公司治理核心：董事會(huì)制度課件

??1主要內(nèi)容：董事會(huì)治理是公司治理的核心公司權(quán)力中心的三種定位董事會(huì)的地位與組織類型董事的義務(wù)高管層與董事會(huì)全球知名企業(yè)公司治理指引主要內(nèi)容：董事會(huì)治理是公司治理的核心2董事會(huì)治理是公司治理的核心以美國(guó)安然事件為例，最初就是因?yàn)楣径聲?huì)允許安然公司的財(cái)務(wù)總監(jiān)成為L(zhǎng)JMCayman等合伙企業(yè)的普通合伙人，而使得這些企業(yè)可以與安然公司進(jìn)行大量的關(guān)聯(lián)交易，隨后董事會(huì)又未能對(duì)這些交易行為給予認(rèn)真關(guān)注，從而使財(cái)務(wù)總監(jiān)從中賺取了3000萬美元的收益，繼而引發(fā)了安然財(cái)務(wù)丑聞。在表面上，安然事件的主要責(zé)任是內(nèi)部審計(jì)委員會(huì)和外部審計(jì)機(jī)構(gòu)的失職，但從公司治理角度分析，董事會(huì)的失職以及對(duì)經(jīng)理層監(jiān)督不夠才是最直接的原因。董事會(huì)治理是公司治理的核心3公司權(quán)力中心的三種定位股東大會(huì)中心主義經(jīng)理中心主義董事會(huì)中心主義A.股東大會(huì)中心主義：

是以“資本中心主義”為理論基礎(chǔ)，董事會(huì)不擁有獨(dú)立于股東大會(huì)的法定權(quán)力，其執(zhí)行公司業(yè)務(wù)決策須完全依照公司章程授權(quán)和股東大會(huì)決議。公司權(quán)力中心的三種定位4公司權(quán)力中心的三種定位B.經(jīng)理中心主義：

隨著公司規(guī)模膨脹、股權(quán)日益分散，公司管理高度專業(yè)化，公司運(yùn)作的信息和公司控制權(quán)逐步集中在經(jīng)理層手中，從而誕生了經(jīng)理中心主義。美國(guó)模式下，高度集權(quán)的CEO的產(chǎn)生，以及CEO與董事長(zhǎng)兩職合一的盛行，將經(jīng)理中心主義推向了極致。C.董事會(huì)中心主義：

1991年5月，英國(guó)一系列公司倒閉事件促使該國(guó)財(cái)務(wù)報(bào)告委員會(huì)、倫敦證券交易所等成立了一個(gè)由12人組成的世界上第一個(gè)公司治理委員會(huì)，于1992年12月發(fā)表了題為《公司治理的財(cái)務(wù)視點(diǎn)》的報(bào)告。提出了公司治理的外部人模式，強(qiáng)調(diào)外部非執(zhí)行董事在內(nèi)控和審計(jì)委員會(huì)中的關(guān)鍵地位，突出董事會(huì)的開放性、透明性、公正與責(zé)任。

公司權(quán)力中心的三種定位B.經(jīng)理中心主義：隨著公司規(guī)模膨脹、5公司權(quán)力中心的三種定位D.中國(guó)：控股股東中心主義：

公司股權(quán)相對(duì)集中，董事會(huì)與高管層人員高度重合，來自實(shí)際控股股東方的董事與內(nèi)部董事共同占據(jù)董事會(huì)多數(shù)，很多公司的股東大會(huì)、董事會(huì)流于形式，經(jīng)營(yíng)決策者集中于少數(shù)關(guān)鍵人手中，進(jìn)而產(chǎn)生大股東隨意占用股份公司資產(chǎn)，公司違規(guī)對(duì)外擔(dān)保泛濫等一系列損害公司利益和投資者權(quán)益的不當(dāng)行為。高管層名義上應(yīng)對(duì)股東大會(huì)和董事會(huì)負(fù)責(zé)，但實(shí)際上是直接對(duì)政府或控股股東負(fù)責(zé)，從而導(dǎo)致股東大會(huì)和董事會(huì)流于形式。公司權(quán)力中心的三種定位D.中國(guó)：控股股東中心主義：公司股權(quán)6董事會(huì)的地位與組織類型單層制董事會(huì)制度雙層制董事會(huì)制度A.單層制董事會(huì)制度：

