期貨基礎(chǔ)知識(shí)：股指期貨和股票期貨測(cè)試題（三）

期貨基礎(chǔ)知識(shí)：股指期貨和股票期貨測(cè)試題（三）1、名詞解釋

消費(fèi)者信心指數(shù)正確答案：主要是為了解消費(fèi)者對(duì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的信心強(qiáng)弱程度，反映消費(fèi)者對(duì)經(jīng)濟(jì)的看法以及購(gòu)買意向。2、判斷題

滬深300股指期貨當(dāng)日結(jié)算價(jià)采用當(dāng)天期貨（江南博哥）交易的收盤(pán)價(jià)作為當(dāng)天的結(jié)算價(jià)。（）正確答案：錯(cuò)3、單選

滬深300股指期貨的合約乘數(shù)為（）。A.每點(diǎn)100元B.每點(diǎn)200元C.每點(diǎn)300元D.每點(diǎn)400元正確答案：C4、多選

滬深300股指期貨的每日價(jià)格波動(dòng)限制與前一交易日不相聯(lián)系的是（）。A.開(kāi)盤(pán)價(jià)B.收盤(pán)價(jià)C.最高價(jià)D.結(jié)算價(jià)正確答案：A,B,C5、單選

股指期貨是從股市交易中衍生出來(lái)的一種新的交易方式，其交易合約的標(biāo)的物是（）。A.股票B.股票賣出權(quán)C.股票購(gòu)買權(quán)D.股票價(jià)格指數(shù)正確答案：D6、名詞解釋

止損正確答案：當(dāng)所持有的頭寸與市場(chǎng)發(fā)展方向相反時(shí)，為了保護(hù)其利益而采取的一種保護(hù)手段。7、名詞解釋

合約乘數(shù)正確答案：股指期貨的合約價(jià)值以一定的貨幣金額與標(biāo)的指數(shù)的乘積表示。股指期貨標(biāo)的指數(shù)的每一個(gè)點(diǎn)代表固定的貨幣金額，這一固定的貨幣金額稱為合約乘數(shù)。8、單選

影響無(wú)套利區(qū)間幅寬的主要因素是（）。A.股票指數(shù)B.持有期C.市場(chǎng)沖擊成本和交易費(fèi)用D.交易規(guī)模正確答案：C9、判斷題

滬深300股指期貨合約的合約月份為當(dāng)月、下月兩個(gè)合約。（）正確答案：錯(cuò)10、單選

股指期貨投資者交易保證金不足，且未在規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足的，其部分或全部持倉(cāng)將被（）。A、強(qiáng)制減倉(cāng)B、強(qiáng)行平倉(cāng)C、協(xié)議平倉(cāng)正確答案：B11、單選

假如滬深300股指期貨某合約的報(bào)價(jià)為4100點(diǎn)，那么1手該合約的價(jià)值為（）。A.41萬(wàn)元B.82萬(wàn)元C.120萬(wàn)元D.123萬(wàn)元正確答案：D12、判斷題

理論上，金融期貨價(jià)格有可能高于、等于相應(yīng)的現(xiàn)貨金融工具價(jià)格，但不可能低于相應(yīng)的現(xiàn)貨金融工具價(jià)格。（）正確答案：錯(cuò)13、名詞解釋

交割日正確答案：根據(jù)芝加哥期貨交易所規(guī)定，交割日為交割過(guò)程內(nèi)的第三天。合約買方結(jié)算公司必須在交割日將交割通知書(shū)，連同一張足額保付支票送抵合約賣方結(jié)算公司的辦公室。14、單選

滬深300股指期貨限價(jià)指令每次最大下單數(shù)量為（）手.A.50B.100C.200正確答案：B15、名詞解釋

資金管理正確答案：在交易中為了控制風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)資金的動(dòng)用實(shí)行的財(cái)務(wù)管理方式。目的是不要將全部資金動(dòng)用交易，也就是不要滿倉(cāng)交易。16、名詞解釋

