新準(zhǔn)則應(yīng)付債券核算方法解讀 -.doc

2010-9-23 11:24冷琳【大 中 小】【打印】【我要糾錯(cuò)】一、債券發(fā)行費(fèi)用的核算問(wèn)題 企業(yè)發(fā)行債券時(shí)會(huì)產(chǎn)生一些相關(guān)費(fèi)用，如委托銀行等中介機(jī)構(gòu)代銷債券的傭金、債券的印刷費(fèi)、審計(jì)費(fèi)等。事實(shí)上債券的發(fā)行費(fèi)用是不可避免并且金額不菲的。因此債券發(fā)行費(fèi)用的核算存在認(rèn)識(shí)盲區(qū)，有的教材認(rèn)為債券的發(fā)行費(fèi)用應(yīng)視其籌集資金的用途，于發(fā)生當(dāng)期予以資本化或費(fèi)用化，計(jì)入“在建工程”或“財(cái)務(wù)費(fèi)用”等科目。但筆者認(rèn)為這筆發(fā)行費(fèi)用不能在發(fā)生當(dāng)期一次性確認(rèn)，而應(yīng)與溢折價(jià)一起在債券存續(xù)期間作為對(duì)利息費(fèi)用的一種調(diào)整，按實(shí)際利率法分期攤銷。原因有二：一是發(fā)行費(fèi)用一般金額較大，在發(fā)生當(dāng)期一次性確認(rèn)計(jì)入當(dāng)期損益或者相關(guān)資產(chǎn)成本，會(huì)對(duì)發(fā)行當(dāng)期的財(cái)務(wù)狀況或經(jīng)營(yíng)成果造成較大影響；二是一次性確認(rèn)不符合權(quán)責(zé)發(fā)生制的會(huì)計(jì)核算要求，既然溢價(jià)和折價(jià)需要在債券存續(xù)期間分期攤銷，發(fā)行費(fèi)用也應(yīng)照此執(zhí)行。下面通過(guò)一個(gè)例題進(jìn)行說(shuō)明： 例1甲企業(yè)2002年12月31日發(fā)行5年期公司債券面值1億元，用于補(bǔ)充流動(dòng)資金的不足，票面年利率為10%，債券每年年末付息一次，到期歸還本金。若甲公司發(fā)行債券時(shí)市場(chǎng)利率為8%，則該公司債券按溢價(jià)發(fā)行。通過(guò)計(jì)算確定債券的發(fā)行價(jià)格為107987000元。該公司債券委托銀行發(fā)行，銀行按面值的2%計(jì)算手續(xù)費(fèi)，從發(fā)行款中扣除暫不考慮其他費(fèi)用）。則公司發(fā)行債券收到發(fā)行款時(shí)，其會(huì)計(jì)分錄如下： 借：銀行存款 105987000 貸：應(yīng)付債券面值 100000000 利息調(diào)整 5987000 （這里的利息調(diào)整金額是溢價(jià)7987000元扣除發(fā)行費(fèi)用2000000元后的余額） 接下來(lái)，我們通過(guò)插值法求得此債券的實(shí)際利率，該實(shí)際利率是將應(yīng)付債券在債券存續(xù)期間的未來(lái)現(xiàn)金流量折現(xiàn)為該債券當(dāng)期賬面價(jià)值105987000元所使用的利率，其實(shí)就是貼現(xiàn)率。 8% 107987000 i 105987000 9% 103887000 用插值法的公式可以求得此債券的實(shí)際利率為8.49%，則當(dāng)貼現(xiàn)率為8.49%時(shí)，該債券存續(xù)期間的未來(lái)現(xiàn)金流量現(xiàn)值之和為105987000元。按照實(shí)際利率法，根據(jù)每期期初的攤余成本和實(shí)際利率計(jì)算每期的實(shí)際利息，實(shí)際利息與票面利息的差額作為每期利息調(diào)整的攤銷。值得一提的是為保證“利息調(diào)整”在債券存續(xù)期內(nèi)攤銷完畢，最后一期的“利息調(diào)整”攤銷額要用倒擠法計(jì)算。因此五年中每年的“利息調(diào)整”攤銷額分別為：1001704元、1086748元、1179013元、1279111元、1440424元。據(jù)此每年年末可編制相應(yīng)會(huì)計(jì)分錄，以第一年年末為例： 借：財(cái)務(wù)費(fèi)用 8998296 應(yīng)付債券利息調(diào)整 1001704 貸：銀行存款 10000000 第二年到第五年的計(jì)（付）息分錄以此類推，借貸方科目不變，只需將其中“財(cái)務(wù)費(fèi)用”、“應(yīng)付債券利息調(diào)整”每期的發(fā)生額改變即可。 二、債券發(fā)行中利息收入核算問(wèn)題 因?yàn)閭l(fā)行有一段期限，在發(fā)行期限內(nèi)債券發(fā)行款所取得的存款利息收入應(yīng)如何處置，目前均無(wú)定論。