百合類保健食品：小眾中藥材保健食品賽道極具增長潛力 頭豹詞條報告系列

百合類保健食品：小眾中藥材保健食品賽道極具增長潛力頭豹詞條報告系列鐘琪·頭豹分析師消費品制造/食品飲料2024-10-12未經(jīng)平臺授權，禁止轉(zhuǎn)載消費品制造/食品飲料版權有問題？點此投訴制造業(yè)/食品制造業(yè)/其他食品制造制造業(yè)/食品制造業(yè)/其他食品制造行業(yè)定義行業(yè)分類行業(yè)特征發(fā)展歷程百合類保健食品指以百合為按照劑型的分類方式，百合百合類保健食品行業(yè)的特征百合類保健食品行業(yè)主要原料的保健食品。百…類保健食品行業(yè)可以分為…包括應用前景廣闊、監(jiān)管…目前已達到2個階段產(chǎn)業(yè)鏈分析ol,行業(yè)規(guī)模園政策梳理百合類保健食品行業(yè)相關政策5篇競爭格局上游分析中游分析下游分析百合類保健食品行業(yè)規(guī)模評級報告1篇數(shù)據(jù)圖表數(shù)據(jù)圖表SIZESIZE數(shù)據(jù)摘要百合是一種重要的藥食兩用植物，分布廣泛，含有甾體皂苷、生物堿、多糖及酚類等有效成分，具有抑菌、鎮(zhèn)靜催眠及免疫調(diào)節(jié)等多種作用。百合類保健食品即以百合為主要原料的保健食品，同樣存在產(chǎn)品同質(zhì)化的特點，從而吸引知名藥企憑借突出的品牌與渠道優(yōu)勢貼牌生產(chǎn)入局。隨著中藥材被納入保健食品備案原料目錄，百合類保健食品迎來政策利好，行業(yè)供給有望進一步增加。同時，隨著消費者健康意識的提升和科技進步的驅(qū)動，行業(yè)需求也有望實現(xiàn)持續(xù)增長。摘要行業(yè)定義[1]百合類保健食品指以百合為主要原料的保健食品。百合最早記載于《本草綱目》，藥用價值較高，是營養(yǎng)保健食品的常見原料。它含有多種生物堿和蛋白質(zhì)、脂肪、淀粉、鈣及多種維生素和礦物質(zhì)等營養(yǎng)物質(zhì)，具有潤肺、止咳、平喘和清熱、養(yǎng)心、安神等功效，對于夏日燥熱引起的心煩失眠、咽干喉痛、鼻出血以及神疲乏力、食欲不振、低熱失眠、心煩口渴等癥狀具有良好的治療及緩解作用。1：ki.ne…w行業(yè)分類[2]按照劑型的分類方式，百合類保健食品行業(yè)可以分為如下類別：百合保健食品膠囊百合保健食品片劑百合保健食品口服液百合類保健食品分類百合保健食品顆粒百合保健食品膠囊百合保健食品片劑百合保健食品口服液百合類保健食品分類百合保健食品顆粒百合保健食品茶劑其他劑型的百合保健食品指將百合及其提取物或輔以其他具有保健功能的成分，通過科學配比和制劑工藝，封裝于特制的膠囊殼中而制成的保健食品。此類劑型是保健食品的主流劑型，便于攜帶與服用，能有效保護內(nèi)部成分不受外界環(huán)境影響。指將百合精華、有效成分及必要的輔料，經(jīng)過混合、制粒和壓片等工藝制成的固體制劑。此類劑型易于計量、儲存和分發(fā)，消費者可直接口服，適合長期規(guī)律服用，滿足日常保健需求。指百合作原料，結(jié)合現(xiàn)代提取技術和制劑工藝，制備而成的液態(tài)保健產(chǎn)品。該劑型具有吸收快、生物利用度高的特點，適合需要快速補充或特定人群（如吞咽困難者）服用。指將百合有效成分與適宜的輔料混合后，通過造粒工藝制成的顆粒狀產(chǎn)品，適宜沖調(diào)服用。指百合作主要原料，部分加入其他草本植物，通過干燥處理后制成的茶包或散裝茶葉形式的產(chǎn)品。消費者可通過沖泡飲用來攝取百合的有效成分。該類涵蓋了除膠囊、片劑、口服液、顆粒和茶劑之外劑型的百合保健食品，例如丸劑和膏劑，適用于局部應用或有特殊需求的消費者群體。2：國家市監(jiān)局2：國家市監(jiān)局1：http://ypzsx.gsxt.g…IW行業(yè)特征[3]百合類保健食品行業(yè)的特征包括應用前景廣闊、監(jiān)管相對寬松和市場需求漸增。1應用前景廣闊百合是常用藥食同源的食藥物質(zhì)之一，藥用與食用歷史悠久，但二者的功效不完全等同，食用在藥用的基礎上獲得了更為廣泛的利用。具體來看，藥用百合起初主要用于治療“百合病”，后續(xù)用于主治風熱腳氣、痰火咳嗽、驚悸、痞滿等癥，其療效根源在于百合性涼而潤，能夠通過清除體內(nèi)的熱邪來恢復機體的平衡。