯主義的政策主張57

（2）改革勞動(dòng)制度工作保障法規(guī)的軟化失業(yè)補(bǔ)償制度的改革以激勵(lì)失業(yè)者積極尋找工作增加對失業(yè)者的培訓(xùn)以增強(qiáng)他們的人力資本（2）改革勞動(dòng)制度工作保障法規(guī)的軟化58新凱恩斯主義與非均衡學(xué)派(一)均衡與非均衡的概念狹義的均衡：瓦爾拉斯均衡，供求一致，且不存在失業(yè)和通貨膨脹。廣義的均衡：一種穩(wěn)定狀態(tài)，系統(tǒng)中的各個(gè)變量沒有變化趨勢。新凱恩斯主義與非均衡學(xué)派(一)均衡與非均衡的概念59馬歇爾：局部均衡瓦爾拉斯：一般均衡凱恩斯：小于充分就業(yè)的均衡馬歇爾：局部均衡60(二)非均衡理論中的幾個(gè)基本概念1、數(shù)量調(diào)節(jié)價(jià)格調(diào)節(jié)：條件：價(jià)格具有充分靈活性供求量調(diào)節(jié)依據(jù)：市場價(jià)格交易不受供求數(shù)量的限制適用環(huán)境：瓦爾拉斯均衡(二)非均衡理論中的幾個(gè)基本概念61數(shù)量調(diào)節(jié)：條件：價(jià)格不靈活供求量調(diào)節(jié)依據(jù)：市場價(jià)格和供求數(shù)量適用環(huán)境：非均衡狀態(tài)中數(shù)量調(diào)節(jié)：622、數(shù)量配額數(shù)量配額是數(shù)量調(diào)節(jié)的具體形式供給量小于需求量時(shí)，把短缺的供給分配給需求者供給量大于需求量時(shí)，把稀缺的需求分配給供給者2、數(shù)量配額633、配額均衡通過數(shù)量配額而實(shí)現(xiàn)的均衡3、配額均衡644、短邊規(guī)則處于短邊的交易者可以實(shí)現(xiàn)自己的愿望在供大于求的情況下，需求是短邊，交易量等于需求量，供給者受到配額限制，需求者得到滿足。在供小于求的情況下，供給是短邊，交易量等于供給量，需求者受到配額限制，供給者得到滿足。4、短邊規(guī)則處于短邊的交易者可以實(shí)現(xiàn)自己的愿望65計(jì)劃經(jīng)濟(jì)條件下的非均衡

——短缺經(jīng)濟(jì)1、經(jīng)濟(jì)主體面臨的約束（1）資源約束企業(yè)行為受到資源不足的約束計(jì)劃體制：企業(yè)一般受到資源約束市場體制：企業(yè)一般不會(huì)受到資源約束計(jì)劃經(jīng)濟(jì)條件下的非均衡

——短缺經(jīng)濟(jì)66（2）需求約束—生產(chǎn)的商品能否銷售出去計(jì)劃體制：企業(yè)一般不存在需求約束市場體制：企業(yè)經(jīng)常受到需求約束（2）需求約束—生產(chǎn)的商品能否銷售出去67（3）預(yù)算約束增加投資或?qū)崿F(xiàn)其他需求是否受到收入約束市場體制：企業(yè)面臨硬預(yù)算約束計(jì)劃體制：企業(yè)面臨預(yù)算軟約束（3）預(yù)算約束682、短缺經(jīng)濟(jì)從需求方面看，預(yù)算軟約束→企業(yè)投資饑渴癥投資需求永遠(yuǎn)不會(huì)滿足→投資饑渴癥從供給方面看，計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)效率低下，供給能力不足投資品和消費(fèi)品都短缺2、短缺經(jīng)濟(jì)從需求方面看，693、政府的計(jì)劃配額?政府通過層層審批的辦法把物資和資金分配給生產(chǎn)單位，企業(yè)的人力、物力大部分用于爭取計(jì)劃指標(biāo)?審批制度需要一整套行政機(jī)構(gòu)進(jìn)行，滋生官僚3、政府的計(jì)劃配額?政府通過層層審批的辦法把物資和資金704、父愛主義國家對企業(yè)有父愛主義行為：（1）國家對企業(yè)以物資、資金等形式給企業(yè)補(bǔ)助，幫助企業(yè)擺脫財(cái)務(wù)困難。即預(yù)算軟約束4、父愛主義71（2）國家對企業(yè)行為直接干預(yù)：?企業(yè)沒有生產(chǎn)經(jīng)營自主權(quán)?企業(yè)的盈余被國家拿走?企業(yè)虧損由國家彌補(bǔ)（2）國家對企業(yè)行為直接干預(yù)：72克林頓政府的主要經(jīng)濟(jì)政策：1、

