證監(jiān)會發(fā)行部審核二處有關(guān)IPO會計(jì)問題審核提示.doc

證監(jiān)會發(fā)行部審核二處有關(guān)IPO會計(jì)問題審核提示（根據(jù) 2011年10月24日會議記錄整理）一、企業(yè)IPO過程中積極發(fā)揮申報(bào)會計(jì)師的作用、提高會計(jì)師話語權(quán) 1二、目前IPO審核發(fā)行動態(tài)和有關(guān)政策調(diào)整 1三、發(fā)行部在IPO報(bào)表審核中有關(guān)會計(jì)問題處理意見 2（一）關(guān)于股份支付 2（二）IPO每股收益披露 3（三）關(guān)于申報(bào)會計(jì)師出具驗(yàn)資復(fù)核報(bào)告的情形 3（四）對重要客戶、供應(yīng)商及關(guān)聯(lián)方之間的交易真實(shí)性核查 4（五）關(guān)于原始財(cái)務(wù)報(bào)表的認(rèn)定 4（六）關(guān)于業(yè)務(wù)合并與業(yè)務(wù)分立 5（七）有關(guān)稅收繳納和社保繳納問題 5（八）其他財(cái)務(wù)問題 62011年10月24日，證監(jiān)會發(fā)行部審核二處召開了IPO會計(jì)審計(jì)問題的溝通會，與會人員包括：審核二處全體人員、京都天華和立信大華各4-5位合伙人代表。會議由審核二處處長常軍勝主持，以下為根據(jù)其講話紀(jì)要整理的會議記錄：一、企業(yè)IPO過程中積極發(fā)揮申報(bào)會計(jì)師的作用、提高會計(jì)師話語權(quán)l(xiāng) 建立事務(wù)所與證監(jiān)會發(fā)行部的溝通機(jī)制，包括不定期溝通會議、專業(yè)咨詢渠道、參加證監(jiān)會的保薦人培訓(xùn)等， 事務(wù)所可不定期向發(fā)行部提供IPO實(shí)務(wù)中會計(jì)問題與處理建議。l 證監(jiān)會發(fā)行部將對申報(bào)IPO項(xiàng)目分類處理，風(fēng)險(xiǎn)較大的IPO項(xiàng)目可能提醒事務(wù)所加強(qiáng)內(nèi)部質(zhì)量控制，必要時(shí)還將引入其他事務(wù)所（如H股事務(wù)所）的專項(xiàng)復(fù)核制度。l 申報(bào)會計(jì)師應(yīng)掌握發(fā)行部最新IPO審核標(biāo)準(zhǔn)與精神（如對目前熱點(diǎn)問題：股份支付、驗(yàn)資復(fù)核、重大客戶核查等），加強(qiáng)內(nèi)部與外部技術(shù)咨詢，提高IPO申報(bào)過程中在會計(jì)方面的權(quán)威、話語權(quán)。l 發(fā)揮事務(wù)所機(jī)構(gòu)作用，事務(wù)所技術(shù)部門和質(zhì)量控制部門應(yīng)加強(qiáng)對證監(jiān)會發(fā)行部有關(guān)重大會計(jì)問題審核標(biāo)準(zhǔn)的整理、傳達(dá)和執(zhí)行中質(zhì)量復(fù)核，保證事務(wù)所層面統(tǒng)一執(zhí)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)要求。二、目前IPO審核發(fā)行動態(tài)和有關(guān)政策調(diào)整l 目前主板在審企業(yè)近350家，3月底上報(bào)企業(yè)現(xiàn)在可以上會，90家在9月底申報(bào)。正常審核68個(gè)月?，F(xiàn)在會里沒有積壓。 l 發(fā)行部首發(fā)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)有效期改為6個(gè)月，即6月底仍可用年報(bào)數(shù)據(jù)上報(bào)。但預(yù)披露稿財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)應(yīng)在有效期內(nèi)，需要補(bǔ)審一次。