數(shù)據(jù)權(quán)益、數(shù)據(jù)交易與數(shù)據(jù)融資的現(xiàn)狀與展望

數(shù)據(jù)權(quán)益、數(shù)據(jù)交易與數(shù)據(jù)融資的現(xiàn)狀與展望數(shù)據(jù)權(quán)益、數(shù)據(jù)交易與數(shù)據(jù)融資的現(xiàn)狀與展望數(shù)據(jù)是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心驅(qū)動(dòng)力,數(shù)據(jù)交易則促進(jìn)了信息流通與價(jià)值實(shí)現(xiàn)。明確數(shù)據(jù)權(quán)益的邊界是數(shù)據(jù)流通的前提,這一方面確保了數(shù)據(jù)的合法使用與保護(hù),為數(shù)據(jù)的安全流通和交易提供了堅(jiān)實(shí)的法律基礎(chǔ)。數(shù)據(jù)的它們共同優(yōu)化了資源配置,提高了生產(chǎn)效率,催生了新業(yè)態(tài)和新模式,推動(dòng)了現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的繁榮發(fā)展。本文將從以下三個(gè)方面討論數(shù)據(jù)權(quán)益、數(shù)據(jù)流通和數(shù)據(jù)交易的問(wèn)一.數(shù)據(jù)確權(quán)和數(shù)據(jù)權(quán)益的保護(hù)二.數(shù)據(jù)流通的條件與限制三.數(shù)據(jù)交易形式和解決方案Publication@聯(lián)合國(guó)秘書(shū)長(zhǎng)古特雷斯曾在2023年聯(lián)合國(guó)世界數(shù)據(jù)論壇指出:“在21世紀(jì)的今天,數(shù)據(jù)的重要意義就如同石油在20世紀(jì)的意義,是推動(dòng)發(fā)展和進(jìn)步的驅(qū)動(dòng)力”。而我國(guó)也將數(shù)據(jù)納入生產(chǎn)要素。在經(jīng)濟(jì)生活中,數(shù)據(jù)能夠幫助理解經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象和預(yù)測(cè)未來(lái)趨勢(shì),為決策者提供更有效的建議。既然數(shù)據(jù)對(duì)經(jīng)濟(jì)生活有著重要意義,那么數(shù)據(jù)的歸屬如何確定,數(shù)據(jù)權(quán)益的邊界又在哪里?一.數(shù)據(jù)及其法律屬性數(shù)據(jù)作為一種新型的生產(chǎn)要素,與傳統(tǒng)的生產(chǎn)要素相比,有著獨(dú)特的屬性。首先,數(shù)據(jù)的共享性源于其非獨(dú)占性本質(zhì)。數(shù)據(jù)不是一種消耗品,當(dāng)一份數(shù)據(jù)被使用時(shí),并不會(huì)減少其他主體使用的可能性。這種特性使得數(shù)據(jù)可以在不同主體之間流通而不減損其價(jià)值。這種共享性不僅提高了數(shù)據(jù)的使用效率,也促進(jìn)了不同領(lǐng)域之間的合作與交流,從而推動(dòng)了社會(huì)的整體進(jìn)步。其次,數(shù)據(jù)的積累性源于其聚合效應(yīng)。單個(gè)數(shù)據(jù)可能只反映了某一方面的信息,其價(jià)值相對(duì)有限。然而,當(dāng)大量的數(shù)據(jù)匯聚在一起時(shí),它們之間的關(guān)聯(lián)性和規(guī)律性就會(huì)逐漸顯現(xiàn),從而產(chǎn)生更大的價(jià)值。這種積累性使得大數(shù)據(jù)成為了一種重要的資源,通過(guò)對(duì)其進(jìn)行挖掘和分析,人們可以發(fā)現(xiàn)隱藏在數(shù)據(jù)背后的深層信息和潛在價(jià)值。最后,數(shù)據(jù)的客觀(guān)性源于其與現(xiàn)實(shí)世界的緊密關(guān)聯(lián)。數(shù)據(jù)是客觀(guān)世界的反應(yīng)和描述,不受主觀(guān)意愿影響。這一屬性決定了數(shù)據(jù)對(duì)同一事物的描述是一致的、真實(shí)的。因此,不能排除任何人獲取到關(guān)于同一事物的客觀(guān)數(shù)據(jù)的可能性。數(shù)據(jù)的客觀(guān)性使其具有非壟斷性,任何個(gè)體或組織都無(wú)法獨(dú)占數(shù)據(jù)資源。這種非壟斷性要求數(shù)據(jù)的公開(kāi)性、透明性和可共享性,使得人們能夠自由地使用和分析數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)的上述屬性決定了其難以用現(xiàn)有的法律框架規(guī)范其權(quán)益邊界。從物權(quán)角度,物權(quán)是對(duì)世權(quán),傳統(tǒng)物權(quán)制度以控制權(quán)為中心,強(qiáng)調(diào)對(duì)物的直接支配和排他性。然而,數(shù)據(jù)的特性卻與之大相徑庭。數(shù)據(jù)的價(jià)值并不僅僅在于對(duì)其本身的占有,更在于其匯聚和共享。數(shù)據(jù)在多個(gè)主體之間的共享以及多個(gè)主體控制的數(shù)據(jù)的整合是實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)價(jià)值最大化的基石。因此,若將數(shù)據(jù)權(quán)益簡(jiǎn)單地界定為控制權(quán),那么無(wú)疑會(huì)阻礙數(shù)據(jù)的流通和共享,進(jìn)而限制其價(jià)值的實(shí)現(xiàn)。而且,數(shù)據(jù)的客觀(guān)性和可復(fù)制性決定了數(shù)據(jù)的控制權(quán)難以界定。特別對(duì)于源自公開(kāi)場(chǎng)合的數(shù)據(jù),即使某一主體擁有數(shù)據(jù),也無(wú)法阻止其他主體自行或以復(fù)制方式獲取這些數(shù)據(jù)并加以利用。因此,傳統(tǒng)的物權(quán)制度在保護(hù)數(shù)據(jù)權(quán)益方面顯得力不從心。從知識(shí)產(chǎn)權(quán)角度,雖然數(shù)據(jù)和傳統(tǒng)意義上的知識(shí)產(chǎn)權(quán)有著共同的無(wú)形和可復(fù)制性,知識(shí)產(chǎn)權(quán)仍然與數(shù)據(jù)保護(hù)有著巨大的差異。知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)旨在維護(hù)知識(shí)流通和激勵(lì)創(chuàng)作發(fā)明的平衡,其核心在于通過(guò)對(duì)智力成果授予一定范圍的壟斷權(quán)達(dá)到鼓勵(lì)創(chuàng)造的目的。然而,數(shù)據(jù)并非知識(shí)產(chǎn)權(quán)意義上的“智力成果”。正如前文所述,數(shù)據(jù)具有客觀(guān)性,其價(jià)值通常并不依賴(lài)于獨(dú)創(chuàng)性——而是在于數(shù)據(jù)可以以不同形式反復(fù)作用于不同領(lǐng)域,通過(guò)收集、整合、投資、分析將其價(jià)值最大化。