自貿(mào)區(qū)企業(yè)創(chuàng)新內(nèi)容

第一批創(chuàng)新方面主要內(nèi)容存款利率市場化從3月份開始，人民銀行放開了自貿(mào)區(qū)內(nèi)300萬美元以下的小額外幣存款上限，自貿(mào)區(qū)率先實(shí)現(xiàn)了外幣存款利率完全市場化。3月1日，中國銀行為在自貿(mào)區(qū)內(nèi)就業(yè)人員辦理了首筆個(gè)人小額外幣存款業(yè)務(wù)，客戶獲得了一張“議息”存單，目前已有多家銀行開展了此項(xiàng)業(yè)務(wù)。自貿(mào)區(qū)企業(yè)融資創(chuàng)新自貿(mào)區(qū)內(nèi)多家金融機(jī)構(gòu)如建設(shè)銀行、交通銀行、招商銀行，根據(jù)人民銀行上?？偛坑嘘P(guān)支持自貿(mào)區(qū)擴(kuò)大人民幣跨境使用的相關(guān)政策舉措，與自貿(mào)區(qū)內(nèi)多家企業(yè)和非銀行金融機(jī)構(gòu)辦理了從境外借入人民幣資金業(yè)務(wù)，從而進(jìn)一步拓寬了區(qū)內(nèi)企業(yè)和非銀行金融機(jī)構(gòu)的境外融資渠道，降低了企業(yè)的融資成本。自貿(mào)區(qū)支付結(jié)算創(chuàng)新銀聯(lián)電子支付、快錢公司等第三方支付機(jī)構(gòu)，根據(jù)人民銀行有關(guān)支付機(jī)構(gòu)開展境外人民幣支付業(yè)務(wù)的政策，與商業(yè)銀行合作開展了跨境電子商務(wù)人民幣支付結(jié)算業(yè)務(wù)；花旗銀行、匯豐銀行、上海銀行等金融機(jī)構(gòu)根據(jù)有關(guān)擴(kuò)大自貿(mào)區(qū)內(nèi)人民幣跨境使用的政策，為區(qū)內(nèi)跨國公司辦理了經(jīng)常項(xiàng)下跨境人民幣集中收付業(yè)務(wù)，簡化了區(qū)內(nèi)企業(yè)支付結(jié)算流程，提高了支付結(jié)算效率；中國銀行上海市分行等金融機(jī)構(gòu)根據(jù)自貿(mào)區(qū)外匯管理的有關(guān)規(guī)定，為區(qū)內(nèi)企業(yè)提供了大宗商品衍生品交易的結(jié)售匯服務(wù)，為大宗商品企業(yè)利用國際市場開展風(fēng)險(xiǎn)管理提供了新的渠道。自貿(mào)區(qū)企業(yè)資金管理創(chuàng)新工商銀行上海市分行等金融機(jī)構(gòu)為自貿(mào)區(qū)企業(yè)開展了跨國公司外匯資金集中運(yùn)營管理試點(diǎn)業(yè)務(wù)；農(nóng)業(yè)銀行上海市分行、浦發(fā)銀行等金融機(jī)構(gòu)為區(qū)內(nèi)企業(yè)開展了跨境人民幣雙向資金池業(yè)務(wù)，這些業(yè)務(wù)推出后，符合條件的企業(yè)可以根據(jù)自身的需要自主調(diào)配境內(nèi)外資金，提高了跨國公司資金使用的效率。自貿(mào)區(qū)對(duì)外直接投資創(chuàng)新。在自貿(mào)區(qū)管委會(huì)、市金融辦及有關(guān)部門的推動(dòng)下，自貿(mào)區(qū)內(nèi)股權(quán)投資企業(yè)跨境投資流程得到最大幅度簡化，以備案代替審批，弘毅投資公司等股權(quán)投資企業(yè)開展跨境股權(quán)投資項(xiàng)目較以往極大地縮短了流程時(shí)間，提高了股權(quán)投資企業(yè)境外投資的效率。自貿(mào)區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)集聚創(chuàng)新在市金融辦及有關(guān)金融監(jiān)管部門的推動(dòng)下，自貿(mào)區(qū)內(nèi)新型金融機(jī)構(gòu)不斷集聚發(fā)展，如小額貸款公司不僅可以入?yún)^(qū)經(jīng)營業(yè)務(wù)，同時(shí)還可對(duì)自貿(mào)區(qū)內(nèi)設(shè)立小額貸款公司，給予股比和業(yè)務(wù)范圍方面的支持鼓勵(lì)政策。中外資銀行在自貿(mào)區(qū)內(nèi)設(shè)立了分支機(jī)構(gòu)；交銀金融租賃公司開展了自貿(mào)區(qū)首單飛機(jī)和首單船舶租賃業(yè)務(wù)，在自貿(mào)區(qū)內(nèi)設(shè)立子公司已經(jīng)獲批籌建。金融租賃公司可以利用自貿(mào)區(qū)平臺(tái)和政策優(yōu)勢，為其開展境外融資租賃業(yè)務(wù)提供便利。國泰君安等在區(qū)內(nèi)設(shè)立了分公司。華安基金等在區(qū)內(nèi)設(shè)立了資產(chǎn)管理子公司、申銀萬國期貨在區(qū)內(nèi)設(shè)立了風(fēng)險(xiǎn)管理子公司。太保、中國人壽等四家保險(xiǎn)公司在區(qū)內(nèi)設(shè)立了分支機(jī)構(gòu)等等。第二批2014年07月04日自由貿(mào)易賬戶開立和相關(guān)業(yè)務(wù)創(chuàng)新。主要包括自由貿(mào)易賬戶開立和資金劃轉(zhuǎn)、自由貿(mào)易賬戶貿(mào)易融資等2個(gè)案例。隨著自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)分賬核算業(yè)務(wù)實(shí)施細(xì)則和審慎管理細(xì)則的發(fā)布實(shí)施，工商銀行上海市分行、中國銀行上海市分行等金融機(jī)構(gòu)開始為符合條件的機(jī)構(gòu)和個(gè)人開立自由貿(mào)易賬戶，并依托自由貿(mào)易賬戶開展資金劃撥和貿(mào)易融資業(yè)務(wù)。進(jìn)一步拓展人民幣跨境使用范圍。主要包括境外銀團(tuán)人民幣借款、人民幣跨境集中收付和軋差凈額結(jié)算、個(gè)人經(jīng)常項(xiàng)下跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)等3個(gè)案例。上海銀行等金融機(jī)構(gòu)借助“滬、港、臺(tái)”合作平臺(tái)，通過組成境外銀團(tuán)，為區(qū)內(nèi)企業(yè)提供信用貸款方式下的境外人民幣借款；中國銀行上海市分行等金融機(jī)構(gòu)為區(qū)內(nèi)個(gè)人辦理了區(qū)內(nèi)個(gè)人跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)，協(xié)助客戶將其工資收入?yún)R至海外，從而擴(kuò)大了人民幣跨境使用的主體范圍；花旗銀行等金融機(jī)構(gòu)為區(qū)內(nèi)企業(yè)開展了經(jīng)常項(xiàng)下人民幣跨境集中收付和軋差凈額結(jié)算業(yè)務(wù)，提高了企業(yè)集團(tuán)內(nèi)資金的利用效率，降低了跨境收付成本。進(jìn)一步落實(shí)外匯管理改革措施主要包括自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)外匯資本金意愿結(jié)匯業(yè)務(wù)、自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)直接投資外匯登記等2個(gè)案例。建設(shè)銀行上海市分行等金融機(jī)構(gòu)為外資融資租賃公司辦理了外匯資本金意愿結(jié)匯業(yè)務(wù)；交通銀行上海市分行辦理了自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)首單新設(shè)外商投資企業(yè)外匯登記業(yè)務(wù)，企業(yè)僅需向銀行提交相關(guān)資料，便可一次性完成外匯登記與賬戶開立的手續(xù)。進(jìn)一步創(chuàng)新融資方式。主要包括自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)跨境并購融資業(yè)務(wù)、三方聯(lián)動(dòng)跨境銀租保業(yè)務(wù)等2個(gè)案例。工商銀行上海市分行和浦發(fā)銀行上海分行等金融機(jī)構(gòu)認(rèn)真研究企業(yè)“走出去”的融資需求和融資租賃企業(yè)境外融資的需求，分別為自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)企業(yè)開展跨境并購和融資租賃業(yè)務(wù)提供新的融資渠道。第三批金融交易平臺(tái)建設(shè)主要內(nèi)容：上海黃金交易所國際板于2014年9月18在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)正式啟動(dòng)，推出以人民幣計(jì)價(jià)的“上海金”品牌。100克和199.99的iAu100iAu99.99，12.599.5的iAu99.5。金交所單獨(dú)設(shè)立了一個(gè)黃金保稅交割倉庫，為進(jìn)口和轉(zhuǎn)口黃金提供交割、倉儲(chǔ)保管、清算、物流等配套服務(wù)。一是會(huì)員國際化。自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)及境外國際知名商業(yè)銀行、專業(yè)投資機(jī)構(gòu)以及黃金精煉企業(yè)均可參與。四是儲(chǔ)運(yùn)和交割國際化。促進(jìn)上海成為亞太黃金轉(zhuǎn)口中心。應(yīng)用價(jià)值：推動(dòng)上海黃金交易所交易價(jià)格從區(qū)域性的價(jià)格逐步向國際性的價(jià)格轉(zhuǎn)變，形成有國際影響力的“上海金”。有利于促進(jìn)我國黃金市場發(fā)展、人民幣國際化和上海國際金融中心建設(shè)。人民幣跨境使用自由貿(mào)易賬戶項(xiàng)下中小企業(yè)跨境人民幣綜合金融服務(wù)主要內(nèi)容：農(nóng)行上海市分行支持自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)中小企業(yè)發(fā)展，大力發(fā)展跨境人民幣業(yè)務(wù)：一是參照人民幣離岸市場價(jià)格基準(zhǔn)，在分賬核算單元下發(fā)放流動(dòng)資金貸款；二是通過自由貿(mào)易賬戶，開展跨境人民幣項(xiàng)下代理福費(fèi)庭業(yè)務(wù)；三是通過自由貿(mào)易賬戶，開立跨境人民幣信用證；四是通過分賬核算單元，以接近離岸市場價(jià)格，提供匯兌服務(wù)。突破點(diǎn)：通過居民自由貿(mào)易賬戶和非居民自由貿(mào)易賬戶，在貸款、貿(mào)易融資、信用證、購付匯等方面發(fā)揮跨境人民幣綜合創(chuàng)新優(yōu)勢，支持自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)中小企業(yè)發(fā)展，拓展和完善自由貿(mào)易賬戶金融服務(wù)功能。人民幣跨境使用居家費(fèi)用跨境人民幣支付突破點(diǎn)：該項(xiàng)目是我國首家且唯一建成的民生類電子賬單跨境支付平臺(tái)。該項(xiàng)目利用自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)人民幣跨境支付政策，成功實(shí)現(xiàn)滬港兩地在線繳付物業(yè)費(fèi)、管理費(fèi)等民生類費(fèi)用，且平臺(tái)的搭建也提供了拓展后續(xù)跨境服務(wù)的可行性。應(yīng)用價(jià)值：提供了人民幣跨境資金流動(dòng)新渠道，有利于促進(jìn)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)電子商務(wù)發(fā)展，便利居民跨境繳納物業(yè)費(fèi)、公用事業(yè)費(fèi)等居家費(fèi)用，為自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融創(chuàng)新和民生服務(wù)提供了新的契合點(diǎn)。人民幣跨境使用互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)經(jīng)常項(xiàng)下跨境人民幣集中收付某旅行網(wǎng)是一家在線票務(wù)服務(wù)商，浦發(fā)銀行針對(duì)該集團(tuán)成員公司眾多、跨境收付款較為分散的特點(diǎn)，幫助企業(yè)將所有的跨境機(jī)票、酒店等旅游費(fèi)用收付款集中在自貿(mào)區(qū)平臺(tái)，為其度身定制了經(jīng)常項(xiàng)下跨境人民幣集中收付方案，通過簡化資金劃付手續(xù)，降低跨境交易成本。突破點(diǎn)：試驗(yàn)區(qū)首單面向互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的服務(wù)貿(mào)易項(xiàng)下的跨境人民幣集中收付，根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)跨境結(jié)算特點(diǎn)，提供跨境人民幣集中收付服務(wù)。應(yīng)用價(jià)值：是跨境人民幣在服務(wù)貿(mào)易領(lǐng)域業(yè)務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)利用自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)貿(mào)易便利化政策提升跨境資金管理水平具有一定的借鑒意義，有利于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)集聚發(fā)展。企業(yè)跨境并購融資股權(quán)質(zhì)押跨境并購融資10FTN賬戶，以外保內(nèi)貸的方式，形成還款資金保障。突破點(diǎn)：（英美法系和大陸法系）以及債權(quán)、債務(wù)人權(quán)利義務(wù)劃分和銜接的難題?！霸诎丁睂?shí)現(xiàn)并購融資，自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)通過自由貿(mào)易賬戶（FTN賬戶）進(jìn)行資金監(jiān)管和還款保證。該項(xiàng)目中FTN賬戶的開立較好地解決了在境內(nèi)處置境外公司原始股東持有的境內(nèi)上市公司股權(quán)的難題。應(yīng)用價(jià)值：利用試驗(yàn)區(qū)跨市場、跨境交易，幫助跨境客戶盤活非居民持有的境內(nèi)資產(chǎn)，拓展企業(yè)跨境并購融資渠道，高效地完成并購。企業(yè)跨境并購融資境外上市公司股權(quán)收購（ODI）A突破點(diǎn)：20應(yīng)用價(jià)值：利用自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)政策和制度優(yōu)勢，借助對(duì)外直接投資和并購貸款兩種方式，探索中資企業(yè)境外并購的新模式，支持優(yōu)秀的境外上市企業(yè)回歸A股市場，推動(dòng)A股市場發(fā)展。金融機(jī)構(gòu)集聚創(chuàng)新保險(xiǎn)公司設(shè)立養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)投資管理機(jī)構(gòu)20149應(yīng)用價(jià)值：利用自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)平臺(tái)和政策優(yōu)勢，為養(yǎng)老設(shè)備、人才引進(jìn)、人員培訓(xùn)、外資養(yǎng)老項(xiàng)目收購、資本運(yùn)作等提供便利，有利于擴(kuò)大保險(xiǎn)資金運(yùn)用范圍，促進(jìn)養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)發(fā)展。