l 招股說明書預(yù)披露時(shí)間將提前至初審會，根據(jù)反饋意見回復(fù)修改招股說明書后即預(yù)披露，不再等發(fā)審會前再預(yù)披露。l 發(fā)行部首發(fā)反饋意見回復(fù)期限改為30天，個(gè)別問題因特殊原因不能及時(shí)答復(fù)可先答復(fù)其他問題。若時(shí)間過長不答復(fù)可能終止審核。三、發(fā)行部在IPO報(bào)表審核中有關(guān)會計(jì)問題處理意見（一）關(guān)于股份支付會計(jì)準(zhǔn)則有明確規(guī)定的，應(yīng)執(zhí)行準(zhǔn)則規(guī)定，主要判斷工作在發(fā)行人和會計(jì)師，不進(jìn)行會計(jì)處理應(yīng)披露理由及依據(jù)。申報(bào)期內(nèi)股份支付的審核重點(diǎn)在最近一年及一期，對于之前部分難以區(qū)分的雙重身份可以不區(qū)分，執(zhí)行較寬。股份支付形成的費(fèi)用可計(jì)入非經(jīng)常性損益?？傮w原則：股份支付的條件是提供服務(wù)并獲得對價(jià)。不提供服務(wù)的無關(guān)第三方不涉及股份支付，提供服務(wù)的客戶、咨詢機(jī)構(gòu)等獲得股份也可能涉及股份支付。公允價(jià)值與付出成本間差異為相關(guān)費(fèi)用。針對IPO實(shí)務(wù)，構(gòu)成股份支付的須有兩個(gè)必要條件：1、以換取服務(wù)為目的（強(qiáng)調(diào)：如果不是這個(gè)目的，則可不適用）l 股份支付不僅包含股權(quán)激勵的情形（如引入董秘、高管并低價(jià)給予股份），也包含與客戶、技術(shù)團(tuán)隊(duì)之間的購買行為，如發(fā)行人對第三方低價(jià)發(fā)行股份，以取得對共同專利技術(shù)的獨(dú)家所有權(quán)。 l 股份支付與約定服務(wù)期沒有必然聯(lián)系，即對以前服務(wù)的獎勵也為股份支付。l 以下情形可以解釋為不以換取服務(wù)為目的，均不屬于股份支付的范疇：n 公司實(shí)施虛擬股權(quán)計(jì)劃，在申報(bào)前落定的，或?qū)蓹?quán)進(jìn)行清晰規(guī)范、解決代持的；n 取消境外上市，將相關(guān)股權(quán)轉(zhuǎn)回的；n 繼承、分割、贈與、親屬之間轉(zhuǎn)讓（即使親屬也在公司任職的）；n 資產(chǎn)重組（如收購子公司少數(shù)股東股權(quán)等）或資產(chǎn)整合過程中的補(bǔ)償；n 全體股東的配股等情形。l 控股股東及其關(guān)聯(lián)股東低價(jià)轉(zhuǎn)讓給高管為股份支付，但小股東轉(zhuǎn)讓各高管可以不算。2、對價(jià)（如何確定公允價(jià)格可參考金融工具準(zhǔn)則）l 有活躍市場的，參考活躍市場價(jià)格；l 無活躍市場的可參考PE價(jià)格，在可量化分析調(diào)整因素時(shí)可對價(jià)格進(jìn)行調(diào)整，不一定非要按PE價(jià)格；申報(bào)期內(nèi)的外部投資者價(jià)格均可參考，但其應(yīng)當(dāng)具有一定的代表性（如股份達(dá)到一定數(shù)量），并可根據(jù)不同的市場狀況進(jìn)行一定的調(diào)整，并披露說明調(diào)整的定量化理由（如08年同期市場平均PE倍數(shù)，09年同期市場平均PE倍數(shù)）。l 無PE的應(yīng)采取合理值方法確定，如進(jìn)行評估，估值報(bào)告（系會計(jì)師的增值服務(wù)，保證獨(dú)立性前提下）。（二）IPO每股收益披露1、總體原則 整體變更折股以前年度有限責(zé)任公司階段可不列示，折股后與上市公司保持一致列示基本每股收益，折股當(dāng)年用折股數(shù)為期初股本計(jì)算。