金融學中期論文文獻綜述

本科中期論文題目金融監(jiān)管有效性研究標題改為“金融監(jiān)管有效性研究綜述”標題改為“金融監(jiān)管有效性研究綜述”院系金融學院年級專業(yè)09級專升本金融學姓名朱逢幸學號12320177指導教師張遠為職稱副教授摘要：隨著金融業(yè)的發(fā)展和金融危機的不斷出現(xiàn)，各國都把金融監(jiān)管作為防范和化解風險的一種手段，但是在他們不斷加強金融監(jiān)管的同時，卻發(fā)現(xiàn)金融風險及其釀成的金融危機卻依舊一次次地對各國經(jīng)濟造成重大破壞。這一問題的存在，引發(fā)了人們對加強金融監(jiān)管的有效性的思考。國內(nèi)外對金融監(jiān)管的問題研究越來越深入，更多的學者將監(jiān)管理論與其有效性結合起來考慮。關鍵詞：金融監(jiān)管有效性金融風險此處后面空一行。此處后面空一行。隨著經(jīng)濟金融全球化、一體化進程的加快，當金融機構不斷創(chuàng)新尋求自身利益最大化并促進了經(jīng)濟發(fā)展的同時，其風險也通過杠桿效應放大出來，處于轉型時期的我國,在經(jīng)濟發(fā)展與金融監(jiān)管方面面臨更加嚴峻的挑戰(zhàn),我國既面臨著著力發(fā)展經(jīng)濟的重要歷史任務,同時也面臨著如何對金融業(yè)實施有效的監(jiān)管的難題，因此如何進行有效的監(jiān)管成為需要解決的問題。如何對金融業(yè)實施有效的監(jiān)管,如何使金融監(jiān)管更有效地發(fā)揮作用,是本文要探討的問題將此句話改為“為此，國內(nèi)外學者將此句話改為“為此，國內(nèi)外學者對加強金融監(jiān)管必要性、影響我國金融監(jiān)管有效性的原因、提高金融監(jiān)管有效性措施等問題進行了研究”。一、關于國外金融監(jiān)管的研究Sismondi（1989）主張國家干預銀行的經(jīng)營，主張實行嚴格的銀行監(jiān)管。這與當時經(jīng)濟條件環(huán)境密切相關，也可稱為比較早的銀行監(jiān)管理論。它探討了為什么管制失效而又發(fā)生管制的原因。作者指出：“經(jīng)濟管制理論的中心任務是理解誰從管制得益，誰因管制受損，管制會采取什么形式及管制對資源配置的影響?！惫苤剖窃从诒还苤普咦愤€私利的政治活動，是保護被管制者的利益免受市場力量的影響。Gowani和Marquez（2007）提出建議，建立同一點金融監(jiān)管機構，他們認為金融監(jiān)管中的外部性使獨立監(jiān)管機構的解決方案產(chǎn)生集體無效率。二、關于我國金融監(jiān)管的研究（一）關于加強金融監(jiān)管必要性的研究金融市場的失靈決定了金融市場必須由政府來進行必要的監(jiān)管，這在理論界已默契的達成了一種共識。中國銀監(jiān)會（2010）指出，如果金融監(jiān)管不能維護金融穩(wěn)定，不能保證金融市場的有效運轉，那么金融機構的利益、金融投資者的利益將無法得到保障。張永成指出由于金融業(yè)屬于高風險行業(yè)，金融體系存在著內(nèi)在的不穩(wěn)定性、脆弱性和波動性，這樣使得金融監(jiān)管具有客觀必要性。因此針對我國在經(jīng)濟轉軌過程中出現(xiàn)的金融監(jiān)管基礎薄弱、監(jiān)管措施不力、監(jiān)管效率不高的現(xiàn)狀，加大央行金融監(jiān)管力度，完善監(jiān)管措施，堵塞監(jiān)管漏洞，充分發(fā)揮金融監(jiān)管防范和化解金融風險的作用既是當務之急又是一項長期任務。葉姍（2011）提出金融監(jiān)管是否必要的判斷是監(jiān)管比不監(jiān)管好。鄭濤，楊?。?013）通過運用演化博弈的方法，從金融行業(yè)內(nèi)部機構與機構之間的博弈和金融機構與監(jiān)管部門之間的博弈兩個方面得出，對金融機構而言更關注的是如何獲得超額收益而不是盡量避免風險。因此加強金融監(jiān)管就顯得尤為重要。（二）關于影響我國金融監(jiān)管有效性的原因研究于永寧（2012）在文章中表示目前我國“一行三會”監(jiān)管協(xié)調(diào)機制面臨不能實現(xiàn)對風險的監(jiān)管全覆蓋、協(xié)調(diào)機制法律效力低下、信息互通機制沒有建立等方面。就其根源在于國家所有權導致的監(jiān)管權不能平等和監(jiān)管目標失衡，以及國家行政級別導致的監(jiān)管獨立性缺失和監(jiān)管執(zhí)行力下降?，F(xiàn)行金融監(jiān)管格局的主題雖然是一行三會，但事實上行政監(jiān)管者在行政權責劃分上并沒有就金融、會計、財務厘清關系，一家大型國有金融集團可能面臨七八個機構的監(jiān)管，每個監(jiān)管者都存在設租、尋租的理由。