證券投資基金練習(xí)2.doc

一、單選1. （ ）不是基金運(yùn)作的主要當(dāng)事人。A.基金投資人 B.基金托管人 C.基金發(fā)起人 D.基金管理人2. 目前，我國開放式基金于每個(gè)交易日估值，并于（ ）公告基金份額凈值。A.當(dāng)日 B.3日內(nèi) C.1周內(nèi) D.次日3. 按公司規(guī)模劃分的股票投資風(fēng)格，通常不包括（ ）。A.小型資本股票 B.混合型資本股票 C.大型資本股票 D.中型資本股票4. 貫穿資產(chǎn)配置過程中的兩種主要方法是歷史數(shù)據(jù)法和（ ）。A.情景綜合分析法 B.風(fēng)險(xiǎn)分析法 C.成本收益法 D.技術(shù)分析法5. 有關(guān)套利定價(jià)的基本假設(shè)條件中，反映對投資者處理問題能力的要求的架設(shè)是（ ）。A. 投資者是追求收益的，同時(shí)也是厭惡風(fēng)險(xiǎn)的B. 投資者能夠發(fā)現(xiàn)市場上是否存在套利機(jī)會，并利用該機(jī)會進(jìn)行套利C. 所有證券的收益都受到一個(gè)共同因素F的影響D. 市場沒有摩擦6. 基金進(jìn)行收益分配后的剩余額是（ ）。A.基金凈收益 B.本期已實(shí)現(xiàn)利潤 C.未分配利潤 D.期末可供分配利潤7. 在利率水平變化時(shí)，長期債券價(jià)格的變化幅度要（ ）短期債券的變化幅度。A.大于 B.小于 C.等于 D.無法確定8. 目前，所有基金管理公司需要將每個(gè)交易日的基金注冊登記數(shù)據(jù)集中報(bào)送至（ ）進(jìn)行備份管理。A.中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司 B.基金托管公司 C.基金管理公司 D.中國證監(jiān)會行業(yè)數(shù)據(jù)中心9. 基金管理人除依法披露基金財(cái)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動相關(guān)的事項(xiàng)外，對持有封閉式基金超過基金總份額（ ）的，還應(yīng)按規(guī)定進(jìn)行臨時(shí)公告。A.15% B.5% C.10% D.30%10. 目前，國際上應(yīng)用較多的基本分析方法不包括（ ）。A.市盈率 B.資產(chǎn)負(fù)債比率 C.股利貼現(xiàn)模型 D. P/E比率11. （ ）在市場價(jià)格下降時(shí)買入股票并在其上升時(shí)賣出股票，其支付曲線為凹型。A.買入并持有策略 B.動態(tài)資產(chǎn)配置策略C.投資組合保險(xiǎn)策略 D.恒定混合策略12. 一只基金持有一家上市公司的股票，不得超過該基金資產(chǎn)凈值的（ ）。A. 10% B. 15% C. 30% D. 45%13. 下列選項(xiàng)中，有關(guān)基金托管人保管基金財(cái)產(chǎn)的說法錯(cuò)誤的是（ ）。A. 與管理人的共同行為給基金財(cái)產(chǎn)造成損害的，應(yīng)承擔(dān)連帶賠償責(zé)任B. 對管理人不合規(guī)的投資指令拒絕執(zhí)行C. 嚴(yán)守基金商業(yè)秘密D. 基金財(cái)產(chǎn)的債權(quán)應(yīng)與基金管理人的債務(wù)相抵消14. （ ）是指在某假日前的最后一個(gè)交易日有非正常收益等異?，F(xiàn)象。A.周末異常 B.假日異常 C.事件異常 D.會計(jì)異常15. 基金管理公司變更名稱或者住所的，需自董事會或股東會作出決議之日起（ ）日內(nèi)，報(bào)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)。A. 3 B. 5 C. 10 D. 1516. 一般而言，只有在存在（ ）的收益級差和（ ）的過渡期時(shí)，債券投資者才會進(jìn)行互換操作。A. 較高 較長 B. 較高 較短 C. 較低 較長 D. 較低 較高17. 指數(shù)型消極投資策略認(rèn)為，在有效市場中，采?。?）。A. 積極型股票投資戰(zhàn)略可能取得高于超過市場水平的投資收益B. 消極型股票投資戰(zhàn)略可能取得高于超過市場水平的投資收益C. 積極和消極搭配的投資戰(zhàn)略就能取得高于市場水平的投資收益D. 任何積極型股票投資戰(zhàn)略都不可能取得超過市場水平的投資收益18. 根據(jù)有關(guān)研究顯示，資產(chǎn)配置對投資組合業(yè)績的貢獻(xiàn)率達(dá)到（ ）以上。A. 60% B. 50% C. 90% D. 75%19. 目前，我國基金賣出股票是按照（ ）的稅率征收股票交易印花稅的。A. 0.5% B. 1% C. 1.5% D.3%20. 股票是一種所有權(quán)憑證，而基金是一種（ ）。A.