企業(yè)研究論文-中小企業(yè)運用物流銀行融資的思考.doc

企業(yè)研究論文-中小企業(yè)運用物流銀行融資的思考摘要物流銀行業(yè)務(wù)的出現(xiàn)有效的緩解了中小企業(yè)融資難的問題。本文分析在實踐中小企業(yè)運用物流銀行業(yè)務(wù)出現(xiàn)的問題并給出了可行性的建議。關(guān)鍵詞中小企業(yè)物流銀行融資一、物流銀行突破中小企業(yè)融資難的困境1.中小企業(yè)融資特點及現(xiàn)狀中小企業(yè)融資問題是世界性的難題，各個國家無論其金融市場與金融體系發(fā)展如何，這一難題都會成為政府和學(xué)術(shù)界關(guān)注的焦點。在我國，中小企業(yè)融資的特點是首先我國中小企業(yè)成份多種多樣，有鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)、科技企業(yè)、國有工商企業(yè)、集體企業(yè)、私營企業(yè)、外商投資企業(yè)等。其次中小企業(yè)融資方式單一，自籌資金在資本結(jié)構(gòu)中所占比得較大，銀行存款所占比重明顯偏小，有價證券微乎其微。再次融資市場方面，金融市場體系發(fā)育不健全，貨幣市場、資本市場、票據(jù)市場都還存在很多空白，同時相關(guān)的法制還不健全，道德風(fēng)險普遍存在。中小企業(yè)融資實踐中最突出的問題則表現(xiàn)為企業(yè)“想貸貸不著”、銀行“想貸不敢貸”。2.物流銀行業(yè)務(wù)應(yīng)運而出中小企業(yè)作為一個整體，在一國經(jīng)濟發(fā)展和社會進步中的作用十分突出。但經(jīng)濟成份的復(fù)雜性總會使得作為個體存在一些自身的內(nèi)在“缺陷”，比如信息不透明，發(fā)展不確定，交易不經(jīng)濟等。而這些所謂的“缺陷”正是中小企業(yè)與生俱來的特點，如果沒有這些“缺陷”，也就沒有中小企業(yè)相對于大企業(yè)的經(jīng)營優(yōu)勢和特點。因此，問題的關(guān)鍵不是中小企業(yè)自身要改變什么，而是我們的金融環(huán)境，包括制度、機制和產(chǎn)品，要努力去適應(yīng)中小企業(yè)的這些特點。以動產(chǎn)質(zhì)押為主體的物流銀行業(yè)務(wù)則是能很好地適應(yīng)中小企業(yè)特點的金融產(chǎn)品。從廣義的角度講，物流企業(yè)資金運營及銀行為其提供的金融服務(wù)都可稱為物流銀行；而從狹義的角度，“物流銀行”則是專指物流質(zhì)押銀行貸款業(yè)務(wù)，它是指企業(yè)以市場暢銷、價格波動幅度小、處于正常貿(mào)易流轉(zhuǎn)狀態(tài)而且符合要求的產(chǎn)品抵押作為銀行授信條件，運用物流公司的物流信息管理系統(tǒng)，將銀行的資金流與企業(yè)的物流進行信息整合，由商業(yè)銀行向企業(yè)提供融資、結(jié)算服務(wù)等一體化的銀行綜合業(yè)務(wù)服務(wù)。近幾年，物流銀行在我國異軍突起，被“2004中國物流創(chuàng)新大會”列為“十大物流創(chuàng)新模式”之首。物流銀行的引入，不僅有效地解決了中小型企業(yè)的資金問題，銀行也可通過物流公司的信息平臺把資金流、信息流和貨流統(tǒng)一起來，達到一個銀行、生產(chǎn)方、經(jīng)銷商、物流企業(yè)的四方共贏局面。二、中小企業(yè)實踐物流銀行融資中的問題1.中小物流企業(yè)的艱難處境物流銀行業(yè)務(wù)中的第三方物流企業(yè)并不是指所有的物流企業(yè)，中小企業(yè)所選擇的物流公司必須擁有雄厚的實力、規(guī)范化的管理、先進的信息系統(tǒng)，銀行才會與其合作開展物流銀行服務(wù)。而中小物流企業(yè)的數(shù)量和在行業(yè)內(nèi)承擔(dān)的業(yè)務(wù)量已分別占到總量的80%和三分之二以上?？梢哉f，中小企業(yè)已成為物流行業(yè)發(fā)展的中堅力量。但是在實踐中，與銀行進行合作的物流企業(yè)往往是中外運、中儲、中遠等大型物流企業(yè)。雖然中小企業(yè)數(shù)量及發(fā)展?jié)摿薮?，但總體利潤率不高，大部分中小物流企業(yè)都反映企業(yè)貸款特別困難，其中遭遇拒貸率高達80%以上。與此同時，銀行放貸更傾向于國有大型物流企業(yè)，如中儲、中遠等，他們從銀行取得貸款就不會有任何的障礙。這也是實踐中銀行對中小物流企業(yè)特別是民營企業(yè)放貸的條件要比對國有大型企業(yè)苛刻得多的原因。目前短期內(nèi)銀行還是不會輕易進入專門為中小物流企業(yè)提供的信貸業(yè)務(wù)，也不會形成穩(wěn)定的合作關(guān)系。2.大多數(shù)中小企業(yè)并不能運用物流銀行融資物流銀行業(yè)務(wù)一經(jīng)推出，就受到中小企業(yè)及銀行界人士的熱捧。理論上完全具有必要性及可行性，但在實踐過程中卻并不是所有中小企業(yè)都能利用的工具。