金融基礎知識

名詞1.無限法償：指不管支付數額多大,不管屬于何種性質的支付,對方都不能拒絕接受。2.貨幣政策：中央銀行為實現既定的目的運用多種工具調節(jié)貨幣供應量，進而影響宏觀經濟運行的多種方針措施。

3.基礎貨幣：是指貨幣供應量對基礎貨幣的倍數關系。4.派生存款：由商業(yè)銀行發(fā)放貨款，辦理貼現或投資等業(yè)務活動而引申來的存款。5.原始存款：指商業(yè)銀行接受的客戶以現金方式存入的存款和中央銀行對商業(yè)銀行的再貼現或再貸款而形成的準備金存款。6.直接融資:資金供求雙方通過特定的金融工具直接形成債權債務關系或所有權關系的融資形式。其工具重要有商業(yè)票據、股票、債券等。7.經濟貨幣化:指一國國民經濟中用貨幣購置的商品和勞務占所有產出的比重及其變化過程。8.經濟金融化:指所有經濟活動總量中使用金融工具的比重及其變化過程

9.證券行市：指在二級市場上買賣有價證券時的實際交易價格。10.貨幣供應的內生性：指貨幣供應難以由中央銀行絕對控制，而重要是由經濟體系中的投資、收入、儲蓄、消費等各原因內在地決定的，從而使貨幣供應量具有內生變量的性質。11.金融構造:是指構成金融總體的各個構成部分的分布、存在、相對規(guī)模、互相關系與配合的狀態(tài)。12.直接標價法：以一定單位的外國貨幣為基準來計算應付多少單位的本國貨幣，亦稱應付標價法。世界上大多數國家采用直接標價法，我國目前也采用直接標價法。在直接標價法下，匯率越高，單位外幣所能兌換的本國貨幣越多，表達外幣升值而本幣貶值；反之則相反。13.間接標價法：指以一定單位的本幣為基準來計算應收多少外幣，亦稱應收標價法。在間接標價法下，匯率越高，表達單位本幣所能兌換的外國貨幣越多，本幣升值；反之相反。目前英國使用的是間接標價法，美國除對英鎊使用直接標價法外，對其他貨幣均使用間接標價法。14.存款貨幣：可以發(fā)揮貨幣功能的銀行存款，是現代信用貨幣的重要構成部分。由于銀行存款種類繁多，流動性差異大，流動性不一樣的存款貨幣被劃歸到不一樣的貨幣層次，流動性最強的存款貨幣是通過開立支票可以直接進行轉賬結算的活期存款。15.貨幣乘數：指貨幣供應量對基礎貨幣的倍數關系，亦即基礎貨幣每增長或減少一種單位所引起的貨幣供應量增長或減少的倍數，不一樣口徑的貨幣供應量有各自不一樣的貨幣乘數。16.銀行信用：銀行信用是銀行或其他金融機構以貨幣形態(tài)提供的信用。是在商業(yè)信用的基礎上發(fā)展起來的。17.商業(yè)信用：商業(yè)信用是指工商企業(yè)之間在買賣商品時，以商品形式提供的信用。其經典形式是由商品銷售企業(yè)對商品購置企業(yè)以賒銷方式提供的信用。18.企業(yè)信用：指企業(yè)作為資金需求者或債務人的融資活動。企業(yè)信用是現代信用活動中的最重要的構成部分。19.商業(yè)銀行：商業(yè)銀行是指從事多種存款、放款和匯兌結算等業(yè)務的銀行。商業(yè)銀行的特點是可開支票的活期存款在所吸取的多種存款中占相稱高的比重，商業(yè)銀行寄存款業(yè)務可以派生出活期存款，增長貨幣供應量，因此一般被稱為“存款貨幣銀行”。20.金融壓抑：若由于政府對金融業(yè)實行過度干預和管制政策，人為壓低利率和匯率并強行配給信貸，導致金融業(yè)的落后和缺乏效率從而制約經濟的發(fā)展，而經濟的呆滯反過來又制約了金融業(yè)的發(fā)展時，金融和經濟發(fā)展之間就鄶陷入一種互相摯肘和雙雙落后的惡性循環(huán)狀態(tài)，這種狀態(tài)就稱作金融壓制。21.格雷欣法則：兩種市場價格不一樣而法定相似的貨幣同步流通時，市場價格偏高的貨幣應會被市場價格偏低的貨幣所排斥，在價值規(guī)律作用下，良幣退出流通進入貯藏，而劣幣充斥市場。22.金融有關比例/比率:即既有金融資產總值/國民財富；23.金融市場：資金供求雙方借助金融工具進行多種資金交易活動的影響，它是一國市場體系的重要構成部分，有多種子市場，其中最重要的是貨幣市場和資本市場。24.票據貼現：是指商業(yè)票據持有人在票擾到期前為獲取現款向金融機構貼付一定的利息，所作的票據轉讓。25.公開市場業(yè)務:公開市場業(yè)務是指中央銀行在金融市場上公開買賣有價證券，以次來調整市場貨幣量的政策行為。當中央銀行認為應當增加市場貨幣供應量時，就在金融市場上買進有價證券（重要是政府債券）,而將貨幣投放出去，否則反之。

