基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)題庫練習(xí)精華B卷附答案

基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)題庫練習(xí)精華B卷附答案

單選題（共50題）1、通過發(fā)行債券籌集資金，并在債券到期日破時(shí)歸還本金并支付約定的利息的是（）。A.債券發(fā)行人B.債券承銷商C.債券持有人D.債券市場【答案】A2、下列選項(xiàng)中不屬于房地產(chǎn)投資信托基金特點(diǎn)的是（）。A.風(fēng)險(xiǎn)較低B.抵補(bǔ)通貨膨賬效應(yīng)C.流動(dòng)性強(qiáng)D.信息不對稱程度較高【答案】D3、復(fù)利現(xiàn)值的計(jì)算公式為（）。A.FV=PV（1+i-t）B.PV=FV/（1+i-t）=FV（1-it）C.FV=PV/（1+i）n=PV（1+i）-nD.PV=FV/（1+i）n=FV（1+i）-n【答案】D4、市場風(fēng)險(xiǎn)是指基金投資行為受到宏觀政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等環(huán)境因素對證券價(jià)格所造成的影響而面對的風(fēng)險(xiǎn)，不包括（）。A.政策風(fēng)險(xiǎn)B.經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)C.購買力風(fēng)險(xiǎn)D.經(jīng)濟(jì)周期性波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)【答案】B5、標(biāo)的股票一般是發(fā)行公司自己的（）。A.優(yōu)先股B.后配股C.藍(lán)籌股D.普通股【答案】D6、一家上市公司，上市以來盈利情況一直良好，2015年由于行業(yè)形勢發(fā)生變化，公司發(fā)生小幅度虧損，下列說法正確的是()。A.不宜用市凈率法估值B.不宜用市盈率法估值C.不宜用市銷率法估值D.公司價(jià)值為負(fù)數(shù)【答案】B7、根據(jù)我國證券市場有關(guān)規(guī)定，除權(quán)，除息日為()A.A股、B股的權(quán)益登記日的次日B.A股、B股的權(quán)益登記日的次一交易日C.A股的權(quán)益登記日（B股的最后交易日）的次日D.A股的權(quán)益登記日（B股的最后交易日）的次一交易日【答案】D8、下列不屬于金融衍生工具的是（）。A.金融遠(yuǎn)期合約B.金融債券C.金融期權(quán)D.金融互換【答案】B9、下列金融、非金融產(chǎn)品或工具，QDII基金不可購買并進(jìn)行投資的是（）。A.銀行存款、可轉(zhuǎn)讓存單B.住房按揭支持證券、資產(chǎn)支持證券C.代表貴重金屬的憑證D.與固定收益、商品指數(shù)等標(biāo)的物掛鉤的結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品【答案】C10、短期政府債券的特點(diǎn)不包括（）。A.利息免稅B.流動(dòng)性強(qiáng)C.違約風(fēng)險(xiǎn)小D.交易成本高【答案】D11、為解決不同方法制作出來的業(yè)績報(bào)告之間缺乏可比性這個(gè)問題，CFA協(xié)會(huì)在（）年開始籌備成立全球投資業(yè)績標(biāo)準(zhǔn)委員會(huì)，負(fù)責(zé)發(fā)展并制定單一績效的呈現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)。A.1992B.1995C.1996D.1994【答案】B12、（）是指在一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率等市場風(fēng)險(xiǎn)要素發(fā)生變化時(shí)可能對某項(xiàng)資金頭寸、資產(chǎn)組合或投資機(jī)構(gòu)造成的潛在最大損失。A.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值B.風(fēng)險(xiǎn)敞口C.信用風(fēng)險(xiǎn)D.利率風(fēng)險(xiǎn)【答案】A13、通?？梢杂秘愃禂?shù)（β）的大小衡量一只股票基金面臨的市場風(fēng)險(xiǎn)的大小。下列選項(xiàng)（）關(guān)于貝塔系數(shù)的說法完全正確的是（）。