當(dāng)期收益正確答案：債券利息與當(dāng)時(shí)債券的市場(chǎng)價(jià)格之比。17、名詞解釋

即市交易正確答案：先買后賣或先賣后買都是在當(dāng)日開(kāi)市后收市前完成的交易。也叫T0交易，短線交易。18、單選

當(dāng)存在期價(jià)高估時(shí)，交易者可通過(guò)賣出股指期貨同時(shí)買入對(duì)應(yīng)的現(xiàn)貨股票，這種操作稱為（）。A.正向套利B.套期保值C.反向套利D.投機(jī)交易正確答案：A19、多選

假定某股票的收益率（Ri）和指數(shù)的收益率（Rm）有關(guān)系：Ri=2+1.5Rm，則下列說(shuō)法中，正確的是（）。A.指數(shù)收益率增加3%，該股票收益率增加4.5%B.指數(shù)收益率減少2%，該股票收益率增加3%C.指數(shù)收益率增加3%，該股票收益率增加6%D.指數(shù)收益率減少2%，該股票收益率減少3%正確答案：A,D20、判斷題

股票期貨與股指期貨的標(biāo)的物是一樣的。（）正確答案：錯(cuò)21、名詞解釋

做空機(jī)制正確答案：認(rèn)為價(jià)格將要下跌時(shí)，可預(yù)交10%的定金從第三人手中借來(lái)貨物賣出，待平倉(cāng)時(shí)在買進(jìn)還給第三人，將所交的定金收回的方式。22、名詞解釋

停板正確答案：由交易所逐日為每種合約規(guī)定的最大價(jià)格波動(dòng)幅度（范圍）。23、多選

股指期貨期現(xiàn)套利在（）情況下可以實(shí)施。A.實(shí)際期貨價(jià)格高于下界B.實(shí)際期貨價(jià)格低于下界C.實(shí)際期貨價(jià)格高于上界D.實(shí)際期貨價(jià)格低于上界正確答案：B,C24、名詞解釋

加權(quán)量正確答案：交易所計(jì)算結(jié)算價(jià)時(shí)所涉及的參數(shù)。25、多選

正常情況下，滬深300股指期貨的漲跌停幅度為（）。A.前一日結(jié)算價(jià)漲幅的10％B.前一日結(jié)算價(jià)漲幅的8％C.前一日結(jié)算價(jià)跌幅的10％D.前一日結(jié)算價(jià)跌幅的5％正確答案：A,C26、名詞解釋

搶帽子者正確答案：僅做當(dāng)日交易，以利用微小、短期合約價(jià)差獲利為目的的交易者。此類交易者極少將手中空盤(pán)保留至下一交易日平倉(cāng)。27、單選

假設(shè)有一攬子股票組合與某指數(shù)構(gòu)成完全對(duì)應(yīng)，該組合的市值為100萬(wàn)元，假定市場(chǎng)年利率為6%，且預(yù)計(jì)1個(gè)月后可收到1萬(wàn)元的現(xiàn)金紅利，則該股票組合3個(gè)月的合理價(jià)格應(yīng)該是（）元。A.1004900B.1010000C.1015000D.1025050正確答案：A28、名詞解釋

實(shí)物交割正確答案：指期貨合約的買賣雙方于合約到期時(shí)，根據(jù)交易所制訂的規(guī)則和程序，通過(guò)期貨合約標(biāo)的物的所有權(quán)轉(zhuǎn)移，將到期未平倉(cāng)合約進(jìn)行了結(jié)的行為。商品期貨交易一般采用實(shí)物交割的方式。29、名詞解釋

有效保證金（EM）正確答案：指交易賬戶在交易過(guò)程中黑為使用的資金。30、名詞解釋

反轉(zhuǎn)形態(tài)正確答案：價(jià)格在上升或下降趨勢(shì)中預(yù)示趨勢(shì)結(jié)束的形態(tài)。31、判斷題

金融時(shí)報(bào)股票指數(shù)是由英國(guó)《金融時(shí)報(bào)》編制，并在該報(bào)上發(fā)布的股票指數(shù)。（）正確答案：錯(cuò)32、單選

期貨交易品種中的第一大品種是（）。A.外匯期貨B.股指期貨C.股票期貨D.利率期貨正確答案：B參考解析：目前，股指期貨交易已成為金融期貨，也是所有期貨交易品種中的第一大品種。所以B選項(xiàng)正確。33、名詞解釋

