畢業(yè)論文-于基利益相關者的企業(yè)績效評價研究本科生

哈爾濱工業(yè)大學工學碩士學位論文-PAGEII-管理學碩士學位論文基于利益相關者的企業(yè)績效評價研究申請學位級別：管理學碩士學科、專業(yè)：會計學所在單位：經(jīng)濟學院授予學位單位：哈爾濱理工大學ClassifiedIndex:F276.44DissertationfortheMasterDegreeinManagementTheStudyonEnterprisePerformanceEvaluationBasedonStakeholderCandidate：YueYeSupervisor：LiuPingAcademicDegreeAppliedfor：MasterofManagementSpecialty：AccountingDateofOralExamination：March,2012University：HarbinUniversityofScienceandTechnology哈爾濱理工大學碩士學位論文原創(chuàng)性聲明本人鄭重聲明：此處所提交的碩士學位論文《基于利益相關者的企業(yè)績效評價研究》，是本人在導師指導下，在哈爾濱理工大學攻讀碩士學位期間獨立進行研究工作所取得的成果。據(jù)本人所知，論文中除已注明部分外不包含他人已發(fā)表或撰寫過的研究成果。對本文研究工作做出貢獻的個人和集體，均已在文中以明確方式注明。本聲明的法律結(jié)果將完全由本人承擔。作者簽名：日期：年月日哈爾濱理工大學碩士學位論文使用授權書《基于利益相關者的企業(yè)績效評價研究》系本人在哈爾濱理工大學攻讀碩士學位期間在導師指導下完成的碩士學位論文。本論文的研究成果歸哈爾濱理工大學所有，本論文的研究內(nèi)容不得以其它單位的名義發(fā)表。本人完全了解哈爾濱理工大學關于保存、使用學位論文的規(guī)定，同意學校保留并向有關部門提交論文和電子版本，允許論文被查閱和借閱。本人授權哈爾濱理工大學可以采用影印、縮印或其他復制手段保存論文，可以公布論文的全部或部分內(nèi)容。本學位論文屬于保密√，在年解密后適用授權書。不保密。（請在以上相應方框內(nèi)打√）作者簽名：日期：年月日導師簽名：日期：年月日哈爾濱理工大學管理學碩士學位論文II-基于利益相關者的企業(yè)績效評價研究摘要隨著知識經(jīng)濟的迅猛發(fā)展，企業(yè)已經(jīng)由傳統(tǒng)的單邊治理模式逐漸轉(zhuǎn)變?yōu)槎噙吂餐卫砟Ｊ剑雌髽I(yè)更多體現(xiàn)的是股東、債權人、員工、顧客、政府等眾多利益相關者的整體有機組合。由于各利益相關者的出發(fā)點不同，存在不同的利益需求，所以在對企業(yè)進行綜合評價時，股東利益已經(jīng)不再是評價的唯一重點。企業(yè)要為包括股東在內(nèi)的更多利益相關者服務，只有實現(xiàn)了各利益相關者利益需求的均衡，各相關者才能持續(xù)參與配合，企業(yè)也才能更加繁榮的發(fā)展。所以，構(gòu)建一套基于利益相關者角度的績效評價系統(tǒng)，顯得十分必要，也更加符合企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的要求。本文以企業(yè)價值最大化為總體目標，以利益相關者理論作為指導思想，在參考了國內(nèi)外眾多相關文獻的基礎之上，總結(jié)了現(xiàn)有績效評價模式的優(yōu)點和不足，并以其作為參考依據(jù)，提出了基于利益相關者的企業(yè)績效評價指標體系。同時，依據(jù)模糊綜合評價法對該指標體系進行了評價模型的設計，并以具體制造業(yè)企業(yè)為例，對該指標體系和評價模型進行了應用。根據(jù)實證應用結(jié)果，提出了提升企業(yè)績效的策略。關鍵詞利益相關者；績效評價；模糊評價

TheStudyonEnterprisePerformanceEvaluationBasedonStakeholderAbstractWiththerapiddevelopmentofknowledgeeconomy,enterprisehasfromthetraditionalunilateralgovernancemodegraduallyintomultilateralcommongovernancemode.Thatistosay,theenterprisemorereflectstheshareholder,creditor,employees,customers,governmentandmanyotherstakeholdersoftheorganiccombinationofthewhole.Becauseofallthestakeholdersofthedifferentstartingpointanddifferentinterestsdemand,soinanenterprisecomprehensiveevaluation,theshareholders'interestsisnolongertheonlykeyevaluation.Enterprisemustofserviceformorestakeholders,includingshareholders.Onlyrealizethestakeholdersoftheequilibriuminterestdemand,thestakeholderscancontinuetoparticipateincoordination,enterprisecanalsomoreprosperousdevelopment.So,constructasetofstakeholdersbasedonpointoftheperformanceevaluationsystemisverynecessary,andalsomoreinlinewiththeenterprisetherequirementofsustainabledevelopment.Thispaperwiththemaximizationofenterprisevaluefortheoverallgoal,withthestakeholdertheoryastheguidingideology,inthebasisofmanyrelatedliteratureathomeandabroad,summarizestheexistingperformanceevaluationmodelofadvantagesanddisadvantages,andwithitsasreferences,putforwardtheenterpriseperformanceevaluationindexsystembasedonthestakeholder.Atthesametime,designanindexsystemmodelbasedonthefuzzycomprehensiveevaluationmethod.Andwithspecificmanufacturingenterpriseasanexample,applicationoftheindexsystemandmodel.Accordingtotheempiricalresultsputforwardthestrategyofpromotingenterpriseperformance.Keywordsstakeholder,performanceevaluation,fuzzyevaluation目錄摘要 IAbstract II第1章緒論 11.1研究背景 11.2研究目的及意義 11.2.1研究目的 11.2.2研究意義 21.3國內(nèi)外研究現(xiàn)狀分析 21.3.1國外研究現(xiàn)狀分析 21.3.2國內(nèi)研究現(xiàn)狀分析 41.4研究內(nèi)容和研究方法 51.4.1研究內(nèi)容 51.4.2研究方法 51.4.3技術路線 6第2章利益相關者與企業(yè)績效的關系分析 72.1利益相關者分類及其目標分析 72.1.1利益相關者的分類 72.1.2企業(yè)利益相關者的目標分析 92.2利益相關者與企業(yè)績效的關系程度分析 