經(jīng)營權(quán)憑證 B.債權(quán)憑證 C.受益憑證 D.使用權(quán)憑證21. 基金銷售機(jī)構(gòu)設(shè)立專門的監(jiān)察稽核部門或崗位，就基金銷售業(yè)務(wù)內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況獨(dú)立地履行監(jiān)察、評價(jià)、報(bào)告和建議職能。這是（ ）的主要內(nèi)容。A.信息技術(shù)內(nèi)部管理控制 B.會計(jì)系統(tǒng)內(nèi)部控制C.銷售業(yè)務(wù)流程控制 D.監(jiān)察稽核控制22. 基金管理人應(yīng)當(dāng)在每個(gè)季度結(jié)束之日起（ ）個(gè)工作日內(nèi)，編制完成基金季度報(bào)告，并將季度報(bào)告登載在指定報(bào)刊和網(wǎng)站上。A. 3 B. 10 C. 5 D. 1523. 在對我國基金的監(jiān)管上，負(fù)有最主要的責(zé)任的是（ ）。A.中國銀監(jiān)會 B.財(cái)政部 C.中國證監(jiān)會 D.基金業(yè)協(xié)會24. 投資者構(gòu)造債券投資組合的目的是（ ）。A. 使實(shí)際收益高于目標(biāo)收益的風(fēng)險(xiǎn)最小化B. 使實(shí)際收益低于目標(biāo)收益的風(fēng)險(xiǎn)最小化C. 使名義收益高于目標(biāo)收益的風(fēng)險(xiǎn)最小化D. 使名義收益低于目標(biāo)收益的風(fēng)險(xiǎn)最小化25. 投資組合保險(xiǎn)策略在市場價(jià)格下降時(shí)賣出股票并在其上升時(shí)買入股票，其支付曲線為（ ）。A. 直線型 B.凹型 C.凸型 D.U型26. 開放式基金的基金合同生效后，基金管理人應(yīng)當(dāng)在每6個(gè)月結(jié)束之日起（ ）日內(nèi)，更新招募說明書并登載在網(wǎng)站上。A. 30 B. 90 C. 60 D.4527. 已知證券組合P是由證券A和證券B構(gòu)成的，證券A、B的期望收益是15%，10%，標(biāo)準(zhǔn)差是5%，3%，投資比重是40%，60%，相關(guān)系數(shù)是0.12，求該組合P的期望收益率為（ ）。A. 15% B. 12.5% C. 12% D. 10%28. 從長期來看，小型資本股票的回報(bào)率與大型資本股票的回報(bào)率相比實(shí)際上（ ）。A. 更高 B. 更低 C. 相等 D.無法比較29. （ ）是指將應(yīng)分配的凈利潤按除息后的份額凈值折算為等值的新的基金份額進(jìn)行基金分配。A. 現(xiàn)金分紅方式 B.分紅再投資轉(zhuǎn)換為基金份額C. 股利分紅方式 D. 分紅再投資轉(zhuǎn)換為債券30. 封閉式基金的交易價(jià)格主要受（ ）的影響。A. 二級市場供求關(guān)系 B. 基金投資收益率C. 基金份額凈值 D. 基金固有資產(chǎn)31. 在我國，基金托管人只能由依法設(shè)立并取得托管資格的（ ）擔(dān)任。A.中國人民銀行 B.商業(yè)銀行 C.信托中介機(jī)構(gòu) D.證券投資咨詢機(jī)構(gòu)32. 在基金信息披露中應(yīng)用XBRL（可擴(kuò)展商業(yè)報(bào)告語言），有利于促進(jìn)信息披露的規(guī)范化、透明化和（ ），提高信息在編報(bào)、傳送、使用的效率和質(zhì)量。A.制度化 B.信息化 C.電子化 D.合法化33. 根據(jù)證券投資基金托管資格管理辦法第3條的規(guī)定，擬從事基金清算、核算、投資監(jiān)督、信息披露、內(nèi)容稽核監(jiān)控等業(yè)務(wù)的執(zhí)業(yè)人員不少于（ ）人，且具有基金從業(yè)資格。A. 5 B. 3 C. 15 D. 1034. 基金管理公司的高級管理人員或基金經(jīng)理在非經(jīng)營性機(jī)構(gòu)兼職的，應(yīng)當(dāng)報(bào)（ ）備案。A.聘任單位 B.所任職的非經(jīng)營性機(jī)構(gòu) C.中國證監(jiān)會 D.證劵交易所35. 單一行業(yè)投資基金主要面臨的風(fēng)險(xiǎn)是（ ）。A.國家投資風(fēng)險(xiǎn) B.行業(yè)投資風(fēng)險(xiǎn) C.管理運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn) D.匯率風(fēng)險(xiǎn)36. （ ）是投資者為實(shí)現(xiàn)投資目標(biāo)所遵循的基本方針和基本準(zhǔn)則。A.行業(yè)研究報(bào)告 B.證券研究報(bào)告 C.證券投資政策 D.證券投資組合業(yè)績評估報(bào)告37. 