指數(shù)基金金融科普宣講培訓(xùn)

指數(shù)

基金INVESTMENTCONTENTSCONTENTS什么是指數(shù)01了解指數(shù)基金02投資指數(shù)基金031、什么是指數(shù)；2、什么是A股;3、A股市場(chǎng)的主要指數(shù);4、A股市場(chǎng)以外的指數(shù)1、指數(shù)基金的特點(diǎn)；2、指數(shù)基金的優(yōu)點(diǎn)；3、指數(shù)基金的風(fēng)險(xiǎn);4、指數(shù)基金的分類(lèi)1、指數(shù)基金的購(gòu)買(mǎi)渠道；2、指數(shù)基金的選擇;3、指數(shù)基金的投資方式PARTONE011、什么是指數(shù)；2、什么是A股;3、A股市場(chǎng)的主要指數(shù);4、A股市場(chǎng)以外的指數(shù)什么是指數(shù)Whatisanindex指數(shù)基金是以特定的指數(shù)為標(biāo)的指數(shù)，并以該指數(shù)的成份股為投資對(duì)象，通過(guò)購(gòu)買(mǎi)該指數(shù)的全部或部分成份股構(gòu)建投資組合，以追蹤標(biāo)的指數(shù)表現(xiàn)的基金產(chǎn)品。目前市面上主要的指數(shù)有滬深300指數(shù)、標(biāo)普500指數(shù)、納斯達(dá)克100指數(shù)等。什么是A股WhatisanindexA股，即人民幣普通股票，是由中國(guó)境內(nèi)注冊(cè)公司發(fā)行，在境內(nèi)上市，以人民幣標(biāo)明面值，供境內(nèi)機(jī)構(gòu)、組織或個(gè)人（2013年4月1日起，境內(nèi)港澳臺(tái)居民可開(kāi)立A股賬戶(hù)）以人民幣認(rèn)購(gòu)和交易的普通股股票。英文字母A沒(méi)有實(shí)際意義，只是用來(lái)區(qū)分人民幣普通股票和人民幣特種股票。中國(guó)上市公司的股票有A股、B股、H股、N股和S股等。A股A股市場(chǎng)的主要指數(shù)MainindexesofA-sharemarket上證50指數(shù)是根據(jù)科學(xué)客觀的方法，挑選上海證券市場(chǎng)規(guī)模大、流動(dòng)性好的最具代表性的50只股票組成樣本股，以綜合反映上海證券市場(chǎng)最具市場(chǎng)影響力的一批優(yōu)質(zhì)大盤(pán)企業(yè)的整體狀況。上證50指數(shù)滬深300指數(shù)是交易性成份指數(shù)，上海證券交易所和深圳證券交易一起發(fā)布的反映滬深300指數(shù)編制目標(biāo)和運(yùn)行狀況的金融指標(biāo)。一共挑選了300只有代表性的股票，作為滬深300指標(biāo)股，其中大部分為大盤(pán)藍(lán)籌股。滬深300指數(shù)是由全部A股中剔除滬深300指數(shù)成份股及總市值排名前300名的股票后，總市值排名靠前的500只股票組成，綜合反映中國(guó)A股市場(chǎng)中一批中小市值公司的股票價(jià)格表現(xiàn)。中證500指數(shù)創(chuàng)業(yè)板指數(shù)，就是以起始日為一個(gè)基準(zhǔn)點(diǎn)，按照創(chuàng)業(yè)板所有股票的流通市值，一個(gè)一個(gè)計(jì)算當(dāng)天的股價(jià)，再加權(quán)平均，與開(kāi)板之日的“基準(zhǔn)點(diǎn)”比較。創(chuàng)業(yè)板指數(shù)上證紅利股票基金（ETF）跟蹤復(fù)制上證紅利指數(shù)，該指數(shù)成份股由股息率最高、現(xiàn)金分紅最多的50只股票組成，是上證A股市場(chǎng)真正的核心優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，并每年根據(jù)最新排名優(yōu)勝劣汰，具有極高的投資價(jià)值。紅利指數(shù)A股市場(chǎng)的主要指數(shù)MainindexesofA-sharemarketPARTTWO021、指數(shù)基金的特點(diǎn)；2、指數(shù)基金的優(yōu)點(diǎn)；3、指數(shù)基金的風(fēng)險(xiǎn);4、指數(shù)基金的分類(lèi)指數(shù)基金的特點(diǎn)Characteristicsofindexfunds監(jiān)控較少4指數(shù)基金對(duì)于基金經(jīng)理的操作要求不高，這避免了基金經(jīng)理因投機(jī)心理造成的失誤。費(fèi)用低廉1這是指數(shù)基金最突出的優(yōu)勢(shì)。費(fèi)用主要有管理費(fèi)用、交易成本和銷(xiāo)售費(fèi)用三個(gè)方面。分散防范風(fēng)險(xiǎn)2由于指數(shù)基金的成分股不是單一行業(yè)單一地區(qū)，可以分散風(fēng)險(xiǎn)。且指數(shù)一般都具有較長(zhǎng)的歷史可以追蹤，因此，指數(shù)基金的風(fēng)險(xiǎn)較為可控。延遲納稅3由于指數(shù)基金采取了一種購(gòu)買(mǎi)并持有的策略，所持有股票的換手率很低，這樣，每年所交納的資本利得稅很少。指數(shù)基金的優(yōu)點(diǎn)Advantagesofindexfunds1、受人為因素影響很小。

