第三章 證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范課件

目錄2證券經(jīng)紀(jì)投資咨詢1234567財(cái)務(wù)顧問承銷保薦自營(yíng)業(yè)務(wù)資產(chǎn)管理其它業(yè)務(wù)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.1經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的主要法規(guī)（一般了解）《證券法》1998年12月29日通過，1999年7月1日實(shí)施；《關(guān)于加強(qiáng)證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)管理的規(guī)定》；《證券公司內(nèi)部控制指引》證券公司合規(guī)管理試行規(guī)定》等第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.12證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)概述1.概念：證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)指證券公司通過其設(shè)立的營(yíng)業(yè)部，接受客戶委托，按照客戶要求，代理客戶買賣證券的業(yè)務(wù)。不墊付，不賺差價(jià)，按比例收傭金分類：柜臺(tái)代理和交易所代理要素：委托人；券商；證交所；交易對(duì)象特點(diǎn)：對(duì)象的廣泛性；中介性；客戶指令權(quán)威性；客戶資料保密第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.3證券公司建立健全紀(jì)紀(jì)業(yè)務(wù)管理制度的相關(guān)規(guī)定1.客戶管理與客戶服務(wù)制度賬戶管理：簽委代協(xié)議—為客戶開資金賬戶—代理開證券賬戶—辦理資金存管手續(xù)客戶適當(dāng)性管理：為客戶提供適當(dāng)?shù)漠a(chǎn)品與服務(wù)客戶交易安全監(jiān)控客戶回訪，發(fā)現(xiàn)并糾正不規(guī)范行為投訴制度客戶資料管理制度第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.3證券公司建立健全紀(jì)紀(jì)業(yè)務(wù)管理制度的相關(guān)規(guī)定2.業(yè)務(wù)人員管理與績(jī)效考核崗位分離、職責(zé)分明：見P76權(quán)衡機(jī)制：見P76員工信息查詢績(jī)效考核：不能簡(jiǎn)單以客戶開戶數(shù)為激勵(lì)依據(jù)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.3證券公司建立健全紀(jì)紀(jì)業(yè)務(wù)管理制度的相關(guān)規(guī)定3.證券營(yíng)業(yè)部管理制度許可證放在顯著位置印章管理，使用、保管、交接內(nèi)控安保機(jī)制：與公安消防聯(lián)系暢通營(yíng)業(yè)部負(fù)責(zé)人對(duì)營(yíng)業(yè)部負(fù)直接責(zé)任營(yíng)業(yè)部負(fù)責(zé)任至少每3年強(qiáng)制離崗一次，時(shí)間連續(xù)不少于10個(gè)工作日，以便于稽查負(fù)責(zé)人離任的，應(yīng)進(jìn)行審計(jì)，審計(jì)未結(jié)束前，不得離職。有問題至少2年內(nèi)不得轉(zhuǎn)任其它營(yíng)業(yè)部任同等職務(wù)。離任審計(jì)后3個(gè)月內(nèi)將審計(jì)報(bào)告報(bào)當(dāng)?shù)刈C監(jiān)會(huì)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.3證券公司建立健全紀(jì)紀(jì)業(yè)務(wù)管理制度的相關(guān)規(guī)定3.證券營(yíng)業(yè)部管理制度4-6項(xiàng)所述年度考核審計(jì)包含下列事項(xiàng)：有無挪用客戶資產(chǎn)、有無接受客戶全權(quán)委托；有無向客戶提供不適當(dāng)?shù)漠a(chǎn)品與服務(wù)；有無違規(guī)提供融資擔(dān)保；有無向客戶承諾收益，有無超范圍經(jīng)營(yíng)等4、健全信息系統(tǒng)5、違法行為現(xiàn)任追究機(jī)制第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.4證券公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)基本準(zhǔn)則、業(yè)務(wù)同險(xiǎn)及規(guī)范要求1.賬戶管理1）開戶賬戶包括證券賬戶和資金賬戶境內(nèi)自然人：填寫自然人證券賬戶注冊(cè)申請(qǐng)表—提供身份證明境內(nèi)法人：填寫機(jī)構(gòu)證券賬戶注冊(cè)申請(qǐng)表——提交執(zhí)照或注冊(cè)登記證—加蓋發(fā)證機(jī)關(guān)確認(rèn)的復(fù)印件——經(jīng)辦人身份證及復(fù)印件境內(nèi)合伙企業(yè)、狼子野心業(yè)投資企業(yè)：填寫合伙企業(yè)等非法人組織證券賬戶注冊(cè)申請(qǐng)表—營(yíng)業(yè)執(zhí)照、組織機(jī)構(gòu)代碼證—全體合伙人名單等第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.4證券公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)基本準(zhǔn)則、業(yè)務(wù)同險(xiǎn)及規(guī)范要求1.賬戶管理2）變更：將客戶證券卡等寄送至中國結(jié)算公司審核，5個(gè)工作日內(nèi)更改相應(yīng)注冊(cè)資料；經(jīng)辦人在5個(gè)工作日后打印證券賬戶卡交申請(qǐng)人3）證券賬戶合并與注銷：4）非交易過戶：遺產(chǎn)、贈(zèng)與——股份非交易過戶申請(qǐng)表2.三方存款：券商管證券，銀行管資金；分離管理第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.4證券公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)基本準(zhǔn)則、業(yè)務(wù)同險(xiǎn)及規(guī)范要求3.交易委托1)委托形式：柜臺(tái)委托指客戶到營(yíng)業(yè)部柜臺(tái)書面委托；非柜臺(tái)委托指電話、傳真、網(wǎng)絡(luò)等委托2）委托內(nèi)容—委托指令的基本要素：證券賬號(hào)；日期（交易日期）；交易品種（全稱、簡(jiǎn)稱、代碼；代碼與名稱必須一致）；買賣方向；數(shù)量；價(jià)格；時(shí)間（指委托指令時(shí)間）；有效期（我國委托只當(dāng)日有效）等第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.4證券公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)基本準(zhǔn)則、業(yè)務(wù)同險(xiǎn)及規(guī)范要求3.