企業(yè)合并會計(jì)處理方法概述

企業(yè)合并會計(jì)處理方法概述一、 企業(yè)合并會計(jì)方法企業(yè)合并必然要涉及到如何進(jìn)行會計(jì)處理的問題。目前企業(yè)合并的會計(jì)處理方法主要有三種，即購買法、權(quán)益結(jié)合法和新主體法。新主體法是將企業(yè)合并視為完全新建一個(gè)企業(yè)，因而要求將參加合并各企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債均調(diào)整為現(xiàn)行市場價(jià)值，然后，再合并相應(yīng)的賬戶和編制合并會計(jì)報(bào)表。這種方法只在會計(jì)理論界偶有提及，實(shí)務(wù)中很少應(yīng)用，因此本文主要討論購買法和權(quán)益結(jié)合法。購買法購買法，也稱購受法，指將企業(yè)合并視為一個(gè)企業(yè)購買其他參與合并企業(yè)凈資產(chǎn)的一項(xiàng)交易，認(rèn)為這一交易與企業(yè)直接從外界購入機(jī)器設(shè)備、存貨等資產(chǎn)并無區(qū)別，因此，并購應(yīng)采用傳統(tǒng)的會計(jì)處理方法，即對所收到的資產(chǎn)與所承擔(dān)的負(fù)債用與之交換的資產(chǎn)或權(quán)益的價(jià)值量來衡量。權(quán)益結(jié)合法權(quán)益結(jié)合法，也稱聯(lián)營法或權(quán)益合并法，是處理企業(yè)合并的另一種會計(jì)方法。權(quán)益結(jié)合法認(rèn)為當(dāng)一家企業(yè)完全以其普通股去交換另一家企業(yè)幾乎全部的普通股時(shí)，其實(shí)質(zhì)不是購買交易，而是參與合并的企業(yè)的股東聯(lián)合控制了他們?nèi)康幕驅(qū)嶋H上是全部的凈資產(chǎn)和經(jīng)營，以達(dá)到繼續(xù)共同分擔(dān)合并后主體的風(fēng)險(xiǎn)和利益。因此，任何一方都不能認(rèn)定為購買方。二、 購買法和權(quán)益結(jié)合法比較適用行為不同購買法適用于實(shí)質(zhì)是“購買交易”的企業(yè)合并，它把并購事項(xiàng)看作企業(yè)的購買行為，認(rèn)為其與一般商品買賣并無根本區(qū)別，都是通過公平交易實(shí)現(xiàn)的，因此關(guān)注合并日被并購方資產(chǎn)和負(fù)債的公允價(jià)值。對于用現(xiàn)金、資產(chǎn)交換等方式進(jìn)行的并購，相當(dāng)于購買資產(chǎn)，使用購買法進(jìn)行會計(jì)處理是理所當(dāng)然的；對于用換股方式進(jìn)行的并購存在一定的爭議，主張采用購買法者認(rèn)為，換股實(shí)質(zhì)上是為并購融資而發(fā)行股票，通過交換股票實(shí)現(xiàn)并購交易，從而取得被購企業(yè)的凈資產(chǎn)或成為被并購企業(yè)的股東，體現(xiàn)的仍是雙方的討價(jià)還價(jià)，無論如何仍是基于公允價(jià)值的為實(shí)現(xiàn)并購而付出的代價(jià)。權(quán)益結(jié)合法適用于實(shí)質(zhì)是“股權(quán)聯(lián)合”的企業(yè)合并，它把并購事項(xiàng)看作經(jīng)濟(jì)資源的結(jié)合，等同于合并雙方形成一個(gè)“新”的并且更加有效的實(shí)體，雙方共同承擔(dān)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)與報(bào)酬，即兩個(gè)企業(yè)的權(quán)益重新結(jié)合在一起。所依據(jù)的理論假設(shè)不同在企業(yè)合并中，只有換股合并，也即是實(shí)施合并的企業(yè)與其他參與合并企業(yè)的股東間交換普通股的合并方式，才存在購買法與權(quán)益結(jié)合法的選擇。