基金從業(yè)基礎(chǔ)知識(shí)大綱.doc

一、總體目標(biāo)為確?；饛臉I(yè)人員掌握與了解基金行業(yè)相關(guān)的基本知識(shí)與專業(yè)技能，具備從業(yè)必須的執(zhí)業(yè)能力，特設(shè)證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)科目。二、能力等級(jí)能力等級(jí)是對(duì)考生專業(yè)知識(shí)掌握程度的最低要求，分為三個(gè)級(jí)別：（一）掌握：考生須在考試和實(shí)際工作中理解并熟練運(yùn)用的內(nèi)容。（二）理解：考生須對(duì)該考點(diǎn)的概念、理念、原則、意義、應(yīng)用范圍等有清晰的認(rèn)識(shí)。（三）了解： 作為泛讀內(nèi)容，考生對(duì)其有一個(gè)基礎(chǔ)的認(rèn)識(shí)。三、考試內(nèi)容與能力要求考生應(yīng)當(dāng)根據(jù)本科目考試內(nèi)容與能力等級(jí)的要求，掌握下列從業(yè)必須的基礎(chǔ)知識(shí)與專業(yè)技能，并具備在執(zhí)業(yè)過(guò)程中綜合運(yùn)用相關(guān)知識(shí)的執(zhí)業(yè)技能。對(duì)應(yīng)教材章名節(jié)名編號(hào)學(xué)習(xí)目標(biāo)(掌握/理解/了解）6.投資管理基礎(chǔ)1.財(cái)務(wù)報(bào)表6.1.a理解資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表和現(xiàn)金流量表所提供的信息6.1.b理解資產(chǎn)、負(fù)債和權(quán)益6.1.c理解利潤(rùn)和凈現(xiàn)金流6.1.d了解營(yíng)運(yùn)現(xiàn)金流、投資現(xiàn)金流和融資現(xiàn)金流2.財(cái)務(wù)報(bào)表分析6.2.a理解財(cái)務(wù)報(bào)表分析的概念6.2.b了解流動(dòng)性比率、財(cái)務(wù)杠桿比率、營(yíng)運(yùn)效率比率6.2.c理解衡量盈利能力的三個(gè)比率：銷售利潤(rùn)率（ROS），資產(chǎn)收益率（ROA），權(quán)益報(bào)酬率（ROE）6.2.d掌握杜邦分析法3.貨幣的時(shí)間價(jià)值與利率6.3.a掌握貨幣的時(shí)間價(jià)值的概念、時(shí)間和貼現(xiàn)率對(duì)價(jià)值的影響以及PV和FV的概念、計(jì)算和應(yīng)用6.3.b掌握即期利率和遠(yuǎn)期利率的概念6.3.c掌握名義利率和實(shí)際利率的概念6.3.d掌握單利和復(fù)利的概念4.常用描述性統(tǒng)計(jì)概念6.4.a掌握平均值、中位數(shù)、分位數(shù)的概念、計(jì)算和應(yīng)用6.4.b理解方差和標(biāo)準(zhǔn)差的概念、計(jì)算和應(yīng)用6.4.c了解正態(tài)分布的特征6.4.d理解相關(guān)性的概念7.權(quán)益投資1.資本結(jié)構(gòu)7.1.a理解不同資本類別之間投票權(quán)和所有權(quán)的區(qū)別2.權(quán)益證券7.2.a理解權(quán)益證券的類型和特點(diǎn)7.2.b理解普通股和優(yōu)先股的區(qū)別7.2.c了解存托憑證 (Deposit Receipts)7.2.d理解可轉(zhuǎn)債的定義、特征和基本要素7.2.e理解權(quán)證的定義和基本要素7.2.f理解不同種類權(quán)益資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)收益特征7.2.g了解影響公司在外發(fā)行股本的行為3.股票分析方法7.3.a理解股票基本面分析和技術(shù)分析的區(qū)別4.股票估值方法7.4.a理解內(nèi)在估值法與相對(duì)估值法的區(qū)別8.固定收益投資1.債券與債券市場(chǎng)8.1.a理解債券市場(chǎng)各參與方的責(zé)任以及發(fā)行人類型8.1.b掌握債券的種類和特點(diǎn)8.1.c理解債券違約時(shí)的受償順序以及債券的嵌入條款8.1.d理解固定利率債券、浮動(dòng)利率債券和零息債券8.1.e理解投資債券的風(fēng)險(xiǎn)8.1.f理解中國(guó)債券市場(chǎng)體系的發(fā)展2.債券價(jià)值分析8.2.a理解DCF估值法的概念和應(yīng)用8.2.b掌握債券價(jià)格和到期收益率的關(guān)系8.2.c理解債券的到期收益率和當(dāng)期收益率的區(qū)別，以及兩者與債券價(jià)格的關(guān)系。8.2.d理解利率的期限結(jié)構(gòu)和信用利差8.2.e掌握債券久期（麥考利久期和修正久期）的計(jì)算方法和應(yīng)用3.貨幣市場(chǎng)工具8.3.a掌握貨幣市場(chǎng)工具的特點(diǎn)8.3.b理解常用貨幣市場(chǎng)工具類型9.衍生工具1.衍生工具概述9.1.a理解衍生品合約的概念和特點(diǎn)9.1.b了解衍生品合約中的買入和賣出2.