因此,以授予有限壟斷權(quán)為核心,以許可為特權(quán)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)制度恐怕難以規(guī)范數(shù)據(jù)權(quán)益的邊界,反倒會(huì)損數(shù)據(jù)反復(fù)作用的二.現(xiàn)有法律制度對(duì)數(shù)據(jù)權(quán)益的界定無(wú)論國(guó)內(nèi)還是國(guó)外,對(duì)數(shù)據(jù)權(quán)益法法律制度都在探索中,而現(xiàn)有的法律制度僅僅能在有限范圍內(nèi)規(guī)范部分?jǐn)?shù)據(jù)權(quán)益。(1)數(shù)據(jù)作為商業(yè)秘密的保護(hù)。對(duì)于處于保密狀態(tài)的,采取一定保密措施的數(shù)據(jù),可以作為商業(yè)秘密獲得保護(hù),制止不正當(dāng)獲取和使用。但是,用商業(yè)秘密保護(hù)數(shù)據(jù)存在明顯的局限性。商業(yè)秘密的核心在于其非公開(kāi)性,一旦數(shù)據(jù)被公開(kāi),如互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)積累的數(shù)據(jù),其秘密性便不復(fù)存在,因此難以構(gòu)成商業(yè)秘密。此外,如果數(shù)據(jù)本身就源自公開(kāi)領(lǐng)域,例如對(duì)公開(kāi)信息的記錄,那么這些數(shù)據(jù)也很難受到商業(yè)秘密的保護(hù)。這種局限性意味著,一旦數(shù)據(jù)被公開(kāi)或來(lái)自公開(kāi)領(lǐng)域,其他競(jìng)爭(zhēng)者便可自由使用這些數(shù)據(jù),無(wú)需承擔(dān)侵犯商業(yè)秘密的責(zé)任。這可能導(dǎo)致數(shù)據(jù)所有者喪失對(duì)數(shù)據(jù)的獨(dú)占性控制,進(jìn)而影響其在市場(chǎng)上的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。(2)數(shù)據(jù)作為“匯編作品”的保護(hù)。著作權(quán)法保護(hù)的“匯編作品”是將若干作品、作品的片段或者不構(gòu)成作品的數(shù)據(jù)或其他材料進(jìn)行選擇、匯集、編排而形成的作品,且這種選擇、匯集、編排體現(xiàn)了一定的獨(dú)創(chuàng)性。結(jié)構(gòu)化的數(shù)據(jù)是按照特定邏輯和規(guī)則整理、選擇、匯編、排列的數(shù)據(jù)形式,這種結(jié)構(gòu)化的數(shù)據(jù),不僅便于存儲(chǔ)、檢索和分析,如果在數(shù)據(jù)的組織、選擇和編排上展現(xiàn)了匯編者的獨(dú)創(chuàng)性,可以作為匯編作品,受到著作權(quán)法的保護(hù)。這種保護(hù)方式確保了結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)的完整性不被侵犯,禁止了他人對(duì)數(shù)據(jù)的整體復(fù)制。然而,這并不意味著其中個(gè)別數(shù)據(jù)的使用被完全禁用。在尊重原匯編作品整體著作權(quán)的前提下,他人仍可以在一定范圍內(nèi)使用其中的個(gè)別數(shù)據(jù),以實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)的流通和共享。(3)歐盟數(shù)據(jù)庫(kù)權(quán)利的保護(hù)。歐盟的《數(shù)據(jù)庫(kù)指令》創(chuàng)設(shè)了一種有別于數(shù)據(jù)庫(kù)版權(quán)的衍生性保護(hù)權(quán)利(SuiGenerisRightforDatabases),旨在對(duì)組織、選擇和編排上不具有獨(dú)創(chuàng)性的數(shù)據(jù)庫(kù)(即不能作為匯編作品保護(hù)的數(shù)據(jù)庫(kù))的實(shí)質(zhì)性投資提供保護(hù),即禁止對(duì)該等數(shù)據(jù)庫(kù)是指部分未經(jīng)授權(quán)的抽取和再利用;允許數(shù)據(jù)庫(kù)權(quán)利人不歧視地授權(quán)第三方使用。對(duì)于大部分?jǐn)?shù)據(jù)的收集和整合者而言,其數(shù)據(jù)庫(kù)的組織、選擇和編排往往不具有獨(dú)創(chuàng)性,無(wú)法作為匯編作品保護(hù),但這些組織、選擇和編排所做出的貢獻(xiàn)與努力推動(dòng)了數(shù)據(jù)庫(kù)的完善與體系。歐盟的《數(shù)據(jù)庫(kù)指令》則為這種“額頭流汗”提供了保護(hù)途徑。(4)美國(guó)法下數(shù)據(jù)作為動(dòng)產(chǎn)的保護(hù)。美國(guó)作為判例法國(guó)家,在一系列涉及數(shù)據(jù)的案例中,借用古老的“trespasstochattels”原理,給數(shù)據(jù)提供類(lèi)似動(dòng)產(chǎn)的保護(hù),即禁止對(duì)他人電子資產(chǎn)(數(shù)據(jù))的未經(jīng)允許的干預(yù)或攫取,一般用于入侵計(jì)算機(jī)系統(tǒng)獲取數(shù)據(jù)的行為。但是,美國(guó)法下基于“trespasstochattels”原理對(duì)數(shù)據(jù)的保護(hù)是局限的,其并沒(méi)有建立數(shù)據(jù)權(quán)益的邊界。類(lèi)似地,美國(guó)《計(jì)算機(jī)欺詐和濫用法》中亦限制“未經(jīng)授權(quán)或超出授權(quán)”從受到保護(hù)的計(jì)算機(jī)中獲取數(shù)據(jù)的行為,但保護(hù)的前提在于計(jì)算機(jī)本身受到保護(hù)或本身存在訪(fǎng)問(wèn)限制或類(lèi)似措施的。(5)數(shù)據(jù)作為“競(jìng)爭(zhēng)性權(quán)益”的保護(hù)。我國(guó)司法系統(tǒng)在數(shù)據(jù)相關(guān)案件中也對(duì)數(shù)據(jù)權(quán)益及其邊界作出了有益的探索。參見(jiàn)《“爬蟲(chóng)技術(shù)”獲取第三方商業(yè)數(shù)據(jù)的合規(guī)與實(shí)踐》。在“淘寶訴美景”等一系列案件中,對(duì)于數(shù)據(jù)權(quán)益的界定,司法機(jī)關(guān)主要側(cè)重于從“不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)”的視角來(lái)保護(hù)數(shù)據(jù)集合的經(jīng)營(yíng)價(jià)值。這些案件考慮到經(jīng)營(yíng)者在平臺(tái)上投入了大量的人力、物力及智力勞動(dòng),所形成的經(jīng)過(guò)精心加工處理的數(shù)據(jù)集合對(duì)于平臺(tái)的生態(tài)發(fā)展具有不可或缺的重要作用。