知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托?知識(shí)產(chǎn)權(quán)運(yùn)作機(jī)制

摘要：知識(shí)產(chǎn)權(quán)人對(duì)如何獲得和利用知識(shí)產(chǎn)權(quán)十分了解,但對(duì)商業(yè)和市場(chǎng)知之甚少。而且知識(shí)產(chǎn)權(quán)的經(jīng)營(yíng)管理不同于別的財(cái)產(chǎn)權(quán),其利益實(shí)現(xiàn)過(guò)程中的高風(fēng)險(xiǎn)、高成本以及極大的不確定性,使得缺乏理財(cái)能力或無(wú)暇管理的知識(shí)產(chǎn)權(quán)人往往舉步維艱。知識(shí)產(chǎn)權(quán)人通過(guò)信托方式委托具有專業(yè)理財(cái)能力的信托機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)管理其知識(shí)產(chǎn)權(quán),不僅可以享受其智力成果帶來(lái)的豐厚利益并無(wú)須負(fù)擔(dān)管理之責(zé),而且有效地拓寬了知識(shí)產(chǎn)權(quán)流轉(zhuǎn)的途徑,能更好地實(shí)現(xiàn)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的保值、增值。關(guān)鍵字：知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托信托機(jī)制信托戰(zhàn)略知識(shí)產(chǎn)權(quán)是抽象物上的權(quán)利(rightsinabstractobjects)。1知識(shí)產(chǎn)權(quán)是報(bào)酬，確切地說(shuō)是在市場(chǎng)中獲得報(bào)酬的機(jī)會(huì)，這使人們產(chǎn)生創(chuàng)造新知識(shí)的動(dòng)機(jī)，這些新知識(shí)通過(guò)傳播造福于社會(huì)。2由于知識(shí)產(chǎn)權(quán)人有權(quán)限制他人獲取其創(chuàng)造的知識(shí)因此知識(shí)的優(yōu)化利用會(huì)受到阻礙。從此意義上來(lái)說(shuō)，保護(hù)和鼓勵(lì)知識(shí)創(chuàng)造實(shí)際上也是阻礙知識(shí)的傳播。這主要是由知識(shí)產(chǎn)權(quán)的本質(zhì)及其內(nèi)在特點(diǎn)所決定的,對(duì)其本質(zhì)和特點(diǎn)的正確認(rèn)識(shí)是知識(shí)產(chǎn)權(quán)商業(yè)化成功運(yùn)用的先決條件。但正確認(rèn)識(shí)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的本質(zhì)和特點(diǎn)并非易事,為此,知識(shí)產(chǎn)權(quán)的管理和利用是很難把握的。一直以來(lái),人們不斷探索知識(shí)產(chǎn)權(quán)的有效管理和利用機(jī)制,這為信托成為知識(shí)產(chǎn)權(quán)運(yùn)作的工具提供了契機(jī)。一、知識(shí)產(chǎn)權(quán):信托標(biāo)的物的分析信托是一種財(cái)產(chǎn)關(guān)系,沒(méi)有獨(dú)立且可以辨別的信托財(cái)產(chǎn)即無(wú)信托。信托財(cái)產(chǎn)是信托法律關(guān)系賴以存在的物質(zhì)基礎(chǔ)。凡是具有金錢價(jià)值的東西都可以作為信托財(cái)產(chǎn),包括動(dòng)產(chǎn)或不動(dòng)產(chǎn)、物權(quán)和債權(quán)、股票和債券等,專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)、著作權(quán)等無(wú)形財(cái)產(chǎn)權(quán)也可以作為信托財(cái)產(chǎn)，但非具有財(cái)產(chǎn)價(jià)值的權(quán)利如名譽(yù)權(quán)、姓名權(quán)、身份權(quán)等不能作為信托財(cái)產(chǎn)。3財(cái)產(chǎn)權(quán)不僅能附著于有形資產(chǎn),也能附著于可識(shí)別的知識(shí)上。寶貴知識(shí)的所有者從與他人分享其知識(shí)中獲取物質(zhì)利益。4因此,知識(shí)產(chǎn)權(quán)可以作為信托財(cái)產(chǎn)無(wú)疑。信托設(shè)立時(shí)，委托人須移轉(zhuǎn)信托財(cái)產(chǎn)的所有權(quán)給受托人，其后受托人因運(yùn)用該項(xiàng)信托財(cái)產(chǎn)而獲得的收益，也以受托人本人的名義取得。從外表來(lái)看,信托財(cái)產(chǎn)幾乎與受托人的固有財(cái)產(chǎn)難以識(shí)別。但是,信托財(cái)產(chǎn)必須是可明顯識(shí)別的且與受托人的其他財(cái)產(chǎn)相分離的財(cái)產(chǎn)，否則，信托不僅無(wú)效而且不存在。