筆者認(rèn)為這應(yīng)比照股票發(fā)行的相關(guān)規(guī)定，如果溢價(jià)發(fā)行債券，債券發(fā)行的存款利息收入應(yīng)計(jì)入“利息調(diào)整”，在債券存續(xù)期內(nèi)采用實(shí)際利率法分期攤銷，此時(shí)“應(yīng)付債券利息調(diào)整”二級(jí)賬戶貸方核算發(fā)行債券時(shí)溢價(jià)收入與存款利息收入之和與債券發(fā)行費(fèi)用的差額，借方反映該差額的分期攤銷。如果是折價(jià)發(fā)行債券，則“應(yīng)付債券利息調(diào)整”二級(jí)賬戶借方核算發(fā)行債券時(shí)折價(jià)損失與債券發(fā)行費(fèi)用之和與存款利息收入的差額，貸方反映該差額的分期攤銷。而如果是平價(jià)發(fā)行債券，則要視債券發(fā)行費(fèi)用與存款利息收入的差額決定“應(yīng)付債券利息調(diào)整”二級(jí)賬戶的借方或貸方發(fā)生額，對(duì)應(yīng)的貸方或借方反映差額的攤銷。具體的攤銷方法可參照上例，此處不再贅述。下面舉例說(shuō)明債券發(fā)行時(shí)如果考慮溢價(jià)折、發(fā)行費(fèi)用與存款利息收入兼有時(shí)的賬務(wù)處理： 例22006年12月31日，甲公司經(jīng)批準(zhǔn)發(fā)行3年期一次還本、分期付息的公司債券10000000元，債券利息在每年12月31日支付，票面利率為年利率6%。假定債券發(fā)行時(shí)的市場(chǎng)利率為5%，債券發(fā)行價(jià)格為10432700元，發(fā)行費(fèi)用為200000元，債券發(fā)行期間的利息收入為30000元。 根據(jù)前述闡述，可編制2006年12月31日的分錄： 借：銀行存款 10262700 貸：應(yīng)付債券面值 10000000 利息調(diào)整 262700 此處“利息調(diào)整”的發(fā)生額=債券溢價(jià)收入+債券發(fā)行期間利息收A-債券發(fā)行費(fèi)用=（10432700-10000000）+30000-200000=262700（元） 例32006年12月31日，甲公司經(jīng)批準(zhǔn)發(fā)行3年期一次還本、分期付息的公司債券10000000元，債券利息在每年12月31日支付，票面利率為年利率5%。假定債券發(fā)行時(shí)的市場(chǎng)利率為6%，債券發(fā)行價(jià)格為9579200元，發(fā)行費(fèi)用為200000元，債券發(fā)行期間的利息收入為25000（元）。 根據(jù)前述闡述，可編制2006年12月31日的分錄： 借：銀行存款 9404200 應(yīng)付債券利息調(diào)整 595800 貸：應(yīng)付債券面值 10000000 此處“利息調(diào)整”的發(fā)生額=債券折價(jià)損失+債券發(fā)行費(fèi)用一債券發(fā)行期間利息收入=（10000000-9579200）+200000-25000=595800（元） 三、應(yīng)付債券核算方法的優(yōu)化 應(yīng)付債券核算中最主要的問(wèn)題是確定每期的期初攤余成本。在目前所有的教材中，都強(qiáng)調(diào)用繪制表格的方法來(lái)反映債券每期的期初攤余成本，如下表： 在表1中，第二列“支付的利息”相當(dāng)于票面利息，為債券面值-與票面利率的乘積；第三列“利息費(fèi)用”相當(dāng)于實(shí)際利息，即債券期初攤余成本與實(shí)際利率的乘積；第四列“攤銷的利息調(diào)整”是實(shí)際利息與票面利息的差額，如果發(fā)行債券時(shí)確認(rèn)的“利息調(diào)整”在借方，則每期攤銷的利息調(diào)整為第三列實(shí)際利息減第二列票面利息的差額；如果發(fā)行債券時(shí)確認(rèn)的“利息調(diào)整”在貸方，則每期攤銷的利息調(diào)整為第二列票面利息減第三列實(shí)際利息的差額。而第五列“期末的攤余成本”為債券期初的攤余成本加上或減去第四列本期“攤銷的利息調(diào)整”，如果本期“利息調(diào)整”攤銷是借方發(fā)生，則適用減法，如果本期“利息調(diào)整”攤銷是貸方發(fā)生，則適用加法。通過(guò)上述描述，發(fā)現(xiàn)這種表格方法不僅繁瑣，而且不易理解，筆者認(rèn)為運(yùn)用T形賬戶可以直接求得債券每期期初的攤余成本，從而順利完成債券發(fā)行的核算。因?yàn)椤皯?yīng)付債券”不存在減值損失，所以債券每期期初的攤余成本就等于“應(yīng)付債券”總賬科目的余額。通過(guò)繪制“應(yīng)付債券”總賬的T形賬戶，可以直觀和簡(jiǎn)單地得到債券的期初攤余成本，從而計(jì)算出每期實(shí)際利息，通過(guò)編制會(huì)計(jì)分錄，倒擠出每期的“利息調(diào)整”攤銷額。