因此,司法機(jī)關(guān)確認(rèn)平臺(tái)對(duì)這些數(shù)據(jù)擁有競(jìng)爭(zhēng)性權(quán)益,并明確規(guī)定這些數(shù)據(jù)未經(jīng)許可不得用于相競(jìng)爭(zhēng)的場(chǎng)景,或不得影響原競(jìng)爭(zhēng)者平臺(tái)的用戶(hù)生態(tài)平衡。這些判決為數(shù)據(jù)的控制和使用范圍提供了一些可參考的指引,但是仍然是個(gè)案故存在局限,難以全面規(guī)范數(shù)據(jù)權(quán)益的邊界。三.我國(guó)對(duì)數(shù)據(jù)權(quán)益的探索盡管在法律層面上,對(duì)于數(shù)據(jù)的全面立法保護(hù)尚存挑戰(zhàn);但在政策層面上,我國(guó)一直在積極探索數(shù)據(jù)的確權(quán)機(jī)制,并努力界定權(quán)利范圍。國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局辦公室在開(kāi)展數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)試點(diǎn)工作的過(guò)程中,提出了“數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)”的概念。根據(jù)北京知識(shí)產(chǎn)權(quán)局與其他局組織編制的《北京市企業(yè)數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)工作指引(試行)》第二條,數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)是“數(shù)據(jù)持有者或數(shù)據(jù)處理者對(duì)其依法依規(guī)收集或者按照合同約定獲得,經(jīng)過(guò)一定規(guī)則(通常是算法)處理、具有實(shí)用價(jià)值及智力成果屬性的數(shù)據(jù)集合所享有的權(quán)益”,屬于“企業(yè)重要的數(shù)據(jù)資產(chǎn)”。而數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的權(quán)益主體,“可依據(jù)有關(guān)法律法規(guī)規(guī)定禁止他人采取不正當(dāng)手段獲取、使用、披露、許可他人使用受保護(hù)的數(shù)據(jù)集合”。可見(jiàn),“數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)”綜合了商業(yè)秘密、軟件著作權(quán)、專(zhuān)利等知識(shí)產(chǎn)權(quán)框架下的權(quán)利,以及部分知識(shí)產(chǎn)權(quán)框架下尚未包括的數(shù)據(jù)權(quán)益,例如企業(yè)自行加工處理得到的衍生數(shù)據(jù)的權(quán)益。國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局辦公室要求各地開(kāi)展的數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)登記和管理試點(diǎn),也是對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)和數(shù)據(jù)權(quán)益保護(hù)實(shí)踐的有益探索。但是,顯然,在上位法闕如的情況下,數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)是不可能形成完整的保護(hù)體系。值得注意的是,2024年1月1日起正式實(shí)施的《企業(yè)數(shù)據(jù)資源相關(guān)會(huì)計(jì)處理暫行規(guī)定》正式確立數(shù)據(jù)作為一種新型生產(chǎn)要素在財(cái)務(wù)報(bào)表上的體現(xiàn),從財(cái)務(wù)上確認(rèn)了數(shù)據(jù)可以作為一種資產(chǎn)。但是,這僅僅是財(cái)務(wù)上的“資產(chǎn)”概念,并不能替代法律上對(duì)數(shù)據(jù)權(quán)益的界定。數(shù)據(jù)法律地位的確立仍然任重道遠(yuǎn)。數(shù)據(jù)的價(jià)值,在于其流通性。當(dāng)數(shù)據(jù)在不同主體間自由轉(zhuǎn)移和匯聚,才能發(fā)揮巨大的潛能。這種流通不僅促進(jìn)了信息的共享,還推動(dòng)了知識(shí)的創(chuàng)新。通過(guò)數(shù)據(jù)的流通,我們能夠更深入地了解世界,發(fā)現(xiàn)規(guī)律,優(yōu)化決策。但是,數(shù)據(jù)的流通也需要受制于一定的規(guī)則,在流通中保護(hù)數(shù)據(jù)相關(guān)權(quán)益人的利益。在數(shù)據(jù)權(quán)益的相關(guān)法律制度尚未確立的情況下,這一任務(wù)無(wú)疑是困難的。如果無(wú)法在法律層面上對(duì)數(shù)據(jù)權(quán)益的邊界達(dá)成共識(shí),那么對(duì)于可流通的數(shù)據(jù)的范圍和限制就很難確定統(tǒng)一的規(guī)則。下文結(jié)合各個(gè)數(shù)據(jù)交易所設(shè)定的數(shù)據(jù)流通規(guī)則,闡述數(shù)據(jù)流通的條件和限制,但不排除在私人交易(即場(chǎng)外交易)中,各方可以約定較為寬松的交易條件。一.數(shù)據(jù)流通的實(shí)質(zhì)性條件討論數(shù)據(jù)流通的條件,實(shí)質(zhì)是在對(duì)數(shù)據(jù)流通整個(gè)流程的合法性進(jìn)行判斷。數(shù)據(jù)流通可能涉及的合法性問(wèn)題有:(1)數(shù)據(jù)流通主體的合法性和數(shù)據(jù)保護(hù)能力;(2)擬流通數(shù)據(jù)的來(lái)源合法性;(3)數(shù)據(jù)流通行為本身的合法性。1.數(shù)據(jù)流通主體雙方的主體合法性和數(shù)據(jù)保護(hù)能力對(duì)數(shù)據(jù)流通主體合法性和數(shù)據(jù)保護(hù)能力的考察,與數(shù)據(jù)處理者、個(gè)人信息處理者的管理能力義務(wù)相適應(yīng),以確保他們具備全面的數(shù)據(jù)(特別是個(gè)人信息)全生命周期治理能力和安全防范措施,從而充分符合《數(shù)據(jù)安全法》和《個(gè)人信息保護(hù)法》所規(guī)定的各項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)。這樣的審查,旨在有效預(yù)防安全事件的發(fā)生,強(qiáng)化數(shù)據(jù)流通全過(guò)程的安全保障和可控性,并降低因數(shù)據(jù)頻繁流轉(zhuǎn)而可能引發(fā)的各類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)。參考《上海數(shù)據(jù)交易所數(shù)據(jù)交易安全合規(guī)指引》(“《上海合規(guī)指引》”),上海數(shù)據(jù)交易所要求相關(guān)交易主體不但需要建立相關(guān)的數(shù)據(jù)安全管理體系和部門(mén),且這些制度和體系需要確實(shí)在公司運(yùn)營(yíng)中被落實(shí)。