企業(yè)戰(zhàn)略中小企業(yè)擔保機構(gòu)風險控制策略.doc

文檔資源 內(nèi)容摘要：本文對中小企業(yè)擔保機構(gòu)風險控制策略進行了研究。擔保行業(yè)是一個高風險的行業(yè)，風險控制是其經(jīng)營成敗的關(guān)鍵因素。本文提出了一些中小企業(yè)擔保機構(gòu)風險控制的策略，包括：從戰(zhàn)略上規(guī)避和轉(zhuǎn)移一些風險；從制度上分散和消除一些風險；在操作中嚴格控制風險；在代償發(fā)生后采取強有力的資金追回措施。 關(guān)鍵詞：中小企業(yè) 擔保機構(gòu) 風險控制 中小企業(yè)擔保公司是為中小企業(yè)借貸、招投標等經(jīng)營活動提供擔保的機構(gòu)，在擔保活動中擔保機構(gòu)自身要承擔一定風險，在很大程度上可以說擔保公司“經(jīng)營的是信用、管理的是風險”，其所處的行業(yè)是一個高風險行業(yè)，因此風險控制就成為擔保公司經(jīng)營成敗的關(guān)鍵因素。本文將主要討論商業(yè)性中小企業(yè)擔保機構(gòu)的風險控制策略問題。 商業(yè)性擔保公司是按照市場機制運作的、自擔風險、自我約束、自主經(jīng)營、自負盈虧的機構(gòu)。商業(yè)性擔保公司與政策性擔保機構(gòu)完全不同：政策性擔保機構(gòu)要執(zhí)行國家的有關(guān)產(chǎn)業(yè)政策，引導和扶持對一些產(chǎn)業(yè)的投資，而且政府財政對其虧損給予適當?shù)难a貼；商業(yè)性擔保公司則是自負盈虧、自擔風險，完全以利潤最大化和風險控制的原則運行，發(fā)生虧損需要用自有資金來彌補。因此，風險控制是商業(yè)性擔保機構(gòu)生存和發(fā)展的關(guān)鍵因素和決定性因素。 風險源于事物的不確定性，一般情況下是指出現(xiàn)損失的可能性。商業(yè)性擔保公司面臨的風險與銀行、保險公司、風險投資公司面臨的風險有很大不同。保險公司面對的是數(shù)額巨大的保險客戶，用向每個客戶的少量收費來彌補個別的大額損失，是根據(jù)大數(shù)定理計算后確定損失發(fā)生的概率和收取保費的比率，從而用保費可以彌補風險損失及經(jīng)營成本，并獲得利潤，在一定條件下申請的項目都會得到保險，不需要對承保項目進行十分嚴格的審查；風險投資公司是通過少數(shù)項目的高額回報來彌補對多個項目的投入，是在小數(shù)定理的基礎上通過對項目的嚴格審查來控制風險的；擔保公司介于保險公司和風險投資公司之間，是通過對多數(shù)項目的低收費來彌補少數(shù)項目發(fā)生的大額損失，由于擔保公司承保的項目數(shù)量有限，擔保項目的金額、期限各異，反擔保措施的落實程度千差萬別，擔保項目的離散性很大，無法精確計算擔保費率，所以不適用于大數(shù)定理，這就要求擔保公司對項目進行嚴格的審查，將風險控制在擔保機構(gòu)可接受的范圍之內(nèi)。 另外，在國內(nèi)擔保公司普遍開展的貸款擔保業(yè)務中，擔保公司承保的項目都是不能直接從銀行取得貸款的項目，如果項目的抵押、保證等條件很好，就可以直接從銀行獲得貸款，沒有必要找擔保公司擔保，擔保公司所做的項目基本都是銀行不愿意做的。因此，擔保公司所承擔的風險要大于銀行所承擔的風險。從以上論述我們可以看出，擔保行業(yè)是一個高風險的行業(yè)。 擔保風險，是指擔保機構(gòu)在擔保業(yè)務的運作過程中，由于各種不確定性因素的影響而遭受損失的可能性。擔保風險按照引發(fā)風險的層次性分類，可以分為系統(tǒng)性擔保風險和非系統(tǒng)性擔保風險。