下列有關(guān)印花稅的征收，表述錯(cuò)誤的是（ ）。A. 企業(yè)投資者買賣基金份額的收入暫免征印花稅B. 個(gè)人投資者買賣基金份額的收入暫免征印花稅C. 基金賣出股票時(shí)按照0.1%的稅率征收股票交易印花稅D. 基金買入股票時(shí)按照1%的稅率征收股票交易印花稅38. 當(dāng)預(yù)期市場間的債券利差會延續(xù)原來的趨勢繼續(xù)擴(kuò)大時(shí)，投資者一般會采取（ ）來實(shí)現(xiàn)更高的資本增值。A. 只賣出當(dāng)前持有的債券B. 只買入一種收益相對較高的債券C. 買入一種收益相對較低的債券而賣出當(dāng)前持有的債券D. 買入一種收益相對較高的債券而賣出當(dāng)前持有的債券39. 按投資市場分類，股票基金可分為（ ）。A. 小盤股票基金、中盤股票基金和大盤股票基金B(yǎng). 價(jià)值型股票基金、平衡型基金和成長型股票基金C. 金融服務(wù)基金、房地產(chǎn)基金等D. 國內(nèi)股票基金、國外股票基金與全球股票基金40. （ ）是指基金托管人執(zhí)行基金管理人的投資指令，辦理基金名下的資金往來。A.資產(chǎn)保管 B.資產(chǎn)核算 C.資產(chǎn)清算 D.資產(chǎn)結(jié)算41. 證券投資基金在投資過程中出現(xiàn)的正常經(jīng)營性虧損應(yīng)由（ ）。A.基金發(fā)起人共同承擔(dān) B.基金托管人單獨(dú)承擔(dān)C.基金管理人單獨(dú)承擔(dān) D.基金投資人共同承擔(dān)42. （ ）是指基金管理人管理基金資產(chǎn)而向基金收取的費(fèi)用。A.基金托管費(fèi) B.基金管理費(fèi) C.基金銷售服務(wù)費(fèi) D.基金申購費(fèi)43. 下列各項(xiàng)中，表述有誤的是（ ）。A. 保本基金是特殊類型基金的一種B. 系列基金又稱為傘型基金C. LOF是指上市開放式基金D. LOF常常會出現(xiàn)封閉式基金的大幅折價(jià)的交易現(xiàn)象44. 基金信息披露一般不包括（ ）。A.募集信息披露 B.運(yùn)作信息披露 C.臨時(shí)信息披露 D.基金組織結(jié)構(gòu)披露45. 我國目前尚無（ ）。A.系列基金 B.基金中的基金 C.保本基金 D.交易型開放式指數(shù)基金46. （ ）是指基金注冊登記機(jī)構(gòu)為基金投資人開立的、用于記錄其持有的基金份額及其變動情況的帳戶。A.資本賬戶 B.基金賬戶 C.資本賬戶 D.結(jié)算賬戶47. 證券投資基金投資的起點(diǎn)是基金的（ ）。A.交易 B.募集 C.贖回 D.申購48. 我國場外認(rèn)購的LOF基金份額，應(yīng)在（ ）辦理注冊登記。A. 中國結(jié)算公司的開放式基金注冊登記系統(tǒng)B. 中國結(jié)算公司的封閉式基金注冊登記系統(tǒng)C. 中國結(jié)算公司的證券登記結(jié)算系統(tǒng)D. 中國結(jié)算公司的注冊登記系統(tǒng)49. （ ）是指基金銷售機(jī)構(gòu)進(jìn)行基金營銷的各種內(nèi)部、外部因素的統(tǒng)稱。A.目標(biāo)市場與客戶的確定 B.營銷環(huán)境的分析C.市場營銷的實(shí)施 D.市場營銷的控制50. 按照瀘、深證券交易所公布的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，我國基金交易傭金不得高于成交金額的（ ），起點(diǎn)為（ ）元，由證券公司向投資者收取。A. 0.1% 3 B. 0.1% 5 C. 0.3% 3 D. 0.3% 551. 中外合資基金管理公司的境外股東應(yīng)具備實(shí)繳資本不少于（ ）億元人民幣的等值可自由兌換貨幣的條件。A. 1 B. 2 C. 3 D.452. （ ）是基金投資運(yùn)作的支撐部門，主要從事宏觀經(jīng)濟(jì)分析、行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r分析和上市公司投資價(jià)值分析。A.投資部 B.研究部 C.交易部 D.市場部53. 實(shí)現(xiàn)基金經(jīng)理投資指令的最后環(huán)節(jié)是（ ）。A.投資 B.決策 C.交易 D.贖回54. 公司各機(jī)構(gòu)、部門和崗位職責(zé)應(yīng)當(dāng)保持相對獨(dú)立，公司基金資產(chǎn)、自有資產(chǎn)、其他資產(chǎn)的運(yùn)作應(yīng)當(dāng)分離。這充分體現(xiàn)了基金管理公司內(nèi)部控制的（ ）原則。A.健全性 B.有效性 C.獨(dú)立性 D.相互制約55. 基金銷售中常用的營業(yè)推廣手段主要有（ ）等。A.公共關(guān)系 B.郵寄服務(wù) C.銷售網(wǎng)點(diǎn)宣傳 D.