26.表外業(yè)務：商業(yè)銀行從事的不列入資產負債表，但能影響銀行當期損益的經營活動，有狹義和廣義之分。狹義的表外業(yè)務是指那些雖未列入資產負債表，但同表內的資產業(yè)務或負債業(yè)務關系親密的業(yè)務。廣義的表外業(yè)務除包括上述狹義的表外業(yè)務外，還包括結算、代理、征詢等業(yè)務。27.存款準備金政策：28.信用貨幣：是以信用活動為基礎產生的，可以發(fā)揮貨幣作用的信用工具；29.貨幣供應量：指一國各經濟主體（包括個人、企事業(yè)單位和政府部門等）持有的、由銀行系統供應的債務總量。30.政策交易所：是二級市場的組織方式之一，是專門的、有組織的證券集中交易的場所。31.浮動利率：借貸期限內，隨市場利率的變化狀況而定期進行調整的利率，多用于長期的借貸及國際金融市場。32.貨幣市場：貨幣市場又稱短期金融市場，是指專門融通1年以內短期資金的場所。短期資金多在流通領域起貨幣作用，重要處理市場參與者短期性的周轉和余缺調劑問題。33.資本市場：資本市場又稱長期金融市場，是指以期限在一年以上的有價證券為交易工具進行中長期資金交易的市場。廣義的資本市場包括兩大部分：一是銀行中長期存貸款市場，另一種是有價證券市場，包括債券市場和股票市場；狹義的資本市場專指債券市場和股票市場。34.貨幣均衡：貨幣均衡是指貨幣供應與貨幣需求基本相適應的貨幣流通狀態(tài)。若以Md表達貨幣需求量，Ms表達貨幣供應量，貨幣均衡則可表達為：Md=Ms。35.超額準備金：準備金中法律規(guī)定的部分，必須存儲于中央銀行，超過法律規(guī)定的部分，即為商業(yè)銀行的超額準備金。商業(yè)銀行為了安全和應付意外之需，實際持有準備金常常多于法定存款準備金，從而形成了超額準備金。36.存款準備金：在商業(yè)銀行吸取的存款中保留的應付客戶提取存款需要的準備金，其中法律規(guī)定必須存儲于中央銀行的部分，叫法定存款準備金。二簡答及論述1.貨幣均衡及其判斷標志?答：貨幣均衡，是指貨幣供應與貨幣需求基本相適應的貨幣流通狀態(tài)。貨幣均衡首先是一種動態(tài)的過程，一般是指在一定利率水平下的貨幣供應同貨幣需求之間互相作用后所形成的一種狀態(tài)。貨幣均衡的實現具有相對性。貨幣均衡并不規(guī)定貨幣供應量與貨幣需求量完全相等。（2）經濟體系中究竟需要多少貨幣，取決于有多少商品和勞務需要貨幣流通去實現，貨幣均衡與社會總供求平衡不過是一種問題的兩個方面。貨幣均衡體現為待交易的商品與勞務。貨幣均衡的兩個基本標志，就是商品市場上的物價穩(wěn)定和金融市場上的利率穩(wěn)定。利率穩(wěn)定是貨幣供求平衡的直接反應，而物價穩(wěn)定可反應出商品市場上商品與勞務能迅速轉換為貨幣，因而也是貨幣均衡的標志。若物價上漲，闡明流通中過多的貨幣追逐過少的商品，貨幣供應偏多。反之，闡明貨幣供應偏少。2.商業(yè)銀行經營管理的原則及其統籌考慮的原因?答：商業(yè)銀行經營管理所遵照的基本原則是：盈利性、流動性和安全性，簡稱“三性”原則。商業(yè)銀行經營的三個原則既是互相統一的，又有一定的矛盾。假如沒有安全性，流動性和盈利性也就不能最終實現；流動性越強，風險越小，安全性也越高。但流動性、安全性與盈利性存在一定的矛盾。一般而言，流動性強，安全性高的資產其盈利性則較低，而盈利性較強的資產，則流動性較弱，風險較大，安全性較差。由于三個原則之間的矛盾，使商業(yè)銀行在經營中必須統籌考慮三者關系，綜合權衡利弊，不能偏廢其一。