2、處理方法l 有限公司階段不用計(jì)算和披露EPS，股份公司設(shè)立后當(dāng)年及以后期間計(jì)算和披露EPS。l 有限整體變更為股份當(dāng)年的期初股本數(shù)按折股時(shí)股本計(jì)算，即股份公司設(shè)立前不考慮權(quán)重變化。股份公司設(shè)立后執(zhí)行披露規(guī)則9號，考慮權(quán)重變化加權(quán)計(jì)算EPS。l 申報(bào)財(cái)務(wù)報(bào)表中股本欄披露為股本（實(shí)收資本）。l 案例：2010年2月有限公司注冊資本（實(shí)收資本）由3000萬元增資至5000萬元，5月變更設(shè)立股份公司，折合股本1億股，此后不變。則2009年不披露每股收益，股本為實(shí)收資本3000萬元；2010年期初股本數(shù)為1億股，此后也為1億股。 （三）關(guān)于申報(bào)會計(jì)師出具驗(yàn)資復(fù)核報(bào)告的情形1、申報(bào)期間的驗(yàn)資報(bào)告如由非證券從業(yè)資格的事務(wù)所出具的，應(yīng)當(dāng)由申報(bào)會計(jì)師進(jìn)行驗(yàn)資復(fù)核。2、申報(bào)期之外的實(shí)收資本、股本存在重大違規(guī)情形的，應(yīng)當(dāng)由申報(bào)會計(jì)師進(jìn)行驗(yàn)資復(fù)核。參考：出資不實(shí)的相關(guān)處理原則（來自2011年第三期保薦人培訓(xùn)資料）l 用于出資的無形資產(chǎn)目前技術(shù)過時(shí)或有關(guān)專利已過期，但報(bào)告期末相關(guān)資產(chǎn)已攤銷完畢的，則對發(fā)行不存在影響。如存在大額未攤銷金額，則相關(guān)股東應(yīng)已采取措施消除潛在影響。l 公司設(shè)立無驗(yàn)資報(bào)告、但完成了工商注冊的違規(guī)處理：因無驗(yàn)資報(bào)告無法確定股東出資是否繳足，在省級人民政府確認(rèn)前提下，還需要請國家工商局確認(rèn)當(dāng)?shù)毓ど讨鞴軉挝恍姓袨榈男ЯυO(shè)立。l 歷史上的出資不規(guī)范，若不涉及重大違法行為、現(xiàn)業(yè)已規(guī)范，對現(xiàn)在沒有重大影響，不構(gòu)成實(shí)質(zhì)性障礙。l 國有股權(quán)轉(zhuǎn)讓違反國有資產(chǎn)相關(guān)管理規(guī)定的，集體企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓違反集體資產(chǎn)管理相關(guān)規(guī)定，都需要在申報(bào)前取得省級人民政府確認(rèn)文件。l 出資不實(shí)的，事后規(guī)范整改，如實(shí)信息披露，另外：欠繳出資占注冊資本50%以上的，規(guī)范后運(yùn)行36個(gè)月，占比20%50%的，規(guī)范后運(yùn)行12個(gè)月。l 抽逃出資的，規(guī)范后不構(gòu)成發(fā)行障礙。解決方案：工商出確認(rèn)意見同時(shí)提供出資歸還的充分證據(jù)材料。建議規(guī)范后運(yùn)行36個(gè)月。l 技術(shù)出資問題要關(guān)注，是否屬于職務(wù)成果？技術(shù)出資比例不宜過高，需提供技術(shù)出資的評估報(bào)告。若用于增資的技術(shù)與發(fā)行人業(yè)務(wù)相關(guān)，要詳細(xì)核查是否是職務(wù)成果。重點(diǎn)關(guān)注：控股股東、實(shí)際控制人手里是否有與發(fā)行人業(yè)務(wù)相關(guān)的技術(shù)尚未進(jìn)入發(fā)行人。l 注冊子公司的出資也必須繳足，出資未繳足視同出資不實(shí)。