廣告推銷56. 托管銀行根據(jù)對基金運(yùn)作的監(jiān)督情況，應(yīng)編制基金運(yùn)作監(jiān)督（ ），向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)告。A.日報(bào) B.周報(bào) C.季報(bào) D.年報(bào)57. 目前，交易所以大宗交易方式轉(zhuǎn)讓的資產(chǎn)支持證券，通常采用（ ）確定公允價(jià)值。A.證券交易所掛牌的市價(jià) B.收盤價(jià) C.估值日收盤凈價(jià) D.估值技術(shù)58. 對個(gè)體基金績效的衡量屬于（ ）。A.絕對衡量 B.相對衡量 C.宏觀績效衡量 D.微觀績效衡量59. 一個(gè)成功的市場選擇者，會在（ ）。A. 市場高漲時(shí)提高基金組合的值，市場低迷時(shí)提高基金組合的值B. 市場高漲時(shí)提高基金組合的值，市場低迷時(shí)降低基金組合的值C. 市場高漲時(shí)降低基金組合的值，市場低迷時(shí)降低基金組合的值D. 市場高漲時(shí)降低基金組合的值，市場低迷時(shí)提高基金組合的值60. 假設(shè)某基金在2011年3月5日的份額凈值為1.45元，2011年6月1日的份額凈值為1.55元，期間基金曾在2011年2月1日每10份派息2.00元，已知該基金在2011年2月1日（除息前一日）的份額凈值為1.83元，那么，該基金的時(shí)間加權(quán)收益率為（ ）。A. 13.82% B. 20.01% C. 17.20% D.14.32%答案：題號12345678910答案CDDABCADBB題號11121314151617181920答案DADBDBDCBC題號21222324252627282930答案DDCBCDCABA題號31323334353637383940答案BCACBCDCDC題號41424344454647484950答案DBDDBBBABD題號51525354555657585960答案CBCCCBDDBB二、多選61. （ ）是集合理財(cái)、專業(yè)管理的特點(diǎn)。A. 有利于發(fā)揮資金的規(guī)模優(yōu)勢B. 降低了基金的投資成本C. 增加了基金的投資成本D. 使中小投資者也能享受專業(yè)化的投資管理服務(wù)62. 基金運(yùn)作費(fèi)是為保證基金正常運(yùn)作而發(fā)生的應(yīng)由基金承擔(dān)的費(fèi)用，包括（ ）。A.交易傭金 B.經(jīng)手費(fèi) C.律師費(fèi) D.開戶費(fèi)63. 按照對未來股利支付的不同假定，股利貼現(xiàn)模型可演化為（ ）。A.固定增長模型 B.隨機(jī)股利貼現(xiàn)模型 C.三階段股利貼現(xiàn)模型 D.現(xiàn)值股利貼現(xiàn)模型64. 債券指數(shù)化投資策略的動機(jī)包括（ ）。A. 經(jīng)驗(yàn)證據(jù)表明積極型的債券投資組合的業(yè)績并不好B. 指數(shù)化債券組合的業(yè)績明顯偏離其基準(zhǔn)指數(shù)的表現(xiàn)C. 有助于基金發(fā)起人增強(qiáng)對基金經(jīng)理的控制力D. 與積極型的債券組合管理相比，指數(shù)化組合管理所收取的管理費(fèi)用更低65. 下列選項(xiàng)中，有關(guān)價(jià)量關(guān)系指標(biāo)的說法正確的是（ ）。A. 價(jià)升量縮，價(jià)跌量增B. 技術(shù)分析就是利用過去和現(xiàn)在的成交量、成交價(jià)資料，以圖形分析和指標(biāo)分析為工具，來解釋預(yù)測未來的市場走勢C. 成交量是推動股價(jià)上漲的原動力，是測量股市行情變化的溫度計(jì)，通過其增加或減少的速度可以推斷出多空之間的力量對比和股價(jià)漲跌的幅度D. 在某一點(diǎn)上的價(jià)和量反映的是買賣雙方在這一時(shí)點(diǎn)上共同的市場行為，是雙方的暫時(shí)均勢點(diǎn)66. 基金產(chǎn)品設(shè)計(jì)包括的重要的信息輸入是（ ）。A.客戶需求信息 B.投資運(yùn)作信息C.產(chǎn)品市場信息 D.銷售策略信息67. 基金公司會員部的職責(zé)是（ ）。A. 對有關(guān)基金的行政許可項(xiàng)目進(jìn)行審核B. 負(fù)責(zé)基金管理公司和基金托管銀行特別會員的聯(lián)絡(luò)與業(yè)務(wù)交流工作C. 組織、擬訂基金業(yè)自律規(guī)則和業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)，并監(jiān)督實(shí)施D. 負(fù)責(zé)設(shè)計(jì)基金行業(yè)的重大政策研究68. 