由宏觀經(jīng)濟環(huán)境變化和政策、法律的變化等引發(fā)的風險屬于系統(tǒng)性風險，而由于擔保機構(gòu)決策失誤、企業(yè)信用變化、違規(guī)操作等引起的風險為非系統(tǒng)性風險。面對擔保業(yè)務中的各種風險，我們可以采取以下措施：從戰(zhàn)略上規(guī)避和轉(zhuǎn)移一些風險；從制度上分散和消除一些風險；在操作中嚴格控制風險；在代償發(fā)生后采取強有力的資金追回措施。 在戰(zhàn)略上回避和轉(zhuǎn)移風險的策略 加強對國家宏觀經(jīng)濟政策和業(yè)內(nèi)法律法規(guī)的關(guān)注和前瞻性研究，這樣可以增強擔保機構(gòu)對國家宏觀經(jīng)濟政策變化和相關(guān)法規(guī)變化的洞察力，及早做好應對準備。例如，本輪國家宏觀調(diào)控政策的實施對經(jīng)濟產(chǎn)生了很強的緊縮效應，經(jīng)濟環(huán)境變化產(chǎn)生了系統(tǒng)性風險，導致一些在保企業(yè)出現(xiàn)困難，如果能夠?qū)液暧^經(jīng)濟政策變化做很好的前瞻研究，就可以提前采取一些措施來應對，避免一些系統(tǒng)性風險。 造就一支高素質(zhì)的職業(yè)隊伍。擔保風險的高發(fā)性、離散性與不確定性，勢必要求擔保機構(gòu)管理層和員工應具有很高的業(yè)務素質(zhì)。管理層人員應具有一定的風險管理經(jīng)驗，對擔保風險和經(jīng)營環(huán)境應有充分的認知和判斷能力。因此，在擔保公司建立之初，就要建立一支具有高度責任心，并具備財務、管理、法律、投資等專業(yè)知識的員工隊伍。這樣就可以從戰(zhàn)略上規(guī)避掉一些由于員工素質(zhì)不高而引發(fā)的風險。 參加省級和全國的再擔保體系，通過再擔保來分散風險。目前，全國已經(jīng)成立了中小企業(yè)信用再擔保體系，參加再擔保體系可以在代償風險轉(zhuǎn)變?yōu)閷嶋H損失時，由再擔保機構(gòu)來分擔一部分損失，這樣就將風險分散掉了。 盡量避免法律風險，不去涉及違法違規(guī)的業(yè)務。有些業(yè)務種類是違法或違規(guī)的，但是在高額利潤的*下，有許多機構(gòu)都或多或少的開展了這些業(yè)務，這其中就存在著很大的潛在風險，一旦國家查處此類違規(guī)業(yè)務，開展此業(yè)務的的機構(gòu)就有可能面臨災難。 在制度上分散和消除風險的策略 建立規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)與決策程序來規(guī)避政府干預風險、管理人員的道德風險及內(nèi)部管理風險。應該做到以下幾點：擔保機構(gòu)應建立規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)和規(guī)范的領(lǐng)導體制與決策程序，注意控制擔保決策中可能出現(xiàn)的潛在風險；合理設置內(nèi)部機構(gòu)，建立一套科學的規(guī)章和管理制度，規(guī)范業(yè)務操作程序，例如建立“審保分離”的橫向平衡機制；內(nèi)部組織機構(gòu)之間建立相互制衡機制，同時具有良好的外部約束和相互牽制機制；防范道德風險，建立監(jiān)事會和內(nèi)部審計機構(gòu)并保持其權(quán)限的獨立性；保證決策的透明度和信息傳遞的及時性，加強信息反饋系統(tǒng)的建設。通過這些措施就可以從制度上消除一些潛在的風險。 例如，浙江省某擔保公司、注冊資本金1.2億，五家股東，國有資產(chǎn)經(jīng)營公司控股。