能利用物流銀行業(yè)務(wù)融資的中小企業(yè)仍然有限。這是因為一方面銀行要求申請物流銀行業(yè)務(wù)的中小企業(yè)必須滿足一些硬性條件，這些硬性條件包括：產(chǎn)品銷售穩(wěn)定、業(yè)務(wù)發(fā)展迅速，而且擁有比較成熟的分銷網(wǎng)絡(luò)等。比如廣發(fā)行在審貸時,一般選取行業(yè)市場占有率位于前3位,而且產(chǎn)品暢銷、價格穩(wěn)定、流通性好的生產(chǎn)商合作,同時也考慮企業(yè)的財務(wù)狀況、實力、品牌知名度等方面,目的是為控制好信貸風(fēng)險。物流銀行剛剛面世不久,雖然效果顯著,但還需要各方面配套設(shè)施的完善才能有效地控制業(yè)務(wù)風(fēng)險。比如,多數(shù)商業(yè)銀行仍然未能建立起全面、完善的中小企業(yè)信息庫,還沒有制定出有效、合理的中小企業(yè)信用評價指標(biāo)體系和企業(yè)融資準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn),還不完全具備市場風(fēng)險預(yù)警和風(fēng)險控制能力。因此一些不能滿足條件的中小企業(yè)會被排斥在外。3.物流銀行業(yè)務(wù)融資成本相對高由于中小企業(yè)規(guī)模小、消息獲取能力較差，導(dǎo)致其在談判中處于弱勢地位。而在銀行信貸的支持下，物流企業(yè)常常憑借其經(jīng)營的壟斷地位來充分利用其壟斷經(jīng)營和信息不對稱的優(yōu)勢。物流企業(yè)一旦采用壟斷高價的短期定價策略就會大大增加中小企業(yè)的融資成本，一部分企業(yè)就會因此而退出該業(yè)務(wù)；另一部分企業(yè)會不惜以高成本融資，然后投入高風(fēng)險、高回報的項目，一旦投資失敗企業(yè)也將遭到致命打擊。這些都是中小企業(yè)在物流銀行業(yè)務(wù)中可能遇到的問題。三、給中小企業(yè)的建議1.保證資金供應(yīng)的情況下努力降低成本中小企業(yè)在運用物流銀行業(yè)務(wù)中主要應(yīng)考慮自身的還貸能力和資金的使用問題，保證一個穩(wěn)定的現(xiàn)金流，以防出現(xiàn)資金鏈的斷裂。此外，物流銀行融資的單筆業(yè)務(wù)量通常較小，但是其頻率卻比較高。因此，要將物流銀行業(yè)務(wù)系統(tǒng)化，業(yè)務(wù)操作規(guī)范化、程序化，才能有效地降低每筆業(yè)務(wù)的成本。具體來講，就是在開展物流銀行業(yè)務(wù)之前，銀行、生產(chǎn)方、經(jīng)銷商、物流企業(yè)四方要認(rèn)真進行協(xié)商、談判、溝通，確定業(yè)務(wù)的具體運作方式，明確各方的權(quán)利、義務(wù)和違約責(zé)任的承擔(dān)等條款，然后簽訂合作協(xié)議，并將物流銀行業(yè)務(wù)各環(huán)節(jié)的分工與協(xié)作規(guī)范化、程序化、可操作化。在這些前期工作的基礎(chǔ)上，利用計算機信息系統(tǒng)對各業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)進行實時的跟蹤、處理、協(xié)調(diào)與監(jiān)控。這樣才能在保證物流銀行融資安全的情況下，降低業(yè)務(wù)成本。2.借物流銀行運作之機提升自身業(yè)務(wù)與管理水平抓住機會，建立自己的信用品牌。由于第三方物流企業(yè)既是銀行的委托方，又是中小企業(yè)的物流業(yè)務(wù)伙伴，因此通過第三方物流企業(yè)，中小企業(yè)和銀行將建立長期固定的合作關(guān)系，從而使雙方利益關(guān)系也由短期、臨時轉(zhuǎn)向長期、固定。在這種利益關(guān)系下，中小企業(yè)的信用機制將會大大加強.因為中小企業(yè)的信用缺失不但會影響銀行對企業(yè)今后的貸款，而且也將影響到自己的物流業(yè)務(wù)，從而使自身的經(jīng)營受到影響，在長期利益關(guān)系下，中小企業(yè)的“信用缺失成本”將會很高。借機提升自身管理水平。中小企業(yè)若能夠借此機會不斷苦練內(nèi)功,從供、產(chǎn)、銷以及技術(shù)、組織市場等各個方面提高經(jīng)營管理水平。只要這樣,中小企業(yè)才有可能邁進物流銀行的“門檻”,與商業(yè)銀行一起為實現(xiàn)雙方的利益目標(biāo)而建立戰(zhàn)略合作的投融資關(guān)系,從而讓物流銀行能夠更好地為中小企業(yè)提供金融服務(wù)。同時與第三方物流公司的合作也能使中小企業(yè)改造升級自身的物流體系。中小企業(yè)要改變傳統(tǒng)的物流思想，要善于借助第三方物流企業(yè)來改造升級物流體系。這樣可以減少中小企業(yè)的物流成本和增加企業(yè)的盈利能力。參考文獻:1唐少藝:物流金融中小企業(yè)發(fā)展的助推器.江蘇商論，2005年第12期2李碧珍:融通倉：中小