貨幣和貨幣制度

貨幣和貨幣制度第1頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四第一節(jié)什么是貨幣一、貨幣的含義：西方經(jīng)濟(jì)學(xué)中的貨幣定義：在購買商品或勞務(wù)或在清償債務(wù)過程中能被普遍接受的任何物品。－－注重交換媒介功能馬克思的貨幣定義：貨幣是一個(gè)能夠充當(dāng)一般等價(jià)物的特殊商品。－－從貨幣的起源和本質(zhì)來定義（物物交換－以貨幣為媒介的商品交換）第2頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四MoneyMoneyMoneyisanassetthatisgenerallyacceptedaspaymentforgoodsandservicesorrepaymentofdebt.第3頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四什么是貨幣注：貨幣與”錢”錢－－現(xiàn)金(cash),包括現(xiàn)鈔(note)和硬幣（coin）貨幣>現(xiàn)金錢－－財(cái)富財(cái)富>貨幣貨幣是財(cái)富的持有形式之一，是一種財(cái)富錢－－收入；是一個(gè)流量，相對于一段時(shí)間而言。貨幣：是一個(gè)存量，相對于一個(gè)時(shí)間點(diǎn)而言，是在每一個(gè)時(shí)間都可以定義的量。一定數(shù)量的貨幣支持成倍的收入，該倍數(shù)的大小取決于貨幣的流通速度。

第4頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四什么是貨幣二、貨幣形式的演化從貨幣世界發(fā)展的一般進(jìn)程看，貨幣經(jīng)過了從實(shí)物貨幣－>金屬貨幣代用貨幣-->不兌現(xiàn)的信用貨幣

（１）實(shí)物貨幣實(shí)物貨幣又稱商品貨幣，其特點(diǎn)是，作為商品的價(jià)值與作為貨幣的價(jià)值是等同的如牛，羊，貂皮，象牙，石頭，貝殼，絲綢等第5頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四斐濟(jì)：鯨魚的牙法國：動(dòng)物的皮革Yap島：石頭美洲殖民地：煙草、威士忌酒第6頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四（２）金屬貨幣：形狀從天然的塊狀－>加工的鑄幣，，價(jià)值在鑄幣階段，從足值鑄幣－>不足值鑄幣（劣幣），幣材從賤金屬（鐵和銅）－>貴金屬（金和銀）劣幣的被接受與這一趨勢的極限金銀天然是貨幣：金銀作為貨幣的優(yōu)越性

a易標(biāo)準(zhǔn)化，b易分割，c易攜帶，

d易保存，e稀缺性第7頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四（3）代用貨幣(可兌換銀行券)優(yōu)點(diǎn)：易攜帶和保管、成本低缺點(diǎn):供給缺乏彈性第8頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四4）信用貨幣階段

以信用作為保證，通過信用程序發(fā)行和創(chuàng)造的貨幣，包括流通中貨幣和銀行存款．（不兌換的信用貨幣）第9頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四特點(diǎn)：（１）信用貨幣割斷了與金屬貨幣的聯(lián)系（２）通過信貸程序發(fā)行與流通：（３）經(jīng)濟(jì)發(fā)行；（４）是一種債務(wù)憑證，是國家或中央銀行對大眾的負(fù)債，因此其基本保證是政府或銀行的信譽(yù)第10頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四考慮以下問題，（1）A向銀行存入100元，銀行貸出其中的90元（?）,貸款對象為B，B將這90元暫以銀行存款形式保留（2）泰國金融危機(jī)時(shí)，本國居民紛紛拋售泰銖而購入美元（3）當(dāng)買方付清了賒購的貨款，賣方收到了現(xiàn)金，是否意味著賣方實(shí)現(xiàn)了所有的債權(quán)（4）人行所持有的2萬多億美元外匯儲(chǔ)備，是否為我國的對外資產(chǎn)？第11頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四優(yōu)點(diǎn)：貨幣供給有彈性缺點(diǎn)：非經(jīng)濟(jì)發(fā)行、通貨膨脹等第12頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四三、現(xiàn)代社會(huì)中的支付方式：1、現(xiàn)金支付：缺點(diǎn)：2、支票（見票即付的債務(wù)憑證）：（注：真正包括在貨幣定義中的是個(gè)人或單位在其支票帳戶上的存款余額，而非支票本身）缺點(diǎn)：第13頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四3、電子貨幣定義：儲(chǔ)值、保存在物理介質(zhì)（硬件或卡介質(zhì)）中可以用來支付的價(jià)值（如智能卡，信用卡）和預(yù)付支付機(jī)制以及在特定軟件或網(wǎng)絡(luò)中的一組可以傳輸并可以用于支付的電子數(shù)據(jù)（通常被稱為數(shù)字現(xiàn)金，由一組組的二進(jìn)制數(shù)字與簽名構(gòu)成，可以直接在網(wǎng)上行使支付職能第14頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四其他介紹：通常由商行等金融機(jī)構(gòu)，或非金融機(jī)構(gòu)自行發(fā)行其實(shí)質(zhì)是代表一定商品價(jià)值的數(shù)字符號，存儲(chǔ)于帶微處理器的儲(chǔ)蓄卡或計(jì)算機(jī)存儲(chǔ)器上的一筆貨幣余額用于三類用途：A金融電子數(shù)據(jù)交換（如我國的全國電子聯(lián)行系統(tǒng)，CHIPS---clearinghouseautomatedpaymentssystem,清算銀行間支付系統(tǒng)）B零售支付（信用卡、借記卡）C電子商務(wù)服務(wù)第15頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四四、貨幣的職能：1、交易媒介與貨幣需求:

流通中需要多少貨幣取決于3個(gè)要素:價(jià)格(P)、待出售的商品數(shù)量(Q)、貨幣流通速度(V).如：在金屬貨幣制度下:M=PQ/V2、價(jià)值尺度：記賬單位，即unitofaccount。第16頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四3、價(jià)值貯藏：是一種財(cái)富的持有形式。優(yōu)點(diǎn)：有極高的流動(dòng)性（所謂流動(dòng)性是指金融資產(chǎn)在不損失價(jià)值或損失很少的情況下變現(xiàn)的能力．，即資產(chǎn)變現(xiàn)的難易程度）現(xiàn)代貨幣意義的延伸:近似貨幣或準(zhǔn)貨幣的問題缺點(diǎn)：貨幣無收益，名義收益率（為0；實(shí)際收益率可能為負(fù)第17頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四4.支付手段職能貨幣在償還債務(wù)或作單方面支付時(shí)發(fā)揮支付手段職能。第18頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四五、貨幣層次的劃分：1、一般劃分：M１＝現(xiàn)金＋支票存款（可轉(zhuǎn)賬存款，又稱活期存款，包括轉(zhuǎn)賬信用卡的存款）M１是狹義貨幣，基本反映了社會(huì)的直接購買支付能力，能對商品市場造成直接壓力。M2＝M１＋儲(chǔ)蓄存款＋定期存款——廣義貨幣（儲(chǔ)蓄存款不可開支票，不能作為支付手段，但可隨時(shí)提取，所以構(gòu)成潛在購買力）第19頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四2、中國：M0＝流通現(xiàn)金狹義貨幣供給量M１＝可開支票的存款+M0廣義貨幣供給量M2＝城鄉(xiāng)居民儲(chǔ)蓄存款+企業(yè)存款中具有定期性質(zhì)的存款+信托類存款+其他存款+M１M3＝M2+金融債券+商業(yè)票據(jù)+大額可轉(zhuǎn)讓定期存單3、美國：M1,M2,M3,L（P279－281）第20頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四1994-2002年中國各層次貨幣供給統(tǒng)計(jì)

單位:億元

第21頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四第二節(jié)貨幣制度(國家)貨幣制度一個(gè)國家以法律形式確定的該國貨幣流通的結(jié)構(gòu)、體系與組織形式

國際貨幣制度:區(qū)域性貨幣制度第22頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四一、貨幣制度主要由哪些內(nèi)容構(gòu)成？1.確定貨幣材料；本位貨幣的材料是什么，就稱該貨幣制度為什么本位（standard）2.規(guī)定貨幣單位（名稱、值）

