2022年遼寧省大連市中級會計職稱財務管理模擬考試(含答案)

2022年遼寧省大連市中級會計職稱財務管理模擬考試(含答案)學校:________班級:________姓名:________考號:________

一、單選題(25題)1.根據(jù)票據(jù)法律制度的規(guī)定，下列有關(guān)匯票未記載事項的表述中，正確的是（）。

A.匯票上未記載付款日期的，為出票后3個月內(nèi)付款

B.匯票上未記載付款地的，出票人的營業(yè)場所、住所或者經(jīng)常居住地為付款地

C.匯票上未記載收款人名稱的，經(jīng)出票人授權(quán)可以補記

D.匯票上未記載出票日期的，該匯票無效

2.某企業(yè)財務杠桿系數(shù)為1.5，息稅前利潤為450萬元，則固定利息費用為()萬元。

A.100B.675C.300D.150

3.下列關(guān)于彈性預算法的說法中，不正確的是（）。

A.理論上，彈性預算法適用于編制全面預算中所有與業(yè)務量有關(guān)的預算。

B.彈性預算法考慮了預算期可能的不同業(yè)務量水平。

C.彈性預算法分為公式法和列表法兩種方法。

D.以不變的會計期間作為預算期。

4.()特別適用于服務性部門費用預算的編制。

A.彈性預算B.定期預算C.滾動預算D.零基預算

5.某遞延年金，前3年沒有現(xiàn)金流入，后5年每年年初有等額的現(xiàn)金流人100萬元，折現(xiàn)率為10％，下列關(guān)于該遞延年金現(xiàn)值的表達式中，不正確的是()。

A.100×(P／A，10％，5)×(P／F，10％，2)

B.100×(P／A，100,4，5)×(P／F，100A，3)

C.100×[(P／A，10％，4)+1]×(P／F，10％，3)

D.100×(F／A，10％，5)×(P／F，10％，7)

6.某保險公司的推銷員每月固定工資2000元，在此基礎上，推銷員還可按推銷保險金額的2％領(lǐng)取獎金，那么推銷員的工資費用屬于（）。

A.半固定成本B.半變動成本C.變動成本D.固定成本

7.

第

21

題

（）是一系列專門反映企業(yè)未來一定預算期內(nèi)預計財務狀況和經(jīng)營成果，以及現(xiàn)金收支等價值指標的各種預算的總稱。

A.經(jīng)營決策預算B.特種決策預算C.全面預算D.總預算

8.確定股票發(fā)行價格的方法中，（）在國外常用于房地產(chǎn)公司或資產(chǎn)現(xiàn)值重于商業(yè)利益的公司的股票發(fā)行，但是在國內(nèi)一直未采用。

A.市盈率定價法B.凈資產(chǎn)倍率法C.競價確定法D.現(xiàn)金流量折現(xiàn)法

9.

第

24

題

已知某完整工業(yè)投資項目預計投產(chǎn)第1年的流動資產(chǎn)需用額100萬元，流動負債需用額為40萬元；投產(chǎn)第2年的流動資金需用額為190萬元，流動負債需用額為100萬元。則投產(chǎn)第2年的流動資金投資額為（）萬元。

10.

第

18

題

下列資產(chǎn)負債表項目中，不是根據(jù)科目余額減去其備抵項目后的凈額填列的項目是（）。

A.固定資產(chǎn)B.可供出售金融資產(chǎn)C.無形資產(chǎn)D.交易性金融資產(chǎn)

11.

第

10

題

企業(yè)發(fā)行債券，在名義利率相同的情況下，對其最有利的復利計算期是（）。

A.1年B.半年C.1季D.1月

12.某人現(xiàn)在從銀行取得借款20000元，貸款利率為3%，要想在5年內(nèi)還清，每年年末應該等額歸還（）元。已知：(P/A，3%，5)=4.5797，(F/A，3%，5)=5.3091。

A.4003.17B.4803.81C.4367.10D.5204.13

13.下列關(guān)于銷售預測的定性分析法的說法中，不正確的是（）。

A.定性分析法又叫非數(shù)量分析法

B.趨勢預測分析法是銷售預測定性分析法的－種

C.－般適用于預測對象的歷史資料不完備或無法進行定量分析時

D.通常不會得出最終的數(shù)據(jù)結(jié)論

14.東大公司銷售的電子產(chǎn)品得到了消費者的廣泛認可，由于在市場上供不應求，公司現(xiàn)決定追加投資一項專業(yè)設備來擴大生產(chǎn)量，購置該固定資產(chǎn)的預算屬于（）。

A.業(yè)務預算B.專門決策預算C.財務預算D.短期預算

15.甲公司采用隨機模式進行現(xiàn)金管理，最低現(xiàn)金持有量100萬元，現(xiàn)金返回線150萬元，假設某日甲公司的現(xiàn)金余額為280萬元，下列操作中正確的是（）。

A.不操作B.買入有價證券130萬元C.買入有價證券30萬元D.買入有價證券180萬元

16.在成本管理工作中，基礎環(huán)節(jié)是（）。

A.成本規(guī)劃B.成本核算C.成本控制D.成本分析

17.在下列各種財務管理目標理論中，強調(diào)股東的首要地位，并且能較好地兼顧各利益主體利益的是()。

A.股東財富最大化B.每股收益最大化C.企業(yè)價值最大化D.相關(guān)者利益最大化

18.若流動比率大于1，則下列結(jié)論一定成立的是()。

A.速動比率大于1B.營運資金大于零C.資產(chǎn)負債率大于lD.短期償債能力絕對有保障

19.

第

18

題

下列關(guān)于影響資本結(jié)構(gòu)的說法中，不正確的是（）。

20.

第

1

題

某企業(yè)發(fā)生一項作業(yè)，判斷其是否為增值作業(yè)的依據(jù)不包括（）。

21.下列項目中，不屬于現(xiàn)金持有動機中交易動機的是（）。A.派發(fā)現(xiàn)金股利B.支付工資C.繳納所得稅D..購買股票

22.

第

19

題

下列屬于決定利率高低主要因素的是（）。

A.國家財政政策B.資金的供給與需求C.通貨膨脹D.國家貨幣政策

23.在利率和計算期相同的條件下，以下公式中，正確的是（）。

A.普通年金終值系數(shù)×普通年金現(xiàn)值系數(shù)=1

B.普通年金終值系數(shù)×償債基金系數(shù)=1

C.普通年金終值系數(shù)×資本回收系數(shù)=1

D.普通年金終值系數(shù)×預付年金現(xiàn)值系數(shù)=1

24.

第

21

題

經(jīng)營成本中不包括（）。

25.

第

5

題

下列關(guān)于質(zhì)押合同生效時間的表述中，不符合擔保法律制度規(guī)定的是（）。

A.以匯票出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自權(quán)利憑證交付質(zhì)權(quán)人時設立

B.以基金份額出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自證券登記結(jié)算機構(gòu)辦理出質(zhì)登記時設立

C.以專利權(quán)中的財產(chǎn)權(quán)出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自專利證書交付時設立

D.以應收賬款出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自信貸征信機構(gòu)辦理出質(zhì)登記時設立

二、多選題(20題)26.

第

30

題

下列屬于會計信息質(zhì)量要求的是（）。

A.可靠性B.一貫性C.可理解性D.及時性

27.

第

28

題

關(guān)于非貨幣性資產(chǎn)交換，下列說法中正確的有（）。

A.只要非貨幣口生資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質(zhì)，就應當以公允價值和應支付的相關(guān)稅費作為換入資產(chǎn)的成本

B.若換入資產(chǎn)的未來現(xiàn)金流量在風險、時間和金額方面與換出資產(chǎn)顯著不同，則該非貨幣性資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質(zhì)

C.若換入資產(chǎn)與換出資產(chǎn)的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值不同，且其差額與換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)的公允價值相比是重大的，則該非貨幣性資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質(zhì)

D.在確定非貨幣性資產(chǎn)交換是否具有商業(yè)實質(zhì)時，企業(yè)應當關(guān)注交易各方之間是否存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系，關(guān)聯(lián)方關(guān)系的存在可能導致發(fā)生的非貨幣性資產(chǎn)交換不具有商業(yè)實質(zhì)

28.作業(yè)成本管理是以提高客戶價值、增加企業(yè)利潤為目的，基于作業(yè)成本法的新型集中化管理方法，作業(yè)成本管理包含（）。

A.成本分配觀B.成本流程觀C.成本預算觀D.成本控制觀

29.下列各項中，屬于上市公司股票回購動機的有（）。

A.替代現(xiàn)金股利B.提高每股收益C.規(guī)避經(jīng)營風險D.穩(wěn)定公司股價

30.金融市場按金融工具的屬性可分為()。

A.基礎性金融市場B.金融衍生品市場C.發(fā)行市場D.流通市場

31.企業(yè)如果采取適時制庫存控制系統(tǒng)，則下列表述中正確的有()。

A.庫存成本較低

B.制造企業(yè)必須事先與供應商和客戶協(xié)調(diào)好

C.需要的是穩(wěn)定而標準的生產(chǎn)程序以及與供應商的誠信

D.供應商必須提前將企業(yè)生產(chǎn)所需要的原料或零件送來，避免企業(yè)缺貨

32.某企業(yè)投資100萬元購買一臺無需安裝的設備，投產(chǎn)后每年增加營業(yè)收入48萬元，增加付現(xiàn)成本13萬元，預計項目壽命期為5年，按直線法計提折舊，期滿無殘值。企業(yè)適用的所得稅稅率為25%，項目的資本成本為10%，（P/A，10%，5）＝3.7908，則該項目（）A.靜態(tài)回收期為2.86年B.營業(yè)現(xiàn)金凈流量為11.25萬元C.凈現(xiàn)值為18.46萬元D.現(xiàn)值指數(shù)為1.18

33.