只有董事會(huì)而沒有監(jiān)事會(huì)，董事會(huì)擁有決策權(quán)和監(jiān)督權(quán)。英美法系國(guó)家，如美國(guó)、英國(guó)、澳大利亞等國(guó)家的公司實(shí)行的便是單層制董事會(huì)制度。董事會(huì)的地位與組織類型7董事會(huì)的地位與組織類型B.雙層制董事會(huì)制度:

在德國(guó)，公司設(shè)監(jiān)事會(huì)和管理委員會(huì)，分別相當(dāng)于英美國(guó)家的董事會(huì)和經(jīng)理層。其監(jiān)事會(huì)由股東代表、雇員代表和獨(dú)立董事共同組成；其管理委員會(huì)的每個(gè)委員具有同等的權(quán)利。作為雙層董事會(huì)制度的一種變種，在日本、中國(guó)和我國(guó)臺(tái)灣省等大陸法系國(guó)家或地區(qū)，監(jiān)事會(huì)和董事會(huì)是一種平行關(guān)系，分別直接向選舉它們的股東大會(huì)負(fù)責(zé)并報(bào)告工作，董事會(huì)行使戰(zhàn)略決策權(quán)，任命管理層并對(duì)其進(jìn)行監(jiān)督，而監(jiān)事會(huì)則是專門的監(jiān)督機(jī)構(gòu)，對(duì)董事會(huì)和管理層進(jìn)行監(jiān)督。董事會(huì)的地位與組織類型B.雙層制董事會(huì)制度:在德國(guó)，公司8董事會(huì)的地位與組織類型董事會(huì)制度的設(shè)計(jì)主要表現(xiàn)在以下方面：1.董事會(huì)的人員構(gòu)成上，注重董事會(huì)成員的專業(yè)性和代表企業(yè)各利益相關(guān)者群體的利益。2.為使董事會(huì)在企業(yè)內(nèi)部控制體系中的核心作用得到發(fā)揮，不斷增加其專業(yè)化，在董事會(huì)下設(shè)立執(zhí)行委員會(huì)、財(cái)務(wù)委員會(huì)、審計(jì)委員會(huì)、投資委員會(huì)等專門委員會(huì)來協(xié)助甚至負(fù)責(zé)各方面的工作，已經(jīng)成為一種趨勢(shì)。

3.在董事報(bào)酬與激勵(lì)機(jī)制方面，實(shí)行股票期權(quán)等激勵(lì)機(jī)制，使董事和股東利益趨于一致，形成董事會(huì)成員（不論是外部董事還是內(nèi)部董事）監(jiān)督經(jīng)營(yíng)行為的激勵(lì)機(jī)制。董事會(huì)的地位與組織類型董事會(huì)制度的設(shè)計(jì)主要表現(xiàn)在以下方面：9董事會(huì)的地位與組織類型OECD對(duì)董事會(huì)職責(zé)的界定1．對(duì)公司戰(zhàn)略、主要行動(dòng)計(jì)劃、回避風(fēng)險(xiǎn)的策略、年度預(yù)算和經(jīng)營(yíng)計(jì)劃進(jìn)行審計(jì)和指導(dǎo)，設(shè)定經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，監(jiān)督目標(biāo)的實(shí)施和公司經(jīng)營(yíng)，監(jiān)督主要資本支出、收購和財(cái)產(chǎn)獲得。2．挑選、替補(bǔ)、監(jiān)督并在必要時(shí)替換主要執(zhí)行官員，以及監(jiān)督職位繼任計(jì)劃的執(zhí)行。3．審計(jì)主要執(zhí)行官員和董事會(huì)的報(bào)酬，保證董事會(huì)提名程序的正規(guī)性和透明度。董事會(huì)的地位與組織類型OECD對(duì)董事會(huì)職責(zé)的界定10董事會(huì)的地位與組織類型4．對(duì)經(jīng)理層、董事會(huì)成員和股東利益之間的潛在沖突，包括公司資產(chǎn)的不正當(dāng)使用和有關(guān)的不正當(dāng)交易進(jìn)行監(jiān)督和管理。5．保證公司會(huì)計(jì)制度、財(cái)務(wù)報(bào)告制度得到執(zhí)行；保證獨(dú)立審計(jì)采用適當(dāng)?shù)目刂企w系；保證風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控、財(cái)務(wù)控制和對(duì)公司活動(dòng)的合法性監(jiān)督的的有效性。6．對(duì)治理措施的有效性進(jìn)行監(jiān)督，必要時(shí)進(jìn)行更改。7．對(duì)信息披露和信息交流過程進(jìn)行監(jiān)督。