交易委托3）委托受理、掃行與委托撤銷：受理（核查證券及資金賬戶余額）；執(zhí)行；撤銷（未成交前可撤銷；及時(shí)凍結(jié)與解凍資金）4）交易清算：證券交收（由中國結(jié)算公司進(jìn)行）；資金交收（通過第三方存管銀行進(jìn)行）第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.4證券公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)基本準(zhǔn)則、業(yè)務(wù)同險(xiǎn)及規(guī)范要求5.指定交易與托管1）上交所托管制度：指定交易制度（1998年4月1日）投資者必須事先指定在上交所市場(chǎng)某一交易參與人，作為其唯一受托人，并由該參與人通過特定交易單元參與交易所交易證券未辦理——上交所拒絕其交易申報(bào)；投資者的證券由中國結(jié)算公司上每分公司托管，其紅利等須辦理指定交易后可領(lǐng)取變更指定交易：變更須向原及現(xiàn)交易參與人申請(qǐng)；原—申請(qǐng)撤銷；一經(jīng)確認(rèn)撤銷即刻生效；不得申請(qǐng)撤銷的情況：當(dāng)日有效易行為的；當(dāng)日有效易申報(bào)；新股申購未到期；有未了事項(xiàng)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.4證券公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)基本準(zhǔn)則、業(yè)務(wù)同險(xiǎn)及規(guī)范要求5.指定交易與托管2）深交所的托管制度：自動(dòng)托管，隨處通買，哪買哪賣，轉(zhuǎn)托不限轉(zhuǎn)托管程序：至轉(zhuǎn)出營(yíng)業(yè)部申請(qǐng)—轉(zhuǎn)出營(yíng)業(yè)部審核—同一證券公司不同席位當(dāng)日可轉(zhuǎn)托，不同證券公司當(dāng)日不可轉(zhuǎn)托管—每個(gè)交易日收市后，營(yíng)業(yè)部接收中國結(jié)算公司傳回的已確認(rèn)和未確認(rèn)的轉(zhuǎn)托數(shù)據(jù)—轉(zhuǎn)出營(yíng)業(yè)部可向中國結(jié)算公司查詢轉(zhuǎn)托未成功原因—確認(rèn)后的下一交易轉(zhuǎn)入新托管營(yíng)業(yè)部第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.5證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的禁止行為不挪用客戶資金與證券不損害客戶合法權(quán)益客戶指令權(quán)威性不得保證收益或承諾賠償損失不得為多獲得傭金而誘導(dǎo)客戶進(jìn)行不必要的證券買賣不得在批準(zhǔn)的場(chǎng)所外接受客戶委托、清算、交收不得違規(guī)提高收費(fèi)不得散布謠言或其他非公開披露信息不得借職業(yè)之便，利用或泄露內(nèi)幕消易不得為操縱市場(chǎng)、內(nèi)幕交易、欺詐客戶提供方便第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.1證券經(jīng)紀(jì)3.1.6監(jiān)管部門的監(jiān)管措施證券公司內(nèi)控協(xié)會(huì)的自律管理交易所的監(jiān)督證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)管：報(bào)告、信息披露、檢查制度第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.2證券投資咨詢3.2.1相關(guān)概念和基本關(guān)系投咨咨詢、投資顧問、證券研究報(bào)告投資咨詢：有資質(zhì)的機(jī)構(gòu)與人員為投資者提供證券投資相關(guān)信息、分析、預(yù)測(cè)或建議并收取一定費(fèi)用投資顧問：證券公司、投資咨詢機(jī)構(gòu)接受客戶委托，按約定提供投資建議股務(wù)，輔助客戶投資決策；原則：合法、獨(dú)立、客觀、公平、審慎研究報(bào)告關(guān)系：證券研究報(bào)告是證券投資顧問服務(wù)的重要基礎(chǔ)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.2證券投資咨詢3.2.2證券、期貨投資咨詢業(yè)務(wù)管理規(guī)定1.咨詢業(yè)務(wù)活動(dòng)：向客戶提供投資咨詢服務(wù)；講座、報(bào)告會(huì)、分析會(huì)；寫文章、評(píng)論，通過媒體向公眾提供咨詢服務(wù)；電話傳真提供咨詢服務(wù)2.申請(qǐng)從業(yè)機(jī)構(gòu)的條件：有5名以上具有從業(yè)資格的專職人員；同時(shí)從事證券和期貨咨詢的，有10名以上的專職人員；高管中至少有1名取得證券、期貨投資咨詢從業(yè)資格100萬注冊(cè)資本第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.2證券投資咨詢3.2.3業(yè)務(wù)管理—《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)謹(jǐn)慎、誠實(shí)、勤勉盡責(zé)完整、客觀、準(zhǔn)確地運(yùn)用有關(guān)信息向投資人提供投資分析、建議；不得斷章取義或篡改信息不得以虛假信息、傳言、內(nèi)幕信息為依據(jù)向客戶提供服務(wù)公開發(fā)表意見，應(yīng)對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)作充份說明與媒體合作，應(yīng)當(dāng)向證監(jiān)會(huì)報(bào)備第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.2證券投資咨詢3.2.3業(yè)務(wù)管理—《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》不得從事活動(dòng)代理買賣承諾收益約定分享收益或損失為自己買賣股票及具有股票性質(zhì)、功能的證券及期貨與他人合作操縱市場(chǎng)或內(nèi)幕交易第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.2證券投資咨詢3.2.3業(yè)務(wù)管理—《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》同一問題向不同客戶提供的結(jié)論應(yīng)當(dāng)一致經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)、期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)編發(fā)的內(nèi)部使用的簡(jiǎn)報(bào)、快訊、動(dòng)態(tài)，只能限于本機(jī)構(gòu)使用不得向社會(huì)公眾提供承銷商、推薦人其及所屬證券咨詢機(jī)構(gòu)不得為客戶撰寫投資價(jià)值分析報(bào)告不得干擾檢查投資咨詢資料自提供之日起保存2年第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.2證券投資咨詢3.2.4薦股軟件的管理2012年12月7日，證監(jiān)會(huì)《關(guān)于加強(qiáng)對(duì)利用“薦股軟件”從事證券咨詢業(yè)務(wù)監(jiān)管的暫行規(guī)定》1.薦股軟件含義：提供分析意見或預(yù)測(cè)；提供具體證券投資品種選擇建議；買賣時(shí)機(jī)建議等；僅提供歷史統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)的則不屬于薦股軟件2.