知識(shí)產(chǎn)權(quán)的所有人將其知識(shí)產(chǎn)權(quán)移轉(zhuǎn)于受托人，受托人即享有該財(cái)產(chǎn)的法定所有權(quán),并為受益人的利益持有該財(cái)產(chǎn)。而受益人(多與委托人同一)則是實(shí)質(zhì)上的所有權(quán)人。知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托成立后,受益人可以獲取與其資產(chǎn)相當(dāng)?shù)氖找妗５鳛樾磐胸?cái)產(chǎn)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)須與受托人的其他財(cái)產(chǎn)相分離，這樣才能使受托人依信托目的而盡其管理義務(wù)并可保障該信托財(cái)產(chǎn)不受受托人的債權(quán)人所追及。依據(jù)信托的性質(zhì),知識(shí)產(chǎn)權(quán)設(shè)立信托后，其使用價(jià)值和交換價(jià)值發(fā)生分離，其所有權(quán)在受托人和受益人之間進(jìn)行分割。雖然受托人和受益人各自都在一定程度上保留了所有權(quán)的形式,但任何一方對(duì)該信托財(cái)產(chǎn)都不再擁有完整的所有權(quán),這樣,作為信托標(biāo)的物的知識(shí)產(chǎn)權(quán)成功地獨(dú)立于受托人的自有財(cái)產(chǎn)(享有完整所有權(quán)的財(cái)產(chǎn))。這種信托財(cái)產(chǎn)獨(dú)立性的維護(hù),主要體現(xiàn)在區(qū)分信托財(cái)產(chǎn)與受托人固有財(cái)產(chǎn)的監(jiān)控設(shè)計(jì)上:(1)抵銷之禁止"因設(shè)立信托的知識(shí)產(chǎn)權(quán)而成就的債權(quán)與不屬于該項(xiàng)財(cái)產(chǎn)的債務(wù)，不得相互抵銷。如甲將其某項(xiàng)知識(shí)產(chǎn)權(quán)設(shè)立信托,并移轉(zhuǎn)該財(cái)產(chǎn)于某信托投資公司,由該公司對(duì)此財(cái)產(chǎn)進(jìn)行管理投資,這樣因該財(cái)產(chǎn)成就的債權(quán)不得與該公司自身的債務(wù)抵銷。(2)強(qiáng)制執(zhí)行之禁止。在信托關(guān)系存續(xù)期間，委托人、受托人以及受益人無(wú)權(quán)就設(shè)立信托的知識(shí)產(chǎn)權(quán)來(lái)清償其個(gè)人債務(wù)任何一方的債權(quán)人原則上也無(wú)權(quán)要求強(qiáng)制執(zhí)行或拍賣設(shè)立信托的該知識(shí)產(chǎn)權(quán)。(3)混同之禁止。作為信托財(cái)產(chǎn)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)一旦屬于所有權(quán)以外的權(quán)利如質(zhì)權(quán),受托人即使取得了其標(biāo)的的財(cái)產(chǎn)，該權(quán)利也不因混同而消滅。從信托財(cái)產(chǎn)權(quán)產(chǎn)生的基礎(chǔ)來(lái)看,財(cái)產(chǎn)所有權(quán)人對(duì)其財(cái)產(chǎn)的不同權(quán)益進(jìn)行分解,并將財(cái)產(chǎn)權(quán)從享有財(cái)產(chǎn)的收益性功能和重新取得及處分財(cái)產(chǎn)的管理性功能兩個(gè)方面加以分割,受托人享有控制所有權(quán)而受益人則享有收入所有權(quán)。在經(jīng)濟(jì)生活中，知識(shí)產(chǎn)權(quán)是一種能夠產(chǎn)生收益的資本。通過(guò)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的商業(yè)化,使知識(shí)產(chǎn)權(quán)的資本價(jià)值具有了收益功能,同時(shí)又保障了其管理功能。知識(shí)產(chǎn)權(quán)的最大經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢(shì)是在市場(chǎng)流通中實(shí)現(xiàn)其最大化的內(nèi)在價(jià)值從而獲取利潤(rùn)。這使得知識(shí)產(chǎn)權(quán)滿足直接需要的效用和其用于交換的效用分離固定下來(lái)了5這樣,知識(shí)產(chǎn)權(quán)的使用價(jià)值和交換價(jià)值的分離使得對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的現(xiàn)實(shí)支配權(quán)演變成收取代價(jià)或者獲取融資的價(jià)值權(quán)。