商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表35項(xiàng)主要財(cái)務(wù)科目詳解

商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表35項(xiàng)主要財(cái)務(wù)科目詳解

(2015-04-3010:58:32)轉(zhuǎn)載標(biāo)簽：

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（一）資產(chǎn)端：貸款、證券投資、與同業(yè)資產(chǎn)三足鼎立

1.現(xiàn)金及存放中央銀行款項(xiàng)。顧名思義，該科目主要由現(xiàn)金和存放中央銀行款項(xiàng)兩部分構(gòu)成?，F(xiàn)金主要為該銀行在報(bào)告時(shí)點(diǎn)的庫(kù)存現(xiàn)金；存放中央銀行款項(xiàng)主要包括三項(xiàng)，法定存款準(zhǔn)備金、超額準(zhǔn)備金存款以及財(cái)政性存款等。此處的財(cái)政存款為一個(gè)會(huì)計(jì)科目，由于一部分財(cái)政存款會(huì)存放在商業(yè)銀行中，商業(yè)銀行不能隨意使用，需要定期繳存中央銀行，因此在資產(chǎn)端會(huì)將這部分財(cái)政性存款錄入到該科目中，與其他資產(chǎn)進(jìn)行區(qū)別。正如上面的分析，從銀行是否可以使用該科目下資金進(jìn)行其他資產(chǎn)投資的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行劃分，也可以將該科目劃分為非限制性資產(chǎn)（包括庫(kù)存現(xiàn)金和超額準(zhǔn)備金存款）以及限制性資產(chǎn)（法定存款準(zhǔn)備金和財(cái)政性存款）兩大類。

超儲(chǔ)率是衡量銀行間市場(chǎng)流動(dòng)性的一個(gè)重要指標(biāo)，其與資金利率的走勢(shì)非常相關(guān)。觀察16家上市銀行現(xiàn)金及存放中央銀行款項(xiàng)占總資產(chǎn)的比重可以發(fā)現(xiàn)，其歷史趨勢(shì)表現(xiàn)為05年之后出現(xiàn)急升，從9%上行至15%左右，隨后穩(wěn)步上升至11年前后，達(dá)到17%-18%的水平，之后便步入一個(gè)震蕩下行走勢(shì)，目前穩(wěn)定在15%-16%的水平；同時(shí)，超儲(chǔ)率也從3%-5%左右的平臺(tái)下降至如今1%-3%左右的平臺(tái)上，這也是造成近年來(lái)資金利率中樞上行的原因之一。此外，在大多數(shù)情況下，該科目資產(chǎn)規(guī)?？梢院饬裤y行可以使用的資金規(guī)模，因此在大部分時(shí)間內(nèi)其占總資產(chǎn)比重與超儲(chǔ)率具有一定正相關(guān)性，但值得注意的是，在法定存款準(zhǔn)備金率調(diào)整的階段，由于法定存款準(zhǔn)備金的規(guī)模會(huì)發(fā)生一定變化，會(huì)導(dǎo)致該科目占總資產(chǎn)比重隨之發(fā)生變化，同時(shí)對(duì)超儲(chǔ)率產(chǎn)生相反的影響。比如，11年升準(zhǔn)階段，法定存款準(zhǔn)備金增加但超儲(chǔ)率下降；12年降準(zhǔn)階段，法定存款準(zhǔn)備金下降但超儲(chǔ)率上升。

2.發(fā)放貸款及墊款。該科目主要包括本行按規(guī)定因辦理承兌匯票、開(kāi)出保函、開(kāi)出信用證以及其他業(yè)務(wù)而發(fā)生的各項(xiàng)墊款、按規(guī)定發(fā)放的各種客戶貸款、本行辦理商業(yè)票據(jù)的貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)貼現(xiàn)等業(yè)務(wù)所融出的資金等資產(chǎn)?？煞譃槠髽I(yè)貸款、個(gè)人貸款和票據(jù)貼現(xiàn)三大類，公司貸款主要包括一般貸款、融資租賃、貿(mào)易融資等，個(gè)人貸款主要包括信用卡及透支、小微企業(yè)貸款、個(gè)人住房貸款、個(gè)人消費(fèi)貸款、個(gè)人經(jīng)營(yíng)貸款等。