相關(guān)規(guī)定銷售或提供薦股軟件屬于從事投資咨詢業(yè)務(wù)，須具備資質(zhì)應(yīng)遵循客觀公正、證書實(shí)信用原則不得誤導(dǎo)、期詐客戶第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.2證券投資咨詢3.2.4薦股軟件的管理2.相關(guān)規(guī)定投資咨詢機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)符合下列要求在營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、公司網(wǎng)站、證券業(yè)協(xié)會(huì)公示信息薦股軟件銷售協(xié)議格式等材料需在證監(jiān)會(huì)和協(xié)會(huì)備案遵循客戶適當(dāng)性原則，揭示風(fēng)險(xiǎn)公平對(duì)待客戶，不得誘導(dǎo)客戶升級(jí)等方式，將相同產(chǎn)品以不同價(jià)格銷售給不同客戶銷售服務(wù)過程全面留痕，檔案保存5年向客戶提供公司聯(lián)系方式不得對(duì)產(chǎn)品功能和服務(wù)業(yè)績(jī)進(jìn)行不實(shí)、誤導(dǎo)性營(yíng)傳，不得承諾收益各業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)應(yīng)自行開展不得委托未取得資質(zhì)的機(jī)構(gòu)和個(gè)人代理第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.2證券投資咨詢3.2.5證券咨詢業(yè)務(wù)監(jiān)管與自律管理措施3.2.6內(nèi)控規(guī)定從業(yè)人員人資質(zhì)；證券投資顧問不得同時(shí)注冊(cè)為注冊(cè)分析師為客戶保密禁止以個(gè)人名義向客戶收取投資顧問服務(wù)費(fèi)證券投資顧問不得通過公從媒體做出買入、賣出或持有具體證券的投資建議第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.2證券投資咨詢3.2.8研究報(bào)告有關(guān)規(guī)定應(yīng)載明事項(xiàng)證券研究報(bào)告字樣署名人員執(zhí)業(yè)資格證書編碼等發(fā)布研究報(bào)告的執(zhí)業(yè)規(guī)范（P80）第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.3與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問3.3.1上市公司收購以及重大資產(chǎn)重組等主要法規(guī)1.收購方面的法規(guī)：上市公司收購管理辦法2006年5月17日2.資產(chǎn)重組：上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法3.國有資產(chǎn)：《企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記管理辦法》，《企業(yè)國有資產(chǎn)監(jiān)管暫行條例》，《上市國有股東標(biāo)識(shí)管理暫行規(guī)定》等4.涉外并購規(guī)規(guī)《外國投資者對(duì)上市公司戰(zhàn)略投資管理辦法》和《關(guān)于外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)的規(guī)定》第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.3與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問3.3.2上市公司并購重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)概述1.概念:為上市公司的收購、重大資產(chǎn)重組、合并、分立、股份回購等對(duì)上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)、資產(chǎn)和負(fù)債等重大影響的活動(dòng)提供交易估值等專業(yè)服務(wù)2.財(cái)務(wù)顧問的資格條件證券公司作為財(cái)務(wù)顧問的資格條件：會(huì)計(jì)信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整；控股股東、實(shí)際控制人信譽(yù)良好且近3年元重大違法違規(guī)記錄；財(cái)務(wù)顧問主辦人不少于5人證券投資咨詢機(jī)構(gòu)：實(shí)繳注資和凈資產(chǎn)不低于500萬；控股股東與實(shí)控獲得資產(chǎn)前1年未發(fā)生變化，信譽(yù)良好近3年無重大違規(guī)；具有2年以上從事并購重織財(cái)務(wù)顧問活動(dòng)的執(zhí)業(yè)經(jīng)歷，近2年每年財(cái)顧收入不低于100萬；有證券從業(yè)資格證人員不少于20人，從事證券業(yè)3年以上的不少于10人，財(cái)顧顧問主辦人不少于5人第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.3與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問3.3.2上市公司并購重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)概述財(cái)務(wù)顧問的資格條件其他財(cái)務(wù)顧問機(jī)構(gòu)：近3年每年財(cái)顧收入不低于100萬；董事、高管應(yīng)具有從事證券市作3年以上或金融工作5年以上經(jīng)驗(yàn)；控股股東與實(shí)控近3年無重大違規(guī)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.3與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問3.3.2上市公司并購重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)概述3.財(cái)務(wù)顧問主辦人的資格條件24個(gè)月無違反誠信不良記錄，未因執(zhí)業(yè)行規(guī)而受到自律組織的紀(jì)律處份；36個(gè)月未因執(zhí)業(yè)行為違法違規(guī)受到處罰第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.3與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問3.3.3證券公司擔(dān)任財(cái)顧的相關(guān)規(guī)定1.提交文件近3年無重大違規(guī)記錄的說明從業(yè)人員近3年從業(yè)經(jīng)歷公司近2年財(cái)報(bào)律師出具的法律意見書2.不得擔(dān)任財(cái)顧的情形24個(gè)月違反誠信的不良記錄；因執(zhí)業(yè)行為違規(guī)受到自律組織紀(jì)律處分；近36個(gè)月因違規(guī)經(jīng)營(yíng)或涉嫌違規(guī)被調(diào)查3.證券公司不得擔(dān)任獨(dú)立財(cái)顧的情形持有（直接或間接）上市公司股份達(dá)5%或選派代表擔(dān)任上市公司董事上市公司持有證券公司股份達(dá)5%或選派代表在公司任董事近2年有相互擔(dān)?；蚪?