美國政府將一批國防高新技術(shù)轉(zhuǎn)為民用，增加研究開發(fā)基金，資助和鼓勵(lì)民間高新技術(shù)發(fā)展；2、

采取靈活的貨幣政策，吸引國際資本流入，保持資本市場景氣，提高美國金融機(jī)構(gòu)在國際金融市場的競爭力；

克林頓政府的主要經(jīng)濟(jì)政策：733、實(shí)行有效的財(cái)政政策，壓縮財(cái)政支出，調(diào)整支出結(jié)構(gòu)，減少軍費(fèi)開支，降低中等以下收入者及公司所得稅，刺激企業(yè)投資和個(gè)人消費(fèi)。結(jié)果是1998年美國實(shí)現(xiàn)財(cái)政盈余；4、

移民政策幫助企業(yè)爭奪人才。美國發(fā)移民來自全世界100多個(gè)國家。硅谷40%的人才是移民，1/4諾貝爾獎(jiǎng)獲得者是國外移民；3、實(shí)行有效的財(cái)政政策，壓縮財(cái)政支出，745、

政府促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的戰(zhàn)略性調(diào)整，鼓勵(lì)高新技術(shù)發(fā)展和風(fēng)險(xiǎn)投資；6、

推動(dòng)國際貿(mào)易自由化，支持新興市場經(jīng)濟(jì)國家加入WTO，增加海外投資，充分利用國外廉價(jià)的勞動(dòng)力、人才和自然資源，搶占發(fā)展中國家市場，從中獲取利潤。5、

政府促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的戰(zhàn)略性調(diào)整，757、加強(qiáng)基礎(chǔ)設(shè)施和市政建設(shè)，給企業(yè)發(fā)展提供良好的外部環(huán)境；8、

推行適宜的就業(yè)政策，改革就業(yè)服務(wù)體系，提高就業(yè)服務(wù)機(jī)構(gòu)效率，資助企業(yè)進(jìn)行職業(yè)教育和轉(zhuǎn)崗培訓(xùn)。新凱恩斯主義課件76復(fù)習(xí)思考題：1、

新凱恩斯主義與原凱恩斯主義的基本假設(shè)和觀點(diǎn)有哪些異同？2、

新凱恩斯主義的非市場出清的含義

3、工資粘性存在的原因有哪些？4、

價(jià)格粘性存在的原因有哪些？

復(fù)習(xí)思考題：77作業(yè):你是如何理解新凱恩斯主義的粘性理論的?作業(yè):你是如何理解新凱恩斯主義的粘性理論的?78

新凱恩斯主義（New—Keynesianism,NK）新凱恩斯主義經(jīng)濟(jì)學(xué)（New—KeynesianEconomics,NKE）

當(dāng)代西方經(jīng)濟(jì)學(xué)流派之三新凱恩斯主義當(dāng)代西方經(jīng)濟(jì)學(xué)流派之三79主要內(nèi)容安排：新凱恩斯主義產(chǎn)生的背景新凱恩斯主義對原凱恩斯主義和新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)的批評