金融機(jī)構(gòu)集聚創(chuàng)新保險(xiǎn)公司設(shè)立養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)投資管理機(jī)構(gòu)20149應(yīng)用價(jià)值：利用自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)平臺(tái)和政策優(yōu)勢，為養(yǎng)老設(shè)備、人才引進(jìn)、人員培訓(xùn)、外資養(yǎng)老項(xiàng)目收購、資本運(yùn)作等提供便利，有利于擴(kuò)大保險(xiǎn)資金運(yùn)用范圍，促進(jìn)養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)發(fā)展。保險(xiǎn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新8：航運(yùn)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)條款20149突破點(diǎn)：一是產(chǎn)品開發(fā)主體突破。無船承運(yùn)經(jīng)營者保證金責(zé)任保險(xiǎn)條款，是第一款以上海航運(yùn)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)為主體開發(fā)報(bào)備的航運(yùn)保險(xiǎn)條款。二是產(chǎn)品監(jiān)管模式創(chuàng)新。突破過去審批制，采用向保監(jiān)會(huì)報(bào)備制。三是突破了以往每項(xiàng)保險(xiǎn)產(chǎn)品均由每家保險(xiǎn)公司分別報(bào)送保險(xiǎn)監(jiān)管部門審批的做法。應(yīng)用價(jià)值：發(fā)揮行業(yè)組織的專業(yè)化優(yōu)勢，簡化審批流程，提高航運(yùn)產(chǎn)品開發(fā)和運(yùn)用的效率，有利于同業(yè)產(chǎn)品的規(guī)范化管理。助推上海成為全球航運(yùn)險(xiǎn)市場聚集地和產(chǎn)品定價(jià)中心，推動(dòng)上海國際金融中心和國際航運(yùn)中心建設(shè)。保險(xiǎn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新9：跨境再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)類別：由太平人壽自貿(mào)區(qū)分公司搭建境內(nèi)外公司合作平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)人民幣保單境外銷售，并通過自由貿(mào)易賬戶，以再保分出分入業(yè)務(wù)和投資運(yùn)作形式，實(shí)現(xiàn)本外幣保費(fèi)資金的雙向跨境流通。突破點(diǎn)：作為首家開通自由貿(mào)易賬戶的壽險(xiǎn)公司，在試驗(yàn)區(qū)通過自由貿(mào)易賬戶，嘗試使用保險(xiǎn)資金跨境雙向投資與結(jié)算通道，根據(jù)境內(nèi)外不同投資市場優(yōu)勢設(shè)計(jì)產(chǎn)品，并通過跨境再保險(xiǎn)的方式增強(qiáng)抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。應(yīng)用價(jià)值：充分發(fā)揮試驗(yàn)區(qū)分賬核算和投融資匯兌便利的優(yōu)勢，開展跨境再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，建立了“直保、再保、投資”三位一體的跨境保險(xiǎn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新模式，有助于提升保險(xiǎn)業(yè)國際化水平。第五批利率市場化1、案例類別：利率市場化案例名稱：發(fā)行自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)跨境同業(yè)存單主要內(nèi)容：中國外匯交易中心(全國銀行間同業(yè)拆借中心)推出自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)跨境同業(yè)存單發(fā)行、交易與信息服務(wù)。發(fā)行人可依托自由貿(mào)易賬戶，通過同業(yè)拆借中心的發(fā)行系統(tǒng)，面向區(qū)內(nèi)及境外金融機(jī)構(gòu)投資者發(fā)行自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)同業(yè)存單。發(fā)行人可選擇公開或定向發(fā)行，可采用招標(biāo)或報(bào)價(jià)方式發(fā)行。自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)同業(yè)存單發(fā)行后次一工作日即上市流通，可支持現(xiàn)券轉(zhuǎn)讓、質(zhì)押式回購、買斷式回購、遠(yuǎn)期交易等多種交易方式。2015年10月12日，首批8家試點(diǎn)銀行(工行、農(nóng)行、中行、建行、招行、光大、浦發(fā)行和華瑞銀行)成功發(fā)行自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)跨境同業(yè)存單，全部獲得足額認(rèn)購，總發(fā)行量29億元。首批自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)同業(yè)存單均為公開發(fā)行，期限3個(gè)月，發(fā)行利率較境內(nèi)同業(yè)存單低5BP至10BP，有15家機(jī)構(gòu)認(rèn)購，其中6家為境外機(jī)構(gòu)。發(fā)行籌集資金主要用于滿足自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的融資需求。創(chuàng)新點(diǎn)：一是通過自由貿(mào)易賬戶體系，由區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)向境外機(jī)構(gòu)發(fā)行同業(yè)存單，境外機(jī)構(gòu)向區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)發(fā)行同業(yè)存單，在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)提供了市場化定價(jià)的存款產(chǎn)品。二是簡化了投資機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入審批流程。自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)同業(yè)存單的參與機(jī)構(gòu)同時(shí)包括區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)與境外機(jī)構(gòu)，區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)入市無需審批，已經(jīng)是銀行間市場成員的境外機(jī)構(gòu)只要開立自由貿(mào)易賬戶即可取得入市資格，對(duì)于非銀行間市場成員的境外機(jī)構(gòu)由人行上?？偛總浒负蠹纯扇胧?。應(yīng)用價(jià)值：一是創(chuàng)設(shè)了主動(dòng)流動(dòng)性管理手段，拓展了區(qū)內(nèi)銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)的融資渠道，完善了自由貿(mào)易賬戶體系的貨幣市場功能。二是有利于境外金融機(jī)構(gòu)參與自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融活動(dòng)，實(shí)現(xiàn)區(qū)內(nèi)與境外的資金雙向流動(dòng)，促進(jìn)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融市場活躍度。三是有利于促進(jìn)全球人民幣資金在上海集聚，加強(qiáng)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融市場與境外人民幣市場的聯(lián)系，促進(jìn)人民幣國際化。四是有利于為自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)其他利率與匯率產(chǎn)品發(fā)行與交易，如自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)債券、拆借以及衍生品交易等同業(yè)業(yè)務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展積累經(jīng)驗(yàn)。五是有利于完善自由貿(mào)易賬戶體系的利率定價(jià)機(jī)制，降低社會(huì)融資成本。金融市場創(chuàng)新案例名稱：中歐國際交易所開業(yè)主要內(nèi)容：中歐國際交易所由上海證券交易所、德意志交易所、中國金融期貨交易所共同出資設(shè)立，于2015年11月18日在法蘭克福開業(yè)。首批上線產(chǎn)品包括中銀國際、建銀國際分別與德國商業(yè)銀行合作發(fā)行的人民幣計(jì)價(jià)的ETF(交易所交易基金)產(chǎn)品和已在德交所掛髀的12只中國市場相關(guān)ETF。還包括一只中國銀行發(fā)行的人民幣金融債和已在德交所交易的180多只人民幣債券。創(chuàng)新點(diǎn)：中歐國際交易所定位于在歐洲打造離岸人民幣資產(chǎn)的交易和定價(jià)中心，滿足投資者對(duì)人民幣的融資和投資需求，打造綜合風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)平臺(tái)，也是境內(nèi)資本市場在境外的重要延伸和補(bǔ)充。中歐國際交易所初期重點(diǎn)開發(fā)證券現(xiàn)貨產(chǎn)品，用人民幣計(jì)價(jià)和結(jié)算，待條件成熟時(shí)再上市金融衍生品。應(yīng)用價(jià)值：中歐國際交易所的順利開業(yè)，標(biāo)志著中德雙方共同建設(shè)的歐洲離岸人民幣證券市場正式開始運(yùn)行，是中國金融市場機(jī)構(gòu)“走出去”發(fā)展的重要探索，對(duì)于促進(jìn)人民幣國際化進(jìn)程具有重要意義?？缇辰鹑诜?wù)案例名稱：自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)證券公司跨境借款主要內(nèi)容：海通證券與農(nóng)業(yè)銀行自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)分行合作，成功完成自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)證券公司首單境外借款，該公司以自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)分公司為借款主體，將自營持倉的國債或政策性銀行金融債質(zhì)押給德意志銀行(中國)，由德意志銀行(中國)向德意志銀行(新加坡)出具保函，用于擔(dān)保德意志銀行(新加坡)對(duì)海通證券自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)分公司的貸款，貸款金額1億美元。該筆貸款通過FTE賬戶發(fā)放，主要用于海通證券自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)分公司購買中資企業(yè)在香港市場發(fā)行債券(海通證券具有境外證券自營資格)=在資金從境外進(jìn)入分賬核算單元，再投資到境外的過程中，農(nóng)業(yè)銀行自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)分行對(duì)該筆貸款資金劃轉(zhuǎn)進(jìn)行系統(tǒng)報(bào)送和監(jiān)測。創(chuàng)新點(diǎn)：系證券公司首次根據(jù)上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)分賬核算業(yè)務(wù)境外融資政策，探索自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)跨境融資業(yè)務(wù)和以債務(wù)融資工具為基礎(chǔ)為中資企業(yè)海外融資提供服務(wù)。應(yīng)用價(jià)值：一是證券公司利用自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)平臺(tái)借入海外低成本資金，拓展了境外融資渠道，降低了長期融資成本，有利于促進(jìn)證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)“走出去”和資產(chǎn)的國際化，對(duì)證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)具有一定的復(fù)制推廣價(jià)值；二是證券公司通過購買境外中資企業(yè)發(fā)行的債券來支持中資企業(yè)境外融資，有利于拓寬實(shí)體企業(yè)的融資渠道?？缇辰鹑诜?wù)案例名稱：自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)多品種混合銀團(tuán)貸款主要內(nèi)容：2015年8月，交通銀行上海市分行牽頭為中電投融和融資租賃有限公司組建了國內(nèi)首個(gè)多品種混合銀團(tuán)貸款，開啟了自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)銀團(tuán)合作的新模式。此次自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)多品種混合銀團(tuán)貸款由交通銀行為主牽頭行及代理行，邀請(qǐng)了8家銀行共同參與。該銀團(tuán)融資品種包括自由貿(mào)易賬戶流動(dòng)資金貸款、一般賬戶流動(dòng)資金貸款以及一般賬戶保理融資，銀團(tuán)貸款總額55億元。創(chuàng)新點(diǎn)：一是該貸款橫跨自由貿(mào)易賬戶和普通賬戶兩個(gè)賬戶平臺(tái)，涵蓋琰融資品種，具有差異化提款條件和融資用途的特點(diǎn)，是國內(nèi)首個(gè)多品種綜合銀團(tuán)貸款。二是自由貿(mào)易賬戶銀團(tuán)資金和普通賬戶銀團(tuán)實(shí)行資金分類管理、分賬核算既滿足區(qū)內(nèi)企業(yè)利用不同平臺(tái)降低綜合成本的需求，也符合分賬核算業(yè)務(wù)的監(jiān)管要求。應(yīng)用價(jià)值：依托自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融創(chuàng)新政策，利用自由貿(mào)易賬戶和普通賬戶兩個(gè)平臺(tái)，豐富融資品種，匹配融資租賃項(xiàng)目期限，形成組合成本優(yōu)勢，有利于滿足融資租賃公司項(xiàng)目，投放特性，有效降低企業(yè)綜合融資成本，更好地推動(dòng)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)融資租賃業(yè)務(wù)創(chuàng)新發(fā)展。