而今食用百合既保留了藥用功效的精髓，又能結(jié)合其他有效成分發(fā)揮滋陰潤肺、調(diào)節(jié)免疫等多種保健功效，下游保健食品的發(fā)展前景廣闊。2監(jiān)管相對寬松這一特征的核心在于保健食品與藥品在定義、功能及監(jiān)管要求上存在本質(zhì)的區(qū)別。從定義看，保健食品不以治療疾病為目的，并且對人體不產(chǎn)生任何急性、亞急性或者慢性危害，而藥品用于預防、治療和診斷人的疾病。從功能看，保健食品的主要作用是調(diào)節(jié)機體功能，促進健康，而非直接治療疾病。從監(jiān)管要求看，藥品因其直接涉及人體健康和安全，需要經(jīng)過嚴格的臨床試驗、審批和監(jiān)管流程，確保其安全性和有效性。保健食品則相對簡化，盡管也需進行安全性評估和功效驗證，但整體流程更為靈活和高效。這種監(jiān)管上的差異，使得百合類保健食品廠商在享受一定政策支持和市場機遇的同時，也能夠在一定程度上降低運營成本，提高市場競爭力。3市場需求漸增隨著國民健康意識的持續(xù)提升和對生活質(zhì)量要求的逐步提高，消費者對于能夠調(diào)節(jié)身體機能、促進健康的保健食品需求日益增長。百合，作為一種具有悠久歷史和廣泛認可度的藥食同源物質(zhì)，其獨特的保健價值和溫和的屬性，使得百合類保健食品在市場上備受青睞。具體來看，需求增長一方面源于現(xiàn)代生活節(jié)奏的加快和工作壓力的增大，使得消費者更加關注如何通過日常飲食來改善身體狀況。另一方面，技術進步驅(qū)動百合類保健食品的種類和形式不斷豐富，滿足了不同消費群體的多樣化需求，進一步推動了市場需求的擴大。[3]1：ki.ne…2：知網(wǎng)發(fā)展歷程[4]行業(yè)經(jīng)歷了從啟動期的規(guī)范化初步探索，到高速發(fā)展期的市場認知深化與法規(guī)創(chuàng)新的顯著飛躍。隨著《保健食品管理辦法》的發(fā)布與百合藥食兩用地位的確認，行業(yè)獲得了明確的監(jiān)管框架和發(fā)展方向。進入高速發(fā)展期后，消費者對百合類保健食品的認知更為深入，對其功效與適用人群有了更清晰的理解。隨著保健食品注冊與備案雙通道與中藥材納入保健食品備案原料目錄的開啟，加速了產(chǎn)品上市進程，極大促進了百合類保健食品的創(chuàng)新與發(fā)展。啟動期1996~20151996年，《保健食品管理辦法》發(fā)布，指出凡宣稱保健功能的食品均應經(jīng)1997年，首個百合類保健食品成功注冊；2002年，百合成為國家衛(wèi)生部審批通過的首批藥食兩用植物之一；2015年，中國累計注冊的百合保健食品批文數(shù)量已達108件?！侗＝∈称饭芾磙k法》的發(fā)布為保健食品行業(yè)提供了明確的監(jiān)管框架和發(fā)展方向，推動了包括百合類保健食品在內(nèi)的整體市場規(guī)范化和合法化進程。同時，隨著百合被列為國家衛(wèi)生部審批通過的首批藥食兩用植物之一，消費者對百合類保健食品的認知度和接受度逐漸提高，市場需求不斷增長。高速發(fā)展期.2016~20242016年，保健食品新產(chǎn)品注冊、備案雙通道時代開啟；2023年，《保健食品原料目錄人參西洋參靈芝》及配套解讀文件發(fā)布，將人參、西洋參、靈芝納入保健食品備案原料目錄；截至2024年9月2日，中國累計注冊的百合保健食品批文數(shù)量已達140件，整體保健食品達20,921件。這一階段，消費者對保健食品的認知逐漸深入，對百合類保健食品的功效、適用人群等有了更為清晰的認識。法規(guī)層面，保健食品新產(chǎn)品注冊與備案雙通道的開啟，加快了產(chǎn)品進入市場的速度。同時，將人參、西洋參、靈芝等中藥材納入保健食品備案原料目錄，為百合類保健食品提供了更多創(chuàng)新的可能性。1：http://www1：http://www.nhc.go…3：http://ypzsx.gsxt.g…IS4：國家衛(wèi)健委；知網(wǎng)；國…2：ki.ne…IW產(chǎn)業(yè)鏈分析[5]百合類保健食品行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游為原料供應（百合中藥材及其輔料）環(huán)節(jié)，多為原材料生產(chǎn)商及貿(mào)易商；產(chǎn)業(yè)鏈中游為百合類保健食品的供應環(huán)節(jié)，主要提供產(chǎn)品方案，包括產(chǎn)品開發(fā)（配方研究、工藝設計、產(chǎn)品標準研究和注冊支持）和產(chǎn)品生產(chǎn)（訂單管理、原料采購、全過程檢測和生產(chǎn)及交付產(chǎn)業(yè)鏈下游為藥店、超市等銷售終端及消費者環(huán)節(jié)，多為保健食品品牌運營商以及流通領域的各種渠道商。