增額分紅專題(正稿)

增額分紅目錄分紅保險概述增額分紅優(yōu)勢目錄現(xiàn)金分紅增額分紅美式分紅英式分紅現(xiàn)金分紅：指直接以現(xiàn)金的形式將盈余分配給保單持有人。增額分紅：是指在整個保險期限內(nèi)每年以增加保額的方式分配紅利，增加的保額可作為下年度分紅的基礎(chǔ)再度分紅，且不需核保。在合同終止時還將以現(xiàn)金方式給付終了紅利。分紅保險:是指保險公司將其分紅保險業(yè)務(wù)實際的經(jīng)營成果優(yōu)于基本定價假設(shè)的盈余，按照一定比例向保單持有人進行分配的人壽保險產(chǎn)品。增額分紅結(jié)構(gòu)解析年度紅利終了紅利每個保單周年以增加保額的形式派發(fā)合同終止時以現(xiàn)金形式派發(fā)滿期生存紅利增額紅利體恤金紅利特別紅利保險合同滿期被保險人死亡或者如重疾等理賠導(dǎo)致保險合同終止退保當(dāng)年度保險單基本保額＝上一保險單年度基本保額+年度紅利

1905年，美國國會對保險業(yè)調(diào)查后，形成著名的“阿姆斯特朗報告”，美國各州立法禁止或嚴(yán)格限制保險公司的股權(quán)投資，保險資金運用只能以抵押貸款、債券等債權(quán)投資為主，這一傳統(tǒng)對今天仍有重大影響，美國壽險公司一般帳戶下的主要資產(chǎn)仍然是債權(quán)而非股權(quán)。為避免債權(quán)投資產(chǎn)生大量利息收入的再投資風(fēng)險，保險公司采用現(xiàn)金紅利的方式返還給客戶部分利息。對股權(quán)投資的限制是美國采用現(xiàn)金分紅方式的主要原因。現(xiàn)金分紅的起源在英國，行業(yè)自律有久遠(yuǎn)的傳統(tǒng)，一般情況下保險資金進行股權(quán)投資的主要目的就是獲得較高的收益率，并非為介入和控制產(chǎn)業(yè)資本，因此未受到來自于產(chǎn)業(yè)界和公眾的壓力，并在金融監(jiān)管上一直享有寬松、自由的投資政策環(huán)境。其分紅保險的分紅方法采用增加保額的方式進行紅利分配，通常采用年度紅利和終了紅利的分紅方式。增加保額的分紅方式使得英國壽險資金可以在股權(quán)和債券類資產(chǎn)之間靈活配置，并使客戶對分紅水平形成合理的期望。增額分紅的起源現(xiàn)金分紅的主要特點1、一般情況下保險金額保持不變2、紅利領(lǐng)取方式：現(xiàn)金紅利3、紅利來源：“死差益”

“利差益”

“費差益”4、對資產(chǎn)流動性的要求：較高5、資產(chǎn)收益性：受流動性要求的制約6、流行于北美、歐洲、日本和臺灣

增額分紅的主要特點1、保險金額保持復(fù)利遞增走勢2、紅利領(lǐng)取形式：年度紅利和終了紅利3、紅利來源：“利差益”

“死差益”

“費差益”4、資產(chǎn)流動性要求：較低，可投資期限更長的資產(chǎn)5、資產(chǎn)收益性：有較高的預(yù)期6、管理成本：節(jié)省派發(fā)成本，相對增加客戶和公司收益7、流行于英國、南非、澳洲和東南亞目錄分紅保險概述增額分紅優(yōu)勢目錄保額遞增保障高雙重紅利更徹底以豐補歉收益穩(wěn)復(fù)利滾動增值快獨特優(yōu)勢抵通脹

增額分紅優(yōu)勢1、保額遞增保障高第一年第二年第三年第四年年度紅利基本保額時間保額通貨膨脹保額第五年增額分紅

1、以增加保額方式分紅相當(dāng)于不需體檢，自動增加保額；當(dāng)年紅利計入下年度紅利分配的基礎(chǔ)，是復(fù)利累積，收益不斷長大，客戶擁有“加強型”保障；2、以增加保額方式分紅使我們可以有效規(guī)避投資的風(fēng)險；

實現(xiàn)保障和投資的最大化未分配盈余可分配盈余不少于70％一定比例可分配盈余未分配盈余年度紅利終了紅利2、雙重紅利更徹底年度紅利讓客戶最大限度分享公司經(jīng)營成果；終了紅利將保單可能存在的盈余再次回饋客戶，充分體現(xiàn)了客戶利益至上的原則。雙重紅利更加人性化更具公平性