資產(chǎn)配置的目標(biāo)在于以（ ）為基礎(chǔ)，決定不同資產(chǎn)類別在投資組合中所占比重，從而降低風(fēng)險(xiǎn)，提高投資收益，消除投資人對收益所承擔(dān)的不必要的額外風(fēng)險(xiǎn)。A.資產(chǎn)類別的歷史表現(xiàn) B.資產(chǎn)類別的未來表現(xiàn)C.投資人的風(fēng)險(xiǎn)偏好 D.投資人的個(gè)人愛好69. 下列有關(guān)基金管理公司獨(dú)立董事的任職資格，表述無誤的是（ ）。A. 具有5年以上金融、法律或者財(cái)務(wù)的工作經(jīng)歷B. 有履行職責(zé)所需要的時(shí)間C. 最近5年沒有在擬任職的基金管理公司及其股東單位、與擬任職的基金管理公司存在業(yè)務(wù)聯(lián)系或者利益關(guān)系的機(jī)構(gòu)任職D. 直系親屬不在擬任職的基金管理公司任職70. 多重負(fù)債下的組合免疫策略要求達(dá)到的條件是（ ）.A. 債券組合的久期與負(fù)債的久期相等B. 組合內(nèi)各種債券的久期的分布必須比負(fù)債的久期分布更廣C. 債券組合的現(xiàn)金流現(xiàn)值必須與負(fù)債的現(xiàn)值相等D. 現(xiàn)金流與各個(gè)時(shí)期現(xiàn)金流的需求相等71. 積極型股票投資戰(zhàn)略主要包括（ ）。A.以基本分析為基礎(chǔ)的投資策略 B.以價(jià)格分析為基礎(chǔ)的投資策略C.以技術(shù)分析為基礎(chǔ)的投資策略 D.市場異常投資策略72. 某公司2010年每股股息為0.50元，預(yù)期今后每股股息將以每年12%的速度穩(wěn)定增長。已知當(dāng)前的無風(fēng)險(xiǎn)利率為0.05，市場組合的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)為0.08，該公司股票的值為1.50.則（ ）。A. 該公司股票當(dāng)前的合理價(jià)格為10元B. 該公司股票當(dāng)前的合理價(jià)格為16.67元C. 該公司股票的必要收益率為15%D. 該公司股票的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整貼現(xiàn)率為17%73. 基金會計(jì)報(bào)表附注的內(nèi)容包括（ ）。A.凈值變動表 B.重要會計(jì)政策 C.會計(jì)估計(jì)變更的說明 D.報(bào)表重要項(xiàng)目的說明74. 基金年度報(bào)告中的投資組合公告披露的事項(xiàng)主要包括（ ）。A. 期末按行業(yè)分類的股票投資組合B. 期末按市值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排序的前3名債券明細(xì)C. 投資組合報(bào)告附注D. 期末按市值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排序的所有股票明細(xì)75. 內(nèi)部控制的基本要素包括（ ）。A.環(huán)境控制 B.內(nèi)部監(jiān)控 C.控制活動 D.信息溝通76. 強(qiáng)式有效市場假設(shè)認(rèn)為，當(dāng)前的股票價(jià)格反映了全部信息的影響，全部信息包括（ ）。A.歷史價(jià)格信息 B.私人信息 C.全部公開信息 D.未公開的內(nèi)幕信息77. 封閉式基金與開放式基金的不同點(diǎn)是（ ）。A.期限不同 B.價(jià)格形成方式不同 C.交易場所不同 D.激勵(lì)約束機(jī)制不同78. 下列關(guān)系式中，表述正確的是（ ）。A. 基金資產(chǎn)估值是指基金擁有的全部資產(chǎn)進(jìn)行估算得到的公允價(jià)值B. 基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)-基金負(fù)債+投資收益（-投資損失）C. 基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)-基金負(fù)債D. 基金份額凈值=基金資產(chǎn)凈值/基金總份額79. 根據(jù)法律法規(guī)規(guī)定，我國證券投資基金的定期報(bào)告分為（ ）。A.基金年度報(bào)告 B.基金季度報(bào)告 C.基金半年度報(bào)告 D.基金月度報(bào)告80. 人們習(xí)慣上將1997年以前設(shè)立的基金稱為“老基金”?！袄匣稹贝嬖诘膯栴}主要表現(xiàn)在（ ）。A. 缺乏基本的法律法規(guī)范B. 以上市證券為基本投資方向，市場規(guī)模發(fā)展受限C. 資產(chǎn)質(zhì)量普遍不高D. 受地方政府要求服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)需要的引導(dǎo)81. 