一般應在保持安全性、流動性的前提下，實現盈利的最大化。3.加入世貿組織對中國金融業(yè)的效率及影響?P304復習指導P45答：總體來說，加入世界貿易組織對外開放和對內搞活進入到一種新階段，對我國金融業(yè)來說，將通過五種效應發(fā)揮有利地我國金融發(fā)展的積極作用。（1）擴充效應?？陀^上增長了我國金融業(yè)的供應主體，擴大了金融服務的范圍。（2）示范效應。即充足民用工業(yè)示國際金融領域的先進技術、經營管理經驗，為我國金融業(yè)務運作起示范作用。（3）鯰魚效應。是指由于外資金融機構的先進技術、經營管理經驗，為我國金融業(yè)務運作起示范作用。（4）競爭效應。即充足發(fā)揮競爭的積極作用，優(yōu)勝劣汰。（5）規(guī)范效應。即按國際通例和“游戲規(guī)則”辦事，有助于建立并維護良好的經濟和金融秩序。加入世界貿易組織雖然符合中國的長遠利益，在我國金融領域全面引入國際競爭機制，但由于我國金融業(yè)的整體水平還比較落后，因此，同步會面臨很大挑戰(zhàn)。4.我國貨幣需求的決定原因?影響我國貨幣需求的原因？答：（1）收入。收入與貨幣需求總量呈同方向變化。（2）價格。價格和貨幣需求，尤其是交易性貨幣需求之間，是同方向變動的關系。（3）利率。利率變動與貨幣需求量之間的關系是反方向的。（4）貨幣流通速度。貨幣流通速度與貨幣總需求是反向變動的關系，并且在不考慮其他原因的條件下，兩者之間的變化存在固定的比率關系。（5）金融資產的收益率。（6）企業(yè)與個人對利潤與價格的預期。企業(yè)對利潤的預期同貨幣需求呈同方向變化，人們對通貨膨脹的預期同貨幣需求呈反方向變動。（7）其他影響原因有：信用的發(fā)展狀況、金融機構技術手段的先進程度和服務質量的優(yōu)劣、國家的政治形勢對貨幣需求的影響。此外，一國的民族特性、生活習慣、文化老式等也對貨幣需求有一定的影響。5.不兌現的信用貨幣制度及其特點?P26答：不兌現的信用貨幣制度又稱純粹的信用貨幣制度。這種貨幣制度有三個特點：（1）現實經濟中的貨幣都是信用貨幣，重要由現金和銀行存款構成。（2）現實中的貨幣都是通過金融機構的業(yè)務投入到流通中去。無論是現金還是存款貨幣，都是通過金融機構存款的存取、黃金外匯的買賣、有價證券的買賣、銀行貸款式的發(fā)放等金融業(yè)務進入到流通中去的，這與金屬貨幣通過自由鑄造進入流通已經有本質區(qū)別。（3）國家對信用貨幣的管理調控成為經濟正常發(fā)展的必要條件。在純粹的信用貨幣制度下，信用貨幣都是銀行的債務憑證，沒有實質價值；而信用貨幣又都是通過金融機構業(yè)務活動進入流通的，不具有自發(fā)調整機制。6.選定貨幣政策中介目的的原則?手P204答：貨幣政策中介指標處理最終目的和操作指標之間，是中央銀行通過貨幣政策操作和傳導后可以以一定的清確度到達的政策變量，如市場利率、貨幣供應量、信貸規(guī)模和匯率。貨幣政策中介指標的選用要符合如下三個原則：（1）可測性，中央銀行可以迅速獲得這些指標精確的資料數所，并進行對應的分析判斷；（2）可控性，這些指標能在足夠短的時間內受貨幣政策的影響，并按政策設定的方向和力度發(fā)生變化；（3）有關性，該指標與貨幣政策最終目的又極為親密的關系，控制住這些指標就能基本實現政策目的。7.直接融資和間接融資的優(yōu)缺陷?:P64答：直接融資的長處：（1）資資金供求雙方緊密，有助于資金迅速合理配置和提高使用效益。（2）由于沒有中間環(huán)節(jié)，籌資成本較低，投資收益較高。缺陷：（1）資金供求雙方在數量、期限、利率等方面受的限制比間接融資為多；（2）直接融資的便利程度及其融資工具的流動性均受金融市場的發(fā)達程度的制約；（3）對資金供應者來說，直接融資的風險比間接融資大得多，需要直接承擔投資風險。間接融資的長處：（1）靈活便利。（2）安全性高（3）規(guī)模經濟。