實(shí)質(zhì)上,通過(guò)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的使用價(jià)值和交換價(jià)值的剝離,知識(shí)產(chǎn)權(quán)的所有權(quán)人利用其交換價(jià)值,實(shí)現(xiàn)其多重利用知識(shí)產(chǎn)權(quán)的信托設(shè)計(jì)使得知識(shí)產(chǎn)權(quán)的所有權(quán)人對(duì)資產(chǎn)的實(shí)際支配管理近趨于零,同時(shí)將價(jià)值部分進(jìn)行有效配置,將之歸屬于受益人。這樣,知識(shí)產(chǎn)權(quán)人將其知識(shí)產(chǎn)權(quán)置于信托之下，他能夠在不為可分所有權(quán)擔(dān)憂的情況下，以他愿意的許多方法分割可享用的利益并通過(guò)受托人將知識(shí)產(chǎn)權(quán)的價(jià)值最大化。在知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托中,知識(shí)產(chǎn)權(quán)的所有權(quán)發(fā)生分離,受托人被授予了控制資源的機(jī)會(huì)，他對(duì)信托的知識(shí)產(chǎn)權(quán)享有控制權(quán)(管理權(quán)和處分權(quán)),受益人對(duì)其則享有受益權(quán)。受托人和受益人二者以不同的方式對(duì)信托的知識(shí)產(chǎn)權(quán)擁有所有權(quán)。這樣,不僅受托人而且受益人也對(duì)該知識(shí)產(chǎn)權(quán)享有物上的權(quán)利，受益人可以追蹤或追溯違背信托所轉(zhuǎn)讓給任何其他人的該信托財(cái)產(chǎn),但是沒(méi)有被告知信托存在的善意有償買受人或者通過(guò)善意受讓人而取得財(cái)產(chǎn)的人例外。6知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托中,知識(shí)產(chǎn)權(quán)必須具有交換價(jià)值或具有可轉(zhuǎn)讓性,知識(shí)產(chǎn)權(quán)只有具有可流通性才能通過(guò)信托設(shè)計(jì)加以運(yùn)作,從而獲得價(jià)值增值或由知識(shí)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金,再由現(xiàn)金轉(zhuǎn)換為有價(jià)證券，從而發(fā)生形態(tài)的變化。但無(wú)論形態(tài)如何變化,也無(wú)論其價(jià)值量是增加或減少，都不會(huì)改變其性質(zhì)。受托人因知識(shí)產(chǎn)權(quán)之管理、利用或其他事由而取得之財(cái)產(chǎn),仍屬于信托財(cái)產(chǎn)。由于信托設(shè)計(jì)極富有彈性,信托一旦設(shè)立,受托人即被賦予信托財(cái)產(chǎn)管理上的自由裁量權(quán)。知識(shí)產(chǎn)權(quán)設(shè)立信托后,受托人在信托目的范圍內(nèi)，對(duì)該知識(shí)產(chǎn)權(quán)享有管理、處分權(quán),受托人應(yīng)盡善良管理人的注意義務(wù)，依受托的目的，忠誠(chéng)地從事信托財(cái)產(chǎn)的管理、處分與運(yùn)作并收益,即受托人依據(jù)其自由裁量權(quán)而享有廣泛而充分之權(quán)限，在具體情形下，采取最適合受益人利益的措施，對(duì)設(shè)立信托的知識(shí)產(chǎn)權(quán)進(jìn)行管理、利用和運(yùn)作。知識(shí)產(chǎn)權(quán)與普通財(cái)產(chǎn)一樣,如果只能取得而不能被利用，那么其毫無(wú)存在的意義。但是,當(dāng)今知識(shí)產(chǎn)權(quán)具有兩個(gè)特點(diǎn)：擁有的危險(xiǎn)和交易的困難。抽象物沒(méi)有自然界限,識(shí)別成本很高,知識(shí)產(chǎn)品一旦被創(chuàng)造出來(lái),使用人可以廣泛地、不定地和隨意地使用。知識(shí)產(chǎn)權(quán)作為抽象物上的財(cái)產(chǎn)權(quán)具有很高的交易成本即實(shí)施和簽約成本,使用人在利用他人的知識(shí)產(chǎn)品時(shí),很容易地想到搭便車,即讓知識(shí)產(chǎn)權(quán)人為知識(shí)產(chǎn)權(quán)的研發(fā)付費(fèi)而自己卻免費(fèi)地利用。這很可能使知識(shí)產(chǎn)權(quán)的生產(chǎn)成本無(wú)法收回。這樣,知識(shí)產(chǎn)權(quán)的擁有就存在極大的危險(xiǎn)性,但知識(shí)產(chǎn)權(quán)的所有人要排除這些危險(xiǎn),無(wú)論從技術(shù)上還是從司法上來(lái)說(shuō),都是需要付出成本的。另外,知識(shí)產(chǎn)權(quán)在市場(chǎng)中的流轉(zhuǎn)是實(shí)現(xiàn)知識(shí)產(chǎn)權(quán)價(jià)值和價(jià)值增值的過(guò)程,也是實(shí)現(xiàn)資源有效分配的重要途徑。