跨境金融服務(wù)案例名稱：FT賬戶跨境理財(cái)業(yè)務(wù)主要內(nèi)容：FT賬戶跨境理財(cái)是指依托分賬核算體系，面向上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)開立FTE賬戶和FTN賬戶的客戶發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品。通過FT賬戶募集本外幣資金，投資于區(qū)內(nèi)或境外基礎(chǔ)資產(chǎn)。浦發(fā)銀行成功發(fā)行首單FT賬戶跨境理財(cái)產(chǎn)品，規(guī)模為5000萬元，收益率為3.6%，募集資金主要投向區(qū)內(nèi)企業(yè)的信托貸款收益權(quán)。創(chuàng)新點(diǎn)：一是在理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行對(duì)象和投資標(biāo)的方面實(shí)現(xiàn)了跨境聯(lián)動(dòng)。二是面向境外投資者發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品，為FTN境外客戶提供投資品種。三是投資標(biāo)的可以投資區(qū)內(nèi)基礎(chǔ)資產(chǎn)，也可以投資境外固定收益類產(chǎn)品。應(yīng)用價(jià)值：一是通過FT賬戶理財(cái)產(chǎn)品功能加載，拓展了自由貿(mào)易賬戶功能，有利于客戶多元化投資，提高FT賬戶資金的收益水平，加深銀行與區(qū)內(nèi)企業(yè)及境外投資者的合作關(guān)系。二是通過FT賬戶理財(cái)產(chǎn)品引入境外資金拓寬了區(qū)內(nèi)企業(yè)跨境融資渠道，有利于降低區(qū)內(nèi)企業(yè)的融資成本。三是有利于拓展人民幣境外的投資范圍和境外人民幣資金的保值增值。綜合金融服務(wù)模式創(chuàng)新案例名稱：自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)全球綜合金融服務(wù)直通車主要內(nèi)容：打造包括跨境投礅資與并購平臺(tái)、全球現(xiàn)金管理平臺(tái)等在內(nèi)的六大國際型創(chuàng)新平臺(tái)。創(chuàng)新自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融產(chǎn)品.實(shí)現(xiàn)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)與全球市場的聯(lián)動(dòng).幫助區(qū)內(nèi)企業(yè)有效利圍境內(nèi)外兩個(gè)市場、兩種資源。建立包括政策傳導(dǎo)和反饋機(jī)制、全球一體化聯(lián)動(dòng)工作機(jī)制以及靈活高效的產(chǎn)品創(chuàng)新機(jī)制在內(nèi)的三項(xiàng)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)穿透式工作機(jī)制，推動(dòng)自身內(nèi)部改革和轉(zhuǎn)型，更好地服務(wù)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。調(diào)整自貿(mào)漩驗(yàn)區(qū)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的發(fā)展思路，構(gòu)建全流程風(fēng)險(xiǎn)管理、市場化定價(jià)及分賬核算管理等兩套獨(dú)特的風(fēng)險(xiǎn)管理體系，以創(chuàng)新的風(fēng)險(xiǎn)管理理念和手段提升風(fēng)險(xiǎn)管理能力。創(chuàng)新點(diǎn)：中行上海市分行充分發(fā)揮自身優(yōu)勢和特色，探索建立專業(yè)創(chuàng)新平臺(tái)、健全內(nèi)部工作機(jī)制、完善風(fēng)險(xiǎn)管理體系，為自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)“走出去”及“引進(jìn)來”企業(yè)打造專屬的自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)全球金融服務(wù)直通車。應(yīng)用價(jià)值：對(duì)于商業(yè)銀行參與自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融創(chuàng)新和轉(zhuǎn)型發(fā)展具有一定借鑒意義。科技金融創(chuàng)新案例名稱：“遠(yuǎn)期共蠃利息”業(yè)務(wù)模式主要內(nèi)容：上海銀行積極創(chuàng)新科技金融利率定價(jià)方式、推出了成長型小企業(yè)“遠(yuǎn)期共贏利息”業(yè)務(wù)模式。例如:上海秀品信啟、科技有限公司是一家從事開發(fā)自然圖像識(shí)別和人工智能技術(shù)的企業(yè)，公司成立僅一年，產(chǎn)品僅具雛形，還未實(shí)現(xiàn)銷售:該行在考量公司創(chuàng)始人團(tuán)隊(duì)、行業(yè)前景、商業(yè)模式和市場壁壘等因素的基礎(chǔ)上，向其發(fā)放200萬元人民幣貸款，當(dāng)期貸款利率低于行業(yè)水平。公司在獲得該行貸款后，短短2個(gè)月內(nèi)，風(fēng)險(xiǎn)投資給秀品科技的估值就翻了一番。今后公司發(fā)展達(dá)到一定規(guī)模觸發(fā)約定條件后.將按約定利率支持遠(yuǎn)期利息。創(chuàng)新點(diǎn)：銀企信息不對(duì)稱問題導(dǎo)致商業(yè)銀行對(duì)初創(chuàng)企業(yè)“高風(fēng)險(xiǎn)”需要匹配高利率。該行著眼科技企業(yè)的全生命周期，拉長風(fēng)險(xiǎn)與收益匹配時(shí)間，推出了“遠(yuǎn)期共贏利息”業(yè)務(wù)。具體操作上，改變“一價(jià)合同”的傳統(tǒng)定價(jià)模式，采用“遠(yuǎn)期浮動(dòng)定價(jià)”的彈性機(jī)制，在貸款發(fā)放時(shí)先行收取相對(duì)較低的前期利息，待企業(yè)基于貸款支持得到成長發(fā)展，并滿足借款合同中雙方約定的觸發(fā)條件后，再收取延期支付的遠(yuǎn)期利息。可約定的觸發(fā)條件包括財(cái)務(wù)類指標(biāo)、債務(wù)類指標(biāo)、股權(quán)類指標(biāo)、業(yè)務(wù)類指標(biāo)等多種條件。該業(yè)務(wù)改變了投貸聯(lián)動(dòng)中“投貸分離”的傳統(tǒng)方式，在不突破現(xiàn)行法規(guī)情況下，從利率定價(jià)角度切入，破解銀行開展“投貸聯(lián)動(dòng)”的難題。應(yīng)用價(jià)值：針對(duì)科技型企業(yè)特點(diǎn)，根據(jù)信貸資金的實(shí)際使用效率，在信貸周期結(jié)束時(shí)最終確定貸款的實(shí)際使用利率。通過這一動(dòng)態(tài)分享企業(yè)成長收益的業(yè)務(wù)模式，有望彌補(bǔ)銀行對(duì)輕資產(chǎn)成長型科技企業(yè)的信貸風(fēng)險(xiǎn)，達(dá)到銀行愿意貸、企業(yè)放心貸的目的。對(duì)企業(yè)來說，此筆融資不僅解決了公司資金壓力，降低了初創(chuàng)期融資成本，同時(shí)也延緩了公司引進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)投資的節(jié)奏，為公司進(jìn)一步做大規(guī)模、提升公司估值，從而避免公司創(chuàng)始人的股權(quán)被過早稀釋爭取到了寶貴的時(shí)間，實(shí)現(xiàn)了銀企共贏。科技金融創(chuàng)新案例名稱：“科創(chuàng)E?！笨萍计髽I(yè)創(chuàng)業(yè)保障保險(xiǎn)主要內(nèi)容：太平洋財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司針對(duì)處于初創(chuàng)期的科技創(chuàng)新企業(yè)，聯(lián)合張江高科專門開發(fā)了“科創(chuàng)E?！笨萍计髽I(yè)創(chuàng)業(yè)保障保險(xiǎn)，增補(bǔ)了市場空白。主要保險(xiǎn)對(duì)象為:凡經(jīng)工商登記、注冊(cè)且處于初創(chuàng)期的科技型企業(yè)，經(jīng)保險(xiǎn)人及保險(xiǎn)人指定的第三方評(píng)估后，均可作為被保險(xiǎn)企業(yè);擁有被保險(xiǎn)企業(yè)控股權(quán)的企業(yè)創(chuàng)始人或聯(lián)合創(chuàng)始人也可作為被保險(xiǎn)人。主要保險(xiǎn)責(zé)任為:在保險(xiǎn)期間內(nèi)，被保險(xiǎn)企業(yè)因意外事故或經(jīng)菅不善終止經(jīng)營，且被保險(xiǎn)人注銷被保險(xiǎn)企業(yè)，對(duì)被保險(xiǎn)人的特定費(fèi)用損失，保險(xiǎn)人按照合同約定的賠償標(biāo)準(zhǔn)負(fù)責(zé)賠償。創(chuàng)新點(diǎn)：一是聚焦創(chuàng)業(yè)者，該產(chǎn)品的被保險(xiǎn)人為“擁有控股權(quán)的企業(yè)創(chuàng)始人或聯(lián)合創(chuàng)始人”。二是保障范圍廣，不管是遭受意外事故還是出現(xiàn)經(jīng)營不善，只要企業(yè)在保險(xiǎn)期間內(nèi)終止經(jīng)營且被注銷，作為創(chuàng)業(yè)者的被保險(xiǎn)人均可獲得費(fèi)用損失補(bǔ)償。三是操作簡便，聯(lián)合張江高科專業(yè)力量在前期對(duì)企業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，一旦保險(xiǎn)事故發(fā)生，保險(xiǎn)人將在第一時(shí)間為創(chuàng)業(yè)者提供費(fèi)用補(bǔ)償，不僅避免了創(chuàng)業(yè)失敗可能帶來的生活無著，而且為被保險(xiǎn)人快速走出陰影、二次創(chuàng)業(yè)提供了物質(zhì)基礎(chǔ)。應(yīng)用價(jià)值：該產(chǎn)品是國內(nèi)首款“創(chuàng)業(yè)保障保險(xiǎn)”。此前市場上的“創(chuàng)業(yè)”保險(xiǎn)一直局限于因自然災(zāi)害、意外事故造成人傷財(cái)損等傳統(tǒng)保障領(lǐng)域，與創(chuàng)業(yè)者在起步階段的特殊保障需求有一定差異。太平洋財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司聯(lián)合張江高科深入創(chuàng)業(yè)企業(yè)，了解創(chuàng)始人在企業(yè)孵化階段的實(shí)際后顧之憂，打破傳統(tǒng)保險(xiǎn)產(chǎn)品局限，創(chuàng)造性地提出對(duì)企業(yè)創(chuàng)始人在創(chuàng)業(yè)過程中的費(fèi)用提供保障，運(yùn)用金融手段支持有潛力的創(chuàng)始人實(shí)踐“大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新”?？萍冀鹑趧?chuàng)新案例名稱：初創(chuàng)期科技企業(yè)投貸聯(lián)動(dòng)金融服務(wù)方案主要內(nèi)容：某公司是高精度手機(jī)攝像頭傳感器芯片研發(fā)制造的創(chuàng)新企業(yè)，該公司于2013年獲得頂級(jí)風(fēng)投的A輪融資。由于半導(dǎo)體企業(yè)初期需要大量的資本投入，該公司在2014年尋求浦發(fā)硅谷銀行提供流動(dòng)資金支持。經(jīng)過充分盡職調(diào)查，浦發(fā)硅谷銀行給予了該公司總共300萬美元額度的貸款(信用貸款和應(yīng)收帳融資)，貸款利率大幅低于市場上其他機(jī)構(gòu)債權(quán)融資成本。同時(shí)該貸款配套了認(rèn)股權(quán)安排，銀行獲得與貸款總額一定比例的認(rèn)股權(quán)。創(chuàng)新點(diǎn)：一是基于信用或未來應(yīng)收賬款給予信貸。在早期研發(fā)階段，沒有營業(yè)收入和抵押品情況下，向公司提供了符合這一階段企業(yè)特征的期限達(dá)2年的無抵押無擔(dān)保的中長期貸款。后期產(chǎn)生營業(yè)收入后，則可以使用應(yīng)收賬款質(zhì)押融資額度。二是獨(dú)特的創(chuàng)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估理念。浦發(fā)硅谷銀行引入母行美國硅谷銀行在半導(dǎo)體領(lǐng)域豐富經(jīng)驗(yàn)和同類型企業(yè)貸款結(jié)構(gòu)安排，加強(qiáng)與行業(yè)A輪投資人合作，進(jìn)行企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。三是特色風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償安排，配套的認(rèn)股權(quán)證既補(bǔ)償了銀行的風(fēng)險(xiǎn)成本，也不增加企業(yè)的融資成本和財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)。應(yīng)用價(jià)值：該服務(wù)方案幫助初創(chuàng)期企業(yè)成功生產(chǎn)出首批樣品，并打通國內(nèi)優(yōu)質(zhì)下游合作渠道，成功實(shí)現(xiàn)B輪融資。公司的估值從A輪到B輪實(shí)現(xiàn)翻倍。該方案充分吸納美國硅谷銀行經(jīng)驗(yàn)，既貼合早期企業(yè)的需求，又降低了企業(yè)的融資成本?？萍冀鹑趧?chuàng)新案例名稱：“海王星”科創(chuàng)企業(yè)金融服務(wù)云方案主要內(nèi)容：“海王星科創(chuàng)企業(yè)金融服務(wù)云方案”系工商銀行上海市分行創(chuàng)新提出的科技創(chuàng)新及為科創(chuàng)企業(yè)提供配套支持服務(wù)的相關(guān)企業(yè)專屬金融產(chǎn)品，借助“云”，延伸該行更多的優(yōu)質(zhì)創(chuàng)新旺務(wù)，在科技創(chuàng)新企業(yè)成長全過程中實(shí)現(xiàn)投資銀行一貫式綜合金融服務(wù)。以“海王星”作為產(chǎn)品的名稱，寓意通過海量效據(jù)支持、海歸人才加盟、海內(nèi)外聯(lián)動(dòng)、海派投行文化提供綜合金融服務(wù)，助力科創(chuàng)型企業(yè)成長發(fā)展。創(chuàng)新點(diǎn)：一是在金融服務(wù)中引入大數(shù)據(jù)支持，實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)大數(shù)據(jù)的云采集、云處理、云挖掘以及云報(bào)告。二是目標(biāo)客戶主要以科創(chuàng)企業(yè)及相關(guān)配套服務(wù)企業(yè)為主，設(shè)計(jì)專門產(chǎn)品、專門業(yè)務(wù)流程。三是通過利用“云”技術(shù)，提供重組并購顧問、股權(quán)私募顧問、債券承銷、上市顧問等投資銀行服務(wù)，滿足客戶對(duì)股權(quán)融資、債權(quán)融資、顧間服務(wù)等多元化金融服務(wù)需求。