浮動(dòng)盈虧正確答案：合約為平倉(cāng)時(shí)，以合約成交價(jià)對(duì)比當(dāng)前市場(chǎng)價(jià)格或收盤(pán)后的結(jié)算價(jià)，而產(chǎn)生的盈利或虧損。34、單選?假設(shè)有一攬子股票組合與某指數(shù)構(gòu)成完全對(duì)應(yīng)，該組合的市值為100萬(wàn)元，假定市場(chǎng)年利率為6%，且預(yù)計(jì)1個(gè)月后可收到1萬(wàn)元的現(xiàn)金紅利。假設(shè)該股指期貨合約的乘數(shù)為100元，則100萬(wàn)市值的股票組合相當(dāng)于股票指數(shù)10000點(diǎn)。假設(shè)遠(yuǎn)期理論價(jià)格與期貨理論價(jià)格相等，則上題中的3個(gè)月后交割的股指期貨合約的理論的點(diǎn)數(shù)是（）。A.10250.50B.10150.00C.10100.00D.10049.00正確答案：D35、名詞解釋

雙向交易正確答案：相對(duì)于單向市場(chǎng)而言，如股票市場(chǎng)只能有一種方向可以獲利，在期貨市場(chǎng)上即可以低位買進(jìn)高位賣出獲利也可以高位先賣出后再低位買進(jìn)獲利。36、單選

標(biāo)準(zhǔn)普爾指數(shù)的權(quán)數(shù)是（）.A.各種股票的發(fā)行量B.各種股票的上市量C.各種股票的成交金額D.各種股票的成交金額加上市量正確答案：A37、名詞解釋

金叉正確答案：均線或指標(biāo)出現(xiàn)短期線向上穿越長(zhǎng)期線形成的交叉。38、判斷題

股指期貨的最后結(jié)算價(jià)是期貨合約的最后清盤(pán)價(jià)，意味著合約到期時(shí)，所有未平倉(cāng)合約均按照最后結(jié)算價(jià)全部平倉(cāng)。（）正確答案：對(duì)39、判斷題

所有交易所都采取每日價(jià)格波動(dòng)限制。（）正確答案：錯(cuò)參考解析：并非所有交易所都采取每日價(jià)格波動(dòng)限制，例如中國(guó)的香港恒生指數(shù)期貨，英國(guó)的FT-SE100指數(shù)期貨交易就沒(méi)有此限制，所以題目表述錯(cuò)誤。40、名詞解釋

歐式期權(quán)

正確答案：只有在合約到期日才被允許執(zhí)行的期權(quán)。41、單選

香港恒生指數(shù)成分股由在香港上市的具有代表性的（）家公司的股票構(gòu)成。A.25B.33C.100D.200正確答案：B參考解析：中國(guó)香港恒生指數(shù)的成分股最初由在中國(guó)香港上市的較有代表性的33家公司的股票構(gòu)成，所以B選項(xiàng)正確。42、多選

假設(shè)S（t）為t時(shí)刻的現(xiàn)貨指數(shù)，F(xiàn)（t，T）表示T時(shí)交割的期貨合約在t時(shí)的理論價(jià)格（以指數(shù)表示），r為年利息率，d為年指數(shù)股息率，股指期貨理論價(jià)格的計(jì)算公式可表示為：（）A.F（t，T）＝S（t）×（r－d)×（T－t）／365B.F（t，T）＝S（t）＋S（t）×（r-d)×（T-t）／365C.F（t，T）＝S（t）[1＋（r－d)×（T－t）／365]D.F（t，T）＝S（t）×r×（T－t）／365正確答案：B,D43、名詞解釋