“因?yàn)楫a(chǎn)權(quán)的可交易性特征向人們展現(xiàn)出要使資源得到有效的利用,就必須實(shí)現(xiàn)產(chǎn)權(quán)的流轉(zhuǎn),即在流轉(zhuǎn)中產(chǎn)生收益”7傳統(tǒng)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)流轉(zhuǎn)模式是轉(zhuǎn)讓和作價(jià)入股。知識(shí)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓就是許可實(shí)施,以專利轉(zhuǎn)讓為例,專利權(quán)人對(duì)其所有的哪些技術(shù)適宜轉(zhuǎn)讓,哪些技術(shù)不適宜轉(zhuǎn)讓,轉(zhuǎn)讓的時(shí)機(jī)是否恰當(dāng)以及自己的專利究竟價(jià)值幾何并不精通,知識(shí)產(chǎn)權(quán)人常常要花費(fèi)大量的時(shí)間、金錢、精力用在合同的談判和實(shí)踐上。在知識(shí)產(chǎn)權(quán)的作價(jià)入股中,由于涉及到知識(shí)產(chǎn)權(quán)的評(píng)估問(wèn)題，就更需要借助具備專業(yè)知識(shí)和能力的人來(lái)完成?？傊R(shí)產(chǎn)權(quán)人要付出高昂的維持成本和交易成本。為了減少這些成本,同時(shí)既注重保護(hù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)又重視其增值,需要借助一種戰(zhàn)略機(jī)制—信托。在信托關(guān)系中,管理與受益相分離,知識(shí)產(chǎn)權(quán)人不僅無(wú)需自己管理、轉(zhuǎn)讓知識(shí)產(chǎn)權(quán)來(lái)使知識(shí)產(chǎn)權(quán)保值、增值,而且還能享有知識(shí)產(chǎn)權(quán)流轉(zhuǎn)帶來(lái)的利益。二、知識(shí)產(chǎn)權(quán)運(yùn)作的信托機(jī)制:交易成本和代理成本分析信托從一種移轉(zhuǎn)并保護(hù)祖宗土地的手段演變成一種財(cái)產(chǎn)的所有人確保他們的財(cái)富延續(xù)不斷、代代相傳的職業(yè)管理的組織工具,這樣,現(xiàn)代信托使投資資本與管理技巧有機(jī)地結(jié)合起來(lái)了。職業(yè)信義人不斷地涌現(xiàn)。現(xiàn)代投資理論與投資收益戰(zhàn)略共同調(diào)節(jié)著信托投資。信義義務(wù)作為分離受托人的利益與受益人的利益的基本工具弱化了對(duì)受托人權(quán)利的限制,受托人被賦予了很大的自由裁量權(quán)。這主要是由信托的所有權(quán)利益與其責(zé)任相分離所決定的，8因?yàn)樨?cái)產(chǎn)權(quán)要想有效的利用,必須可以分割。往往只有在產(chǎn)權(quán)能分割的情況下,財(cái)產(chǎn)的各種要素才能得到最有效的利用。9(一)交易成本分析對(duì)經(jīng)濟(jì)利益的追求是人類行為的動(dòng)因。10人類對(duì)經(jīng)濟(jì)上的自利性(self-interest)的追求決定了知識(shí)產(chǎn)權(quán)管理和交易的目標(biāo)是盡可能有效地運(yùn)用經(jīng)濟(jì)資源以滿足人們的需要。然而,知識(shí)產(chǎn)權(quán)的轉(zhuǎn)讓、獲取和保護(hù)與交易成本密切相關(guān)。因?yàn)榻灰壮杀臼桥c轉(zhuǎn)讓、獲取和保護(hù)產(chǎn)權(quán)有關(guān)的成本。11交易成本很大一部分甚至主要是因?yàn)樾畔⒉煌耆?需要獲取更多的信息造成的。12由于知識(shí)產(chǎn)權(quán)不像有體物那樣易于識(shí)別,在其運(yùn)作過(guò)程中信息不對(duì)稱,實(shí)施成本和締約成本很高,這一本質(zhì)決定了知識(shí)產(chǎn)權(quán)運(yùn)作的交易成本十分高昂。高昂的交易成本又促進(jìn)了機(jī)會(huì)主義者搭便車現(xiàn)象的產(chǎn)生。知識(shí)產(chǎn)權(quán)人對(duì)如何獲得和利用知識(shí)產(chǎn)權(quán)十分了解，但對(duì)商業(yè)和市場(chǎng)知之甚少。而且知識(shí)產(chǎn)權(quán)的經(jīng)營(yíng)管理不同于別的財(cái)產(chǎn)權(quán),它所能帶給權(quán)利人的不是既得利益而是一種期待利益。其利益實(shí)現(xiàn)過(guò)程中的高風(fēng)險(xiǎn)、高成本以及極大的不確定性，使得缺乏理財(cái)能力或無(wú)暇管理的知識(shí)產(chǎn)權(quán)人往往舉步維艱。知識(shí)產(chǎn)權(quán)人通過(guò)信托方式委托具有專業(yè)理財(cái)能力的信托機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)管理其知識(shí)產(chǎn)權(quán),不僅可以享受其智力成果帶來(lái)的豐厚利益并無(wú)須負(fù)擔(dān)管理之責(zé)，而且有效地拓寬了知識(shí)產(chǎn)權(quán)流轉(zhuǎn)的途徑,能更好地實(shí)現(xiàn)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的保值、增值。