（四）對重要客戶、供應(yīng)商及關(guān)聯(lián)方之間的交易真實(shí)性核查l 對重要客戶、供應(yīng)商的盡職調(diào)查/核查責(zé)任為發(fā)行人、保薦人和律師。l 注冊會計(jì)師的責(zé)任是“識別關(guān)聯(lián)方”，判斷關(guān)聯(lián)交易處理適當(dāng)性、關(guān)聯(lián)方關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易披露的完整性。l 注冊會計(jì)師審計(jì)范圍和核查責(zé)任為合并范圍內(nèi)的關(guān)聯(lián)方和關(guān)聯(lián)交易。合并范圍外的關(guān)聯(lián)方和關(guān)聯(lián)交易的核查責(zé)任主要為發(fā)行人和保薦人。l 對重要客戶、供應(yīng)商的延伸審計(jì)不屬于IPO申報(bào)財(cái)務(wù)報(bào)表審計(jì)范圍。發(fā)行人根據(jù)證監(jiān)會有關(guān)延伸審計(jì)和專項(xiàng)核查要求，可以委托申報(bào)會計(jì)師執(zhí)行該延伸審計(jì)業(yè)務(wù)，并會同保薦人和律師進(jìn)行專項(xiàng)核查。l 注冊會計(jì)師針對重大異常、不合理交易（如期末發(fā)生對新客戶的重大現(xiàn)金交易），應(yīng)當(dāng)予以關(guān)注。應(yīng)提請保薦人和律師去核查是否交易真實(shí)性，核查交易方是否為未披露的關(guān)聯(lián)方、是否存在關(guān)聯(lián)交易非關(guān)聯(lián)化。n 例如對經(jīng)銷商模式嚴(yán)重關(guān)注，通過存貨轉(zhuǎn)移方式實(shí)現(xiàn)銷售，關(guān)注經(jīng)銷商與發(fā)行人的關(guān)聯(lián)關(guān)系、發(fā)行人對經(jīng)銷商的控制能力、經(jīng)銷商的盈利能力和采銷規(guī)模、最終銷售情況、異常增加的經(jīng)銷商等。n 重要控股子公司的參股股東沒有列為關(guān)聯(lián)方不違背目前中國準(zhǔn)則，但應(yīng)列入重點(diǎn)核查范圍，比照關(guān)聯(lián)方披露該參股股東詳細(xì)情況和交易情況。對于報(bào)告期內(nèi)注銷和轉(zhuǎn)讓出去的子公司重點(diǎn)關(guān)注，關(guān)注費(fèi)用由轉(zhuǎn)讓出去的關(guān)聯(lián)方承擔(dān)。n 報(bào)告期內(nèi)公司的關(guān)聯(lián)方、已注銷的關(guān)聯(lián)方、已注銷的子公司、客戶與公司的關(guān)聯(lián)關(guān)系、客戶之間的關(guān)聯(lián)關(guān)系，都需要充分披露。l 關(guān)聯(lián)方的披露：結(jié)合上市規(guī)則、會計(jì)準(zhǔn)則、招股書準(zhǔn)則，按最嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)確定，核心是重大影響。參考：關(guān)聯(lián)交易非關(guān)聯(lián)化的處理原則（來自2011年第三期保薦人培訓(xùn)資料）l 信息披露方面，發(fā)行人應(yīng)詳細(xì)披露。l 中介機(jī)構(gòu)要詳細(xì)核查，核查內(nèi)容包括：非關(guān)聯(lián)化的真實(shí)性、合法性和合理性，受讓主體的身份，對發(fā)行人的獨(dú)立性、完整性等的影響，非關(guān)聯(lián)化后持續(xù)交易情況，非關(guān)聯(lián)化的標(biāo)的是否存在重大違法行為。從常理上講，一個(gè)企業(yè)的轉(zhuǎn)讓，程序、定價(jià)都會是比較復(fù)雜的，不是一件簡單的事情。