對(duì)敲正確答案：交易所會(huì)員或客戶為了制造市場(chǎng)假象，企圖或?qū)嶋H嚴(yán)重影響期貨價(jià)格或者市場(chǎng)持倉(cāng)量，蓄意串通，按照事先約定的方式或價(jià)格進(jìn)行交易或互為買賣的行為。44、單選?假設(shè)有一攬子股票組合與某指數(shù)構(gòu)成完全對(duì)應(yīng)，該組合的市值為100萬(wàn)元，假定市場(chǎng)年利率為6%，且預(yù)計(jì)1個(gè)月后可收到1萬(wàn)元的現(xiàn)金紅利。假設(shè)套利交易涉及的成本包括交易費(fèi)用和市場(chǎng)沖擊成本，其中期貨合約買賣手續(xù)費(fèi)雙邊為2個(gè)指數(shù)點(diǎn)，市場(chǎng)沖擊成本也是2個(gè)指數(shù)點(diǎn)；股票買賣的雙邊手續(xù)費(fèi)和市場(chǎng)沖擊成本各為成交金額的0.5％；借貸利率差為成交金額的0.5％。無(wú)套利區(qū)間為（）。A.（9932.5，10165.5）B.（10097，10405）C.（10145.6，10165.3）D.（10100，10150）正確答案：A45、單選

4月15日，某投資者預(yù)計(jì)將在6月份獲得一筆300萬(wàn)元的資金，擬買入A、B、C三只股票，每只股票各投資100萬(wàn)元。如果6月份交割的期貨合約指數(shù)為1500點(diǎn)，合約乘數(shù)為100元。三只股票的β系數(shù)分別為3、2.6、1.6。為了回避股票組合風(fēng)險(xiǎn)，該投資者需（）。A.買入期貨合約20張B.賣出期貨合約20張C.買入期貨合約48張D.賣出期貨合約48張正確答案：C46、填空題

股票上市，被稱作是股票發(fā)行和股票交易的“（）”。正確答案：橋梁47、多選

我國(guó)股指期貨與股票交易的區(qū)別是（）。A.交易對(duì)象不同B.交易方式不同C.交易時(shí)間不同D.到期日不同正確答案：A,B,C,D48、名詞解釋

武士債券(Samurai

bonds)

正確答案：在日本債券市場(chǎng)上發(fā)行的外國(guó)債券，即日本以外的政府、金融機(jī)構(gòu)、工商企業(yè)和國(guó)際組織在日本國(guó)內(nèi)市場(chǎng)發(fā)行的、以日元為計(jì)值貨幣的債券。武士債券均為無(wú)擔(dān)保發(fā)行，典型期限為３～１０年，一般在東京證券交易所交易。49、多選

S&P指數(shù)包括（）。A.工業(yè)股B.農(nóng)業(yè)股C.鐵路股D.公用事業(yè)股正確答案：A,C,D50、多選

哪種食物成分不能供給機(jī)體熱能（）。A.蛋白質(zhì)B.脂肪C.碳水化合物D.維生素E.礦物質(zhì)正確答案：D,E51、判斷題

我國(guó)股票現(xiàn)貨市場(chǎng)沒(méi)有賣空機(jī)制，因此目前推出股指期貨交易的條件尚不成熟。（）正確答案：錯(cuò)52、名詞解釋

連鎖關(guān)系正確答案：在某一交易所買進(jìn)（賣出）合約，其后在另一交易所賣出（買進(jìn)）這些合約的能力。53、判斷題

股指期貨合約的交割普遍采用現(xiàn)金交割方式。（）正確答案：對(duì)參考解析：股指期貨合約的交割普遍采用現(xiàn)金交割方式，即按照交割結(jié)算價(jià)，計(jì)算持倉(cāng)者的盈虧，按此進(jìn)行資金的劃撥，所以題目表述正確。54、單選

滬深300指數(shù)的定期調(diào)整的時(shí)間為（）。A.每年調(diào)整一次，實(shí)施時(shí)間分別是每年年初第一個(gè)交易日B.每月調(diào)整一次，實(shí)施時(shí)間分別是每月的第一個(gè)交易日C.每半年調(diào)整一次，實(shí)施時(shí)間分別是每年的1月、7月第一個(gè)交易日D.每季度調(diào)整一次，實(shí)施時(shí)間分別是每季度開(kāi)始月份的第一個(gè)交易日正確答案：C55、填空題