[7]百合類保健食品行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈主要有以下核心研究觀點：[7]百合類保健食品依托高質(zhì)量原材料、技術創(chuàng)新與多元化市場策略，形成高度整合且創(chuàng)新驅(qū)動的產(chǎn)業(yè)鏈。百合類保健食品行業(yè)呈現(xiàn)為一個高度整合、創(chuàng)新驅(qū)動的產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構，從依賴高質(zhì)量原材料的上游，到技術領先的中游生產(chǎn)，再到競爭激烈的下游市場，各環(huán)節(jié)間緊密相連，互相依存，共同推動了行業(yè)的域的重要性日益凸顯。未來，行業(yè)將持續(xù)探索供應鏈的智能化、產(chǎn)品創(chuàng)新與市場渠道的深化，以迎接更廣闊的市場機遇。百合類保健食品通過多元渠道拓展下游市場，強化品牌與市場推廣，但需應對品牌自主拓展與產(chǎn)品質(zhì)量監(jiān)管抵達下游市場，百合類保健食品借助多元渠道，特別是零售和醫(yī)療健康服務行業(yè)的推薦，實現(xiàn)銷量增長。企業(yè)通過加強與重要零售商的合作、強化品牌建設及市場推廣活動，有效應對市場競爭。同時，針對消費者對健康產(chǎn)品日益增長的個性化和品質(zhì)追求，持續(xù)的產(chǎn)品創(chuàng)新和“清潔標簽”等研發(fā)理念，成為鞏固市場地位、促進持續(xù)發(fā)展的關鍵策略。然而，品牌自主拓展及產(chǎn)品質(zhì)量持續(xù)監(jiān)管仍為該環(huán)節(jié)面臨的挑戰(zhàn)。[7]上產(chǎn)業(yè)鏈上游上生產(chǎn)制造端原料供應商（百合及其輔料）龍山縣浩博農(nóng)業(yè)有限公司>龍山縣博安中藥材有限公司龍山縣浩博農(nóng)業(yè)有限公司>龍山縣博安中藥材有限公司>安徽亳安堂藥業(yè)有限公司>查看全部s產(chǎn)業(yè)鏈上游說明蘭州百合種質(zhì)資源匱乏、品種退化嚴重且病害率高，影響百合原料的產(chǎn)量及品質(zhì)，并增加了保健食品加工成本和難度。蘭州百合是重要的食用百合品系之一，具有種質(zhì)資源匱乏、品系單一和優(yōu)良品種較少的特征，生產(chǎn)中使用的種源基本為種植戶自繁自育，品種高度混雜、退化嚴重，病毒感染率超過90%，根病感染率超過75%。因此，蘭州百合呈現(xiàn)出產(chǎn)量下降、品質(zhì)降低和抗逆性減弱等趨勢，直接影響了百合的食用價值和市場競爭力。另外，高病毒感染率和根病問題增加了百合原料的預處理難度和成本。在保健食品加工過程中，需要對原料進行嚴格的篩選、清洗和消毒等處理，額外的處理步驟既增加了生產(chǎn)成本，又對保健食品的質(zhì)量和效果產(chǎn)生一定的影響。百合藥材價格上漲直接增加中游保健食品的生產(chǎn)成本，技術進步也將推進百合產(chǎn)業(yè)升級。2024年7月，中國百合單價為85元/千克，同比增長60.38%。百合藥材的價格受產(chǎn)量和天氣條件等多種因素影響，同比增長顯著體現(xiàn)了市場需求的強勁。對于中游百合類保健食品行業(yè)而言，關鍵原料百合的價格上升會直接導致生產(chǎn)成本的增加。為了緩解成本壓力，保健食品廠商或?qū)⒖紤]提高產(chǎn)品售價，以轉(zhuǎn)嫁部分成本上升的壓力至消費者端。同時，百合種植行業(yè)正通過引入新品種、優(yōu)化種植技術和提高加工工藝等手段，努力提升百合產(chǎn)品的品質(zhì)和營養(yǎng)價值。技術進步成為推動百合產(chǎn)業(yè)升級的重要驅(qū)動力，既提升了百合的產(chǎn)量和品質(zhì)穩(wěn)定性，又增強了其作為保健食品原料的市場競爭力。