基金管理公司變更（ ）等重大事項(xiàng)時(shí)，需自董事會或股東會作出決議之日起15日內(nèi)，報(bào)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)。A.變更股東 B.變更經(jīng)營范圍開展特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)C.變更名稱、住所 D.修改章程82. 投資者必須根據(jù)自己短時(shí)間內(nèi)處理資產(chǎn)的可能性，建立投資中流動性資產(chǎn)的最低標(biāo)準(zhǔn)。一般流動性強(qiáng)的資產(chǎn)有（ ）。A.現(xiàn)金 B.國庫券 C.商業(yè)票據(jù) D.房地產(chǎn)83. 稅收對債券投資收益具有明顯影響，其影響的主要途徑是（ ）。A. 債券收入現(xiàn)金流本身的稅收特性不同B. 現(xiàn)金流的形式 C.現(xiàn)金流的時(shí)間特征 D.現(xiàn)金流的管理方法不同84. ETF具有的三大特點(diǎn)是（ ）。A.主動操作的指數(shù)基金 B.獨(dú)特的實(shí)物申購、贖回機(jī)制C.實(shí)行一級市場與二級市場并存的交易制度 D.最早產(chǎn)生與加拿大85. 基金管理公司的風(fēng)險(xiǎn)管理部門包括（ ）。A.風(fēng)險(xiǎn)管理部 B.機(jī)構(gòu)理財(cái)部 C.監(jiān)察稽核部 D.財(cái)務(wù)部86. 資本資產(chǎn)定價(jià)模型的假設(shè)條件是（ ）。A. 投資者都依據(jù)期望收益率評價(jià)證券組合的收益水平，依據(jù)方差或標(biāo)準(zhǔn)差評價(jià)證券組合的風(fēng)險(xiǎn)水平B. 投資者對證券的收益、風(fēng)險(xiǎn)及證券間的關(guān)聯(lián)性具有完全相同的預(yù)期C. 資本市場沒有摩擦D. 所有證券的收益都受到一個(gè)共同因素F的影響87. 我國基金監(jiān)管目標(biāo)中的降低系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，是指（ ）。A. 要求監(jiān)管部門通過適當(dāng)?shù)闹贫劝才牛Ｕ辖灰坠?，使投資者能夠平等地進(jìn)入市場，使用市場資源和獲得市場信息B. 避免基金投資者受誤導(dǎo)、操縱、欺詐、內(nèi)幕交易、不公平交易和資產(chǎn)被濫用等行為的損害C. 基金管理機(jī)構(gòu)及其他相關(guān)機(jī)構(gòu)出現(xiàn)財(cái)務(wù)危機(jī)時(shí)，監(jiān)管者應(yīng)當(dāng)盡量減輕危機(jī)對整個(gè)市場造成的沖擊D. 通過設(shè)定對基金管理機(jī)構(gòu)的要求等措施降低投資者的風(fēng)險(xiǎn)88. 下列選項(xiàng)中，有關(guān)基金財(cái)產(chǎn)保管的內(nèi)容表述無誤的是（ ）。A. 信息披露應(yīng)完整、全面B. 保管好基金印章，保證基金資產(chǎn)安全C. 管理好基金資產(chǎn)賬戶，不得出借或擅自轉(zhuǎn)讓D. 保管好重要文件89. 我國基金信息披露的制度體系可分為（ ）四個(gè)層次。A.國家法律 B.部門規(guī)章 C.規(guī)范性文件 D.自律規(guī)則90. 對于收益率曲線不同形狀的解釋產(chǎn)生了不同的期限結(jié)構(gòu)理論，主要包括（ ）。A.優(yōu)先置產(chǎn)理論 B.市場分割理論 C.流動性偏好理論 D.預(yù)期理論91. （ ）應(yīng)作為持有證券的上市公司行為進(jìn)行基金會計(jì)核算。A.權(quán)證的買賣 B.配股 C.發(fā)放紅利 D.發(fā)行新股92. 債券基金主要的投資風(fēng)險(xiǎn)包括（ ）。A.利率風(fēng)險(xiǎn) B.匯率風(fēng)險(xiǎn) C.信用風(fēng)險(xiǎn) D.提前贖回風(fēng)險(xiǎn)93. （ ）等可以向中國證監(jiān)會申請基金代銷業(yè)務(wù)資格。A.證券公司 B.獨(dú)立基金銷售機(jī)構(gòu) B.商業(yè)銀行 D.證券投資咨詢機(jī)構(gòu)94. 下列各項(xiàng)中，屬于投資股票基金所面臨的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的有（ ）。A經(jīng)濟(jì)周期性波動風(fēng)險(xiǎn) B.匯率風(fēng)險(xiǎn) C.信用風(fēng)險(xiǎn) D.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)95. 下列說法中，表述有誤的是（ ）。