《金融學(xué)開題報(bào)告》

開題報(bào)告表學(xué)生姓名所屬學(xué)院專業(yè)金融學(xué)班級學(xué)號指導(dǎo)教師姓名職稱姓名職稱開題報(bào)告內(nèi)容題目（中、英文）：我國投資基金的發(fā)展現(xiàn)狀、問題及改革路徑研究Thestatusquo,problemsanddevelopmentapproachesofinvestmentfunds選題的目的和意義：我國證券投資基金行業(yè)自起步至今，得到了長足的發(fā)展，現(xiàn)已成為我國證券市場上規(guī)模最大的機(jī)構(gòu)投資者之一，并且由于證券投資基金在全球金融市場上的影響力也在不斷的上升，證券投資基金在我國市場乃至全球市場都發(fā)揮著越來越重要的作用。它的投資理念、投資策略都對證券市場產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。由于基金風(fēng)險(xiǎn)不同以及收益特征各異，給投資者帶來了更多的選擇機(jī)會，同樣也給資本市場的發(fā)展帶來了新的啟示。近年來，由于我國證券價(jià)格的波動頻率、波動速度和波動幅度都遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于國外成熟的證券市場，再加上個(gè)人對投資知識的缺乏，導(dǎo)致個(gè)人對證券市場的走勢往往把握不好，因此越來越多的個(gè)人投資者選擇投資基金，這使得人們開始更多的關(guān)注基金運(yùn)作上的風(fēng)險(xiǎn)管理。特別是當(dāng)下隨著國內(nèi)市場更加規(guī)范，市場化程度更加深入，以及市場的監(jiān)管制度更加完善、法制的更加健全，都讓現(xiàn)代的基金管理機(jī)構(gòu)在風(fēng)險(xiǎn)管理方面的環(huán)境和條件發(fā)生了變化，使其在快速發(fā)展的同時(shí)顯現(xiàn)出諸多問題。揭示證券投資基金行業(yè)所存在的問題并采取措施予以有效的解決不僅關(guān)系到該行業(yè)未來的發(fā)展，還對中國資本市場的穩(wěn)定起著至關(guān)重要的作用。因此本文通過理論分析以及案例研究，分析我國證券投資基金發(fā)展的現(xiàn)狀，并對發(fā)展中面臨的問題開展細(xì)致討論，最終找到相應(yīng)的措施和對策。研究方向、思路和重點(diǎn)：國內(nèi)證券投資基金行業(yè)得到充分發(fā)展的同時(shí)也存在著一些不可忽略的問題。尤其目前證券投資基金對我國資本市場發(fā)揮著越來越重要的作用，如果不及時(shí)解決其存在的問題，將有可能產(chǎn)生更加嚴(yán)重的影響。本文主要概述了本文的研究背景、目的、內(nèi)容及研究方法。主要概述了證券投資基金的含義、特征與作用。介紹了證券投資基金的發(fā)展歷程，同時(shí)結(jié)合文獻(xiàn)綜述闡述關(guān)于國內(nèi)證券投資基金的研究情況。主要分析了國內(nèi)證券投資基金的作用意義及所面臨的主要問題。針對我國證券投資基金行業(yè)發(fā)展中存在的問題提出對策及建議。通過對案例的分析，來探討我國國內(nèi)基金管理公司存在的問題及解決方法。通過結(jié)論再次強(qiáng)調(diào)本文的觀點(diǎn)，并同時(shí)指出了本文的局限性。本文共分為六個(gè)部分，具體內(nèi)容如下：1引言1.1研究背景1.2研究方法2證券投資基金行業(yè)概況2.1概述2.2發(fā)展歷史2.3文獻(xiàn)綜述3.我國證券投資基金作用及面臨的問題3.1證券投資基金的作用3.2證券投資基金面臨的問題4.實(shí)例分析某基金管理公司4.1案例背景4.2案例問題4.3案例分析

5.發(fā)展我國證券投資基金的對策建議5.1改善證券市場環(huán)境5.2加強(qiáng)公司內(nèi)部控制5.3健全基金監(jiān)管體系6.結(jié)論文獻(xiàn)資料（包括與本課題相關(guān)的國內(nèi)、外研究現(xiàn)狀的資料）：國外發(fā)展?fàn)顩r：證券投資基金的歷史可以追溯到19世紀(jì)的歐洲，其最初起源于英國，后來發(fā)展延續(xù)到美國，經(jīng)過幾個(gè)世紀(jì)的發(fā)展，美國的證券投資基金業(yè)已經(jīng)在該領(lǐng)域當(dāng)中處于世界頂尖水平，成為世界上基金業(yè)最發(fā)達(dá)的國家之一，實(shí)現(xiàn)了證券投資基金、銀行、保險(xiǎn)的三頭并進(jìn)。美國的證券投資基金業(yè)發(fā)展歷程大致可以分為三個(gè)階段：第一階段，1940年以前是美國證券投資基金產(chǎn)業(yè)的萌芽期，在這個(gè)時(shí)期里，美國第一個(gè)具有現(xiàn)代化證券投資基金“馬薩諸賽投資信托基金”誕生于波士頓，成立初期僅有200名投資者，總資產(chǎn)不夠40萬美元。