112.2.1相關者與企業(yè)績效關系的研究現(xiàn)狀 112.2.2關系程度的面板數(shù)據(jù)模型分析 122.2.3關系程度對利益相關者的影響力分析 132.3本章小節(jié) 14第3章基于利益相關者的績效評價指標體系設計 153.1現(xiàn)行企業(yè)績效評價體系及其存在問題分析 153.1.1現(xiàn)行企業(yè)績效評價體系 153.1.2現(xiàn)行體系存在的問題 163.2基于利益相關者的企業(yè)績效評價體系的框架設計 163.2.1指標體系構(gòu)建的目的 163.2.2指標體系設計的思路 173.2.3指標體系建立的原則 183.3基于利益相關者的企業(yè)績效評價指標體系 193.3.1財務維度指標 203.3.2顧客維度指標 213.3.3內(nèi)部管理維度指標 213.3.4外部效率維度指標 213.3.5社會維度指標 223.4本章小結(jié) 22第4章基于利益相關者的企業(yè)績效評價模型的構(gòu)建 234.1績效評價方法的選擇 234.1.1現(xiàn)有績效評價方法分析 234.1.2模糊綜合評價法在利益相關者業(yè)績評價中的適應性 244.2相關者視角下企業(yè)績效的模糊評價模型的構(gòu)建 244.2.1評價因素及評價等級的建立 244.2.2指標權重的確定 264.2.3模糊綜合評價 284.3本章小結(jié) 29第5章實證分析 305.1SMC公司簡介 305.2SMC公司績效評價 315.2.1績效評價過程 315.2.2績效評價結(jié)果 345.3提升企業(yè)績效的改進措施 355.3.1建立股東與企業(yè)的密切依存關系 355.3.2通過激勵發(fā)掘員工潛能 355.3.3維持良好的顧客關系 365.4本章小結(jié) 38結(jié)論 39參考文獻 40攻讀碩士學位期間所發(fā)表的學術論文 44致謝 45--緒論研究背景近年來，科學技術的發(fā)展加劇了企業(yè)間的資本流動和相互競爭。全球的經(jīng)濟化、經(jīng)濟的知識化，使得人力資源、創(chuàng)新產(chǎn)品日益突出，新產(chǎn)品生產(chǎn)周期急劇縮短，所有權和經(jīng)營權迅速分化，各方需求急速變化。這些變化使得企業(yè)的經(jīng)營環(huán)境發(fā)生了前所未有的巨大改變。同時，隨著全球環(huán)境保護意識的不斷增強，企業(yè)肩負的社會責任也變得越來越深刻。為了適應這種宏觀環(huán)境的發(fā)展趨勢，企業(yè)必須加強經(jīng)營活動的全面管理，并適時的進行業(yè)務流程的改造，和管理模式的變革和創(chuàng)新。企業(yè)各方面經(jīng)營活動的參與者不斷增加，傳統(tǒng)的只強調(diào)股東利益的模式已經(jīng)不能適應時代發(fā)展的要求，股東不再是企業(yè)唯一的所有者，企業(yè)的經(jīng)營管理越來越多的依賴于各利益相關者間的協(xié)調(diào)配合。利益相關者參與到企業(yè)進行共同治理是一種必然的發(fā)展趨勢，所以企業(yè)要進行上述的改變和創(chuàng)新，就必須要考慮這種必然趨勢的存在，從根本上改變同股東、員工、政府、環(huán)境等各利益相關者之間的關系。企業(yè)在變革創(chuàng)新后，就要對其成果進行評價。那么，如何對現(xiàn)代企業(yè)的這種多邊合作關系去進行績效評價，就成為了企業(yè)必須思考的問題。只有評價方法的合理正確，企業(yè)才能找到正確的發(fā)展方向，才能更加持續(xù)穩(wěn)步的前進。本文的研究正是在上述背景之下，立足于利益相關者角度對企業(yè)的績效評價體系進行研究。提出了一套基于利益相關者角度的績效評價指標體系和評價模型。研究目的及意義研究目的本文將財務、員工、內(nèi)部管理、外部效率、社會資源納入到企業(yè)績效評價系統(tǒng)中，目的在于研究一套可供企業(yè)使用的績效評價系統(tǒng)，使企業(yè)可以更加全面、客觀、準確的對其經(jīng)營活動進行績效評價。這對于實現(xiàn)企業(yè)的長期可持續(xù)發(fā)展具有一定的必要性和緊迫性。研究意義（1）為企業(yè)正確的進行績效評價活動提供理論依據(jù)?，F(xiàn)代企業(yè)面臨著經(jīng)濟全球化和技術高速發(fā)展的較大挑戰(zhàn)，越來越多的利益相關者參與到了企業(yè)的經(jīng)營管理活動中。企業(yè)不再是傳統(tǒng)的為單一的利益相關者服務，企業(yè)的績效評價主體也不再是某個單一的信息使用者，績效評價信息要盡量反映出不同利益相關者的需求。為此，本文將利益相關者理論融合到企業(yè)績效評價系統(tǒng)中，力求為企業(yè)正確的進行評價提供一定依據(jù)。（2）構(gòu)建了一個更加科學、合理、全面的企業(yè)績效評價體系。本文站在全面戰(zhàn)略管理的高度，分析了利益相關者與企業(yè)績效之間的關系，并從五個宏觀角度和各利益相關者的微觀角度建立了績效評價體系，實現(xiàn)了財務指標和非財務指標、定量指標和定性指標的結(jié)合。為企業(yè)構(gòu)建出了更加科學合理的指標體系。（3）促進了企業(yè)、經(jīng)濟、生態(tài)環(huán)境的協(xié)調(diào)可持續(xù)發(fā)展。隨著人們對環(huán)保意識的加強，生態(tài)環(huán)境的保護逐漸提上了各企業(yè)的發(fā)展日程。企業(yè)要想持續(xù)發(fā)展就必須對環(huán)境績效加以重視。本文在兼顧股東、員工、債權人、政府等多方面利益相關者的同時，加入了環(huán)境方面的績效評價，構(gòu)建了一個能夠全面促進企業(yè)與社會經(jīng)濟、生態(tài)環(huán)境共同協(xié)調(diào)發(fā)展的評價體系。國內(nèi)外研究現(xiàn)狀分析國外研究現(xiàn)狀分析1950年，美國的PeterDrucker(彼得德魯克)提出了包括市場地位、財務資源和實物、創(chuàng)新、獲利能力、生產(chǎn)率等八項指標的企業(yè)績效評價體系，同時指出企業(yè)的主要目標是利潤最大化。同期，美國的杰克遜·馬丁德爾(JacksonMartindell)也提出了包括財務政策、生產(chǎn)效率等指標的一套較為全面的企業(yè)管理評價指標體系。[1]1990年，凱文·克羅斯(KelvinCross)和理查德·林奇(RichardLynch)提出了將企業(yè)戰(zhàn)略目標與企業(yè)績效評價相結(jié)合的業(yè)績金字塔評價方法。該方法共分為五個層級，其中企業(yè)的戰(zhàn)略目標位于金字塔的最高層，使得企業(yè)的戰(zhàn)略思想通過金字塔頂部逐級向下傳遞至最底層，并最終將效率指標反饋給企業(yè)的最高層，滿足了戰(zhàn)略管理的要求。[2]1991年，美國思騰思特咨詢公司(SternStawart&Co.)提出了EVA（經(jīng)濟增加值）績效評價方法，EVA指標表示的是企業(yè)的資本收益與其資本成本之間的差額。EVA指標更加真實的反映出了企業(yè)的經(jīng)營績效，是企業(yè)績效度量的有效指標，同時也是一種激勵機制，在當時得到了許多公司的應用。[3]1992年，RobertKaplan(卡普蘭)提出了平衡計分卡評價方法，該方法的指標主要來源于企業(yè)的競爭需求和戰(zhàn)略管理目標。主要從財務方面、顧客方面、內(nèi)部流程方面、學習和發(fā)展四個方面來綜合評價企業(yè)的績效。該方法涵蓋了企業(yè)的財務指標和非財務指標，達到了全面評價企業(yè)績效的目的。[4]1993年，F(xiàn)itzgeald提出了包括分析財務角度、資源利用角度、革新角度、競爭角度、服務質(zhì)量角度、靈活性角度這六個角度的多方面分析方法來評價企業(yè)績效。[5]同年，Biddle通過對1983-1993年1000家上市公司的相關數(shù)據(jù)進行研究后發(fā)現(xiàn)EVA指標并沒有比現(xiàn)金流量、剩余收益、盈余收益三個指標體現(xiàn)出更多的價值。