3.交易性金融資產(chǎn)。本科目核算本行為交易目的持有的債券投資、股票投資、基金投資等交易性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值，該科目項(xiàng)下的金融資產(chǎn)變現(xiàn)一般不存在限制。實(shí)際操作中和可供出售金融資產(chǎn)很難區(qū)分。

與持有至到期投資和可供出售金融資產(chǎn)相區(qū)別的主要特點(diǎn)包括：

（1）以賺取差價(jià)作為目的，有活躍市場(chǎng)報(bào)價(jià)，投資目的主要是通過(guò)波段操作獲取價(jià)差收入；

（2）以公允價(jià)值計(jì)價(jià)；

（3）其價(jià)值變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益，通過(guò)未分配利潤(rùn)項(xiàng)目影響核心資本；

（4）不用計(jì)提減值準(zhǔn)備；

（5）2012年以前要求高于表內(nèi)外總資產(chǎn)10%或超過(guò)85億元以上的交易賬戶要求計(jì)提市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本，2012年之后要求全部統(tǒng)一計(jì)提市場(chǎng)加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資本。

4.可供出售金融資產(chǎn)。本科目核算本行持有的可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值，包括劃分為可供出售的股票、債券、理財(cái)產(chǎn)品、資金信托計(jì)劃、專項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃等金融資產(chǎn)。實(shí)際操作中和交易性金融資產(chǎn)很難區(qū)分。與持有到期投資和交易性金融資產(chǎn)相區(qū)別的主要特點(diǎn)包括：

（1）要求存在活躍市場(chǎng)報(bào)價(jià)，投資目的交易或配置均有；

（2）以公允價(jià)值計(jì)價(jià)；

（3）公允價(jià)值變動(dòng)不影響利潤(rùn)表項(xiàng)目，但直接沖抵權(quán)益賬戶中的資本公積項(xiàng)，影響附屬資本；

（4）需要計(jì)提減值準(zhǔn)備。

（5）債券投資中，國(guó)債、政策性金融債、央票、財(cái)政部代為還本付息的地方債的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0，一般企業(yè)信用債風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%，其余類型債券風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重發(fā)生過(guò)變動(dòng)，2012年以前獨(dú)立償債的地方政府債風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0，2012年后為20%；2012年前鐵道債風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為50%，12年后為20%，2012年前中央投資的公共企業(yè)債風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為50%，12年后為100%，銀行債參考同業(yè)存放和同業(yè)拆借。此外，信用債也會(huì)同貸款一樣占用銀行對(duì)于企業(yè)的授信額度，這是導(dǎo)致銀行自營(yíng)資金在該科目與持有至到期投資科目下更傾向于配置利率債的原因。

5.持有至到期投資。本科目核算本行持有至到期投資的攤余成本。13年同業(yè)存單推出后，興業(yè)銀行等銀行也將其買入的同業(yè)存單納入到該科目下記錄。

與交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)相區(qū)別的主要特點(diǎn)包括：

（1）要求到期日固定、回收金額固定或可確定，銀行有明確的意圖和能力持有到期，投資目的主要是為了獲取利息；

（2）按實(shí)際利率法，以攤余成本法計(jì)價(jià)，需要計(jì)提減值準(zhǔn)備；

（3）出售或重分類為可供出售金融資產(chǎn)達(dá)到一定規(guī)模時(shí)，將觸發(fā)“感染條款”，即其后一段時(shí)間內(nèi)不得再將該金融資產(chǎn)劃分為持有至到期投資，其主要目的是使得銀行在將金融資產(chǎn)指定為持有至到期時(shí)更加慎重，減少隨意性，以及減少因金融資產(chǎn)重分類導(dǎo)致的損益和凈資產(chǎn)波動(dòng)。

（4）各類債券投資計(jì)提的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重與可供出售金融資產(chǎn)科目相同。