保險公司投資理財?shù)那涝絹碓蕉?，整體資金運作的優(yōu)勢日益突出，增額分紅產(chǎn)品具有調(diào)劑風(fēng)險，平滑回報的獨特優(yōu)勢。一方面可以讓客戶享受整體運作的豐厚回報，同時保障客戶在投資市場不好的情況下，確保不受損失，得到穩(wěn)定的收益。經(jīng)營狀況好的時候多留下一些，經(jīng)營狀況差的時候從以前預(yù)留的部分中提取一些，盡量保持各年度的分紅平穩(wěn)，不出現(xiàn)大起大落。終了紅利3、以豐補歉收益穩(wěn)終了紅利終了紅利來源于未分配盈余。與可分配盈余相比，未分配盈余的主要起到“平滑功能”。在金融形勢不好，投資收益不佳的年度，為保證客戶仍能獲得可觀的年度紅利，公司將未分配盈余平滑作為可分配盈余，參與年度紅利分配。（1）財富倍增公式（72定律）假設(shè)A為原始資本財富A以復(fù)利10%的投資回報率，每經(jīng)過7.2年的時間財富翻番。

7.2年14.4年21.6年……A2A4A8A復(fù)利是核聚變，是原子彈！復(fù)利滾存的威力到底有多大呢？4、復(fù)利滾動增值快一個6%的復(fù)利會有什么樣的力量？

假設(shè)一項投資的年回報率為復(fù)利6%，期初投資20萬元，他要在72歲收回他的投資。如果0歲開始投資，那么72歲收回1280萬元復(fù)利如果60歲開始投資，那么72歲收回40萬元如果36歲開始投資，那么72歲收回160萬元如果12歲開始投資，那么72歲收回640萬元復(fù)利滾存的威力

每年定期存下1.4萬元，如此持續(xù)40年；并獲得每年平均20%的投資回報率，那么40年后，他能積累多少財富？

1.028億一個令眾人驚訝的數(shù)字！這就是復(fù)利的威力！

計算公式如下：1.4萬元×（1＋20%)40＝1.028億元大科學(xué)家愛因斯坦說：世界上最厲害的武器不是原子彈，是“時間+復(fù)利”隨著中國經(jīng)濟的高速發(fā)展，物價上漲，通貨膨脹加劇，如果通貨膨脹比較高，那么過了若干年后，當(dāng)時投保的保額就顯得保障不足。增額分紅的獨特優(yōu)勢可以有效抵御通脹帶來的影響。5、獨特優(yōu)勢抵通脹保額復(fù)利累積——保障不斷提高雙重紅利分配——收益不斷長大投資運作靈活——資產(chǎn)不斷增值

有效抵御通脹圖說增額分紅增額分紅與現(xiàn)金分紅有什么不同？

如果把保險分紅制度比作是開辦養(yǎng)雞場，那么：現(xiàn)金分紅就是把雞下的蛋立刻分掉，雞場里剩下的還是那些雞；增額分紅相當(dāng)于把雞下的蛋留在養(yǎng)雞場，蛋又生雞，雞又生蛋，養(yǎng)雞場的規(guī)模隨著時間的推移越來越大，最終回饋給客戶更大的利益。圖說增額分紅（一）為什么增額分紅比現(xiàn)金分紅更能體現(xiàn)保險的意義？

現(xiàn)金分紅好比散財，因為小錢拿到手，很容易流失掉了。增額分紅則是聚財，將小錢累積起來，聚沙成塔，成為一生的財富。某人有兩個朋友，一個朋友每年花一百元請他吃上一頓，關(guān)鍵時刻卻不幫忙；另一個朋友平時沉默寡言，交流甚少，在危難時刻卻送來幾萬塊錢，哪個朋友更好？圖說增額分紅（二）第一個朋友就是現(xiàn)金分紅，第二個朋友就是增額分紅。如何處理股東與客戶之間的關(guān)系，體現(xiàn)增額分紅產(chǎn)品在利益分配方面的公平性?

股東與客戶之間是利益一致的公平分配關(guān)系，通俗的講就是，“你有我才有，你多我才多”的規(guī)則。某個村子集體種植蘋果樹，農(nóng)場主要拿到更多的蘋果，就必須更加勤奮勞作，使蘋果的產(chǎn)量更高，讓村民先分到更多。農(nóng)場主就好比是股東，村民就好比是客戶。圖說增額分紅（三）圖說增額分紅（四）通過增額分紅產(chǎn)品，客戶可以享受到保險公司機構(gòu)投資的待遇，與個人投資相比有何突出優(yōu)勢？機構(gòu)投資者積聚更大的資金，擁有更廣泛而靈活的投資渠道進行投資組合，擁有更充分而及時的信息來源，比個人投資者有更強的抗風(fēng)險能力，好比是大輪船與小帆船的差異。增額分紅的平滑機制有什么好處？好比修建一座大壩，大