新凱恩斯主義繼承的凱恩斯主義的基本假說和研究方法新凱恩斯主義的新內(nèi)容主要內(nèi)容安排：新凱恩斯主義產(chǎn)生的背景80主要代表人物：約瑟夫?斯蒂格利茨(JosephStiglize)1942年出生1969年，耶魯大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)教授1993年，克林頓總統(tǒng)經(jīng)濟(jì)顧問團(tuán)成員和主席1997年，世界銀行副行長，首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家2001年，獲經(jīng)濟(jì)學(xué)諾貝爾獎(jiǎng)主要代表人物：約瑟夫?斯蒂格利茨(JosephStigli81邁克爾?帕金(MichaelPakin)勞倫斯?鮑爾（LawrenceBall）格雷戈里?曼昆（N.GregoryMankiw）戴維?羅默（DavidRomer）埃德蒙?費(fèi)爾普斯（EdmundPhelps）（2006年經(jīng)濟(jì)學(xué)諾貝爾獎(jiǎng)獲得者）邁克爾?帕金(MichaelPakin)82一、新凱恩斯主義產(chǎn)生的背景1、原凱恩斯主義（originalkeynesian）的衰落（1）對“滯漲”的理論解釋無力原凱恩斯主義：失業(yè)與通貨膨脹之間存在替代關(guān)系滯漲：高失業(yè)與高通貨膨脹并存

一、新凱恩斯主義產(chǎn)生的背景1、原凱恩斯主義（original83（2）美國“滯漲”中，勞動(dòng)生產(chǎn)率低新古典綜合派的理論不能解釋和解決這一問題。新古典綜合派強(qiáng)調(diào)需求方面，勞動(dòng)生產(chǎn)率低是供給方面的因素。

（2）美國“滯漲”中，勞動(dòng)生產(chǎn)率低84（3）新古典綜合派鼓勵(lì)消費(fèi)、抑制儲蓄，使資本形成緩慢，對勞動(dòng)生產(chǎn)率的提高產(chǎn)生不利影響。（3）新古典綜合派鼓勵(lì)消費(fèi)、抑制儲蓄，使資本形成緩慢，對勞動(dòng)85（4）原凱恩斯主義理論模型在統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)上的失?。骸煸瓌P恩斯主義理論模型的菲利普斯曲線：失業(yè)與通貨膨脹之間存在交替關(guān)系。§20世紀(jì)70年代的統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)結(jié)果：通貨膨脹與失業(yè)之間正相關(guān)，經(jīng)濟(jì)現(xiàn)實(shí)是高通貨膨脹與高失業(yè)并存。

（4）原凱恩斯主義理論模型在統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)上的失?。?6

2、反凱恩斯主義的盛行

3、

新凱恩斯主義的興起

87

二、新凱恩斯主義對原凱恩斯主義和新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的批評

原凱恩斯主義（包括新古典綜合派和新劍橋?qū)W派）的缺陷：（1）

用工資、價(jià)格剛性解釋失業(yè)產(chǎn)生的原因，但沒有系統(tǒng)的剛性理論

88（2）宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)缺少微觀基礎(chǔ)，只是機(jī)械地把新古典微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)與凱恩斯宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)進(jìn)行綜合（3）未從微觀經(jīng)濟(jì)主體行為的角度研究失業(yè)的原因（2）宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)缺少微觀基礎(chǔ)，只是機(jī)械地把89新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的缺陷：新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的微觀分析脫離了經(jīng)濟(jì)現(xiàn)實(shí)，政策無效性的宏觀結(jié)論缺乏說服力

新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的缺陷：90新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)過于追求理論結(jié)構(gòu)和分析方法的完美性，忽略經(jīng)驗(yàn)檢驗(yàn)。其影響主要在學(xué)術(shù)方面，而無實(shí)際意義。

新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)過于追求理論結(jié)構(gòu)和分析方91三、新凱恩斯主義繼承的凱恩斯主義的基本假說和研究方法（一）非市場出清假設(shè)凱恩斯主義：市場經(jīng)濟(jì)中，價(jià)格水平的調(diào)節(jié)不能使市場迅速出清

三、新凱恩斯主義繼承的凱恩斯主義的基本92（二）

貨幣非中性假設(shè)新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)：貨幣數(shù)量僅影響價(jià)格水平，而不影響實(shí)際產(chǎn)量凱恩斯主義：貨幣數(shù)量變化會(huì)影響實(shí)際產(chǎn)量（二）

貨幣非中性假設(shè)93（三）政府干預(yù)經(jīng)濟(jì)的必要性和有效性（三）政府干預(yù)經(jīng)濟(jì)的必要性和有效性94新凱恩斯主義課件95四、新凱恩斯主義的新內(nèi)容