以上三類科目為商業(yè)銀行投資債券的主要科目。從16家上市銀行資產(chǎn)比重的整體走勢(shì)可以做出如下幾個(gè)推斷：第一，11年之前，以及11年之后的一些小區(qū)間（如2013年）中，可供出售金融資產(chǎn)與持有至到期投資呈現(xiàn)比較明顯的負(fù)相關(guān)關(guān)系。這是因?yàn)椋y行可以通過(guò)債券投資科目的劃分來(lái)獲得更多收益。當(dāng)預(yù)期收益率上行時(shí)（如2009年、2013年下半年），銀行會(huì)壓縮可供出售金融資產(chǎn)規(guī)模，減少利率上行過(guò)程中估值對(duì)于資本凈額的壓力，在此過(guò)程中，如果收益率已經(jīng)上行到一定水平，銀行將會(huì)適當(dāng)增加持有到期賬戶的規(guī)模，一方面由于利率升高能夠提高未來(lái)資產(chǎn)組合的收益率，一方面也沒(méi)有估值壓力，可以在一定程度上規(guī)避利率風(fēng)險(xiǎn)；當(dāng)預(yù)期收益率下行時(shí)（如2008年、2013年上半年），銀行會(huì)增加可供出售金融資產(chǎn)規(guī)模，獲取估值上升帶來(lái)的資本收益。第二，11年開(kāi)始，銀行交易性金融資產(chǎn)占比不斷提升，從0.6%上升至1.4%的水平，而可供出售金融資產(chǎn)和持有至到期投資資產(chǎn)比重不斷下降，分別從6%和11%左右的水平下降至5%和10%左右的水平?？赡艿脑蚴?1年之后，銀行投資盤更傾向于收益更高的資產(chǎn)類別（如“非標(biāo)”等），導(dǎo)致債券投資的科目資產(chǎn)比重有所下降，而債券交易更多集中在交易盤，同時(shí)13年下半年股市的啟動(dòng)（先小票后大票）也會(huì)使得銀行增加交易性金融資產(chǎn)的規(guī)模。

6.存放同業(yè)和其它金融機(jī)構(gòu)款項(xiàng)。本科目主要用來(lái)核算本行存放于非央行的境內(nèi)、境外銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)的款項(xiàng)。從期限上來(lái)看，以活期款項(xiàng)和一年以內(nèi)的定期款項(xiàng)為主。127號(hào)文規(guī)定存放同業(yè)只能期限一年以內(nèi)。

與拆出資金的相同點(diǎn)在于：

（1）本質(zhì)上均為一種信用借款，不需要資金融入方提供抵押資產(chǎn)；

（2）期限一般較短；不占用信貸規(guī)模；

（3）需要占用風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，根據(jù)融資方的性質(zhì)不同和借款期限不同賦予不同的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，如融資方為政策性銀行，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0，融資方為其他存款性金融機(jī)構(gòu)，2012年以前4個(gè)月以內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0%，4個(gè)月以上為20%，2012年之后調(diào)整為3個(gè)月以內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為20%，3個(gè)月以上風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為25%，融資方為其他金融機(jī)構(gòu)，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%；利率主要參考Shibor利率。

主要區(qū)別在于：

（1）該科目下款項(xiàng)需要在對(duì)手方開(kāi)立賬戶，資金存放在資金融入方的該賬戶中，資金的所有權(quán)并未發(fā)生轉(zhuǎn)移，因此信用風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)更低；

（2）該科目下業(yè)務(wù)更傾向于盈利目的，操作流程相對(duì)復(fù)雜；

（3）期限相對(duì)更長(zhǎng)；

（4）沒(méi)有期限和最高限額的限制。

車船使用稅、房產(chǎn)稅、城市維護(hù)建設(shè)稅等。本行代扣代交的其他稅費(fèi)等，也通過(guò)本科目核算。該類負(fù)債穩(wěn)定在0.2%-0.4%左右。

12.代理業(yè)務(wù)負(fù)債。本科目核算本行不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的代理業(yè)務(wù)收到的款項(xiàng)，包括受托投資資金、受托貸款資金、代理保險(xiǎn)資金等。未在本機(jī)構(gòu)開(kāi)戶的代收及代付資金也在本科目核算。該類負(fù)債占比極小。

13.遞延所得稅負(fù)債。本科目核算本行按照確認(rèn)的應(yīng)納稅暫時(shí)性差異產(chǎn)生的所得稅負(fù)債。該類負(fù)債占比極小。