下面筆者以例1為例進(jìn)行闡述。 根據(jù)發(fā)行債券時(shí)的分錄，2002年12月31日登記“應(yīng)付債券”總賬的T形賬戶，貸方有兩個(gè)發(fā)生額，分別為100000000元和5987000元，因此債券2003年年初的攤余成本就是“應(yīng)付債券”總賬科目的余額105987000元，第1年的實(shí)際利息=1059870008.49%=8998296元，通過(guò)編制計(jì)（付）息分錄，倒擠出本期的“利息調(diào)整”攤銷額為i00000008998296=1001704元，據(jù)此2003年12月31日我們登記“應(yīng)付債券”總賬的T形賬戶，借方發(fā)生額1001704元，從而得出“應(yīng)付債券”總賬在2003年12月31日的余額=105987000-1001704=104985296元，這即是2004年1月1日債券的期初攤余成本，比照第1年的核算思路可以得出第2年的“利息調(diào)整”攤銷額為借方發(fā)生1086748元，據(jù)此登記T形賬戶，依此類推，求得每期期初債券的攤余成本。如果債券的付息方式是到期一次還本付息的，則只需將每期計(jì)提的票面利息登記在“應(yīng)付債券”總賬T形賬戶的貸方，依前述方法據(jù)以計(jì)算“應(yīng)付債券”總賬的期末余額。 通過(guò)這種方法進(jìn)行“應(yīng)付債券”的核算簡(jiǎn)便易懂，免去了繪制表格的繁瑣與晦澀難懂。同樣作為持有債券會(huì)計(jì)主體進(jìn)行“持有至到期投資”核算時(shí)，也可采用上述T形賬戶法，不過(guò)因?yàn)槌钟兄恋狡谕顿Y的攤余成本包括減值準(zhǔn)備，因此需計(jì)算“持有至到期投資”總賬和“持有至到期投資減值準(zhǔn)備”總賬這兩個(gè)賬戶的期末（初）余額之和，以此作為其攤余成本計(jì)算實(shí)際利息新準(zhǔn)則應(yīng)付債券核算方法解讀2006年2月和2006年10月財(cái)政部分別正式頒布了企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則及其應(yīng)用指南（含附錄）（以下簡(jiǎn)稱新準(zhǔn)則）。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則在會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中的應(yīng)用就成為會(huì)計(jì)理論界和實(shí)務(wù)界關(guān)注和討論的重點(diǎn)。根據(jù)新準(zhǔn)則有關(guān)規(guī)定的字面意思，除個(gè)別會(huì)計(jì)科目不同外，兩種類型債券（即分期付息一次還本債券和一次還本付息債券）的核算方法基本相同。而事實(shí)上，由于上述兩類債券的還款方式不同，其實(shí)際利率的計(jì)算方法和會(huì)計(jì)核算方法均有很大差別，下面筆者分別舉例說(shuō)明。 一、分期付息一次還本債券（一）發(fā)行價(jià)款凈額高于債券面值【案例1】 A企業(yè)發(fā)行債券，該債券發(fā)行日為2007年1月1日、 期限5年、面值100000元、年利率10，每年末付息、到期一次還本，債券的發(fā)行價(jià)格110000元，債券承銷商按2收取發(fā)行費(fèi)，A企業(yè)取得債券發(fā)行價(jià)款凈額107800元。 107800=10000010%1-(1+r)-5/r +100000(1+r)-5通過(guò)內(nèi)插法可計(jì)算出實(shí)際利率r=8.06%。其債券計(jì)息調(diào)整如表1所示。注：8114.19=10000-1885.81 有關(guān)會(huì)計(jì)分錄為： （1）2007年1月1日發(fā)行債券 借：銀行存款 107800 貸：應(yīng)付債券面值 100000 利息調(diào)整 7800 （2）2007年末計(jì)息調(diào)整 借：財(cái)務(wù)費(fèi)用等8688.68 應(yīng)付債券利息調(diào)整1311.32 貸：應(yīng)付利息10000 （3）2008年至2010年每年末計(jì)息調(diào)整（略） （4）2011年末 借：財(cái)務(wù)費(fèi)用等8114.19 應(yīng)付債券利息調(diào)整1885.81 貸：應(yīng)付利息10000 借：應(yīng)付債券面值100000 貸：銀行存款100000 以上，每年末支付10000元債券利息的會(huì)計(jì)分錄省略。