[6]1994年，ChrislopherMeyer針對傳統(tǒng)評價體系進行修改，提出了考核團隊績效的指標體系，并為各管理部門設計了相應的指標，這樣的評價方法更有助于團隊的成功。[7]1997年，Markides,WilliamsonBamey,Teece提出了戰(zhàn)略指數(shù)評價法，該方法提出在進行績效評價時應注意對戰(zhàn)略資產(chǎn)的評價，同時將核心能力也納入到了企業(yè)績效評價的范圍中。[8]同年，TomCopelandTimKller(麥肯錫公司),基于價值的管理思想，提出了運用折現(xiàn)現(xiàn)金流的方法來評價公司價值，同時價值評估也作為改善企業(yè)業(yè)務決策和戰(zhàn)略績效的一種手段。[9]同年，Jeffrey，提出了修正的EVA評價指標用來評價企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績。他指出企業(yè)績效評價應該以資產(chǎn)市場價值為基礎，而不是以其經(jīng)濟價值為基礎。企業(yè)真正為投資者創(chuàng)造的利潤必須超過其期初資本市場價值計算的資本成本。[10]1998年，SoumitraDutta,Jean-FrancoisManzoni,通過對企業(yè)進行多層面的重新思考和革新之后將企業(yè)企業(yè)績效評價分為文化和員工、過程、結(jié)構(gòu)和系統(tǒng)、技術四個方面進行評價。[11]1999年，由美國、英國、加拿大、澳大利亞等國共同提出了財務業(yè)績表的績效評價方法，該方法指出企業(yè)業(yè)績應該分為理財收益、經(jīng)營收益、其他收益三個部分來進行評價。[12]2000年，Mark.B,SusanG.W,采用RPM相對績效管理的方法，提出企業(yè)績效的評價應該建立在與企業(yè)主要競爭者的基礎上，進而來評價企業(yè)的相對績效。[13]2002年，瑞典的FredrikWeissenrieder提出，采用CVA和EVA相結(jié)合的方法，現(xiàn)金增加值CVA將NPV計算周期化，EVA對會計體系調(diào)整達164頁，CVA調(diào)整只2-8項更合適VBM過程要求的信息質(zhì)量。[14]2004年，J．H．Ahna,G.Chang采用KP績效評價方法，將過程和產(chǎn)品兩項內(nèi)容作為中介測度知識指標來評價對企業(yè)績效的貢獻。國內(nèi)研究現(xiàn)狀分析王雷于2000年針對上市公司，設計了包括成本角度、資產(chǎn)收益角度、盈利角度、利潤角度、社會貢獻角度5個角度的16個具體財務指標，并采用層次分析的方法提出了多種因素的評價模型。[15]王澤霞于2001年重點強調(diào)了非財務指標的重要性，提出了將非財務指標轉(zhuǎn)化為定量指標的方法。并同時針對非財務指標的轉(zhuǎn)化提出了模糊評價模型，使整個評價系統(tǒng)更加合理化。[16]馮福根于2002年考慮到，企業(yè)是由多個擁有不同需求和目的的利益相關者組成的，要評價企業(yè)的績效就要綜合考慮到多個角度的利益相關者?；诖颂岢隽艘惶纵^全面的指標體系。[17]賈研研于2004年將環(huán)境因素引入到企業(yè)績效評價體系中，從環(huán)境過程、質(zhì)量、技術三個角度建立了相應的評價指標。[18]同年，李健提出了循環(huán)經(jīng)濟的概念，并以此作為出發(fā)點，設計了相應的指標體系和評價模型。[19]李維安于2005年將利益相關者引入到上市公司的績效評價體系中，設計了三個利益相關者考核指標，通過實證分析得出，我國對于利益相關者參與公司治理這一問題并未引起足夠的重視。他認為要想改善上市公司的績效，必須對利益相關者參與治理給予更多的關注。[20]張鳳香于2006年對100家上市公司進行了利益相關者治理分析，得出了與李維安基本相同的結(jié)論，并同時得出，股東性質(zhì)和行業(yè)種類可能是影響利益相關者治理程度的重要因素。[21]同年，史曉燕基于2004年李健關于循環(huán)經(jīng)濟的研究，嘗試采用層次評價法對企業(yè)績效進行了評價。[22]鄧俏莉于2006年提出，隨著經(jīng)濟的發(fā)展，員工在企業(yè)管理中占據(jù)了越來越重要的地位。員工作為企業(yè)的重要利益相關者，企業(yè)應該增加對員工績效的考核指標，才能更加全面的對企業(yè)績效進行評價。[23]趙玲玲于2007年對國有企業(yè)的績效評價方法進行了分析，提出應該將國外的績效評價理念融入到具體的企業(yè)文化中，而不僅僅是單純的理論學習。同時指出，應借鑒國外的優(yōu)秀管理模式，將績效評價轉(zhuǎn)向多元化發(fā)展。[24]朱振光于2008年將戰(zhàn)略管理理論納入到企業(yè)的績效評價中，指出企業(yè)績效評價應該考慮以戰(zhàn)略管理作為總的指導思想，考慮更多的利益相關者、注重定量指標和定性指標的結(jié)合，以及企業(yè)應當更加注重戰(zhàn)略管理的發(fā)展。[25]李春洪于2010年對我國現(xiàn)行的企業(yè)績效評價體系進行了探析，將我國現(xiàn)有的績效評價體系分為分為橫四縱三的多維度結(jié)構(gòu)。[26]同時，鄭麗偉也于2010年借鑒了國外的先進績效評價模式，改進了我國現(xiàn)有評價方法提出了改進建議，主要包括：提出了企業(yè)創(chuàng)新研發(fā)能力的評價指標；擴大了非財務指標的比例；根據(jù)不同的行業(yè)性質(zhì)分別設計了相應的評價指標。[27]研究內(nèi)容和研究方法研究內(nèi)容（1）介紹了基于利益相關者理論的企業(yè)績效評價研究的目的及意義，查閱了國內(nèi)外的相關文獻，對基于利益相關者的企業(yè)績效評價研究的國內(nèi)外現(xiàn)狀進行了分析。（2）確定了企業(yè)利益相關者所包含的范圍，并對各利益相關者的目標進行了分析。通過實證分析的方法說明了企業(yè)利益相關者確實對企業(yè)績效存在影響，即存在顯著的相關性。同時也對各利益相關者的相關性進行了排序。（3）分析了傳統(tǒng)績效評價指標體系存在的問題，建立了基于利益相關者的企業(yè)績效評價的指標體系，分析各指標的內(nèi)涵，并給出測算方法。（4）分析模糊綜合評價方法的優(yōu)勢及評價步驟，構(gòu)建基于利益相關者的績效評價模型。（5）選取典型企業(yè)進行實證研究，通過對評價結(jié)果的分析，提出提升績效的策略。研究方法(1)規(guī)范研究的方法，綜合運用會計學、管理學、統(tǒng)計學等多學科的知識，以增強整體指標體系的科學性和實用價值。。(2)系統(tǒng)分析的方法，建立績效評價指標體系，從宏觀和微觀角度系統(tǒng)分析指標體系各指標的內(nèi)涵與測算方法。(3)定量與定性相結(jié)合的方法，引進模糊評價理論模型，采用定性與定量相結(jié)合的方法對基于利益相關者的企業(yè)績效進行評價。(4)實證研究的方法，選取典型企業(yè)進行實證研究，通過評價結(jié)果有針對性地提出改進績效的策略。技術路線本文的技術路線如圖1-1。國內(nèi)外研究現(xiàn)狀國內(nèi)外研究現(xiàn)狀相關者與企業(yè)績效關系分析相關者分類及其目標分析相關者與企業(yè)績效關系程度基于利益相關者的企業(yè)績效評價指標的建立現(xiàn)行評價體系及其存在問題體系設計框架建立五維體系評價模型的構(gòu)建現(xiàn)行績效評價方法分析模糊評價步驟基于利益相關者的企業(yè)績效評價研究實證應用圖1-1技術路線Figure1-1Techniqueline利益相關者與企業(yè)績效的關系分析利益相關者分類及其目標分析在當今的商業(yè)環(huán)境中，企業(yè)的利益相關者包括眾多的個體或是群體。從企業(yè)的角度講，某些個體或者某些團體對企業(yè)的經(jīng)營管理擁有法定的權利或利益需求，其中表現(xiàn)最為明顯的是股東、員工、顧客等方面。