2、費(fèi)率低。

3、被動(dòng)跟蹤指數(shù)個(gè)人理財(cái)計(jì)算器，非常直觀。4、市場(chǎng)平均收益，長(zhǎng)期投資風(fēng)險(xiǎn)小。指數(shù)基金的風(fēng)險(xiǎn)Theriskofindexfund1、波動(dòng)太大。對(duì)于短線操作來(lái)說(shuō)，風(fēng)險(xiǎn)很大。2、領(lǐng)漲但不抗跌。在任何市場(chǎng)下，指數(shù)基金都是高倉(cāng)位的，無(wú)法通過(guò)基金經(jīng)理的操作來(lái)規(guī)避股市的風(fēng)險(xiǎn)。3、基金贖回的風(fēng)險(xiǎn)。如果想提前退出，要在低位賣(mài)出，容易虧損。4、基金定投并非所有情況都適用，效果差異很大。指數(shù)基金的分類(lèi)Classificationofindexfunds投資行業(yè)指數(shù)需要考慮整個(gè)行業(yè)的發(fā)展特點(diǎn)和階段，受行業(yè)影響大，所以風(fēng)險(xiǎn)會(huì)更高。兩者區(qū)別：行業(yè)指數(shù)寬基指數(shù)的最大優(yōu)勢(shì)是覆蓋行業(yè)更廣，分配的更均勻，所以盈利更穩(wěn)健。兩者區(qū)別：寬基指數(shù)1、寬基指數(shù)基金：有的指數(shù)在挑選股票的時(shí)候，并不限制所在的行業(yè)，它覆蓋可各行各業(yè)，就是屬于寬基指數(shù)，像滬深300、上證50、中證500等就屬于寬基指數(shù)。2、行業(yè)指數(shù)基金：這一指數(shù)在挑選股票時(shí)會(huì)要求只投資某個(gè)行業(yè)的股票，這就屬于行業(yè)指數(shù)基金。有代表消費(fèi)行為的上證消費(fèi)50、中證消費(fèi)指數(shù)；代表醫(yī)療的中證醫(yī)療指數(shù)；代表白酒的中證白酒指數(shù)等。按照行業(yè)覆蓋是否全面：指數(shù)基金的分類(lèi)Classificationofindexfunds增強(qiáng)型指數(shù)基金，除了復(fù)制目標(biāo)指數(shù)外，基金經(jīng)理追求高于標(biāo)的指數(shù)回報(bào)水平的投資業(yè)績(jī)。兩者區(qū)別：增強(qiáng)指數(shù)基金指數(shù)基金是以特定的指數(shù)為標(biāo)的指數(shù)，并以該指數(shù)的成份股為投資對(duì)象，通過(guò)購(gòu)買(mǎi)該指數(shù)的全部或部分成份股構(gòu)建投資組合，以追蹤標(biāo)的指數(shù)表現(xiàn)的基金產(chǎn)品。兩者區(qū)別：完全復(fù)制型指數(shù)基金按照復(fù)制方式分：PART3RD031、指數(shù)基金的購(gòu)買(mǎi)渠道；2、指數(shù)基金的選擇;3、指數(shù)基金的投資方式指數(shù)基金的購(gòu)買(mǎi)渠道Purchasingchannelsofindexfunds對(duì)于投資者來(lái)說(shuō)購(gòu)買(mǎi)指數(shù)基金可以有兩個(gè)渠道：一是通過(guò)自己的開(kāi)戶(hù)銀行、股票賬戶(hù)的場(chǎng)外基金申購(gòu)或者基金公司等網(wǎng)站購(gòu)買(mǎi)指數(shù)基金；二是通過(guò)股票賬戶(hù)在二級(jí)市場(chǎng)購(gòu)買(mǎi)指數(shù)基金。前者指的是場(chǎng)外基金，后者指的是場(chǎng)內(nèi)基金，僅限于購(gòu)買(mǎi)在交易所上市的指數(shù)基金如指數(shù)LOF和ETF。指數(shù)基金的選擇Thechoiceofindexfund第一步第二步第三步第四步選指數(shù)，即投資者想投資的指數(shù)，對(duì)于想通過(guò)指數(shù)進(jìn)行長(zhǎng)期投資的投資者來(lái)說(shuō)，投資方法可選擇定期定投，可選擇代表性強(qiáng)的主流指數(shù)基金；看費(fèi)率，總體上看ETF和指數(shù)LOF的費(fèi)率水平較低；看指數(shù)擬合度；看交易成本和便利性。指數(shù)基金的投資方式Investmentmodeofindexfund簡(jiǎn)單省事，一錘子買(mǎi)賣(mài)缺點(diǎn)：當(dāng)你買(mǎi)入基金后，如果基金之后的估值更低，你就沒(méi)有辦法加倉(cāng)了。一次性投資找到合適的時(shí)機(jī)才下手缺點(diǎn);這種投資不太適合普通投資者，不容易能發(fā)現(xiàn)合適的時(shí)機(jī)，且容易受主觀情緒控制，容易心態(tài)失控情緒不穩(wěn)，追漲殺跌。擇時(shí)投資指數(shù)基金的投資方式Investmentmodeofindexfund基金定投是定期定額投資基金