美國會計(jì)準(zhǔn)則委員會將聯(lián)營這一概念定義為：“彼此獨(dú)立的普通股股東按在合并后企業(yè)中相對持股比例就各自承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)和享有的權(quán)利所進(jìn)行的一種聯(lián)合，”即參與合并各方原股東并沒有喪失對經(jīng)濟(jì)資源的控制權(quán)。所以在這種方式下，不會認(rèn)為參與合并的一方購買了另一方，合并各方?jīng)]有經(jīng)濟(jì)資源的流入流出，則不存在購買價(jià)格，也就不存在新的計(jì)價(jià)基礎(chǔ)。因此權(quán)益結(jié)合法的會計(jì)處理是建立在歷史成本和持續(xù)經(jīng)營假設(shè)基礎(chǔ)上的。而購買法所依據(jù)的理論是：企業(yè)合并是一個(gè)企業(yè)主體通過購買方式取得了其他參與合并企業(yè)凈資產(chǎn)的一種交易事項(xiàng)，即將其看成是一宗買賣。由于購買一方有現(xiàn)金、現(xiàn)金等價(jià)物或其他形式的資產(chǎn)或權(quán)利的流出，因而就應(yīng)該采取與傳統(tǒng)會計(jì)處理相一致的方法，對所收到的資產(chǎn)或承擔(dān)的負(fù)債用與之相交換的資產(chǎn)或權(quán)益的價(jià)值來衡量。并且合并后，經(jīng)濟(jì)資源的流出方獲得了對經(jīng)濟(jì)資源的控制權(quán)，而被合并方則喪失了對原有經(jīng)濟(jì)資源的控制權(quán)。因此購買法所依據(jù)的理論假設(shè)是非持續(xù)經(jīng)營假設(shè)。由于對企業(yè)合并的不同理解，自然導(dǎo)致了會計(jì)處理上的差別。下面我們來分析購買法與權(quán)益結(jié)合法在會計(jì)處理原則上的區(qū)別，以及由此導(dǎo)致的會計(jì)結(jié)果和對合并報(bào)表的影響不同。會計(jì)處理原則不同i購買法下，合并方企業(yè)要按公允價(jià)值記錄所收到的資產(chǎn)和承擔(dān)的負(fù)債，合并成本與取得凈資產(chǎn)公允價(jià)值的差額計(jì)入商譽(yù)；而在權(quán)益結(jié)合法下，由于其計(jì)價(jià)基礎(chǔ)不變，資產(chǎn)負(fù)債均按賬面價(jià)值計(jì)價(jià)，股本按發(fā)行股票面值計(jì)價(jià)，換出股票面值與合并方實(shí)收資本之間的差額調(diào)整資本公積?？梢钥闯?，權(quán)益結(jié)合法中，不按照取得凈資產(chǎn)所付出的代價(jià)，而是根據(jù)其賬面價(jià)值決定凈資產(chǎn)的入賬價(jià)值的。因而，在這種方式下，不存在商譽(yù)的確認(rèn)問題。ii購買法下，合并企業(yè)的收益包括當(dāng)年本身實(shí)現(xiàn)的收益以及合并日后被合并企業(yè)所實(shí)現(xiàn)的收益；而在權(quán)益結(jié)合法下，不論合并發(fā)生在年度的哪個(gè)時(shí)點(diǎn)，參與合并企業(yè)整個(gè)年度的損益都包括在合并后的企業(yè)中。iii購買法下合并企業(yè)的留存收益可能因合并而減少，但不能增加，被合并企業(yè)留存收益不能轉(zhuǎn)入合并企業(yè)，這樣，雖然單個(gè)企業(yè)可用于利潤分配的留存收益并沒有減少，但合并后的可分配的金額卻大大減少，會影響合并后股東的利益；而在權(quán)益結(jié)合法下，參與合并企業(yè)整個(gè)會計(jì)年度的留存收益均應(yīng)轉(zhuǎn)入合并企業(yè)，這樣則不會影響可用于分配的數(shù)額。