《我國商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險現(xiàn)狀探析綜述》1700字

我國商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險現(xiàn)狀分析綜述（一）我國商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品類型1.自營類理財(cái)產(chǎn)品商業(yè)銀行的理財(cái)風(fēng)險級別主要包括從R1至R6共六大級別，隨著風(fēng)險分級的逐步上升，通常R1以上是基本無風(fēng)險，最常見的保本類理財(cái)產(chǎn)品就屬于這個等級，而R2則屬于最低風(fēng)險，在R3以上主要針對高凈收入顧客和私人銀行顧客發(fā)售。在投資保本理財(cái)當(dāng)中，我們比較常用的有保本利潤型和波動利潤型這兩樣理財(cái)產(chǎn)品，通常商業(yè)銀行都會通過推出投資保本理財(cái)來籌措流動資金，這樣就可以形成對商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債，從而構(gòu)成了一條業(yè)務(wù)鏈，但是如果投資理財(cái)風(fēng)險管理得不好的話，銀行自己需要擔(dān)下大部分責(zé)任，這樣商業(yè)銀行的資本安全將會受到影響危害[18]。商業(yè)銀行在對非保本理財(cái)產(chǎn)品開展運(yùn)作時,最普遍采取的方法為封閉式運(yùn)作方法,雖然這樣的方法可以防止因?yàn)閮糁挡▌佣鴮?dǎo)致的巨額贖回,但是由于很多理財(cái)?shù)倪\(yùn)營信息都無法進(jìn)行即時變更,也就會使不少儲戶在選擇這樣的理財(cái)方式時，把信任給到商業(yè)銀行的專業(yè)性上，后續(xù)的操作也完全由金融機(jī)構(gòu)代替[19]。2.代銷類理財(cái)產(chǎn)品常見的商業(yè)銀行代售類理財(cái)投資商品一般有信托、基金、保險、私募和券商綜合負(fù)債管理方案。如果商業(yè)銀行在投資理財(cái)上涉及到非本行的時候,是有責(zé)任及時將理財(cái)產(chǎn)品的具體信息報告給所購買的儲戶的，但同時也要仔細(xì)地為儲戶們分析好理財(cái)產(chǎn)品的權(quán)益與責(zé)任，一旦中間的環(huán)節(jié)是由于銀行代理出現(xiàn)的差錯，那么最終導(dǎo)致的虧損，都將由銀行自行承擔(dān)責(zé)任[20]。（二）我國商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險1.信息不對稱風(fēng)險在理財(cái)產(chǎn)品的兩大主體當(dāng)中，銀行是可以直接壟斷經(jīng)營一起擁有專業(yè)投資能力的，因此，它在理財(cái)方面擁有先天優(yōu)勢。而由于儲戶在選擇理財(cái)產(chǎn)品時是十分被動的,因?yàn)樗麄冊谔暨x理財(cái)產(chǎn)品時,必然會接觸到銀行的有關(guān)業(yè)務(wù),所以在選擇理財(cái)后發(fā)生的所有風(fēng)險都是無法要求由商業(yè)銀行來擔(dān)保的,尤其是對于很多已經(jīng)通過創(chuàng)新技術(shù)整合的理財(cái)產(chǎn)品,通常這一類理財(cái)所面臨的風(fēng)險也是非常多樣且復(fù)雜的,一旦它的信息內(nèi)容無法進(jìn)行及時準(zhǔn)確的更新,而儲戶又無法通過自身了解的信息內(nèi)容對其做出風(fēng)險評價,那么就依賴于商業(yè)銀行所公布的信息內(nèi)容來進(jìn)行判斷，因此，這樣的操作模式是存在短板的。2.跨業(yè)風(fēng)險商業(yè)銀行的通道服務(wù)將具有巨大的跨越風(fēng)險,它像個中間商一樣獲取了中間的服務(wù)利潤,而且由于商業(yè)銀行還會將個人理財(cái)?shù)鹊拇碣Y產(chǎn)通過第三方工具來進(jìn)行資產(chǎn)投資,所以最終的過程成本將會越來越多,而商業(yè)銀行在項(xiàng)目上的操作也將越來越脫離了主營業(yè)務(wù)。3.嵌套風(fēng)險理財(cái)產(chǎn)品通過各種渠道的包裝后,便構(gòu)成了多級嵌套。但是這樣的模式通常都蘊(yùn)含著較大的風(fēng)險,意味著銀行的資金將會繼續(xù)地往其他方面流動,而且人們無從了解它的動向,如此一來，如果銀行的資金周轉(zhuǎn)狀況將會隨時被人所操縱,那么產(chǎn)生的風(fēng)險代價將是相當(dāng)巨大的,而儲戶的資金也將面臨著極大的安全問題。比如,由興業(yè)銀行所代理的非保本理財(cái)產(chǎn)品"華潤信托●中證500收益增強(qiáng)集合計(jì)劃",從一百萬起購收益率可以增強(qiáng)百分之六,,雖然這個信托產(chǎn)品銷售看起來是一種能夠提高百分之六收益率的信托產(chǎn)品銷售,但事實(shí)上構(gòu)成是由中信證券公司借華潤信托的殼發(fā)行基金產(chǎn)品銷售,再經(jīng)過興業(yè)銀行公司產(chǎn)品銷售給儲戶。因?yàn)樵谧C券公司計(jì)劃中是不可以收購其他企業(yè)產(chǎn)品的,所以在這種時候借華潤信托擔(dān)任管理人,就可以對興業(yè)銀行的理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行直接投資。在實(shí)際操作流程中,如果發(fā)行方的投資憑證是用來買入中信證券公司中的五百指數(shù)基金的,這就表明了興業(yè)銀行股份有限公司的儲戶在買入了這種理財(cái)產(chǎn)品之后,自己的實(shí)際投資流向就是證券掛鉤中的五百指數(shù)基金,而且,選擇這種理財(cái)產(chǎn)品的儲戶還必須向興業(yè)銀行股份有限公司提交一定的手續(xù)費(fèi),向信托公司提供一定的管理費(fèi)，如此便極大增加了儲戶購買理財(cái)?shù)某杀?。而因?yàn)檎O(jiān)管力度不嚴(yán),所以許多理財(cái)產(chǎn)品甚至還能夠繞過監(jiān)管部門規(guī)定,來達(dá)到商業(yè)發(fā)行目的。4.合規(guī)風(fēng)險因?yàn)槔碡?cái)產(chǎn)品的監(jiān)管力度不夠大不夠強(qiáng)，很多銀行的產(chǎn)品其實(shí)是毫無創(chuàng)新的，也有大部分的理財(cái)產(chǎn)品都是按照其他投資思路來進(jìn)行的，這些都會讓理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險及收益波動較大，當(dāng)監(jiān)管不嚴(yán)格實(shí)行時，違約的幾率就會越來越大，產(chǎn)品的