但從社會的多元化角度來講，利益相關者的范圍就遠不止這些，還應該包括其他相關群體，比如：政府、社會公眾、生態(tài)環(huán)境等方面。下文介紹了利益相關者的概念及其有關分類，為后文企業(yè)和利益相關者的關系研究提供了理論基礎。書（6）利益相關者的分類1.利益相關者概念（理論）自從利益相關者的概念被提出后，國內(nèi)外學者就對其進行了很多深入的研究。但最終對于利益相關者的概念，學術界一直未曾得到一個一致認可的界定。在這些研究中，具有代表性的主要有以下幾種：斯坦福研究院1963年提出：“能夠?qū)ζ髽I(yè)提供生存支持的利益群體即為企業(yè)的利益相關者?！备ダ锫?984年在其書中定義為：“任何能夠?qū)ζ髽I(yè)的利益目標實現(xiàn)過程產(chǎn)生影響的群體或者個人即為利益相關者?！笨死松?994提出：“其在企業(yè)中投入了財務資本、人力資本、實物資本或者其他一些有價值的資本，并因此而承擔了某些風險的群體即為利益相關者?！睆纳厦娴亩x中我們可以看出，以上這些定義都是不夠全面的，因為它們都只發(fā)掘了利益相關者對企業(yè)影響的眾多方面中的一個方面，這些方面對于企業(yè)的影響也只能是很小的一部分。綜合了上述界定，我國學者賈生華提出“利益相關者是這樣一個群體，它對企業(yè)既投入了一定的專用性的投資，同時又承擔了相應的風險，它可以受到企業(yè)目標實現(xiàn)過程的影響或者它的活動可以改變或影響企業(yè)的目標?！本C合了上述的觀點看來，這樣的定義應該是相對較為全面且合理的。[28]馮俊華，張龍．利益相關者理論的發(fā)展與評述[J]．科學咨詢，2009(8)：13-14．2.利益相關者的分類伴隨著利益相關者概念的不斷深入研究，企業(yè)普遍認識到了利益相關者對于企業(yè)生存的必要性和企業(yè)發(fā)展的重要性。但由于企業(yè)的利益相關者眾多，企業(yè)不可能把所有的利益相關者都納入到企業(yè)的經(jīng)營管理之內(nèi)，所以與利益相關者有關的各種分類研究就應運而生了。國內(nèi)外的學者對于利益相關者分類的研究都有所涉及，為了便于研究本文將其中具有代表性的分類進行了歸納，國外學者的分類如表2-1所示：表2-1國外利益相關者分類Table2-1Foreignstakeholdersclassification方法分類者分類依據(jù)類別具體范圍多錐細分法弗里曼擁有資源的屬性所有權性股東、經(jīng)理人員經(jīng)濟性員工、債權人、雇員、消費者、供應商、競爭者、社區(qū)社會性政府、媒體弗雷德里克對企業(yè)的影響方式直接股東、員工、債權人、供應商、供應商、消費商、競爭者間接政府、社會團體、媒體、一般公眾克拉克遜與企業(yè)合同關系的存在公眾類消費者、政府、壓力集團、媒體、社區(qū)契約類股東、雇員、顧客、分銷商、供應商、貸款人威勒社會關系的具備性主要社會型股東、員工、債權人主要非社會型自然環(huán)境次要社會型政府、社會團體、競爭對手次要非社會型環(huán)境壓力集團、動物利益集團米切爾細分法米切爾必備屬性和分值大小預期型投資者、雇員、政府潛在型環(huán)境、媒體、社會組織確定型股東、雇員、顧客[29]謝霓泓．利益相關者研究的回顧與思考[J]．會計之友，2009(4)：88-89．[30]孫曉．利益相關者理論綜述[J]．經(jīng)濟研究導刊，2009(2)：10-11．國內(nèi)學者對于利益相關者分類的研究如表2-2所示：表2-2國內(nèi)利益相關者分類Table2-2Domesticstakeholdersclassification分類者分類依據(jù)類別具體范圍萬建華契約的正式性一級股東、員工、政府、供應商、顧客二級社會公眾、環(huán)境、消費者、社區(qū)李心合潛在威脅性合作威脅性支持型股東、債權人、經(jīng)營者、顧客、供應商和提供服務者不支持型存在競爭關系的相關企業(yè)、工會、媒體邊緣型雇員的職業(yè)聯(lián)合會、消費者利益保護組織、未經(jīng)組織起來的股東混合型緊缺的雇員、顧客陳宏輝積極性、緊急性邊緣特殊團體、社區(qū)蟄伏供應商、消費者、債權人、分銷商、政府核心管理人員、員工、股東賀紅梅企業(yè)生命周期階段關鍵股東、債權人非關鍵供應商、消費者核心員工、政府吳玲資源的基礎性、依賴性邊緣顧客、社區(qū)、一般政府、債權人、經(jīng)營者重要員工關鍵股東郝桂敏企業(yè)需求和實力程度一般顧客、政府次要管理人員、社區(qū)、供應商重要員工、股東[31]楊秀瓊．利益相關者的分類研究綜述[J]．阜陽師范學院學報，2009(4)：58-61．通過上述表格的總結(jié)與研究，綜合了國內(nèi)外對利益相關者的細分后，本文按照各種分類中出現(xiàn)頻率的高低將企業(yè)的主要利益相關者分為：股東、債權人、經(jīng)營者、員工、顧客、供應商、政府。企業(yè)利益相關者的目標分析股東是企業(yè)存在的基礎，是企業(yè)的核心要素。企業(yè)要想進行正常的運轉(zhuǎn)，就需要股東資金的投入，只有具備了充足的財務資本，企業(yè)的各項生產(chǎn)經(jīng)營活動才能正常運行，所以股東對于企業(yè)是十分重要的組成部分之一。但股東在投入資本的同時，也會需求一定的收益回報。股價和股息的上漲毫無疑問會成為股東收益的主要資本來源。所以，股東的利益目標主要表現(xiàn)在可以獲得持續(xù)上升的股價和保持穩(wěn)定的股息。債權人是指對企業(yè)提供需要償還資金的機構(gòu)或者個人。企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營中可能會遇到資金周轉(zhuǎn)困難或資金不足的時刻，這就需要向有能力的債權人貸款，來緩解企業(yè)暫時所面臨的困境。同時，企業(yè)只有準時還貸才能建立良好的信用等級。所以對于債權人來說，他們提供給企業(yè)資金，自然最關心的是企業(yè)是否可以按期歸還本金和利息，也就是企業(yè)的獲利能力和償債能力。在當前所有權與經(jīng)營權分離的背景下，經(jīng)營者在企業(yè)中的管理職能日益突出。經(jīng)營者受企業(yè)所有者之托管理企業(yè)的各個方面，企業(yè)的績效評價從某種意義上來說也是對經(jīng)營者工作業(yè)績的評價。企業(yè)只有充分調(diào)動起經(jīng)營者的積極性，經(jīng)營者才能更加用心的為企業(yè)服務。經(jīng)營者的利益目標主要包括合理的薪酬、被認可的能力、一定的社會地位、相應的權利和滿足感等方面。員工是企業(yè)最重要的內(nèi)部“顧客”，企業(yè)的各項經(jīng)營活動都必須由員工來直接操作完成。只有充分調(diào)動起員工的積極性后，員工才能更加用心的去生產(chǎn)產(chǎn)品和服務客戶，企業(yè)也才能賣出更多的商品，從而才能推動企業(yè)長期健康的發(fā)展。員工在為企業(yè)提供服務的同時，經(jīng)濟利益是其最關心的問題，所以員工的利益需求主要體收入水平、工作穩(wěn)定、員工滿足感等方面。顧客是企業(yè)產(chǎn)品的最終使用者，隨著市場競爭的加劇，顧客的地位在逐步提升，企業(yè)對于顧客的重視程度也越來越高。只有顧客滿意，企業(yè)才能得到收入，企業(yè)的市場份額才能增加，才能賣出更多的產(chǎn)品。就當前市場情況來講，顧客的利益目標不僅是得到合適的價格和最好的質(zhì)量，還應當包括企業(yè)良好的售前和售后的服務。企業(yè)只有充分讓顧客利益得到滿足，才能獲得持續(xù)上升的盈利。供應商為企業(yè)提供原材料或者半成品，企業(yè)產(chǎn)品的成本高低和質(zhì)量好壞都直接受到供應商所提供產(chǎn)品的影響，兩者之間是一種合作互利關系。只有企業(yè)與供應商之間具備良好的溝通協(xié)商后，企業(yè)才能以最低的價格和最好的質(zhì)量立足于競爭激烈的市場之中。供應商所關注的重點是企業(yè)的訂貨數(shù)量、支付貨款的能力以及在提供賒銷時企業(yè)的還款及時性等。政府作為一種宏觀調(diào)控手段，深刻的影響著企業(yè)的方方面面。