第

26

題

下列有關(guān)證券投資風險的表述中，正確的有（）。

A.證券投資組合的風險有公司特有風險和市場風險兩種

B.公司特有風險是不可分散風險

C.股票的市場風險不能通過證券投資組合加以消除

D.當投資組合中股票的種類特別多時，非系統(tǒng)性風險幾乎可全部分散掉

34.

第

35

題

下列關(guān)于本期采購付現(xiàn)金額的計算公式中正確的是（）。

A.本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購金額（含進項稅）+期初應付賬款—期末應付賬款

B.本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購金額（含進項稅）+期初應收賬款—期末應收賬款

C.本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購本期付現(xiàn)部分（含進項稅）+以前期賒購本期付現(xiàn)部分

D.本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購金額（含進項稅）—期初應付賬款+期末應付賬款

35.

第

32

題

留存收益籌資的優(yōu)點在于（）。

A.資金成本較普通股低B.保持普通股股東的控制權(quán)C.增強公司的信譽D.資金使用不受制約

36.

第

26

題

在下列各項措施中，屬于財產(chǎn)保全控制的有（）。

A．限制接觸財產(chǎn)

B．業(yè)績評價

C．財產(chǎn)保險

D．記錄保護

37.

第

31

題

按照資金的來源渠道不同，可將企業(yè)籌資分為（）。

A.權(quán)益性籌資B.負債性籌資C.短期資金籌集D.長期資金籌集

38.下列關(guān)于企業(yè)產(chǎn)品價格運用策略的說法中，正確的有（）。

A.折讓定價策略是以降低產(chǎn)品的銷售價格來刺激購買者，從而達到擴大產(chǎn)品銷售量的目的

B.名牌產(chǎn)品的價格相對較高，這是廠家利用了心理定價策略

C.組合定價策略有利于企業(yè)整體效益的提高

D.衰退期的產(chǎn)品由于市場競爭力下降，銷售量下滑，所以必須降價促銷

39.對企業(yè)盈利能力指標的下列分析中，錯誤的有（）。

A.營業(yè)毛利率反映產(chǎn)品每1元營業(yè)收入所包含的毛利潤是多少

B.總資產(chǎn)凈利率反映產(chǎn)品最終的盈利能力

C.營業(yè)凈利率反映每1元營業(yè)收入最終賺取了多少利潤

D.總資產(chǎn)凈利率是杜邦財務指標體系的核心

40.確定信用標準所要解決的問題有()。

A.確定提供信用企業(yè)的信用等級

B.確定取得信用企業(yè)的信用等級

C.確定取得信用企業(yè)的壞賬損失率

D.確定提供信用企業(yè)的壞賬損失率

41.

第

32

題

財務決策的環(huán)節(jié)主要包括（）等步驟。

A.搜集相關(guān)資料B.確定決策目標C.提出備選方案D.選擇最優(yōu)方案

42.下列各項屬于預算管理應遵循的原則有（）。

A.過程控制原則B.重要性原則C.平衡管理原則D.融合性原則

43.下列各項中，屬于財務管理經(jīng)濟環(huán)境構(gòu)成要素的有（）。

A.經(jīng)濟周期B.經(jīng)濟發(fā)展水平C.宏觀經(jīng)濟政策D.會計信息化

44.下列情況下，企業(yè)會采取偏緊的股利政策的有（）。

A.投資機會較多B.籌資能力較強C.資產(chǎn)流動性能較好D.通貨膨脹

45.

三、判斷題(10題)46.

A.是B.否

47.作業(yè)成本法按照資源動因?qū)①Y源費用追溯或分配至各項作業(yè)，計算出作業(yè)成本，然后再根據(jù)作業(yè)動因，將作業(yè)成本追溯或分配至各成本對象，最終完成成本計算的過程。（）

A.是B.否

48.存貨周轉(zhuǎn)期是指將原材料進行加工最終轉(zhuǎn)變成產(chǎn)成品的時間。（）

A.是B.否

49.只要制定合理的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格，就可以將企業(yè)大多數(shù)生產(chǎn)半成品或提供勞務的成本中心改造成自然利潤中心。（）

A.是B.否

50.

第

37

題

高低點法下的高點數(shù)據(jù)是指產(chǎn)銷量等的最大點及其對應的資金占用量，低點數(shù)據(jù)是指產(chǎn)銷量等的最小點及其對應的資金占用量。

A.是B.否

51.直接人工效率差異的影響因素，通常也是變動制造費用效率差異的影響因素。（）

A.是B.否

52.為了編制滾動預算，應將納入預算的各項費用進一步劃分為不可延緩費用項目和可延緩費用項目。（）

A.是B.否

53.

A.是B.否

54.企業(yè)按照銷售百分比法預測出來的資金需要量，是企業(yè)在未來一定時期資金需要量的增量。()

A.是B.否

55.資本保全約束規(guī)定公司不能用實收資本或股本發(fā)放股利，目的在于維持企業(yè)資本的完整性，防止企業(yè)任意減少資本結(jié)構(gòu)中的所有者權(quán)益的比例，保護企業(yè)完整的產(chǎn)權(quán)基礎，保障債權(quán)人的利益。()

A.是B.否

四、綜合題(5題)56.某公司2012年度有關(guān)財務資料如下：F公司經(jīng)營多種產(chǎn)品，最近兩年的財務報表數(shù)據(jù)摘要如下：單位：萬元2011年有關(guān)財務指標如下：銷售凈利率10%，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率l，權(quán)益乘數(shù)1.4。要求：(1)計算2012年的銷售凈利率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和權(quán)益乘數(shù)，并計算2012年該公司的凈資產(chǎn)收益率(利用杜邦分析關(guān)系式計算)。(2)采用因素分析法分析2012年凈資產(chǎn)收益率指標變動的具體原因。(3)假定該公司2012年的投資計算需要資金1000萬元，公司目標資金結(jié)構(gòu)按2012年的平均權(quán)益乘數(shù)水平確定，請按剩余股利政策確定該公司2012年向投資者分紅的金額。

57.

第

50

題

A公司的2007年度財務報表主要數(shù)據(jù)如下：

單位：萬元營業(yè)收入4000息稅前營業(yè)利潤400利息支出100股東權(quán)益（400萬股，每股面值1元）2000權(quán)益乘數(shù)2

該公司適用的所得稅稅率為40%，股利支付率為60%，假設債務資本均為5年期、分期付息平價債券。該公司股票2007年12月31日的市盈率為20，股利的固定增長率為3.73%。

要求：

（1）計算該公司2007年的凈利潤；

（2）計算該公司2007年12月31日的每股收益、每股市價和每股股利；

（3）計算該公司的普通股資金成本、債券資金成本和加權(quán)平均資金成本（按賬面價值權(quán)數(shù)）；

（4）假設公司為了擴大業(yè)務，需要新增資本2000萬元，追加資本有兩種方式籌集：全部通過增發(fā)普通股或全部通過銀行長期借款取得。如果發(fā)行普通股籌集，預計每股發(fā)行價格為20元；如果通過長期借款籌集，長期借款的年利率為6%。假設A公司固定的經(jīng)營成本和費用可以維持在2007年每年1600萬元的水平不變，變動成本率也可以維持2007年50%的水平不變。計算：①兩種追加籌資方式的每股收益無差別點及此時的每股收益。②兩種追加籌資方式在每股收益無差別點時的經(jīng)營杠桿系數(shù)和財務杠桿系數(shù)。③若預計2008年追加籌資后的銷售增長率為20%，依據(jù)每股收益的高低確定應采用何種籌資方式。

58.

59.已知A、B兩個股票的投資收益率及其概率分布情況如下表所示：A股票和B股票投資收益率以及概率分布（1）計算A、B兩個股票期望收益率和標準差；（2）計算A、B股票的標準離差率，并判斷哪個股票的相對風險更大。

60.