A.其余選項(xiàng)都對B.如果某基金的貝塔系數(shù)小于1，說明該基金是一只穩(wěn)定或防御型的基金C.如果股票指數(shù)上漲或下跌1%，某基金的凈值增長率上漲或下跌l%，貝塔系數(shù)為lD.如果某基金的貝塔系數(shù)大于l，說明該基金是一只活躍或激進(jìn)型基金【答案】A14、（）協(xié)會(huì)在1995年開始籌備成立全球投資業(yè)績標(biāo)準(zhǔn)（GIPS）委員會(huì)，負(fù)責(zé)發(fā)展并制定單一績效的呈現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)。該標(biāo)準(zhǔn)的作用是通過制定表現(xiàn)報(bào)告確保投資表現(xiàn)結(jié)果獲得充分的聲明與披露。A.ICIAB.SAAC.CACIIAD.CFA【答案】D15、關(guān)于β系數(shù)，以下表述錯(cuò)誤的是（）。A.反映證券或組合的收益水平對市場平均收益水平變化的敏感性B.β系數(shù)可以用來衡量證券承擔(dān)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)水平的大小C.β系數(shù)的絕對值越大，表明證券或組合對市場指數(shù)的敏感性越強(qiáng)D.β系數(shù)是對放棄即期消費(fèi)的補(bǔ)償【答案】D16、假定某公司年度稅后利潤為2億元，總資產(chǎn)28億，凈資產(chǎn)為15億元，則其本年度之凈資產(chǎn)收益率是（）。A.13.33％B.86.67％C.7.14％D.15.38％【答案】A17、關(guān)于場內(nèi)證券交易結(jié)算原則，以下表述錯(cuò)誤的是（）A.根據(jù)中國結(jié)算公司深圳分公司的規(guī)定，開立非擔(dān)保結(jié)算備付金賬戶的機(jī)構(gòu)，交易所場內(nèi)證券或資金B(yǎng).在共同對手方制度下，即使買賣雙方中的一方不能履約，結(jié)算機(jī)構(gòu)也要向守約一方先行墊其應(yīng)收的證券或資金C.根據(jù)貨銀對付原則，一旦結(jié)算參與人未能履行對證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的資金交收義務(wù)，結(jié)算機(jī)構(gòu)就可以暫不向其交付其買入的證券D.根據(jù)分級結(jié)算原則，當(dāng)證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)作為共同對手方提供多邊凈額結(jié)算服務(wù)時(shí)，結(jié)算機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人與結(jié)算參與人之間的集中清算交收【答案】A18、（）是最大的不動(dòng)產(chǎn)管理公司A.麥格理集團(tuán)B.高盛公司C.世邦魏理仕全球投資集團(tuán)D.貝萊德【答案】C19、根據(jù)CAPM模型，已知市場預(yù)期收益率為10%，短期國庫券利率為3%，某股票的貝塔系數(shù)為1，則該股票的預(yù)期收益率等于（）A.7%B.9%C.10%D.13%【答案】C20、債券的（）是指未到期債券的持有者無法以市值，而只能以明顯低于市值的價(jià)格變現(xiàn)債券形成的投資風(fēng)險(xiǎn)。A.利率風(fēng)險(xiǎn)B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)C.匯率風(fēng)險(xiǎn)D.贖回風(fēng)險(xiǎn)【答案】B21、（）公布了《證券集合投資機(jī)構(gòu)經(jīng)營標(biāo)準(zhǔn)規(guī)則》，對基金公司的架構(gòu)、基金估值與定價(jià)、投資范圍、基金銷售、信息披露等方面加以規(guī)范。A.1998B.2005C.1994D.1971【答案】D22、關(guān)于即期利率與遠(yuǎn)期利率的區(qū)別，以下表述錯(cuò)誤的是（）。A.遠(yuǎn)期利率的起點(diǎn)在未來某一時(shí)刻B.即期利率的起點(diǎn)在當(dāng)前時(shí)刻C.遠(yuǎn)期利率水平一定高于即期利率水平D.即期利率與遠(yuǎn)期利率的計(jì)息日起點(diǎn)不同【答案】C23、以下交易采用凈額結(jié)算方式的是()A.股票買賣B.私募債券轉(zhuǎn)讓C.大宗交易D.