其內(nèi)部設置的審批權(quán)限為： 單個企業(yè)或項目擔保累計金額1000萬以上，單筆500萬以上，由董事會審批； 同上，累計金額500萬以上，1000萬以下，單筆金額100 萬以上500萬以下由公司擔保審批小組審批； 同上，累計金額500萬以下，單筆金額100萬以下由公司經(jīng)營班子審批。 在制度上確保被擔保企業(yè)、被擔保行業(yè)、擔保期限、擔保業(yè)務品種等做到有效分散。擔保業(yè)務品種多樣化能有效分散經(jīng)營風險，應該在公司的制度中作出明確規(guī)定。擔保業(yè)務的期限應做到長期、中期、短期都有，并保持一定的比例。被擔保的行業(yè)和企業(yè)也應該做到分散，由此可以避免風險過度集中到某個行業(yè)或企業(yè)。 可以根據(jù)具體情況設定一些比率的限值，下面就是某擔保公司規(guī)定的比率： 單一行業(yè)擔保余額資本凈額的25%；單一客戶擔保余額資本凈額的5%-10%；最大十家客戶擔保余額資本凈額的50%；最大擔保余額資本凈額的10倍；擔?？蛻粜庞玫燃壏植?以上65%，BBB級35%； 存續(xù)期在1年以上的擔保余額全部擔保余額的40%。 在制度上規(guī)定保持擔保機構(gòu)的流動性，避免出現(xiàn)流動性風險。流動性風險，是指信用擔保機構(gòu)發(fā)生代償時，因沒有足夠的流動資金來滿足代償造成的信用支付風險。擔保業(yè)務的風險發(fā)生機制與一般保險業(yè)所經(jīng)營的客觀的、可預期的風險有很大區(qū)別，其發(fā)生具有很強的主觀性與不確定性。因此擔保公司在處理業(yè)務時應注意期限、金額等的匹配，防止出現(xiàn)流動性風險。 建立行業(yè)和企業(yè)的信息庫。通過有目的的搜索、查找等手段積累大量的本地區(qū)主要行業(yè)和企業(yè)的信息，為擔保業(yè)務開展做好基礎準備。 建立從業(yè)人員的定期交流和培訓機制。不同項目組、不同公司業(yè)務人員之間的交流可以及時傳遞一些信息，避免犯雷同的錯誤。定期培訓可以使業(yè)務人員的基本業(yè)務素質(zhì)得到提高，為業(yè)務開展打下堅實的基礎。 在操作中采取嚴格控制風險的策略 擔保風險分擔。建立貸款銀行、受保企業(yè)與擔保機構(gòu)的共擔風險機制。防止銀行放松對借款人的審查，要通過合理的擔保比例來增強銀行的貸款責任。擔保機構(gòu)一般承擔70，其它部分由銀行承擔。擔保機構(gòu)的比例，法國是50、日本是50%-80、德國是50%-80、美國是80、加拿大是50。目前，在我國金融體系中銀行存在著絕對的優(yōu)勢，在與銀行的合作中擔保公司處于劣勢，因此，在很多情況下，擔保公司只能是全額擔保，銀行不愿與擔保機構(gòu)分擔風險。但是，對于銀行推薦的一些項目，或者在一定的條件下，可以要求銀行分擔部分風險。 反擔保措施。一般情況下，擔保機構(gòu)都要求被保企業(yè)提供反擔保措施，但是如果被保企業(yè)有質(zhì)量很好的、足額的抵押物和保證措施的話就會直接到銀行借款，而不用擔保公司擔保了，所以擔保機構(gòu)對企業(yè)的反擔保措施要求又不能過于嚴格。因此，在實際操作中，反擔保措施的實施必須采取較為靈活的方式，例如對于小型家族企業(yè)，可以采取企業(yè)主要股東對企業(yè)債務承擔無限連帶責任的保證，而且涉及到夫妻共有財產(chǎn)時要由夫妻雙方簽字認可。 合法合規(guī)性審查。首先要對企業(yè)所做的項目的合法合規(guī)性進行審查；其次要對反擔保措施的合法合規(guī)性進行審查；最后要對企業(yè)本身是否存在產(chǎn)權(quán)不清等進行審查。 對企業(yè)的事前、事中審查。