本位貨幣的最小單位為基本貨幣單位3.規(guī)定流通中的貨幣種類（主幣、輔幣及其規(guī)格）；4.規(guī)定貨幣的法定支付償還能力（有限或無限法償）；第23頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四5.規(guī)定貨幣鑄造或發(fā)行的權(quán)限與流通程序；6.規(guī)定貨幣發(fā)行的準(zhǔn)備制度。紙幣的發(fā)行準(zhǔn)備制度：（1）以黃金或外匯作準(zhǔn)備的發(fā)行（2）無準(zhǔn)備發(fā)行7.貨幣的對外關(guān)系：能否自由兌換，匯率如何確定等。第24頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四幾個(gè)相關(guān)概念主幣：即本位幣,是一個(gè)國家(地區(qū))流通中標(biāo)準(zhǔn)的基本通貨,也是法定的價(jià)格標(biāo)準(zhǔn).主幣為無限法償貨幣無限法償：國家在法律上賦予其強(qiáng)制流通能力的貨幣,當(dāng)用它來支付或償還債務(wù)時(shí),不得拒收輔幣：本位幣貨幣單位以下的小面額貨幣,是本位幣的等份。輔幣為有限法償貨幣。有限法償：法律規(guī)定某種貨幣只有有限的支付能力,若一次性支付時(shí)超出規(guī)定的限額,對方有權(quán)拒收第25頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四金屬貨幣的鑄造(coinage)：（1）自由鑄造：自發(fā)調(diào)節(jié)（2）壟斷鑄造：鑄幣權(quán)由國家壟斷。此時(shí)有不足值貨幣，即名義價(jià)值〉實(shí)際價(jià)值金準(zhǔn)備制度：．外匯準(zhǔn)備制度：第26頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四二、國家貨幣制度是怎樣演變的？

16世紀(jì)以后國家貨幣制度的主要類型

復(fù)本位制—金銀復(fù)本位制金屬貨幣制度銀本位制貨幣單本位制金鑄幣本位制制度金本位制金塊本位制金匯兌本位制信用貨幣制度——不兌現(xiàn)的信用貨幣第27頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四近代以來國家貨幣制度大致經(jīng)歷了從銀本位制度→金銀復(fù)本位制度→金本位制度→不兌現(xiàn)的信用貨幣制度的演變過程。1、銀本位：中世紀(jì)（西羅馬帝國滅亡——文藝復(fù)興），以白銀作為標(biāo)準(zhǔn)幣材。白銀適應(yīng)了當(dāng)時(shí)小額交易的需要。單本位（monometallism）最初為銀本位2、金銀復(fù)本位(bimetallism)：：（16C——18C）金銀復(fù)本位有三種類型：1）平行本位即金銀幣平等，同時(shí)都是本位幣，都可以自由鑄造和熔化，自由地輸出入國境，金銀幣的交易比率由市場決定，國家沒有法律規(guī)定。第28頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四2）雙本位金銀幣價(jià)格比例由法律強(qiáng)制固定下來。問題：格雷欣（英國財(cái)務(wù)大臣）提出“劣幣驅(qū)逐良幣”規(guī)律，又稱格雷欣法則（Gresham’law）——在法律上低估的貨幣（即市場價(jià)值大于法定價(jià)值的貨幣，即良幣），必然被人們收藏，熔化或輸出國外；而法律上高估的貨幣（法定價(jià)值大于實(shí)際市場價(jià)值的貨幣，即劣幣）會(huì)獨(dú)占市場。3）跛行本位（crippledstandard）：金幣和銀幣都為本位貨幣，且保持固定比價(jià)，但是金幣可以自由鑄造，銀幣不可自由鑄造，且銀幣不具有無限法償能力，實(shí)際上已淪為輔幣。是向金本位的一種過渡形式。第29頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四3、金本位制：

1816年英國最先宣布，在1821年正式開始，黃金時(shí)代為1821—1914年，1880年普遍確立。出現(xiàn)過三種形式：1）金鑄幣本位（goldcoinstandard,或稱古典金本位、金幣本位）：是純粹金本位，有三大特點(diǎn)（1880－1914）自由鑄造；自由兌換；自由輸出入國境。2）金塊本位(goldbullionstandard)：金幣不再流通，黃金和紙幣不再自由兌換（例如，要達(dá)到一定的限額才能兌換），兩次世界大戰(zhàn)之間的英國和法國實(shí)行過這種金本位。第30頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四3）金匯兌本位

(goldexchangestandard）不鑄造金幣，市場上也不金幣，不可兌換為黃金，但本幣可以以固定匯率兌換成某一實(shí)行金幣或金塊本位的國家的貨幣，并在該國兌換黃金。紙幣與黃金之間的關(guān)系進(jìn)一步弱化在兩次世界大戰(zhàn)之間，除美國（金本位）和英、法國（金塊本位）之外的大部分資本主義國家都實(shí)行金匯兌本位；二戰(zhàn)之后的布雷頓森林體系也可以看作是一種特殊的金匯兌本位。第31頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四4、不兌換紙幣本位：基本特征是：1）紙幣由國家壟斷發(fā)行，(主幣)具有無限法償能力；

2）紙幣不代表任何金屬貨幣，不能以固定比例兌換黃金等貴重金屬。第32頁，共35頁，2023年，2月20日，星期四三、我國貨