第

51

題

A公司有一投資項目，需要投資5000萬元(4800萬元用于購買設備，200萬元用于追加流動資金)。資金來源如下：發(fā)行普通股1500萬元；留存收益500萬元(普通股股價為5元/股，上年股利為0.4元/股，每年股利增長率為2%)；向銀行借款3000萬元(年利率5%，期限為5年)。預期該項目可使企業(yè)銷售收入增加：第一年為2500萬元，第二年為4000萬元，第三年為6200萬元；經(jīng)營成本增加：第一年為475萬元，第二年為960萬元，第三年為1138萬元。營業(yè)稅金及附加占銷售收入的1%，第3年末項目結(jié)束，每年維持運營投資為100萬元。假設公司適用的所得稅率為40%，固定資產(chǎn)按3年用直線法計提折舊并不計殘值，同行業(yè)總投資收益率基準為36%。

要求：

(1)計算確定該項目的稅后凈現(xiàn)金流量；

(2)計算該項目的加權(quán)平均資金成本；

(3)以該項目的加權(quán)平均資金成本(四舍五入取整)作為折現(xiàn)率，計算該項目的凈現(xiàn)值；

(4)計算項目的投資收益率；

(5)判斷該項目的財務可行性。(計算結(jié)果保留兩位小數(shù))

參考答案

1.D(1)選項A：匯票上未記載付款日期的，視為見票即付。(2)選項B：匯票上未記載付款地的，以“付款人”的營業(yè)場所、住所或者經(jīng)常居住地為付款地。(3)選項CD：收款人名稱、出票日期屬于匯票的絕對應記載事項，未記載則匯票無效。

2.D【答案】D

【解析】由于財務杠桿系數(shù)=息稅前利潤/（息稅前利潤一利息），即1.5=450/（450-利息）；因此利息=150（萬元），所以D正確。

3.D在編制預算時，以不變的會計期間（如日歷年度）作為預算期的一種預算編制方法是定期預算法，所以本題答案是選項D。

4.D零基預算特別適用于服務性部門費用預算的編制。

5.B本題中，第一次現(xiàn)金流入發(fā)生在第4年初，相當于第3年末。100×(P／A，10％，5)表示的是第3年初的現(xiàn)值，進一步折現(xiàn)到第1年初，還需要折現(xiàn)2期，因此，選項A的表達式正確，選項B的表達式不正確；100×F(P／A，10％，4)4-1]表示的是第4年初的現(xiàn)值，進一步折現(xiàn)到第1年初，還需要折現(xiàn)3期，因此，選項C的表達式正確；100×(F／A，10％，5)表示的是第7年末的終值，進一步折現(xiàn)到第1年初，需要折現(xiàn)7期，因此，選項D的表達式正確。

6.B半變動成本是指在有一定初始量的基礎上，隨著業(yè)務量的變化而呈正比例變動的成本。這些成本的特點是:它通常有一個初始的固定基數(shù)，在此基數(shù)內(nèi)與業(yè)務量的變化無關(guān)，這部分成本類似于固定成本；在此基數(shù)之上的其余部分，則隨著業(yè)務量的增加呈正比例增加。選項B正確；半固定成本也稱階梯式變動成本，這類成本在一定業(yè)務量范圍內(nèi)的發(fā)生額是固定的，但當業(yè)務量增長到一定限度，其發(fā)生額就突然跳躍到一個新的水平，然后在業(yè)務量增長的一定限度內(nèi)，發(fā)生額又保持不變，直到另一個新的跳躍。選項A不正確；變動成本是指在特定的業(yè)務量范圍內(nèi)，其總額會隨業(yè)務量的變動而呈正比例變動的成本。選項C不正確；固定成本是指在特定的業(yè)務量范圍內(nèi)不受業(yè)務量變動影響，一定期間的總額能保持相對穩(wěn)定的成本。選項D不正確。

7.D財務預算又稱總預算，是一系列專門反映企業(yè)未來一定預算期內(nèi)預計財務狀況和經(jīng)營成果，以及現(xiàn)金收支等價值指標的各種預算的總稱。

8.B凈資產(chǎn)倍率法在國外常用于房地產(chǎn)公司或資產(chǎn)現(xiàn)值重于商業(yè)利益的公司的股票發(fā)行，但是在國內(nèi)一直未采用。

9.A第1年流動資金需用額=100-40=60(萬元)，第2年流動資金需用額=190(萬元)，第2年的流動資金投資額=第2年流動資金需用額-第1年流動資金需用額=190-60=130(萬元)。

10.D資產(chǎn)負債表上，交易性金融資產(chǎn)直接按賬面余額填列，固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、存貨、長期股權(quán)投資、可供出售金融資產(chǎn)等項目以其科目余額減去其備抵項目后的凈額(即賬面價值)填列。

11.A在名義利率相同的情況下，1年內(nèi)復利計息次數(shù)越多，實際利率越高。

12.C本題是已知現(xiàn)值求年金，A=20000/(P/A，3%，5)=20000/4.5797=4367.10(元)。

13.B定性分析法，即非數(shù)量分析法，是指由專業(yè)人員根據(jù)實際經(jīng)驗，對預測對象的未來情況及發(fā)展趨勢作出預測的－種分析方法。－般適用于預測對象的歷史資料不完備或無法進行定量分析時。趨勢預測分析法是銷售預測的定量分析法的－種。

14.B專門決策預算是指企業(yè)不經(jīng)常發(fā)生的一次性的重要決策預算，比如資本支出預算，購置固定資產(chǎn)就屬于專門決策預算。

15.B現(xiàn)金存量的上限=3×150一2×100=250(萬元)，甲公司的現(xiàn)金余額280萬元超過了現(xiàn)金存量的上限，因此應該買入有價證券280—150=130(萬元)。

16.B成本核算是成本管理的基礎環(huán)節(jié)。

17.D相關(guān)者利益最大化目標本身是一個多元化、多層次的目標體系，能夠在強調(diào)股東的首要地位、強調(diào)企業(yè)與股東之間的協(xié)調(diào)關(guān)系的同時，較好地兼顧各利益主體的利益。所以本題的答案為選項D。

18.B流動比率是流動資產(chǎn)與流動負債之比，若流動比率大于1，則說明流動資產(chǎn)大于流動負債，即營運資金一定大于零。

19.C本題考核影響資本結(jié)構(gòu)的因素。當所得稅稅率較高時，債務資本的抵稅作用大，企業(yè)可以充分利用這種作用提高企業(yè)價值，所以應盡量提高負債籌資。

20.B同時符合下列三條標準的作業(yè)為增值作業(yè)，否則為非增值作業(yè)：(1)該作業(yè)導致了狀態(tài)的改變；(2)該狀態(tài)的變化不能由其他作業(yè)來完成；(3)該作業(yè)使其他作業(yè)得以進行。

21.D購買股票通常屬于投機動機。

22.B從資金的借貸關(guān)系看，利率是一定時期內(nèi)運用資金資源的交易價格，主要由資金的供給與需求來決定。

23.B償債基金系數(shù)和普通年金終值系數(shù)互為倒數(shù)，即普通年金終值系數(shù)×償債基金系數(shù)=1。資本回收系數(shù)與普通年金現(xiàn)值系數(shù)互為倒數(shù)，即普通年金現(xiàn)值系數(shù)×資本回收系數(shù)=1。綜上，本題應選B。

24.A本題考核經(jīng)營成本的概念。經(jīng)營成本又稱付現(xiàn)的營運成本，或簡稱付現(xiàn)成本。折舊費屬于非付現(xiàn)成本，因此，不可能屬于經(jīng)營成本。某年經(jīng)營成本=該年外購原材料、燃料和動力費+該年工資及福利費+該年修理費+該年其他費用，其中：其他費用是指從制造費用、管理費用和銷售費用中扣除了折舊費、攤銷費、修理費、工資及福利費以后的剩余部分。

25.C本題考核質(zhì)押合同的生效時間。以注冊商標專用權(quán)、專利權(quán)、著作權(quán)等知識產(chǎn)權(quán)中的財產(chǎn)權(quán)出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自有關(guān)主管部門辦理出質(zhì)登記時設立。

26.ACD會計信息質(zhì)量的八項要求應當記牢。

27.BCD非貨幣性資產(chǎn)交換同時滿足下列條件的，應當以公允價值和應支付的相關(guān)稅費作為換入資產(chǎn)的成本，公允價值與換出資產(chǎn)賬面價值的差額計入當期損益；(1)該項交換具有商業(yè)實質(zhì)；(2)換入資產(chǎn)或換出資產(chǎn)的公允價值能夠可靠地計量。換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)公允價值均能夠可靠計量的，應當以換出資產(chǎn)的公允價值作為確定換入資產(chǎn)成本的基礎，但有確鑿證據(jù)表明換入資產(chǎn)的公允價值更加可靠的除外。