董事會(huì)的地位與組織類型4．對(duì)經(jīng)理層、董事會(huì)成員和股東利益之間11董事的義務(wù)英美法系的權(quán)利和自由決定理論認(rèn)為，如果一個(gè)人享有的權(quán)利會(huì)使另外一個(gè)人的法律地位發(fā)生改變，這種權(quán)力就必須附加一定的義務(wù)，以維護(hù)受這種權(quán)力影響的人之利益。所以董事必須承擔(dān)相應(yīng)的民事義務(wù)，概括起來，這些義務(wù)主要是“忠實(shí)義務(wù)”和“注意義務(wù)”。我國(guó)公司法第148條稱為“忠實(shí)義務(wù)”和“勤勉義務(wù)”。董事的義務(wù)英美法系的權(quán)利和自由決定理論認(rèn)為，如果一個(gè)人享有的12董事的義務(wù)鄭百文“花瓶董事”事件：中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)PT鄭百文前“社會(huì)董事“陸家豪做出罰款10萬元的行政處罰。陸家豪當(dāng)時(shí)接受鄭百文的邀請(qǐng)出任社會(huì)董事時(shí)，只是把自己定位于一個(gè)顧問性質(zhì)的榮譽(yù)角色，而且當(dāng)時(shí)鄭百文的領(lǐng)導(dǎo)層也明確承諾他不參與公司的經(jīng)營(yíng)管理，不領(lǐng)取任何工資薪水，只擔(dān)任相當(dāng)于公司顧問這樣的“名譽(yù)職務(wù)”。然而在法律上，陸并不僅僅是鄭百文的顧問，而是其董事會(huì)的一員，理應(yīng)對(duì)董事會(huì)的決議承擔(dān)責(zé)任。正是基于陸的董事身份和他對(duì)通過鄭百文虛假上市申報(bào)材料和虛假年報(bào)的董事會(huì)決議的無異議性，證監(jiān)會(huì)做出了對(duì)包括陸在內(nèi)的鄭百文董事會(huì)成員的行政處罰。

董事的義務(wù)鄭百文“花瓶董事”事件：中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)PT鄭百文前“13董事的義務(wù)董事的忠實(shí)義務(wù)（DutyofLoyalty），即要求董事忠實(shí)于公司的利益，不得將董事或董事關(guān)聯(lián)人的個(gè)人利益置于公司利益之上，當(dāng)其自身利益與公司利益發(fā)生沖突時(shí)，董事必須以公司的最佳利益為重。董事的注意義務(wù)（DutyofCare）是英美法系的稱謂，在大陸法系被稱為“善管義務(wù)”。注意義務(wù)產(chǎn)生于董事與公司間的受托關(guān)系，實(shí)質(zhì)是一種管理義務(wù)。其含義是董事必須以一個(gè)理性、審慎的人在相似的情形下所應(yīng)表現(xiàn)的謹(jǐn)慎、勤勉和技能履行其職責(zé)。如果董事履行其職責(zé)時(shí)，沒有盡到應(yīng)有的理性和審慎，他應(yīng)對(duì)公司承擔(dān)賠償責(zé)任。

董事的義務(wù)董事的忠實(shí)義務(wù)（DutyofLoyalty），14董事的義務(wù)英國(guó)對(duì)董事注意義務(wù)的判斷標(biāo)準(zhǔn)分為三類：第一，對(duì)于不具有某種專業(yè)資格和經(jīng)驗(yàn)的非執(zhí)行董事，適用主觀標(biāo)準(zhǔn)，即只有盡了自己最大努力時(shí)被視為履行了合理的注意；第二，對(duì)于具有某種專業(yè)資格和經(jīng)驗(yàn)的非執(zhí)行董事，適用客觀標(biāo)準(zhǔn)，即只有其履行了具有同類專業(yè)水平或者經(jīng)驗(yàn)的專業(yè)人員應(yīng)履行的注意程度時(shí)，才被視為盡到了合理的注意；第三，對(duì)于執(zhí)行董事，則適用更嚴(yán)格的推定知悉原則，不管執(zhí)行董事是否具有所聘職務(wù)所應(yīng)該有的技能知識(shí)，只有其履行了專業(yè)人員應(yīng)履行的技能和注意程度，才被視為合理地履行了技能和注意。