中產(chǎn)業(yè)鏈中游中品牌端百合類保健食品研產(chǎn)銷商甘肅奇正藏藥有限公司>甘肅奇正藏藥有限公司>查看全部s北京同仁堂興安保健科技有限責任公司>吉林修正健康股份有限公司>產(chǎn)業(yè)鏈中游說明百合保健食品的多元化劑型滿足消費者的差異化需求，主流劑型膠囊延續(xù)保健食品的傳統(tǒng)形態(tài)。占8.57%，顆粒劑與茶劑各占7.86%。膠囊是保健食品的傳統(tǒng)劑型，具有便于攜帶、服用方便以及能有效保護藥物成分不受外界環(huán)境影響的優(yōu)點，能夠穩(wěn)定保存百合中藥材的有效成分，因而占比最高。片劑具有服用便捷、劑量準確和質(zhì)量穩(wěn)定等優(yōu)勢，口服液易于吸收，顆粒劑通常具有良好的溶解性以便于沖泡服用。而茶劑結(jié)合了傳統(tǒng)茶飲與現(xiàn)代保健的理念，既保留了茶葉的飲用口感，又發(fā)揮了中藥材的保健功效。改善睡眠及增強免疫力類百合保健食品較受歡迎，與百合鎮(zhèn)靜催眠及免疫調(diào)節(jié)的藥理作用相關。從百合類保健食品的功能分布看，截至2024年9月2日，改善睡眠占比47.14%，增強免疫力占24.29%，抗疲勞占12.86%，祛黃褐斑與清咽潤喉各占5.71%。鎮(zhèn)靜催眠與免疫調(diào)節(jié)均為百合重要的藥理作用，核心活性成分為百合多糖和皂苷。隨著現(xiàn)代社會國民對于提高睡眠質(zhì)量的需求日益增加，改善睡眠類百合保健食品最受歡迎。同時，健康意識提升驅(qū)動國民開始重視通過補充營養(yǎng)來加強自身免疫系統(tǒng)的功能，增強免疫力類百合保健食品需求漸增?？蛊诓⒎前俸现饕乃幚碜饔?，但受需求驅(qū)動，在市場的占比相對突出。下產(chǎn)業(yè)鏈下游下渠道端及終端客戶藥店、超市等銷售終端及消費者一心堂藥業(yè)集團股份有限公司>一心堂藥業(yè)集團股份有限公司>北京同仁堂股份有限公司>中國醫(yī)藥集團有限公司>查看全部s產(chǎn)業(yè)鏈下游說明行業(yè)產(chǎn)品的銷售渠道遵循傳統(tǒng)保健食品的趨勢，藥店與醫(yī)院渠道仍是主要陣地，但網(wǎng)購渠道的重要性2023年論文披露，從居民購買保健食品的渠道構成來看，藥店/醫(yī)院占30.7%，大中型超市占26.6%，網(wǎng)購占20.9%。首先，藥店與醫(yī)院渠道占比顯著體現(xiàn)了消費者對專業(yè)醫(yī)療機構的信任，該渠道不僅產(chǎn)品選擇豐富，還配備專業(yè)的藥師或醫(yī)生，能夠為消費者提供個性化的健康咨詢。其次，大中型超市作為傳統(tǒng)零售渠道也占據(jù)了保健食品銷售的重要份額。再次，隨著電商快速發(fā)展，網(wǎng)購渠道在保健食品銷售中的地位日益凸顯。產(chǎn)品功能、安全性和成分是消費者最為關注的三方面，行業(yè)產(chǎn)品有望憑借百合的藥理作用更受歡迎。2023年論文披露，從居民購買保健食品的重視因素來看，產(chǎn)品功能占41.0%，安全性占31.5%，產(chǎn)品成分占12.9%。首先，消費者在選購時最為關注產(chǎn)品能否有效滿足其特定的健康需求。對于百合類保健食品而言，其潤肺止咳和清心安神等傳統(tǒng)功能備受青睞，明確且針對性的健康益處是吸引消費者的首要因素。其次，安全性占比高體現(xiàn)當代消費者對于保健食品安全性的重視。再次，消費者對保健食品成分的關注程度逐漸增加。對于百合類保健食品，消費者會關注百合的含量、是否含有其他輔助成分以及這些成分的比例等，以進一步確保產(chǎn)品的品質(zhì)和效果，同時避免潛在的過敏或不適反應。1：https://projectmarsbd1：https://projectmarsbd…3：/ra…4：http://www.baiheshen…2：https://finance.china.c…5：https://5：stock.