（一）新凱恩斯主義的基本假設(shè)1、工資粘性和價(jià)格粘性四、新凱恩斯主義的新內(nèi)容96彈性：（1）

工資和價(jià)格可以上下調(diào)整，使供求相等；（2）

工資和價(jià)格的變化完全取決于供求

彈性：97

剛性：（1）

工資和價(jià)格不能下降（2）

工資和價(jià)格變化受到供求以外的因素影響（3）

剛性的存在使非均衡成為常態(tài)剛性：98

粘性：（1）工資和價(jià)格不能靈活、迅速地變動(dòng)（2）工資和價(jià)格變化受到供求以外的因素影響（3）粘性的存在使非均衡成為常態(tài)

粘性：99學(xué)派工資、價(jià)格的特征

市場是否出清新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)完全彈性出清原凱恩斯主義剛性非出清新凱恩斯主義粘性非出清

學(xué)派工資、價(jià)格的特征100新凱恩斯主義以工資和價(jià)格粘性替代原凱恩斯主義的工資和價(jià)格剛性的概念以工資和價(jià)格粘性及非市場出清替代新古典宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的工資和價(jià)格彈性及市場出清假設(shè)新凱恩斯主義以工資和價(jià)格粘性替代原凱恩斯主101新凱恩斯主義的非市場出清的含義：（1）在出現(xiàn)需求沖擊或供給沖擊后，工資和價(jià)格不能迅速調(diào)整到使市場出清的狀態(tài)。（2）工資和價(jià)格粘性使經(jīng)濟(jì)回到充分就業(yè)狀態(tài)需要一個(gè)很長的過程新凱恩斯主義的非市場出清的含義：102原凱恩斯主義的非市場出清：存在工資和價(jià)格剛性，工資和價(jià)格易升難降，導(dǎo)致市場非出清原凱恩斯主義的非市場出清：存在工資和價(jià)格剛性，工資和價(jià)格易升103

2、不完全競爭市場（1）

廠商面臨的需求曲線負(fù)斜率，對其產(chǎn)品有價(jià)格決定權(quán)（2）當(dāng)需求變化時(shí)，廠商往往是調(diào)整產(chǎn)量，而不是價(jià)格

2、不完全競爭市場1043、最大化原則假設(shè)消費(fèi)者效用最大化和生產(chǎn)者利潤最大化是研究微觀經(jīng)濟(jì)主體行為的出發(fā)點(diǎn)

3、最大化原則假設(shè)1054、理性預(yù)期約束(rationalconstraintexpectation)或近似理性預(yù)期（near-rationality）4、理性預(yù)期約束(rationalconstrainte106（二）失業(yè)產(chǎn)生的原因——工資粘性和價(jià)格粘性

失業(yè)產(chǎn)生的原因：

新古典綜合派：需求不足新凱恩斯主義：工資和價(jià)格粘性（二）失業(yè)產(chǎn)生的原因——工資粘性和價(jià)格粘性1071.工資粘性(1)工資粘性存在的原因效率工資模型局內(nèi)人——局外人理論

1.工資粘性108工資粘性存在的原因：效率工資模型效率工資（effincywage）的含義：①能調(diào)動(dòng)工人積極性的實(shí)際工資水平；②一般高于勞動(dòng)市場出清的工資水平工資粘性存在的原因：效率工資模型109亞當(dāng).斯密關(guān)于工人工資與勞動(dòng)生產(chǎn)率

之間關(guān)系的論述勞動(dòng)工資，是對勤勉的鼓勵(lì)；豐富的生活資料，使勞動(dòng)者體力增進(jìn)；生活改善和晚景優(yōu)裕的愉快希望，使他們更加努力；所以，高工資地方的勞動(dòng)者，總是比低工資地方的勞動(dòng)者活潑、勤勉和敏捷?！浴秶徽摗穪啴?dāng).斯密關(guān)于工人工資與勞動(dòng)生產(chǎn)率

之間關(guān)系的論述勞動(dòng)工資，110效率工資模型的假設(shè)條件：①異質(zhì)勞動(dòng)不同工人存在能力差異，且同一工人的勞動(dòng)生產(chǎn)率會(huì)因其努力程度的不同而不同②工人的勞動(dòng)生產(chǎn)率取決于實(shí)際工資水平，是工資率的增函數(shù)