年財(cái)顧為上市公司提供融資服務(wù)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.3與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問3.3.4財(cái)顧的業(yè)務(wù)規(guī)則1.職責(zé)接受委托，盡職調(diào)查，全面評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)提供專業(yè)服務(wù)，對(duì)所涉及的法律、財(cái)務(wù)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)提出對(duì)策和建議對(duì)其進(jìn)行證券市場(chǎng)規(guī)范化運(yùn)作進(jìn)行輔導(dǎo)對(duì)申報(bào)文件真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性進(jìn)行充份核查；向證監(jiān)會(huì)報(bào)送相關(guān)財(cái)料持續(xù)督導(dǎo)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.3與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問3.3.4財(cái)顧的業(yè)務(wù)規(guī)則2.財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)規(guī)程簽協(xié)議：應(yīng)提派2名財(cái)顧主辦人負(fù)責(zé)，同時(shí)可安排1名項(xiàng)目協(xié)辦人參與盡職調(diào)查：因國有股行政劃轉(zhuǎn)或變更、在同一實(shí)際控制人不同主體轉(zhuǎn)讓股份或繼承取得上市公司股份超30%的，收購人可免于聘請(qǐng)財(cái)顧規(guī)范輔導(dǎo)內(nèi)部審核專業(yè)意見出具與相關(guān)承諾向證監(jiān)會(huì)提交申請(qǐng)文件后的工作與規(guī)定健全內(nèi)部報(bào)告制度持續(xù)督導(dǎo)：在督導(dǎo)期間，財(cái)顧應(yīng)結(jié)合上市公司的定期報(bào)告出具督導(dǎo)意見，并于定期報(bào)告披露后15日內(nèi)向當(dāng)?shù)刈C監(jiān)會(huì)報(bào)告；解除協(xié)議的，應(yīng)于1個(gè)月內(nèi)重聘工作檔案保存不少于10年第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.3與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問3.3.4財(cái)顧的業(yè)務(wù)規(guī)則3.相關(guān)制制規(guī)定持續(xù)督導(dǎo)：見上P108內(nèi)部檢查制度工作檔案制度：存10年保密制度第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.3與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問3.3.5財(cái)顧的監(jiān)管1.監(jiān)管主體：證監(jiān)會(huì)、證券業(yè)協(xié)會(huì)2信用管理：財(cái)顧及其主辦人被證監(jiān)會(huì)采取監(jiān)管措施；上市公司或其他委托人違反公司治理有關(guān)規(guī)定、相關(guān)資產(chǎn)及上市公司經(jīng)營(yíng)成果與財(cái)顧專業(yè)意見出現(xiàn)較大差導(dǎo)異等情況記入信用檔案3.措施：談話、出具警示函、責(zé)令改下等監(jiān)管措施；上市公司不屬于事前無法獲事后無法控制，利潤(rùn)未達(dá)預(yù)測(cè)與評(píng)估的80%，證監(jiān)會(huì)責(zé)令公開說明原因；未達(dá)50%的，可談話、出具警示函；財(cái)顧變化需于5個(gè)工作日內(nèi)向證監(jiān)會(huì)報(bào)告4.法律責(zé)任：第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.1主要法律法規(guī)市場(chǎng)準(zhǔn)入法規(guī)證券公司業(yè)務(wù)管理方面的法規(guī)證券公司日常管理法規(guī)風(fēng)險(xiǎn)防范法規(guī)信息披露相關(guān)法規(guī)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.2發(fā)行保薦業(yè)務(wù)一般規(guī)定1.概述：發(fā)行人應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)具備資質(zhì)的機(jī)構(gòu)履行保薦職責(zé)；同資發(fā)行其發(fā)行保薦與上市保薦應(yīng)同一保薦機(jī)構(gòu)承擔(dān)；可聯(lián)合保薦但不超過2家；發(fā)行的主承銷可以由保薦機(jī)構(gòu)擔(dān)任也可由其它具有保薦機(jī)構(gòu)資格證券公司與該機(jī)構(gòu)共同擔(dān)任證券公司申請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)資格注資不少于1億，凈資本不低于5000萬從業(yè)人員不少于34人，近3年從事保薦業(yè)務(wù)人員不少于20人符合保薦代表人資格條件的從業(yè)人員不少于4人近3年未受行政處罰第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.2發(fā)行保薦業(yè)務(wù)一般規(guī)定1.概述保薦代表人資格3年保薦業(yè)務(wù)經(jīng)歷近3年擔(dān)任過項(xiàng)目協(xié)辦人專業(yè)能力考試過關(guān)3年未受行政處罰第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.2發(fā)行保薦業(yè)務(wù)一般規(guī)定2.保薦業(yè)務(wù)的一般規(guī)定應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)進(jìn)行保薦的：首發(fā)并上市；發(fā)新股、可轉(zhuǎn)換公司中債券證券公司需具資質(zhì)應(yīng)指定取得保薦代表人資格的個(gè)人負(fù)責(zé)保薦工作守法合規(guī)；信守誠諾、信息披露等義務(wù)維擴(kuò)發(fā)行人合法利益，保密保薦代表人及其配偶不得以任何名義或方式持有發(fā)行人股份第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.3信息披露有關(guān)規(guī)定1.首發(fā)股票應(yīng)披露的信息發(fā)行公告：招股意向刊登首日披露定價(jià)方式、程序、參與網(wǎng)下詢價(jià)投資者條件等等網(wǎng)上申購相關(guān)信息：名稱、價(jià)格、擬申購數(shù)量；剔除最高報(bào)價(jià)的中位位數(shù)，平均數(shù)；有效報(bào)價(jià)和發(fā)行價(jià)格、市盈率（股價(jià)與每股收益比率）；網(wǎng)上網(wǎng)下發(fā)行方式和發(fā)行數(shù)量、因撥機(jī)制；已公告老股轉(zhuǎn)讓方案的還應(yīng)披露老股轉(zhuǎn)讓和新股發(fā)行的確定數(shù)量；按發(fā)行價(jià)計(jì)算的預(yù)計(jì)募集資金總額低于似投資項(xiàng)目金額的還應(yīng)披露相關(guān)投資風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)公告：當(dāng)市盈率高于行業(yè)均值，應(yīng)披露可能存在估值過高給投資者還來的損失風(fēng)險(xiǎn)，提示關(guān)注發(fā)行結(jié)果公告：獲配的投資者名稱、個(gè)人投資者個(gè)人及價(jià)格、申購及獲配數(shù)量；配售結(jié)果是否符合事先公布配售原則；申購與配售數(shù)不符，應(yīng)公布并著重說明；發(fā)行費(fèi)用網(wǎng)下配售結(jié)果公告：戰(zhàn)略投資者名稱；市盈率計(jì)算方式第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.3信息披露有關(guān)規(guī)定2.