具體而言,上海合規(guī)指引要求數(shù)據(jù)的流通主體建立或指派相關(guān)數(shù)據(jù)管理部門(mén),負(fù)責(zé)建設(shè)、落實(shí)與執(zhí)行以下制度或流程:數(shù)據(jù)安全管理流程、數(shù)據(jù)全周期管理流程、數(shù)據(jù)資產(chǎn)梳理與分級(jí)分類(lèi)流程、數(shù)據(jù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)制度、數(shù)據(jù)安全事件應(yīng)急響應(yīng)機(jī)制、人員培訓(xùn)教育與操作規(guī)程等1。這種考察似乎是過(guò)于謹(jǐn)慎的,因?yàn)閿?shù)據(jù)本身的合法性和價(jià)值并不必然與數(shù)據(jù)持有人的數(shù)據(jù)保護(hù)能力相掛鉤。但是,由于數(shù)據(jù)權(quán)益本身無(wú)法公示公信,無(wú)論作為場(chǎng)內(nèi)交易的預(yù)防性保護(hù)措施,抑或在私人交易中作為對(duì)轉(zhuǎn)讓方的盡職調(diào)查,考察數(shù)據(jù)主體的保護(hù)能力無(wú)疑有著一定的必要性;同時(shí),我們相信數(shù)據(jù)交易所作為中介機(jī)構(gòu),也需要盡其所能保證數(shù)據(jù)交易雙方的交易安全與交易穩(wěn)定性,避免待交易數(shù)據(jù)具有較大的泄露或損毀風(fēng)險(xiǎn)。2.擬流通數(shù)據(jù)的來(lái)源合法性對(duì)擬流通數(shù)據(jù)的來(lái)源合法性進(jìn)行深入考察,是不可或缺的重要環(huán)節(jié)。值得注意的是,數(shù)據(jù)權(quán)益的確定并非僅憑公示或?qū)嶋H占有來(lái)判定。然而,在考察數(shù)據(jù)的權(quán)屬問(wèn)題時(shí),我們需要明確考察的深度和所需的確信程度,以及數(shù)據(jù)的流通是否可適用善意第三人制度,這些均是值得深入探討的問(wèn)題。特別是在數(shù)據(jù)流通鏈較長(zhǎng)、前手眾多的情況下,窮盡前手流通的合法性變得尤為困難,幾乎是一項(xiàng)不可能完成的任務(wù)。(1)獲取公開(kāi)數(shù)據(jù)的合法性考察理論上,公開(kāi)的數(shù)據(jù)具有社會(huì)的共享性,一般應(yīng)當(dāng)允許不特定公眾獲取使用。但是,司法實(shí)踐中,也認(rèn)可公開(kāi)數(shù)據(jù)也可能被視為具有“競(jìng)爭(zhēng)性”權(quán)益,從而不允許以不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)方式的攫取使用。公開(kāi)數(shù)據(jù)的典型例子就是平臺(tái)數(shù)據(jù)。這些平臺(tái)的經(jīng)營(yíng)者搭建平臺(tái)付出了大量的人力物力、平臺(tái)運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)是其運(yùn)營(yíng)的勞動(dòng)成果,對(duì)平臺(tái)數(shù)據(jù)進(jìn)行大量獲取的,可存在“搭便車(chē)”“食人而肥”的不正當(dāng)性。再者,某些產(chǎn)品、平臺(tái)運(yùn)營(yíng)與其數(shù)據(jù)屬于共生關(guān)系,對(duì)平臺(tái)上的數(shù)據(jù)資源攫取與再利用,可能變相損害了原產(chǎn)品、平臺(tái)方的潛在交易機(jī)會(huì)并導(dǎo)致其流量流失2。從所使用的技術(shù)角度,在現(xiàn)代獲取大量公開(kāi)數(shù)據(jù)的主要方式之一是爬蟲(chóng)技術(shù)。雖然,秉承技術(shù)中立的原則,爬蟲(chóng)技術(shù)并不必然違法,但是在法律實(shí)踐中往往成為合法性存疑的觸發(fā)點(diǎn)?！斗床徽?dāng)競(jìng)爭(zhēng)法》第12條第2款第4項(xiàng)禁止經(jīng)營(yíng)者進(jìn)行“妨礙、破壞其他經(jīng)營(yíng)者合法提供的網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)品或者服務(wù)正常運(yùn)行的行為”,而大量案例顯示爬蟲(chóng)工具在爬取數(shù)據(jù)時(shí)存在違反《反不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)法》第12條第2款第4項(xiàng)的風(fēng)險(xiǎn),例如,給服務(wù)器造成遠(yuǎn)超常規(guī)訪(fǎng)問(wèn)量的負(fù)擔(dān)、背離原平臺(tái)的運(yùn)行宗旨和機(jī)制等3。此外,如獲取公開(kāi)數(shù)據(jù)的行為繞過(guò)系統(tǒng)中的安全設(shè)置或措施,進(jìn)行越權(quán)或超權(quán)訪(fǎng)問(wèn)的,亦有構(gòu)成構(gòu)成刑法上“非法獲取計(jì)算機(jī)信息系統(tǒng)數(shù)據(jù)”4的風(fēng)險(xiǎn)。從權(quán)益保護(hù)角度,公開(kāi)數(shù)據(jù)中還可能存在他人的作品。如獲取的公開(kāi)信息中包含他人作品的,則收集公開(kāi)數(shù)據(jù)有可能侵犯了作者的復(fù)制權(quán)和信息網(wǎng)絡(luò)傳播權(quán)5。又比如,公開(kāi)數(shù)據(jù)中存在個(gè)人信息的,獲取數(shù)據(jù)的一方還需確認(rèn)個(gè)人信息是否屬于個(gè)人自行公開(kāi)或合法公開(kāi)的情況。縱使處理的是已經(jīng)確認(rèn)合法公開(kāi)的個(gè)人信息,也不意味著公開(kāi)個(gè)人信息的流通完全不受到限制。根據(jù)《個(gè)人信息保護(hù)法》第27條的要求,但如果個(gè)人明確拒絕該種處理,或處理行為對(duì)個(gè)人權(quán)益有重大影響,這些情況也會(huì)阻礙數(shù)據(jù)獲取方進(jìn)一步的處理行為以及個(gè)人信息的流通。(2)獲取非公開(kāi)數(shù)據(jù)的合法性考察非公開(kāi)數(shù)據(jù)的獲取通常依賴(lài)于合作與協(xié)議等途徑。因此,在考察數(shù)據(jù)來(lái)源合法性過(guò)程中,應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)讓方在獲取數(shù)據(jù)時(shí)的交易合法性。特別是在數(shù)據(jù)是通過(guò)前手間接獲得的情況下,回溯并確認(rèn)前手交易的合法性將面臨一定的挑戰(zhàn)和難度。獲取數(shù)據(jù)的主體,僅僅通過(guò)合同要求轉(zhuǎn)讓方保證數(shù)據(jù)來(lái)源合法并不一定能夠提供充足的保障,還需要對(duì)前手的資質(zhì)、數(shù)據(jù)安全管理能力、合規(guī)能力以及其數(shù)據(jù)來(lái)源、前手的數(shù)據(jù)流轉(zhuǎn)協(xié)議有關(guān)的證明文件開(kāi)展盡職調(diào)查。