效率工資模型的假設(shè)條件：①異質(zhì)勞動(dòng)111③雇主與工人之間的信息不對稱使監(jiān)督工人努力程度的成本較高③雇主與工人之間的信息不對稱使監(jiān)督工人努力程度的成本112

效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因①

較高的工資能夠保證工人的營養(yǎng)和健康②

較高的工資會(huì)減少工人流動(dòng)性，降低企業(yè)尋找和培訓(xùn)新工人的成本效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因①

較高的工資能113效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因③

反向選擇模型

(adverseselectionmodel)工人的能力與其期望工資正相關(guān)，較高的工資能夠吸引能力強(qiáng)的工人。廠商根據(jù)求職者提出的工資高低衡量其能力。效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因③

反向選擇模型

(ad114求職者提出低工資的申請是其無能的表現(xiàn)，廠商將高工資支付給能力強(qiáng)的人，而放棄那些要求低工資的求職者。求職者提出低工資的申請是其無能的表現(xiàn)，115所有廠商都做反向選擇的結(jié)果：在職工人的工資高于市場出清水平所有廠商都做反向選擇的結(jié)果：116

效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因④

怠工模型高工資提高了工人被解雇的代價(jià)，提高工人的努力程度效率工資模型：實(shí)施效率工資的原因④

怠工模型117⑤giftexchangemodel（桃李相報(bào)）工人的愿望：Afairday’sworkforafairday’spay（按酬付勞）工人對企業(yè)的情感導(dǎo)致工人的實(shí)際工作量大于規(guī)定量超額部分也希望得到報(bào)酬企業(yè)為鼓舞工人士氣，也愿意支付這部分報(bào)酬

結(jié)果：實(shí)際工資高于均衡工資⑤giftexchangemodel（桃李相報(bào)）工人的118

效率工資模型：效率工資的決定

廠商的利潤函數(shù)：π=Y-wL產(chǎn)量函數(shù)：Y=F（eL）F'（eL）>0F''（eL）<0努力程度函數(shù)：e=e（w）e'>0廠商目標(biāo)：maxπ=F（e（w）L）-wL效率工資模型：效率工資的決定119利潤最大化條件為：

we'（w）/e（w）=1或（Δe/e）/（Δw/w）=1工人工作努力程度對工資的彈性等于1

利潤最大化條件為：120局內(nèi)人：受過專門訓(xùn)練的在崗工人，受工會(huì)組織的保護(hù)局外人：長期失業(yè)者或短期工作的臨時(shí)工，不受工會(huì)組織的保護(hù)。

工資粘性存在的原因：局內(nèi)人—局外人理論（insider-outsidertheory）局內(nèi)人：受過專門訓(xùn)練的在崗工人，受工會(huì)組織工資粘性存在的原因121

工資粘性存在的原因:流轉(zhuǎn)成本(turnovercosts)的存在流轉(zhuǎn)：解雇在崗工人和增雇新工人工資粘性存在的原因:122流轉(zhuǎn)成本包括：

（1）

雇傭和解雇的成本搜尋勞動(dòng)市場、登廣告、議定就業(yè)條件、強(qiáng)制性的解雇費(fèi)和訴訟的成本等（2）培訓(xùn)新雇員的成本（3）局內(nèi)人在長期工作中形成的默契配合所產(chǎn)生的較高的生產(chǎn)效率流轉(zhuǎn)成本包括：

123局內(nèi)人具有“局內(nèi)人權(quán)力”——局內(nèi)人控制局外人進(jìn)入該企業(yè)的力量在與廠商進(jìn)行談判時(shí)，即使勞動(dòng)市場有非自愿失業(yè)的存在，工資都不會(huì)降低局內(nèi)人具有“局內(nèi)人權(quán)力”——局內(nèi)人控制局外人124（2）粘性工資的結(jié)果——導(dǎo)致非自愿失業(yè)的存在