28.AB作業(yè)成本管理是以提高客戶價值、增加企業(yè)利潤為目的，基于作業(yè)成本法的新型集中化管理方法。作業(yè)成本管理是一種符合戰(zhàn)略管理思想要求的現(xiàn)代成本計算和管理模式。它既是精確的成本計算系統(tǒng)，也是改進業(yè)績的工具。作業(yè)成本管理包含兩個維度的含義：成本分配觀和流程觀。

29.ABD經(jīng)營風險是企業(yè)在經(jīng)營活動中面臨的風險，和股票回購無關(guān)

30.AB按金融工具的屬性來劃分，金融市場可分為基礎性金融市場和金融衍生品市場。

31.ABC適時制庫存控制系統(tǒng)下只有當制造企業(yè)在生產(chǎn)過程中需要原料或零件時，供應商才會將原料或零件送來。

32.CD稅后營業(yè)利潤＝（48－13－100/5）×（1－25%）＝11.25（萬元）；

營業(yè)現(xiàn)金凈流量＝稅后營業(yè)利潤＋折舊＝11.25＋100/5＝31.25（萬元）；

靜態(tài)回收期＝原始投資額/各年相等的營業(yè)現(xiàn)金凈流量＝100/31.25＝3.2（年）；

凈現(xiàn)值＝現(xiàn)金流入量現(xiàn)值－現(xiàn)金流出量現(xiàn)值＝31.25×3.7908－100＝18.46（萬元）；

現(xiàn)值指數(shù)＝未來現(xiàn)金凈流量現(xiàn)值/原始投資額現(xiàn)值＝1＋凈現(xiàn)值/原始投資現(xiàn)值＝1＋18.46/100＝1.18。

綜上，本題應選CD。

33.ACD解析：證券投資組合的風險有公司特有風險和市場風險兩種。股票的市場風險不能通過證券投資組合加以消除,隨著證券數(shù)量的增加非系統(tǒng)風險會逐步減少,當數(shù)量足夠多時,大部分非系統(tǒng)風險都能分散掉。

34.AC本期采購付現(xiàn)金額有兩種計算方法：方法一：本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購本期付現(xiàn)部分（含進項稅）+以前期賒購本期付現(xiàn)的部分；方法二：本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購金額（含進項稅）+期初應付賬款—期末應付賬款。

35.ABC留存收益籌資的優(yōu)點主要有：

(1)資金成本較普通股低；

(2)保持普通股股東的控制權(quán)；

(3)增強公司的信譽。

留存收益籌資的缺點主要有：

(1)籌資數(shù)額有限制；

(2)資金使用受制約。

36.ACD

37.AB按照資金的來源渠道不同，可將企業(yè)籌資分為權(quán)益性籌資和負債性籌資；按照所籌資金使用期限的長短，可將企業(yè)籌資分為短期資金籌集與長期資金籌集。

38.ABC折讓定價策略是指在一定條件下，以降低產(chǎn)品的銷售價格來刺激購買者，從而達到擴大產(chǎn)品銷售量的目的，選項A的說法正確；名牌產(chǎn)品的價格相對較高，屬于心理定價策略的聲望定價，選項B的說法正確；組合定價策略可以擴大銷售量、節(jié)約流通費用，有利于企業(yè)整體效益的提高，選項C的說法正確；處于衰退期的產(chǎn)品，市場競爭力下降，銷售量下滑，應該降價促銷或維持現(xiàn)價并輔之以折扣等其他手段，同時，積極開發(fā)新產(chǎn)品，保持企業(yè)的市場競爭優(yōu)勢，選項D的說法錯誤。

39.BD營業(yè)凈利率反映產(chǎn)品最終的盈利能力，選項B的說法錯誤；凈資產(chǎn)收益率是杜邦財務指標體系的核心，選項D的說法錯誤。

40.BC解析：對信用標準進行定量分析要解決的兩個問題是：客戶的壞賬損失率和客戶的信用等級。

41.BCD

42.ACD企業(yè)進行預算管理，一般應遵循以下原則：戰(zhàn)略導向原則、過程控制原則、融合性原則、平衡管理原則和權(quán)變性原則。綜上，本題應選ACD。

43.ABC經(jīng)濟環(huán)境內(nèi)容十分廣泛，包括經(jīng)濟體制、經(jīng)濟周期、經(jīng)濟發(fā)展水平、宏觀經(jīng)濟政策及社會通貨膨脹水平等。會計信息化屬于技術(shù)環(huán)境的有關(guān)內(nèi)容。

44.AD如果企業(yè)的投資機會較多，則企業(yè)需要較多的資金來進行投資，因此企業(yè)應該采取低股利政策;在通貨膨脹時期，企業(yè)一般會采取偏緊的利潤分配政策，以便彌補由于購買力下降而造成的固定資產(chǎn)重置資金缺口。

45.AB

46.Y

47.Y作業(yè)成本法以“作業(yè)消耗資源、產(chǎn)出消耗作業(yè)”為原則，按照資源動因?qū)①Y源費用追溯或分配至各項作業(yè)，計算出作業(yè)成本，然后再根據(jù)作業(yè)動因，將作業(yè)成本追溯或分配至各成本對象，最終完成成本計算的過程。

48.N存貨周轉(zhuǎn)期是指從收到原材料到加工原材料，形成產(chǎn)成品，到將產(chǎn)成品賣出的這一時期，稱為存貨周轉(zhuǎn)期。

因此，本題表述錯誤。

49.N只要制定合理的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格，應是可以改造成人為利潤中心。因為自然利潤中心必須是直接對外提供勞務或銷售產(chǎn)品而取得收入的責任中心，而人為利潤中心是人為設定的，通過企業(yè)內(nèi)部各責任中心之間使用內(nèi)部結(jié)算價格結(jié)算半成品內(nèi)部銷售收入的責任中心。

因此，本題表述錯誤。

50.Y本題考核的是資金習性預測法。高低點法下的高點數(shù)據(jù)是指產(chǎn)銷量等的最大點及其對應的資金占用量，低點數(shù)據(jù)是指產(chǎn)銷量等的最小點及其對應的資金占用量。

51.N變動制造費用效率差異的形成原因與直接人工效率差異的形成原因基本相同。

52.N劃分不可延緩費用項目和可延緩費用項目是零基預算的編制前提。

53.N

54.N按照銷售百分比法預測出來的資金需要量，是企業(yè)在未來一定時期支持銷售增長而需要的外部融資額。

55.N資本保全約束規(guī)定公司不能用資本(包括實收資本或股本和資本公積)發(fā)放股利，目的在于維持企業(yè)資本的完整性，防止企業(yè)任意減少資本結(jié)構(gòu)中的所有者權(quán)益的比例，保護企業(yè)完整的產(chǎn)權(quán)基礎，保障債權(quán)人的利益。所以本題的說法錯誤。56.(1)銷售凈利率=1200／30000=4%總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=30000／[(12500+60000)／2]=0.83權(quán)益乘數(shù)=(12500+60000)／2÷[(10000+15000)／2]=2.92012年凈資產(chǎn)收益率=4%×0.83×2.9=9.63%(2)2011年凈資產(chǎn)收益率=10%×l×1.4=14%2012年凈資產(chǎn)收益率變動=9.63%-l4%=-4.37%其中：銷售凈利率變動對凈資產(chǎn)收益率的影響=(4%-l0%)×1×1.4=-8.4%總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率變動對凈資產(chǎn)收益率的影響=4%×(0.83-1)×1.4=-0.95%權(quán)益乘數(shù)變動對凈資產(chǎn)收益率的影響=4%×0.83×(2.9-1.4)=4.98%三者共同變動使凈資產(chǎn)收益率降低4.37%(3)2012年凈利潤=1200(萬元)2012年投資所需要的權(quán)益資金=1000×1／2.9=344.83(萬元)2012年支付的股利=1200-344.83=855.17(萬元)

57.(1)凈利潤=(400－100)×(1－40%)=180(萬元)

(2)A公司2007年12月31日的每股收益=180/400=0.45(元)

A公司2007年12月31日的每股市價=市盈率×每股收益=20×0.45=9(元)

A公司2007年12月31日的每股股利=(180×60%)/400=0.27(元)

權(quán)益乘數(shù)為2，則產(chǎn)權(quán)比率為1，資產(chǎn)負債率=50%

股東權(quán)益=債務資本=2000(萬元)

債券票面年利率=100/2000=5%

債券的資金成本=5%×(1—40%)=3%

加權(quán)平均資金成本＝3%×50%+6.84%×50%=4.92%

(4)