iv在購買法下，不需對企業(yè)的賬面價(jià)值進(jìn)行調(diào)整，而在權(quán)益結(jié)合法下，如果參與合并企業(yè)的會計(jì)方法不一致，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行追溯調(diào)整，并重新編制前期的會計(jì)報(bào)表以保持企業(yè)合并后會計(jì)方法的一致性。會計(jì)結(jié)果不同i購買法按公允價(jià)值并入資產(chǎn)負(fù)債，而權(quán)益結(jié)合法按賬面價(jià)值并入，因此如果被并企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債的賬面價(jià)值不等于公允價(jià)值（通常情況下都不相等），則由于流動資產(chǎn)的耗用及長期資產(chǎn)、固定資產(chǎn)的攤銷、折舊，合并后年度購買法與權(quán)益結(jié)合法所面臨的成本費(fèi)用是不同的，因此，合并收益自然也不相同。ii權(quán)益結(jié)合法下，合并后的留存利潤是參與合并企業(yè)的留存利潤之和；而購買法下，合并后的留存利潤只是實(shí)施合并企業(yè)的留存利潤，這樣就減少了可用于股利分配部分的份額。i當(dāng)年對財(cái)務(wù)信息的影響。權(quán)益結(jié)合法將被并企業(yè)整個(gè)年度的損益并入實(shí)施合并企業(yè)的收益表，而購買法僅僅將合并日后被并企業(yè)所實(shí)現(xiàn)收益納入收益表，因而只要合并不是發(fā)生在年初，而被并企業(yè)又有收益，合并企業(yè)當(dāng)年按股權(quán)結(jié)合法處理所得的收益將大于購買法。如果被并企業(yè)有虧損的情況下，結(jié)果剛好相反。在物價(jià)上漲或者通脹膨脹時(shí)期，資產(chǎn)的賬面價(jià)值一定小于公允價(jià)值，因而資產(chǎn)存在未實(shí)現(xiàn)升值，實(shí)施合并企業(yè)可以通過出售這些資產(chǎn)，增加合并年度的利潤，如果繼續(xù)使用這些資產(chǎn)，則可以較低的折舊費(fèi)用與攤銷費(fèi)用與所實(shí)現(xiàn)的利潤相配比，這使權(quán)益結(jié)合法下的利潤大于購買法下的利潤。因此，在合并當(dāng)年采用權(quán)益結(jié)合法能夠在增加企業(yè)的利潤上取得立竿見影的效果。對合并報(bào)表的影響不同i對資產(chǎn)的不同影響一般情況下，通貨膨脹的存在會造成資產(chǎn)的公允價(jià)值大于其賬面價(jià)值，同時(shí)購買法下的合并商譽(yù)通常被確認(rèn)為無形資產(chǎn)，這兩個(gè)方面一并導(dǎo)致了購買法下的合并資產(chǎn)總額的增加會大于權(quán)益結(jié)合法。這也提示了在購買法下，可通過對各項(xiàng)增值的后期攤銷，人為的控制合并后各期的盈虧狀況。ii對利潤的不同影響由于購買法是將合并日前的收益及留存收益作為購買本的組成部分，而權(quán)益結(jié)合法則將這部分收益及留存收益納入合并后企業(yè)的報(bào)表，因此權(quán)益結(jié)合法下的利潤會大于購買法，這也說明權(quán)益結(jié)合法有人為操縱當(dāng)期利潤的可能，有可能會造成虛假的盈利現(xiàn)象。iii對財(cái)務(wù)比率的不同影響由于上述對資產(chǎn)和利潤的不同影響，必然導(dǎo)致兩種會計(jì)處理方法下的財(cái)務(wù)比率如資產(chǎn)負(fù)債率、凈資產(chǎn)收益率、流動比率、每股收益等不同的結(jié)果。由于權(quán)益結(jié)合法下的凈資產(chǎn)收益率必然高于購買法，這就是一些上市公司為向外界提供有利信息而利用權(quán)益結(jié)合法進(jìn)行合并的動機(jī)所在。