四是針對(duì)科創(chuàng)企業(yè)初創(chuàng)期、成長期、成熟期三個(gè)不同階段，綜合運(yùn)用投行業(yè)務(wù)的各項(xiàng)子產(chǎn)品，全面延伸了對(duì)科創(chuàng)企業(yè)的產(chǎn)品服務(wù)鏈。應(yīng)用價(jià)值：“海王星”金融服務(wù)產(chǎn)品通過一系列的投行云服務(wù)實(shí)現(xiàn)信息共享、動(dòng)態(tài)跟蹤，向企業(yè)提供投行增值服務(wù)，以滿足科創(chuàng)類企業(yè)的海內(nèi)外科技創(chuàng)新金融需求。在海王星產(chǎn)品項(xiàng)下，工商銀行上海市分行已累計(jì)向客戶提供顧問服務(wù)100余戶，提供配套融資金額超過200億元。金融監(jiān)管創(chuàng)新案例名稱：自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)銀行業(yè)務(wù)創(chuàng)新監(jiān)管互動(dòng)機(jī)制主要內(nèi)容：上海銀監(jiān)局創(chuàng)建了自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)銀行業(yè)務(wù)創(chuàng)新監(jiān)管互動(dòng)機(jī)制，針對(duì)法規(guī)未覆及、法規(guī)不明晰、政策無操作細(xì)則的領(lǐng)域，設(shè)立綠色政策通道，允許上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)就擬先行先試的非行政許可類的新產(chǎn)品新業(yè)務(wù)，通過“自主申請(qǐng)、監(jiān)管指導(dǎo)、個(gè)案突破、持續(xù)評(píng)價(jià)”的方式，有條件率先試點(diǎn)。該創(chuàng)新機(jī)匍推出后，獲得了在滬銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的廣泛歡迎。目前，已受理正式申報(bào)的試點(diǎn)項(xiàng)目中，中行、建行上海市分行的跨境并溝貸款、申能財(cái)務(wù)公司的合同能源管理創(chuàng)新貸等已落地，實(shí)施效果良好。創(chuàng)新點(diǎn)：一是對(duì)事前監(jiān)管的創(chuàng)新，形成對(duì)現(xiàn)有準(zhǔn)入監(jiān)管制度空白領(lǐng)域的有機(jī)補(bǔ)充。二是對(duì)事中事后監(jiān)管的創(chuàng)新，通過加強(qiáng)監(jiān)管者與被監(jiān)管者的持續(xù)互動(dòng)交流，對(duì)創(chuàng)新試點(diǎn)項(xiàng)目實(shí)行全流程持續(xù)跟蹤評(píng)估，探索培育建立“原則導(dǎo)向+與市場良好雙向互動(dòng)”的新型創(chuàng)新業(yè)務(wù)監(jiān)管模式。三是對(duì)處理好監(jiān)管與市場的關(guān)系的創(chuàng)新，圍繞簡政放權(quán)的改革精神，發(fā)揮金融機(jī)構(gòu)的創(chuàng)新主體責(zé)任，強(qiáng)調(diào)機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)控安排，監(jiān)管部門主要發(fā)揮事前窗口指導(dǎo)和事中事后監(jiān)測、糾偏和處置的職能，確保不發(fā)生區(qū)域性、系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。應(yīng)用價(jià)值：上海銀監(jiān)局在全國首創(chuàng)銀行業(yè)務(wù)創(chuàng)新監(jiān)管互動(dòng)機(jī)制，吸收借鑒國際監(jiān)管通行做法，在事前、事中事后監(jiān)管以及優(yōu)化監(jiān)管與市場關(guān)系等方面均有所突破，為銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)提供了一個(gè)先行先試綠色通道。該機(jī)制是上海銀監(jiān)局建立和完善相對(duì)獨(dú)立的上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)銀行業(yè)監(jiān)管體制的重要組成部分，也是不斷加強(qiáng)金融監(jiān)管，切實(shí)防范風(fēng)險(xiǎn)的重要探索。金融監(jiān)管創(chuàng)新案例名稱：保險(xiǎn)專業(yè)中介機(jī)構(gòu)股權(quán)信息監(jiān)管改革試點(diǎn)主要內(nèi)容：上海保監(jiān)局委托第三方機(jī)構(gòu)管理與維護(hù)保險(xiǎn)專業(yè)中介機(jī)構(gòu)股權(quán)登記系統(tǒng)，負(fù)責(zé)審查信息的完備性。保險(xiǎn)監(jiān)管部門負(fù)責(zé)審核股權(quán)信息合規(guī)性。上海市工商局可以使用本系統(tǒng)對(duì)保險(xiǎn)專業(yè)中介機(jī)構(gòu)實(shí)施管理。保險(xiǎn)專業(yè)中介機(jī)構(gòu)按規(guī)定向股權(quán)登記系統(tǒng)提供本機(jī)構(gòu)的基本信息及股權(quán)信息，并對(duì)信息真實(shí)性負(fù)完全責(zé)任。社會(huì)公眾可通過股權(quán)登記系統(tǒng)查詢相關(guān)信息。創(chuàng)新點(diǎn)：一是采用“互聯(lián)網(wǎng)+保險(xiǎn)中介監(jiān)管”的方式，由保險(xiǎn)監(jiān)管部門、工商管理部門、第三方機(jī)構(gòu)、保險(xiǎn)專業(yè)中介機(jī)構(gòu)、社會(huì)公眾共同參與，以創(chuàng)新保險(xiǎn)專業(yè)中介機(jī)構(gòu)股權(quán)信息登記機(jī)制為切入口，加強(qiáng)對(duì)保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)法人治理的監(jiān)管。二是建立7×24小時(shí)全天候電子化股權(quán)信息平臺(tái)，制定程序性、標(biāo)準(zhǔn)化流程，實(shí)現(xiàn)登記、管理和查詢的即時(shí)性、遠(yuǎn)程性、便捷性，實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)監(jiān)管部門與市場主體之間信息急傳遞互聯(lián)網(wǎng)化、與工商管理部門信息共享電子化。應(yīng)用價(jià)值：保險(xiǎn)專業(yè)中介機(jī)構(gòu)股權(quán)信息監(jiān)管工作改革試點(diǎn)，有利于各參與主體查詢信息，提高監(jiān)管效率?？稍诳偨Y(jié)完善的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步將參與主體拓展至全國，具有一定的復(fù)制推廣意義。第六批自由貿(mào)易賬戶功能拓展首單自由貿(mào)易賬戶間參代理業(yè)務(wù)合作（“金改40條”第2條，支持經(jīng)濟(jì)主體通過自由貿(mào)易賬戶開展涉外投資活動(dòng)，鼓勵(lì)和支持金融機(jī)構(gòu)開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新）2016年3月25日，交行上海市分行與杭州銀行上海分行在上海成功舉行自由貿(mào)易賬戶間參業(yè)務(wù)合作簽約，這是人行上海總部年月發(fā)布《關(guān)于上海市金融機(jī)構(gòu)開展自由貿(mào)易賬戶金融服務(wù)有關(guān)問題的通知》政策后，首單自由貿(mào)易賬戶間參代理業(yè)務(wù)合作。交行上海市分行為杭州銀行上海分行提供自由貿(mào)易賬戶間參代理服務(wù)，有效滿足了杭州銀行上海分行間接參與自由貿(mào)易賬戶相關(guān)業(yè)務(wù)的需求。本次合作標(biāo)志著上海自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)金融改革中最具創(chuàng)新特色的賬戶載體——自由貿(mào)易賬戶服務(wù)功能得到進(jìn)一步完善和延伸。一是交行上海市分行作為直參行，為間參行杭州銀行上海分行開立資金清算賬戶，提供在自由貿(mào)易賬戶間參業(yè)務(wù)項(xiàng)下的資金清算，以及人行自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)資金監(jiān)測系統(tǒng)（（FTZMIS））數(shù)據(jù)報(bào)送等代理服務(wù)；二是杭州銀行上海分行選擇代客服務(wù)模式，遵循間參分賬清算機(jī)制，按照“標(biāo)識(shí)分設(shè)、分賬清算、單獨(dú)出表、專項(xiàng)報(bào)告、自求平衡”的原則，為其客戶提供自由貿(mào)易賬戶相關(guān)金融服務(wù)一是有助于擴(kuò)大自由貿(mào)易賬戶適用范圍和影響力，對(duì)希望開展自由貿(mào)易賬戶業(yè)務(wù)但未設(shè)置分賬核算單元的金融機(jī)構(gòu)給予一定的業(yè)務(wù)合作參與機(jī)會(huì)；二是有助于加強(qiáng)本市金融機(jī)構(gòu)間的自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)業(yè)務(wù)合作，通過發(fā)揮直參行與間參行各自金融服務(wù)特點(diǎn)與優(yōu)勢，共同分享自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)金融創(chuàng)新成果，共同助力自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展自由貿(mào)易賬戶功能拓展自由貿(mào)易賬戶項(xiàng)下首筆利率互換交易“(金改40條”第2條，支持經(jīng)濟(jì)主體通過自由貿(mào)易賬戶開展涉外投資活動(dòng)，鼓勵(lì)和支持金融機(jī)構(gòu)開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新）2016年4月8日，興業(yè)銀行資金營運(yùn)中心與星展銀行上海分行通過中國外匯交易中心自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)交易系統(tǒng)達(dá)成首筆上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)利率互換交易，該交易以自由貿(mào)易賬戶為載體，以人民幣作為名義本金，美元作為結(jié)算貨幣，采用銀行間市場7天回購利率。一是該筆交易為中國外匯交易中心自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)交易系統(tǒng)達(dá)成的首筆利率互換交易，交易雙方均為上海自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)分賬核算單元機(jī)構(gòu)；二是交易價(jià)格由境內(nèi)機(jī)構(gòu)協(xié)商確定，為助推境內(nèi)利率市場化改革進(jìn)行了有益嘗試與探索。一是通過利率衍生品交易拓展了自由貿(mào)易賬戶使用功能及范圍，也為境外投資者參與國內(nèi)市場利率產(chǎn)品交易提供了機(jī)會(huì)；二是有助于境內(nèi)機(jī)構(gòu)在利率市場化背景下，實(shí)現(xiàn)市場主體自由競爭與自主定價(jià)，提高金融資源配置能力。自由貿(mào)易賬戶功能拓展大宗商品交易市場跨境電子商業(yè)匯票浦發(fā)銀行上海分行為落戶上海自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)的上海有色網(wǎng)金屬交易中心的會(huì)員辦理了首單自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)大宗商品自由貿(mào)易賬戶跨境電子商業(yè)匯票,拓展了賬戶服務(wù)功能,成功探索了人民幣跨境結(jié)算新模式。一是依托自由貿(mào)易賬戶體系，創(chuàng)新地將國內(nèi)電子商業(yè)匯票作為跨境支付和融資工具引入自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)大宗商品跨境結(jié)算；二是通過將人民幣電子商業(yè)匯票作為結(jié)算工具引入跨境交易，擴(kuò)展了自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)大宗商品現(xiàn)貨交易市場結(jié)算方式；三是依托自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)大宗商品現(xiàn)貨交易市場“交易、托管、清算、倉儲(chǔ)”四分開管理體系，加強(qiáng)銀行系統(tǒng)與上海清算所數(shù)據(jù)互聯(lián)及“自動(dòng)人工”雙重審核機(jī)制，確保了貿(mào)易背景真實(shí)性審核的要求。結(jié)合自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)大宗商品現(xiàn)貨交易市場全流程電子化特征，創(chuàng)新地將國內(nèi)電子商業(yè)匯票引入自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)大宗商品現(xiàn)貨交易市場，發(fā)揮其跨境支付工具和倉單融資工具的重要作用，便利會(huì)員間大宗商品交易合作的達(dá)成。自由貿(mào)易賬戶功能拓展資產(chǎn)管理公司自由貿(mào)易賬戶項(xiàng)下應(yīng)收賬款收購業(yè)務(wù)為拓寬資產(chǎn)管理公司境外資金來源渠道,華融資產(chǎn)管理公司上海自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)分公司加強(qiáng)與自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)商業(yè)銀行合作，通過開立自由貿(mào)易賬戶融入境外人民幣資金，用于收購境內(nèi)貿(mào)易企業(yè)應(yīng)收賬款。一是針對(duì)資產(chǎn)管理公司本身，通過自由貿(mào)易賬戶從境外借入資金用于境內(nèi)資產(chǎn)管理，開辟了資產(chǎn)管理公司資金來源渠道；二是針對(duì)資產(chǎn)管理公司目標(biāo)企業(yè)，也可通過自由貿(mào)易賬戶，吸引境外投資者參與具體融資項(xiàng)目。支持經(jīng)濟(jì)主體通過自由貿(mào)易賬戶便利企業(yè)開展涉外貿(mào)易投資活動(dòng)的要求,資產(chǎn)管理公司通過自由貿(mào)易賬戶利用境內(nèi)外兩個(gè)市場、兩種資源，幫助公司提升綜合化經(jīng)營水平和項(xiàng)目綜合收益率，對(duì)其他資產(chǎn)管理公司開展類似業(yè)務(wù)具有一定借鑒復(fù)制意義。