將信托運(yùn)用于知識(shí)產(chǎn)權(quán)的運(yùn)作是一種重要的制度創(chuàng)新，它是由需求和人的創(chuàng)造性所創(chuàng)立的，使具有不同需求和知識(shí)的人們能將知識(shí)產(chǎn)權(quán)這一種獨(dú)特的資產(chǎn)投入到他們所能發(fā)現(xiàn)的最有價(jià)值的用途上去在知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托中,委托人(受益人)因轉(zhuǎn)讓知識(shí)產(chǎn)權(quán)于信托而獲取收益,保留了剩余利益權(quán)即有權(quán)保留交易后剩余的信托財(cái)產(chǎn)，知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托以談判交易的形式實(shí)現(xiàn)交易雙方的利益最大化，知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托實(shí)際上是交易雙方通過(guò)博弈所達(dá)成的合作，因?yàn)槲腥藢⑵渲R(shí)產(chǎn)權(quán)的法律上的所有權(quán)轉(zhuǎn)讓給受托人，獲取和保留了信托受益證書(shū)和經(jīng)談判確定的信托剩余利益,他們之間形成了“買賣的交易”，即以法律上的所有權(quán)的讓與和取得，換取一定的代價(jià)。而受托人則為受益人的最大利益管理和處分信托知識(shí)產(chǎn)權(quán)即“管理的交易”。13知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托的目標(biāo)是受托人應(yīng)以最小的決策成本和管理成本為受益人的利益保持信托財(cái)產(chǎn)的價(jià)值。(二)代理成本分析知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托是一種管理信托，作為一種組織形式，其本質(zhì)特征是所有權(quán)利益與其責(zé)任相分離,這一本質(zhì)特征與公司這種組織形式極其相似。因此,公司代理成本理論作為分析工具同樣可適用于知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托?，F(xiàn)代公司理論的不完善所產(chǎn)生的許多問(wèn)題可被視為特殊形式的代理關(guān)系理論。14公司代理成本理論的重心在于責(zé)任與監(jiān)督相分離,這源于組織的結(jié)構(gòu)關(guān)系中信息不對(duì)稱。這里的代理是經(jīng)濟(jì)學(xué)詞匯而非法律用語(yǔ)。在知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托中，受托人可以被視為委托人(受益人)的代理人，受托人不行使或怠于行使信托管理業(yè)務(wù)，受益人會(huì)因受托人實(shí)施的此種敗德行為(moralhhazard)，而承擔(dān)利潤(rùn)減少的風(fēng)險(xiǎn)，當(dāng)事人之間的這種利益分配不當(dāng),產(chǎn)生了代理成本問(wèn)題。在知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托中,代理成本就是委托人(受益人)監(jiān)督成本、代理人投資成本和剩余利益損失的總和。由于知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托資產(chǎn)分離的功能,受托人須分別與信托財(cái)產(chǎn)的債權(quán)人和自己財(cái)產(chǎn)的債權(quán)人進(jìn)行交易。相對(duì)于所有債權(quán)人來(lái)說(shuō)，受托人分成了兩個(gè)截然不同的法律人格：代表自己簽約的自然人和為受益人利益行事的擬制人。其中后者是信托的核心，它要求受托人為受益人的福利最大化行事。信托治理與受益人的福利密切相關(guān)。在知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托治理中，代理成本主要因受托人的非受控制的決策權(quán)力及其對(duì)受益人福利的影響所產(chǎn)生。委托人因信息不對(duì)稱很難確定是由于代理人的違反信托義務(wù)還是外部因素產(chǎn)生了不能令人滿意的結(jié)果，委托人很難防止受托人規(guī)避責(zé)任。除受益人之外的所有其他利益相關(guān)人對(duì)信托財(cái)產(chǎn)的請(qǐng)求權(quán)優(yōu)先于受益人的請(qǐng)求權(quán)，信托受益人承擔(dān)不認(rèn)真管理或疏忽管理的剩余風(fēng)險(xiǎn)，針對(duì)信托財(cái)產(chǎn)的管理決策只對(duì)受益人產(chǎn)生重大影響。