董事的義務(wù)英國(guó)對(duì)董事注意義務(wù)的判斷標(biāo)準(zhǔn)分為三類：第一，對(duì)于不15董事的義務(wù)美國(guó)法院還逐步確立了一項(xiàng)關(guān)于董事免于就合理性的經(jīng)營(yíng)失誤承擔(dān)責(zé)任的法律原則，即著名的“商業(yè)判斷準(zhǔn)則”（BusinessJudgementRule）。該規(guī)定認(rèn)為，作出經(jīng)營(yíng)判斷的董事或高級(jí)職員，在符合下列條件時(shí)，就被認(rèn)為是誠(chéng)實(shí)地履行了本條所規(guī)定的義務(wù)：第一，他與該經(jīng)營(yíng)判斷無利害關(guān)系；第二，他有正當(dāng)理由相信他掌握的與上述經(jīng)營(yíng)判斷有關(guān)的信息在當(dāng)時(shí)的情況下是妥當(dāng)?shù)?；第三，他有理由相信該?jīng)營(yíng)判斷是和公司的最佳利益相符合的。

董事的義務(wù)美國(guó)法院還逐步確立了一項(xiàng)關(guān)于董事免于就合理性的經(jīng)營(yíng)16高管層與董事會(huì)

董事會(huì)與高管的關(guān)系可以概括為以下兩個(gè)方面：一方面。董事會(huì)要確保高級(jí)經(jīng)理人員有權(quán)獨(dú)立處理日常經(jīng)營(yíng)事務(wù)；另一方面，董事會(huì)應(yīng)對(duì)高層經(jīng)理有效

進(jìn)行監(jiān)控，定期對(duì)高層經(jīng)理的工作進(jìn)行績(jī)效評(píng)估和考核，及時(shí)替換不稱職經(jīng)理，任用有利于公司發(fā)展的人選。董事長(zhǎng)和總經(jīng)理在公司中的職責(zé)定位直接關(guān)系到公司運(yùn)行的方式、特點(diǎn)、文化，是公司治理中最核心的問題之一。從根本上講，如果公司運(yùn)作被內(nèi)部人控制或者實(shí)行的是關(guān)鍵人模式，那么兩職分離或合一只是形式的問題。

高管層與董事會(huì)董事會(huì)與高管的關(guān)系可以概括為以下兩17高管層與董事會(huì)董事長(zhǎng)與總經(jīng)理兩職合一對(duì)公司的發(fā)展也會(huì)起到有益的影響。從公司運(yùn)作上來看，集中的權(quán)力可以使管理團(tuán)隊(duì)更多地從現(xiàn)實(shí)的角度強(qiáng)調(diào)決策的效率和公司的業(yè)績(jī)，特別是當(dāng)公司規(guī)模較小且面臨快速變化的市場(chǎng)環(huán)境時(shí)，董事長(zhǎng)和管理層的分離如果造成公司決策效率過低將會(huì)不利于企業(yè)的發(fā)展。

高管層與董事會(huì)18高管層與董事會(huì)新興市場(chǎng)在這方面的做法大致有兩種情況：一是沒有規(guī)定，如香港、泰國(guó)和墨西哥。二是原則上要求一人不能同時(shí)擔(dān)任董事長(zhǎng)和總經(jīng)理，如果出現(xiàn)一人同時(shí)擔(dān)任董事長(zhǎng)和總經(jīng)理的情況，必須有強(qiáng)有力的獨(dú)立董事來平衡董事長(zhǎng)和總經(jīng)理的權(quán)力。例如，《印度產(chǎn)業(yè)聯(lián)合會(huì)準(zhǔn)則》規(guī)定，當(dāng)董事長(zhǎng)為非執(zhí)行董事時(shí)，董事會(huì)中至少有30%為非執(zhí)行董事；當(dāng)董事長(zhǎng)和總經(jīng)理為同一人，那么至少有50%為非執(zhí)行董事。