金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)跨境電商綜合金融服務(wù)為支持自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)跨境電商平臺(tái)運(yùn)營管理，提升境內(nèi)外用戶線上消費(fèi)體驗(yàn)，工行上海市分行結(jié)合區(qū)內(nèi)跨境電商差異化運(yùn)營模式，提供了涵蓋本外幣支付結(jié)算、資金匯兌、貿(mào)易融資等綜合化金融服務(wù)，將跨境電商交易的信息流和資金流實(shí)現(xiàn)實(shí)時(shí)交互傳輸與匹配，實(shí)現(xiàn)了覆蓋跨境電商交易全流程的在線服務(wù)支持。一是將自由貿(mào)易賬戶引入跨境電商交易，充分發(fā)揮自由貿(mào)易賬戶在跨境融資與匯兌便利的服務(wù)功能；二是發(fā)揮商業(yè)銀行綜合金融服務(wù)與數(shù)據(jù)集中優(yōu)勢，為自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)跨境電商平臺(tái)開展全球采購與銷售、跨境物流運(yùn)輸、跨境支付便利等環(huán)節(jié)提供與之配套結(jié)算融資服務(wù)，發(fā)揮金融支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)的作用充分將“互聯(lián)網(wǎng)”思維運(yùn)用于銀企合作新模式。在滿足跨境電商平臺(tái)運(yùn)營管理集約化需求的同時(shí)，也為傳統(tǒng)商業(yè)銀行突破經(jīng)營時(shí)空范圍，探索擴(kuò)大自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)內(nèi)外客戶服務(wù)覆蓋面、尋求未來盈利增長突破點(diǎn)等方面提供有益探索與嘗試。金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新“走出去”企業(yè)跨境融資服務(wù)（“金改40條”第2條，支持經(jīng)濟(jì)主體通過自由貿(mào)易賬戶開展涉外投資活動(dòng)，鼓勵(lì)和支持金融機(jī)構(gòu)開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新商業(yè)銀行根據(jù)自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)相關(guān)便利政策和監(jiān)管部門創(chuàng)新監(jiān)管互動(dòng)機(jī)制，為“走出去”企業(yè)提供跨境融資支持。1、農(nóng)行上海市分行借助分賬核算單元優(yōu)勢，聯(lián)合其境外分行共同組建風(fēng)險(xiǎn)參與型銀團(tuán)貸款，為某集團(tuán)收購境外保險(xiǎn)公司股份提供資金支持。2、中行上海市分行通過上海銀監(jiān)局創(chuàng)新監(jiān)管互動(dòng)機(jī)制，為上海某大型國有企業(yè)境外分階段并購提供第一階段并購融資支持。3、建行上海市分行通過上海銀監(jiān)局創(chuàng)新監(jiān)管互動(dòng)機(jī)制，創(chuàng)新設(shè)計(jì)組合型并購融資方案，滿足“走出去”企業(yè)并購海外上市公司融資需求。4、浦發(fā)銀行與政策性銀行合作為某國際租賃公司提供境外銀團(tuán)服務(wù)，為大型液化石油氣船舶售后回租提供美元融資。一是進(jìn)一步豐富自由貿(mào)易賬戶信貸融資品種，幫助企業(yè)拓寬跨境融資渠道，降低跨境融資成本；二是通過創(chuàng)新監(jiān)管互動(dòng)機(jī)制創(chuàng)新并購貸款的業(yè)務(wù)模式，根據(jù)并購項(xiàng)目的實(shí)際進(jìn)展提供分階段融資，滿足企業(yè)不同時(shí)間節(jié)點(diǎn)與和不同階段的融資需求，在有效控制融資成本的前提下，保持對(duì)并購項(xiàng)目的主導(dǎo)權(quán)；三是通過創(chuàng)新監(jiān)管互動(dòng)機(jī)制對(duì)符合條件的跨境并購貸款適當(dāng)放寬監(jiān)管容忍度。按照“實(shí)質(zhì)重于形式”的原則，在通過保證金質(zhì)押等方式將風(fēng)險(xiǎn)敞口控制在以內(nèi)的前提下，跨境并購融資占并購總額的比例突破對(duì)一般并購貸款比例的限制，進(jìn)一步對(duì)接國際規(guī)則，提升了銀行的國際競爭力。一是有助于商業(yè)銀行利用自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)金融政策優(yōu)勢，積極探索創(chuàng)新企業(yè)跨境融資新模式，提升金融支持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)水平；二是依托自由貿(mào)易賬戶政策優(yōu)勢，為“走出去”企業(yè)提供低成本境外資金支持，充分發(fā)揮自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)作為中國企業(yè)跨國并購“橋頭堡”的作用。金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新首單保險(xiǎn)公司保單質(zhì)押貸款資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)(金改40條”第19條，支持保險(xiǎn)公司資產(chǎn)證券化）太平人壽保險(xiǎn)公司成功發(fā)行國內(nèi)首單保險(xiǎn)公司資產(chǎn)證券化產(chǎn)品，金額為5億元人民幣，發(fā)行期限為6個(gè)月，優(yōu)先級(jí)預(yù)期收益3.8%，評(píng)級(jí)為AAA級(jí)，并在上海證券交易所掛牌上市。太平人壽保險(xiǎn)公司將其持有的保單質(zhì)押貸款債權(quán)及附屬權(quán)益作為基礎(chǔ)資產(chǎn)進(jìn)行資產(chǎn)證券化，激活了保險(xiǎn)存量資產(chǎn)，提高了保險(xiǎn)資金配置效率。一是將“被動(dòng)”的保單質(zhì)押貸款資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為“主動(dòng)”的投資資產(chǎn)，以“資產(chǎn)證券化”方式打通保單質(zhì)押貸款與資本市場相互結(jié)合的通道；二是通過產(chǎn)品結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)方式創(chuàng)新，針對(duì)保單質(zhì)押貸款實(shí)際還款期限不確定性較高的特點(diǎn)，太平人壽保險(xiǎn)公司將還款期限不確定的債權(quán)分割成期限確定的獨(dú)立債權(quán)，并通過制度設(shè)計(jì)相關(guān)舉措緩解償還風(fēng)險(xiǎn)，降低了資產(chǎn)證券化再投資風(fēng)險(xiǎn)。一是通過資產(chǎn)證券化項(xiàng)目運(yùn)作，盤活了保險(xiǎn)存量資產(chǎn)，優(yōu)化了保險(xiǎn)投資收益；二是加速保險(xiǎn)業(yè)與資本市場的緊密融合，豐富“資產(chǎn)證券化”優(yōu)質(zhì)投資標(biāo)的，給予資本市場投資者新的選擇，具有較強(qiáng)的復(fù)制推廣性。金融市場創(chuàng)新“上海金”人民幣集中定價(jià)交易（“金改40條”第29條，支持上海黃金交易所國際業(yè)務(wù)板塊后續(xù)建設(shè)，便利投資者交易）“上海金”人民幣集中定價(jià)交易業(yè)務(wù)，是指在上海黃金交易所自主開發(fā)的交易平臺(tái)上，以千克金錠為交易對(duì)象，以人民幣克為單位，通過多輪次“以價(jià)詢量、數(shù)量撮合”集中定價(jià)交易，量價(jià)平衡后形成“上海金”人民幣即期基準(zhǔn)價(jià)格。此次正式開展黃金人民幣集中定價(jià)交易，是中國黃金市場在國際化發(fā)展進(jìn)程中邁出的重要一步，有助于國際投資者更直觀地獲得中國貴金屬市場的供需狀況和實(shí)時(shí)信息，進(jìn)一步提升中國在全球貴金屬市場的影響力一是“上海金”基準(zhǔn)價(jià)將成為全球黃金市場的主要定價(jià)基準(zhǔn)之一，有利于發(fā)揮人民幣作為黃金計(jì)價(jià)結(jié)算貨幣地位的形成，進(jìn)一步完善國際黃金價(jià)格體系；二是有助于推動(dòng)進(jìn)一步推動(dòng)中國黃金市場的開放融合，引導(dǎo)中國黃金市場規(guī)范發(fā)展，促進(jìn)形成多層次、更加開放的中國黃金市場體系形成。金融市場創(chuàng)新上海清算所推出中國信用債指數(shù)（“金改40條”第33條，支持上海清算所向自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)及境外投資者提供金融資產(chǎn)交易）2016年1月29日，上海清算所正式推出中國信用債指數(shù)，該指數(shù)體系包括銀行間信用債綜合指數(shù)、銀行高等級(jí)信用債指數(shù)、銀行間中高等級(jí)信用債指數(shù)、銀行間高收益信用債指數(shù)及銀行間區(qū)域（上海）信用債指數(shù)五類，共計(jì)19只指數(shù)組成。該指數(shù)反映信用債市場價(jià)格總體走勢，促進(jìn)了市場信息更加透明化，為市場參與者、監(jiān)管機(jī)構(gòu)及研究機(jī)構(gòu)參與、研究信用債市場提供了科學(xué)便捷的指標(biāo)體系。一是為投資者提供市場價(jià)格和利率變化信息，促進(jìn)市場更為合理的投資交易，同時(shí)也為監(jiān)管機(jī)構(gòu)分析市場發(fā)展態(tài)勢提供量化參考；二是能夠?yàn)樾庞脗袌霭l(fā)展提供研究標(biāo)的與業(yè)績衡量指標(biāo)，為進(jìn)一步拓展信用債投資渠道，吸引境外資金和投資機(jī)構(gòu)集聚上海。一是中國信用債指數(shù)依托于上海作為全國信用債等級(jí)托管中心的優(yōu)勢，有助于進(jìn)一步激發(fā)上海金融市場的活力，服務(wù)上海盡快建成與人民幣國際化地位相適應(yīng)的國際金融中心；二是上海清算所通過創(chuàng)新研發(fā)債券指數(shù)品種，不斷加強(qiáng)同市場機(jī)構(gòu)合作，不斷推出滿足市場多樣化需求的債券指數(shù)，滿足各層次不同風(fēng)險(xiǎn)偏好的市場參與者需要。金融市場創(chuàng)新上海股權(quán)托管交易中心“科技創(chuàng)新板”(“金改40條”第34條，支持股權(quán)托管交易機(jī)構(gòu)為自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)科技型中小企業(yè)提供綜合金融服務(wù))“科技創(chuàng)新板”定位為服務(wù)科技型、創(chuàng)新型中小微企業(yè)的專業(yè)化市場板塊，為相關(guān)多層次資本市場孵化培育企業(yè)資源。服務(wù)方式上采取非公開發(fā)行股份方式進(jìn)行融資，股份交易采取協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式，利用互聯(lián)網(wǎng)綜合金融服務(wù)平臺(tái)為掛牌企業(yè)提供融資等多元化金融服務(wù)，目前共有42家企業(yè)掛牌。一是引入注冊(cè)審核制度，建立以信息披露為核心的掛牌審核機(jī)制，引入“一次注冊(cè)、分期發(fā)行和簡易”程序，提高企業(yè)融資效率；二是通過引入中介機(jī)構(gòu)會(huì)員遴選委員會(huì)機(jī)制，把控中介機(jī)構(gòu)市場準(zhǔn)入及自律監(jiān)管，促進(jìn)中介機(jī)構(gòu)提升服務(wù)能力；三是依托融資服務(wù)中介，搭建綜合金融服務(wù)平臺(tái)，支持掛牌企業(yè)開展股權(quán)融資、債券融資等業(yè)務(wù)。一是貫徹落實(shí)上海建設(shè)具有全球影響力科創(chuàng)中心的戰(zhàn)略部署，發(fā)揮資本市場作用解決科技型、創(chuàng)新型中小企業(yè)發(fā)展的有益嘗試；二是有助于豐富完善國內(nèi)多層次資本市場發(fā)展，為后續(xù)在符合國家規(guī)定的前提下探索業(yè)務(wù)創(chuàng)新，為掛牌企業(yè)提供股權(quán)融資、股份轉(zhuǎn)讓、債券融資等創(chuàng)新服務(wù)。金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新國內(nèi)首家中外合資再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司設(shè)立（“金改40條”第20條，完善再保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)鏈集聚）江泰再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司是由江泰保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)股份有限公司和美國ArthurJ.Gallagher&Co合資成立，公司于2015年7月2日完成工商注冊(cè)，于2015年11月16日獲得中國保監(jiān)會(huì)頒發(fā)的經(jīng)營許可證，是中國保險(xiǎn)史上第一個(gè)在公司名稱中冠以“再保險(xiǎn)”字樣的經(jīng)紀(jì)公司、第一家專業(yè)再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司、第一家中外合資設(shè)立的再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司。公司依托專業(yè)再保險(xiǎn)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)，面向全球分保渠道及良好的再保險(xiǎn)市場溝通能力，幫助企業(yè)開展自保與互保業(yè)務(wù)。一是突破再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)外資獨(dú)攬狀況，帶動(dòng)民族再保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)發(fā)展，推動(dòng)再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司多元化建設(shè)；二是利用境外合資方產(chǎn)品服務(wù)優(yōu)勢，將國際保險(xiǎn)先進(jìn)管理技術(shù)等引入國內(nèi)，利用合資優(yōu)勢創(chuàng)新與中國保險(xiǎn)市場相適應(yīng)的特殊保險(xiǎn)分散機(jī)制，共同研發(fā)國內(nèi)外特殊風(fēng)險(xiǎn)等保險(xiǎn)業(yè)務(wù)；三是利用先進(jìn)金融工具開發(fā)適應(yīng)國內(nèi)市場風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移產(chǎn)品，引進(jìn)或設(shè)計(jì)新的再保險(xiǎn)合同，擴(kuò)大直保公司的市場拓展能力和價(jià)值創(chuàng)造能力。一是公司設(shè)立目的旨在服務(wù)國家“一帶一路”戰(zhàn)略，為“走出去”企業(yè)海外項(xiàng)目提供風(fēng)險(xiǎn)管理和保險(xiǎn)安排服務(wù)；二是通過完善再保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)鏈，有效探索解決我國保險(xiǎn)市場分入分出不均衡的狀況，努力增加全球保單的分入業(yè)務(wù)。