財務(wù)知識第3講課件

財務(wù)知識第3講課件財務(wù)報表分析基礎(chǔ)利潤表分析與運用資產(chǎn)負債表分析與運用現(xiàn)金流量表分析與運用財務(wù)比率分析與綜合評價企業(yè)財務(wù)風險管理及防范目錄01財務(wù)報表分析基礎(chǔ)資產(chǎn)負債表利潤表現(xiàn)金流量表股東權(quán)益變動表財務(wù)報表種類與功能01020304展示企業(yè)資產(chǎn)、負債和所有者權(quán)益狀況，反映企業(yè)經(jīng)濟實力和償付能力。反映企業(yè)一定時期內(nèi)的收入、費用和利潤情況，評估企業(yè)盈利能力。揭示企業(yè)現(xiàn)金流入流出狀況，分析企業(yè)現(xiàn)金產(chǎn)生和運用能力。展示企業(yè)股東權(quán)益的增減變動，了解企業(yè)內(nèi)部資本結(jié)構(gòu)變化。持續(xù)經(jīng)營原則會計分期原則貨幣計量原則權(quán)責發(fā)生制原則財務(wù)報表編制原則假設(shè)企業(yè)將持續(xù)經(jīng)營下去，以此為基礎(chǔ)編制報表。以貨幣為主要計量單位，反映企業(yè)經(jīng)濟活動。將企業(yè)經(jīng)營活動劃分為若干連續(xù)、相等的期間，按期結(jié)算賬目和編制報表。以權(quán)利和責任的發(fā)生來決定收入和費用的歸屬期。流動資產(chǎn)與流動負債之比，評估企業(yè)短期償債能力。流動比率負債總額與資產(chǎn)總額之比，反映企業(yè)長期償債能力。資產(chǎn)負債率毛利與營業(yè)收入之比，衡量企業(yè)盈利能力。毛利率銷售成本與平均存貨之比，評估企業(yè)存貨管理效率。存貨周轉(zhuǎn)率關(guān)鍵財務(wù)指標解讀財務(wù)報表可能存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏。報表真實性風險報表比較性風險報表解讀風險報表時效性風險不同企業(yè)或同一企業(yè)不同時期的報表可能存在不可比性。報表使用者可能對報表理解不當，導致決策失誤。財務(wù)報表反映的是過去某一時點的財務(wù)狀況，存在時效性問題。財務(wù)報表局限性及風險02利潤表分析與運用包括收入、成本和利潤三個主要部分，反映企業(yè)在一定會計期間的經(jīng)營成果。利潤表基本結(jié)構(gòu)主要包括主營業(yè)務(wù)收入、其他業(yè)務(wù)收入等，反映企業(yè)日?；顒又兴纬傻慕?jīng)濟利益的流入。收入項目包括主營業(yè)務(wù)成本、其他業(yè)務(wù)成本等，反映企業(yè)為取得收入而發(fā)生的各種耗費。成本項目包括營業(yè)利潤、利潤總額和凈利潤等，反映企業(yè)在一定會計期間的經(jīng)營成果。利潤項目利潤表結(jié)構(gòu)與內(nèi)容利潤=收入-成本-費用+營業(yè)外收入-營業(yè)外支出。利潤計算公式利潤計算技巧利潤調(diào)整事項正確區(qū)分收益性支出與資本性支出，合理確定收入與費用的歸屬期，遵循配比原則等。包括會計政策變更、會計估計變更、前期差錯更正等，需要按照相關(guān)規(guī)定進行調(diào)整。030201利潤計算方法及技巧營業(yè)利潤率反映企業(yè)營業(yè)利潤與營業(yè)收入的比率，衡量企業(yè)經(jīng)營效率。凈資產(chǎn)收益率反映企業(yè)凈利潤與平均股東權(quán)益的比率，衡量企業(yè)自有資本的運用效率?？傎Y產(chǎn)收益率反映企業(yè)凈利潤與平均資產(chǎn)總額的比率，衡量企業(yè)全部資產(chǎn)的運用效率。盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)反映企業(yè)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額與凈利潤的比率，衡量企業(yè)收益的質(zhì)量。盈利能力評估指標評估投資價值通過比較不同企業(yè)或同一企業(yè)不同時期的利潤表數(shù)據(jù)，評估其投資價值和成長潛力。監(jiān)控經(jīng)營風險通過關(guān)注利潤表中的異常波動和重大變化，及時發(fā)現(xiàn)并應(yīng)對經(jīng)營風險，保障企業(yè)穩(wěn)健發(fā)展。制定經(jīng)營策略根據(jù)利潤表反映的盈利能力和成本結(jié)構(gòu)，制定針對性的經(jīng)營策略，提高盈利水平和市場競爭力。