遠(yuǎn)期合約和期貨合約9.2.a理解期貨和遠(yuǎn)期的定義與區(qū)別9.2.b理解期貨和遠(yuǎn)期的市場(chǎng)作用3.期權(quán)合約9.3.a了解期權(quán)合約和影響期權(quán)定價(jià)的因子4.互換合約9.4.a理解互換合約的概念9.4.b了解影響互換合約定價(jià)的因子9.4.c理解遠(yuǎn)期、期貨、期權(quán)和互換的區(qū)別10.另類投資1.另類投資概述10.1.a理解另類投資的投資對(duì)象、優(yōu)點(diǎn)和局限2.私募股權(quán)投資10.2.a理解私募股權(quán)投資的概念、J曲線、戰(zhàn)略形式、組織架構(gòu)、退出機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)收益特征3.不動(dòng)產(chǎn)投資10.3.a理解不動(dòng)產(chǎn)投資的概念、類型、投資工具和風(fēng)險(xiǎn)收益特征。4.大宗商品投資10.4.a理解各類大宗商品投資的類型、投資方式和風(fēng)險(xiǎn)收益特征11.投資者需求與資產(chǎn)配置1.投資者類型和特征11.1.a掌握投資者的主要類型、區(qū)分方法和特征2.投資者需求和投資政策11.2.a理解不同類型投資者在資產(chǎn)配置上的需求和差異以及投資政策說(shuō)明書(shū)包含的主要內(nèi)容12.投資組合管理1.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)、非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)分散化12.1.a掌握系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的概念和來(lái)源12.1.b理解風(fēng)險(xiǎn)和收益的對(duì)應(yīng)關(guān)系12.1.c掌握分散風(fēng)險(xiǎn)的原理和方法2.資產(chǎn)配置12.2.a理解不同資產(chǎn)間的相關(guān)性，及其對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和收益的影響12.2.b理解均值方差法及其應(yīng)用12.2.c理解最小方差法及有效性前沿、資本市場(chǎng)線12.2.d理解CAPM模型的主要思想、資本市場(chǎng)線和證券市場(chǎng)線12.2.e理解戰(zhàn)略資產(chǎn)配置和戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置3.被動(dòng)投資和主動(dòng)投資12.3.a了解市場(chǎng)有效性的三個(gè)層次12.3.b掌握主動(dòng)投資和被動(dòng)投資的概念、方法和區(qū)別12.3.c了解市場(chǎng)上主要的指數(shù)（股票和債券）的編制方法12.3.d了解市場(chǎng)有效性和主動(dòng)、被動(dòng)產(chǎn)品選擇的關(guān)系12.3.e了解完全復(fù)制、抽樣復(fù)制和最優(yōu)化方法復(fù)制三種跟蹤指數(shù)方法的具體應(yīng)用環(huán)境12.3.f理解股票型指數(shù)基金的管理和風(fēng)險(xiǎn)收益特征12.3.g了解債券指數(shù)基金無(wú)法完全被動(dòng)的原因12.3.h了解量化投資和多因子模型4.投資組合構(gòu)建12.4.a理解股票投資組合和債券投資組合的構(gòu)建要點(diǎn)5.投資管理部門12.5.a理解基金公司投資管理部門設(shè)置和基金公司投資流程13.投資交易管理1.證券市場(chǎng)的交易機(jī)制13.1.a了解指令驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)、報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)和經(jīng)紀(jì)人市場(chǎng)三種市場(chǎng)13.1.b理解做市商和經(jīng)紀(jì)人的區(qū)別13.1.c理解買空、賣空和加杠桿對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和收益的影響2.交易執(zhí)行13.2.a理解基金公司投資交易流程13.2.b了解算法交易的概念和常見(jiàn)策略3.交易成本與執(zhí)行缺口13.3.a理解不同類型的交易成本13.3.b了解執(zhí)行缺口的組成13.3.c了解投資組合資產(chǎn)轉(zhuǎn)持與T-Charter14.投資風(fēng)險(xiǎn)的管理與控制1.投資風(fēng)險(xiǎn)的類型14.1.a掌握風(fēng)險(xiǎn)的定義和分類14.1.b理解投資風(fēng)險(xiǎn)的種類2.投資風(fēng)險(xiǎn)的測(cè)量14.2.a理解事前與事后風(fēng)險(xiǎn)14.2.b理解貝塔系數(shù)的概念和計(jì)算方法14.2.c理解下行風(fēng)險(xiǎn)和最大回撤的概念和計(jì)算方法14.2.d理解風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值VaR的概念，了解常用計(jì)算方法14.2.e了解風(fēng)險(xiǎn)敞口與風(fēng)險(xiǎn)敏感度的概念3.