投資估算[共5頁(yè)]

1、投資估算 1、 投資估算投資估算是指在整個(gè)投資決策過(guò)程中，依據(jù)現(xiàn)有的資料和一定的方法，對(duì)建設(shè)項(xiàng)目的投資額（包括和流動(dòng)資金）進(jìn)行的估計(jì)。投資估算總額是指從籌建、施工直至建成投產(chǎn)的全部建設(shè)費(fèi)用，其包括的內(nèi)容應(yīng)視項(xiàng)目的性質(zhì)和范圍而定。2、估算作用 （1）項(xiàng)目建設(shè)書(shū)、可行性研究報(bào)告文件中投資估算是研究、分析、計(jì)算項(xiàng)目投資經(jīng)濟(jì)效益的重要條件，是項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)的基礎(chǔ)。（2）項(xiàng)目建議書(shū)階段的投資估算是多方案比選，優(yōu)化設(shè)計(jì)，合理確定項(xiàng)目投資的基礎(chǔ)。是項(xiàng)目主管部門審批項(xiàng)目的依據(jù)之一，并對(duì)項(xiàng)目的規(guī)劃、規(guī)模起參考作用，從經(jīng)濟(jì)上判斷項(xiàng)目是否應(yīng)列入投資計(jì)劃。（3）項(xiàng)目可行性研究階段的投資估算是方案選擇和投資決策的重要依據(jù)

2、，是確定項(xiàng)目投資水平的依據(jù)，是正確評(píng)價(jià)建設(shè)項(xiàng)目投資合理性的基礎(chǔ)。（4）項(xiàng)目投資估算對(duì)工程設(shè)計(jì)概算起控制作用?？尚行匝芯繄?bào)告被批準(zhǔn)之后，其投資估算額作為設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)中下達(dá)的投資限額，即作為建設(shè)項(xiàng)目投資的最高限額，一般不得隨意突破，用以對(duì)各設(shè)計(jì)專業(yè)實(shí)行投資切塊分配，作為控制和指導(dǎo)設(shè)計(jì)的尺度或標(biāo)準(zhǔn)。（5）項(xiàng)目投資估算是項(xiàng)目資金籌措及制定建設(shè)貸款計(jì)劃的依據(jù)，建設(shè)單位可根據(jù)批準(zhǔn)的項(xiàng)目投資估算額，進(jìn)行資金籌措和向銀行申請(qǐng)貸款。（6）項(xiàng)目投資估算是核算建設(shè)項(xiàng)目固定資產(chǎn)投資需要額和編制固定資產(chǎn)投資計(jì)劃的重要依據(jù)。3、估算階段 投資估算貫穿于整個(gè)建設(shè)項(xiàng)目投資決策過(guò)程之中，投資決策過(guò)程 可劃分為項(xiàng)目的投資機(jī)會(huì)研究或

3、項(xiàng)目建議書(shū)階段，初步可行性研究階段及詳細(xì)可行性研究階段，因此投資估算工作也分為相應(yīng)三個(gè)階段。不同階段所具備的條件和掌握的資料不同，對(duì)投資估算的要求也各不相同，因而投資估算的準(zhǔn)確程度在不同階段也不同，進(jìn)而每個(gè)階段投資估算所起的作用也不同。（一）投資機(jī)會(huì)研究或項(xiàng)目建議書(shū)階段這一階段主要是選擇有利的投資機(jī)會(huì)，明確投資方向，提出概略的項(xiàng)目投資建議，并編制項(xiàng)目建議書(shū)。該階段工作比較粗略，投資額的估計(jì)一般是通過(guò)與已建類似項(xiàng)目的對(duì)比得來(lái)的，因而投資估算的誤差率可在30%左右。這一階段的投資估算是作為相關(guān)管理部門審批項(xiàng)目建議書(shū)，初步選擇投資項(xiàng)目的主要依據(jù)之一，對(duì)初步可行性研究及投資估算起指導(dǎo)作用，決定一個(gè)項(xiàng)目