信息披露相關(guān)規(guī)定資料保留3年信息真實(shí)完整準(zhǔn)確及時(shí)刊登招股意向書前，不得進(jìn)行推介活動(dòng)首發(fā)網(wǎng)上網(wǎng)下信息披露一致不得夸大，誤導(dǎo)投資者至少一種指定刊物刊登披露信息并指定網(wǎng)站公布第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.4內(nèi)部控制規(guī)定1.總要求內(nèi)部防火墻原則；2010年12月《證券公司信息隔離墻制度指引》，2011年1月1日實(shí)施2.內(nèi)控具體要求2003年證監(jiān)會(huì)《證券公司內(nèi)部控制指引》發(fā)行業(yè)務(wù)：主承銷商對(duì)詢價(jià)對(duì)象，配售對(duì)象登記備案情況進(jìn)行核查，下列情況不得配售采用詢價(jià)方式定價(jià)但未參與初步詢價(jià)對(duì)象名稱、賬戶資料與證券業(yè)協(xié)會(huì)登記不一致未在規(guī)定時(shí)間內(nèi)報(bào)價(jià)或未足額劃撥資金有證據(jù)表明詢價(jià)過程中有違法或違誠信行為的第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.4內(nèi)部控制規(guī)定2.內(nèi)控具體要求2003年證監(jiān)會(huì)《證券公司內(nèi)部控制指引》承銷業(yè)務(wù)報(bào)送承銷方案定協(xié)議明確權(quán)利義務(wù)應(yīng)由承銷團(tuán)承銷的，應(yīng)組成承銷團(tuán)承銷；承銷團(tuán)由3家以上的，可以設(shè)主副承銷，2家主承銷的應(yīng)共同承擔(dān)主承銷責(zé)任承銷團(tuán)成員應(yīng)按承銷團(tuán)協(xié)議規(guī)定承銷，不得虛假承銷第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.5監(jiān)管措施1.概述監(jiān)管主體：證監(jiān)會(huì)形式：定期或不定期；現(xiàn)場(chǎng)或非現(xiàn)場(chǎng)制度：核準(zhǔn)制：核準(zhǔn)制是發(fā)行人發(fā)行證券，不僅要公開披露信息而且須報(bào)證監(jiān)會(huì)披準(zhǔn)基礎(chǔ)：發(fā)行股票，轉(zhuǎn)債發(fā)行的核準(zhǔn)制的重要基礎(chǔ)是中介機(jī)構(gòu)盡職心責(zé)特點(diǎn)：由保薦人培育、選擇和推薦企業(yè)；發(fā)行審核逐步向強(qiáng)制信息披露和合規(guī)性審核過度；定價(jià)上由主承銷商向機(jī)構(gòu)投資者詢價(jià)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.5監(jiān)管措施1.概述制度：保薦制保薦人與保薦代表人注冊(cè)登記制雙保薦：保薦人與保薦代表人，明確責(zé)任落實(shí)到個(gè)人保薦期限：盡職推薦階段；持續(xù)督導(dǎo)階段(首發(fā)3個(gè)會(huì)計(jì)年度，創(chuàng)業(yè)板多一年)責(zé)任：盡職輔導(dǎo)與調(diào)查；信息披露；對(duì)發(fā)行人的獨(dú)立性和持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力作必要的承諾第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.4證券承銷與保薦3.4.5監(jiān)管措施2.措施12-36個(gè)月暫不受理其證券承銷有關(guān)文件3.4.5處罰措施機(jī)構(gòu)30-60萬；個(gè)人3-30萬(1)夸大宣傳，或以虛假廣告等不正當(dāng)手段誘導(dǎo)、誤導(dǎo)投資者。(2)以不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)手段招攬承銷業(yè)務(wù)。(3)從事《證券發(fā)行與承銷管理辦法》第十六條規(guī)定禁止的行為。(4)向不符合《證券發(fā)行與承銷管理辦法》第八條規(guī)定的網(wǎng)下投資者配售股票，或向《證券發(fā)行與承銷管理辦法》第十五條規(guī)定禁止配售的對(duì)象配售股票。(5)未按《證券發(fā)行與承銷管理辦法》要求披露有關(guān)文件。(6)未按照事先披露的原則和方式配售股票，或其他未依照披露文件實(shí)施的行為。(7)向投資者提供除招股意向書等公開信息以外的發(fā)行人其他信息。(8)未按照《證券發(fā)行與承銷管理辦法》要求保留推介、定價(jià)、配售等承銷過程中相關(guān)資料。(9)其他違反證券承銷業(yè)務(wù)規(guī)定的行為。第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.1自營(yíng)業(yè)務(wù)的主要法規(guī)證券法；證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例等3.5.2證券自營(yíng)務(wù)概述含義：證券自營(yíng)須注冊(cè)資本1億元凈資5000萬；證券公司以營(yíng)利為目的、為自己買賣證券；從業(yè)時(shí)可使用自有資金或依法籌集的資金；須以自己名義開立賬戶第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.2證券自營(yíng)務(wù)概述2.證券自營(yíng)業(yè)務(wù)投資范圍在證交所交易的證券：如股票、權(quán)證、投資基金在銀行間市場(chǎng)交易證券：政府債券，國際開發(fā)機(jī)構(gòu)人民幣債券、央行票據(jù)、金融債券、短期金融債券、公司債券、中期票據(jù)、企業(yè)債券等在金融機(jī)構(gòu)柜臺(tái)交易：開放基金、證券公司理財(cái)產(chǎn)品第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.2證券自營(yíng)務(wù)概述3.證券自營(yíng)業(yè)務(wù)特點(diǎn)決策的自主性交易的風(fēng)險(xiǎn)性收益的不確定性第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.2證券自營(yíng)務(wù)概述4.自營(yíng)業(yè)務(wù)管理的一般規(guī)定控制運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)：以自己名義通過自營(yíng)席位交易，由非自營(yíng)業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)自營(yíng)賬戶管理。