不同類型基金的風(fēng)險(xiǎn)管理14.3.a理解股票型基金與混合型基金的風(fēng)險(xiǎn)管理14.3.b理解債券型基金與貨幣市場(chǎng)基金的風(fēng)險(xiǎn)管理14.3.c了解指數(shù)、ETF、保本基金、QDII基金、分級(jí)基金的風(fēng)險(xiǎn)管理15.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)1.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)概述15.1.a理解投資業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的基礎(chǔ)概念2.絕對(duì)收益與相對(duì)收益15.2.a掌握收益率的計(jì)算方法15.2.b理解業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)概念與選取方法，絕對(duì)收益與相對(duì)收益的概念15.2.c理解風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益的主要指標(biāo)3.業(yè)績(jī)歸因15.3.a理解Brinson歸因方法的三個(gè)歸因項(xiàng)4.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)方法15.4.a了解基金評(píng)價(jià)服務(wù)機(jī)構(gòu)、基金分類、業(yè)績(jī)計(jì)算和風(fēng)格類型15.4.b理解全球投資業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn) (GIPS)的目的、作用和要求17.基金的投資交易與結(jié)算1.基金參與證券交易所二級(jí)市場(chǎng)的交易與清算17.1.a理解證券投資基金場(chǎng)內(nèi)證券交易市場(chǎng)17.1.b理解證券投資基金場(chǎng)內(nèi)證券結(jié)算機(jī)構(gòu)17.1.c理解證券投資基金場(chǎng)內(nèi)交易涉及的主要費(fèi)用項(xiàng)目及收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)17.1.d理解場(chǎng)內(nèi)證券交易特別規(guī)定及事項(xiàng)17.1.e掌握?qǐng)鰞?nèi)證券交易清算與交收的原則17.1.f了解場(chǎng)內(nèi)證券交易交收與資金清算的內(nèi)容與模式2.銀行間債券市場(chǎng)的交易與結(jié)算17.2.a了解銀行間債券市場(chǎng)的發(fā)展與現(xiàn)狀17.2.b理解銀行間債券市場(chǎng)的交易制度17.2.c理解銀行間市場(chǎng)的交易品種和類型17.2.d掌握銀行間債券結(jié)算類型和方式17.2.e理解銀行間債券結(jié)算業(yè)務(wù)類型3.海外證券市場(chǎng)投資的交易與結(jié)算17.3.a了解境外市場(chǎng)交易與結(jié)算規(guī)則17.3.b理解QDII開(kāi)展境外投資業(yè)務(wù)的交易與結(jié)算情況18.基金估值、費(fèi)用與會(huì)計(jì)核算1.基金資產(chǎn)估值18.1.a掌握基金資產(chǎn)估值的概念18.1.b掌握基金資產(chǎn)估值的法律依據(jù)18.1.c了解基金資產(chǎn)估值的重要性和需要考慮的因素18.1.d理解基金資產(chǎn)估值的責(zé)任人18.1.e理解基金資產(chǎn)估值的估值程序及基本原則18.1.f理解具體投資品種的估值方法及基金暫停估值的情形18.1.g了解QDII基金資產(chǎn)估值的特殊規(guī)定2.基金費(fèi)用18.2.a了解基金費(fèi)用的種類，18.2.b掌握基金管理費(fèi)、托管費(fèi)及銷售服務(wù)費(fèi)的計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)及計(jì)提方式18.2.c了解不列入基金費(fèi)用的項(xiàng)目種類3.基金會(huì)計(jì)核算18.3.a理解基金會(huì)計(jì)核算的特點(diǎn)及主要內(nèi)容4.基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告分析18.4.a理解基金財(cái)務(wù)報(bào)告分析的主要內(nèi)容19.基金的利潤(rùn)分配與稅收1.基金利潤(rùn)及利潤(rùn)分配19.1.a掌握基金利潤(rùn)來(lái)源及相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)的主要內(nèi)容19.1.b掌握利潤(rùn)分配對(duì)基金份額凈值的影響19.1.c理解基金分紅的