而知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托這類管理信托的出現(xiàn)更增加了受益人潛在的風(fēng)險(xiǎn)和獲取回報(bào)的風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)槁殬I(yè)化的受托人不反對(duì)風(fēng)險(xiǎn),而受益人缺乏分散風(fēng)險(xiǎn)的能力不愿意去冒險(xiǎn)。為此,受托人的善管義務(wù)正是用于應(yīng)對(duì)此種挑戰(zhàn)。善管義務(wù)要求受托人像一個(gè)普通謹(jǐn)慎的人在處理自己的財(cái)產(chǎn)時(shí)那樣小心謹(jǐn)慎、熟練靈活地處理信托事務(wù)。知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托作為管理信托賦予了職業(yè)受托人更多管理的自由裁量權(quán)。隨著職業(yè)受托人隊(duì)伍不斷壯大而對(duì)他們的約束卻越來(lái)越弱化，信托管理的代理成本具有了增加的可能性。因?yàn)槭芡腥私灰讬?quán)力的擴(kuò)大會(huì)使信托內(nèi)部治理機(jī)制的負(fù)擔(dān)加重,從而使?jié)撛诘拇沓杀驹黾?。但由于“受益人可以從自由的商事交易獲得裨益而非大范圍的無(wú)效的法律保護(hù)”，15因此，通過(guò)擴(kuò)大受托人的交易機(jī)會(huì)來(lái)增加信托財(cái)產(chǎn)的價(jià)值與加重一點(diǎn)信托內(nèi)部治理機(jī)制的負(fù)擔(dān)相比還是比較經(jīng)濟(jì)的。總之,信托代理成本反映了信托內(nèi)部管理和其外部交易權(quán)力范圍的相互關(guān)系。信托內(nèi)部人有權(quán)與外部人就信托財(cái)產(chǎn)進(jìn)行交易的范圍是內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)發(fā)揮效率的結(jié)果。能最好地反映信托內(nèi)部治理和外部交易權(quán)力相互關(guān)系的是衡平追蹤原則。據(jù)此原則,受益人在受托人違反信托將財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓給第三人的情況下,可以追及至該財(cái)產(chǎn),除非該第三人為善意購(gòu)買者。由于第三人監(jiān)督受托人違反信托的成本低于受益人(此成本是因受益人與受托人之間信息不對(duì)稱造成的),因此,衡平追蹤原則反映了當(dāng)事人期望由第三人承擔(dān)受托人違反信托義務(wù)的代理成本的意圖。另外,受托人的善管義務(wù)也可以防止受托人以犧牲債權(quán)人的利益為代價(jià)冒險(xiǎn)為受益人贏得信托利益，從而減少代理成本。三、知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托戰(zhàn)略:以功能為導(dǎo)向知識(shí)產(chǎn)權(quán)的創(chuàng)造者并不直接參與所創(chuàng)造權(quán)利的分配或銷售，一方面因?yàn)閷ｉT化的經(jīng)濟(jì)理論,另一方面是為了節(jié)省交易成本。由于達(dá)成知識(shí)產(chǎn)權(quán)交易的實(shí)施成本非常高昂，為了不至于因此抑制交易，有必要實(shí)施知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托戰(zhàn)略，借助具備專業(yè)知識(shí)和能力的人來(lái)完成。(一)知識(shí)產(chǎn)權(quán)證券化:信托融資資產(chǎn)證券化已成為當(dāng)今信托最主要的商事利用方式之一。知識(shí)產(chǎn)權(quán)證券化的主要功能在于知識(shí)產(chǎn)權(quán)的融資和再融資。知識(shí)產(chǎn)權(quán)證券化使抽象物得以有體化。因?yàn)橹R(shí)產(chǎn)權(quán)作為抽象物上的權(quán)利,通過(guò)證券化記載于有價(jià)證券,抽象物獲得了一定的實(shí)物形體—雖然這一形體并不是抽象物本身，但交易標(biāo)的卻因此而具有了可以明確感知的公示手段,交易安全程度相應(yīng)地得到了大幅提高，知識(shí)產(chǎn)權(quán)憑借信托這一特定的證券化形式，獲得切實(shí)安全的融資功能，知識(shí)產(chǎn)權(quán)價(jià)值能得到最大程度的實(shí)現(xiàn)。然而,并不是所有的知識(shí)產(chǎn)權(quán)都適合作為證券化信托財(cái)產(chǎn)。隨著科技的不斷進(jìn)步，知識(shí)產(chǎn)權(quán)的范圍越來(lái)越大。其中商標(biāo)權(quán)、專利權(quán)、著作權(quán)等需要登記，且一般可以許可實(shí)施或轉(zhuǎn)讓,可以作為信托財(cái)產(chǎn)，但商業(yè)秘密必須嚴(yán)格保守才具有商業(yè)上的價(jià)值，其權(quán)利無(wú)法處于公開(kāi)狀態(tài)，因而不適宜信托。