不得借給他人，不得以他人名義或非自營(yíng)席位變相自營(yíng)，賬外自營(yíng)；自營(yíng)必須以公司名義進(jìn)行，禁止以個(gè)人名義從自營(yíng)賬戶中調(diào)入調(diào)出資金，禁止從自營(yíng)賬戶內(nèi)提取現(xiàn)金確定運(yùn)作原則：自營(yíng)規(guī)模與比例控制；完善可投資品種的論證機(jī)制，建立證券法池制度；建立止盈止損機(jī)制建立運(yùn)作流程專人負(fù)責(zé)清算第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.2證券自營(yíng)務(wù)概述5證券自營(yíng)投資決策機(jī)制的一般規(guī)定不得與資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)混合操作；不得超比例持倉或操縱市場(chǎng)報(bào)送全部自營(yíng)賬戶明細(xì)給當(dāng)?shù)刈C監(jiān)局，由證監(jiān)局報(bào)至上海、深圳交易所及中國結(jié)算公司備案存在超比例持倉、持股集中或涉嫌操縱市場(chǎng)、將證券資產(chǎn)托管在其他證券公司，要報(bào)整改計(jì)劃，在合規(guī)前提下壓縮自營(yíng)規(guī)模，在每月10日前報(bào)整改情況證監(jiān)會(huì)及證券業(yè)救命恩人會(huì)對(duì)自營(yíng)業(yè)務(wù)運(yùn)作情況進(jìn)行檢查第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.2證券自營(yíng)務(wù)概述6.證券自營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控體系的一般規(guī)定1）風(fēng)險(xiǎn)種類：合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)；市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)2）自營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防控措施規(guī)模及比例控制：權(quán)益類與衍生品不超過凈資本的100%固定收益炒面不超過凈資本的500%持有一種權(quán)益類證券不得超過凈資本的30%持有一種權(quán)益類證券市值與總市值比例不超過5%，包銷的除外第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.2證券自營(yíng)務(wù)概述6.證券自營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控體系的一般規(guī)定2）自營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防控措施建立防火墻制度：自營(yíng)業(yè)務(wù)與其他業(yè)務(wù)分離；自營(yíng)業(yè)務(wù)研究策劃、投資決策、操作、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控等機(jī)構(gòu)與職能相互獨(dú)立。自營(yíng)賬戶集中管理和訪問權(quán)限控制投資決策和操作檔案管理制建立獨(dú)立的實(shí)時(shí)監(jiān)控系統(tǒng)：風(fēng)監(jiān)部門能夠正常履責(zé)；自營(yíng)業(yè)務(wù)逐日盯市制度；健全自營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)敞口和公司整體損益情況聯(lián)動(dòng)分析；確保業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)在公司的可承受范圍內(nèi)。有效的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控報(bào)告機(jī)制自營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控缺陷糾下與處理機(jī)制完備的業(yè)績(jī)考核和激勵(lì)機(jī)制定期全面稽核加強(qiáng)人員管理第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.2證券自營(yíng)務(wù)概述6.證券自營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控體系的一般規(guī)定2）自營(yíng)業(yè)務(wù)信息報(bào)告內(nèi)部報(bào)告：自營(yíng)業(yè)務(wù)賬戶席位情況；涉及自營(yíng)業(yè)務(wù)規(guī)模，風(fēng)險(xiǎn)限額、資產(chǎn)配置、授權(quán)的重大決微；自營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控報(bào)告；明確信息報(bào)告的負(fù)責(zé)部門、報(bào)告流程及責(zé)任人第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.3開展自營(yíng)業(yè)務(wù)的相關(guān)要求1.決策與授權(quán)要求：三級(jí)體制董事會(huì)（最高決策機(jī)構(gòu)）——投資決策機(jī)構(gòu)（運(yùn)作決策機(jī)構(gòu)）——自營(yíng)業(yè)務(wù)部門（執(zhí)行機(jī)構(gòu)）2.自營(yíng)業(yè)務(wù)操作的基本要求：真實(shí)、合法的資金和賬戶：資金來源可以是自營(yíng)也可以依法籌資；不得以保本保底委托理財(cái)、發(fā)行柜臺(tái)債券等非法方式融資業(yè)務(wù)隔離明確授權(quán)風(fēng)險(xiǎn)控制報(bào)告制度3.投資范圍（見P118）第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.3開展自營(yíng)業(yè)務(wù)的相關(guān)要求4.持倉規(guī)模要求：證券專營(yíng)機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)總額與凈資產(chǎn)比不超過10：1；兼營(yíng)的證券業(yè)務(wù)發(fā)生的債務(wù)不超凈資產(chǎn)的10：1證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)從事自營(yíng)業(yè)務(wù)，流動(dòng)性資產(chǎn)占凈資產(chǎn)或運(yùn)營(yíng)資金不得低于50%接歷史成本價(jià)計(jì)算，權(quán)益類證券不超凈資產(chǎn)80%持有一種非國債類的成本價(jià)不超20%買入任一上市公司股票按當(dāng)日收盤價(jià)總市值不超已流通股總市值的20%出現(xiàn)盈利，按月計(jì)盈利的5%計(jì)跌價(jià)準(zhǔn)備，直至達(dá)到凈資本的5%跌價(jià)準(zhǔn)備金可以彌補(bǔ)損失，可用于形成非股票類高流動(dòng)性資產(chǎn)第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.4自營(yíng)業(yè)務(wù)禁止性行為：內(nèi)幕交易（見P30）操縱市場(chǎng)（見P30）第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.5證券自營(yíng)3.5.