政府為企業(yè)提供了宏觀環(huán)境、基礎設施、競爭規(guī)則等條件，企業(yè)要維持正常的生產(chǎn)經(jīng)營就要服從政府的正確領導，提高企業(yè)履行其社會責任的能力。因此，政府的利益目標為企業(yè)的納稅金額是否足夠、是否及時，以及企業(yè)是否履行了其對于政府、社區(qū)、環(huán)境等方面的社會責任。[32]管靜．基于利益相關者的國有企業(yè)經(jīng)營者績效評價體系的構(gòu)建[J]．中國鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)會計，2008(11)：178-179．[33]劉雅楨，謝瑞峰．基于利益相關者理論的企業(yè)績效評價研究[J]．經(jīng)濟研究導刊，2008(17)：130-131．[34]蔣占華．關鍵利益相關者與企業(yè)績效互動機理分析[J]．煤炭經(jīng)濟研究，2009(4)：19-20．利益相關者與企業(yè)績效的關系程度分析相關者與企業(yè)績效關系的研究現(xiàn)狀隨著國內(nèi)外眾多學者對于利益相關者理論的不斷深入研究，更多的學者開始熱衷于研究利益相關者與企業(yè)財務績效之間的關系。當前的研究主要表現(xiàn)在以下三個方面：首先，國內(nèi)學者的研究多停留在理論研究階段，并未在實踐方面進行深入研究。而國外學者主要研究的則是利益相關者與企業(yè)社會績效之間的關系，然而企業(yè)的社會績效與財務績效在具體研究內(nèi)容上是存在一定差異的，不能用社會績效來代替財務績效的研究。其次，由于采用方法的不同，不同的學者會得到不同的結(jié)論。有些學者認為兩者呈現(xiàn)一種正相關關系Berman(1999),Ruf(2001),Margarita(2004),Eugenia和Alina(2008),Scott(2009)等，而有些學者則認為，加強利益相關者的治理會增加企業(yè)的經(jīng)營成本，從而導致企業(yè)財務績效的降低，所以兩者呈現(xiàn)一種負相關關系或二者根本不相關的關系Freedman(1986),Husted(2000),Stephane和Charles(2002),Moneva(2007),Peter和Anshuman(2008)等。最后，由于不同的行業(yè)之間存在著一定的差異，所以得出的結(jié)論也可能會有所不同。[35]紀建悅，劉艷青．利益相關者滿足與企業(yè)財務績效的相關性研究[J]．財經(jīng)科學，2010(9)：71-78．[36]席寧，嚴繼超．利益相關者治理與公司財務績效——來自中國制造業(yè)上市公司的經(jīng)驗[J]．經(jīng)濟與管理研究，2010(2)：75-79．研究利益相關者理論下企業(yè)的績效評價體系與評價模型的構(gòu)建，就必須要弄清利益相關者與企業(yè)績效之間的關系，只有弄清了兩者之間的關系，以后的體系建立與評價模型的構(gòu)建才有意義。所以，本文選取制造業(yè)上市公司作為樣本，采用面板數(shù)據(jù)模型，對利益相關者與企業(yè)績效之間的關系進行研究。關系程度的面板數(shù)據(jù)模型分析立足于上面現(xiàn)狀分析的基礎上，本文分析利益相關者與企業(yè)績效關系的基本思路是：選取合適的指標，構(gòu)建利益相關者影響企業(yè)績效的面板數(shù)據(jù)模型，通過選取適合的樣本數(shù)據(jù)，分析出利益相關者與企業(yè)績效之間是否存在相關性。面板數(shù)據(jù)模型是計量經(jīng)濟分析中經(jīng)常使用的一種方法。它是指具有截面、時間序列、指標三個方面信息的數(shù)據(jù)結(jié)構(gòu)模型。本文要研究的是利益相關者是否會對企業(yè)績效產(chǎn)生影響，以及產(chǎn)生影響的類型。由于利用各個利益相關者截面?zhèn)€體、時間和指標三個方面的信息，可以更加深入的分析各個利益相關者對企業(yè)績效的影響，所以本文認為采用均衡型面板數(shù)據(jù)模型進行分析較為合適。該模型的基本公式如下：，其中，為常數(shù)項，為相應的系數(shù)向量，為隨機誤差，為截面?zhèn)€體的個數(shù)，為時間序列的總數(shù)，為個截面?zhèn)€體在個時點上的變動對總體產(chǎn)生的影響。由于上章提及不同的行業(yè)可能會產(chǎn)生不同的分析結(jié)果。所以為了避免上述現(xiàn)象的出現(xiàn)，本文立足于制造業(yè)，選取了CCER數(shù)據(jù)庫中的100家制造業(yè)上市公司2001-2010年連續(xù)10年的數(shù)據(jù)作為樣本進行分析。同時由于企業(yè)的財務績效在企業(yè)績效中占據(jù)了重要位置，所以采用企業(yè)財務績效作為因變量，自變量則選取了企業(yè)主要的7個利益相關者及其各自的利益指標。自變量和因變量的選取如表2-3所示：表2-3變量及指標匯總表Table2-3Variablesandindexsummaryform變量指標代表符號指標計算企業(yè)財務績效資產(chǎn)凈利率EP凈利潤÷平均資產(chǎn)額股東目標資本增值率ST末期股東收益÷初期股東收益?zhèn)鶛嗳四繕速Y產(chǎn)負債率CT負債總額÷資產(chǎn)總額經(jīng)營者目標代理收益率OT經(jīng)營者收入÷營業(yè)收入員工目標工資支付率ET支付給職工的工資÷營業(yè)收入顧客目標銷售成本率RT主營業(yè)務成本÷主營業(yè)務收入供應商目標應付賬款周轉(zhuǎn)率PT主營業(yè)務成本÷應付賬款平均余額政府目標總資產(chǎn)納稅率GT繳納稅金÷資產(chǎn)總額控制變量企業(yè)規(guī)模SIZE資產(chǎn)的期末總額標準化、極值化考慮到企業(yè)規(guī)?？赡軙Ψ治鼋Y(jié)果造成影響，在模型中加入了企業(yè)規(guī)模作為控制變量。經(jīng)過上述修正，面板數(shù)據(jù)模型被修正如下所示：其中，，,為白噪聲，模型表示為制造業(yè)上市公司在時期內(nèi)財務績效的提升來自于各利益相關者的綜合影響程度。[35]紀建悅，劉艷青．利益相關者滿足與企業(yè)財務績效的相關性研究[J]．財經(jīng)科學，2010(9)：71-78．[37]紀建悅，劉艷青，王翠，呂帥．利益相關者影響企業(yè)財務績效的理論分析與實證研究[J]．中國管理科學，2009(6)：186-191．關系程度對利益相關者的影響力分析1.對樣本進行基本的統(tǒng)計描述如表2-4所示：表2-4基本統(tǒng)計數(shù)據(jù)表Table2-4Basicstatisticaldatatables變量均值標準差EP0.0176390.245037ST1.1051770.71885CT0.5009770.294652OTET0.0889930.150109RT0.759870.166777PT0.0006220.014278GT0.0498020.043735SIZE0.0255530.0496912.面板數(shù)據(jù)的結(jié)果分析采用cross2sectionweights（或Eviews6.0）按上面修正過的面板數(shù)據(jù)模型進行最小二乘法估計，計算結(jié)果如表2-5，2-6所示：表2-5截面變量的相關系數(shù)檢驗表Table2-5SectionvariablecorrelationcoefficientchecklistCoefficientStd.Errort-StatisticProb.