跨境ETF申購【答案】A24、通過對（）和（）的比較分析，可以了解投資者對該基金的認(rèn)可程度。A.基金份額變動(dòng)情況；持有人結(jié)構(gòu)B.基金分紅能力；持有人結(jié)構(gòu)C.基金盈利能力；持有人結(jié)構(gòu)D.基金份額變動(dòng)情況；基金盈利能力【答案】A25、（）是指在債券市場上，由具有一定實(shí)力和信譽(yù)的市場參與者作為特許交易商，不斷向投資者報(bào)出某些特定債券的買賣價(jià)格，雙向報(bào)價(jià)并在該價(jià)位上接受投資者的買賣要求，以其自有資金和債券與投資者進(jìn)行交易的制度。A.做市商制度B.撮合交易制度C.結(jié)算代理制度D.公開市場一級交易商制度【答案】A26、同業(yè)拆借的利息是按（）結(jié)算的。A.分鐘B.小時(shí)C.日D.月【答案】C27、債券評級是反映債券違約風(fēng)險(xiǎn)的重要指標(biāo)，以下兩項(xiàng)評級都屬于高收益?zhèn)u級的是（）。A.穆迪的BAA3和惠譽(yù)的BA1B.標(biāo)準(zhǔn)普爾的BBB和穆迪的AA2C.惠譽(yù)的BB+和穆迪的B1D.標(biāo)準(zhǔn)普爾的BBB-和惠譽(yù)的B+【答案】C28、（）是指金融機(jī)構(gòu)之間以貨幣借貸方式進(jìn)行短期資金融通的行為。A.回購協(xié)議B.同業(yè)拆借C.金融借貸D.商業(yè)票據(jù)【答案】B29、從一般意義上講，（）是為了滿足投資者風(fēng)險(xiǎn)與收益目標(biāo)所做的長期資產(chǎn)的配比。A.行業(yè)風(fēng)格配置B.全球資產(chǎn)配置C.戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置D.戰(zhàn)略資產(chǎn)配置【答案】D30、關(guān)于戰(zhàn)略資產(chǎn)配置和戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置，以下表述錯(cuò)誤的是（）.A.戰(zhàn)略資產(chǎn)配置是為了滿足投資者風(fēng)險(xiǎn)與收益目標(biāo)所作的長期資產(chǎn)配比，戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置時(shí)根據(jù)各特定資產(chǎn)類別的短期表現(xiàn)來調(diào)整其權(quán)重配置B.進(jìn)行戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置時(shí)，需要再次估計(jì)投資者偏好與風(fēng)險(xiǎn)承受能力是否發(fā)生變化C.進(jìn)行戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置時(shí)，需要重新預(yù)測不同資產(chǎn)類別的預(yù)期收益情況D.戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置關(guān)注市場的短期波動(dòng)【答案】B31、關(guān)于中外合資基金管理公司的境外股東應(yīng)當(dāng)具備的條件，說法不正確的是（）。A.依其所在國家或者地區(qū)法律設(shè)立，最近3年沒有受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)或者司法機(jī)關(guān)的處罰B.實(shí)繳資本不少于5億元人民幣的等值可自由兌換貨幣C.所在國家或者地區(qū)具有完善的證券法律和監(jiān)管制度D.合法存續(xù)并具有金融資產(chǎn)管理經(jīng)驗(yàn)【答案】B32、以下關(guān)于回轉(zhuǎn)交易的說法錯(cuò)誤的是（）。A.權(quán)證交易當(dāng)日不能進(jìn)行回轉(zhuǎn)交易B.專項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃收益權(quán)份額協(xié)議交易實(shí)行當(dāng)日回轉(zhuǎn)交易C.B股實(shí)行次日起回轉(zhuǎn)交易D.