高管層與董事會(huì)新興市場(chǎng)在這方面的做法大致有兩種情況：一是沒有19高管層與董事會(huì)全美公司董事聯(lián)合會(huì)：示范性董事長(zhǎng)職位說明1．領(lǐng)導(dǎo)董事會(huì)2．建立管理董事會(huì)工作的程序3．確保董事會(huì)充分履行其職能4．安排全體董事會(huì)會(huì)議，并同委員會(huì)主席一起協(xié)調(diào)安排各委員會(huì)的會(huì)議5．根據(jù)董事的提議組織常規(guī)的和特別的董事會(huì)會(huì)議并安排議程6．確保管理層給董事會(huì)提議的文件資料的充足性和及時(shí)性7．確保有足夠的前期準(zhǔn)備時(shí)間對(duì)所關(guān)注的問題進(jìn)行有效的研究討論8．監(jiān)督準(zhǔn)備和分發(fā)給股東的代表權(quán)資料9．通過向董事會(huì)成員分配專項(xiàng)任務(wù)，幫助董事會(huì)完成其設(shè)定的目標(biāo)10．制定董事行為規(guī)范，并確保每一位董事都作出較大的貢獻(xiàn)11．充當(dāng)董事會(huì)和管理層之間的聯(lián)絡(luò)員12．同CEO一起，對(duì)外代表公司13．與提名委員會(huì)一起，確保恰當(dāng)?shù)奈瘑T會(huì)結(jié)構(gòu)高管層與董事會(huì)全美公司董事聯(lián)合會(huì)：示范性董事長(zhǎng)職位說明20高管層與董事會(huì)全美公司董事聯(lián)合會(huì)：示范性CEO職位說明1．營(yíng)造一種促進(jìn)道德行為、鼓勵(lì)個(gè)人正直和承擔(dān)社會(huì)責(zé)任的企業(yè)文化2．維持一種有助于吸引、保持和激勵(lì)在各個(gè)層次上由最高素質(zhì)員工組成的積極和道德的工作氛圍3．為公司制定能創(chuàng)造股東價(jià)值的長(zhǎng)期戰(zhàn)略與遠(yuǎn)景，并推薦給董事會(huì)4．制定能支持公司長(zhǎng)期戰(zhàn)略的年度業(yè)務(wù)計(jì)劃和預(yù)算，并推薦給董事會(huì)5．確保公司日常事務(wù)得到恰當(dāng)管理6．持續(xù)努力實(shí)現(xiàn)公司的財(cái)務(wù)和運(yùn)營(yíng)目標(biāo)7．確保公司提供的產(chǎn)品、服務(wù)的質(zhì)量和價(jià)值不斷提高8．確保公司在行業(yè)內(nèi)占有并保持令人滿意的競(jìng)爭(zhēng)地位9．確保公司有一個(gè)在CEO領(lǐng)導(dǎo)下的有效的管理隊(duì)伍，以及其發(fā)展、換屆計(jì)劃10．與董事會(huì)合作，確保有一個(gè)有效的CEO職位的繼任計(jì)劃11．制定并監(jiān)督公司重大政策的實(shí)施12．擔(dān)任公司的主要代言人

高管層與董事會(huì)全美公司董事聯(lián)合會(huì)：示范性CEO職位說明21全球知名企業(yè)公司治理指引高盛公司治理指引摘要1．目的：保證董事會(huì)有效運(yùn)作，保護(hù)投資者利益，確保相關(guān)各方對(duì)董事會(huì)、董事會(huì)下屬各委員會(huì)、董事會(huì)成員和管理層如何運(yùn)作有一致的理解。2．董事會(huì)組成：董事會(huì)組成應(yīng)對(duì)公司運(yùn)作可以有效調(diào)控為準(zhǔn)；董事會(huì)成員的多數(shù)應(yīng)為獨(dú)立董事，“獨(dú)立”的定義以紐交所規(guī)定為準(zhǔn)；董事會(huì)一般不少于15人3．董事長(zhǎng)與首席執(zhí)行官：可以是一人，可以是非獨(dú)立董事，以符合公司最大利益為標(biāo)準(zhǔn)。全球知名企業(yè)公司治理指引高盛公司治理指引摘要22全球知名企業(yè)公司治理指引4．董事會(huì)下屬委員會(huì)：審計(jì)委員會(huì)、報(bào)酬委員會(huì)、公司治理與提名委員會(huì)三個(gè)委員會(huì)是董事會(huì)執(zhí)行職責(zé)的重要機(jī)構(gòu)。各委員會(huì)有自己的章程，其中公司治理與提名委員會(huì)的職責(zé)包括向董事會(huì)建議各委員會(huì)的人選。5．評(píng)議會(huì)：每年至少開兩次由非董事組成的評(píng)議會(huì)，旨在確保非董事之間自由溝通，評(píng)議會(huì)對(duì)CEO和董事會(huì)進(jìn)行業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估，為CEO確定管理層人選方案提供一個(gè)交流意見的論壇。全球知名企業(yè)公司治理指引4．董事會(huì)下屬委員會(huì)：審計(jì)委員會(huì)、報(bào)23全球知名企業(yè)公司治理指引6．董事會(huì)在公司治理方面的責(zé)任：