上述會(huì)計(jì)分錄中借方科目用“財(cái)務(wù)費(fèi)用等”表示，根據(jù)新借款費(fèi)用準(zhǔn)則，借款費(fèi)用資本化的部分記入“在建工程”、“研發(fā)支出”或“制造費(fèi)用”，費(fèi)用化的部分記入“財(cái)務(wù)費(fèi)用”。以下會(huì)計(jì)分錄中“財(cái)務(wù)費(fèi)用等”含義均與此相同。 （二）發(fā)行價(jià)款凈額低于債券面值 【案例2】 B企業(yè)發(fā)行債券，該債券發(fā)行日為2007年1月1日、 期限5年、面值100000元、年利率10，每年末付息、到期一次還本，債券的發(fā)行價(jià)格100000元，債券承銷商按2收取發(fā)行費(fèi)，B企業(yè)取得債券發(fā)行價(jià)款凈額98000元。 98000=10000010%1-(1+r)-5/r +100000(1+r)-5通過(guò)內(nèi)插法可計(jì)算出實(shí)際利率r=10.54%。其債券計(jì)息調(diào)整如表2所示。注：1046010000460 有關(guān)會(huì)計(jì)分錄為：（1）2007年1月1日發(fā)行債券借：銀行存款98000 應(yīng)付債券利息調(diào)整 2000 貸：應(yīng)付債券面值100000（2）2007年末計(jì)息調(diào)整 借：財(cái)務(wù)費(fèi)用等10329.2貸：應(yīng)付利息10000 應(yīng)付債券利息調(diào)整329.2（3）2008年至2010年每年末計(jì)息調(diào)整（略） （4）2011年末 借：財(cái)務(wù)費(fèi)用等 10460 貸：應(yīng)付利息 10000 付債券利息調(diào)整460 借：應(yīng)付債券面值100000 貸：銀行存款100000 以上，每年末支付10000元債券利息的會(huì)計(jì)分錄省略。 二、到期一次還本付息債券 與上述分期付息一次還本債券相比較而言，由于到期一次還本付息債券償還借款的方式不同，其實(shí)際利率的計(jì)算方法以及會(huì)計(jì)核算方法均有較大差異。 （一）發(fā)行價(jià)款凈額高于債券面值 【例3】承例1，假設(shè)該債券于2011年末到期一次還本付息150000元（100000100000105），其他資料不變。107800150000(1+r)-5 用內(nèi)插法，可計(jì)算出實(shí)際利率r=6.83%。其債券計(jì)息調(diào)整表如表3所示。注： 9592.05=150000140407.95 有關(guān)會(huì)計(jì)分錄為： （1）2007年1月1日發(fā)行債券 借：銀行存款 107800 貸：應(yīng)付債券面值100000 利息調(diào)整7800 （2）2007年末計(jì)息 借：財(cái)務(wù)費(fèi)用等7362.74 應(yīng)付債券利息調(diào)整2637.26 貸：應(yīng)付債券應(yīng)計(jì)利息10000 （3）2008年至2010年每年末計(jì)息（略） （4）2011年末 借：財(cái)務(wù)費(fèi)用等9592.05 應(yīng)付債券利息調(diào)整407.95 貸：應(yīng)付債券應(yīng)計(jì)利息10000 借：應(yīng)付債券面值100000 應(yīng)計(jì)利息50000 貸：銀行存款150000 （二）發(fā)行價(jià)款凈額低于債券面值 【例4】承例2，假設(shè)該債券于2011年末到期一次還本付息150000元（100000100000105），其他資料不變。 98000150000 (1+r)-5用內(nèi)插法，可計(jì)算出實(shí)際利率r=8.89%。其債券計(jì)息調(diào)整如表4所示。 注：12222.58150000-137777.42有關(guān)會(huì)計(jì)分錄為： （1）2007年1月1日發(fā)行債券 借：銀行存款 98000 應(yīng)付債券利息調(diào)整2000 貸：應(yīng)付債券面值100000 （2）2007年末計(jì)息 借：財(cái)務(wù)費(fèi)用等 8712.2 應(yīng)付債券利息調(diào)整 1287.8 貸：應(yīng)付債券應(yīng)計(jì)利息 10000 （3）2008年至2010年每年末計(jì)息（略） （4）2011年末 借：財(cái)務(wù)費(fèi)用等 12222.58 貸：應(yīng)付債券應(yīng)計(jì)利息 10000 利息調(diào)整2222.58 借：應(yīng)付債券面值 100000 應(yīng)計(jì)利息 50000 貸：銀行存款 150000 通過(guò)上述例1和例3、