特別是,相應(yīng)前手的協(xié)議中的承諾條款是否有效、協(xié)議中是否存在針對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)一步使用、流轉(zhuǎn)等的限制性要求。一旦流通的前手方較多時(shí),盡職調(diào)查的工作量與難度皆會(huì)增加。此外,非公開(kāi)數(shù)據(jù)中可能存在個(gè)人信息,此時(shí),非公開(kāi)個(gè)人信息流通的前提是《個(gè)人信息保第23條的要求向用戶(hù)告知個(gè)人信息處理與對(duì)外提供的場(chǎng)景。越遠(yuǎn)離交易的前端,觸達(dá)個(gè)人信息主體的成本越高,獲得個(gè)人同意的可能性越低。在某些特殊情況下,流轉(zhuǎn)的個(gè)人信息本就是去標(biāo)識(shí)化的個(gè)人信息,即使仍受到《個(gè)人信息保護(hù)法》約束,但是去標(biāo)識(shí)化后的個(gè)人信息所關(guān)聯(lián)或識(shí)別的個(gè)人身份不明,聯(lián)系個(gè)人信息主體的可能性極低。3.數(shù)據(jù)流通行為本身的合法性數(shù)據(jù)流通行為本身的合法性,在于考察數(shù)據(jù)流通行為本身的條件和限制。該類(lèi)審查主要取決于數(shù)據(jù)流通的具體場(chǎng)景。例如,如果本次數(shù)據(jù)流通行為涉及數(shù)據(jù)出境的,則需要滿(mǎn)足數(shù)據(jù)出境相應(yīng)的審查或備案要求。又或者,本次數(shù)據(jù)流通行為涉及重要數(shù)據(jù)的,根據(jù)《網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)安全管理?xiàng)l例(征求意見(jiàn)稿)》的要求,數(shù)據(jù)提供方進(jìn)行重要數(shù)據(jù)共享、交易的,需進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估,且征求設(shè)區(qū)的市級(jí)及以上主管部門(mén)同意。6雖《網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)安全管理?xiàng)l例(征求意見(jiàn)稿)》暫未生效,但在某一些行業(yè)監(jiān)管的部門(mén)文件中已經(jīng)采取了類(lèi)似的做法,例如根據(jù)《工業(yè)和信息化領(lǐng)域數(shù)據(jù)安全管理辦法(試行)》的要求,工業(yè)和信息化領(lǐng)域的數(shù)據(jù)處理者需對(duì)重要數(shù)據(jù)、核心數(shù)據(jù)的處理情況(包括對(duì)外提供情況)進(jìn)行備案,跨主體提供、轉(zhuǎn)移核心數(shù)據(jù)的,需要由本地區(qū)行業(yè)監(jiān)管部門(mén)審查后報(bào)工業(yè)和信息化部審查。7某些數(shù)據(jù)交易所還提出了額外的要求,比如《上海合規(guī)指引》在判斷數(shù)據(jù)可交易性時(shí),還強(qiáng)調(diào)了數(shù)據(jù)供方的“實(shí)質(zhì)性加工和創(chuàng)新性勞動(dòng)”,即供方的交易數(shù)據(jù)不得是原始數(shù)據(jù),而需要是經(jīng)過(guò)加工處理的、或者采取技術(shù)手段提升了原有數(shù)據(jù)的質(zhì)量的加工數(shù)據(jù)。這個(gè)要求和我國(guó)在《數(shù)據(jù)二十條》《要素市場(chǎng)化配置綜合改革試點(diǎn)總體方案》等文件中提到的發(fā)揮數(shù)據(jù)要素作用的觀(guān)點(diǎn)相符合。即,鼓勵(lì)市場(chǎng)主體對(duì)原始數(shù)據(jù)進(jìn)行開(kāi)發(fā)利用而非單純的對(duì)原始數(shù)據(jù)進(jìn)行轉(zhuǎn)移交易,并強(qiáng)調(diào)“保障市場(chǎng)主體投入的勞動(dòng)和其他要素貢獻(xiàn)獲得合理回報(bào)”。二.數(shù)據(jù)流通的程序性要件數(shù)據(jù)流通的程序性要件,主要指的是對(duì)實(shí)質(zhì)性要件進(jìn)行有效核驗(yàn)的方法和步驟。私人交易在合法性考察和交易程序上固然擁有自主決定權(quán),目前數(shù)據(jù)交易所的場(chǎng)內(nèi)交易中也尚未形成統(tǒng)一或廣泛認(rèn)可的核驗(yàn)方式。作為官方的中介服務(wù)機(jī)構(gòu),數(shù)據(jù)交易所正致力于不斷探索和完善場(chǎng)內(nèi)交易的合規(guī)程序和形式,以確保數(shù)據(jù)流通的規(guī)范性和安全性。目前,數(shù)據(jù)交易所在核驗(yàn)數(shù)據(jù)來(lái)源、可交易性的問(wèn)題上,主要采取以下措施:1.廣州數(shù)據(jù)交易所廣州數(shù)交所的流程主要為“登記-初審-終審-公示-頒證”(簡(jiǎn)易程序不涉及終審,但因其適用情況8較少,本文主要討論普通程序)。申請(qǐng)登記:登記主體需在廣州數(shù)交所的登記平臺(tái)填寫(xiě)對(duì)應(yīng)的申請(qǐng)表,就登記標(biāo)的而言,需要填寫(xiě)登記標(biāo)的介紹說(shuō)明書(shū)和登記標(biāo)的權(quán)益說(shuō)明。其中,登記標(biāo)的權(quán)益說(shuō)明要求登記主體說(shuō)明登記數(shù)據(jù)的“數(shù)據(jù)資產(chǎn)持有權(quán)”“數(shù)據(jù)加工使用權(quán)”“數(shù)據(jù)產(chǎn)品經(jīng)營(yíng)權(quán)”并舉證,這與《數(shù)據(jù)二十條》的觀(guān)點(diǎn)相適應(yīng);廣州數(shù)交所還要求登記主體提交數(shù)據(jù)產(chǎn)品相關(guān)的安全制度和能力證明。初審:初審由廣州數(shù)交所進(jìn)行,重點(diǎn)審查內(nèi)容有產(chǎn)品所涉數(shù)據(jù)的來(lái)源、類(lèi)型、收集方式等。9如廣州數(shù)交所要求登記主體提供第三方專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)的合規(guī)評(píng)估報(bào)告的,該報(bào)告意見(jiàn)也在初審的考慮終審:終審由廣東數(shù)據(jù)資產(chǎn)登記合規(guī)委員會(huì)(“合規(guī)委員會(huì)”)進(jìn)行,合規(guī)委員會(huì)由廣東省政務(wù)服務(wù)數(shù)據(jù)管理局設(shè)立,合規(guī)委員會(huì)包括多名法律、會(huì)計(jì)、數(shù)據(jù)、安全、財(cái)務(wù)等領(lǐng)域的專(zhuān)家,將會(huì)現(xiàn)場(chǎng)提問(wèn)并聽(tīng)取登記主體、廣州數(shù)交所的初審意見(jiàn)。公示:通過(guò)終審的數(shù)據(jù)產(chǎn)品將進(jìn)入3個(gè)工作日的公示程序。