金融監(jiān)管創(chuàng)新外匯局上海市分局出臺(tái)“金改40條”發(fā)布后首個(gè)實(shí)施細(xì)則（“金改40條”第6條，創(chuàng)新外匯管理體制；第36條，支持外匯局加強(qiáng)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融管理能力建設(shè)）2015年12月16日，外匯局上海市分局印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)中國（上海）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)外匯管理改革試點(diǎn)實(shí)施細(xì)則的通知》，實(shí)施細(xì)則所涉創(chuàng)新舉措為：一是允許區(qū)內(nèi)企業(yè)（不含金融機(jī)構(gòu)）外債資金實(shí)行意愿結(jié)匯；二是簡化經(jīng)常項(xiàng)目外匯收支，區(qū)內(nèi)貨物貿(mào)易外匯管理分類等級(jí)為A類的企業(yè)外匯收入無需開立待核查賬戶；三是支持發(fā)展總部經(jīng)濟(jì)和結(jié)算中心，放寬跨國公司外匯資金集中運(yùn)營管理準(zhǔn)入條件，進(jìn)一步簡化資金池管理，允許銀行審核真實(shí)、合法的電子單證辦理經(jīng)常項(xiàng)目集中收付匯、軋差凈額結(jié)算業(yè)務(wù)；四是支持銀行發(fā)展人民幣與外匯衍生產(chǎn)品服務(wù)，允許區(qū)內(nèi)銀行為境外機(jī)構(gòu)辦理人民幣與外匯衍生產(chǎn)品交易；五是便利融資租賃外匯管理，允許收取外幣租金。一是外匯管理服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)打開新局面，賦予自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)內(nèi)企業(yè)外匯資本金和外債資金結(jié)匯的自主權(quán)；二是持續(xù)推進(jìn)簡政放權(quán)，進(jìn)一步減少外匯行政審批，簡化業(yè)務(wù)辦理流程，切實(shí)提升貿(mào)易和投資便利化程度；三是為跨國公司資金集中運(yùn)營管理創(chuàng)造良好政策環(huán)境，有利于提升跨國公司資金運(yùn)作效率，促進(jìn)總部經(jīng)濟(jì)集聚；四是進(jìn)一步拓展區(qū)內(nèi)銀行外匯交易業(yè)務(wù)范圍，率先允許區(qū)內(nèi)銀行為境外機(jī)構(gòu)按照相關(guān)規(guī)定辦理人民幣與外匯衍生產(chǎn)品交易，有利于規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)。一是采用負(fù)面清單管理理念，堅(jiān)持簡政放權(quán)，推進(jìn)外匯管理依法行政和職能轉(zhuǎn)變；二是通過有針對(duì)性地對(duì)市場主體進(jìn)行動(dòng)態(tài)分類監(jiān)管，促進(jìn)外匯管理由行為監(jiān)管轉(zhuǎn)變?yōu)橹黧w監(jiān)管；三是加強(qiáng)非現(xiàn)場檢測和現(xiàn)場核查檢查，防范金融風(fēng)險(xiǎn)，完善跨部門聯(lián)合監(jiān)管體制，強(qiáng)化監(jiān)測分析和事后監(jiān)管。金融監(jiān)管創(chuàng)新上海銀監(jiān)局發(fā)布《自貿(mào)區(qū)銀行業(yè)市場準(zhǔn)入相關(guān)報(bào)告事項(xiàng)清單》（“金改40條”第35條，完善金融監(jiān)管體制，簡化事前準(zhǔn)入事項(xiàng)，加強(qiáng)事中事后分析評(píng)估和事后備案管理）2016年4月，上海銀監(jiān)局發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步完善自貿(mào)區(qū)中外資銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)市場準(zhǔn)入相關(guān)報(bào)告事項(xiàng)的通知》，對(duì)截至2015年末銀行機(jī)構(gòu)市場準(zhǔn)入相關(guān)報(bào)告事項(xiàng)進(jìn)行了全面梳理，形成了報(bào)告事項(xiàng)市場準(zhǔn)入管理清單。該清單從機(jī)構(gòu)、業(yè)務(wù)、高管三個(gè)維度對(duì)中外資銀行報(bào)告事項(xiàng)進(jìn)行了系統(tǒng)整理和優(yōu)化。一是在負(fù)面清單管理模式上進(jìn)行了有益探索，將原先分布在各類制度文件中的報(bào)告進(jìn)行系統(tǒng)梳理匯編；二是提升了自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)銀行業(yè)的國民待遇水平，除保留部分外資銀行業(yè)機(jī)構(gòu)報(bào)告事項(xiàng)外，統(tǒng)一了中外資銀行報(bào)告事項(xiàng)要求；三是進(jìn)一步落實(shí)簡政放權(quán)，優(yōu)化市場準(zhǔn)入監(jiān)管服務(wù)，通過將部分預(yù)期單體風(fēng)險(xiǎn)較為可控、系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患較小的事前報(bào)告事項(xiàng)調(diào)整為事后報(bào)告，發(fā)揮自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)銀行業(yè)機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)經(jīng)營的主動(dòng)性和主體意識(shí)。一是在全國率先對(duì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的市場準(zhǔn)入相關(guān)報(bào)告事項(xiàng)進(jìn)行了系統(tǒng)規(guī)范；二是率先在審慎監(jiān)管基礎(chǔ)上，統(tǒng)一規(guī)范中外資銀行的報(bào)告類事項(xiàng)的監(jiān)管要求；三是為調(diào)整部分事前報(bào)告事項(xiàng)為事后報(bào)告事項(xiàng)，探索簡政放權(quán)，提高監(jiān)管服務(wù)效率。金融監(jiān)管創(chuàng)新上海保監(jiān)局印發(fā)《上海市保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)和高級(jí)管理人員備案管理辦法》（“金改40條”第35條，完善金融監(jiān)管體制，簡化事前準(zhǔn)入事項(xiàng)，加強(qiáng)事中事后分析評(píng)估和事后備案管理）2016年2月，上海保監(jiān)局印發(fā)《上海市保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)和高級(jí)管理人員備案管理辦法》，辦法所涉創(chuàng)新舉措為：一是將航運(yùn)保險(xiǎn)營運(yùn)中心設(shè)立分支機(jī)構(gòu)的備案管理由自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)擴(kuò)展至上海全市；二是原保險(xiǎn)支公司高管人員任職資格的備案管理由自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)擴(kuò)展至上海全市；三是簡化備案流程，提高辦理效率，備案材料較原行政許可要求材料大幅減少，備案時(shí)限由個(gè)工作日縮短至個(gè)工作日。一是堅(jiān)持簡政放權(quán)，推進(jìn)保險(xiǎn)監(jiān)管依法行政和職能轉(zhuǎn)變，為市場主體營造一個(gè)更加寬松、便利的制度環(huán)境；二是通過加強(qiáng)事中事后管理，體現(xiàn)寓服務(wù)于管理，做到辦理過程公開透明、辦理結(jié)果有明確預(yù)期，確保改革進(jìn)程的風(fēng)險(xiǎn)可控。行業(yè)自律跨境金融服務(wù)“展業(yè)三原則”同業(yè)規(guī)范實(shí)施機(jī)制（“金改40條”第36條，支持人行加強(qiáng)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融監(jiān)管服務(wù)能力建設(shè)）為推動(dòng)本市跨境金融服務(wù)發(fā)展，維護(hù)跨境金融市場秩序與公平競爭，在人行上?？偛?、外匯局上海市分局的指導(dǎo)下，今年月，中行上海市分行等家上海地區(qū)銀行聯(lián)合制定了《上海地區(qū)銀行跨境金融服務(wù)展業(yè)三原則同業(yè)規(guī)范實(shí)施機(jī)制（試行）》。該機(jī)制出臺(tái)，旨在指導(dǎo)商業(yè)銀行在開展跨境金融服務(wù)過程中，在確保遵循現(xiàn)行監(jiān)管法規(guī)制度等基礎(chǔ)上，結(jié)合銀行實(shí)務(wù)實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)及同業(yè)自律角度出發(fā)，對(duì)“展業(yè)三原則”執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行規(guī)范。該實(shí)施機(jī)制將在上海自貿(mào)實(shí)驗(yàn)區(qū)內(nèi)先行先試，后續(xù)將視情況復(fù)制推廣至全市所有商業(yè)銀行。規(guī)范包括總則、建立客戶關(guān)系風(fēng)險(xiǎn)控制、跨境交易類型風(fēng)險(xiǎn)控制、基于自由貿(mào)易賬戶的“展業(yè)三原則”、同業(yè)權(quán)利義務(wù)等五部分。一是專設(shè)基于自由貿(mào)易賬戶的“展業(yè)三原則”，建立自由貿(mào)易賬戶的客戶適當(dāng)性評(píng)價(jià)機(jī)制，引入基于高階服務(wù)的適當(dāng)性機(jī)構(gòu)客戶評(píng)價(jià)，并執(zhí)行更動(dòng)態(tài)的管理和評(píng)價(jià)；二是引入第三方機(jī)構(gòu)平臺(tái)真實(shí)性審查信息，對(duì)于跨境交易真實(shí)性存疑交易，參與銀行可借助監(jiān)管部門和第三方機(jī)構(gòu)平臺(tái)，有效甄別交易背景真實(shí)性；三是建立內(nèi)部“黑名單”，對(duì)于存在虛構(gòu)交易背景涉嫌套取融資的、涉及洗錢、恐怖融資、逃稅等違法犯罪行為形成共享“黑名單”；四是設(shè)立有效違規(guī)處理機(jī)制。由發(fā)起銀行及相關(guān)第三方根據(jù)違規(guī)情況進(jìn)行投票處理，給予處理或提出處理建議。第七批2017-01金融市場創(chuàng)新上海證券交易所發(fā)行首批地方政府債上海證券交易所（以下簡稱“上交所”）研發(fā)政府債券發(fā)行系統(tǒng)，并獲財(cái)政部批復(fù)同意啟用。2016年11月11日，上海市財(cái)政局通過該系統(tǒng)招標(biāo)發(fā)行300億元地方債，分為3年、5年、7年和10年四個(gè)期限品種。這是該系統(tǒng)啟用后在上交所招標(biāo)發(fā)行的首批地方債，為地方債發(fā)行提供了新渠道。農(nóng)業(yè)銀行上海市分行作為債券主承銷商之一，承銷金額28.6億元，占比9.5%，位居同業(yè)前列。一是上交所政府債券發(fā)行系統(tǒng)，獲財(cái)政部批復(fù)同意啟用，并在北京、上海兩地建立專用招標(biāo)室，專門服務(wù)地方債發(fā)行，為后續(xù)地方債發(fā)行交易等提供重要平臺(tái)。二是上交所政府債券發(fā)行系統(tǒng)在吸收現(xiàn)有系統(tǒng)特點(diǎn)的基礎(chǔ)上，又對(duì)部分功能進(jìn)行優(yōu)化，支持荷蘭式/美國式/混合式等多種招標(biāo)方式，支持利率、價(jià)格和利差招標(biāo)，具備招標(biāo)發(fā)行、注冊(cè)、分銷等多種功能。三是依托上交所投資者群體優(yōu)勢，此次發(fā)行券商類承銷商中標(biāo)占比達(dá)33%，中標(biāo)量合計(jì)99億元，優(yōu)化了地方債投資者結(jié)構(gòu)。一是有利于拓寬地方債市場發(fā)行渠道，優(yōu)化地方債投資者結(jié)構(gòu)，充分發(fā)揮交易所市場投資者群體多元化特點(diǎn)，吸引更多券商、保險(xiǎn)、基金等金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)、個(gè)人投資者參與地方債投資。二是有利于提高地方債流動(dòng)性，發(fā)揮上交所市場交易結(jié)算機(jī)制靈活、質(zhì)押式回購高效等優(yōu)勢，完善地方債收益率曲線，提高地方債吸引力。三是有利于優(yōu)化交易所市場債券品種結(jié)構(gòu)，進(jìn)一步滿足投資者對(duì)政府債券的投資需求，促進(jìn)上交所債券市場發(fā)展。金融市場創(chuàng)新首只自貿(mào)區(qū)人民幣地方政府債券發(fā)行2016年12月8日，上海市財(cái)政局在中央國債登記結(jié)算公司（以下簡稱“中央結(jié)算公司”）上海分公司，通過財(cái)政部政府債券發(fā)行系統(tǒng)，面向自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)和境外機(jī)構(gòu)投資者成功發(fā)行30億元地方政府債券，本次債券為記賬式固定利率付息債券，期限3年，區(qū)內(nèi)及境外機(jī)構(gòu)投資者認(rèn)購踴躍，認(rèn)購倍數(shù)達(dá)到2.78倍，中標(biāo)利率為2.85%。中央結(jié)算公司作為登記托管結(jié)算機(jī)構(gòu)，為本次債券發(fā)行提供現(xiàn)場業(yè)務(wù)技術(shù)支持以及后續(xù)登記、托管、結(jié)算、付息兌付、估值、信息披露等一體化服務(wù)。本次債券承銷團(tuán)由8家主承銷商和14家一般成員組成，工商銀行承銷4.1億元，居承銷商首位。從分銷情況看，中國銀行等8家金融機(jī)構(gòu)向13家區(qū)內(nèi)及境外機(jī)構(gòu)投資者共計(jì)分銷8.2億元。12月13日，金磚國家新開發(fā)銀行、工商銀行上海市分行、浦發(fā)銀行上海分行、國泰君安證券通過全國銀行間同業(yè)拆借交易中心國際金融資產(chǎn)交易平臺(tái)達(dá)成首批上海自貿(mào)區(qū)地方政府債券交易。一是吸引境外投資人參與，擴(kuò)大了地方債券投資主體。本次地方債券投資主體包括已設(shè)立自貿(mào)區(qū)分賬核算單元并經(jīng)驗(yàn)收的境內(nèi)機(jī)構(gòu)、已開立自由貿(mào)易賬戶（FT賬戶）的境內(nèi)外機(jī)構(gòu)、已開立境外機(jī)構(gòu)人民幣銀行結(jié)算賬戶（NRA賬戶）的境外機(jī)構(gòu)以及其他符合條件的境外合格機(jī)構(gòu)均可申請(qǐng)?jiān)谥醒虢Y(jié)算公司開立債券賬戶并開通自貿(mào)區(qū)專用分組合，直接參與自貿(mào)區(qū)債券業(yè)務(wù)；境外機(jī)構(gòu)也可通過結(jié)算代理人或合格境外證券托管機(jī)構(gòu)參與自貿(mào)區(qū)債券業(yè)務(wù)。