A 我國深圳和上海證券交易所已開辦了LOF業(yè)務(wù)B LOF份額的認(rèn)購分為場內(nèi)認(rèn)購和場外認(rèn)購C 我國投資者只能采用場內(nèi)現(xiàn)金認(rèn)購和場外現(xiàn)金認(rèn)購兩種方式認(rèn)購ETF份額D 證券認(rèn)購是指投資者通過基金管理人及其指定的發(fā)售代理機(jī)構(gòu)以指定的證券進(jìn)行的認(rèn)購96. 基金信息披露編報(bào)規(guī)則有（ ）。A.主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的計(jì)算及披露 B.基金凈值表現(xiàn)的編制及披露C會計(jì)報(bào)表附注的編制及披露 D.基金投資組合報(bào)告的編制及披露97. 下列（ ）等事項(xiàng)都屬于證券投資基金托管協(xié)議的內(nèi)容。A. 基金參與銀行間市場的信用風(fēng)險(xiǎn)控制B. 估值錯(cuò)誤時(shí)的處理及責(zé)任認(rèn)定C. 投資禁止行為D. 基金的投資范圍98. 概括而言，基金托管人的職責(zé)主要包括（ ）。A.安全保管基金財(cái)產(chǎn) B.進(jìn)行基金會計(jì)核算C.完成基金資產(chǎn)清算 D.監(jiān)督基金投資運(yùn)作99. 一般情況下，資產(chǎn)配置的過程需要經(jīng)過的基本步驟有（ ）。A.明確投資目標(biāo)和限制因素 B.明確資本市場的期望值C.尋找最佳的資產(chǎn)組合 D.明確投資期限和風(fēng)險(xiǎn)收益100. ETF的基金合同生效后，基金管理人可以向證券交易所申請上市，上市后要遵循（ ）交易規(guī)則。A. 上市首日的開盤參考價(jià)為前一工作日的基金份額凈值B. 實(shí)行價(jià)格漲跌幅限制，漲跌幅設(shè)置為15%C. 買入申報(bào)數(shù)量為100份及其整數(shù)倍，不足100份的部分可以賣出D. 基金申報(bào)價(jià)格最小變動單位為0.001元答案：題號12345678910答案ABDCDABCACDBCDABCBCACABDABC題號11121314151617181920答案ACDADBCDACDABCDABCDABCDCDABCACD題號21222324252627282930答案ABCDABCABCBCACABCCDBCDABCDABD題號31323334353637383940答案BCDACDABCDABACABCDABCDABCDABCACD三、判斷題101. 基金托管人應(yīng)對信息數(shù)據(jù)實(shí)行嚴(yán)格的管理，建立電子信息數(shù)據(jù)的即時(shí)保存和備份制度，重要數(shù)據(jù)應(yīng)當(dāng)同城備份并且長期保存。（ ）102. 正常情況下，市場競爭越激烈，為有效獲取市場份額，基金費(fèi)率通常就較低。（ ）103. 付息式債券的投資回報(bào)主要由三部分組成，即本金、利息與期限。（ ）104. 投資組合保險(xiǎn)策略只在構(gòu)造投資組合時(shí)要求市場具有一定的流動性。（ ）105. 封閉式基金、ETF每個(gè)交易日日終在扣除股指期貨合約需要繳納的交易保證金后，應(yīng)當(dāng)保持不低于交易保證金2倍的現(xiàn)金。（ ）106. 如果凈現(xiàn)值大于0，即股票價(jià)值被高估，應(yīng)賣出；如果凈現(xiàn)值小于0，即股票價(jià)格被低估，應(yīng)買入。（ ）107. 無風(fēng)險(xiǎn)利率是由時(shí)間創(chuàng)造的，是對放棄即期消費(fèi)的補(bǔ)償。（ ）108. 目前，中國證監(jiān)會單獨(dú)承擔(dān)我國商業(yè)銀行所從事的基金業(yè)務(wù)的監(jiān)管職責(zé)。（ ）109. 資本市場基金持有的披露信息主要包括收益公告、影子價(jià)格與攤余成本法確認(rèn)的資產(chǎn)凈值產(chǎn)生較大偏離等信息。（ ）110. 企業(yè)投資者買賣基金單位獲得的差價(jià)收入應(yīng)繳納企業(yè)所得稅。（ ）111. 資產(chǎn)組合理論表明，證券組合的風(fēng)險(xiǎn)隨著組合所包含的證券數(shù)量的增加而降低，資產(chǎn)間關(guān)聯(lián)性高的多元化證券組合可以有效地降低個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)。（ ）112. 對股票投資價(jià)值的估值，最常用的四種估值方法是市盈率、市凈率、現(xiàn)金流折現(xiàn)以及股息率。（ ）113. 基金份額持有人就是基金投資者。（ ）114. 基金財(cái)產(chǎn)不得買賣與其基金管理人、基金托管人有控股關(guān)系的股東或者與其基金管理人、基金托管人有其他重大利害關(guān)系的公司發(fā)行的證券或者承銷期內(nèi)承銷的證券。