知識(shí)產(chǎn)權(quán)的創(chuàng)造者為了獲得廣泛的融資,可將已創(chuàng)造或擬創(chuàng)造的新產(chǎn)品信托給信托機(jī)構(gòu)或貸款銀行,以此來(lái)籌措所需的資金。信托機(jī)構(gòu)或貸款銀行通過(guò)此種轉(zhuǎn)讓擁有對(duì)信托知識(shí)產(chǎn)權(quán)的所有權(quán)。然后,信托機(jī)構(gòu)或貸款銀行將該知識(shí)產(chǎn)權(quán)出售給一個(gè)獨(dú)立的實(shí)體(specialpurposevehecle,SPV),由該實(shí)體以此知識(shí)產(chǎn)權(quán)為支撐發(fā)行證券,并用發(fā)行證券所籌集的資金來(lái)支付購(gòu)買該知識(shí)產(chǎn)權(quán)的價(jià)格。這樣,知識(shí)產(chǎn)權(quán)的創(chuàng)造者則可以用籌集的資金滿足自身的需要如投入新作品的創(chuàng)作。知識(shí)產(chǎn)權(quán)證券化信托這樣的戰(zhàn)略運(yùn)作,既滿足了知識(shí)產(chǎn)權(quán)人對(duì)融資的需求，又滿足了銀行或信托機(jī)構(gòu)對(duì)利潤(rùn)的追求。由于信托的知識(shí)產(chǎn)權(quán)具有獨(dú)立性，信托機(jī)構(gòu)或貸款銀行的破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)與信托知識(shí)產(chǎn)權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)相隔離。SPV形式上享有信托的知識(shí)產(chǎn)權(quán),該信托的知識(shí)產(chǎn)權(quán)的所有權(quán)真正屬于作為受益人的信托機(jī)構(gòu)或銀行和證券購(gòu)買人。如果SPV經(jīng)營(yíng)破產(chǎn)，則信托的知識(shí)產(chǎn)權(quán)與SPV破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)分離,而不列入SPV破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)。這種戰(zhàn)略不僅可以防范信貸風(fēng)險(xiǎn),而且可以提高金融機(jī)構(gòu)的融資效率。另外,還可以減少信用成本。(二)知識(shí)產(chǎn)權(quán)專業(yè)化管理:知識(shí)產(chǎn)權(quán)人能力缺陷之克服知識(shí)產(chǎn)權(quán)不斷創(chuàng)造的同時(shí),也產(chǎn)生了知識(shí)產(chǎn)權(quán)得不到有效利用的現(xiàn)象,這主要是知識(shí)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)化具有相當(dāng)難度,即知識(shí)產(chǎn)權(quán)人缺乏市場(chǎng)操作能力和高額的維持成本。為此,具有專業(yè)知識(shí)和能力的職業(yè)管理人誕生了/知識(shí)產(chǎn)權(quán)人將其知識(shí)產(chǎn)權(quán)信托于受托人(職業(yè)管理人)來(lái)管理,知識(shí)產(chǎn)權(quán)人無(wú)需自己轉(zhuǎn)化成果并保值、增值,同時(shí)還能享受其知識(shí)成果帶來(lái)的利益。最為典型的是著作權(quán)集體管理信托。在當(dāng)今社會(huì),一部作品,其著作權(quán)、著作鄰接權(quán)的分布具有多層次性,如MTV音樂(lè)作品包括作詞者、作曲者的著作權(quán)(表演權(quán)、在MTV作品中與影像融合的歌詞和伴奏音樂(lè)的放映權(quán)、出租權(quán))和著作鄰接權(quán)(信息網(wǎng)絡(luò)傳播權(quán));表演者和演奏者的著作鄰接權(quán)(主要涉及信息網(wǎng)絡(luò)傳播權(quán)、對(duì)于包括卡拉OK設(shè)備在內(nèi)的記錄作品介質(zhì)的復(fù)制、發(fā)行、出租而發(fā)生的二次費(fèi)用征收權(quán));音樂(lè)制作者(包括出版者)的出租權(quán)和信息網(wǎng)絡(luò)傳播權(quán)(音樂(lè)制作中的著作權(quán)歸屬比較復(fù)雜,通常,音樂(lè)原盤制作者可能并不隸屬于某個(gè)唱片公司,他們往往通過(guò)合同形式許可唱片公司使用樂(lè)曲，具體的權(quán)利狀態(tài)、使用范圍由合同約定);以類似攝制電影的方法創(chuàng)作的作品(影像部分的作者)的著作權(quán)和著作鄰接權(quán);美術(shù)、攝影等作品(點(diǎn)歌菜單的背景或者在靜止畫(huà)面上附加歌詞、伴奏音樂(lè))著作者的權(quán)利。此外,一部作品的著作權(quán)、著作鄰接權(quán)在使用中的權(quán)利狀態(tài)具有重疊性,如MTV作品著作權(quán)、著作鄰接權(quán)分布的多層次性以及歌詞、伴奏音樂(lè)及影像被技術(shù)性地融合等因素,決定了在使用MTV卡拉OK作品時(shí),歸屬不同權(quán)利人的著作權(quán)、著作鄰接權(quán)的重疊性。