在這個(gè)階段的證券投資基金產(chǎn)業(yè)的發(fā)展模式以封閉式為主導(dǎo)，同時(shí)制定了最初的基本法律《投資公司法》，為后來的證券投資基金行業(yè)的健康有序的發(fā)展鋪墊了良好的法律基礎(chǔ)。第二階段，1940年一1970年間為美國證券投資基金業(yè)的成長期，上個(gè)世紀(jì)五六十年代美國經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，推動了證券投資基金行業(yè)的發(fā)展，截止到1970年，市場上已經(jīng)出現(xiàn)了共同基金361只，規(guī)模達(dá)到了500億美元，而投資人數(shù)也已突破了千萬人。這個(gè)時(shí)期的證券投資基金業(yè)是以股票型基金為主的開放式基金。第三階段，1970年到目前為止是美國證券投資基金的成熟期。在這個(gè)時(shí)期里，美國證券投資基金業(yè)的品種日益豐富和不斷創(chuàng)新，同時(shí)相關(guān)法律法規(guī)得到完善，發(fā)展模式主要以成熟的公司型基金為主，證券投資基金市場的投資主體也由單一的居民轉(zhuǎn)向于養(yǎng)老金、慈善金、保險(xiǎn)等機(jī)構(gòu)投資者并重。美國的很多家庭將共同基金視為持有的重要對象，其實(shí)現(xiàn)了家庭養(yǎng)老、教育、保值、增值等不同的生活需要。國內(nèi)發(fā)展?fàn)顩r：1997年是中國證券投資基金行業(yè)發(fā)展的一個(gè)分水嶺。在《證券投資基金管理暫行辦法》出臺后，根據(jù)新的法規(guī)要求，對老基金進(jìn)行了清理規(guī)范，同時(shí)批準(zhǔn)設(shè)立了一批新基金。基金開元和基金金泰于1998年3月在國內(nèi)正式發(fā)行，其屬于封閉式基金，隨后到了2001年國內(nèi)已經(jīng)有了47只封閉式的基金，規(guī)模更是將近700億元。在1998年和1999年兩年時(shí)間，就有10家基金管理公司成立，也是國內(nèi)的首批基金管理公司。這個(gè)階段可以看作是證券基金規(guī)模的一個(gè)快速發(fā)展時(shí)期。在2001年9月，屬于我國的第一只開放式基金華安基金出現(xiàn)，引發(fā)了國內(nèi)證券投資基金另一個(gè)時(shí)期的到來。隨著2002年國安基金管理公司的成立，出現(xiàn)了國內(nèi)第一個(gè)中外合資的公司。到了2006年末，國內(nèi)一共有310只基金，超過83%的是開放式基金。開放式基金給國內(nèi)市場帶來了新鮮的活力，可以說使得國內(nèi)證券投資基金開始進(jìn)入到了一個(gè)更為廣闊的視野和空間。目前我國對證券投資基金的研究主要如下：劉超在其論文《中國證券投資基金制度環(huán)境建設(shè)研究》(2009)中，分析了當(dāng)前中國證券投資基金發(fā)展中存在的問題，并提出導(dǎo)致這些問題出現(xiàn)的原因在于制度環(huán)境建設(shè)的缺陷，針對存在的缺陷提出了相關(guān)政策建議；黃濤在《論中國證券投資基金發(fā)展與股票市場穩(wěn)定機(jī)制建設(shè)》(2009)中討論了證券投資基金具備發(fā)揮穩(wěn)定市場作用的能力，這種能力的發(fā)揮還需要具備一定的外部環(huán)境條件；鐘穎在《當(dāng)前市場環(huán)境下的證券營銷策略探討》(2010)論文中針對目前證券公司營銷管理存在的問題，分析了現(xiàn)代企業(yè)營銷管理與證券公司營銷管理的切合點(diǎn)，針對目前證券市場的環(huán)境，提出了把現(xiàn)代營銷管理理論與方法應(yīng)用到證券公司營銷管理當(dāng)中，并就如何提高證券營銷業(yè)務(wù)核心競爭力的提出可行的戰(zhàn)略思路；丁庭棟在論文《股票市場投資者情緒與證券投資基金超額收益》(2011)中將證券選擇能力與市場時(shí)機(jī)選擇能力作為控制變量，研究投資者情緒是如何影響基金超額收益水平的，結(jié)果表明，樣本基金表現(xiàn)出較強(qiáng)的證券選擇能力，基金經(jīng)理能夠發(fā)掘價(jià)值被低估的股票；牛文婕，李增智在《關(guān)于證券投資基金受托人地位的探討》(2010)中對證券投資基金中的受托人這一角色進(jìn)行探討，其中表示需要對《證券投資基金法》中的受托人重新思考和定位，通過把基金托管人作為唯一對象，同時(shí)可以考慮成立持有人委員會，以此避免持有人利益缺位情況的出現(xiàn)。進(jìn)度安排：2017.12制定畢業(yè)論文工作計(jì)劃，收集資料，確定論文選題。2018.02撰寫開題報(bào)告，組織文章框架。2018.03進(jìn)一步參考大量文獻(xiàn)并搜集相關(guān)數(shù)據(jù)，撰