預測未來盈利通過分析歷史利潤表數(shù)據(jù)，結(jié)合市場趨勢和企業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃，預測未來盈利情況。利潤表在決策中應(yīng)用03資產(chǎn)負債表分析與運用包括流動資產(chǎn)、非流動資產(chǎn)等，反映企業(yè)擁有的資源及其分布情況。資產(chǎn)部分包括流動負債、非流動負債等，反映企業(yè)的債務(wù)狀況及償債能力。負債部分包括股本、盈余公積、未分配利潤等，反映企業(yè)所有者對企業(yè)的投資和收益情況。所有者權(quán)益部分資產(chǎn)負債表結(jié)構(gòu)與內(nèi)容

資產(chǎn)、負債和所有者權(quán)益關(guān)系資產(chǎn)=負債+所有者權(quán)益這是資產(chǎn)負債表的基本恒等式，表示企業(yè)資產(chǎn)來源于負債和所有者權(quán)益。資產(chǎn)與負債的匹配關(guān)系長期資產(chǎn)適合用長期負債來支持，短期資產(chǎn)適合用短期負債來支持。所有者權(quán)益的構(gòu)成所有者權(quán)益體現(xiàn)了企業(yè)自有資本的實力和承擔風險的能力。流動比率流動資產(chǎn)與流動負債的比率，反映企業(yè)短期償債能力。速動比率速動資產(chǎn)與流動負債的比率，更嚴格地反映企業(yè)短期償債能力。資產(chǎn)負債率負債總額與資產(chǎn)總額的比率，反映企業(yè)長期償債能力。利息保障倍數(shù)企業(yè)息稅前利潤與利息費用的比率，反映企業(yè)償付借款利息的能力。償債能力評估指標資產(chǎn)負債表在決策中應(yīng)用評估企業(yè)財務(wù)狀況預測企業(yè)未來發(fā)展趨勢做出經(jīng)營決策為投資者提供參考通過資產(chǎn)負債表分析，可以了解企業(yè)的資產(chǎn)規(guī)模、結(jié)構(gòu)、質(zhì)量以及債務(wù)狀況，從而評估企業(yè)的財務(wù)狀況。通過對資產(chǎn)負債表的歷史數(shù)據(jù)進行分析，可以預測企業(yè)未來的發(fā)展趨勢和潛在風險?；谫Y產(chǎn)負債表的分析結(jié)果，企業(yè)可以做出更加明智的經(jīng)營決策，如調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、優(yōu)化負債結(jié)構(gòu)等。投資者可以通過分析企業(yè)的資產(chǎn)負債表來了解企業(yè)的財務(wù)狀況和風險情況，從而做出更加明智的投資決策。04現(xiàn)金流量表分析與運用包括經(jīng)營活動、投資活動和融資活動三部分現(xiàn)金流量，以及現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額?，F(xiàn)金流量表組成反映企業(yè)購買和處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等長期資產(chǎn)以及取得和收回投資所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。投資活動現(xiàn)金流量反映企業(yè)銷售商品、提供勞務(wù)等日常經(jīng)營活動所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。經(jīng)營活動現(xiàn)金流量反映企業(yè)吸收投資、發(fā)行股票、借款等融資活動所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。融資活動現(xiàn)金流量01030204現(xiàn)金流量表結(jié)構(gòu)與內(nèi)容現(xiàn)金流出包括購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金，支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金，支付的各項稅費，支付的其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金等?，F(xiàn)金流入包括銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金，收到的稅費返還，收到的其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金等。