…7：http://www.baiheshen…8：http://www.baiheshen…6：/st…9：9：http://www.baiheshen…10：http://www.baiheshe…[6]1：公司公告[7]1：公司公告[8]1：ki.ne…2：知網(wǎng)[9]1：中藥材天地網(wǎng)[10]1：http://ypzsx.gsxt.g…2：國家市監(jiān)局[11]1：http://ypzsx.gsxt.g…2：國家市監(jiān)局[12]1：ki.ne…2：知網(wǎng)[13]1：ki.ne…2：知網(wǎng)行業(yè)規(guī)模2019年—2023年，百合類保健食品行業(yè)市場規(guī)模由3.80億人民幣元增長至4.54億人民幣元，期間年復合增長率4.52%。預計2024年—2028年，百合類保健食品行業(yè)市場規(guī)模由4.83億人民幣元增長至5.93億人民幣元，期間年復合增長率5.27%。[17]百合類保健食品行業(yè)市場規(guī)模歷史變化的原因如下：[17]量價因子雙雙增長，共同作用于中國百合保健食品市場，助推規(guī)模實現(xiàn)較大幅度的增長。價級來看，2022年12月中國百合單價為33元/千克，同比增長43.48%。百合作為原材料在保健食品中的成本價值提升，為保持利潤或提升產(chǎn)品附加值，制造商往往會選擇提高產(chǎn)品的銷售價格以實現(xiàn)降本增效，消費者認可則助推規(guī)模擴張。量級來看，2022年中國百合保健食品的新增注冊批文數(shù)量達8件，為歷年最高。這意味著有更多的百合保健食品獲得了官方認可，供給豐富，市場活力增強繼而促進規(guī)模增長。歷史規(guī)模出現(xiàn)下滑與消費者接受度下降和廠商減產(chǎn)有關。價級來看，2023年12月中國百合單價為64元/千克，同比增長93.94%。量級來看，2023年中國百合保健食品的新增注冊批文數(shù)量達5件。百合原材料成本的急劇上升，但這一成本增加并未直接導致整個中國百合保健食品市場規(guī)模在2022-2023年間出現(xiàn)增長，反而引發(fā)了市場規(guī)模的減少，這與消費者接受度下降、廠商生產(chǎn)策略調(diào)整有關。第一，原料價格上漲傳導至保健食品端，面對行業(yè)產(chǎn)品價格上漲，消費保健食品作為非必需品，需求對價格變化相對敏感，從而影響市場規(guī)模。第二，面對成本的大幅增加，百合保健食品的生產(chǎn)廠商或?qū)⑦x擇減產(chǎn)，導致市場供應減少，從而影響市場規(guī)模。[17]百合類保健食品行業(yè)市場規(guī)模未來變化的原因主要包括：[17]人口老齡化加劇促使國民保健需求增加，百合作為廣泛用于調(diào)理身體的中藥，其保健食品的需求亦有望增預計2024-2028年中國40歲以上人口占整體的比例將從51.79%增至54.83%。40歲以上的成年人往往更加關注自身的健康狀況。隨年齡漸增，中老年人免疫力下降等問題逐漸顯現(xiàn)，促使其更傾向于選擇具有保健功能的食品。因此保健食品需求隨該部分人群增長而增長。百合因其養(yǎng)陰潤肺與安神等功效，在傳統(tǒng)中醫(yī)里被廣泛用于調(diào)理身體，尤其適合中老年人群，其市場需求預計將顯著增長?；诒＝∈称氛w的增長趨勢及百合作為傳統(tǒng)中藥材的認可度，預計百合類保健食品的市場規(guī)模將繼續(xù)增截至2024年9月2日，2023年中國保健食品的累計注冊數(shù)量達20,625件，同比增長4.79%。注冊數(shù)量持續(xù)增長體現(xiàn)行業(yè)持續(xù)擴大，市場需求穩(wěn)步提升。隨著消費者健康意識的提高及其對高質(zhì)量生活的追求，保健食品逐漸成為日常消費的一部分，國家對保健食品行業(yè)的政策支持亦是推動增長的重要因素。百合中藥材的特性迎合現(xiàn)代人對于改善睡眠質(zhì)量和緩解壓力的需求，百合類保健食品有望乘行業(yè)東風，吸引更多客群，從而實現(xiàn)規(guī)模增長。[17]中國百合類保健食品行業(yè)規(guī)模食食食★4星評級百合類保健食品行業(yè)規(guī)模數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計局；國家市監(jiān)局；知網(wǎng)；天貓健康；淘寶[14]1：中藥材天地網(wǎng)[15]1：中藥材天地網(wǎng)[16]1：https://data.stats.