投資項(xiàng)目評(píng)估總-論銅陵學(xué)院經(jīng)濟(jì)管理系

投資項(xiàng)目評(píng)估

總論

銅陵學(xué)院經(jīng)濟(jì)管理系第一章總論教學(xué)目的：了解投資項(xiàng)目評(píng)估的基本概念和投資項(xiàng)目的建設(shè)程序教學(xué)重點(diǎn)：投資項(xiàng)目評(píng)估概念的內(nèi)涵教學(xué)難點(diǎn)：投資項(xiàng)目評(píng)估概念的內(nèi)涵教學(xué)方法及手段：課堂講授輔以多媒體教學(xué)方式結(jié)合習(xí)題和作業(yè)教學(xué)內(nèi)容：附后第一章總論第一節(jié)投資項(xiàng)目評(píng)估的概念第二節(jié)投資項(xiàng)目的建設(shè)程序第一節(jié)投資項(xiàng)目評(píng)估的概念一、投資（一）投資的內(nèi)涵定義：投資（investments），是經(jīng)濟(jì)主體為了獲取預(yù)期效益投入一定，量的貨幣資金而不斷地轉(zhuǎn)化為資產(chǎn)的全部經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。內(nèi)涵：1、投資是由投資主體進(jìn)行的一種有意識(shí)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)2、投資活動(dòng)的目的是為了獲取一定的語氣效益3、投資的手段包括有形資產(chǎn)和無形資產(chǎn)，方式有直接投資和間接投資4、投資是一個(gè)復(fù)雜的行為過程（二）投資的類別

投資可以按其性質(zhì)、對(duì)象、方式、方法等進(jìn)行分類。分類標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)容按投資的性質(zhì)固定資產(chǎn)投資無形資產(chǎn)投資流動(dòng)資產(chǎn)投資按投資運(yùn)用形式和投入行為程度不同直接投資間接投資按投資期限長(zhǎng)短長(zhǎng)期投資短期投資按投資用途不同生產(chǎn)性投資非生產(chǎn)性投資按不同的所有制形式或經(jīng)濟(jì)類型全名所有制投資、城鄉(xiāng)集體所有制投資、私營(yíng)企業(yè)投資、個(gè)人投資和外商投資國(guó)有經(jīng)濟(jì)投資、集體經(jīng)濟(jì)投資、私營(yíng)經(jīng)濟(jì)投資、聯(lián)營(yíng)經(jīng)濟(jì)投資、股份制經(jīng)濟(jì)投資、外商投資、港澳臺(tái)投資和其他經(jīng)濟(jì)投資二、項(xiàng)目與投資項(xiàng)目（一）項(xiàng)目及其特征1、項(xiàng)目的含義項(xiàng)目（aproject），是在一定時(shí)間和預(yù)算范圍內(nèi)實(shí)現(xiàn)預(yù)定目標(biāo)的一系列協(xié)調(diào)相關(guān)的活動(dòng)?！盎顒?dòng)”包括建立機(jī)構(gòu)、制定政策、制訂并實(shí)施計(jì)劃等。2、項(xiàng)目的特征（1）項(xiàng)目的相對(duì)性（2）項(xiàng)目的臨時(shí)性（3）項(xiàng)目的目標(biāo)性（4）項(xiàng)目的壽命周期性（5）項(xiàng)目的約束性（6）項(xiàng)目的系統(tǒng)性和整體性（二）投資項(xiàng)目1、投資項(xiàng)目的概念投資項(xiàng)目（投資+項(xiàng)目）是指作為包括投資、政策措施、機(jī)構(gòu)以及其他為在規(guī)定期限內(nèi)完成某項(xiàng)投資或一系列投資發(fā)展目標(biāo)所設(shè)計(jì)的活動(dòng)和其他固定資產(chǎn)投資活動(dòng)在內(nèi)的統(tǒng)一的整體。說明：投資項(xiàng)目既是一個(gè)整體，又是一個(gè)過程。2、投資項(xiàng)目的分類分類標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)容按投資項(xiàng)目的性質(zhì)新建、擴(kuò)建、改建和恢復(fù)項(xiàng)目按投資使用方向和投資主體活動(dòng)的范圍競(jìng)爭(zhēng)性項(xiàng)目、基礎(chǔ)性項(xiàng)目和公益性項(xiàng)目按投資項(xiàng)目的規(guī)模大型、中型和小型項(xiàng)目三、項(xiàng)目評(píng)估（一）項(xiàng)目評(píng)估的概念和內(nèi)容項(xiàng)目評(píng)估（Appraisal