曹鳳岐（2009）指出，中國現(xiàn)行金融監(jiān)管中多頭監(jiān)管與交叉監(jiān)管導致監(jiān)管沖突和監(jiān)管效率低下。目前我國對銀行及非銀行金融機構、證券公司與保險公司實施監(jiān)管的職責分別由銀監(jiān)會、證監(jiān)會和保監(jiān)會承擔，但金融控股公司的出現(xiàn)對這種分業(yè)監(jiān)管的模式提出了挑戰(zhàn)。因此明確各金融機構間的合作，可以使各監(jiān)管機構充分交流監(jiān)管信息、防止監(jiān)管不作為。王銀枝（2003）表明我國的銀行監(jiān)管往往沒有注重成本效益的分析，導致成本較高，有效性欠佳。包括人力成本、對監(jiān)管人員的再監(jiān)督成本、監(jiān)管成本等。陸磊（2003）曾對金融監(jiān)管腐敗進行了定性定量分析認為這些中間的利益群體影響了我國的監(jiān)管體系建立。陳亞芹（2011）認為我國金融監(jiān)管比較偏重合規(guī)性監(jiān)管因此限制了金融創(chuàng)新的發(fā)展空間。一切跨部門的金融創(chuàng)新至少需要得到兩個以上監(jiān)管當局的批準，增加了金融創(chuàng)新的復雜性而且不利于統(tǒng)一金融市場的簡稱。重審批輕管理、重傳統(tǒng)存貸業(yè)務輕表外業(yè)務、重國有銀行輕其他銀行等這些問題使金融監(jiān)管的作用和功能得不到有效發(fā)揮。（三）關于提高金融監(jiān)管有效性措施的研究安志達（2003）提出了對我國混業(yè)經(jīng)營的金融機構進行功能性監(jiān)管的遠期目標。程麗萍（2008）率先提出在金融自由化背景下完善我國的金融監(jiān)管體系并提出自由化下的風險。劉夏，蒲永?。?005）通過分析認為一個有效的混業(yè)監(jiān)管模式更利于市場的繁榮。樊綱（2006）則是從制度上要求政府加大對金融市場監(jiān)管的力度，特別是證券市場。廖祺（2013）提出金融監(jiān)管的改革應從體制、方式以及產(chǎn)品監(jiān)管三方面推進改革。從市場準入監(jiān)管到行為監(jiān)管轉變，從合規(guī)導向型監(jiān)管向風險導向型監(jiān)管轉變，注重發(fā)揮市場機制作用，注重事后監(jiān)管處罰與建立市場推出機制。同時從注重產(chǎn)品審批轉移到注重信息披露監(jiān)管與投資者適當性制度相結合。高賓（2011）認為中央銀行和金融監(jiān)管部門應當加強信息溝通、改善自身調(diào)控水平,在政策的出臺和實施上加強溝通協(xié)調(diào)。中央銀行應該和金融監(jiān)管部門共同努力,積極培育良好的微觀金融市場環(huán)境,構建宏觀審慎監(jiān)管體系,共同維護金融穩(wěn)定。葉姍（2011）得出在未來金融混業(yè)經(jīng)營的背景下，建立一體化的金融監(jiān)管機構應當成為我國最理想的制度選擇，建立一個專司宏觀審慎監(jiān)管和維護金融穩(wěn)定功能的高水平金融監(jiān)管委員會。金融監(jiān)管的效率和有效性的提高，不僅要依賴于金融監(jiān)管權奮力制衡，更要考慮程序上的管控，才能更好的監(jiān)督監(jiān)管者。參考文獻鄭濤，楊俊《基于演化博弈的金融監(jiān)管有效性判定》[J]，商業(yè)時代，2009期刊文章應注明期數(shù)，如“2009（4）期刊文章應注明期數(shù)，如“2009（4）”。作者、文章標題、期刊名、出版時間之間用合適的符號隔開，參考往屆同學的論文或請教同學。后面類似。廖祺《探析我國金融監(jiān)管的新思路》[J]，企業(yè)導報，2013高賓《中國貨幣政策與金融監(jiān)管協(xié)調(diào)性研究》，[D],2011王銀枝《我國銀行監(jiān)管有效性探討》，[B]2003陳亞芹《提升我國金融監(jiān)管有效性的思考》，[J],經(jīng)濟視角，2011張永成《金融監(jiān)管有效性探討》[J],城市建設理論研究，2013于永寧《一行三會監(jiān)管協(xié)調(diào)機制的有效性問題》，[J]，山東大學學報，2012于永寧《金融監(jiān)管模式的博弈與選擇》[J]，山東大學學報，2011廖凡《競爭、沖突與協(xié)調(diào)——金融混業(yè)經(jīng)營監(jiān)管模式的選擇》200810、吳定富《走向更加科學有效的監(jiān)管》[J]，中國金融，201011、馬英娟，政府監(jiān)管機構研究，[M]，200712、張忠軍《金融監(jiān)管權的監(jiān)督問題研究》[J]，首都師范大學學報，200713、許孟洲，金融監(jiān)管法研究[M]，200814、萊昂納德赫維茨《誰來監(jiān)督監(jiān)督者》[A]200915、魏加寧《現(xiàn)行金融體制要求加強金融監(jiān)管協(xié)調(diào)》[N]金融時報201016、魏革軍《危機推動