頒證:普通程序的登記主體,在公示期屆滿(mǎn)后,將獲得由廣東省政務(wù)服務(wù)數(shù)據(jù)管理局頒發(fā)的廣東省數(shù)據(jù)資產(chǎn)登記憑證。2.上海數(shù)據(jù)交易所上海數(shù)交所的數(shù)據(jù)登記主要分有“登記-掛牌”流程。產(chǎn)品登記:登記主體需要填寫(xiě)數(shù)據(jù)產(chǎn)品的基礎(chǔ)信息,此外上海數(shù)交所上線(xiàn)了“數(shù)據(jù)源規(guī)”這一自檢系統(tǒng),以《上海合規(guī)指引》為評(píng)估項(xiàng),登記主體可自主提交評(píng)估資料并獲得實(shí)時(shí)的自檢報(bào)告,其評(píng)估項(xiàng)囊括了數(shù)據(jù)流轉(zhuǎn)的實(shí)質(zhì)性要件所需的全過(guò)程。上海數(shù)交所將對(duì)登記主體提交的材料進(jìn)行審核,并根據(jù)實(shí)際情況發(fā)放《數(shù)據(jù)產(chǎn)品登記憑證》。產(chǎn)品掛牌:登記主體如希望進(jìn)一步在上海數(shù)交所掛牌交易的,需要補(bǔ)充掛牌信息并提交《合規(guī)評(píng)估法律意見(jiàn)書(shū)》與數(shù)據(jù)質(zhì)量評(píng)估報(bào)告。其中,《合規(guī)評(píng)估法律意見(jiàn)書(shū)》分為簡(jiǎn)版與詳版,簡(jiǎn)版在平臺(tái)內(nèi)公開(kāi)。《合規(guī)評(píng)估法律意見(jiàn)書(shū)》由律所做出,需要兩名律師的簽字。綜上,目前,數(shù)交所在進(jìn)行合規(guī)審查時(shí),為確保數(shù)據(jù)交易全流程的合法合規(guī)性,通常需要兩個(gè)以上機(jī)構(gòu)進(jìn)行多輪確認(rèn)。首先,數(shù)交所會(huì)進(jìn)行自查,一旦自查完成,還會(huì)引入第三方專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)或?qū)I(yè)委員會(huì)以獲取他們的意見(jiàn)和建議?？梢?jiàn),交易所對(duì)數(shù)據(jù)來(lái)源、數(shù)據(jù)權(quán)益等屬性進(jìn)行合規(guī)性的判斷時(shí),非常依賴(lài)律所背書(shū)或?qū)I(yè)人士出具的評(píng)估意見(jiàn)。數(shù)據(jù)的交易形式豐富多樣,既可以是私人間的直接交易,也可以在不同交易場(chǎng)所進(jìn)行。數(shù)據(jù)的轉(zhuǎn)讓、分享、許可和融資等,都是可選的交易方式。各方可以根據(jù)實(shí)際需求,靈活選擇交易場(chǎng)所和方式。私人交易更加靈活便捷,而交易場(chǎng)所則提供了更加規(guī)范和安全的環(huán)境。不同的交易方式,可以滿(mǎn)足不同的數(shù)據(jù)需求,進(jìn)一步促進(jìn)數(shù)據(jù)的流通和價(jià)值實(shí)現(xiàn)。9/s/pEA0OmaLK3yulLmbuxm86Q一.交易場(chǎng)所1.數(shù)交所的場(chǎng)內(nèi)交易數(shù)據(jù)交易所的場(chǎng)內(nèi)交易,作為國(guó)家重點(diǎn)推進(jìn)的數(shù)據(jù)流通關(guān)鍵環(huán)節(jié),擁有專(zhuān)門(mén)的交易場(chǎng)所、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)墓芾磙k法以及明確的交易規(guī)則。這一體系為數(shù)據(jù)交易的供方、需方、服務(wù)商以及交易本身設(shè)定了標(biāo)準(zhǔn)化的準(zhǔn)入和管理機(jī)制,確保了交易的規(guī)范性和高效性。鑒于其公共屬性,數(shù)據(jù)交易主體在交易所內(nèi)進(jìn)行的交易,能夠在很大程度上保障交易的安全性。整個(gè)交易過(guò)程都在數(shù)據(jù)交易所的嚴(yán)密監(jiān)督和管理之下進(jìn)行,確保交易的每一個(gè)環(huán)節(jié)都登記備案,實(shí)現(xiàn)交易的透明化和可信度,且交易結(jié)算通過(guò)第三方進(jìn)行,確保了資金的安全與合規(guī)。以上海數(shù)據(jù)交易所為例,它堅(jiān)持“不合規(guī)不掛牌,無(wú)場(chǎng)景不交易”的原則,嚴(yán)格篩選和監(jiān)管數(shù)據(jù)交易活動(dòng)。此外,數(shù)據(jù)供方掛牌交易、數(shù)據(jù)需方發(fā)布需求的交易模式,不僅簡(jiǎn)化了交易流程,還提高了交易效率。供方與需方可以直接在數(shù)交所的交易平臺(tái)上集中查找和篩選數(shù)據(jù)產(chǎn)品或交易對(duì)象,進(jìn)一步促進(jìn)了數(shù)據(jù)的流通和價(jià)值的然而,場(chǎng)內(nèi)交易所面臨的挑戰(zhàn)同樣顯著。作為中間機(jī)構(gòu),其制度與體系的構(gòu)建必須充分平衡眾多主體的利益,流程設(shè)計(jì)也力求詳盡周到。然而,鑒于建設(shè)歷程尚短,當(dāng)前的場(chǎng)內(nèi)交易尚處于示范性案例的階段,因此,現(xiàn)行的流程設(shè)計(jì)中對(duì)數(shù)據(jù)交易方的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)設(shè)置得相對(duì)較高,審查程序也相對(duì)繁瑣。同時(shí),相關(guān)的制度體系尚未經(jīng)歷足夠的實(shí)踐檢驗(yàn),仍需進(jìn)一步完善和優(yōu)化。此外,由于數(shù)據(jù)權(quán)益法律體系尚未完善,數(shù)據(jù)交易所的交易制度和審查標(biāo)準(zhǔn)可能過(guò)于嚴(yán)格。鑒于當(dāng)前法律對(duì)數(shù)據(jù)確權(quán)和權(quán)利邊界的界定尚缺乏明確指導(dǎo),場(chǎng)內(nèi)交易傾向于采取保守且嚴(yán)格的措施來(lái)確保數(shù)據(jù)產(chǎn)品的合規(guī)性。這包括進(jìn)行多輪實(shí)質(zhì)性和文本性的核查,數(shù)據(jù)主體不僅要對(duì)登記的數(shù)據(jù)產(chǎn)品做出合規(guī)承諾,并提供相應(yīng)的法律意見(jiàn),還需對(duì)企業(yè)的數(shù)據(jù)安全保護(hù)能力、制度和技術(shù)要求進(jìn)行合規(guī)整改和提升。這一過(guò)程增加了交易成本,令很多數(shù)據(jù)供需雙方望而卻步。2.“溯源中心”——特殊的數(shù)據(jù)流通平臺(tái)數(shù)據(jù)交易所并不是各地探索數(shù)據(jù)流通時(shí)唯一選擇的數(shù)據(jù)交易中介模式。比如,由廣東省廣州南沙經(jīng)濟(jì)技術(shù)開(kāi)發(fā)特區(qū)傾力打造的“全球溯源中心公共服務(wù)平臺(tái)”也在積極探索數(shù)據(jù)流通的新路徑。該平臺(tái)以“去中心化”為核心理念,主要承擔(dān)數(shù)據(jù)流通的支撐、維護(hù)與管理職責(zé)。