4、是否真正可行。（二）初步可行性研究階段這一階段主要是在投資機(jī)會(huì)研究結(jié)論的基礎(chǔ)上，弄清項(xiàng)目的投資規(guī)模，原材料來(lái)源，工藝技術(shù)，廠址，組織機(jī)構(gòu)和建設(shè)進(jìn)度等情況，進(jìn)行經(jīng)濟(jì)效益評(píng)價(jià)，判斷項(xiàng)目的可行性，作出初步投資評(píng)價(jià)。該階段是介于項(xiàng)目建議書(shū)和詳細(xì)可行性研究之間的中間階段，誤差率一般要求控制在20%左右。這一階段是作為決定是否進(jìn)行詳細(xì)可行性研究的依據(jù)之一，同時(shí)也是確定某些關(guān)鍵問(wèn)題需要進(jìn)行輔助性專題研究的依據(jù)之一，這個(gè)階段可對(duì)項(xiàng)目是否真正可行作出初步的決定。（三）詳細(xì)可行性研究階段詳細(xì)可行性研究階段也稱為最終可行性研究階段，主要是進(jìn)行全面，詳細(xì)，深入的技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析論證階段，要評(píng)價(jià)選擇擬建項(xiàng)目的最佳投資方案，

5、對(duì)項(xiàng)目的可行性提出結(jié)論性意見(jiàn)。該階段研究?jī)?nèi)容詳盡，投資估算的誤差率應(yīng)控制在10%以內(nèi)。這一階段的投資估算是進(jìn)行詳盡經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)，決定項(xiàng)目可行性，選擇最佳投資方案的主要依據(jù)，也是編制設(shè)計(jì)文件，控制初步設(shè)計(jì)及概算的主要依據(jù)。4、估算原則投資估算是擬建項(xiàng)目前期可行性研究的重要內(nèi)容，是經(jīng)濟(jì)效益評(píng)價(jià)的基礎(chǔ)，是項(xiàng)目決策的重要依據(jù)。估算質(zhì)量如何，將決定著項(xiàng)目能否納入投資建設(shè)計(jì)劃。因此，在編制投資估算時(shí)應(yīng)符合下列原則:（一）實(shí)事求是的原則（二）從實(shí)際出發(fā)，深入開(kāi)展調(diào)查研究，掌握第一手資料，不能弄虛作假。（三）合理利用資源，效益最高的原則市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境中，利用有限經(jīng)費(fèi)，有限的資源，盡可能滿足需要。（四）盡量做到快，準(zhǔn)

6、的原則一般投資估算誤差都比較大。通過(guò)艱苦細(xì)致的工作，加強(qiáng)研究，積累的資料，盡量做到又快，又準(zhǔn)拿出項(xiàng)目的投資估算。（五）適應(yīng)高科技發(fā)展的原則從編制投資估算角度出發(fā)，在資料收集，信息儲(chǔ)存，處理，使用以及編制方法選擇和編制過(guò)程應(yīng)逐步實(shí)現(xiàn)計(jì)算機(jī)化，網(wǎng)絡(luò)化。5、 估算內(nèi)容 根據(jù)國(guó)家規(guī)定，從滿足建設(shè)項(xiàng)目投資計(jì)劃和投資規(guī)模的角度，建設(shè)項(xiàng)目投資估算包括固定資產(chǎn)投資估算和鋪底流動(dòng)資金估算。但從滿足建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)的角度，其總投資估算包括固定資產(chǎn)投資估算和流動(dòng)資金估算。不管從滿足哪一個(gè)角度進(jìn)行的投資估算，都需要進(jìn)行固定資產(chǎn)投資估算和流動(dòng)資金估算。固定資產(chǎn)投資估算前面我們已經(jīng)介紹過(guò)，鋪底流動(dòng)資金的估算是項(xiàng)目總投資估