14.預(yù)計(jì)負(fù)債。本科目核算本行確認(rèn)的各項(xiàng)預(yù)計(jì)的負(fù)債，包括對(duì)外提供擔(dān)保、未決訴訟、重組義務(wù)、虧損性合同等或有事項(xiàng)產(chǎn)生的負(fù)債。該類負(fù)債占比極小。

15.其他負(fù)債。包括其他應(yīng)付款、遞延收入、代收代付款項(xiàng)、理財(cái)產(chǎn)品未投資資金、應(yīng)付股利等。浦發(fā)銀行等銀行將發(fā)行保本型理財(cái)所收到的資金也納入到該科目下。該類負(fù)債占比穩(wěn)定在1.2%-1.4%的水平上。

（三）資產(chǎn)負(fù)債表的整體變化：存貸款傳統(tǒng)業(yè)務(wù)向同業(yè)創(chuàng)新業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)移

對(duì)于以上20項(xiàng)資產(chǎn)科目和15項(xiàng)負(fù)債科目進(jìn)行逐一解釋后，我們對(duì)16家上市銀行的資產(chǎn)負(fù)債的整體情況進(jìn)行一個(gè)概覽，用14年三季報(bào)的數(shù)據(jù)與10年的數(shù)據(jù)進(jìn)行對(duì)比，分別找出其中變動(dòng)最大的六項(xiàng)，分析其反映了近年來(lái)銀行資產(chǎn)負(fù)債的何種變化。

首先，從負(fù)債端看，最大的變動(dòng)項(xiàng)在于吸收存款項(xiàng)大幅下降，這與利率市場(chǎng)化帶來(lái)的理財(cái)和貨幣基金類的迅猛發(fā)展是分不開(kāi)的，造成存款不斷分流。同時(shí)，同業(yè)存放、拆入資金等同業(yè)負(fù)債項(xiàng)合計(jì)增加了2.8%，前面已對(duì)其成因進(jìn)行過(guò)分析；應(yīng)付債券和交易性金融負(fù)債隨著同業(yè)存單和保本型理財(cái)?shù)陌l(fā)行，其占比分別增加了1.1%；12年以來(lái)央行的支農(nóng)再貸款政策，特別是14年再貸款力度的增大，也使得向中央銀行借款規(guī)模占比上升了0.5%。

其次，從資產(chǎn)端看，下降幅度最大的是可供出售金融資產(chǎn)與持有至到期投資，合計(jì)下降占比達(dá)到3.4%，反映到負(fù)債端成本隨著同業(yè)負(fù)債規(guī)模不斷提高，存款規(guī)模不斷下降而逐步提高后，債券類投資的吸引力有所下降，導(dǎo)致債券投資所納入的科目規(guī)模有所下降，而拆出資金、存放同業(yè)和其他金融款項(xiàng)等同業(yè)資產(chǎn)的規(guī)模則有所上升，合計(jì)上升幅度為1.7%；交易性金融資產(chǎn)的規(guī)模也出現(xiàn)了0.7%的上升，反映商業(yè)銀行目前債券投資正在從配置目的轉(zhuǎn)化為交易目的，交易盤對(duì)于債市的影響力恐怕正在上升。另外值得注意的一點(diǎn)是，盡管貸款規(guī)模占比也出現(xiàn)了0.4%的下降，但相對(duì)于負(fù)債端的存款來(lái)說(shuō)，其下降幅度并不劇烈，反映目前貸款的性價(jià)比依然不算低，貸款發(fā)放仍為銀行最為重要的投資標(biāo)的。

綜上所述，從16家上市銀行資產(chǎn)負(fù)債表的整體變化情況來(lái)看，無(wú)論是資產(chǎn)端還是負(fù)債端，存款、貸款、配置類債券投資等傳統(tǒng)業(yè)務(wù)占比正在下降；同業(yè)資產(chǎn)、同業(yè)負(fù)債等創(chuàng)新業(yè)務(wù)占比正在上升；交易性金融資產(chǎn)與負(fù)債規(guī)模也有所上升；同業(yè)存單的發(fā)行、央行支農(nóng)再貸