債券競價(jià)交易實(shí)行當(dāng)日回轉(zhuǎn)交易【答案】A33、隨著企業(yè)債務(wù)增加而提高的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)和可能產(chǎn)生的破產(chǎn)成本，會(huì)増加企業(yè)的額外成本，而最佳的資本結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)是負(fù)債和所有者之間的一個(gè)均衡點(diǎn)，這一均衡點(diǎn)被稱為（）。A.最佳收益比率B.最佳負(fù)債比率C.最佳權(quán)益比率D.最佳股本比率【答案】B34、基金進(jìn)行利潤分配會(huì)導(dǎo)致基金份額凈值的（）A.上升B.下降C.不變D.無法判斷【答案】B35、（）是指私募股權(quán)投資基金將其所持有的項(xiàng)目在私募股權(quán)二級市場出售的行為。A.首次公開發(fā)行B.管理層回購C.二次出售D.破產(chǎn)清算【答案】C36、在期貨交易中，絕大多數(shù)成交的合約都是通過（）結(jié)清的。A.對沖平倉B.實(shí)物交割C.現(xiàn)金交割D.現(xiàn)券交割【答案】A37、通過發(fā)行債券籌集資金，并在債券到期日破時(shí)歸還本金并支付約定的利息的是（）。A.債券發(fā)行人B.債券承銷商C.債券持有人D.債券市場【答案】A38、（）是指在證券交易所內(nèi)按一定的時(shí)間、一定的規(guī)則集中買賣已發(fā)行證券而成的市場。A.場內(nèi)證券交易市場B.場外證券交易市場C.柜臺(tái)證券交易市場D.OTC【答案】A39、（）應(yīng)履行計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值的責(zé)任。A.登記結(jié)算公司B.基金托管公司C.證券交易所D.基金管理公司【答案】D40、（）是指基金評價(jià)機(jī)構(gòu)或評價(jià)人對基金的投資收益和風(fēng)險(xiǎn)及基金管理人的管理能力開展評級、評獎(jiǎng)或單—指標(biāo)排名等。A.基金分類B.基金業(yè)績評價(jià)C.基金風(fēng)格D.基金星級評價(jià)【答案】B41、投資者的投資境況和需求會(huì)隨著時(shí)間而變化，因此有必要至少每（）對投資者的需求作一次重新的評估。A.半年B.年C.兩年D.季度【答案】B42、為了防范證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)，我國設(shè)立了證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)基金，下列各項(xiàng)所造成的登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的損失中可以用證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)基金墊付或彌補(bǔ)的包括（）A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】A43、某種貼現(xiàn)式國債面額為100元，貼現(xiàn)率為3.82%，到期時(shí)間為90天，則該國債的內(nèi)在價(jià)值為（）。A.99.045B.99.150C.99.050D.99.605【答案】A44、投資政策說明書的內(nèi)容不包括（）。A.確定收益B.業(yè)績比較基準(zhǔn)C.投資回報(bào)率目標(biāo)D.投資決策流程【答案】A45、一直UCITS基金投資于同一機(jī)構(gòu)發(fā)型的貨幣市場工具、銀行存款或OTC衍生產(chǎn)品的資產(chǎn)總值不能超過基金資產(chǎn)的（）。A.5%B.10%C.20%D.30%【答案】C46、下列關(guān)于短期融資券的說法中，錯(cuò)誤的是（）。A.短期融資券的投資者為銀行間債券市場的機(jī)構(gòu)投資者B.短期融資券通過市場招標(biāo)確定利率C.短期融資券發(fā)行者必須為具有法人資格的企業(yè)D.短期融資券由商業(yè)銀行承銷并采用擔(dān)保方式發(fā)行【答案】D47、貨幣市場工具產(chǎn)生于信用活動(dòng)，交易價(jià)格為（）。A.本利和B.現(xiàn)金C.利差D.利率【答案】D48、基金管理費(fèi)是指（）。A.基金管理人管理基金資產(chǎn)而向基金收取的費(fèi)用B.基金托管人為基金提供托管服務(wù)而向基金收取的費(fèi)用C.用于支付銷售機(jī)構(gòu)傭金以及基金管理人的基金營銷廣告費(fèi)、促銷活動(dòng)費(fèi)、持有人服務(wù)費(fèi)等方面