A．管理層人選更替；B．通過公司治理與提名委員會(huì)對(duì)CEO進(jìn)行評(píng)價(jià)；C．根據(jù)公司治理與提名委員提議審核并決定董事薪酬；D．對(duì)重大交易進(jìn)行評(píng)估、批準(zhǔn)。7．對(duì)董事的要求：積極投入公司發(fā)展；對(duì)公司忠誠(chéng)，遵守公司的《商業(yè)行為與道德準(zhǔn)則》；董事對(duì)外代表公司發(fā)言應(yīng)征得CEO同意；對(duì)董事會(huì)及其委員會(huì)的住處保密等。

全球知名企業(yè)公司治理指引6．董事會(huì)在公司治理方面的責(zé)任：24全球知名企業(yè)公司治理指引花旗集團(tuán)公司治理指引摘要1．目的：以高道德標(biāo)準(zhǔn)要求自己；言行一致；力求信息披露的準(zhǔn)確度與透明度；遵守法律、法規(guī)、章程。2．董事會(huì)：主要責(zé)任是以維護(hù)股東利益為目的對(duì)公司事務(wù)提供有效治理，協(xié)調(diào)包括客戶、雇員、供應(yīng)商、當(dāng)?shù)厣鐓^(qū)等各方利益。董事會(huì)在執(zhí)行本身職責(zé)時(shí)可以信賴公司管理層、外部顧問和審計(jì)師的職業(yè)操守。3．董事會(huì)成員：董事人選由提名與治理委員會(huì)提供，每年股東大會(huì)選舉董事，選出的董事任命時(shí)間為一年。通常情況下董事會(huì)由9到13個(gè)董事組成。全球知名企業(yè)公司治理指引花旗集團(tuán)公司治理指引摘要25全球知名企業(yè)公司治理指引4．董事的獨(dú)立性：董事會(huì)成員至少有2/3必須滿足紐交所上市規(guī)則與其他相關(guān)規(guī)定中的獨(dú)立性概念。任何一家公司如果聘用花旗集團(tuán)的董事，花旗執(zhí)行官不可擔(dān)任這家公司的董事。5．董事會(huì)下屬委員會(huì)：包括執(zhí)行委員會(huì)、審計(jì)委員會(huì)、雇員與薪酬委員會(huì)、提名與治理委員會(huì)和公共事務(wù)委員會(huì)。委員會(huì)成員應(yīng)符合紐交所上市規(guī)則中的獨(dú)立性標(biāo)準(zhǔn)。委員會(huì)成員由提名與治理委員會(huì)提名，并由董事會(huì)決定人選。委員會(huì)成員應(yīng)根據(jù)提名與治理委員會(huì)意見定期輪換。每個(gè)委員會(huì)都應(yīng)有自己的章程，章程應(yīng)符合紐交所上市規(guī)則與有關(guān)法律。

全球知名企業(yè)公司治理指引4．董事的獨(dú)立性：董事會(huì)成員至少有226全球知名企業(yè)公司治理指引6．董事薪酬：董事會(huì)根據(jù)提名與治理委員會(huì)意見決定董事薪酬的形式與數(shù)額。如果董事同時(shí)擔(dān)任公司或關(guān)聯(lián)企業(yè)職務(wù)，則不能領(lǐng)取董事薪酬。董事如果不擔(dān)任公司或關(guān)聯(lián)企業(yè)職務(wù)的，不得與公司建立咨詢關(guān)系。7．CEO業(yè)績(jī)與任命：雇員與薪酬委員會(huì)每年根據(jù)章程評(píng)估CEO業(yè)績(jī)。董事會(huì)審議委員會(huì)報(bào)告，確保CEO從公司的長(zhǎng)遠(yuǎn)與近期利益出發(fā)提供最佳的管理與領(lǐng)導(dǎo)。雇員與薪酬委員會(huì)每年提供一份下任CEO人選的報(bào)告，并與董事會(huì)一起提名與評(píng)價(jià)CEO的候選人。CEO應(yīng)向雇員與薪酬委員會(huì)提供對(duì)下任候選人的建議與評(píng)價(jià)。