金融時(shí)報(bào)———證券交易所100種股票價(jià)格指數(shù)的基期是（），基期指數(shù)為（）.正確答案：1984.1.3;100056、名詞解釋

上市推薦人

正確答案：發(fā)行公司向證券交易所申請(qǐng)股票上市、必須由一至二名經(jīng)證券交易所認(rèn)可的機(jī)構(gòu)（即上市推薦人）推薦并出具上市推薦書(shū)。57、判斷題

道·瓊斯歐洲STOXX50指數(shù)由全球資本市場(chǎng)上市的50只超級(jí)藍(lán)籌股組成。（）正確答案：錯(cuò)58、名詞解釋

結(jié)算價(jià)正確答案：當(dāng)天某商品所有成交合約的加權(quán)平均價(jià)。59、名詞解釋

路演（Road

show）正確答案：也有人譯做“路游”，是股票承銷商幫助發(fā)行人安排的發(fā)行前的調(diào)研活動(dòng)。60、單選?3月1日，某基金目前持有的股票組合市值2000萬(wàn)元，組合的β系數(shù)為1.2，由于擔(dān)心整個(gè)股市下跌影響股票組合的收益，于是賣出6月份股指期貨進(jìn)行套期保值。當(dāng)前期貨指數(shù)為3880點(diǎn)，現(xiàn)貨指數(shù)為3780點(diǎn)，期貨合約的乘數(shù)為100元。該基金套期保值的結(jié)果是（）。A.凈虧損26.6萬(wàn)元，大部分回避了股票市場(chǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，基本保持了股票收益的穩(wěn)定性B.凈盈利26.6萬(wàn)元，完全回避了股票市場(chǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，保持股票收益的穩(wěn)定性，還額外增加了收益C.套期保值效果不佳，導(dǎo)致股票市場(chǎng)仍存在巨大虧損D.盈虧完全相抵正確答案：B61、單選

某人的期貨初始保證金為250萬(wàn)元。假定201×年11月26日，他在滬深300股指期貨12月合約的報(bào)價(jià)為4000點(diǎn)開(kāi)倉(cāng)買入11張IF1×12合約。11月27日，IF1×12合約的當(dāng)日結(jié)算價(jià)為3750點(diǎn)，截至27日，該客戶的虧損額為（）。A.82.5萬(wàn)元B.54.56萬(wàn)元C.8.25萬(wàn)元D.27.28萬(wàn)元正確答案：A62、判斷題

在我國(guó)，如出現(xiàn)連續(xù)的單邊市時(shí)，或交易所規(guī)定的其他情況出現(xiàn)時(shí)，交易所都有可能會(huì)提高保證金比例。（）正確答案：對(duì)63、單選

對(duì)滬深300股指期貨合約，下列說(shuō)法正確的是（）。A.股指期貨合約采用實(shí)物交割方式B.股指期貨合約最后交易日收市后，交易所以收盤(pán)價(jià)為基準(zhǔn)，劃付持倉(cāng)雙方的盈虧，了結(jié)所有未平倉(cāng)合約C.滬深300股指期貨的交割結(jié)算價(jià)為最后交易日標(biāo)的指數(shù)的收盤(pán)價(jià)D.中國(guó)金融期貨交易所有權(quán)根據(jù)市場(chǎng)情況對(duì)股指期貨的交割結(jié)算價(jià)進(jìn)行調(diào)整正確答案：D64、名詞解釋

近期交割月份正確答案：離交割期最近的期貨合約月份，亦稱現(xiàn)貨月份。65、判斷題

滬深300指數(shù)是國(guó)內(nèi)滬、深兩家證券交易所聯(lián)合發(fā)布的反映我國(guó)股票市場(chǎng)整體走勢(shì)的指數(shù)，300只指數(shù)成分股從滬深兩家交易所選出。（）正確答案：錯(cuò)參考解析：滬深300指數(shù)是由中證指數(shù)公司編制、維護(hù)和發(fā)布的。該指數(shù)的300只成分股從滬深兩家交易所選出，是反映國(guó)內(nèi)滬、深兩市整體走勢(shì)的指數(shù)。所以題目表述錯(cuò)誤。66、判斷題