7、算中流動(dòng)資金的一部分。它等于項(xiàng)目投產(chǎn)后所需流動(dòng)資金的30%。根據(jù)國(guó)家現(xiàn)行規(guī)定要求，新建，擴(kuò)建和技術(shù)改造項(xiàng)目，必須將項(xiàng)目建成投資投產(chǎn)后所需的鋪底流動(dòng)資金列入投資計(jì)劃，鋪底流動(dòng)資金不落實(shí)的，國(guó)家不予批準(zhǔn)立項(xiàng)，銀行不予貸款。6、估算依據(jù)1項(xiàng)目建議書(shū)（或建設(shè)規(guī)劃），可行性研究報(bào)告（或設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)），方案設(shè)計(jì)（包括設(shè)計(jì)招標(biāo)或城市建筑方案設(shè)計(jì)競(jìng)選中的方案設(shè)計(jì)，其中包括文字說(shuō)明和圖紙）2投資估算指標(biāo)，概算指標(biāo)，技術(shù)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。3造價(jià)指標(biāo)（包括單項(xiàng)工程和單位工程造價(jià)指標(biāo)）4類似工程造價(jià)。5設(shè)計(jì)參數(shù)，包括各種建筑面積指標(biāo)，能源消耗指標(biāo)等6相關(guān)定額及其定額單價(jià)。7當(dāng)?shù)夭牧希O(shè)備預(yù)算價(jià)格及市場(chǎng)價(jià)格（包括設(shè)備，材料價(jià)格，

8、專業(yè)分包報(bào)價(jià)等）8當(dāng)?shù)亟ㄖこ倘≠M(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，如措施費(fèi)，企業(yè)管理費(fèi)，規(guī)費(fèi)，利潤(rùn)，稅金以及與建設(shè)有關(guān)的其他費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)等。9當(dāng)?shù)貧v年，歷季調(diào)價(jià)系數(shù)及材料差價(jià)計(jì)算辦法等。10現(xiàn)場(chǎng)情況，如地理位置，地質(zhì)條件，交通，供水，供電條件等。11其他經(jīng)驗(yàn)參考數(shù)據(jù)，如材料，設(shè)備運(yùn)雜費(fèi)率，設(shè)備安裝費(fèi)率，零星工程及輔材的比率等。7、 估算算法 常用的估算方法有： 資金周轉(zhuǎn)率法、單位生產(chǎn)能力估算法、生產(chǎn)能力指數(shù)法、比例估算法、系數(shù)估算法、綜合指標(biāo)投資估算法等。流動(dòng)資金估算一般是矣日起現(xiàn)有同類企業(yè)的狀況采用分項(xiàng)詳細(xì)估算法，個(gè)別情況或者小型項(xiàng)目可采用擴(kuò)大指標(biāo)法。（一） 資金周轉(zhuǎn)率法（二） 生產(chǎn)能力指數(shù)法（三） 比例估算法這種方法適用于設(shè)備投資占比例較大的項(xiàng)目。（四） 指標(biāo)估算法投資估算指標(biāo)分為建設(shè)工程項(xiàng)目綜合指標(biāo)、單項(xiàng)工程指標(biāo)和單位工程指標(biāo)三種。（五） 建設(shè)投資分類估算法 建筑工程費(fèi)的估算 建筑工程投資估算一般采用以下方法。 單位建筑工程投資估算法 單位實(shí)物工程量投資估算法 概算指標(biāo)投資估算法 設(shè)備及工器具購(gòu)置費(fèi)估算 安裝工程費(fèi)估算 安裝工程費(fèi) = 設(shè)備原價(jià)安裝費(fèi)率 安裝工程費(fèi) = 設(shè)備噸位每噸安裝費(fèi) 安裝工程費(fèi) = 安裝工程實(shí)物量安裝費(fèi)用指標(biāo) 工程建設(shè)其他費(fèi)用估算 基本預(yù)備費(fèi)估算 漲價(jià)預(yù)備費(fèi)估算（六） 流動(dòng)資金估算