二是外資法人銀行首次參與我國地方政府債券承銷，星展銀行（中國）、匯豐銀行（中國）和渣打銀行（中國）3家外資銀行，合計(jì)承銷1.8億元。一是有利于拓寬地方債市場發(fā)行渠道，優(yōu)化地方債投資者結(jié)構(gòu)，充分發(fā)揮交易所市場投資者群體多元化特點(diǎn)，吸引更多券商、保險(xiǎn)、基金等金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)、個(gè)人投資者參與地方債投資。二是有利于提高地方債流動(dòng)性，發(fā)揮上交所市場交易結(jié)算機(jī)制靈活、質(zhì)押式回購高效等優(yōu)勢，完善地方債收益率曲線，提高地方債吸引力。三是有利于優(yōu)化交易所市場債券品種結(jié)構(gòu)，進(jìn)一步滿足投資者對(duì)政府債券的投資需求，促進(jìn)上交所債券市場發(fā)展。金融市場創(chuàng)新金磚國家新開發(fā)銀行發(fā)行人民幣綠色金融債券2016年7月，金磚國家新開發(fā)銀行（以下簡稱“金磚銀行”）在銀行間市場成功發(fā)行總額30億元，期限5年的人民幣綠色金融債券。本次債券發(fā)行由中國銀行擔(dān)任牽頭主承銷商和簿記管理人，并為金磚銀行辦理了美元兌離岸人民幣CCS（債務(wù)保值交易）業(yè)務(wù)，這是該國際金融組織首次通過自由貿(mào)易賬戶達(dá)成的CCS業(yè)務(wù)。一是首只由總部設(shè)在中國的國際金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的綠色金融債券，也是時(shí)隔7年后重啟國際金融機(jī)構(gòu)在中國發(fā)行人民幣債券。二是債券募集資金主要用于支持巴西、中國、印度和南非的四個(gè)綠色可再生能源項(xiàng)目，體現(xiàn)了金磚銀行致力于推動(dòng)金磚國家基礎(chǔ)設(shè)施和可持續(xù)發(fā)展環(huán)保項(xiàng)目，以及對(duì)推動(dòng)全球綠色經(jīng)濟(jì)增長與發(fā)展的貢獻(xiàn)。一是有利于人民幣債券市場發(fā)展，債券發(fā)行以人民幣計(jì)價(jià)，表明了國際機(jī)構(gòu)對(duì)人民幣國際化的信心及對(duì)“熊貓債”市場的認(rèn)可，將為其他國際性及地區(qū)性金融組織發(fā)行人民幣債券產(chǎn)生借鑒意義。二是有利于促進(jìn)中資銀行經(jīng)營國際化，中資銀行依托自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)平臺(tái)及境內(nèi)外聯(lián)動(dòng)綜合優(yōu)勢，為金磚銀行提供本次發(fā)債承銷及募集資金交易等一攬子綜合金融服務(wù)，為中資銀行服務(wù)國際金融組織積累了經(jīng)驗(yàn)。金融市場創(chuàng)新商業(yè)銀行開展自貿(mào)區(qū)債券柜臺(tái)業(yè)務(wù)2016年9月23日，上海清算所自貿(mào)區(qū)債券柜臺(tái)業(yè)務(wù)推出。該業(yè)務(wù)可支持經(jīng)備案的承辦機(jī)構(gòu)在其自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)分行柜臺(tái)，面向已開立自貿(mào)區(qū)柜臺(tái)債券賬戶的區(qū)內(nèi)和境外投資人銷售人民幣債券，并提供做市、二級(jí)托管服務(wù)。上海清算所作為總托管機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)總登記和日常監(jiān)測。中國銀行作為首家接入承辦銀行，與其非金融企業(yè)客戶完成首筆自貿(mào)區(qū)柜臺(tái)債券交易。一是自貿(mào)區(qū)債券柜臺(tái)業(yè)務(wù)是信用類債券首次在商業(yè)銀行柜臺(tái)發(fā)售，是投資人依托自由貿(mào)易賬戶體系首次進(jìn)行的二級(jí)市場債券交易。二是增加了自由貿(mào)易賬戶債券交易功能，實(shí)現(xiàn)了商業(yè)銀行通過自由貿(mào)易賬戶體系代理非銀行間市場參與者參與人民幣債券市場交易。一是為區(qū)內(nèi)和境外投資人提供了新的資產(chǎn)配置渠道，豐富了投資標(biāo)的，降低了投資者參與債券交易的成本。二是有利于完善我國債券市場，豐富境外人民幣投資境內(nèi)金融產(chǎn)品的范圍,擴(kuò)大人民幣跨境使用，助推人民幣國際化進(jìn)程。金融市場創(chuàng)新上海保險(xiǎn)交易所成立，保險(xiǎn)資產(chǎn)登記交易平臺(tái)試運(yùn)行，全球首創(chuàng)“共同體+保交所”服務(wù)模式2016年6月，上海保險(xiǎn)交易所揭牌成立。上海保險(xiǎn)交易所按照“公司化、市場化、專業(yè)化”原則組建，發(fā)起人股東主要為保險(xiǎn)行業(yè)企業(yè)，并積極引進(jìn)非保險(xiǎn)行業(yè)股東，實(shí)現(xiàn)互補(bǔ)協(xié)同。上海保險(xiǎn)交易所將重點(diǎn)搭建國際再保險(xiǎn)、國際航運(yùn)保險(xiǎn)、大宗保險(xiǎn)項(xiàng)目招投標(biāo)以及特殊風(fēng)險(xiǎn)分散的“3+1”業(yè)務(wù)平臺(tái)，并探索有關(guān)交易內(nèi)容。11月，其保險(xiǎn)資產(chǎn)登記交易平臺(tái)投產(chǎn)試運(yùn)行，發(fā)行“長江養(yǎng)老—太平洋壽險(xiǎn)保單貸款資產(chǎn)支持計(jì)劃”、“太平—上海建工都江堰市濱江新區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施(PPP)項(xiàng)目債權(quán)投資計(jì)劃”共2只保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品，發(fā)行注冊(cè)總規(guī)模78.8億元，首期合計(jì)發(fā)行及登記規(guī)模16億元。太平資產(chǎn)管理公司、長江養(yǎng)老保險(xiǎn)公司成為首批在該平臺(tái)發(fā)行產(chǎn)品的產(chǎn)品管理人。12月26日，中國城鄉(xiāng)居民住宅地震巨災(zāi)保險(xiǎn)運(yùn)營平臺(tái)正式上線運(yùn)行，為中國城鄉(xiāng)居民住宅地震巨災(zāi)保險(xiǎn)共同體提供承保理賠交易結(jié)算等一站式綜合服務(wù)。一是上海保險(xiǎn)交易所是全國唯一的國家級(jí)、創(chuàng)新型保險(xiǎn)要素交易平臺(tái)，填補(bǔ)了國內(nèi)保險(xiǎn)要素市場的空白。其功能定位主要包括價(jià)格發(fā)現(xiàn)、交易融資、信息服務(wù)、技術(shù)支持、產(chǎn)品創(chuàng)新、自律監(jiān)管。二是保險(xiǎn)資產(chǎn)登記交易平臺(tái)將為保險(xiǎn)資管行業(yè)建設(shè)規(guī)范化、創(chuàng)新型的信息化基礎(chǔ)設(shè)施，為保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品的發(fā)行、登記、交易、資金結(jié)算和信息披露等提供專業(yè)服務(wù)和技術(shù)支持，為監(jiān)管機(jī)構(gòu)測量和防范風(fēng)險(xiǎn)提供重要的輔助支持。三是首發(fā)的2只保險(xiǎn)資管產(chǎn)品分別是業(yè)內(nèi)第一單循環(huán)購買保單貸款資產(chǎn)證券化產(chǎn)品和第一單以PPP項(xiàng)目為底層資產(chǎn)的債權(quán)投資計(jì)劃產(chǎn)品。一是上海保險(xiǎn)交易所是上海建設(shè)國際保險(xiǎn)中心的重要功能平臺(tái)，有利于上海加快形成“立足上海、面向全國、輻射全球”的保險(xiǎn)交易、定價(jià)中心。二是上海保險(xiǎn)交易所成立有助于促進(jìn)保險(xiǎn)產(chǎn)品更加透明、信息披露更加充分、服務(wù)更加便利、功能更加完備。三是上海保險(xiǎn)交易所成立，有利于依托自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)的政策優(yōu)勢，探索形成更多可復(fù)制可推廣的成功經(jīng)驗(yàn)，促進(jìn)我國保險(xiǎn)業(yè)健康發(fā)展。金融市場創(chuàng)新上海票據(jù)交易所成立2016年12月8日，上海票據(jù)交易所（以下簡稱“上海票交所”）成立。上海票交所是經(jīng)國務(wù)院同意、人民銀行推動(dòng)籌建的全國性票據(jù)報(bào)價(jià)交易、托管登記、清算結(jié)算、信息查詢和票據(jù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測平臺(tái)，是人民銀行實(shí)施貨幣政策和公開市場操作的重要金融基礎(chǔ)設(shè)施。上海票交所注冊(cè)資本18.45億元，采取股份制，由人民銀行附屬機(jī)構(gòu)、五大國有商業(yè)銀行、部分股份制銀行以及上海國際集團(tuán)等29家單位發(fā)起設(shè)立。目前，43家試點(diǎn)機(jī)構(gòu)已順利完成首批上線，包括35家商業(yè)銀行、2家財(cái)務(wù)公司、3家券商和3家基金公司。未來，上海票交所將搭建票據(jù)交易平臺(tái)、風(fēng)險(xiǎn)防范平臺(tái)、貨幣政策操作平臺(tái)、業(yè)務(wù)創(chuàng)新平臺(tái)以及信息平臺(tái)等五大模塊。上海票交所成立當(dāng)日，工商銀行和農(nóng)業(yè)銀行完成首筆票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)交易，浦發(fā)銀行完成首筆票據(jù)質(zhì)押式回購交易，招商銀行與民生銀行完成首筆商票交易，平安銀行與華泰證券完成首筆非法人產(chǎn)品交易。一是市場參與主體多元。符合條件的銀行及非銀行金融機(jī)構(gòu)等均可參與票據(jù)交易。二是實(shí)現(xiàn)票據(jù)交易電子化。具有紙質(zhì)票據(jù)電子化交易、無紙化托收等多種功能。三是通過交易所制度安排,強(qiáng)化票據(jù)交易全流程監(jiān)控和風(fēng)險(xiǎn)防控。四是提供票據(jù)業(yè)務(wù)產(chǎn)品創(chuàng)新平臺(tái)。一是有利于完善票據(jù)市場法規(guī)制度，推動(dòng)票據(jù)業(yè)務(wù)創(chuàng)新，防范票據(jù)市場風(fēng)險(xiǎn)，推進(jìn)票據(jù)市場向公開規(guī)范統(tǒng)一的市場發(fā)展。二是有利于完善中央銀行金融調(diào)控，優(yōu)化貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制，促進(jìn)利率市場化改革、培育市場信用體系和降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資成本。三是有利于進(jìn)一步健全上海金融要素市場構(gòu)成和金融基礎(chǔ)設(shè)施布局，提升上海國際金融中心的功能和影響力。金融市場創(chuàng)新中國信托登記公司成立2016年12月26日，中國信托登記公司在上海掛牌成立（以下簡稱“中國信登”），中國信登是經(jīng)國務(wù)院同意，由銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)設(shè)立并直接監(jiān)管的全國唯一的信托登記機(jī)構(gòu)。中國信登注冊(cè)形式為有限責(zé)任公司，注冊(cè)資本30億元，由中央國債登記結(jié)算公司、中國信托業(yè)協(xié)會(huì)、中國信托業(yè)保障基金、中國信托、上海信托、上海陸家嘴金融發(fā)展公司等22家股東共同設(shè)立。中國信登以市場化方式運(yùn)作，將打造“全國信托產(chǎn)品集中登記平臺(tái)”、“信托產(chǎn)品統(tǒng)一發(fā)行交易流轉(zhuǎn)平臺(tái)”和“信托業(yè)運(yùn)行監(jiān)測平臺(tái)”的核心功能。一是實(shí)現(xiàn)對(duì)全國信托產(chǎn)品、信托受益權(quán)的集中登記，規(guī)范信托產(chǎn)品的統(tǒng)計(jì)和信息披露，履行信托產(chǎn)品查詢、咨詢等職能。二是解決信托行業(yè)信息不對(duì)稱及信托產(chǎn)品的非標(biāo)轉(zhuǎn)標(biāo)以及財(cái)產(chǎn)權(quán)風(fēng)險(xiǎn)隔離等問題，盤活存量資產(chǎn)。一是為我國完善規(guī)范信托產(chǎn)品交易市場，提高信托資產(chǎn)流動(dòng)性發(fā)揮重要平臺(tái)支撐。二是通過對(duì)信托產(chǎn)品實(shí)行集中登記等方式，將為金融管理部門對(duì)信托業(yè)開展實(shí)時(shí)監(jiān)測，提高信托業(yè)監(jiān)管及時(shí)性和有效性等方面提供重要決策支撐與參考。三是有利于進(jìn)一步健全上海金融要素市場構(gòu)成和金融基礎(chǔ)設(shè)施布局，提升上海國際金融中心的功能和影響力。金融市場創(chuàng)新“易金通”移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)黃金交易系統(tǒng)“易金通”移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)黃金交易系統(tǒng)（以下簡稱“易金通”）是上海黃金交易所（以下簡稱“金交所”）聯(lián)合各會(huì)員單位共同推出的手機(jī)一站式交易軟件。囊括行情資訊、交易、查詢、開戶、資產(chǎn)運(yùn)用等功能于一體，融專業(yè)、權(quán)威、便捷于一身，便于百姓配置及運(yùn)用黃金資產(chǎn)保值增值。一是業(yè)內(nèi)首創(chuàng)交易所直推移動(dòng)終端。區(qū)別于其他市場各類交易終端由代理機(jī)構(gòu)推出、行情等通過代理機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)接的特點(diǎn)，“易金通”運(yùn)用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，黃金交易行情直連交易所，暢通黃金投資渠道。二是交易終端服務(wù)功能齊備?！耙捉鹜ā辈坏峁┈F(xiàn)貨和延期合約的交易功能，還提供交割申報(bào)、中立倉申報(bào)、提貨等操作，方便投資者進(jìn)行一站式黃金投資交易操作。三是基于安全認(rèn)證的黃金經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)遠(yuǎn)程開戶設(shè)計(jì)?！耙捉鹜ā币肷矸葑C圖像識(shí)別，銀行卡校驗(yàn)等安全認(rèn)證技術(shù)，突破黃金經(jīng)紀(jì)行業(yè)現(xiàn)有現(xiàn)場開戶制度，投資者憑有效身份證件通過手機(jī)提供個(gè)人信息并簽署電子協(xié)議后，即可由會(huì)員單位通過在線模式為投資者辦理開戶。一是“易金通”在代理模式、交易品種、交易規(guī)則、交易指令等方面進(jìn)行規(guī)范，有利于引導(dǎo)投資者安全選擇正規(guī)交易系統(tǒng)參與黃金市場交易,促進(jìn)黃金市場規(guī)范發(fā)展。