基金從業(yè)資格證之私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識綜合檢測?？糀卷附答案

基金從業(yè)資格證之私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識綜合檢測模考A卷附答案

單選題（共50題）1、項目來源渠道多種多樣，主要包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D2、(2017年)下列不屬于杠桿收購基金投資對象所具有特征的是（）。A.強勁、穩(wěn)固的市場地位B.資本性支出較低C.處于成長中的行業(yè)D.穩(wěn)定、可預(yù)測的現(xiàn)金流且擁有堅實的抵押資產(chǎn)基礎(chǔ)【答案】C3、（2017年真題）創(chuàng)業(yè)投資可以更有效地應(yīng)對科技型中小微企業(yè)（）的特點。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D4、投資后管理常用的監(jiān)控指標中，應(yīng)該獲得足夠重視的財務(wù)指標相關(guān)情況不包括（）。A.比率分析中的預(yù)警信號B.經(jīng)營中的拖延付款C.財務(wù)虧損D.公司治理情況【答案】D5、股權(quán)投資基金清算的主要程序有（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D6、公司型股權(quán)投資基金清算退出時，最先支付的是（）。A.所欠稅款B.法定補償金C.清算費用D.職工工資【答案】C7、以凈利潤為基礎(chǔ)的相對估值是（）。A.P/E（市盈率）B.折現(xiàn)現(xiàn)金流法C.P/B（市凈率）D.P/S（市銷率）【答案】A8、對于股權(quán)投資基金而言，投資后管理的作用不包括（）。A.有利于及時了解被投資企業(yè)經(jīng)營運作情況，并根據(jù)不同情況及時采取必要措施，保證資金安全。B.有利于提升被投資企業(yè)自身價值，增加投資收益C.對股權(quán)投資基金參與企業(yè)后續(xù)融資時的決策也起到重要的決策支撐作用D.確保不會因公司以更低的發(fā)行價進行新一輪融資而導(dǎo)致投資人的股權(quán)被稀釋從而投資被貶值【答案】D9、關(guān)于估值方法，說法正確的是（）。A.相對估值法在創(chuàng)業(yè)投資基金和并購基金中大量使用B.折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法常見于杠桿收購和破產(chǎn)投資策略C.成本法主要多用于創(chuàng)業(yè)早期企業(yè)的估值D.清算價值法作為一種輔助方法【答案】A10、（）是指股權(quán)投資基金與被投資企業(yè)簽署正式投資協(xié)議之后，基金管理人積極參與被投資企業(yè)的重大經(jīng)營決策，為被投資企業(yè)實施風(fēng)險監(jiān)控，并提供各項增值服務(wù)等一系列活動。A.投資前管理B.投資后管理C.事前管理D.事后管理【答案】B11、（）作為公司內(nèi)部專門行使監(jiān)督權(quán)的監(jiān)督機構(gòu)，對公司董事和高管的行為是否符合法律法規(guī)和公司章程行使監(jiān)督權(quán)。A.監(jiān)事會B.股東大會C.董事會D.總經(jīng)理【答案】A12、以下關(guān)于合伙型基金的特點說法錯誤的是（）A.合伙型基金本質(zhì)上是一種合伙關(guān)系B.普通合伙人對合伙企業(yè)債務(wù)承擔(dān)有限責(zé)任C.合伙型基金有利于避免雙重納稅D.有限合伙企業(yè)并不是獨立的法人，不能獨立于合伙人而存在【答案】B13、基金管理人內(nèi)部控制構(gòu)成要素中的內(nèi)部環(huán)境不包含（）A.組識結(jié)構(gòu)B.員工道德素質(zhì)C.內(nèi)控文化D.風(fēng)險控制【答案】D14、信托（契約）型基金合同的內(nèi)容主要包括（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D15、私募基金面臨的一般風(fēng)險，包括（）;特殊風(fēng)險包括（）A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ；Ⅳ.Ⅴ.Ⅵ.Ⅶ.ⅧB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ；Ⅵ.Ⅶ.ⅧC.Ⅰ.Ⅲ.Ⅴ.Ⅵ；Ⅱ.Ⅳ.Ⅶ.ⅧD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅴ；Ⅲ.Ⅳ.Ⅵ.Ⅶ.Ⅷ【答案】D16、企業(yè)自由現(xiàn)金流對應(yīng)的折現(xiàn)率為（）。A.股權(quán)資本成本B.加權(quán)平均資本成本C.企業(yè)自由現(xiàn)金流D.平均紅利【答案】B17、中國證券投資基金業(yè)協(xié)會出臺了（），對募集機構(gòu)的禁止性行為以及募集媒介渠道進行了較為洋細的規(guī)定。A.