股指期貨合約交易在交割時(shí)采用現(xiàn)貨指數(shù)，這一規(guī)定不但具有強(qiáng)制期貨指數(shù)最終收斂于現(xiàn)貨指數(shù)的作用，而且也會(huì)使得正常交易期間，期貨指數(shù)與現(xiàn)貨指數(shù)維持一定的動(dòng)態(tài)聯(lián)系。（）正確答案：對(duì)67、名詞解釋

實(shí)際盈虧正確答案：期貨合約平倉(cāng)后賬面上的盈利和虧損。68、判斷題

股票期貨與股指期貨的差別僅僅在于股票期貨合約的對(duì)象是指單一的股票，而股指期貨合約的對(duì)象是代表一組股票價(jià)格的指數(shù)。（）正確答案：對(duì)69、多選

上海證券交易所股價(jià)指數(shù)是采用加權(quán)綜合法編制的，它的權(quán)數(shù)是（）.A.基期的同度量因素B.計(jì)算期的同度量因素C.股票的成交金額D.股票的上市股數(shù)正確答案：B,D70、單選

2009年6月30日，甲、乙簽訂一份遠(yuǎn)期合約，約定本年12月31日乙向甲交割某一攬子股票組合。該組合當(dāng)前的市值為20萬(wàn)美元，此時(shí)銀行短期存款利率為8%，年指數(shù)股息收益率6%。該遠(yuǎn)期合約的凈持有成本為（）美元。A.1886.5B.1983.6C.2016.4D.2042.8正確答案：B參考解析：該遠(yuǎn)期合約的凈持有成本=200000×（8%-6%）×181/365=1983.6（美元）。所以B選項(xiàng)正確。71、名詞解釋

兩平期權(quán)正確答案：期權(quán)合約敲定價(jià)（履約價(jià)）與相關(guān)期貨合約的當(dāng)時(shí)市場(chǎng)價(jià)格相等或大致相等的期權(quán)。72、名詞解釋

投機(jī)交易正確答案：在期貨市場(chǎng)上以獲取價(jià)差收益為目的的期貨交易行為。投機(jī)者根據(jù)自己對(duì)期貨價(jià)格走勢(shì)的判斷，做出買進(jìn)或賣出的決定，如果這種判斷與市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)相同，則投機(jī)者平倉(cāng)出局后可獲取投機(jī)利潤(rùn)；如果判斷與價(jià)格走勢(shì)相反，則投機(jī)者平倉(cāng)出局后承擔(dān)投機(jī)損失。73、單選

建立多頭持倉(cāng)應(yīng)該下達(dá)（）指令。A、買入開(kāi)倉(cāng)B、買入平倉(cāng)C、賣出開(kāi)倉(cāng)正確答案：A74、單選

當(dāng)期價(jià)低估時(shí)，可通過(guò)（），進(jìn)行反向套利。A.買進(jìn)現(xiàn)貨，賣出期貨B.賣出現(xiàn)貨，買進(jìn)期貨C.同時(shí)買進(jìn)現(xiàn)貨和期貨D.同時(shí)賣出現(xiàn)貨和期貨正確答案：B75、名詞解釋

結(jié)轉(zhuǎn)庫(kù)存正確答案：主要用于谷物市場(chǎng)，意指將上一銷售年度結(jié)余庫(kù)存轉(zhuǎn)入下一銷售年度的庫(kù)存。76、多選

心理咨詢應(yīng)該讓求助者意識(shí)到（），才能幫助人們恰當(dāng)應(yīng)對(duì)現(xiàn)實(shí)。A.不同的反應(yīng)方式各有各的用途B.保持理性能使人準(zhǔn)確地判斷形勢(shì)，完善地形成決策，有效地應(yīng)對(duì)事件C.接納七情六欲，才有生活質(zhì)量D.感性、理性、悟性三者把握其一并用其極正確答案：A,B,C77、名詞解釋

現(xiàn)貨價(jià)格正確答案：通常指可立即交貨的實(shí)際商品的現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格。78、多選

下列不是滬深300指數(shù)期貨合約期月份的最后交易日的是（）。A.第3個(gè)周五B.第3個(gè)周四C.最后一天D.30號(hào)正確答案：B,C,D79、單選