（2）粘性工資的結(jié)果1252.價(jià)格粘性（1）價(jià)格粘性存在的原因菜單成本論2.價(jià)格粘性126菜單成本論菜單成本（menucost）的含義：廠商調(diào)整價(jià)格所花費(fèi)的成本，包括研究與確定新價(jià)格、編印價(jià)目表、通知銷售人員、更換價(jià)格標(biāo)簽等所花費(fèi)的成本菜單成本論菜單成本（menucost）的含義：127菜單成本論的假設(shè)條件：市場結(jié)構(gòu)為壟斷競爭，廠商有一定的控制價(jià)格的能力當(dāng)需求變化時(shí)，廠商往往調(diào)整產(chǎn)量而不調(diào)整價(jià)格，價(jià)格呈粘性菜單成本論的假設(shè)條件：市場結(jié)構(gòu)為壟斷競爭，廠商有一定的128菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋根據(jù)廠商需求曲線解釋廠商調(diào)整價(jià)格具有外部性折彎的需求曲線模型菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋根據(jù)廠商需求曲線解釋129PCABFGddMC=ACOQ菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋根據(jù)廠商需求曲線解釋PCABFGddMC=ACOQ菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋根據(jù)130

菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋廠商調(diào)整價(jià)格具有外部性：單個(gè)廠商降價(jià)有利于其他廠商單個(gè)廠商的價(jià)格調(diào)整對有利于總需求的增加菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋廠商調(diào)整價(jià)格具有外部性：131菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋折彎的需求曲線模型POQMRLDKH菜單成本論：價(jià)格粘性的解釋折彎的需求曲線模型POQMRLDK132折彎的需求曲線模型廠商的兩條需求曲線折彎的需求曲線邊際收益曲線成本的在一定范圍內(nèi)的變化不影響價(jià)格折彎的需求曲線模型廠商的兩條需求曲線133（2）價(jià)格粘性的結(jié)果——商品市場非均衡

（2）價(jià)格粘性的結(jié)果134五、

新凱恩斯主義的政策主張

（1）政府對經(jīng)濟(jì)實(shí)行“粗調(diào)”（rough-tuning）：政府采取旨在消除或避免嚴(yán)重的宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的政策。反對“微調(diào)”(fine-tuning)比新古典綜合派關(guān)于穩(wěn)定政策的有效性溫和五、

新凱恩斯主義的政策主張135

（2）改革勞動(dòng)制度工作保障法規(guī)的軟化失業(yè)補(bǔ)償制度的改革以激勵(lì)失業(yè)者積極尋找工作增加對失業(yè)者的培訓(xùn)以增強(qiáng)他們的人力資本（2）改革勞動(dòng)制度工作保障法規(guī)的軟化136新凱恩斯主義與非均衡學(xué)派(一)均衡與非均衡的概念狹義的均衡：瓦爾拉斯均衡，供求一致，且不存在失業(yè)和通貨膨脹。廣義的均衡：一種穩(wěn)定狀態(tài)，系統(tǒng)中的各個(gè)變量沒有變化趨勢。新凱恩斯主義與非均衡學(xué)派(一)均衡與非均衡的概念137馬歇爾：局部均衡瓦爾拉斯：一般均衡凱恩斯：小于充分就業(yè)的均衡馬歇爾：局部均衡138(二)非均衡理論中的幾個(gè)基本概念1、數(shù)量調(diào)節(jié)價(jià)格調(diào)節(jié)：條件：價(jià)格具有充分靈活性供求量調(diào)節(jié)依據(jù)：市場價(jià)格交易不受供求數(shù)量的限制適用環(huán)境：瓦爾拉斯均衡(二)非均衡理論中的幾個(gè)基本概念139數(shù)量調(diào)節(jié)：條件：價(jià)格不靈活供求量調(diào)節(jié)依據(jù)：市場價(jià)格和供求數(shù)量適用環(huán)境：非均衡狀態(tài)中數(shù)量調(diào)節(jié)：1402、數(shù)量配額數(shù)量配額是數(shù)量調(diào)節(jié)的具體形式供給量小于需求量時(shí)，把短缺的供給分配給需求者供給量大于需求量時(shí)，把稀缺的需求分配給供給者2、數(shù)量配額1413、配額均衡通過數(shù)量配額而實(shí)現(xiàn)的均衡3、配額均衡1424、短邊規(guī)則處于短邊的交易者可以實(shí)現(xiàn)自己的愿望在供大于求的情況下，需求是短邊，交易量等于需求量，供給者受到配額限制，需求者得到滿足。在供小于求的情況下，供給是短邊，交易量等于供給量，需求者受到配額限制，供給者得到滿足