）是由投資決策部門或貸款機(jī)構(gòu)（主要是銀行、非銀行性金融機(jī)構(gòu)）對(duì)上報(bào)的建設(shè)項(xiàng)目可行性研究報(bào)告進(jìn)行全面審核的在評(píng)價(jià)工作，即是對(duì)擬建項(xiàng)目的必要性、可行性、合理性及效益、費(fèi)用進(jìn)行的審核和評(píng)價(jià)。一般可分為項(xiàng)目前評(píng)估、項(xiàng)目中評(píng)估和項(xiàng)目后評(píng)估。（二）項(xiàng)目評(píng)估的原則1、分析地系統(tǒng)性2、方案的最佳性3、指標(biāo)的統(tǒng)一性4、價(jià)格的合理性5、方法的科學(xué)性6、工作人員立場(chǎng)的公正性（三）項(xiàng)目評(píng)估的工作內(nèi)容1、項(xiàng)目建設(shè)必要性的評(píng)估2、項(xiàng)目建設(shè)條件的分析和評(píng)估3、技術(shù)評(píng)估4、投資和財(cái)務(wù)基本數(shù)據(jù)評(píng)估5、企業(yè)財(cái)務(wù)效益評(píng)估6、項(xiàng)目的國(guó)民經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)7、項(xiàng)目的不確定性評(píng)價(jià)8、對(duì)影響項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益的有關(guān)政策和管理體制進(jìn)行分析，并提出改革建議9、項(xiàng)目的總評(píng)估（四）項(xiàng)目評(píng)估的工作程序1、明確評(píng)估對(duì)象，制定聘雇計(jì)劃2、現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查資料和搜集資料3、審查分析4、編寫評(píng)估報(bào)告（五）項(xiàng)目評(píng)估的依據(jù)1、正式的項(xiàng)目評(píng)估單2、有關(guān)部門頒布的項(xiàng)目評(píng)估辦法3、國(guó)家計(jì)委頒發(fā)的經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)的方法和參數(shù)4、審批的項(xiàng)目可行性研究報(bào)告、初步設(shè)計(jì)說明書5、有關(guān)的方針、政策、法規(guī)、規(guī)定、辦法等（六）項(xiàng)目評(píng)估與可行性研究的關(guān)系1、項(xiàng)目評(píng)估與可行性研究的共同點(diǎn)（1）兩者同處于項(xiàng)目投資的前期（2）二者的出發(fā)點(diǎn)是一致的（3）二者考察的內(nèi)容與方法是相通的（4）二者的目的和要求是相通的2、項(xiàng)目評(píng)估與可行性研究的區(qū)別（1）項(xiàng)目評(píng)估與可行性研究的承擔(dān)主體不同（2）二者進(jìn)行項(xiàng)目評(píng)價(jià)的視角和著重點(diǎn)不同（3）二者在項(xiàng)目決策過程中的目的和任務(wù)不同（4）二者在項(xiàng)目決策過程中的所處的時(shí)序和作用不同第二節(jié)投資項(xiàng)目的建設(shè)程序一、投資項(xiàng)目的建設(shè)程序的概念及客觀性（一）投資建設(shè)程序的概念投資建設(shè)程序是指投資建設(shè)全過程中各階段、各步驟、各工作之間必須遵循的先后次序及其內(nèi)在聯(lián)系。一般包括三個(gè)方面內(nèi)容：1.一項(xiàng)建設(shè)活動(dòng)客觀上包括的工作類型2.建設(shè)全過程中性質(zhì)不同的各階段劃分3.其中各階段、各工作之間的內(nèi)在聯(lián)系及先后順序（二）投資建設(shè)程序的客觀性項(xiàng)目投資建設(shè)程序的這種客觀性主要是建設(shè)工程及其建設(shè)活動(dòng)的技術(shù)經(jīng)濟(jì)特點(diǎn)所決定的。二、投資建設(shè)程序的一般內(nèi)容（一）投資建設(shè)程序的階段劃分1.工程項(xiàng)目的決策階段2.工程項(xiàng)目的規(guī)劃設(shè)計(jì)階段3.工程項(xiàng)目的施工階段工程項(xiàng)目的終結(jié)階段（二）投資建設(shè)程序的一般內(nèi)容三、我國(guó)投資建設(shè)程序的內(nèi)容1.根據(jù)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展的長(zhǎng)遠(yuǎn)規(guī)劃，結(jié)合行業(yè)和地區(qū)發(fā)展規(guī)劃的要求，提出項(xiàng)目建議書。2.編制可行性研究報(bào)告3.選擇建設(shè)地點(diǎn)4.編制設(shè)計(jì)文件5.制定年度計(jì)劃6.設(shè)備、材料訂貨和施工準(zhǔn)備