…2：國家統(tǒng)計局[17]1：http://ypzsx.gsxt.g…2：國家市監(jiān)局政策梳理[18]政策頒布主體生效日期影響《保健食品原料目錄人參西洋參靈芝》國家市監(jiān)局、國家衛(wèi)健委、國家中醫(yī)藥管理局2024-05-9政策內(nèi)容三個目錄中，人參、西洋參允許聲稱的保健功能包括有助于增強免疫力和緩解體力疲勞，產(chǎn)品備案時，允許備案人標注其中一種保健功能，或者同時標注兩種保健功能；靈芝允許聲稱的保健功能為有助于增強免疫力。政策解讀市場監(jiān)管總局對既往以人參為原料的注冊產(chǎn)品技術審評情況梳理總結(jié)，通過組織中藥業(yè)內(nèi)技術和管理專家專題研討，確定了原料來源、安全指標，提出了以傳統(tǒng)中藥材為原料備案產(chǎn)品的未來監(jiān)管思路。政策性質(zhì)規(guī)范類政策政策頒布主體生效日期影響《保健食品標志規(guī)范標注指南》國家市監(jiān)局2023-12-8政策內(nèi)容保健食品標志為依法注冊和備案的保健食品專有標志，應規(guī)范標注在主要展示版面的左上方，其圖形比例、顏色標準有明確要求。此外，還強調(diào)了生產(chǎn)經(jīng)營者應切實履行食品安全主體責任，規(guī)范標注保健食品標志。政策解讀政策明確了保健食品標志的樣式、比例、顏色等規(guī)范，要求保健食品最小銷售包裝必須規(guī)范標注。標志應位于主要展示版面左上方，其寬度和比例均有具體規(guī)定。生產(chǎn)經(jīng)營者需切實履行食品安全主體責任，規(guī)范使用保健食品標志。政策性質(zhì)規(guī)范類政策政策頒布主體生效日期影響《保健食品新功能及產(chǎn)品技術評價實施細則（試行）》國家市監(jiān)局2023-08-8政策內(nèi)容政策明確保健食品新功能定位，鼓勵功能創(chuàng)新；要求新功能研究需通過科學評價，確保安全有效；設立新功能建議和技術評價流程，規(guī)范材料接收；加強上市后評價，確保產(chǎn)品質(zhì)量；以制度創(chuàng)新促進產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。政策解讀政策旨在規(guī)范保健食品新功能及產(chǎn)品的技術評價，鼓勵創(chuàng)新研發(fā)，明確評價要求及流程，確保產(chǎn)品安全有效。通過制度創(chuàng)新，推動產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，滿足人民健康需求。政策性質(zhì)規(guī)范類政策政策頒布主體生效日期影響《關于進一步加強中藥科學監(jiān)管促進中藥傳承創(chuàng)新發(fā)展的若干措施》國家藥監(jiān)局2023-01-8政策內(nèi)容《措施》強調(diào)要加強中藥材質(zhì)量管理：一是規(guī)范中藥材產(chǎn)地加工；二是推進實施《中藥材生產(chǎn)質(zhì)量管理規(guī)范》；三是完善中藥材注冊管理；四是建立中藥材質(zhì)量監(jiān)測工作機制；五是改進中藥材進口管理。政策解讀政策目的在于準確把握當前中藥質(zhì)量安全監(jiān)管和中藥產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展面臨的新形勢、新任務和新挑戰(zhàn)，全面加強中藥全產(chǎn)業(yè)鏈質(zhì)量管理、全過程審評審批加速、全生命周期產(chǎn)品服務、全球化監(jiān)管合作、全方位監(jiān)管科學創(chuàng)新。政策性質(zhì)指導性政策政策頒布主體生效日期影響《藥品、醫(yī)療器械、保健食品、特殊醫(yī)學用途配方食品廣告審查管理暫行辦法》國家市監(jiān)局2020-03-政策內(nèi)容政策明確廣告審查標準，規(guī)定廣告應真實、合法，不得誤導消費者；廣告主需對廣告內(nèi)容負責；國家市場監(jiān)督管理總局負責組織指導廣告審查工作；藥品、醫(yī)療器械等廣告內(nèi)容需嚴格依據(jù)相關部門核準的說明書。政策解讀保健食品廣告的內(nèi)容應當以市場監(jiān)督管理部門批準的注冊證書或者備案憑證、注冊或者備案的產(chǎn)品說明書內(nèi)容為準，不得涉及疾病預防、治療功能。