α0.0019520.0003934.9726210.0000D(ST)0.0223250.00135016.538470.0000D(CT)0.3782170.00829845.577730.0000D(OT)D(ET)-0.0605430.009698-6.2431160.0000D(RT)-0.1867840.007962-23.460700.0000D(PT)0.0219670.0590410.3720680.7099D(GT)0.2061400.0275967.4699170.0000D(SIZE)0.1817960.0384634.7265350.0000表2-6最小二乘法估計統(tǒng)計量表（回歸結(jié)果分析表）Table2-6LeastsquaresestimatestatisticalscaleR-squard0.525489Meandependentvar-0.005943AdjustedR-squard0.457075S.D.dependentvar0.135450S.E.ofregression0.099842Sumsquaredreside61.39506F-statistic7.680956Durbin-Watsonstat2.054678Prob(F-statistic)0.000000對表中的數(shù)據(jù)進行分析可以得到下面的結(jié)論：（1）從表2-6中可以看出，R2squared為0.525489則認為可以接受，DW統(tǒng)計量為2.054678、F統(tǒng)計量的P值近似為零，則表示整體的擬合優(yōu)度較好。通過以上統(tǒng)計量的分析可以得出利益相關者與企業(yè)績效呈現(xiàn)正相關，即二者之間存在顯著的相關性。（2）表2-5中的β值的大小代表的是各利益相關者對企業(yè)績效的影響程度，數(shù)值越大，表示其對企業(yè)績效的影響越大。則根據(jù)表中β值的大小確定利益相關者對企業(yè)績效的相關性排序，由大到小依次為：股東、員工、顧客、債權人、政府、供應商、經(jīng)營者。這樣的排序同時也為下章的指標設計提供了一定的依據(jù)。[35]紀建悅，劉艷青．利益相關者滿足與企業(yè)財務績效的相關性研究[J]．財經(jīng)科學，2010(9)：71-78．[37]紀建悅，劉艷青，王翠，呂帥．利益相關者影響企業(yè)財務績效的理論分析與實證研究[J]．中國管理科學，2009(6)：186-191．本章小節(jié)本章以國內(nèi)外學者對于利益相關者的分類作為依據(jù)，歸納出了本文所研究的利益相關者的主要范圍。并利用面板數(shù)據(jù)模型，對利益相關者與企業(yè)績效的關系進行了分析，得出了兩者之間的正相關關系，并確定了各利益相關者的相關性排序?；诶嫦嚓P者的績效評價指標體系設計現(xiàn)行企業(yè)績效評價體系及其存在問題分析隨著企業(yè)績效評價理論的發(fā)展，國內(nèi)外已經(jīng)形成了多種不同的評價模式，它們各具特點和意義。其中比較有代表性的模式主要有以下四種，本節(jié)將對這四種代表模式進行介紹并對其存在的問題進行分析?，F(xiàn)行企業(yè)績效評價體系業(yè)績金字塔模型于1991年被提出，該模型重點強調(diào)的是企業(yè)的總體戰(zhàn)略管理。該模型共分為五層，位于金字塔尖的是企業(yè)的戰(zhàn)略，逐級向下分別為財務與市場；顧客滿意度、靈活性和生產(chǎn)效率；產(chǎn)品質(zhì)量、交貨期、生產(chǎn)周期及產(chǎn)品的成本；企業(yè)運作情況。其代表的意義是企業(yè)最高層制定了戰(zhàn)略目標之后，逐級向下傳遞，直至傳達到最底層的生產(chǎn)運作。最后再將最底層的度量和評價結(jié)果逐級向上反饋給企業(yè)的管理層，進而制定更加適合企業(yè)的新的戰(zhàn)略目標。EVA績效評價模式于1991年被提出，EVA即經(jīng)濟增加值，是指企業(yè)稅后營業(yè)利潤減去企業(yè)全部資本成本的差額。該指標體現(xiàn)的是企業(yè)價值的增加，也就是股東價值的增加。該模式將企業(yè)績效與股東利益最大化目標聯(lián)系起來，使企業(yè)的管理層能更多的關注股東利益的實現(xiàn)，進而推動企業(yè)長期健康的發(fā)展。另外EVA指標也對企業(yè)的員工和管理者起到了一定的激勵作用。EVA指標的提出在當時被稱為是“一場管理的革命。”平衡計分卡績效評價模式于1992年在美國被提出，它將企業(yè)的績效評價劃分成了財務、顧客、內(nèi)部管理、學習成長四個維度。企業(yè)可以通過對這四方面的評價，完成對企業(yè)戰(zhàn)略目標的制定。該模式實現(xiàn)了財務指標與非財務指標的融合，實現(xiàn)了企業(yè)內(nèi)部管理與外部環(huán)境的有效結(jié)合，使企業(yè)的績效評價發(fā)展成為了一個動態(tài)的綜合評價過程，并實現(xiàn)了企業(yè)的多方面平衡模式，對企業(yè)績效評價模式的發(fā)展具有重要的指導意義。業(yè)績棱鏡評價模式于2001年被提出。它的基本原理是：通過業(yè)績?nèi)忡R的折射可以反映出企業(yè)各利益相關者不同的利益需求。企業(yè)可以借此對各利益相關者進行管理，并對最終的管理結(jié)果進行相應的評價。同時三棱鏡的五個面又分別代表著三個流程和兩項利益相關者水平。該模型將較多的利益相關者納入到績效評價的范圍，并進行了較為全面的流程設計，使企業(yè)績效實現(xiàn)了多角度的管理與衡量。[38]徐永娟．基于灰色系統(tǒng)論的企業(yè)績效評價體系研究[]．碩士論文2010現(xiàn)行體系存在的問題業(yè)績金字塔模型雖然將企業(yè)的顧客層面納入到績效評價范圍，但未將企業(yè)的另外一個重要的內(nèi)部利益相關者—員工考慮到模型中，考慮不夠全面。另外，該模型雖然較為全面的包含了財務指標與非財務指標，但非財務指標只起到了補充解釋的作用。雖然可以突出模型逐級傳遞的特點，但并未形成具有較強操作性的績效評價體系。EVA評價模式在利益相關者的關注范圍方面，只強調(diào)了股東利益的重要性，而忽視了對企業(yè)其他利益相關者的關注，導致了績效評價的范圍比較狹窄。同時，EVA模式只注重企業(yè)有形資產(chǎn)和財務指標的評價，而忽略了企業(yè)的無形資產(chǎn)和非財務指標的評價，使評價結(jié)果缺乏全面性。另外，該指標只關注于結(jié)果的增加，而無法解釋結(jié)果產(chǎn)生的動因所在，對企業(yè)的長期發(fā)展不利。平衡計分卡模式將企業(yè)的績效評價角度考慮的比較全面。它既考慮了財務指標與非財務指標，又結(jié)合了企業(yè)內(nèi)部與外部環(huán)境，但考慮到的利益相關者主體仍然不多，只有股東、顧客和員工三個方面，忽視了政府、債權人等相關者的影響，評價主體仍不夠全面。業(yè)績棱鏡模型只列出了績效評價的基本框架，并未設計出具體的績效評價指標體系，企業(yè)無法進行具體的操作。另外，該模型將各利益相關者的貢獻和滿意度進行了量化，但在現(xiàn)實評價中將其全部量化是不實現(xiàn)的，所以這種模型缺乏實際的可實施性。[38]徐永娟．基于灰色系統(tǒng)論的企業(yè)績效評價體系研究[]．碩士論文2010基于利益相關者的企業(yè)績效評價體系的框架設計指標體系構(gòu)建的目的從宏觀角度來講，指標體系的構(gòu)建目的是為企業(yè)的績效評價提供基礎依據(jù)，而對企業(yè)進行業(yè)績評價則是為優(yōu)化企業(yè)的管理決策提供依據(jù)。只有建立了科學合理的指標體系，依據(jù)指標體系進行了完整的績效評價，企業(yè)才能了解其現(xiàn)階段經(jīng)營活動的進展情況和變化趨勢，以及以后努力的方向。同時可以吸取成功的經(jīng)驗，并針對不足方面進行管理決策的優(yōu)化改進，逐步走向更加科學合理的管理模式。而就本文來講，要想對基于利益相關者角度的企業(yè)績效進行評價，就必須要構(gòu)建一套能夠體現(xiàn)利益相關者特色的績效評價指標體系。以往的績效評價模式，都或多或少的忽略了部分的利益相關者，并未能實現(xiàn)相關者之間的全面均衡。所以，構(gòu)建本指標體系的目的在于更加全面的評估企業(yè)各方利益相關者的績效，為企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展提供科學依據(jù)。指標體系設計的思路企業(yè)績效評價體系最本質(zhì)的特征是，可以有效可靠的反映出企業(yè)的真實情況，并對企業(yè)作出客觀的評價。