對所得稅影響不同從合并后企業(yè)的角度看，由于采用權(quán)益結(jié)合法，使得企業(yè)合并后的報(bào)告收益較高，相應(yīng)的應(yīng)交所得稅也較高。而購買法對所得稅的影響是雙向的，從各項(xiàng)資產(chǎn)的角度看，由于資產(chǎn)評估增值，企業(yè)形成遞延稅，當(dāng)這些增值資產(chǎn)使用時(shí)，遞延稅逐漸轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實(shí)的稅；從企業(yè)整體的角度看，由于評估增值資產(chǎn)的攤銷，又會導(dǎo)致企業(yè)利潤的下降，從而降低企業(yè)的所得稅，那么購買法下稅的減輕更加明顯。從被并購企業(yè)股東的角度看，購買法下，相當(dāng)于被并購企業(yè)股東轉(zhuǎn)讓了自己的股權(quán)取得現(xiàn)金收入。如果取得的收入大于股權(quán)的賬面價(jià)值，則對于超過部分，被并購企業(yè)股東應(yīng)當(dāng)繳納稅款，并且其納稅責(zé)任是即期的。而在權(quán)益結(jié)合法下，被并購企業(yè)股東并未取得現(xiàn)金收入，得到的只是股票，因而其稅要遞延到被并購企業(yè)股東將股票轉(zhuǎn)讓時(shí)取得溢價(jià)時(shí)實(shí)現(xiàn)，即為延期稅。通過上述對購買法和權(quán)益結(jié)合法的分析比較，可以得出兩種會計(jì)處理方法的優(yōu)缺點(diǎn)。購買法的優(yōu)點(diǎn)是對并購資產(chǎn)采用公允價(jià)值核算，從而更能反映企業(yè)合并的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)；更符合會計(jì)核算的基本原則，不容易被用于盈余操縱和管理，使合并會計(jì)信息更加可信、質(zhì)量更高。購買法具有如上的優(yōu)點(diǎn)，同時(shí)也由此體現(xiàn)出購買法的缺點(diǎn)包括：（1）購買企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債按賬面價(jià)值進(jìn)行核算（保持原賬面記錄不變）。而對于被購買企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債，則按公允價(jià)值進(jìn)行確認(rèn)和計(jì)量，使得合并后的同一個(gè)企業(yè)或企業(yè)集團(tuán)，計(jì)價(jià)基礎(chǔ)發(fā)生差異。（2）這種方法對于商譽(yù)確認(rèn)原則不一致，它只確認(rèn)被并企業(yè)的商譽(yù)，而不確認(rèn)購買企業(yè)的商譽(yù)。（3）確認(rèn)的商譽(yù)是直接根據(jù)并購成本超過被并購資產(chǎn)和負(fù)債公允價(jià)值的部分，對于換股方式的并購其商譽(yù)的產(chǎn)生基于股票的交易價(jià)格，也許會導(dǎo)致并購商譽(yù)與按直接法確定的商譽(yù)價(jià)值產(chǎn)生很大偏離。權(quán)益結(jié)合法優(yōu)點(diǎn)是賬面價(jià)值為計(jì)價(jià)基礎(chǔ)，這有利于投資者和其他信息使用者全面了解存續(xù)企業(yè)的歷史經(jīng)營狀況和資產(chǎn)負(fù)債質(zhì)量，便于預(yù)測未來盈利，有利于經(jīng)營決策。且避免按公允價(jià)值進(jìn)行調(diào)賬工作，會計(jì)處理及編制合并會計(jì)報(bào)表相對簡單。而同時(shí)具有如下缺點(diǎn)：（1）在合并過程中，不通過發(fā)生經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)性的改善活動，而是直接通過合并會