保健食品廣告涉及保健功能、產(chǎn)品功效成分或者標志性成分及含量、適宜人群或者食用量等內(nèi)容的，不得超出注冊證書或者備案憑證、注冊或者備案的產(chǎn)品說明書范政策性質(zhì)規(guī)范類政策2：https://www2：.c…3：.c…4：.c…[18]1：https://www.samr.…66：國家市監(jiān)局；中國政府網(wǎng)5：.c…競爭格局行業(yè)屬于中藥材保健食品的細分賽道，規(guī)模較小。入局企業(yè)大多醫(yī)藥背景深厚，既充分了解百合中藥材的特性，又具備將傳統(tǒng)中藥理論與現(xiàn)代保健理念相結(jié)合的創(chuàng)新能力。[22]百合類保健食品行業(yè)呈現(xiàn)以下梯隊情況：第一梯隊公司有同仁堂、哈藥集團等；第二梯隊公司有太陽神、潤馨堂等；第三梯隊有奇正藏藥、九芝堂等。[22]百合類保健食品行業(yè)競爭格局的形成主要包括以下原因：[22]同仁堂的領先地位與其在中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)鏈的全方位布局有關。根據(jù)公司公告，2023年同仁堂旗下公司75.47%所屬行業(yè)為商業(yè)，10.06%為制造業(yè)，5.66%為為擁有悠久歷史和深厚文化底蘊的中醫(yī)藥品牌，其業(yè)務不僅局限于單一的保健品或藥品領域，而是覆蓋了從原材料種植、加工制造到最終產(chǎn)品銷售的完整產(chǎn)業(yè)鏈。該全方位的布局幫助公司有效降低生產(chǎn)成本，確保了百合類保健食品的原材料品質(zhì)與供應穩(wěn)定性，還使得其能夠靈活調(diào)整生產(chǎn)策略，迅速響應市場需求的變化。因此，同仁堂在百合類保健食品這一相對小眾的細分賽道上仍能展現(xiàn)出較強的競爭力。保健食品的同質(zhì)化特點有利于知名藥企發(fā)揮品牌影響力和渠道優(yōu)勢，吸引消費者購買從而提升業(yè)內(nèi)的競爭力。對比來看，截至2024年9月2日，哈藥集團與潤馨堂所獲的專利數(shù)量分別為554與109件，前者未獲行業(yè)產(chǎn)品的注冊批文以貼牌入局，競爭力更強。保健食品行業(yè)普遍存在產(chǎn)品同質(zhì)化的問題，消費者在選擇時更依賴于品牌知名度，這為以哈藥集團為代表的大型醫(yī)藥集團提供了便利。哈藥集團品牌影響力深遠，即便研發(fā)投入相對較少，選擇貼牌生產(chǎn)而非自主研發(fā)，也能迅速占領市場。[22]百合類保健食品行業(yè)競爭格局的變化主要有以下幾方面原因：[22]百合供應穩(wěn)定與產(chǎn)值增長或?qū)⑽嗥髽I(yè)進入，產(chǎn)業(yè)鏈更加完善，競爭格局或?qū)l(fā)生變動。云南龍山縣是中國最大的百合原產(chǎn)區(qū)，歷史種植面積常年穩(wěn)定在10萬畝左右，總產(chǎn)量多為10萬噸，總產(chǎn)值多為10億元，而2023年龍山百合產(chǎn)值突破30億元。百合種植面積和產(chǎn)量的持續(xù)穩(wěn)定為百合類保健食品提供了充足的原材料供應，促使上游企業(yè)能以更具競爭力的價格向下游企業(yè)提供原材料。并且，產(chǎn)值增長或?qū)⑽嘞嚓P企業(yè)入局，形成更加完善的產(chǎn)業(yè)鏈，助于提高整體行業(yè)的技術水平和服務能力，行業(yè)的競爭格局或?qū)⒁虼税l(fā)生變隨著首批中藥材納入保健食品備案原料目錄，百合等中藥材在保健食品領域的開發(fā)和應用有望獲得更多政策支持，利于更多企業(yè)進入行業(yè)。截至2024年9月，中國保健食品的備案數(shù)量已達20,535件。隨著保健食品注冊與備案雙軌制的實施，尤其自首批中藥材納入保健食品備案原料目錄后，百合類保健食品行業(yè)或?qū)⒂瓉硇碌陌l(fā)展機遇。備案制的便捷性使得新產(chǎn)品能夠更快上市，而百合類保健食品作為規(guī)模較小的細分賽道，為企業(yè)提供了通過差異化競爭迅速建立品牌影響力的機會。未來預計將有更多企業(yè)涌入這一領域，促使行業(yè)內(nèi)部的競爭格局發(fā)生變化。[22]上市公司速覽北京同仁堂股份有限公司(600085)西藏奇正藏藥股份有限公司(002287)總市值營收規(guī)模同比增長(%)毛利率(%)總市值營收規(guī)模同比增長(%)毛利率(%)-137.2億元25.8846.28-10.1億元21.7081.8922：公司公告[19]1：https://gf.tongrent…22：企查查[20]1：https://www.qcc.c…22：云南網(wǎng)[21]1：https://m.yunnan.