道瓊斯股價(jià)平均指數(shù)的基期是多少，基期指數(shù)是多少（）.A.1928年10月1日100B.1928年7月1日100C.1928年10月1日50D.1928年7月1日50正確答案：A80、判斷題

道瓊斯指數(shù)股票數(shù)量多，對(duì)美國(guó)股市的覆蓋面與代表性高于S&P500指數(shù)，且計(jì)算方法采用加權(quán)算術(shù)平均法，能夠精確地反映美國(guó)股票市場(chǎng)的變化，因此備受世界各國(guó)的關(guān)注。（）正確答案：錯(cuò)81、單選

滬深300股指期貨合約非最后交易日的交易時(shí)間為（）。A、9：15-11：30（第一節(jié)），13：00-15：00（第二節(jié)）B、9：30-11：30（第一節(jié)），13：00-15：00（第二節(jié)）C、9：15-11：30（第一節(jié)），13：00-15：15（第二節(jié)）正確答案：C82、名詞解釋

期權(quán)賣方正確答案：通過(guò)賣出期權(quán)合約賺取權(quán)利金，并在期權(quán)持有者要求行使權(quán)利時(shí)負(fù)有履約義務(wù)的人。83、多選

編制股票指數(shù)，采用的計(jì)算方法有（）。A.算術(shù)平均法B.加權(quán)平均法C.幾何平均法D.指數(shù)法正確答案：A,B,C參考解析：編制股票指數(shù)通常的計(jì)算方法有三種：算術(shù)平均法、加權(quán)平均法和幾何平均法。所以A、B、C選項(xiàng)正確。84、多選

假設(shè)S（t）為t時(shí)刻的現(xiàn)貨指數(shù)，T代表交割時(shí)間；T－t代表t時(shí)刻至交割時(shí)的時(shí)間長(zhǎng)度（暫不考慮交易費(fèi)用，期貨交易所需占用的保證金以及可能發(fā)生的追加保證金也暫時(shí)忽略）下列計(jì)算公式正確的是（）。A.持有期利息公式為：S（t）×r×（T－t）／365B.持有期股息收入公式為：S（t）×d×（T－t）／365C.持有期凈成本公式為：S（t）×（r－d)×（T－t）／365D.股指期貨理論價(jià)格的公式為：S（t）[1＋（r－d)×（T－t）／365]正確答案：A,B,C,D85、單選

世界上第一張股指期貨合約是由堪薩斯期貨交易所開(kāi)發(fā)的（）。A.道瓊斯指數(shù)期貨B.標(biāo)準(zhǔn)普爾指數(shù)期貨C.上市價(jià)值線綜合平均指數(shù)D.主要市場(chǎng)指數(shù)期貨正確答案：C86、填空題

06年7月恒指期貨的結(jié)算日是（）.正確答案：7.3187、名詞解釋

IFO經(jīng)濟(jì)景氣指數(shù)正確答案：由德國(guó)IFO研究機(jī)構(gòu)所編制，為觀察德國(guó)經(jīng)濟(jì)狀況的重要領(lǐng)先指標(biāo)。德國(guó)是歐元區(qū)最重要的經(jīng)濟(jì)實(shí)體之一，德國(guó)的經(jīng)濟(jì)狀況對(duì)于市場(chǎng)判斷歐洲經(jīng)濟(jì)前景有很重要的指導(dǎo)意義，就一般情況而言，德國(guó)的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)對(duì)歐元的影響很大。88、單選

某投資者買入開(kāi)倉(cāng)IF1003合約10手后，于次日賣出平倉(cāng)該合約4手，該投資者對(duì)IF1003合約的持倉(cāng)為（）。A、4手B、6手C、14手正確答案：B89、多選

關(guān)于股指期貨投資者適當(dāng)性制度要求，下列說(shuō)法正確的是（）。A.一般法人投資者凈資產(chǎn)不低于人民幣100萬(wàn)元B.一般法人投資者具有相應(yīng)的決策機(jī)制C.一般法人投資者具有相應(yīng)的操作流程