監(jiān)管措施與法律責(zé)任專設(shè)賬戶、單獨(dú)管理：開戶3個(gè)交易日內(nèi)報(bào)證交所備案自營(yíng)情況報(bào)告證監(jiān)會(huì)監(jiān)督：資料保管20年證交所監(jiān)督：按月編制庫存證券報(bào)表，于次月5日前報(bào)證交所：6月30日和12月31日后30日內(nèi)向證監(jiān)會(huì)報(bào)自營(yíng)業(yè)務(wù)情況法律責(zé)任（略）第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.6證券資產(chǎn)管理3.6.1概述1.證券公司開展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的原測(cè)與要求守法合規(guī)公平公正資格管理約定運(yùn)作集中管理風(fēng)險(xiǎn)控掉第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.6證券資產(chǎn)管理3.6.1概述2.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的類型與基金要求為單一客戶辦理的定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)為多個(gè)客戶辦理的集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)為客戶特定目的辦理的專項(xiàng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，證券公司應(yīng)設(shè)立集合資產(chǎn)管理計(jì)劃，與客戶訂合同，將客戶資金進(jìn)行第三方存管集合資產(chǎn)管理分為限定性與非限定性資產(chǎn)管理計(jì)劃。限定性資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)主要投資于國債、債券型基金、上市的企業(yè)債券等信用高、流動(dòng)性強(qiáng)的固定收益類產(chǎn)品。投資于權(quán)益類證券及股票型基金不得超過該計(jì)劃凈值的20%第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.6證券資產(chǎn)管理3.6.1概述3.證券公司從事客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：

(1)經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)核定為綜合類證券公司。

(2)凈資本不低于人民幣2億元，且符合中國證監(jiān)會(huì)關(guān)于綜合類證券公司各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控指標(biāo)的規(guī)定。

(3)客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)人員具有證券從業(yè)資格；無不良行為記錄，其中具有3年以上證券自營(yíng)、資產(chǎn)管理或者證券投資基金管理從業(yè)經(jīng)歷的人員不少于5人。

(4)具有良好的法人治理結(jié)構(gòu)、完備的內(nèi)部控制和風(fēng)險(xiǎn)管理制度，并得到有效執(zhí)行。

(5)最近1年未受到過行政處罰或者刑事處罰。

(6)中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.6證券資產(chǎn)管理3.6.2資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的相關(guān)內(nèi)容1.資產(chǎn)管理合同應(yīng)當(dāng)包括以下內(nèi)容(1)客戶資產(chǎn)的種類和數(shù)額。(2)投資范圍、投資限制和投資比例。(3)投資目標(biāo)和管理期限。(4)客戶資產(chǎn)的管理方式和管理權(quán)限。(5)各類風(fēng)險(xiǎn)揭示。(6)客戶資產(chǎn)管理信息的提供及查詢方式。(7)當(dāng)事人的權(quán)利與義務(wù)。(8)管理報(bào)酬的計(jì)算方法和支付方式。(9)與客戶資產(chǎn)管理有關(guān)的其他費(fèi)用的提取、支付方式。(10)合同解除、終止的條件、程序及客戶資產(chǎn)的清算返還事宜。(11)違約責(zé)任和糾紛的解決方式。(12)中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他事項(xiàng)。第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.6證券資產(chǎn)管理3.6.2資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的相關(guān)內(nèi)容2.定向資產(chǎn)管理，接受客戶資產(chǎn)最低凈值要求：100萬以上3.辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)接受的資產(chǎn)形式單個(gè)客戶資產(chǎn)數(shù)額不低于5萬非限定性集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)單個(gè)客戶不低于10萬元4.合格投資產(chǎn)個(gè)人或家庭金融資產(chǎn)100萬以上單位凈資產(chǎn)不低于1000萬合格投資者累計(jì)不超過200人5.關(guān)聯(lián)方交易：重大關(guān)聯(lián)交易應(yīng)遵循客戶利益優(yōu)先原則，事先取得同意，事后告知托管機(jī)構(gòu)與客戶，同時(shí)報(bào)交易所。證券公司之外因互因素使計(jì)劃投資不符合同約定，正券公司應(yīng)在合同中約定相應(yīng)處理原則。第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.6證券資產(chǎn)管理3.6.3資產(chǎn)管理風(fēng)險(xiǎn)控制1.控制要求風(fēng)險(xiǎn)客戶自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)揭示；載明：所述預(yù)期僅供客戶參考，不構(gòu)成證券公司保證客戶資本金不受損失或者取得最低投資收益承諾。了解客戶狀況客戶資產(chǎn)合法性作出承諾使客戶了解資產(chǎn)管理的特性、風(fēng)險(xiǎn)等情況，但不得通過公共媒體推廣至少每3個(gè)月向客戶報(bào)告獨(dú)立核算，分賬管理2.風(fēng)險(xiǎn)揭示（略）第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.6證券資產(chǎn)管理3.6.3資產(chǎn)管理風(fēng)險(xiǎn)控制3.資產(chǎn)托管基本要求證券資產(chǎn)應(yīng)托管證券公司與托管機(jī)構(gòu)為集合資產(chǎn)管理計(jì)劃單獨(dú)開立證券賬戶與資金賬戶；資金賬戶名稱：集合資產(chǎn)管理計(jì)劃名稱；證券賬戶名稱：證券公司名稱——資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)名稱——集合資產(chǎn)管理計(jì)劃名稱。