①設每股收益無差別點的銷售收入為x，則有：

求得：x=4600(萬元)。

每股收益

②每股收益無差別點的營業(yè)收入為4600萬元，則每股收益無差別點的息稅前營業(yè)利潤=4600×(1—50%)一1600=700(萬元)。

③2008年追加籌資后的銷售增長率為20%，則預計營業(yè)收入=4000×(1+20%)=4800(萬元)由于追加籌資后的預計營業(yè)收入4800萬元大于每股收益無差別點的營業(yè)收入4600萬元，借款籌資的每股收益大于增發(fā)股票籌資的每股收益，所以，應選擇借款籌資。

58.(1)發(fā)行分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券后，今年可節(jié)約的利息支出為：

10×(7%-1%)×9/12=0．45(億元)

(2)今年公司基本每股收益為：9/5=1．8(元/股)

(3)股價應當達到的水平為：12+1．5×2=15(元)

(4)主要風險是第二次融資時，股價低于15元，投資者放棄行權(quán)，導致第二次融資失敗。

(5)應當采取的具體財務策略主要有：

①最大限度發(fā)揮生產(chǎn)項目的效益，改善經(jīng)營業(yè)績。

②改善與投資者的關(guān)系及社會公眾形象，提升公司股價的市場表現(xiàn)。59.（1）股票A的期望收益率＝0.2×15%＋0.6×10%＋0.2×0＝9%股票B的期望收益率＝0.3×20%＋0.4×15%＋0.3×（－10%）＝9%股票A的方差＝0.2×（0.15－0.09）2＋0.6×（0.10－0.09）2＋0.2×（0－0.09）2＝0.0024（0.5分）股票A的標準差＝（0.0024）1/2＝4.90%股票B的方差＝0.3×（0.20－0.09）2＋0.4×（0.15－0.09）2＋0.3×（－0.10－0.09）2＝0.0159股票B的標準差＝（0.0159）1/2＝12.61%（2）股票A的標準離差率＝4.90%/9%×100%＝54.44%股票B的標準離差率＝12.61%/9%×100%＝140%由于股票B的標準離差率大于股票A的標準離差率，所以股票B的相對風險更大。

60.(1)時間0123原始投資額5000營業(yè)收入250040006200經(jīng)營成本4759601138營業(yè)稅金及附加254062折舊160016001600息稅前利潤40014003400息前稅后利潤2408402040維持運營投資100100100回收額200稅后凈現(xiàn)金流量-5000174023403740(2)普通股的資金成本=留存收益的資金成本=0.4×(1+2%)/5×100%+2%=10.16%

銀行借款的資金成本=5%×(1-40%)=3%

普通股的比重=1500/5000×100%=30%

留存收益的比重=500/5000×100%=10%

銀行借款的比重=3000/5000×100%=60%

加權(quán)平均資金成本

=30%×10.16%+10%×10.16%+60%×3%

=5.86%

(3)凈現(xiàn)值

=1740×(P/F，6%，1)+2340×(P/F，6%，2)+3740×(P/F，6%，3)-5000

=1740×0.9434+2340×0.89+3740×0.8396-5000

=1864.22(萬元)

(4)運營期年均息稅前利潤

=(400+1400+3400)/3=1733.33(萬元)

投資收益率=1733.33/5000×100%=34.67%

(5)因為該項目的凈現(xiàn)值大于0，但是總投資收益率(34.67%)低于同行業(yè)總投資收益率基準值(36%)，因此該項目具有財務可行性。2022年遼寧省大連市中級會計職稱財務管理模擬考試(含答案)學校:________班級:________姓名:________考號:________

一、單選題(25題)1.根據(jù)票據(jù)法律制度的規(guī)定，下列有關(guān)匯票未記載事項的表述中，正確的是（）。

A.匯票上未記載付款日期的，為出票后3個月內(nèi)付款

B.匯票上未記載付款地的，出票人的營業(yè)場所、住所或者經(jīng)常居住地為付款地

C.匯票上未記載收款人名稱的，經(jīng)出票人授權(quán)可以補記

D.匯票上未記載出票日期的，該匯票無效

2.某企業(yè)財務杠桿系數(shù)為1.5，息稅前利潤為450萬元，則固定利息費用為()萬元。

A.100B.675C.300D.150

3.下列關(guān)于彈性預算法的說法中，不正確的是（）。

A.理論上，彈性預算法適用于編制全面預算中所有與業(yè)務量有關(guān)的預算。

B.彈性預算法考慮了預算期可能的不同業(yè)務量水平。

C.彈性預算法分為公式法和列表法兩種方法。

D.以不變的會計期間作為預算期。

4.()特別適用于服務性部門費用預算的編制。

A.彈性預算B.定期預算C.滾動預算D.零基預算

5.某遞延年金，前3年沒有現(xiàn)金流入，后5年每年年初有等額的現(xiàn)金流人100萬元，折現(xiàn)率為10％，下列關(guān)于該遞延年金現(xiàn)值的表達式中，不正確的是()。

A.100×(P／A，10％，5)×(P／F，10％，2)

B.100×(P／A，100,4，5)×(P／F，100A，3)

C.100×[(P／A，10％，4)+1]×(P／F，10％，3)

D.100×(F／A，10％，5)×(P／F，10％，7)

6.某保險公司的推銷員每月固定工資2000元，在此基礎上，推銷員還可按推銷保險金額的2％領(lǐng)取獎金，那么推銷員的工資費用屬于（）。

A.半固定成本B.半變動成本C.變動成本D.固定成本

7.

第

21

題

（）是一系列專門反映企業(yè)未來一定預算期內(nèi)預計財務狀況和經(jīng)營成果，以及現(xiàn)金收支等價值指標的各種預算的總稱。

A.經(jīng)營決策預算B.特種決策預算C.全面預算D.總預算

8.確定股票發(fā)行價格的方法中，（）在國外常用于房地產(chǎn)公司或資產(chǎn)現(xiàn)值重于商業(yè)利益的公司的股票發(fā)行，但是在國內(nèi)一直未采用。

A.市盈率定價法B.凈資產(chǎn)倍率法C.競價確定法D.現(xiàn)金流量折現(xiàn)法

9.

第

24

題

已知某完整工業(yè)投資項目預計投產(chǎn)第1年的流動資產(chǎn)需用額100萬元，流動負債需用額為40萬元；投產(chǎn)第2年的流動資金需用額為190萬元，流動負債需用額為100萬元。則投產(chǎn)第2年的流動資金投資額為（）萬元。

10.

第

18

題

下列資產(chǎn)負債表項目中，不是根據(jù)科目余額減去其備抵項目后的凈額填列的項目是（）。

A.固定資產(chǎn)B.可供出售金融資產(chǎn)C.無形資產(chǎn)D.交易性金融資產(chǎn)

11.

第

10

題

企業(yè)發(fā)行債券，在名義利率相同的情況下，對其最有利的復利計算期是（）。

A.1年B.半年C.1季D.1月

12.某人現(xiàn)在從銀行取得借款20000元，貸款利率為3%，要想在5年內(nèi)還清，每年年末應該等額歸還（）元。已知：(P/A，3%，5)=4.5797，(F/A，3%，5)=5.3091。

A.4003.17B.4803.81C.4367.10D.5204.13

13.下列關(guān)于銷售預測的定性分析法的說法中，不正確的是（）。

A.定性分析法又叫非數(shù)量分析法

B.趨勢預測分析法是銷售預測定性分析法的－種

C.－般適用于預測對象的歷史資料不完備或無法進行定量分析時

D.通常不會得出最終的數(shù)據(jù)結(jié)論

14.東大公司銷售的電子產(chǎn)品得到了消費者的廣泛認可，由于在市場上供不應求，公司現(xiàn)決定追加投資一項專業(yè)設備來擴大生產(chǎn)量，購置該固定資產(chǎn)的預算屬于（）。

A.業(yè)務預算B.專門決策預算C.財務預算D.短期預算

15.甲公司采用隨機模式進行現(xiàn)金管理，最低現(xiàn)金持有量100萬元，現(xiàn)金返回線150萬元，假設某日甲公司的現(xiàn)金余額為280萬元，下列操作中正確的是（）。

A.不操作B.買入有價證券130萬元C.買入有價證券30萬元D.買入有價證券180萬元

16.在成本管理工作中，基礎環(huán)節(jié)是（）。

A.成本規(guī)劃B.成本核算C.成本控制D.成本分析

17.在下列各種財務管理目標理論中，強調(diào)股東的首要地位，并且能較好地兼顧各利益主體利益的是()。

A.股東財富最大化B.每股收益最大化C.企業(yè)價值最大化D.相關(guān)者利益最大化

18.若流動比率大于1，則下列結(jié)論一定成立的是()。

A.速動比率大于1B.營運資金大于零C.資產(chǎn)負債率大于lD.短期償債能力絕對有保障

19.