企業(yè)用戶(hù)可自主上傳商品數(shù)據(jù),并自行決定數(shù)據(jù)共享的對(duì)象、范圍及目的,平臺(tái)則提供便捷的功能渠道,助力數(shù)據(jù)供需雙方高效完成授權(quán)流程。全球溯源中心公共服務(wù)平臺(tái)注重促進(jìn)共享主體間的直接溝通與交流,雖然不直接參與交易過(guò)程,但卻為數(shù)據(jù)流通、企業(yè)互動(dòng)及糾紛解決提供了強(qiáng)有力的技術(shù)與平臺(tái)支撐。在促進(jìn)數(shù)據(jù)流通的同時(shí),為保證平臺(tái)上商品數(shù)據(jù)的合規(guī)性,“全球溯源中心公共服務(wù)平臺(tái)”要求所有加入全球溯源中心的企業(yè)用戶(hù)對(duì)其數(shù)據(jù)的合法、合規(guī)、真實(shí)性進(jìn)行承諾,并提供必要的指引文件以協(xié)助企業(yè)用戶(hù)履行數(shù)據(jù)流通的各項(xiàng)合規(guī)義務(wù)。3.場(chǎng)外交易近年來(lái),盡管場(chǎng)內(nèi)交易規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大,但場(chǎng)外交易依然占據(jù)主導(dǎo)地位。場(chǎng)外交易為企業(yè)提供了高度的靈活性,允許企業(yè)自主決定交易對(duì)象和交易方式。尤其值得注意的是,對(duì)于部分權(quán)益劃分不夠清晰的數(shù)據(jù),數(shù)交所作為持牌機(jī)構(gòu)可能會(huì)對(duì)其可交易性持謹(jǐn)慎態(tài)度。相比之下,場(chǎng)外交易僅需要供需雙方自行進(jìn)行核查,并自行承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。此外,場(chǎng)外交易也無(wú)需遵循數(shù)據(jù)交易場(chǎng)所的繁瑣程序性要求,因此企業(yè)在交易初期無(wú)需投入過(guò)多精力在制度建設(shè)、整改評(píng)估和文本撰寫(xiě)等方面。無(wú)論是場(chǎng)內(nèi)還是場(chǎng)外交易,對(duì)主體、流通來(lái)源以及交易合法性的確認(rèn)都是不可或缺的環(huán)節(jié)。因此,即便場(chǎng)外交易在程序上更為靈活,企業(yè)在進(jìn)行數(shù)據(jù)交易前仍需履行核查和評(píng)估的義務(wù)。在實(shí)際操作中,為了確保交易的安全性和順利進(jìn)行,許多交易雙方選擇引入第三方專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu),對(duì)交易情況進(jìn)行詳盡的盡職調(diào)查,并出具專(zhuān)業(yè)報(bào)告作為參考。然而,由于場(chǎng)外交易缺乏像數(shù)交所這樣的持牌機(jī)構(gòu)所規(guī)定的統(tǒng)一準(zhǔn)入流程,可能難以對(duì)齊各潛在交易方盡調(diào)要求。因此,企業(yè)需要面對(duì)不同交易對(duì)手的個(gè)性化盡調(diào)需求,無(wú)形中增加了交易前期的時(shí)間與經(jīng)濟(jì)成本。二.許可——特殊的交易形式數(shù)據(jù)可以反復(fù)使用、共同使用,可以在不同行業(yè)可通過(guò)不同方式發(fā)揮其作用?；凇稊?shù)據(jù)二十條》中所述的“堅(jiān)持共享共用,釋放價(jià)值紅利”的觀(guān)點(diǎn),數(shù)據(jù)是否可以通過(guò)類(lèi)似于知識(shí)產(chǎn)權(quán)許可的方式,向交易方授予數(shù)據(jù)的使用?也成了更多數(shù)據(jù)交易有待摸索的交易模式。然而,這種模式可能僅適用于少量的權(quán)益邊界非常清楚的數(shù)據(jù),而難以體系化地適用于所有數(shù)據(jù)要素。知識(shí)產(chǎn)權(quán)是權(quán)利人對(duì)其創(chuàng)設(shè)的智力成果所享有的壟斷性權(quán)利,但很多數(shù)據(jù),從其產(chǎn)生到使用到經(jīng)營(yíng),都是在完全公開(kāi)的領(lǐng)域進(jìn)行的,故任何可以訪(fǎng)問(wèn)該領(lǐng)域的主體,都有對(duì)公開(kāi)領(lǐng)域的數(shù)據(jù)進(jìn)行使用并創(chuàng)造價(jià)值的機(jī)會(huì)。面對(duì)自公有領(lǐng)域獲得并進(jìn)行過(guò)處理的數(shù)據(jù),數(shù)據(jù)供方本身難以對(duì)數(shù)據(jù)或數(shù)據(jù)加工過(guò)程進(jìn)行壟斷——因理論上任何人都可能通過(guò)加工獲得類(lèi)似的數(shù)據(jù),此時(shí)數(shù)據(jù)需方也難以判斷交易數(shù)據(jù)的價(jià)值,推進(jìn)交易將變得困難。此外,許可人必須是權(quán)利人或經(jīng)權(quán)利人合法授權(quán)的被授權(quán)人,而許可的內(nèi)容必須是法定的權(quán)利。從這個(gè)角度來(lái)看,即使某一主體完全持有某一數(shù)據(jù)要素,由于數(shù)據(jù)確權(quán)制度的闕如,該主體也未必能夠主張所有與該數(shù)據(jù)要素相關(guān)的權(quán)利。例如,某互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)雖然持有所有用戶(hù)數(shù)據(jù),并可能享有平臺(tái)數(shù)據(jù)的競(jìng)爭(zhēng)性權(quán)益,但并不能阻止用戶(hù)對(duì)其個(gè)人信息行使相關(guān)權(quán)益。由于數(shù)據(jù)權(quán)利的邊界在法律上尚未明確,不同的主體可能在同一數(shù)據(jù)要素中享有不同的權(quán)益,導(dǎo)致每個(gè)權(quán)益主體難以清晰地界定自己的權(quán)益范圍。因此,在數(shù)據(jù)交易過(guò)程中,由于權(quán)益關(guān)系的不確定性,交易行為本身可能伴隨著不可避免的糾紛或權(quán)益的模糊地帶。由于雙方都不愿承擔(dān)因權(quán)益不明確帶來(lái)的交易風(fēng)險(xiǎn),所以在合同責(zé)任的確定上往往難以達(dá)成共識(shí)。三.數(shù)據(jù)融資和資本化解決方案既然數(shù)據(jù)可以作為資產(chǎn)入表,那么其就具有資產(chǎn)的屬性,可以成為融資或資本化的標(biāo)的。1.數(shù)據(jù)擔(dān)保貸款入表后的數(shù)據(jù)資產(chǎn)可以作為擔(dān)保物申請(qǐng)貸款。事實(shí)上,近年來(lái)已不斷有銀行推出“數(shù)據(jù)貸”相關(guān)產(chǎn)品10,基于數(shù)字資產(chǎn)進(jìn)行放貸,主要包括信用類(lèi)貸款11和質(zhì)押類(lèi)貸款12。銀行針對(duì)數(shù)字資產(chǎn)貸款的整體態(tài)度是開(kāi)放的,但是實(shí)操中仍然謹(jǐn)慎開(kāi)展,一般來(lái)說(shuō)金額并不會(huì)很大。