l 發(fā)行部關(guān)注原關(guān)聯(lián)企業(yè)股權(quán)交易的商業(yè)合理性、真實(shí)性。比如賣給原公司的高管、發(fā)行人的員工，將會高度關(guān)注。 （五）關(guān)于原始財(cái)務(wù)報(bào)表的認(rèn)定1、申報(bào)期間某期的財(cái)務(wù)報(bào)表業(yè)經(jīng)審計(jì)的，則經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)表為該期原始財(cái)務(wù)報(bào)表。如該期用于納稅申報(bào)的財(cái)務(wù)報(bào)表與經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)表存在不一致的，會計(jì)師應(yīng)說明主要差異情況。2、申報(bào)期間某期的財(cái)務(wù)報(bào)表未經(jīng)審計(jì)的，則用于納稅申報(bào)的財(cái)務(wù)報(bào)表為該期原始財(cái)務(wù)報(bào)表。3、申報(bào)期間某期IPO公司的法定財(cái)務(wù)報(bào)表沒有編制合并財(cái)務(wù)報(bào)表的，則該期不存在原始合并財(cái)務(wù)報(bào)表。但注冊會計(jì)師應(yīng)當(dāng)按照合并口徑，說明原始財(cái)務(wù)報(bào)表與申報(bào)財(cái)務(wù)報(bào)表存在的主要差異情況。關(guān)鍵是有關(guān)差異要能夠合理解釋，中間的合并過程要說明。（六）關(guān)于業(yè)務(wù)合并與業(yè)務(wù)分立（1）關(guān)于業(yè)務(wù)合并與評估調(diào)賬l 實(shí)務(wù)存在一定期間內(nèi)拆分購買資產(chǎn)、規(guī)避企業(yè)合并及“法律3號意見”的行為。審核中從嚴(yán)要求，業(yè)務(wù)合并參照企業(yè)合并。業(yè)務(wù)如何界定，需要做專業(yè)的判斷，從嚴(yán)把握。n 同一控制下合并，以賬面值為記賬，交易中可進(jìn)行評估，但不能以評估值入賬，不接受評估調(diào)賬（不能改變歷史成本計(jì)量原則），記賬時(shí)以評估增值沖減所有者權(quán)益，保證業(yè)績計(jì)算的連續(xù)性。n 非同一控制下合并：允許“整合”上市，但要規(guī)范；不接受“捆綁”上市。非同一控制下合并比同一控制下要求從嚴(yán)，并入的業(yè)務(wù)或股權(quán)三項(xiàng)指標(biāo)（總資產(chǎn)、收入、利潤總額）達(dá)到20%50%的運(yùn)行一個(gè)完整會計(jì)年度、50%100%運(yùn)行24個(gè)月、100%以上運(yùn)行36個(gè)月。（2）不接受分立、剝離相關(guān)業(yè)務(wù)l 剝離后兩種業(yè)務(wù)變?yōu)橐环N業(yè)務(wù)（主營業(yè)務(wù)發(fā)生變化）。剝離沒有標(biāo)準(zhǔn)，操縱空間大（收入、成本可以分，費(fèi)用不好切分）。l 法律上可以企業(yè)可以分立，但審核中分立后企業(yè)不能連續(xù)計(jì)算業(yè)績，要運(yùn)行滿3年。（七）有關(guān)稅收繳納和社保繳納問題1、關(guān)于高新技術(shù)企業(yè)重新認(rèn)定期間所得稅稅率確定l 根據(jù)國家稅務(wù)總局公告2011第四號規(guī)定：高新技術(shù)企業(yè)在通過復(fù)審之前，在高新技術(shù)企業(yè)資格有效期內(nèi)，其當(dāng)年企業(yè)所得稅暫按15%預(yù)繳。l 對高新技術(shù)企業(yè)復(fù)核期間按15%還是25%的稅率計(jì)提企業(yè)所得稅，應(yīng)根據(jù)重新取得高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)證的可能性確定，如重新取得認(rèn)證的可能性很大，可以按15%的稅率計(jì)提所得稅。