第

18

題

下列關(guān)于影響資本結(jié)構(gòu)的說法中，不正確的是（）。

20.

第

1

題

某企業(yè)發(fā)生一項作業(yè)，判斷其是否為增值作業(yè)的依據(jù)不包括（）。

21.下列項目中，不屬于現(xiàn)金持有動機中交易動機的是（）。A.派發(fā)現(xiàn)金股利B.支付工資C.繳納所得稅D..購買股票

22.

第

19

題

下列屬于決定利率高低主要因素的是（）。

A.國家財政政策B.資金的供給與需求C.通貨膨脹D.國家貨幣政策

23.在利率和計算期相同的條件下，以下公式中，正確的是（）。

A.普通年金終值系數(shù)×普通年金現(xiàn)值系數(shù)=1

B.普通年金終值系數(shù)×償債基金系數(shù)=1

C.普通年金終值系數(shù)×資本回收系數(shù)=1

D.普通年金終值系數(shù)×預付年金現(xiàn)值系數(shù)=1

24.

第

21

題

經(jīng)營成本中不包括（）。

25.

第

5

題

下列關(guān)于質(zhì)押合同生效時間的表述中，不符合擔保法律制度規(guī)定的是（）。

A.以匯票出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自權(quán)利憑證交付質(zhì)權(quán)人時設立

B.以基金份額出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自證券登記結(jié)算機構(gòu)辦理出質(zhì)登記時設立

C.以專利權(quán)中的財產(chǎn)權(quán)出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自專利證書交付時設立

D.以應收賬款出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自信貸征信機構(gòu)辦理出質(zhì)登記時設立

二、多選題(20題)26.

第

30

題

下列屬于會計信息質(zhì)量要求的是（）。

A.可靠性B.一貫性C.可理解性D.及時性

27.

第

28

題

關(guān)于非貨幣性資產(chǎn)交換，下列說法中正確的有（）。

A.只要非貨幣口生資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質(zhì)，就應當以公允價值和應支付的相關(guān)稅費作為換入資產(chǎn)的成本

B.若換入資產(chǎn)的未來現(xiàn)金流量在風險、時間和金額方面與換出資產(chǎn)顯著不同，則該非貨幣性資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質(zhì)

C.若換入資產(chǎn)與換出資產(chǎn)的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值不同，且其差額與換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)的公允價值相比是重大的，則該非貨幣性資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質(zhì)

D.在確定非貨幣性資產(chǎn)交換是否具有商業(yè)實質(zhì)時，企業(yè)應當關(guān)注交易各方之間是否存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系，關(guān)聯(lián)方關(guān)系的存在可能導致發(fā)生的非貨幣性資產(chǎn)交換不具有商業(yè)實質(zhì)

28.作業(yè)成本管理是以提高客戶價值、增加企業(yè)利潤為目的，基于作業(yè)成本法的新型集中化管理方法，作業(yè)成本管理包含（）。

A.成本分配觀B.成本流程觀C.成本預算觀D.成本控制觀

29.下列各項中，屬于上市公司股票回購動機的有（）。

A.替代現(xiàn)金股利B.提高每股收益C.規(guī)避經(jīng)營風險D.穩(wěn)定公司股價

30.金融市場按金融工具的屬性可分為()。

A.基礎性金融市場B.金融衍生品市場C.發(fā)行市場D.流通市場

31.企業(yè)如果采取適時制庫存控制系統(tǒng)，則下列表述中正確的有()。

A.庫存成本較低

B.制造企業(yè)必須事先與供應商和客戶協(xié)調(diào)好

C.需要的是穩(wěn)定而標準的生產(chǎn)程序以及與供應商的誠信

D.供應商必須提前將企業(yè)生產(chǎn)所需要的原料或零件送來，避免企業(yè)缺貨

32.某企業(yè)投資100萬元購買一臺無需安裝的設備，投產(chǎn)后每年增加營業(yè)收入48萬元，增加付現(xiàn)成本13萬元，預計項目壽命期為5年，按直線法計提折舊，期滿無殘值。企業(yè)適用的所得稅稅率為25%，項目的資本成本為10%，（P/A，10%，5）＝3.7908，則該項目（）A.靜態(tài)回收期為2.86年B.營業(yè)現(xiàn)金凈流量為11.25萬元C.凈現(xiàn)值為18.46萬元D.現(xiàn)值指數(shù)為1.18

33.

第

26

題

下列有關(guān)證券投資風險的表述中，正確的有（）。

A.證券投資組合的風險有公司特有風險和市場風險兩種

B.公司特有風險是不可分散風險

C.股票的市場風險不能通過證券投資組合加以消除

D.當投資組合中股票的種類特別多時，非系統(tǒng)性風險幾乎可全部分散掉

34.

第

35

題

下列關(guān)于本期采購付現(xiàn)金額的計算公式中正確的是（）。

A.本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購金額（含進項稅）+期初應付賬款—期末應付賬款

B.本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購金額（含進項稅）+期初應收賬款—期末應收賬款

C.本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購本期付現(xiàn)部分（含進項稅）+以前期賒購本期付現(xiàn)部分

D.本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購金額（含進項稅）—期初應付賬款+期末應付賬款

35.

第

32

題

留存收益籌資的優(yōu)點在于（）。

A.資金成本較普通股低B.保持普通股股東的控制權(quán)C.增強公司的信譽D.資金使用不受制約

36.

第

26

題

在下列各項措施中，屬于財產(chǎn)保全控制的有（）。

A．限制接觸財產(chǎn)

B．業(yè)績評價

C．財產(chǎn)保險

D．記錄保護

37.

第

31

題

按照資金的來源渠道不同，可將企業(yè)籌資分為（）。

A.權(quán)益性籌資B.負債性籌資C.短期資金籌集D.長期資金籌集

38.下列關(guān)于企業(yè)產(chǎn)品價格運用策略的說法中，正確的有（）。

A.折讓定價策略是以降低產(chǎn)品的銷售價格來刺激購買者，從而達到擴大產(chǎn)品銷售量的目的

B.名牌產(chǎn)品的價格相對較高，這是廠家利用了心理定價策略

C.組合定價策略有利于企業(yè)整體效益的提高

D.衰退期的產(chǎn)品由于市場競爭力下降，銷售量下滑，所以必須降價促銷

39.對企業(yè)盈利能力指標的下列分析中，錯誤的有（）。

A.營業(yè)毛利率反映產(chǎn)品每1元營業(yè)收入所包含的毛利潤是多少

B.總資產(chǎn)凈利率反映產(chǎn)品最終的盈利能力

C.營業(yè)凈利率反映每1元營業(yè)收入最終賺取了多少利潤

D.總資產(chǎn)凈利率是杜邦財務指標體系的核心

40.確定信用標準所要解決的問題有()。

A.確定提供信用企業(yè)的信用等級

B.確定取得信用企業(yè)的信用等級

C.確定取得信用企業(yè)的壞賬損失率

D.確定提供信用企業(yè)的壞賬損失率

41.

第

32

題

財務決策的環(huán)節(jié)主要包括（）等步驟。

A.搜集相關(guān)資料B.確定決策目標C.提出備選方案D.選擇最優(yōu)方案

42.下列各項屬于預算管理應遵循的原則有（）。

A.過程控制原則B.重要性原則C.平衡管理原則D.融合性原則

43.下列各項中，屬于財務管理經(jīng)濟環(huán)境構(gòu)成要素的有（）。

A.經(jīng)濟周期B.經(jīng)濟發(fā)展水平C.宏觀經(jīng)濟政策D.會計信息化

44.下列情況下，企業(yè)會采取偏緊的股利政策的有（）。

A.投資機會較多B.籌資能力較強C.資產(chǎn)流動性能較好D.通貨膨脹

45.

三、判斷題(10題)46.

A.是B.否

47.作業(yè)成本法按照資源動因?qū)①Y源費用追溯或分配至各項作業(yè)，計算出作業(yè)成本，然后再根據(jù)作業(yè)動因，將作業(yè)成本追溯或分配至各成本對象，最終完成成本計算的過程。（）

A.是B.否

48.存貨周轉(zhuǎn)期是指將原材料進行加工最終轉(zhuǎn)變成產(chǎn)成品的時間。（）

A.是B.否

49.只要制定合理的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格，就可以將企業(yè)大多數(shù)生產(chǎn)半成品或提供勞務的成本中心改造成自然利潤中心。（）

A.是B.否

50.

第

37

題

高低點法下的高點數(shù)據(jù)是指產(chǎn)銷量等的最大點及其對應的資金占用量，低點數(shù)據(jù)是指產(chǎn)銷量等的最小點及其對應的資金占用量。

A.是B.否

51.直接人工效率差異的影響因素，通常也是變動制造費用效率差異的影響因素。（）

A.是B.否

52.為了編制滾動預算，應將納入預算的各項費用進一步劃分為不可延緩費用項目和可延緩費用項目。（）

A.是B.否

53.