其中,信用類(lèi)貸款除了考慮數(shù)據(jù)資產(chǎn)的情況外,往往會(huì)綜合考慮企業(yè)整體的資產(chǎn)、資信狀況等。而針對(duì)質(zhì)押類(lèi)貸款,銀行一般需要數(shù)據(jù)交易所或者第三方機(jī)構(gòu)、中介機(jī)構(gòu)對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行存證、登記/公示、評(píng)估等,確保數(shù)據(jù)資產(chǎn)的價(jià)值和其本身的真實(shí)性、合法性和不可篡改性。我們觀(guān)察到,數(shù)字資產(chǎn)作為一種新興且非標(biāo)準(zhǔn)化的資產(chǎn)類(lèi)型,其申請(qǐng)擔(dān)保貸款的過(guò)程相較于傳統(tǒng)財(cái)產(chǎn)而言,仍然是特殊且基于具體案例的,目前尚未形成統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)化操作流程。造成這一現(xiàn)象的主要原因有以下三點(diǎn):首先,當(dāng)前的法律體系尚未為數(shù)據(jù)確權(quán)提供明確的指導(dǎo),導(dǎo)致各地?cái)?shù)據(jù)交易所各自為政,擁有各自的標(biāo)準(zhǔn)和系統(tǒng);其次,盡管資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)可以參照如《數(shù)據(jù)資產(chǎn)評(píng)估指導(dǎo)意見(jiàn)》等文件進(jìn)行價(jià)值評(píng)估,但市場(chǎng)公認(rèn)的價(jià)值評(píng)估體系尚未形成;最后,在數(shù)字資產(chǎn)上設(shè)立擔(dān)保的方式主要依賴(lài)于各地的立法探索,尚未形成全國(guó)范圍內(nèi)通行的操作模式。因此,每一筆數(shù)據(jù)資產(chǎn)的擔(dān)保貸款都需要進(jìn)行個(gè)案審核,其效率無(wú)法與傳統(tǒng)資產(chǎn)擔(dān)保貸款相提并論。企業(yè)在申請(qǐng)數(shù)字資產(chǎn)擔(dān)保貸款及確定貸款金額時(shí),很大程度上依賴(lài)于其自身的數(shù)據(jù)管理、技術(shù)能力和合規(guī)水平,同時(shí)也受到地方數(shù)據(jù)交易所的選擇、當(dāng)?shù)亓⒎ㄅc政策導(dǎo)向,以及中介機(jī)構(gòu)、地方數(shù)據(jù)交易所等機(jī)構(gòu)的專(zhuān)業(yè)水平的影響。此外,還有人提出數(shù)據(jù)資產(chǎn)證券化的概念:數(shù)據(jù)資產(chǎn)在不同場(chǎng)景、開(kāi)發(fā)為不同產(chǎn)品,可以多種方式重復(fù)利用,因此產(chǎn)生多個(gè)現(xiàn)金流。數(shù)據(jù)資產(chǎn)可以作為基礎(chǔ)資產(chǎn),以其未來(lái)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流為償付支持,多個(gè)數(shù)據(jù)資產(chǎn)通過(guò)結(jié)構(gòu)化設(shè)計(jì)與組合后,完全符合資產(chǎn)支持證券(Asset-backedSecurities,“ABS”)的原理。近期,也有企業(yè)的定向資產(chǎn)支持票據(jù)(ABN)在中國(guó)銀行間市場(chǎng)交易商協(xié)會(huì)成功簿記,發(fā)行金額達(dá)1.02億元13。但是,高額融資下的資產(chǎn)本身仍然以知識(shí)產(chǎn)權(quán)為主,市場(chǎng)尚未認(rèn)可數(shù)據(jù)資產(chǎn)本身不斷產(chǎn)生現(xiàn)金流,支持整個(gè)產(chǎn)品的能力。當(dāng)然,理論上,單純依靠數(shù)據(jù)資產(chǎn)產(chǎn)生現(xiàn)金流的模式在未來(lái)是完全可能實(shí)現(xiàn)的,但是前提是數(shù)據(jù)權(quán)益的權(quán)屬認(rèn)定、許可使用、交易流轉(zhuǎn)等作為資產(chǎn)交易的路徑相對(duì)明確、標(biāo)準(zhǔn)化,目前來(lái)看大規(guī)模數(shù)據(jù)資產(chǎn)ABS的發(fā)行離現(xiàn)有的法律體系和整體的市場(chǎng)環(huán)境還有一段距離。10數(shù)字資產(chǎn)質(zhì)押貸款悄然興起,緩解數(shù)據(jù)公司初創(chuàng)期融資難｜鈦媒體金融_騰訊新聞()11廣東數(shù)據(jù)資產(chǎn)化又一創(chuàng)新,深數(shù)所助微言科技獲千萬(wàn)無(wú)質(zhì)押貸款_騰訊新聞()12科技金融時(shí)報(bào)()13數(shù)據(jù)變“資產(chǎn)”杭州高新區(qū)(濱江)首單數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)證券化產(chǎn)品面世()2.數(shù)據(jù)信托除了資產(chǎn)證券化以外,數(shù)據(jù)信托也是近年來(lái)受到關(guān)注的數(shù)據(jù)資產(chǎn)融資方式。2016年,美國(guó)耶魯大學(xué)教授杰克·巴金(JackM.Balkin)在隱私數(shù)據(jù)保護(hù)領(lǐng)域首次提出采用信托工具解釋數(shù)據(jù)主體與數(shù)據(jù)控制人之間關(guān)系的主張14。實(shí)踐中,也有數(shù)據(jù)信托的案例,比如谷歌將智能城市項(xiàng)目開(kāi)發(fā)中收集的數(shù)據(jù)交由信托管理、約翰霍普金斯醫(yī)療集團(tuán)將為了患者利益而運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)信托15。理論上,數(shù)據(jù)主體(如個(gè)人、企業(yè))或者數(shù)據(jù)控制者(如政府機(jī)構(gòu)和相關(guān)企事業(yè)單位)可以通過(guò)授權(quán)將數(shù)據(jù)資產(chǎn)轉(zhuǎn)移給信托管理人,并且明確數(shù)據(jù)資產(chǎn)的收益安排、數(shù)據(jù)主體和數(shù)據(jù)控制者之間的權(quán)益分配等,由信托管理人聘請(qǐng)專(zhuān)業(yè)的技術(shù)機(jī)構(gòu)對(duì)數(shù)據(jù)資產(chǎn)進(jìn)行開(kāi)發(fā)利用,產(chǎn)生收益后按約分配。在信托管理人擁有大量信托數(shù)據(jù)資產(chǎn)的情況下,技術(shù)機(jī)構(gòu)可以利用不同數(shù)據(jù)要素進(jìn)行融合、共享、交互等,最大程度挖掘和實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)資產(chǎn)的價(jià)值。我們注意到,國(guó)內(nèi)已有信托機(jī)構(gòu)發(fā)行數(shù)據(jù)資產(chǎn)信托產(chǎn)品