《證券投資基金去》B.《私募投資基金合同指引》C.《私募投資基金募集行為管理辦法》D.《私爵殳資基金監(jiān)督管理暫行辦法》【答案】C18、協(xié)議轉(zhuǎn)讓根據(jù)轉(zhuǎn)讓主體類型的不同，可以分為（）。A.流通股協(xié)議轉(zhuǎn)讓和非流通股協(xié)議轉(zhuǎn)讓B.國有股協(xié)議轉(zhuǎn)讓和非國有股協(xié)議轉(zhuǎn)讓C.協(xié)議收購D.股份回購【答案】B19、（2018年真題）股權(quán)投資基金特點不正確的是（）A.投資期限長B.投資后管理投入資源較多C.專業(yè)性較強D.流動性較高【答案】D20、（2017年真題）股權(quán)投資基金管理人應(yīng)建立健全外包業(yè)務(wù)控制，并至少（）開展一次全面的外包業(yè)務(wù)風(fēng)險評估。A.一年B.半年C.每季度D.兩年【答案】A21、股權(quán)投資基金財務(wù)盡職調(diào)查經(jīng)常采用趨勢分析和（）工具，在財務(wù)預(yù)測中經(jīng)常會用到（）和敏感度分析等方法。A.結(jié)構(gòu)分析；假設(shè)性分析B.結(jié)構(gòu)分析；場景分析C.技術(shù)分析；假設(shè)性分析D.技術(shù)分析；場景分析【答案】B22、股權(quán)投資基金管理人自行銷售或者委托銷售機構(gòu)銷售私募基金時，下列做法正確的有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A23、政府引導(dǎo)基金對創(chuàng)業(yè)投資基金支持方式中的融資擔(dān)保說法正確的是（）。A.是指政府引導(dǎo)基金對經(jīng)營良好的創(chuàng)業(yè)投資基金提供融資擔(dān)保，支持其通過債權(quán)融資增強投資能力。B.是指政府引導(dǎo)基金對競爭力良好的創(chuàng)業(yè)投資基金提供融資擔(dān)保，支持其通過股權(quán)融資增強投資能力。C.是指政府引導(dǎo)基金對歷史信用記錄良好的創(chuàng)業(yè)投資基金提供融資擔(dān)保，支持其通過債權(quán)融資增強投資能力。D.是指政府引導(dǎo)基金對歷史信用記錄良好的創(chuàng)業(yè)投資基金提供融資擔(dān)保，支持其通過股權(quán)融資增強投資能力。【答案】C24、（2020年真題）股權(quán)投資基金甲對目標公司A進行初步盡職調(diào)查后判斷該公司具有較高投資價值，并計劃獨家完成對A公司的投資。為了避免在盡職調(diào)查和商務(wù)談判階段A公司再與其他投資機構(gòu)接觸，基金甲可考慮在投資框架協(xié)議中加入的條款是（）。A.保護性條款B.優(yōu)先認購權(quán)條款C.第一拒絕權(quán)條款D.排他性條款【答案】D25、合伙型股權(quán)投資基金財產(chǎn)份額的退還形式是（）。A.貨幣B.實物C.股權(quán)D.貨幣與實物皆可【答案】D26、下列哪些投資者視為當然合格投資者（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D27、關(guān)于股權(quán)投資基金行業(yè)自律與政府監(jiān)管，表述錯誤的是（）。A.目的一致，都是確保國家有關(guān)股權(quán)投資基金的相關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章和政策得到貫徹執(zhí)行，保護投資者的合法權(quán)益B.行業(yè)自律組織制定的章程、業(yè)務(wù)規(guī)則對政府監(jiān)管起約束作用C.行業(yè)自律是對政府監(jiān)管的積極補充D.行業(yè)自律組織在政府監(jiān)管機構(gòu)和市場主體之間起著橋梁和紐帶作用【答案】B28、（）不屬于中介機構(gòu)推薦的項目來源。A.律師事務(wù)所B.會計師事務(wù)所C.財務(wù)顧問D.基金公司【答案】D29、以下屬于投資機構(gòu)為被投資企提供的管理咨詢服務(wù)內(nèi)容的是？（）A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、ⅤD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ【答案】A30、投資框架協(xié)議也稱投資條款清單，通常由（）提出。A.基金管理人B.投資方C.投資決策委員會D.目標公司【答案】B31、基金管理人可以分配的業(yè)績報酬金額為（）。A.3000萬元B.4000萬元C.0D.1800萬元【答案】A32、股權(quán)投資基金行業(yè)自律組織在很多方面起到作用，下列關(guān)于股權(quán)投資基金行業(yè)自律組織作用的說法不正確的是（）。A.對股權(quán)投資基金行業(yè)進行監(jiān)管，保護投資者合法權(quán)益B.促進會員忠實履行受托義務(wù)和社會責(zé)任，推動行業(yè)持續(xù)穩(wěn)定健康發(fā)展C.提供行業(yè)服務(wù)，促進行業(yè)交流和創(chuàng)新，提升行業(yè)職業(yè)素質(zhì)，提高行業(yè)競爭力D.