A.是B.否

54.企業(yè)按照銷售百分比法預測出來的資金需要量，是企業(yè)在未來一定時期資金需要量的增量。()

A.是B.否

55.資本保全約束規(guī)定公司不能用實收資本或股本發(fā)放股利，目的在于維持企業(yè)資本的完整性，防止企業(yè)任意減少資本結(jié)構(gòu)中的所有者權(quán)益的比例，保護企業(yè)完整的產(chǎn)權(quán)基礎，保障債權(quán)人的利益。()

A.是B.否

四、綜合題(5題)56.某公司2012年度有關(guān)財務資料如下：F公司經(jīng)營多種產(chǎn)品，最近兩年的財務報表數(shù)據(jù)摘要如下：單位：萬元2011年有關(guān)財務指標如下：銷售凈利率10%，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率l，權(quán)益乘數(shù)1.4。要求：(1)計算2012年的銷售凈利率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和權(quán)益乘數(shù)，并計算2012年該公司的凈資產(chǎn)收益率(利用杜邦分析關(guān)系式計算)。(2)采用因素分析法分析2012年凈資產(chǎn)收益率指標變動的具體原因。(3)假定該公司2012年的投資計算需要資金1000萬元，公司目標資金結(jié)構(gòu)按2012年的平均權(quán)益乘數(shù)水平確定，請按剩余股利政策確定該公司2012年向投資者分紅的金額。

57.

第

50

題

A公司的2007年度財務報表主要數(shù)據(jù)如下：

單位：萬元營業(yè)收入4000息稅前營業(yè)利潤400利息支出100股東權(quán)益（400萬股，每股面值1元）2000權(quán)益乘數(shù)2

該公司適用的所得稅稅率為40%，股利支付率為60%，假設債務資本均為5年期、分期付息平價債券。該公司股票2007年12月31日的市盈率為20，股利的固定增長率為3.73%。

要求：

（1）計算該公司2007年的凈利潤；

（2）計算該公司2007年12月31日的每股收益、每股市價和每股股利；

（3）計算該公司的普通股資金成本、債券資金成本和加權(quán)平均資金成本（按賬面價值權(quán)數(shù)）；

（4）假設公司為了擴大業(yè)務，需要新增資本2000萬元，追加資本有兩種方式籌集：全部通過增發(fā)普通股或全部通過銀行長期借款取得。如果發(fā)行普通股籌集，預計每股發(fā)行價格為20元；如果通過長期借款籌集，長期借款的年利率為6%。假設A公司固定的經(jīng)營成本和費用可以維持在2007年每年1600萬元的水平不變，變動成本率也可以維持2007年50%的水平不變。計算：①兩種追加籌資方式的每股收益無差別點及此時的每股收益。②兩種追加籌資方式在每股收益無差別點時的經(jīng)營杠桿系數(shù)和財務杠桿系數(shù)。③若預計2008年追加籌資后的銷售增長率為20%，依據(jù)每股收益的高低確定應采用何種籌資方式。

58.

59.已知A、B兩個股票的投資收益率及其概率分布情況如下表所示：A股票和B股票投資收益率以及概率分布（1）計算A、B兩個股票期望收益率和標準差；（2）計算A、B股票的標準離差率，并判斷哪個股票的相對風險更大。

60.

第

51

題

A公司有一投資項目，需要投資5000萬元(4800萬元用于購買設備，200萬元用于追加流動資金)。資金來源如下：發(fā)行普通股1500萬元；留存收益500萬元(普通股股價為5元/股，上年股利為0.4元/股，每年股利增長率為2%)；向銀行借款3000萬元(年利率5%，期限為5年)。預期該項目可使企業(yè)銷售收入增加：第一年為2500萬元，第二年為4000萬元，第三年為6200萬元；經(jīng)營成本增加：第一年為475萬元，第二年為960萬元，第三年為1138萬元。營業(yè)稅金及附加占銷售收入的1%，第3年末項目結(jié)束，每年維持運營投資為100萬元。假設公司適用的所得稅率為40%，固定資產(chǎn)按3年用直線法計提折舊并不計殘值，同行業(yè)總投資收益率基準為36%。

要求：

(1)計算確定該項目的稅后凈現(xiàn)金流量；

(2)計算該項目的加權(quán)平均資金成本；

(3)以該項目的加權(quán)平均資金成本(四舍五入取整)作為折現(xiàn)率，計算該項目的凈現(xiàn)值；

(4)計算項目的投資收益率；

(5)判斷該項目的財務可行性。(計算結(jié)果保留兩位小數(shù))

參考答案

1.D(1)選項A：匯票上未記載付款日期的，視為見票即付。(2)選項B：匯票上未記載付款地的，以“付款人”的營業(yè)場所、住所或者經(jīng)常居住地為付款地。(3)選項CD：收款人名稱、出票日期屬于匯票的絕對應記載事項，未記載則匯票無效。

2.D【答案】D

【解析】由于財務杠桿系數(shù)=息稅前利潤/（息稅前利潤一利息），即1.5=450/（450-利息）；因此利息=150（萬元），所以D正確。

3.D在編制預算時，以不變的會計期間（如日歷年度）作為預算期的一種預算編制方法是定期預算法，所以本題答案是選項D。

4.D零基預算特別適用于服務性部門費用預算的編制。

5.B本題中，第一次現(xiàn)金流入發(fā)生在第4年初，相當于第3年末。100×(P／A，10％，5)表示的是第3年初的現(xiàn)值，進一步折現(xiàn)到第1年初，還需要折現(xiàn)2期，因此，選項A的表達式正確，選項B的表達式不正確；100×F(P／A，10％，4)4-1]表示的是第4年初的現(xiàn)值，進一步折現(xiàn)到第1年初，還需要折現(xiàn)3期，因此，選項C的表達式正確；100×(F／A，10％，5)表示的是第7年末的終值，進一步折現(xiàn)到第1年初，需要折現(xiàn)7期，因此，選項D的表達式正確。

6.B半變動成本是指在有一定初始量的基礎上，隨著業(yè)務量的變化而呈正比例變動的成本。這些成本的特點是:它通常有一個初始的固定基數(shù)，在此基數(shù)內(nèi)與業(yè)務量的變化無關(guān)，這部分成本類似于固定成本；在此基數(shù)之上的其余部分，則隨著業(yè)務量的增加呈正比例增加。選項B正確；半固定成本也稱階梯式變動成本，這類成本在一定業(yè)務量范圍內(nèi)的發(fā)生額是固定的，但當業(yè)務量增長到一定限度，其發(fā)生額就突然跳躍到一個新的水平，然后在業(yè)務量增長的一定限度內(nèi)，發(fā)生額又保持不變，直到另一個新的跳躍。選項A不正確；變動成本是指在特定的業(yè)務量范圍內(nèi)，其總額會隨業(yè)務量的變動而呈正比例變動的成本。選項C不正確；固定成本是指在特定的業(yè)務量范圍內(nèi)不受業(yè)務量變動影響，一定期間的總額能保持相對穩(wěn)定的成本。選項D不正確。

7.D財務預算又稱總預算，是一系列專門反映企業(yè)未來一定預算期內(nèi)預計財務狀況和經(jīng)營成果，以及現(xiàn)金收支等價值指標的各種預算的總稱。

8.B凈資產(chǎn)倍率法在國外常用于房地產(chǎn)公司或資產(chǎn)現(xiàn)值重于商業(yè)利益的公司的股票發(fā)行，但是在國內(nèi)一直未采用。

9.A第1年流動資金需用額=100-40=60(萬元)，第2年流動資金需用額=190(萬元)，第2年的流動資金投資額=第2年流動資金需用額-第1年流動資金需用額=190-60=130(萬元)。

10.D資產(chǎn)負債表上，交易性金融資產(chǎn)直接按賬面余額填列，固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、存貨、長期股權(quán)投資、可供出售金融資產(chǎn)等項目以其科目余額減去其備抵項目后的凈額(即賬面價值)填列。

11.A在名義利率相同的情況下，1年內(nèi)復利計息次數(shù)越多，實際利率越高。

12.C本題是已知現(xiàn)值求年金，A=20000/(P/A，3%，5)=20000/4.5797=4367.10(元)。

13.B定性分析法，即非數(shù)量分析法，是指由專業(yè)人員根據(jù)實際經(jīng)驗，對預測對象的未來情況及發(fā)展趨勢作出預測的－種分析方法。－般適用于預測對象的歷史資料不完備或無法進行定量分析時。趨勢預測分析法是銷售預測的定量分析法的－種。