企業(yè)的績效評價模式應注重實現(xiàn)長期目標與短期目標的相互平衡，而且是一種動態(tài)的平衡，并且同時應該以操作的可行性作為出發(fā)點。所以，在分析了上述四種具有代表性的績效評價模式后，以上述四種模式作為參考依據(jù)，繼承已有模式的優(yōu)點，克服已有模式的不足，并將利益相關者理論深入其中，提出了基于利益相關者角度的績效評價的總體設計思路。本文指標體系的具體設計思路是：以實現(xiàn)企業(yè)價值最大化為基本戰(zhàn)略目標，以利益相關者理論作為指導思想，綜合了現(xiàn)有績效評價模式的優(yōu)點，并克服其不足，建立了宏觀角度和微觀角度相結(jié)合的五維利益相關者績效評價體系。分別從財務、顧客、內(nèi)部管理、外部效率、社會五個宏觀維度，和各利益相關者的微觀角度構(gòu)建了績效評價體系，并設計了相應的績效評價指標。如圖3-1所示：業(yè)績金字塔業(yè)績金字塔塔EVA模式BSC模式業(yè)績棱鏡基于利益相關者的績效評價模式財務維度顧客維度內(nèi)部管理維度外部效率維度社會維度圖3-1基于利益相關者的績效評價模式Figure3-1Theperformanceevaluationmodelbasedonthestakeholder[38]徐永娟．基于灰色系統(tǒng)論的企業(yè)績效評價體系研究[]．碩士論文2010指標體系建立的原則指標是一種對數(shù)據(jù)和現(xiàn)象的抽象表達，它可以表現(xiàn)出事物內(nèi)部的本質(zhì)聯(lián)系與變化規(guī)律，且表達形式較為簡單。對于利益相關者的績效評價指標體系，不可能用少數(shù)幾個指標就評價出企業(yè)的總體績效，因而需要利用多指標組成一個有機的整體去進行評價，同時利益相關者績效指標又具有其自己的特色。所以，構(gòu)建利益相關者系統(tǒng)的評價指標體系時，應遵循以下原則：1.科學實用原則指標選取的總體原則應該建立在系統(tǒng)研究、充分理解的科學基礎之上。同時又必須考慮到理論上的全面性、準確性和科學性，即指標必須要具備一定的科學內(nèi)涵。具體來講，數(shù)據(jù)的選取以及指標權重系數(shù)的確定都要以公認正確的理論為依據(jù)。另外，也必須意識到資料的可操作性、代表性，盡量選取具有綜合代表性的重點指標。書（3）2.整體性與層次性原則利益相關者的企業(yè)的績效評價是一個復雜的多層次系統(tǒng)，它由不同的要素組成。因此，整體指標體系的設計應該將其總體和內(nèi)部相互結(jié)合。既要有能夠反映總體狀態(tài)的指標，又要有能夠反映系統(tǒng)內(nèi)部各個子系統(tǒng)間動態(tài)發(fā)展變化的指標。同時，指標的選取還應該具有層次性，高層次指標和低層次指標應該綜合選取。書（3）3.簡潔可操作原則簡潔原則常被作為指標設計的主要原則出現(xiàn)。設計出的指標應當簡單易懂，但又可以全面的反映要說明的問題。在設計利益相關者的績效指標時，如果要將利益相關者的有關指標全部設計出來，必然會導致之后的評價程序過于復雜，且不具備操作性。所以，在指標設計時應盡量找出其本質(zhì)的屬性，進行簡潔且可操作的設計。書（3）4.均衡互補原則由于利益相關者的績效指標較多，各指標之間又存在著很多方面的差別，所以在進行指標設計時，必須要認識到不同指標之間的均衡性和互補性。比如，非財務指標要對財務指標起到補充的作用，同時二者之間又要達到一種均衡；企業(yè)的長短期目標之間也要實現(xiàn)均衡作用。另外，對于利益相關者來說，考慮到相關者之間多方利益的均衡來設計指標，有助于增加指標的合理性。(40)+(99)5.社會性原則從宏觀角度來講，企業(yè)的一切活動都是建立在社會環(huán)境之上的。企業(yè)的績效評價不單單是對企業(yè)個體的考核，同時還應當包括對企業(yè)社會責任的考核。在環(huán)境日益惡化的背景下，對環(huán)境績效的考核應當引起企業(yè)的高度重視。所以本文認為，在利益相關者的績效指標設計中，應當加入社會維度這一層面，同時在社會維度中，不應當只包括政府一方面，還應當將企業(yè)的生態(tài)環(huán)境績效評價納入其中。書（3）基于利益相關者的企業(yè)績效評價指標體系綜合了上述指標體系框架中包含的構(gòu)建目的、設計思路、設計原則等內(nèi)容，本文基于利益相關者的企業(yè)績效評價體系指標設計如下表3-1所示：表3-1基于利益相關者的企業(yè)績效評價體系Table3-1Theenterpriseperformanceevaluationsystembasedonthestakeholder總目標一級指標（宏觀角度）一級指標（微觀角度）二級指標基于利益相關者的企業(yè)績效評價指標體系財務維度X11.股東（3）X11流動比率X12凈資產(chǎn)收益率X13資本增長率4.債權人（2）X14速動比率X15已獲利息倍數(shù)顧客維度X23.消費者（2）X21主營業(yè)務成本率X22售后服務費用率2.員工（3）X23工資收入提高率X24員工幸福指數(shù)X25培訓經(jīng)費投入水平內(nèi)部管理維度X37.經(jīng)營者（3）X31代理收益率X32產(chǎn)品合格率X33新產(chǎn)品研發(fā)能力外部效率維度X46.供應商（3）X41應付賬款周轉(zhuǎn)率X42訂貨履約完成率X43市場份額水平社會維度X55.政府（2）X51納稅比率X52崗位貢獻率生態(tài)環(huán)境（3）X53能源消耗比率X54環(huán)保投入率X55材料回收率財務維度指標財務指標是典型的定量指標的表現(xiàn)形式，因其具有能夠直觀反映企業(yè)績效，并能與企業(yè)長期目標相結(jié)合的作用，所以其在企業(yè)的績效評價指標中一直占據(jù)了重要的位置。本文在進行指標設計時，也將其放在了首要的位置。從利益相關者角度講，財務指標主要體現(xiàn)了股東和債權人的利益。股東主要關心的是自己所投入到企業(yè)資金的收益、安全和成長性三個方面。其中，資本增長率=（年末所有者權益—年初所有者權益）/年初所有者權益。而債券人主要關心的則是借給企業(yè)的資金企業(yè)是否可以按期償還，以及企業(yè)的長期發(fā)展能力。顧客維度指標本文所指的顧客是廣義的顧客，主要包括企業(yè)的內(nèi)部顧客員工和企業(yè)的外部顧客消費者兩個方面。隨著教育程度、富裕以及期望值等諸多社會因素的變化，員工所關注的問題不僅僅只包括薪酬一個單一方面，而是越來越多的開始關注于自己的權利和待遇的高低。具體指標如下：工資收入提高率=（本年員工平均工資總額—上年員工平均工資總額）/上年員工平均工資總額×100%。培訓經(jīng)費投入水平=培訓經(jīng)費總額/營業(yè)收入×100%。消費者是企業(yè)賴以生存的基礎，如果沒有消費者，企業(yè)就無法生存，讓消費者滿意是所有企業(yè)的中心目標。隨著消費者運動逐漸進入了成熟時期，企業(yè)與作為重要利益相關者的消費者的互動關系變得越來越制度化。企業(yè)逐漸意識到當今的消費者比以往需求更加多樣化，服務要求更加人性化，并在未得到滿足之前可能會動用一些渠道去進行申訴。所以，企業(yè)必須對消費者增加更多的關注。其中，售后服務費用率=售后服務費用總額/營業(yè)收入總額×100%。內(nèi)部管理維度指標企業(yè)的內(nèi)部管理主要包括經(jīng)營者的管理和產(chǎn)品創(chuàng)新的管理。隨著企業(yè)所有權和經(jīng)營權的分化，企業(yè)的內(nèi)部管理工作主要由企業(yè)的經(jīng)營者來完成。經(jīng)營者主要對企業(yè)的日常生產(chǎn)活動進行指導和監(jiān)督，使企業(yè)的內(nèi)部流程順利進行實施，這直接決定了企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)品的質(zhì)量和效率等情況。同時，經(jīng)營者還負責與消費者進行溝通，為企業(yè)產(chǎn)品提供銷路。所以，經(jīng)營者經(jīng)營業(yè)績的好壞直接關系到了企業(yè)績效的提升。