4、其它定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，每季度結(jié)束5日內(nèi)將合同報(bào)證監(jiān)會(huì)集資管理計(jì)劃設(shè)立工作完成5個(gè)工作日內(nèi)報(bào)備證券公司每個(gè)季度結(jié)束60日內(nèi)完成各種檢查報(bào)告檔案保存20年第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容1.原則：合法合規(guī)：風(fēng)險(xiǎn)安全，證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，合法資金集中管理原則獨(dú)立運(yùn)行原則崗位分離原則2.資質(zhì)：證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)滿3年公司及重要人員2年內(nèi)未因違規(guī)受行證和刑事處罰近2年各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合規(guī)定，注冊(cè)資本符合要求（5千萬、1億、5億）最近1年內(nèi)未出現(xiàn)因公司管理問題導(dǎo)致的重大事故，業(yè)務(wù)系統(tǒng)通過證交所與結(jié)算機(jī)構(gòu)測(cè)試第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容3.賬戶體系1.證券公司信用賬戶（在結(jié)算機(jī)構(gòu)開立的）融券專用證券賬戶：用于記錄證券公司擬向客戶融出的證券及客戶歸還證券；該賬戶不得用于證券買賣客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶：用于記錄客戶委托證券公司持有、擔(dān)保證券公司因向客戶融資融券所產(chǎn)生債權(quán)的證券信用證券交收賬戶：：用于客戶融資融券交易的證券結(jié)算信用交易資金交收賬戶：用于客戶融資融券交易的資金結(jié)算融資專用資金賬戶：用于存放證券公司似向客戶融出的資金及客戶歸還的資金客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶：用于存放客戶交存用于擔(dān)保的資金第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容客戶向證券公司融資融券融券專用賬戶融資專用賬戶客戶向證券公司提供擔(dān)保物或資金客戶信用擔(dān)保證券賬戶客戶信用擔(dān)保資金賬戶客戶買賣證券信用交易證券交收賬戶信用交易資金交收賬戶第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容3.賬戶體系2）客戶信用賬戶客戶信用資金臺(tái)賬：客戶在證券公司開立，擔(dān)保資金與融資融券負(fù)債明細(xì)客戶信用證券賬戶：是證券公司信用交易擔(dān)保證券賬戶的二級(jí)賬戶客戶信用資金賬戶：證券公司客戶信用擔(dān)保資金賬戶的二級(jí)賬戶第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容4.融資融券業(yè)務(wù)流程：客戶申請(qǐng)客戶征信調(diào)查：了解財(cái)產(chǎn)及收入，投資經(jīng)驗(yàn)，風(fēng)險(xiǎn)偏好等客戶選擇標(biāo)準(zhǔn)：從事證券交易時(shí)間，連續(xù)計(jì)算滿半年以上賬戶狀態(tài)信譽(yù)狀況資產(chǎn)狀況投資風(fēng)格及業(yè)績(jī)關(guān)聯(lián)關(guān)系：非證券公司的關(guān)聯(lián)關(guān)系人第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容5.合同的基本內(nèi)容對(duì)融資融券所涉及的信用賬戶，融資與融券交易、擔(dān)保物、保證金比例、維持擔(dān)保比例、強(qiáng)制平倉等專業(yè)術(shù)語進(jìn)行解釋與定義約定融資融券特定的財(cái)產(chǎn)信托關(guān)系保證金可用余額計(jì)算公式，可充抵保證金的有價(jià)證券的范圍和折算率等約定甲方從事融資融券交易的信用額度、融資融券期限、融資利率和融券費(fèi)用及相應(yīng)的計(jì)算公式等事項(xiàng)。約定甲方從事融資融券交易的維持擔(dān)保比例和計(jì)算公式、補(bǔ)倉時(shí)間、補(bǔ)倉期限、補(bǔ)倉后應(yīng)達(dá)到的維持擔(dān)保比例以及乙方要求甲方補(bǔ)倉的通知方式。約定內(nèi)容應(yīng)當(dāng)符合證券交易所的有關(guān)規(guī)定。第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容約定乙方強(qiáng)制平倉的各類情形、平倉開始與停止條件、平倉順序等事項(xiàng)。約定甲方清償債務(wù)的范圍、方式、期限以及債務(wù)清償后信用賬戶的處理方式等有關(guān)事項(xiàng)。約定在融資融券交易期間，當(dāng)出現(xiàn)可充抵保證金的有價(jià)證券范圍和折算率調(diào)整、保證金比例與維持擔(dān)保比例調(diào)整、標(biāo)的證券范圍調(diào)整，標(biāo)的證券暫停交易或終止上市，乙方被取消或限制融資融券交易權(quán)限，司法機(jī)關(guān)對(duì)甲方信用證券賬戶記載的權(quán)益采取財(cái)產(chǎn)保全或強(qiáng)制執(zhí)行措施，甲方信用證券賬戶記載的權(quán)益被繼承、財(cái)產(chǎn)細(xì)分或無償轉(zhuǎn)讓等特殊情況時(shí)，對(duì)尚未了結(jié)的融資融券交易的處理方式。第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容6.融資融券業(yè)務(wù)所形成的債權(quán)擔(dān)保的有關(guān)規(guī)定融資額、期限不得超過證交所規(guī)定的最長(zhǎng)期限，用不得展期融資利率不低于人行同期基本貸款利率第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容7.標(biāo)的證券、保證金、擔(dān)保物的規(guī)定標(biāo)的證券：融資融券的標(biāo)的證券應(yīng)是符合規(guī)定的股票、基金；債券；其他證券股票：上市超3個(gè)月；融資買入的股票流通股本不少于1億股或流通市值不低于5億元；融券賣出股本或流通市值分別不少于2億股或8億元；股東不少于4000人；過去3個(gè)月內(nèi)無下列情況：日均換手率低于基準(zhǔn)指數(shù)日均換手率的15%且日均成交額小于5000元；日均漲跌均值與基準(zhǔn)指數(shù)漲跌平均值偏離超4%；波動(dòng)幅度達(dá)到基準(zhǔn)指數(shù)的5倍以上股票發(fā)行公司已完成股權(quán)分置改革未特別處理第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容7.標(biāo)的證券、保證金、擔(dān)保物的規(guī)定標(biāo)的證券：融資融券的標(biāo)的證券應(yīng)是符合規(guī)定的股票、基金；債券；其他證券交易所型開放指數(shù)基金：上市交易超3個(gè)月近3個(gè)月內(nèi)平均資產(chǎn)規(guī)模不低于20億基金持有戶數(shù)不低于4000戶第三章證券公司業(yè)務(wù)規(guī)范3.7其他業(yè)務(wù)3.7.1融資融券業(yè)務(wù)相關(guān)內(nèi)容8.保證金和擔(dān)保物的管理規(guī)定上證180成分股折算率不高于70%，其他A股不高于65%交易所交易型