如果申報(bào)企業(yè)作為高新技術(shù)企業(yè)的主要條件已經(jīng)喪失，此時(shí)所得稅稅率按照25%列示為宜。這需由發(fā)行人和會計(jì)師根據(jù)企業(yè)高新技術(shù)認(rèn)定條件情況判定。l 過渡期間應(yīng)用15%稅率的，發(fā)行人應(yīng)進(jìn)行律師專項(xiàng)核查并征詢主管稅務(wù)機(jī)關(guān)意見：高新技術(shù)企業(yè)稅收優(yōu)惠不僅要看批文，還要求律師核查企業(yè)是否符合實(shí)質(zhì)條件。前期批文已過期新批文尚未取得的，要求發(fā)行人說明，保薦機(jī)構(gòu)、律師調(diào)查，到有權(quán)部門征詢意見，已經(jīng)按優(yōu)惠稅率預(yù)繳，可以很有把握繼續(xù)取得優(yōu)惠的，可按15%稅率報(bào)送最近一期報(bào)表。2、關(guān)于外商投資企業(yè)轉(zhuǎn)為內(nèi)資企業(yè)補(bǔ)交所得稅的會計(jì)處理l 外商投資企業(yè)轉(zhuǎn)為內(nèi)資企業(yè)，因經(jīng)營期限不足10年而需退還已享受的企業(yè)所得稅優(yōu)惠，該補(bǔ)繳稅款應(yīng)在補(bǔ)繳當(dāng)期一次計(jì)入損益，并作為非經(jīng)常性損益處理。3、關(guān)于改制過程中的個(gè)人所得稅繳納l 企業(yè)在改制環(huán)節(jié)因?qū)糍Y產(chǎn)折合為股本，個(gè)人股東是否需繳納個(gè)人所得稅，怎么繳納，可由稅務(wù)部門決定，目前各地稅務(wù)部門把握不一。現(xiàn)在也有到發(fā)審會前后才繳納的。l 發(fā)行部把握的基本要求是，如發(fā)生了股份轉(zhuǎn)讓交易的，實(shí)際控制人必須繳納，否則應(yīng)取得稅務(wù)部門出具的緩繳文件。這涉及到發(fā)行條件問題，即發(fā)行人的控股股東合法納稅問題。4、社保繳納l 發(fā)行人應(yīng)說明并披露包括母公司和所有子公司辦理社保和繳納住房公積金的員工個(gè)數(shù)、未繳納的人數(shù)及原因、企業(yè)與個(gè)人的繳納比例、辦理的起始日期，是否存在需補(bǔ)繳情形。如補(bǔ)繳，補(bǔ)繳的金額與措施，分析對經(jīng)營業(yè)績的影響。l 保薦機(jī)構(gòu)及律師應(yīng)對社保及住房公積金繳納問題應(yīng)進(jìn)行全面核查，并對未依法繳納是否構(gòu)成重大違法及對發(fā)行影響出具意見。符合條件的員工，需全部開戶，對這部分員工不接受自愿放棄繳納的聲明。只有農(nóng)民工可以特別考慮。（八）其他財(cái)務(wù)問題l 業(yè)績真實(shí)性：財(cái)務(wù)會計(jì)審核的重點(diǎn)是關(guān)注企業(yè)的真實(shí)性。財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行縱向比較，以及與同行業(yè)，重點(diǎn)關(guān)注異常項(xiàng)目，特別是毛利率。n 2011年總體經(jīng)濟(jì)形勢較為嚴(yán)峻，審核過程中對業(yè)績的關(guān)注肯定比2010年度要更嚴(yán)格，重點(diǎn)關(guān)注業(yè)績及增長的真實(shí)性、合理性、可持續(xù)性，嚴(yán)格防范虛增業(yè)績及利潤調(diào)節(jié)等行為，比如：（1）放寬信用政策，應(yīng)收賬款大幅增長；（2）費(fèi)用的不合理壓縮等。l 報(bào)告期內(nèi)變更會計(jì)政策、會計(jì)估計(jì)：務(wù)必慎重。可以調(diào)，但調(diào)整后的會計(jì)