而經(jīng)營者所關注的指標主要包括：代理收益率=經(jīng)營者收入/營業(yè)收入×100%。產(chǎn)品合格率=當期合格產(chǎn)品數(shù)量/當期全部產(chǎn)品數(shù)量。企業(yè)要發(fā)展，就要進行不斷的創(chuàng)新和變革，這是企業(yè)成長的核心動力，是企業(yè)增強競爭力的有效途徑。企業(yè)的創(chuàng)新能力主要包括：新產(chǎn)品研發(fā)能力=當期新產(chǎn)品數(shù)量/當期全部產(chǎn)品數(shù)量。外部效率維度指標企業(yè)的外部效率主要表現(xiàn)在企業(yè)是否能占據(jù)較大的市場份額，是否能擁有更多的消費者。而這些表現(xiàn)的重要前提是企業(yè)擁有一個供貨價格低廉，質(zhì)量有所保證，發(fā)貨及時的重要互利合作伙伴——供應商。尤其是在經(jīng)濟全球化的背景下，企業(yè)與供應商以及其他商業(yè)伙伴能否形成良好的合作互利關系就更加重要了。企業(yè)應當誠實守信，遵守商業(yè)道德，同時還應當加強對供應商提供產(chǎn)品的質(zhì)量和信譽加強監(jiān)督。這部分的指標主要包括：訂貨履約完成率=實際訂貨完成數(shù)量/當期全部訂貨合同數(shù)量。市場份額水平=當期某種產(chǎn)品銷售額/當期該種產(chǎn)品市場銷售總額。社會維度指標企業(yè)社會責任的評價是企業(yè)績效評價中的一項重要內(nèi)容。社會績效主要包括政府和生態(tài)環(huán)境兩個方面的利益相關者。政府在社會生活中多起的作用愈加明顯，對經(jīng)濟生活的干預程度也越來越深。企業(yè)要生存和發(fā)展，就必須與政府建立一種有效的工作關系。具體指標為：納稅比率=當期納稅總額/凈利潤。崗位貢獻率=職工工資總額/凈利潤。近年來，隨著全球變暖、海洋環(huán)境、森林銳減等環(huán)境資源的不斷惡化，環(huán)境問題向人們敲響了警鐘。環(huán)境責任是社會責任的重要方面，企業(yè)的環(huán)境責任實質(zhì)上是一種可持續(xù)發(fā)展責任，也是一種未來責任。其中，能源消耗比率=產(chǎn)品能源消耗量/營業(yè)成本×100%。環(huán)保投入率=環(huán)保設備原值/固定資產(chǎn)原值×100%。材料回收率=可回收的廢舊材料總額/廢舊材料總額。本章小結(jié)本章首先對國內(nèi)外現(xiàn)行的四種績效評價模式及其存在的問題進行了相關分析。其次，為了克服這些存在的問題，提出了利益相關者績效評價體系的設計框架，其中包括設計思路、設計原則和設計要求。最后，建立了基于利益相關者的五個維度的績效評價指標體系?；诶嫦嚓P者的企業(yè)績效評價模型的構(gòu)建績效評價方法的選擇績效評價，尤其是企業(yè)高層管理人員的績效評價，一直是中西方理論界和企業(yè)界所關注的熱點問題。它不僅聯(lián)系到管理人員的績效表現(xiàn)與薪酬之間的關系，關系到能否調(diào)動管理人員的積極性讓其為企業(yè)高效率的服務，而且其作為公司治理的重要成分，更影響到企業(yè)的健康發(fā)展，對企業(yè)的改革與管理，起到了極為重要的意義。而要對企業(yè)進行績效評價，首先要確定的就是評價方法。書（7）現(xiàn)有績效評價方法分析企業(yè)績效評價理論發(fā)展至今，國內(nèi)外產(chǎn)生了很多績效評價的方法，績效評價方法也已經(jīng)由原來的單一指標評價發(fā)展為現(xiàn)在的多重指標評價。只有選對了評價方法，才能對企業(yè)進行準確的評價，所以評價方法的選擇至關重要。下文對現(xiàn)有五種常見的績效評價方法進行了對比分析，列舉出了五種方法的原理及其優(yōu)缺點。如表4-1所示：表4-1主要績效評價方法對比分析Table4-1Thecomparativeanalysisofmainperformanceevaluationmethods方法模糊綜合評價神經(jīng)網(wǎng)絡法數(shù)據(jù)包絡分析法因子分析主成分分析原理將因素的定性評價根據(jù)隸屬度量化對數(shù)據(jù)進行非線形轉(zhuǎn)化和并行處理根據(jù)決策單元是否位于可能集上來判斷其有效性的非參數(shù)方法將變量依據(jù)相關性分組，選取相應指標進行綜合評價把多指標維度降為少數(shù)幾個主成分的綜合指標維度優(yōu)點將模糊問題量化，適用于層次和因素較多的評價能夠處理非線性的、多維度的，相對較為復雜的問題誤差較?。槐苊庵饔^因素的隨意性；算法簡單避免了主觀隨意性；分類增加了評價的科學合理性把復雜問題簡單化，容易找出問題的主要矛盾，使評價效率提高缺點要求處理能力較強，數(shù)據(jù)的非線形轉(zhuǎn)化處理過程較為復雜評價指標較多時，可能會出現(xiàn)多個有效的結(jié)果，不利于企業(yè)進行選擇與決策計算量較大當主成分的因子負荷的符號有正有負時,綜合評價函數(shù)意義就不明確。命名清晰性低；計算工作量大且復雜[38]徐永娟．基于灰色系統(tǒng)論的企業(yè)績效評價體系研究[]．碩士論文2010模糊綜合評價法在利益相關者業(yè)績評價中的適應性模糊綜合評價法是指，通過利用模糊數(shù)學的理論和方法進行一個模糊變換，把評價因素集合中的元素映射為評價結(jié)果相應的元素，并通過從末端開始逐級向上的評價方式，得出多因素的最終評價結(jié)果的方法。該方法可以較好地解決各評價因素的模糊性問題，模型簡單，容易計算，對多層次、多因素的復雜評價問題具有較強的實用性。由于本文基于利益相關者的企業(yè)績效評價包含了若干了評價方面，每個評價方面又包含了多個評價因素，是一個具有模糊性的多層次、多級因素的綜合評價。因此，結(jié)合利益相關者指標體系的特點，采用模糊綜合評價法對基于利益相關者的企業(yè)績效進行評價是具備可行性的。書（1）+（5）相關者視角下企業(yè)績效的模糊評價模型的構(gòu)建評價因素及評價等級的建立1.建立評價因素論域。論域也稱為基本集合。在研究某問題時，人們習慣于將所有要研究的對象都確定在某一個特定的范圍內(nèi)部，這個特定的范圍就是論域。例如：要研究哈爾濱市居民的基本情況，則論域就是哈爾濱市的全體居民。用公式表示為：事先擬定個評價項目，這些評價項目的集合即為論域，記為，表示各評價項目。書（5）2.確定評價等級論域。規(guī)定“很好”、“較好”、“一般”、“較差”、“很差”五個等級作為評價結(jié)論。這五個評語等級的集合即被成為評價等級論域。記為，表示評價等級論域中各個評價項目的評價等級。書（5）3.隸屬度的計算。評價因素論域中的各個因素對于評價等級論域中各等級的關系有以下幾種：一是屬于，二是在一定程度上屬于，三是不屬于。對上述三種情況用數(shù)字描述為：屬于記為1；在一定程度上屬于用0-1之間的一個數(shù)值來表示；不屬于則記為0。對于評價因素論域中的每一個因素，都有一個介于0和1之間的數(shù)值與之對應，用來描述對的隸屬程度，則這樣的數(shù)值就是對于的隸屬度，記為，且。隸屬度的評判方法則是根據(jù)各評判項目的不同特點而具體確定的，并沒有一個固定不變的模式。對于定性評判項目，一般采用等級比重法來確定。即邀請足夠數(shù)量的專家對評價對象進行評價，并在規(guī)定的評語等級域中讓其選擇一個他認為最適合的等級，用每個評語等級的得票數(shù)除以各等級的得票總數(shù)，就可以得出該評價對象在各評語等級上的隸屬度。對于定量評判項目，可以在論域中先建立各評語等級的參照標準，即隸屬函數(shù)表達式；然后，分別在不同的統(tǒng)計數(shù)據(jù)取值區(qū)間建立各評語等級和其隸屬函數(shù)的表達式；最后，把收集到的評判項目的真實值分別代入其相對應的表達式當中，所得到的函數(shù)值即為該評價對象在各評語等級上的隸屬度。出于對本文可操作性的考慮，本文采用等級比重法，計算各指標的隸屬度。書（5）4.模糊矩陣的合成。模糊評價法是對被評價的各因素進行綜合的分析。從統(tǒng)計學的角度講，是用多個指標分別地對被評價項目進行考察，同時，對每一個指標的評價結(jié)果規(guī)定了