特點現(xiàn)金流入流出分類能夠清晰地反映企業(yè)現(xiàn)金的來源和用途，有助于分析企業(yè)現(xiàn)金流量的狀況。現(xiàn)金流入流出分類及特點通過預測企業(yè)未來一定時期的銷售收入、成本費用等，直接推算出未來一定時期的現(xiàn)金流入和流出量。直接法以企業(yè)本期凈利潤為起點，通過調(diào)整有關(guān)項目，轉(zhuǎn)換為按照收付實現(xiàn)制計算出的經(jīng)營活動的現(xiàn)金流量。間接法直接法更加直觀，但需要較多的數(shù)據(jù)和信息；間接法相對簡單，但準確度可能受到一定影響。特點現(xiàn)金流量預測方法123通過現(xiàn)金流量表可以了解企業(yè)短期內(nèi)現(xiàn)金流入和流出的情況，從而評估企業(yè)的短期償債能力。評估企業(yè)短期償債能力現(xiàn)金流量表可以反映企業(yè)的盈利質(zhì)量、支付能力、資金周轉(zhuǎn)狀況等，有助于分析企業(yè)的財務(wù)狀況。分析企業(yè)財務(wù)狀況通過對歷史現(xiàn)金流量數(shù)據(jù)的分析，可以預測企業(yè)未來的現(xiàn)金流量趨勢，為企業(yè)的決策提供有力支持。預測企業(yè)未來現(xiàn)金流量現(xiàn)金流量表在決策中應(yīng)用05財務(wù)比率分析與綜合評價流動性比率包括流動比率、速動比率等，用于衡量企業(yè)短期償債能力。杠桿比率包括資產(chǎn)負債率、權(quán)益乘數(shù)等，反映企業(yè)長期償債風險和財務(wù)結(jié)構(gòu)。經(jīng)營效率比率如存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等，體現(xiàn)企業(yè)資產(chǎn)管理效率。盈利能力比率包括銷售利潤率、凈資產(chǎn)收益率等，衡量企業(yè)盈利能力和經(jīng)營效益。財務(wù)比率種類及計算方法通過與同行業(yè)其他企業(yè)比較，判斷企業(yè)財務(wù)狀況所處位置。行業(yè)平均水平以企業(yè)自身歷史數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，分析財務(wù)比率的變化趨勢。歷史標準根據(jù)企業(yè)預算目標設(shè)定評價標準，評估實際執(zhí)行情況。預算標準財務(wù)比率評價標準選取關(guān)鍵財務(wù)比率根據(jù)企業(yè)特點和關(guān)注重點，選擇具有代表性的財務(wù)比率。確定權(quán)重運用主觀或客觀賦權(quán)方法，為各財務(wù)比率分配相應(yīng)權(quán)重。構(gòu)建綜合評價模型將各財務(wù)比率與權(quán)重相結(jié)合，形成綜合評價指標體系。綜合評價指標體系構(gòu)建03原因分析與改進建議根據(jù)評價結(jié)果分析原因，并提出針對性的改進建議。01單項評價針對每個財務(wù)比率進行分析和評價，找出優(yōu)勢和不足。02綜合評價將各財務(wù)比率綜合起來進行評價，得出企業(yè)財務(wù)狀況總體評價結(jié)論。企業(yè)財務(wù)狀況綜合評價06企業(yè)財務(wù)風險管理及防范市場風險因客戶或供應(yīng)商違約而給企業(yè)帶來的經(jīng)濟損失。信用風險流動性風險操作風險01020403企業(yè)內(nèi)部流程、人為錯誤或系統(tǒng)故障導致的財務(wù)風險。由于市場變動導致企業(yè)資產(chǎn)價值下降或投資收益減少。企業(yè)資金流動性不足，難以滿足短期債務(wù)和支付需求。企業(yè)面臨的主要財務(wù)風險財務(wù)指標分析運用財務(wù)比率、趨勢分析等方法，評估企業(yè)的財務(wù)狀況和風險水平。借助專家經(jīng)驗和判斷，對企業(yè)財務(wù)風險進行識別和評估。專家意見法通過審查財務(wù)報表，識別潛在的財務(wù)風險。財務(wù)報表分析采用定量風險評估模型，如Z-score模型等，對企業(yè)財務(wù)風險進行量化評估。風險評估模型財務(wù)風險識別與評估方法ABCD財務(wù)風險防范措施建立風險管理機制設(shè)立專門的風險管理機構(gòu)，制定風險管理政策和流程。風險對沖與轉(zhuǎn)移運用金融衍生工具等風險對沖手段，轉(zhuǎn)移部分財務(wù)風險。多元化經(jīng)營與投資組合通過多元化經(jīng)營和投資組合，降低單一風險對企業(yè)的影響。提高財務(wù)透明度加強信