14.B專門決策預算是指企業(yè)不經(jīng)常發(fā)生的一次性的重要決策預算，比如資本支出預算，購置固定資產(chǎn)就屬于專門決策預算。

15.B現(xiàn)金存量的上限=3×150一2×100=250(萬元)，甲公司的現(xiàn)金余額280萬元超過了現(xiàn)金存量的上限，因此應該買入有價證券280—150=130(萬元)。

16.B成本核算是成本管理的基礎環(huán)節(jié)。

17.D相關(guān)者利益最大化目標本身是一個多元化、多層次的目標體系，能夠在強調(diào)股東的首要地位、強調(diào)企業(yè)與股東之間的協(xié)調(diào)關(guān)系的同時，較好地兼顧各利益主體的利益。所以本題的答案為選項D。

18.B流動比率是流動資產(chǎn)與流動負債之比，若流動比率大于1，則說明流動資產(chǎn)大于流動負債，即營運資金一定大于零。

19.C本題考核影響資本結(jié)構(gòu)的因素。當所得稅稅率較高時，債務資本的抵稅作用大，企業(yè)可以充分利用這種作用提高企業(yè)價值，所以應盡量提高負債籌資。

20.B同時符合下列三條標準的作業(yè)為增值作業(yè)，否則為非增值作業(yè)：(1)該作業(yè)導致了狀態(tài)的改變；(2)該狀態(tài)的變化不能由其他作業(yè)來完成；(3)該作業(yè)使其他作業(yè)得以進行。

21.D購買股票通常屬于投機動機。

22.B從資金的借貸關(guān)系看，利率是一定時期內(nèi)運用資金資源的交易價格，主要由資金的供給與需求來決定。

23.B償債基金系數(shù)和普通年金終值系數(shù)互為倒數(shù)，即普通年金終值系數(shù)×償債基金系數(shù)=1。資本回收系數(shù)與普通年金現(xiàn)值系數(shù)互為倒數(shù)，即普通年金現(xiàn)值系數(shù)×資本回收系數(shù)=1。綜上，本題應選B。

24.A本題考核經(jīng)營成本的概念。經(jīng)營成本又稱付現(xiàn)的營運成本，或簡稱付現(xiàn)成本。折舊費屬于非付現(xiàn)成本，因此，不可能屬于經(jīng)營成本。某年經(jīng)營成本=該年外購原材料、燃料和動力費+該年工資及福利費+該年修理費+該年其他費用，其中：其他費用是指從制造費用、管理費用和銷售費用中扣除了折舊費、攤銷費、修理費、工資及福利費以后的剩余部分。

25.C本題考核質(zhì)押合同的生效時間。以注冊商標專用權(quán)、專利權(quán)、著作權(quán)等知識產(chǎn)權(quán)中的財產(chǎn)權(quán)出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自有關(guān)主管部門辦理出質(zhì)登記時設立。

26.ACD會計信息質(zhì)量的八項要求應當記牢。

27.BCD非貨幣性資產(chǎn)交換同時滿足下列條件的，應當以公允價值和應支付的相關(guān)稅費作為換入資產(chǎn)的成本，公允價值與換出資產(chǎn)賬面價值的差額計入當期損益；(1)該項交換具有商業(yè)實質(zhì)；(2)換入資產(chǎn)或換出資產(chǎn)的公允價值能夠可靠地計量。換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)公允價值均能夠可靠計量的，應當以換出資產(chǎn)的公允價值作為確定換入資產(chǎn)成本的基礎，但有確鑿證據(jù)表明換入資產(chǎn)的公允價值更加可靠的除外。

28.AB作業(yè)成本管理是以提高客戶價值、增加企業(yè)利潤為目的，基于作業(yè)成本法的新型集中化管理方法。作業(yè)成本管理是一種符合戰(zhàn)略管理思想要求的現(xiàn)代成本計算和管理模式。它既是精確的成本計算系統(tǒng)，也是改進業(yè)績的工具。作業(yè)成本管理包含兩個維度的含義：成本分配觀和流程觀。

29.ABD經(jīng)營風險是企業(yè)在經(jīng)營活動中面臨的風險，和股票回購無關(guān)

30.AB按金融工具的屬性來劃分，金融市場可分為基礎性金融市場和金融衍生品市場。

31.ABC適時制庫存控制系統(tǒng)下只有當制造企業(yè)在生產(chǎn)過程中需要原料或零件時，供應商才會將原料或零件送來。

32.CD稅后營業(yè)利潤＝（48－13－100/5）×（1－25%）＝11.25（萬元）；

營業(yè)現(xiàn)金凈流量＝稅后營業(yè)利潤＋折舊＝11.25＋100/5＝31.25（萬元）；

靜態(tài)回收期＝原始投資額/各年相等的營業(yè)現(xiàn)金凈流量＝100/31.25＝3.2（年）；

凈現(xiàn)值＝現(xiàn)金流入量現(xiàn)值－現(xiàn)金流出量現(xiàn)值＝31.25×3.7908－100＝18.46（萬元）；

現(xiàn)值指數(shù)＝未來現(xiàn)金凈流量現(xiàn)值/原始投資額現(xiàn)值＝1＋凈現(xiàn)值/原始投資現(xiàn)值＝1＋18.46/100＝1.18。

綜上，本題應選CD。

33.ACD解析：證券投資組合的風險有公司特有風險和市場風險兩種。股票的市場風險不能通過證券投資組合加以消除,隨著證券數(shù)量的增加非系統(tǒng)風險會逐步減少,當數(shù)量足夠多時,大部分非系統(tǒng)風險都能分散掉。

34.AC本期采購付現(xiàn)金額有兩種計算方法：方法一：本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購本期付現(xiàn)部分（含進項稅）+以前期賒購本期付現(xiàn)的部分；方法二：本期采購付現(xiàn)金額＝本期采購金額（含進項稅）+期初應付賬款—期末應付賬款。

35.ABC留存收益籌資的優(yōu)點主要有：

(1)資金成本較普通股低；

(2)保持普通股股東的控制權(quán)；

(3)增強公司的信譽。

留存收益籌資的缺點主要有：

(1)籌資數(shù)額有限制；

(2)資金使用受制約。

36.ACD

37.AB按照資金的來源渠道不同，可將企業(yè)籌資分為權(quán)益性籌資和負債性籌資；按照所籌資金使用期限的長短，可將企業(yè)籌資分為短期資金籌集與長期資金籌集。

38.ABC折讓定價策略是指在一定條件下，以降低產(chǎn)品的銷售價格來刺激購買者，從而達到擴大產(chǎn)品銷售量的目的，選項A的說法正確；名牌產(chǎn)品的價格相對較高，屬于心理定價策略的聲望定價，選項B的說法正確；組合定價策略可以擴大銷售量、節(jié)約流通費用，有利于企業(yè)整體效益的提高，選項C的說法正確；處于衰退期的產(chǎn)品，市場競爭力下降，銷售量下滑，應該降價促銷或維持現(xiàn)價并輔之以折扣等其他手段，同時，積極開發(fā)新產(chǎn)品，保持企業(yè)的市場競爭優(yōu)勢，選項D的說法錯誤。

39.BD營業(yè)凈利率反映產(chǎn)品最終的盈利能力，選項B的說法錯誤；凈資產(chǎn)收益率是杜邦財務指標體系的核心，選項D的說法錯誤。

40.BC解析：對信用標準進行定量分析要解決的兩個問題是：客戶的壞賬損失率和客戶的信用等級。

41.BCD

42.ACD企業(yè)進行預算管理，一般應遵循以下原則：戰(zhàn)略導向原則、過程控制原則、融合性原則、平衡管理原則和權(quán)變性原則。綜上，本題應選ACD。

43.ABC經(jīng)濟環(huán)境內(nèi)容十分廣泛，包括經(jīng)濟體制、經(jīng)濟周期、經(jīng)濟發(fā)展水平、宏觀經(jīng)濟政策及社會通貨膨脹水平等。會計信息化屬于技術(shù)環(huán)境的有關(guān)內(nèi)容。

44.AD如果企業(yè)的投資機會較多，則企業(yè)需要較多的資金來進行投資，因此企業(yè)應該采取低股利政策;在通貨膨脹時期，企業(yè)一般會采取偏緊的利潤分配政策，以便彌補由于購買力下降而造成的固定資產(chǎn)重置資金缺口。

45.AB

46.Y

47.Y作業(yè)成本法以“作業(yè)消耗資源、產(chǎn)出消耗作業(yè)”為原則，按照資源動因?qū)①Y源費用追溯或分配至各項作業(yè)，計算出作業(yè)成本，然后再根據(jù)作業(yè)動因，將作業(yè)成本追溯或分配至各成本對象，最終完成成本計算的過程。

48.N存貨周轉(zhuǎn)期是指從收到原材料到加工原材料，形成產(chǎn)成品，到將產(chǎn)成品賣出的這一