海外代付業(yè)務(wù)

中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品培訓(xùn)——海外代付業(yè)務(wù)及相關(guān)產(chǎn)品介紹豐富靈活的貿(mào)易融資安排信用證結(jié)算非信用證結(jié)算信托收據(jù)貸款海外代付信用證開證提貨擔保提單背書信托收據(jù)貸款海外代付進口保理

進口貿(mào)易融資出貨前出貨后出貨前出貨后信用證結(jié)算非信用證結(jié)算

出口保理預(yù)付款

信用證打包貸款

福費廷

出口托收貸款

出口商業(yè)發(fā)票融資出口保理預(yù)付款出口信用保險項下貸款出口貿(mào)易融資出貨前出貨后出貨前出貨后

出口議付遠期信用證項下匯票貼現(xiàn)遠期信用證項下應(yīng)收款買入出口信用保險項下貸款有追索無追索

非信用證打包貸款有追索無追索海外代付融資成本低操作流程簡便產(chǎn)品組合

海外代付——熱門產(chǎn)品之一據(jù)海關(guān)統(tǒng)計，09年1至8月河北省外貿(mào)進出口總值186.1億美元，比去年同期下降29.7%。其中，出口95.6億美元，比去年同期下降42.0%；進口90.6億美元，比去年同期下降9.5%。

海外代付——順應(yīng)我省外貿(mào)進出口形勢

從主要的進口商品看，除鋼材、初級形狀的塑料、金屬加工機床、農(nóng)產(chǎn)品等進口下降外，其它主要進口商品均呈現(xiàn)增長態(tài)勢，鐵礦砂進口呈現(xiàn)量增價減的局面。海外代付——順應(yīng)我省外貿(mào)進出口形勢

河北省前五大進口商品分別是：鐵礦砂32億美元，占比48.1%；機電產(chǎn)品12億美元，占比18.2%；農(nóng)產(chǎn)品10億美元，占比15%；大豆8億美元，占比12.5%，高新技術(shù)6億美元，占比9.1%。

海外代付——順應(yīng)我省外貿(mào)進出口形勢從我行今年前三季度國際業(yè)務(wù)完成數(shù)據(jù)看，在全省外貿(mào)進出口形勢大幅滑坡的大背景下，我行進口業(yè)務(wù)實現(xiàn)逆市增長，業(yè)務(wù)量達到37.45億美元，同比增長1.77億美元，成為今年外匯中間業(yè)務(wù)收入的重要支撐點。海外代付——中間業(yè)務(wù)收入增長源我行海外代付業(yè)務(wù)近幾年發(fā)展趨勢——余額系統(tǒng)排名第一海外代付定義我行根據(jù)進口商資信狀況，在進口商出具信托收據(jù)并承擔融資費用的前提下，由我行境內(nèi)分行指示海外銀行代進口商在信用證、進口代收、T/T付款等結(jié)算方式下支付進口款項所提供的短期融資方式。國際結(jié)算基本方式

匯款托收信用證匯款

匯款是國際結(jié)算最基本、最常用、最直接的方式，是指客戶通過銀行將款項由一國或地區(qū)的付款方匯劃解付給另一國或地區(qū)的收款方。托收

托收是國際貿(mào)易結(jié)算中，出口方委托本地銀行根據(jù)其要求通過進口地銀行向進口方提示單據(jù)，收取款項的結(jié)算方式。信用證

是銀行應(yīng)買方要求和指示向賣方開立的、在一定期限內(nèi)憑規(guī)定的符合信用證條款的單據(jù)，即期或在一個可以確定的將來日期，兌付一定金額的書面承諾。流程圖1開立信用證：1、簽定合同2、要求開立信用證3、開立跟單信用證4、信用證通知進口商開證行通知行出口商流程圖2信用證付款：1、出口貨物3、寄單開證行議付行進口商出口商6、提示單據(jù)2、提交單據(jù)4、付款付款進口商開證行出口商銀行出口商代付銀行1代付申請5到期還款2指示代付6歸還代付本息3代付4付款