承保前，要對企業(yè)的財務狀況、法人品質(zhì)(可能直接影響還款)、 經(jīng)營水平等方面進行調(diào)查，只有詳細掌握企業(yè)情況，才能有效的進行項目風險評估，從而降低擔保風險。在保過程中要對企業(yè)持續(xù)的跟蹤調(diào)查，一旦情況有變化，應及時采取措施。 代償發(fā)生后采取強有力的資金追回措施 在大量的擔保業(yè)務中必然會出現(xiàn)一些被保企業(yè)違約，這時擔保機構(gòu)就必須代償，但是在代償發(fā)生后，擔保機構(gòu)必須采取強有力的措施，盡量追回代償?shù)馁Y金。一般采取的手段有執(zhí)行反擔保措施、與企業(yè)談判、對企業(yè)重組、訴諸法律手段等。 綜上所述，通過采取在戰(zhàn)略上回避和轉(zhuǎn)移風險的策略、在制度上分散和消除風險的策略、在操作中采取嚴格控制風險的策略，并且在代償發(fā)生后采取強有力的措施追回代償資金，商業(yè)性中小企業(yè)擔保機構(gòu)就能大大降低經(jīng)營中所承擔的風險。 參考資料： 1.“建立中小企業(yè)信用擔保體系是世界通行做法”，江西中小企業(yè)信息網(wǎng)，2003 2.“中小企業(yè)信用擔保機構(gòu)風險及主要控制措施”，中國信用管理網(wǎng)，2004 3.“世界各國中小企業(yè)信用擔保體系發(fā)展情況”，廣東中小企業(yè)服務網(wǎng)，2004 4.“關(guān)于防范擔保風險的幾點建議”，擔保通訊，2003 5.“擔保機構(gòu)應重視的風險點”，法律教育網(wǎng)，2004 更多相關(guān)文檔專利技術(shù)經(jīng)濟效益的動態(tài)評估 (4287字)再談虛擬經(jīng)營 (4186字)論企業(yè)投資決策中的期權(quán)定價法 (3657字)時間行為的跨文化差異比較 (4618字)湖北民營企業(yè)二次創(chuàng)業(yè)的思考 (3085字)關(guān)注女企業(yè)家創(chuàng)業(yè)中的性別歧視問題 (4671字)學習型企業(yè)的構(gòu)建策略 (3286字)跨國公司如何應對交易中匯率波動風險 (4348字)商務口譯中的跨文化差異 (3282字)如何規(guī)制格式合同 (3346字) 本站資料來于互聯(lián)網(wǎng)，我們不對內(nèi)容的準確性和合法性承擔任何保證責任,如有信息存在侵權(quán)行請Email我們，我們會即時刪除!收藏到書簽里： Email: 站長統(tǒng)計 l: 站長統(tǒng)計 harset=gb2312 辛牡鶻詮局衛(wèi)淼惱摺嚀宓淖齜牽雜詮臼粲詼唐諭蹲實墓善鋇暮燉茫捎誆恍緯啥員煌蹲使鏡氖導士刂疲躍墑視霉衫彌苯映寮跬蹲食殺盡徽魘賬盟暗拇矸絞健雜詮痙艘虺詮善蓖蹲識醋粵硪還鏡墓衫茫欠裾魎凹笆視盟奧室讕萜涑止殺壤慈范憊境鐘辛硪還竟煞薟宦?0的，股利所得應完全計人公司應稅所得；持股比例在2080的，可以對股利所得直接抵扣50后，再計人公司的應稅所得；而對于持股比例在80以上的，則股利所得完全免稅。更多相關(guān)文檔我國商業(yè)銀行業(yè)公司治理結(jié)構(gòu)與經(jīng)營績效的實證研究 (6048字)論高技術(shù)企業(yè)成長與公司治理結(jié)構(gòu)演變 (8753字)公司治理的均衡分析 (6662字)信托投資公司治理研究 (7869字)解析公司治理模式：跨文化視角 (6304字)轉(zhuǎn)型期中國上市公司治理問題分析 (8189字)管理層收購與公司治理機制改進 (5546字)建立國有資本經(jīng)營預算制度與完善公司治理結(jié)構(gòu) (3380字)對商業(yè)銀行公司治理特殊性的分析 (5284字)發(fā)達國家“股東中心論”在我國公司治理模式中的借鑒 (5676字) 本站資料來于互聯(lián)網(wǎng)，我們不對內(nèi)容的準確性和合法性承擔任何保證責任,如有信息存在侵權(quán)行請Email我們，我們會即時刪除!