發(fā)揮行業(yè)與政府間的橋梁與紐帶作用，維護行業(yè)合法權(quán)益，促進公眾對行業(yè)的理解，提升行業(yè)聲譽【答案】A33、關(guān)于股權(quán)投資基金的投資對象私人股權(quán)，不包括（）。A.上市企業(yè)非公開發(fā)行和交易的依法可轉(zhuǎn)換為普通股的可轉(zhuǎn)換債券B.上市企業(yè)公開發(fā)行和交易的普通股C.未上市企業(yè)股權(quán)D.上市企業(yè)非公開發(fā)行和交易的依法可轉(zhuǎn)換為普通股的優(yōu)先股【答案】B34、關(guān)于基金的募集和設(shè)立的區(qū)別，以下描述不正確的是（）A.基金的募集是基金管理人募集資金的過程B.基金的募集主要考慮基金組織形式、基金架構(gòu)等問題C.基金的設(shè)立是基金管理人依法設(shè)立開展股權(quán)投資業(yè)務(wù)主體的過程D.基金的設(shè)立主要考慮登記備案等問題【答案】B35、股權(quán)投資基金備案材料完備且符合要求的，基金業(yè)協(xié)會應(yīng)當自收齊備案材料之日起（）個工作日內(nèi)，以通過網(wǎng)站公示股權(quán)投資基金基本情況的方式，為股權(quán)投資基金辦結(jié)備案手續(xù)。A.20B.10C.15D.7【答案】A36、關(guān)于創(chuàng)業(yè)投資估值法，下列表述正確的是（）。A.創(chuàng)業(yè)投資估值法是一種基于創(chuàng)業(yè)早期企業(yè)未來清算退出情境下估值預(yù)測的估值方法B.創(chuàng)業(yè)投資估值法是一種基于創(chuàng)業(yè)早期企業(yè)可比公司估值倍數(shù)的相對估值法C.創(chuàng)業(yè)投資估值法基于退出時目標公司的現(xiàn)金流以及目標收益率，折現(xiàn)計算其當前價值D.創(chuàng)業(yè)投資估值法基于退出時目標公司的股權(quán)價值以及目標收益率，折現(xiàn)計算出其當前價值【答案】D37、股權(quán)投資基金的項目退出主要有（）方式。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D38、（）發(fā)布的《關(guān)于進一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項的公告》，基金業(yè)協(xié)會作為行業(yè)自律組織的自律管理功能上升到了新的高度。A.2015年2月5日B.2013年6月1日C.2016年8月1日D.2016年2月5日【答案】D39、關(guān)于投資框架協(xié)議中排他性條款，以下表述正確的是（）A.排他性條款是要求股權(quán)投資基金在約定排他期內(nèi)不得投資其他同類業(yè)務(wù)公司的條款B.目標公司在簽署排他性條款協(xié)議后，排他期內(nèi)如果與其他投資方接觸，則必須在解除后10個工作日內(nèi)以書面形式通知投資方C.排他性條款是要求目標公司在約定排他期內(nèi)不得與其他投資機構(gòu)接觸的條款D.排他性條款通常約定至少一年以上【答案】C40、（2020年真題）某股權(quán)投資基金擬投資A公司，假設(shè)A公司的管理層承諾投資當年的凈利潤為9000萬元，按照息稅前利潤的5倍進行估值，所得稅稅率為25%，利息每年2000萬元，則A公司的價值為（）億元。A.0.3B.10C.1.4D.7【答案】D41、合伙型股權(quán)投資基金采用有限合伙企業(yè)的組織形式，由（）對合伙債務(wù)承擔(dān)無限連帶責(zé)任。A.基金管理人B.普通合伙人C.基金托管人D.基金投資人【答案】B42、A公司的企業(yè)價值為10億元人民幣，另外其賬上有現(xiàn)金1億元、銀行貸款市場價值3億元。應(yīng)收賬款市場價值1億元，應(yīng)付賬款市場價值5億元，則該企業(yè)的股權(quán)價值為（）億元。A.3B.7C.8D.4【答案】C43、(2017年)法律盡職調(diào)查關(guān)注的重點問題包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D44、（2019年真題）關(guān)于股權(quán)投資基金管理人的內(nèi)部控制,表述正確的是（）A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】B45、股權(quán)投資基金募集的一般流程不包括（）A.募集籌備期B.基金路演期C.管理者確認D.協(xié)議簽署及出資【答案】C46、下列關(guān)于企業(yè)價值估值的特點，說法錯誤的是（）。A.整體即是各部分的簡單相加B.整體價值來源于要素的結(jié)合方式C.部分只有在整體中才能體現(xiàn)出其價值D.整體價值只有在運行中才能體現(xiàn)出來【答案】A47、下列屬于清算退出方式的是（）。A.破產(chǎn)清算B.合并清算C.分立清算D.財務(wù)清算【答案】A48、募集機構(gòu)推介股權(quán)投資基金前，確定特定對象的程序