全球知名企業(yè)公司治理指引6．董事薪酬：董事會(huì)根據(jù)提名與治理委27全球知名企業(yè)公司治理指引8．道德行為準(zhǔn)則：公司所有員工、附屬企業(yè)、董事、臨時(shí)工、獨(dú)立項(xiàng)目負(fù)責(zé)人和顧問都應(yīng)遵守公司道德行為準(zhǔn)則。提名與治理委員會(huì)負(fù)責(zé)監(jiān)督該準(zhǔn)則和公司其他內(nèi)部規(guī)定的執(zhí)行。9．向董事與管理層貸款：公司禁止向董事與管理層和他們的家屬個(gè)人貸款。但這不包括公司向一般公眾提供的信貸服務(wù)。10．投資：公司與管理層不得向董事所有的非上市公司投資，不得向已被董事控制超過10%利益的上市公司投資。董事不得投資于因董事地位而取得的投資項(xiàng)目。董事、管理層與他們的家屬可在與其他非關(guān)聯(lián)方同等的條件下對(duì)公司投資。全球知名企業(yè)公司治理指引8．道德行為準(zhǔn)則：公司所有員工、附屬28全球知名企業(yè)公司治理指引美林公司治理指引摘要1．董事會(huì)與董事會(huì)下屬委員會(huì)的獨(dú)立性：大部分董事為獨(dú)立董事，董事會(huì)下屬委員會(huì)包括審計(jì)委員會(huì)、財(cái)務(wù)委員會(huì)、管理發(fā)展與薪酬委員會(huì)、提名與治理委員會(huì)、公共政策與責(zé)任委員會(huì)。委員會(huì)成員均為獨(dú)立董事。各委員會(huì)都制定和遵守本身的章程。2．董事會(huì)成員選擇的標(biāo)準(zhǔn)：除專業(yè)背景經(jīng)驗(yàn)外，董事會(huì)中應(yīng)有教育領(lǐng)域、軍事領(lǐng)域、外交領(lǐng)域背景的成員。全球知名企業(yè)公司治理指引美林公司治理指引摘要29全球知名企業(yè)公司治理指引3．董事會(huì)、各委員會(huì)和管理層、外部顧問的關(guān)系：董事會(huì)與各委員會(huì)向公司管理層和員工取得信息不受任何限制，他們?nèi)缧枞〉猛獠款檰栆庖娨嗖恍枰孪日鞯霉镜耐?。審?jì)委員會(huì)對(duì)聘、辭薪酬顧問，提名與治理委員會(huì)對(duì)聘、辭獵頭公司，各自具有最終決定權(quán)。4．CEO業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估與人選計(jì)劃：管理發(fā)展與薪酬委員會(huì)和董事會(huì)對(duì)CEO的每年業(yè)績(jī)制定目標(biāo)，并根據(jù)目標(biāo)進(jìn)行評(píng)估，確定CEO薪酬標(biāo)準(zhǔn)。董事會(huì)負(fù)責(zé)CEO的人選，管理發(fā)展與薪酬委員會(huì)在現(xiàn)任CEO幫助下制定CEO接班人計(jì)劃。5．董事會(huì)培訓(xùn)計(jì)劃：新董事應(yīng)通過由各部門負(fù)責(zé)人指導(dǎo)的單獨(dú)培訓(xùn)來了解公司的業(yè)務(wù)。

全球知名企業(yè)公司治理指引3．董事會(huì)、各委員會(huì)和管理層、外部顧30憂國(guó)忘家，捐軀濟(jì)難，忠臣之志也?！龂?guó)·曹植《求自誠(chéng)表》。8月-238月-23Wednesday,August23,2023墨守成規(guī)，四平八穩(wěn)，優(yōu)柔寡斷，畏首畏尾，不是企業(yè)家的氣質(zhì)。。22:53:0622:53:0622:538/23/202310:53:06PM心境，是