收藏到書簽里： Email: 站長統(tǒng)計 獻魍哦櫻敲雌笠等肆時鏡耐哦尤赫崠蟠蠹憂浚岵糠窒魅跽莆戰(zhàn)洗蟊壤扇淖時舅姓叩目刂迫踔獵諂笠抵衛(wèi)砉討釁鷸韉甲饔茫賈縷笠等植伎占浞啤?nbsp;二是高技術(shù)企業(yè)股權(quán)相對分散，企業(yè)成為在成熟市場上的公眾公司，公司采取董事會領(lǐng)導下的總經(jīng)理負責制的治理體制，所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)分離，各權(quán)利主體的職責明確，相互制衡。如果企業(yè)經(jīng)營良好，盈利穩(wěn)定增長，企業(yè)的經(jīng)理階層權(quán)力競爭力較大，擁有較大的企業(yè)控制權(quán)。除非經(jīng)理的生命周期發(fā)生急劇變化，如由于疾病或其他意外事故使得經(jīng)理生命受到極大傷害。如果企業(yè)經(jīng)營狀況不好，企業(yè)出現(xiàn)嚴重虧損，經(jīng)理人員的權(quán)力大小取決于企業(yè)治理制度安排。因為，在股權(quán)分散的情況下，股東喜歡用腳投票，在“搭便車”現(xiàn)象嚴重的情況下，股東這種選擇是優(yōu)的，是一種常態(tài)。即使企業(yè)出現(xiàn)虧損，也不一定影響到管理階層的權(quán)力競爭力。不過，當企業(yè)的潛在大股東顯化的情況下，如平時不參與企業(yè)治理的機構(gòu)投資者在無法順利出逃的情況下，出于保護自己財產(chǎn)免受過分損失的目的，出面組織投資者聯(lián)盟；又如企業(yè)采用某些治理機制(委托投票權(quán)、累計投票制、外部董事制度等)，股東權(quán)力競爭力有可能超過經(jīng)理的權(quán)力競爭力。另外，此時的企業(yè)規(guī)模增大，核心技術(shù)逐步成熟，技術(shù)管理日趨規(guī)范化，導致企業(yè)的一般人力資本價值降低，其權(quán)力競爭力下降，除極少數(shù)關(guān)鍵技術(shù)人員會保有一定的參與企業(yè)治理的能力外，其他的人力資本已經(jīng)退出企業(yè)的治理。11 四、結(jié)語 良好的公司治理能夠較好處理相關(guān)利益者的矛盾和利益，特別是明確所有者與經(jīng)營者及利益相關(guān)者的權(quán)、責、利，形成既相互支持理解，又相互制約監(jiān)督的關(guān)系，是企業(yè)相關(guān)者的利益趨同，企業(yè)不斷發(fā)展的內(nèi)在動力。在當今世界，哪一家企業(yè)重視公司治理問題，它就能降低融資成本，吸引更多更穩(wěn)定的國內(nèi)外投資者，還可以避免重大經(jīng)營決策失誤，維持更好的財務狀況，使企業(yè)進入良性循環(huán)的持續(xù)發(fā)展軌道?？梢?，公司治理已成為一個企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展的重大戰(zhàn)略問題，成為其核心競爭力的重要組成部分。企業(yè)治理的復雜性更多地與企業(yè)規(guī)模和環(huán)境變化程度有直接關(guān)系。一般來講，企業(yè)規(guī)模越大，治理的復雜性越高。因為隨著企業(yè)規(guī)模的增加，治理的協(xié)調(diào)性要求越高。同樣，企業(yè)