（ ）115. 采取買入并持有策略的投資者一般著眼于市場的短期波動。（ ）116. 股票投資風(fēng)格指數(shù)就是對股票投資風(fēng)格進(jìn)行業(yè)績評價(jià)的指數(shù)。（ ）117. 債券收益率曲線是一條反映債券償還期限與收益關(guān)系的曲線。（ ）118. 現(xiàn)實(shí)中存在的市場信息不對稱問題，可能會導(dǎo)致高效率的基金無法吸引足夠的資金進(jìn)行投資，從而形成不合理的資金配置機(jī)制。（ ）119. 根據(jù)有關(guān)規(guī)定，開放式基金的基金份額持有人在基金合同中，事先未約定將所獲分配的現(xiàn)金利潤轉(zhuǎn)為基金份額的，基金管理人應(yīng)當(dāng)支付基金份額。（ ）120. 半年度報(bào)告披露凈值增長率列表的時(shí)間段與年度報(bào)告有所不同。半年度報(bào)告無需披露近3年每年的基金收益分配情況。（ ）121. 證券投資基金一般在月末結(jié)轉(zhuǎn)當(dāng)期損益，而按固定價(jià)格報(bào)價(jià)的貨幣市場基金一般在季末結(jié)轉(zhuǎn)損益。（ ）122. 通常當(dāng)BIAS(60)-10%時(shí)，是買入時(shí)機(jī)。（ ）123. 在近10年中，美國共同基金業(yè)的迅速發(fā)展壯大與退休養(yǎng)老基金的快速增加緊密相關(guān)。（ ）124. 現(xiàn)實(shí)中存在嚴(yán)格有效的市場。（ ）125. 不同范圍資產(chǎn)配置在時(shí)間跨度往往不同。一般而言，全球資產(chǎn)配置的期限比行業(yè)資產(chǎn)配置的期限長。（ ）126. 中國境內(nèi)第一家較為規(guī)范的投資基金淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)投資基金為公司型開放式基金，與1993年8月在上海證券交易所最早掛牌上市。（ ）127. 基金投資者投資基金是主要的目的是實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的保值、增值，基金管理人對此負(fù)有重大責(zé)任。（ ）128. 債券的實(shí)際收益率是為了使債券的支付現(xiàn)值與債券價(jià)格相等的貼現(xiàn)率。（ ）129. 基金管理投資管理人員是指在公司負(fù)責(zé)基金投資、研究交易的人員以及實(shí)際履行相應(yīng)職責(zé)的人員。（ ）130. 基金信息披露的內(nèi)容要求用精確的語言進(jìn)行披露，不能使用模棱兩可的語言，不得使人誤解。（ ）131. 大多數(shù)動態(tài)資產(chǎn)配置過程一般都具有相同的結(jié)構(gòu)與實(shí)施準(zhǔn)則，但依據(jù)的原則各不相同。（ ）132. 自2004年起，對封閉式證券投資基金管理人運(yùn)用基金買賣股票、債券的差價(jià)收入暫免征營業(yè)稅，而對開放式證券投資基金管理人運(yùn)用基金買賣股票、債券的差價(jià)收入需征收營業(yè)稅。（ ）133. 雖然基金管理公司的直銷隊(duì)伍規(guī)模相對較小，但可以提供更好的、持續(xù)的理財(cái)服務(wù)，更容易留住客戶并發(fā)展一些大客戶，形成忠實(shí)的客戶群。（ ）134. 不同類別的基金對應(yīng)的基金管理費(fèi)率是不完全相同的。從基金類型來看，一般證券衍生工具基金管理費(fèi)率最低。（ ）135. 開放式基金的份額不固定、擴(kuò)展能力較強(qiáng)，所以，應(yīng)將資產(chǎn)全部用于風(fēng)險(xiǎn)投資，以獲取更多的利益，無需保留一定的現(xiàn)金資產(chǎn)。（ ）136. 在公司、股東以及公司員工的利益與基金份額持有人的利益發(fā)生沖突時(shí)，應(yīng)當(dāng)優(yōu)先保障股東的利益。（ ）137. 折價(jià)套利會導(dǎo)致ETF總份額的減少，溢價(jià)套利會導(dǎo)致ETF總份額的擴(kuò)大。由此會導(dǎo)致ETF的規(guī)模變動很大。（ ）138. 基金在任何交易日日終，持有的買入股指期貨合約價(jià)值不得超過基金資產(chǎn)凈值的10%。（ ）139. 1999年，中國證監(jiān)會發(fā)布實(shí)施證券投資基金法，并在此基礎(chǔ)上構(gòu)建了我國基金試點(diǎn)時(shí)期的信息披露制度法律框架。（ ）140. 我國基金的會計(jì)年度為公歷每年的1月1日至12月31日。（ ）141. 我國對基金托管人的市場準(zhǔn)入要求之一，即基金托管人在最近3個(gè)會計(jì)年度內(nèi)的年末資產(chǎn)均不低于10億元人