二是為廣大投資者提供了便利、安全、高效的黃金交易操作平臺(tái)，為投資者提供黃金資產(chǎn)配置、保值增值增添新型投資渠道。金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新首批“CEPA補(bǔ)充協(xié)議十”框架下2家合資券商申港證券與華菁證券成立2016年10月18日，申港證券在上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)正式成立，公司注冊(cè)資本35億元，由3家香港持牌金融機(jī)構(gòu)、11家國內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者共同發(fā)起成立，其中港資投資總額合計(jì)12.2億元，占總股本的34.86%。11月29日，華菁證券正式成立，公司注冊(cè)資本10億元，由港資股東華興資本旗下萬誠證券、內(nèi)資股東上海光線投資公司及無錫群興股權(quán)投資公司3家機(jī)構(gòu)同時(shí)發(fā)起設(shè)立。兩家證券公司均是根據(jù)“CEPA補(bǔ)充協(xié)議十”框架下設(shè)立的合資證券公司。一是兩家公司股權(quán)結(jié)構(gòu)呈現(xiàn)外資、民資多元混合持股特點(diǎn)。其中：申港證券是首家新設(shè)的內(nèi)資股東不為證券公司的合資證券公司，首家內(nèi)資股東均為民營企業(yè)的合資證券公司。二是兩家公司業(yè)務(wù)范圍具有多牌照競爭優(yōu)勢，其中，申港證券目前擁有包括證券經(jīng)紀(jì)、證券承銷與保薦、證券自營、證券資產(chǎn)管理等牌照。華菁證券擁有證券經(jīng)紀(jì)、證券承銷與保薦、證券投資咨詢、證券資產(chǎn)管理等牌照。一是有利于拓寬證券服務(wù)業(yè)引入港澳資本和民營資本的渠道。二是有利于借鑒港資等公司股東在成熟資本市場流程管理、風(fēng)險(xiǎn)控制與股權(quán)激勵(lì)等方面經(jīng)驗(yàn)，提升公司治理水平。三是有利于發(fā)揮內(nèi)資、港資等“混合優(yōu)勢”，依托境內(nèi)外資本市場資源，聚焦差異化發(fā)展策略和國際化競爭優(yōu)勢，更好地服務(wù)資本市場雙向開放。自由貿(mào)易賬戶創(chuàng)新首批區(qū)外科技創(chuàng)新企業(yè)和海外引進(jìn)人才開立自由貿(mào)易賬戶及相關(guān)業(yè)務(wù)成功辦理2016年11月23日，人民銀行上海總部發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步拓展自貿(mào)區(qū)跨境金融服務(wù)功能支持科技創(chuàng)新和實(shí)體經(jīng)濟(jì)的通知》，建設(shè)銀行上海市分行等金融機(jī)構(gòu)率先為符合要求的區(qū)外科技創(chuàng)新企業(yè)開立自由貿(mào)易賬戶，率先為企業(yè)海外引進(jìn)人才開立首批境外個(gè)人自由貿(mào)易賬戶（FTF），并提供了與其境內(nèi)就業(yè)和生活相關(guān)的金融服務(wù),標(biāo)志著自由貿(mào)易賬戶正式向全市科技創(chuàng)新企業(yè)及引進(jìn)人才的復(fù)制推廣。一是率先將自由貿(mào)易賬戶開立主體拓展到全市科技創(chuàng)新企業(yè)，讓區(qū)外的科技創(chuàng)新企業(yè)也能享受自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融創(chuàng)新便利。二是進(jìn)一步完善了自由貿(mào)易賬戶服務(wù)功能，為符合條件的個(gè)人客戶開展與其境內(nèi)就業(yè)和生活相關(guān)的各項(xiàng)金融服務(wù)。有利于商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)對(duì)接科技創(chuàng)新企業(yè)生命周期不同階段訴求，兼顧科創(chuàng)企業(yè)海內(nèi)外高層次人才的跨境服務(wù)需要，提供全方位綜合金融服務(wù)方案。自由貿(mào)易賬戶創(chuàng)新自由貿(mào)易賬戶首單外幣理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行浦發(fā)銀行成功發(fā)行首單自由貿(mào)易賬戶美元非保本理財(cái)產(chǎn)品，遵循資金“外來外用”的規(guī)則，募集FTN客戶的美元資金投資于中資企業(yè)海外子公司發(fā)行的美元債券，利用該賬戶本外幣一體化及跨境投融資便利優(yōu)勢，面向開立境外機(jī)構(gòu)自由貿(mào)易賬戶（FTN）和區(qū)內(nèi)機(jī)構(gòu)自由貿(mào)易賬戶（FTE）的對(duì)公客戶發(fā)行外幣理財(cái)產(chǎn)品，募集FT賬戶外幣資金投資于境外優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)。一是拓寬了自由貿(mào)易賬戶的理財(cái)功能。二是豐富了自由貿(mào)易賬戶投資者的投資品種，為客戶投資境外標(biāo)的提供了渠道。三是擴(kuò)大投資范圍,投資標(biāo)的為中資企業(yè)境外子公司在海外發(fā)行的美元債券。四是參考國際通行做法，加強(qiáng)了境內(nèi)外機(jī)構(gòu)合作。一是滿足了客戶對(duì)FT賬戶外幣資金保值增值的需求，提高了FT賬戶資金的收益，加深了銀企間的合作關(guān)系。二是通過FT賬戶引入了境外投資標(biāo)的，有利于客戶多元化投資。三是FT賬戶理財(cái)產(chǎn)品認(rèn)購美元債券，拓寬了中資企業(yè)在境外發(fā)債的投資者范圍，為大型企業(yè)“走出去”實(shí)施境外并購戰(zhàn)略提供資金支持。綜合金融服務(wù)創(chuàng)新自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)平行進(jìn)口汽車綜合金融服務(wù)上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)啟動(dòng)平行進(jìn)口汽車試點(diǎn)以來，華夏銀行上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)分行積極對(duì)接首批認(rèn)定的平行進(jìn)口汽車試點(diǎn)企業(yè)，針對(duì)該企業(yè)平行進(jìn)口汽車在進(jìn)口、展示、銷售等環(huán)節(jié)的結(jié)算和融資需求，個(gè)性化地設(shè)計(jì)并提供基于FT賬戶項(xiàng)下跨境貿(mào)易金融、供應(yīng)鏈金融等一攬子綜合金融服務(wù)方案，涵蓋信用證結(jié)算、貿(mào)易融資、外匯理財(cái)、網(wǎng)絡(luò)金融、汽車消費(fèi)信貸、POS服務(wù)等金融產(chǎn)品。一是靈活運(yùn)用自由貿(mào)易賬戶滿足客戶需求，對(duì)接境外市場利率和匯率，有效降低客戶融資成本。二是全面聯(lián)動(dòng)對(duì)公條線，以基礎(chǔ)結(jié)算業(yè)務(wù)為切入點(diǎn)，聯(lián)合多部門設(shè)計(jì)集貿(mào)易融資、供應(yīng)鏈金融、汽車消費(fèi)信貸等全方位綜合金融服務(wù)方案。三是綜合金融服務(wù)方案打破銀行屬地管理限制，實(shí)現(xiàn)異地授信、線上放款、隨借隨還，聯(lián)通區(qū)內(nèi)外、境內(nèi)外的整個(gè)供應(yīng)鏈。一是企業(yè)通過FT賬戶可多元化獲得境內(nèi)外融資，自主選擇境內(nèi)外市場匯率，順利打通國際貿(mào)易上下游環(huán)節(jié)，有效降低企業(yè)資金運(yùn)營成本。二是商業(yè)銀行通過綜合金融服務(wù)方案，支持了自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)商事制度改革，幫助企業(yè)有效降低融資成本，提高平行進(jìn)口汽車經(jīng)營銷售環(huán)節(jié)運(yùn)作效率，有利于做大平行進(jìn)口汽車規(guī)模，提升境內(nèi)外、上下游各類客戶體驗(yàn)滿意度。保險(xiǎn)服務(wù)創(chuàng)新上海航運(yùn)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)全國首推海事訴訟保全責(zé)任保險(xiǎn)針對(duì)海事訴訟“保全難”問題，上海航運(yùn)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)組織成員單位等開發(fā)了“上海航運(yùn)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)海事訴訟保全責(zé)任保險(xiǎn)”。2016年8月25日，上海航運(yùn)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)“海事訴訟保全責(zé)任保險(xiǎn)”完成注冊(cè)，協(xié)會(huì)會(huì)員可以經(jīng)營該產(chǎn)品。同日，全國首張海事訴訟保全責(zé)任保險(xiǎn)保單面世，由中國太平洋財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司出單。一是為海事訴訟保全申請(qǐng)人提供了新的擔(dān)保方式。與現(xiàn)金擔(dān)保、保證擔(dān)保等傳統(tǒng)保全方式相比，海事保全請(qǐng)求人只需要支付相應(yīng)保險(xiǎn)金便可啟動(dòng)保全程序，體現(xiàn)了成本可控，手續(xù)簡便的特點(diǎn)。二是產(chǎn)品針對(duì)海事訴訟保全風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)設(shè)計(jì)，滿足海事請(qǐng)求保全、海事強(qiáng)制令、海事證據(jù)保全等不同海事訴訟保全的差異化風(fēng)險(xiǎn)需求。Yi是降低了海事保全申請(qǐng)人的訴訟成本，減輕航運(yùn)貿(mào)易企業(yè)在海事訴訟中的經(jīng)濟(jì)壓力。二是有利于維護(hù)海事保全被申請(qǐng)人合法權(quán)益，提升海事司法執(zhí)行效率。三是在司法領(lǐng)域通過引入商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)制這一創(chuàng)新方式，為保險(xiǎn)企業(yè)服務(wù)社會(huì)治理開辟了新渠道。保險(xiǎn)服務(wù)創(chuàng)新上海航運(yùn)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)發(fā)布上海航運(yùn)保險(xiǎn)指數(shù)2016年9月26日，上海航運(yùn)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)發(fā)布上海航運(yùn)保險(xiǎn)指數(shù)（SMII）。作為在全球航運(yùn)保險(xiǎn)專業(yè)指數(shù)領(lǐng)域進(jìn)行的有益探索，上海航運(yùn)保險(xiǎn)指數(shù)是綜合反映中國航運(yùn)保險(xiǎn)經(jīng)營情況和風(fēng)險(xiǎn)狀況的多層次指數(shù)體系，由“一數(shù)、三線、一表”構(gòu)成。“一數(shù)”是指航運(yùn)保險(xiǎn)綜合指數(shù)，“三線”是指行業(yè)曲線、國際市場參照曲線及國民經(jīng)濟(jì)參照曲線，“一表”是指風(fēng)險(xiǎn)損失表。一是上海航運(yùn)保險(xiǎn)指數(shù)的數(shù)據(jù)來源覆蓋了10年來中國航運(yùn)保險(xiǎn)市場主要經(jīng)營主體的貨運(yùn)險(xiǎn)、船舶險(xiǎn)的保單和賠案數(shù)據(jù)，統(tǒng)計(jì)主體的船舶險(xiǎn)保費(fèi)和貨運(yùn)險(xiǎn)保費(fèi)分別占全國市場份額的85%和70%。二是除綜合指數(shù)外，行業(yè)曲線區(qū)分船舶險(xiǎn)、貨運(yùn)險(xiǎn)和船建險(xiǎn)，反映單一險(xiǎn)種及細(xì)分領(lǐng)域變化趨勢；國民經(jīng)濟(jì)參照曲線細(xì)分為進(jìn)出口覆蓋比例和“一帶一路”支持情況；風(fēng)險(xiǎn)損失表由純風(fēng)險(xiǎn)損失表和風(fēng)險(xiǎn)損失指數(shù)組成，分別反映純風(fēng)險(xiǎn)損失率和賠付率的時(shí)間變化。一是編制和發(fā)布上海航運(yùn)保險(xiǎn)指數(shù)可以進(jìn)一步豐富航運(yùn)市場指數(shù)評(píng)價(jià)體系，有助于保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)全面認(rèn)識(shí)航運(yùn)保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，為理性決定承保條件和科學(xué)厘定保險(xiǎn)費(fèi)率提供決策支持。二是有利于保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)優(yōu)化航運(yùn)保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)策略，更好地支配國際國內(nèi)兩個(gè)市場的承保資源，促進(jìn)保險(xiǎn)更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。三是有利于推進(jìn)上海國際航運(yùn)保險(xiǎn)中心建設(shè)，提升保險(xiǎn)業(yè)在上海國際金融中心建設(shè)中的地位和影響力。保險(xiǎn)服務(wù)創(chuàng)新建筑工程質(zhì)量潛在缺陷保險(xiǎn)率先在浦東新區(qū)實(shí)施2016年6月，上海市在全國率先推出住宅建設(shè)工程質(zhì)量潛在缺陷保險(xiǎn)，并在浦東新區(qū)商品住宅工程和全市保障性住宅工程中強(qiáng)制實(shí)施，探索了保險(xiǎn)機(jī)制全面融入工程質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)管理體系的新模式。一是引入市場化獨(dú)立第三方風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)構(gòu)，提升建設(shè)工程全流程、閉環(huán)式質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)管控的服務(wù)水平。二是引入保險(xiǎn)公司服務(wù)全面替代政府部門的物業(yè)保修金管理職能，為住宅工程廣大中小業(yè)主提供更便捷、更優(yōu)質(zhì)的維修服務(wù)。三是引入商業(yè)保險(xiǎn)全面替代物業(yè)保修金，為住宅工程提供更充足的工程質(zhì)量保險(xiǎn)保障。一是充分發(fā)揮保險(xiǎn)的防災(zāi)減損和經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償功能。目前該項(xiàng)目已被國家住建部作為全國試點(diǎn)項(xiàng)目，預(yù)計(jì)每年將為上海500萬平方米以上新建住宅工程提供全面風(fēng)險(xiǎn)管理。二是有利于支