…22：國家市監(jiān)局[22]1：http://ypzsx.gsxt.g…22：國家市監(jiān)局[23]1：http://ypzsx.gsxt.g…22：企查查[24]1：https://www.qcc.c…22：國家市監(jiān)局[25]1：http://ypzsx.gsxt.g…企業(yè)分析[26] 1北京同仁堂股份有限公司【600085】公司信息企業(yè)狀態(tài)存續(xù)注冊資本137147.0262萬人民幣企業(yè)總部北京市行業(yè)醫(yī)藥制造業(yè)法人邸淑兵統(tǒng)一社會信用代碼911100006336462669企業(yè)類型其他股份有限公司(上市)成立時間1997-06-18品牌名稱北京同仁堂股份有限公司股票類型A股經(jīng)營范圍制造、加工中成藥制劑、化妝品；經(jīng)營中成藥、西藥制劑、生化藥品；普通貨運；出租辦公…查看更多財務數(shù)據(jù)分析財務指標201520162017201820192020202120222023銷售現(xiàn)金流/營業(yè)收入0.930.9911.051.021.17-資產(chǎn)負債率(%)24.194729.200929.612929.047829.928628.808733.503731.76432.677-營業(yè)總收入同比增長(%)11.593110.959610.62986.2251-6.556-3.398713.85655.268216.1879-歸屬凈利潤同比增長(%)14.60196.59419.024811.4905-13.12264.668518.995916.167816.9196-應收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)(天)24.803326.65528.242629.997532.585132.97735.59138.198530.8358-流動比率3.44143.43073.28993.30583.29262.95212.88363.24513.2619-每股經(jīng)營現(xiàn)金流(元)0.6070.76251.05651.40611.65791.58562.49842.25621.3631-毛利率(%)46.079245.977746.236946.74746.764447.04447.624348.803647.2923-流動負債/總負債(%)95.411878.714280.561581.441278.152888.988275.025173.75272.8393-速動比率1.81731.99471.88281.92131.99941.79671.90482.18841.9578-攤薄總資產(chǎn)收益率(%)10.73869.95029.73899.3027.54417.56038.06128.44029.0427-營業(yè)總收入滾動環(huán)比增長(%)23.954127.175929.034916.251718.417323.7113扣非凈利潤滾動環(huán)比增長(%)20.0383-16.3072-12.3862-18.9975-56.488234.2517加權凈資產(chǎn)收益率(%)13.3312.5112.5512.8310.3410.8211.9912.7113.42-基本每股收益(元)0.6450.680.7420.8270.7190.7520.8951.041.2170.42凈利率(%)13.554712.920513.021212.826911.761612.602412.947714.307414.463-總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(次)0.79220.77010.74790.72520.64140.59990.62260.58990.6252-歸屬凈利潤滾動環(huán)比增長(%)22.5474-10.1694-9.77735.2362-28.574534.8771每股公積金(元)1.46741.46281.46281.4631.4631.