缺陷：（1）割斷了資金供求雙方的直接聯絡，減少了投資者對資金使用的關注和籌資者的壓務；（2）金融機構要從經營服務中獲取收益，從而增長了籌資者的成本，相對減少了投資者的收益。8.金融市場兼管的原則?答：（1）公開、公正、公平原則。（2）制止背信的原則。（3）嚴禁欺詐、操縱市場的原則。9.金融全球化對一國貨幣政策有效性的影響?10.通貨膨脹形成的理論原因及我國通貨膨脹形成的特點?答：（一）通貨膨脹是指由于貨幣供應過多而引起貨幣貶值、物價普遍上漲的貨幣現象。（二）直接原因就是貨幣供應過多，但深層次上的原因尚有1、需求拉上，包括財政赤字、信用膨脹、投資需求膨脹和消費需求膨脹；2、成本推進，包括工資推進，利潤推進；3、構造原因，經濟構造和部門構造的失調；4、其他原因，如供應局限性，預期不妥，體制轉軌等原因。（三）、我國通貨膨脹的特點是：1、短期性；2、非政策性11.長期國際資本流動與短期國際資本流動的區(qū)別?12.國際儲備的含義、作用及內容？論述答：國際儲備是一國貨幣當局可用于干預外匯市場，平衡國際收支逆差的資產。重要包括黃金儲備、外匯儲備、一般提款權和尤其提款權。國際儲備的作用：第一、在一國發(fā)生國際收支困難時起緩沖作用。第二、用于干預外匯市場，穩(wěn)定本幣匯率，當本幣匯率在外匯市場上由于非正常投機炒作而大幅波動時，一國政府可動用外匯儲備加以干預。首先，發(fā)售外匯儲備購入本國貨幣可以制止本幣匯率大幅貶值；另首先，購入外匯儲備而拋出本國貨幣可防止本幣過度升值。第三、可作為外債還本付息的最終信用保證，并有助于提高國際資信。13.鑒定通貨膨脹的指標？手P383答：（1）可以用居民消費價格指數來衡量，又稱零售物價指數，是一種用來測量各個時期內城鎮(zhèn)居民所購置的生活消費品價格和服務項目價格平均變化程度的指標。（2）第二種常用指標是批發(fā)特價指數，它是反應不一樣步期批發(fā)市場上多種商品價格平均變動程度的經濟指標。（3）國內生產總值平減指數。它是衡量一國經濟在不一樣步期內所生產和提供的最終產品和勞務的價格總水平內生產總值和以基期不變價格計算的本期國內生產總值的比率。（4）隱藏型通貨膨脹的測定。對于隱藏型通貨膨脹，因其物價上漲率并不能通過公開物價指數的上漲體現出來，故難以用上述指標來進行測定，需要借助其他的指標。14.發(fā)展中國家貨幣金融發(fā)展的特性？答：（1）貨幣化程度低下。（2）金融體系呈二元構造，即現代化金融機構與老式金融機構并存。（3）金融市場落后。（4）政府對金融實行過渡干預。15.中央銀行貨幣政策的工具及其你對我國中央銀行應怎樣運用貨幣政策工具的見解？論述16.政策銀行及其重要特性？P150答：政策性銀行是指由政府投資建立，按照國家宏觀政策規(guī)定在限定的業(yè)務領域從事信貸融資業(yè)務的政策性金融機構，其業(yè)務經營目的是支持政府發(fā)展經濟，增進社會全面進步，配合宏觀經濟調控。特性：（1）不以盈利為經營目的。（2）資金運用有特定的業(yè)務領域和對象。（3）資金來源。（4）資金運用。（5）不設置分支機構。17.影響貨幣均衡實現的重要原因？答：貨幣均衡的實現除了利率機制發(fā)揮作用以外，尚有如下影響原因：（1）中央銀行的市場干預和有效調控。（2）國家財政收支要保持基本平衡。（3）生產部門構造要基本合理。（4）國際收支必須保持基本平衡。18.中央銀行的職能?P316手P322答：中央銀行具有特殊的職能，重要表目前中央銀行是發(fā)行的銀行、國家的銀行和銀行的銀行。（1）發(fā)行的銀行。從中央銀行的產生和發(fā)展歷史看，獨占貨幣發(fā)行權是其最先具有職能，也是它區(qū)別于一般商業(yè)銀行的主線標志。貨幣發(fā)行權的壟斷有助于中央銀行根據客觀經濟形勢和國家宏觀金融政策，合適調整貨幣供應量，防止分散發(fā)行導致貨幣供應量失控，影響幣值穩(wěn)定。（2）銀行的銀行。詳細表目前三方面：a充當最終貸款者.b.