16由于著作權(quán)及其鄰接權(quán)分布的多層次性和權(quán)利的重疊性,導(dǎo)致對(duì)有關(guān)著作權(quán)的侵害結(jié)果不能被單獨(dú)地量化處理。對(duì)超過(guò)法律允許范圍、有違社會(huì)公正的權(quán)利人自己的行為有必要進(jìn)行約束,促使著作權(quán)人與使用者在誠(chéng)信、公平的原則下達(dá)成作品許可使用協(xié)議,而達(dá)到此目標(biāo)的唯一途徑,只有著作權(quán)集中管理。由于著作權(quán)集中管理機(jī)關(guān)設(shè)定的著作權(quán)使用費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)都是經(jīng)過(guò)政府主管機(jī)構(gòu)認(rèn)可的,并且在使用費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)形成中還要同其他行業(yè)協(xié)會(huì)協(xié)商,經(jīng)多方認(rèn)可后方能實(shí)施。所以,從這個(gè)意義上來(lái)講,著作權(quán)集中管理又是一種為了確保作品的有效使用、限制著作權(quán)濫用的制度。此外,著作權(quán)集中管理可以應(yīng)付權(quán)利侵害。對(duì)于作品的無(wú)許可使用,進(jìn)行長(zhǎng)時(shí)間、全國(guó)范圍乃至世界范圍的監(jiān)視,對(duì)個(gè)體權(quán)利人而言是無(wú)能為力的,而監(jiān)視機(jī)關(guān)的努力將彌補(bǔ)個(gè)體的軟弱,這在網(wǎng)絡(luò)時(shí)代尤為重要。在數(shù)字多媒體時(shí)代,雖然什么樣的作品歸誰(shuí)、被怎樣使用很容易把握,借助技術(shù)進(jìn)行個(gè)別的權(quán)利行使的大門已經(jīng)開(kāi)啟，但是,直接的個(gè)別權(quán)利管理仍不可行,權(quán)利即使能夠個(gè)別處理,也仍有集中管理的必要。因?yàn)樵谟啥鄶?shù)作品結(jié)合成軟件或新作品時(shí),多數(shù)權(quán)利已被綜合處理,其對(duì)價(jià)也應(yīng)得到總括支付。這樣,暫且由集中管理機(jī)構(gòu)統(tǒng)一領(lǐng)受支付,而后分配給各個(gè)權(quán)利人顯得尤為必要。著作權(quán)集體管理組織在著作權(quán)管理領(lǐng)域起著十分關(guān)鍵的作用。著作權(quán)集體管理組織作為非營(yíng)利性組織,經(jīng)著作權(quán)人和與著作權(quán)有關(guān)的權(quán)利人的授權(quán),有權(quán)行使著作權(quán)或者與著作權(quán)有關(guān)的權(quán)利,如與使用者協(xié)商使用許可。著作權(quán)集體管理組織被授權(quán)后,可以以自己的名義為著作權(quán)人和與著作權(quán)有關(guān)的權(quán)利人主張權(quán)利,并可以作為當(dāng)事人進(jìn)行涉及著作權(quán)或者與著作權(quán)有關(guān)的權(quán)利的訴訟、仲裁活動(dòng)。另外,著作權(quán)集體管理組織對(duì)著作權(quán)人的權(quán)利實(shí)施管理,在成員中分配收取的著作權(quán)許可使用費(fèi)。著作權(quán)集體管理可以有效減少使用者與權(quán)利人之間的搜尋和簽約成本從而降低交易成本,而且著作權(quán)集體管理組織作為中間人和成員代表能在數(shù)字經(jīng)濟(jì)時(shí)代促進(jìn)著作權(quán)交易的有效管理。著作權(quán)集體管理組織作為著作權(quán)管理信托的組織形式,它是具有一定的代理成本的"產(chǎn)生此種代理成本的主要原因是:第一，著作權(quán)集體管理職業(yè)經(jīng)理人與成員們之間的利益沖突。職業(yè)經(jīng)理人謀求的是報(bào)酬、權(quán)力、工作穩(wěn)定和地位等目標(biāo)的最大化,而成員們則是財(cái)富最大化的追求者,他們希望在總收益中占盡可能多的個(gè)人份額。職業(yè)經(jīng)理人會(huì)通過(guò)提升管理成本來(lái)減少收入分配。這樣,代理成本自然增加。第二，信息不對(duì)稱。由于信息不對(duì)稱,成員們不能確保職業(yè)經(jīng)理人從他們的角度做出最優(yōu)的決策。而且成員分散，職業(yè)經(jīng)理們會(huì)增加遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)他們實(shí)際努力的各種報(bào)酬。當(dāng)然,解決這一代理成本的治理機(jī)制是促使職業(yè)經(jīng)理人為成員們的利益行事從而減少管理成本，即一方面集中所有權(quán),另一方面加強(qiáng)法律控制?？傊?，著作權(quán)集中管理是在權(quán)利重疊不能單獨(dú)量化的