海外代付操作流程

海外代付的產(chǎn)品優(yōu)勢適用范圍廣我行可以敘做海外代付業(yè)務(wù)的國際結(jié)算品種包括：信用證結(jié)算方式下的即期信用證、遠期信用證、假遠期信用證；進口代收結(jié)算方式下的付款交單（D/P）、承兌交單(D/A)；T/T結(jié)算方式下的貨到付款。不占用貸款規(guī)模

海外代付屬于表外業(yè)務(wù)，減少了我行資金占用。利率較低國內(nèi)金融機構(gòu)外幣貸款利率偏高約為LIBOR+400BPS以上，導(dǎo)致客戶貸款意愿不強；但是國外金融市場或同業(yè)的融資成本相對較低約為LIBOR+30BPS。期限較長

符合特定條件下最長可達到375天。增加中間業(yè)務(wù)收入我行報價與海外分行報價點差即為我行中間業(yè)務(wù)收入。海外代付相關(guān)要求海外代付只能用于進口貿(mào)易合同的對外支付，且只能支付給境外出口商或收款銀行。貿(mào)易項下的預(yù)付款不得辦理海外代付。除交存100%保證金業(yè)務(wù)外，在信用證結(jié)算方式下，客戶在我行的信用評級應(yīng)為A級（含）以上；在進口代收（包括D/P或D/A項下）、貨到付款項下辦理海外代付業(yè)務(wù)的客戶信用評級應(yīng)為AA級（含）以上。海外代付的幣種均為可自由兌換貨幣，包括美元、港幣、歐元、日元等貨幣。海外代付不得超過匯票金額，當無匯票時，不得超過信用證來單金額或發(fā)票金額。海外代付占用信托收據(jù)額度。海外代付業(yè)務(wù)納入國家短期外債額度管理。海外代付資格審查是國內(nèi)正式注冊的具有獨立法人地位、有權(quán)從事進出口貿(mào)易的企業(yè)；具有穩(wěn)健的經(jīng)營作風(fēng)、穩(wěn)定的進出口貿(mào)易渠道和良好的貿(mào)易記錄；在我行分支機構(gòu)開立本外幣結(jié)算帳戶，并辦理本外幣結(jié)算；除交存100%保證金業(yè)務(wù)外，在信用證結(jié)算方式下，客戶在我行的信用評級應(yīng)為A級（含）以上；在進口代收（包括D/P或D/A項下）、貨到付款項下辦理海外代付業(yè)務(wù)的客戶信用評級應(yīng)為AA級（含）以上；我行認為必須滿足的其他條件。操作要點額度管理

納入信托收據(jù)額度內(nèi)統(tǒng)一管理。

期限管理

A級客戶不超過90天；AA級不超過120天；超過上述期限但在180天以內(nèi)由省行國際業(yè)務(wù)部核準；超過180天由總行核準。100％保證金“通過境內(nèi)外資銀行的海外代付”期限可以延至365天（含）加10天的寬限期。遠期信用證項下從我行承諾付款時開始計算信托收據(jù)期限。其余結(jié)算方式下以境內(nèi)分行指示海外銀行代付的起息日開始計算信托收據(jù)期限。短債指標占用90天以下不占用短債指標；與境內(nèi)外資銀行合作不占我行指標，其他均需占用我行短債指標。詢價

各行可通過省分行向海外分行、境內(nèi)外資銀行、境外銀行（總行認可）詢價，也可自行詢價。收益測算（一）——產(chǎn)品組合“進口信用證＋海外代付＋遠期售匯”

收益測算（一）——“進口信用證＋海外代付＋遠期售匯”

舉例：以一筆開證金額為1000萬美元，期限6個月的遠期信用證，敘做3個月海外代付業(yè)務(wù)為例，其基本收益測算如下：開證手續(xù)費：10000000美元*1.5‰=15000美元承兌手續(xù)費：10000000美元*1‰*6=60000美元售匯點差收入：10000000美元*0.0138/美元