集中管理商業(yè)銀行的存款準備金.c全國票據的清算中心.d.監(jiān)督和管理全國的商業(yè)銀行。（3）中央銀行是“國家的銀行”，是指中央銀行代表國家執(zhí)行金融政策，代為管理國家財政收支以及為國家提供多種金融服務。這一職能重要表目前中央銀行代理國庫、工剪發(fā)行政府債券、為政府籌集資金、代表政府參與國際金融組織和多種國際金融活動、制定和執(zhí)行貨幣政策等幾種方面。19.通貨膨脹及其重要類型?20.結合實際論述貨幣政策與財政政策的協調配合?和15題相似復習指導P60答：貨幣政策包括信貸政策和利率政策。一般所說的緊的貨幣政策就是收縮信貸和提高利率，松的貨幣政策是放松信貸和減少利率。財務政策包括國家稅收政策和財政支出政策。所謂緊的財政政策是指增稅和減支，松的財政政策是減稅和增支。貨幣政策和財政政策協調使用一般有如下四種組合方式：（1）緊貨幣，松財政。（2）緊財政，松貨幣。（3）財政、貨幣雙緊。（4）財政、貨幣雙松。貨幣政策和財政政策一松一緊重要是為了處理構造問題，貨幣政策和財政雙緊或雙松重要是為了處理總量問題。21.金融全球化的重要體現?P295答：(1)金融機構全球化（2）金融業(yè)務全球化，重要體現為金融機構在全球范圍內調度資金，經營多種業(yè)務，并無國際國內之辨別，不受國界的限制。金融業(yè)務全球化的程度一般用國際性金融業(yè)務量占總業(yè)務量的比重來衡量。（3）金融市場全球化a.各地區(qū)之間的金融市場互相連接，形成了全球性的金融市場b.各國金融市場的交易主體和交易工具日趨全球化c.各國金融市場的重要金融資產的價格和收益率的差距日益縮小。（4）金融監(jiān)管與協調全球化。22.利率的決定與影響原因?P98答：一種國家的利率水平的高下受特定的社會經濟條件制約，從我國現階段的實際出發(fā)，決定和影響利率的原因有：（1）利潤的平均水平：在我國，行業(yè)的平均利潤率是可以計算的，全社會牟平均利潤率也可以求出一種近似值。在這種狀況下，利率總的水平應當提高；假如大多數行業(yè)的平均利潤率下降，全社會的平均利潤率也會呈下降趨勢，在這種狀況下，利率的總水平應當調低。（2）資金的供求狀況（3）物價變動的幅度：當價格總水平上漲時，人們持有的貨幣貶值；當價格總水平下跌時，人們持有的貨幣升值。由于價格具有剛性，變動的趨勢一般是上漲，因而怎樣使自己持有的貨幣不貶值，或遭受貶值后怎樣媽得賠償，是經濟生活中人們普遍關懷的問題。（4）國際經濟的環(huán)境。（5）政策性原因。23．充足發(fā)揮利率作用應具有的條件？手P127書P105答：（1）市場化的利率決定機制，即通過市場和價值規(guī)律機制，由市場供求關系決定的利率，以真實敏捷的反應社會資金供求狀況；（2）靈活的利率聯動機制，即在利率體系中，一種利率發(fā)生變動，其他利率也會隨之上升或下降，進而引起整個利率體系的變動；（3）合適的利率水平，即利率真實反應社會資金的供求狀況，并使資金借貸雙方均有利可圖；（4）合理的利率構造，包括期限構造、行業(yè)構造以及地區(qū)構造等，以體現經濟當展的時期、區(qū)域、產業(yè)及風險差異。24.金融創(chuàng)新的特性與成因?答：金融創(chuàng)新是指金融領域內部通過多種要素的重新組合和發(fā)明性變革所發(fā)明或引進的新事物。包括貨幣信用制度、金融機構組織、經營管理、金融工具、交易方式等等方面的金融創(chuàng)新。25.貨幣制度及其重要內容?答:貨幣制度自國家干預貨幣流通后來就開始形成。較為完善的貨幣制度是伴隨資本主義經濟制度的建立逐漸確立的。貨幣制度的基本內容包括六個方面：（1）規(guī)定貨幣材料，即確定哪些商品可以作為幣材。（2）規(guī)定貨幣單位，即規(guī)定貨幣單位的名稱和貨幣單位的“值”。（3）規(guī)定主幣和輔幣。（4）規(guī)定貨幣鑄造權