=138000元代付點差（以我行點差400BPS為例）：

10000000美元*4%*3/12=100，000美元我行外匯中間業(yè)務(wù)收入合計（折算匯率7.0）：（15000+60000+100000）*7.0+138000=136.3萬元海外代付——產(chǎn)品創(chuàng)新“結(jié)構(gòu)性海外代付”

“結(jié)構(gòu)性海外代付”

是指在傳統(tǒng)海外代付的基礎(chǔ)上，充分利用市場上不同期限LIBOR值的差異，在對客戶報價方式（與融資期限相匹配的LIBOR值加點方式）保持不變的情況下，改變代付銀行對我行的報價方式（短期限LIBOR值加點方式），并通過展期實現(xiàn)期限匹配的海外代付模式。“結(jié)構(gòu)性海外代付”

例如：我行為客戶敘做3個月海外代付，對客戶報價為3個月LIBOR+430BPS，代付銀行對我行報價為1個月LIBOR+30BPS，并展期兩次，來實現(xiàn)海外代付期限上的匹配。“結(jié)構(gòu)性海外代付”——產(chǎn)品原理▲近一段時期以來，不同期限LIBOR值之間的差距較大，例如：三個月LIBOR值高于一個月LIBOR值60BPS以上（見附圖），并保持較長時間，這為我行通過海外代付報價期限的安排，提高報價競爭能力、擴大收益空間提供了機遇。3個月LIBOR與1個月LIBOR及差價的走勢圖

LIBOR的變動趨勢從2007年至2009年4月一段時間以來的3個月LIBOR與1個月LIBOR的比較分析看，3個月LIBOR大于1個月LIBOR的天數(shù)為467天，占總樣本天數(shù)571天的81.78%。目前兩者之間的差值處于近兩年以來的絕對高位，且綜合多方面因素判斷，未來LIBOR的走勢會相對平穩(wěn)，1個月LIBOR值反轉(zhuǎn)高于3個月LIBOR值的可能性較小。收益測算（二）——收益比較以2009年2月1日，客戶在我行敘做3個月海外代付，金額1000萬美元為例,“結(jié)構(gòu)性海外代付”與傳統(tǒng)海外代付下我行所獲得的收益對比如下：收益測算（二）——傳統(tǒng)海外代付2月1日，客戶在我行敘做3個月海外代付，金額1000萬美元，我行對客戶報價為3個月LIBOR+430BPS，代付銀行對我行報價為3個月LIBOR+30BPS，我行收益為400BPS（430-30），實現(xiàn)海外代付點差收入：10000000×4%/4=100，000美元。收益測算（二）——“結(jié)構(gòu)性海外代付”2月1日，客戶在我行敘做3個月海外代付業(yè)務(wù)，金額1000萬美元，我行對客戶報價為3個月LIBOR+430BPS，代付銀行對我行報價為1個月LIBOR+30BPS，并展期兩次，以實現(xiàn)海外代付期限匹配，我行收益為400BPS+各月LIBOR值之差(3個月LIBOR-1個月LIBOR)。收益測算（二）——“結(jié)構(gòu)性海外代付”第一個月：3個月LIBOR為1.1844%，1個月LIBOR為0.4194%，我行收益為476.5BPS（400+118.44-41.94），實現(xiàn)海外代付收入：10000000×4.765%/12=39708.33美元；第二個月：3個月LIBOR不變?nèi)詾?.1844%，1個月LIBOR為0.4963%，我行收益為468.81BPS（400+118.44-49.63），實現(xiàn)海外代付收入：10000000×4.6881%/12=39067.50美元；第三個月：3個月LIBOR仍為1.1844%，1個月LIBOR為0.5006%，我行收益為468.38BPS（400+118.44-50.06），實現(xiàn)海外代付收入：10000000×4.6838%/12=39031.67美元。合計實現(xiàn)收益：39708.33+39067.50+39031.67=1