企業(yè)研究方法期末報(bào)告[詳細(xì)]

1、題目：臺(tái)灣地區(qū)金融控股公司經(jīng)營(yíng)規(guī) 模、風(fēng)險(xiǎn)管理策略與經(jīng)營(yíng)績(jī)效關(guān)係之研究,企業(yè)研究方法期末報(bào)告,報(bào)告流程,壹、緒論 貳、相關(guān)文獻(xiàn)探討 參、研究架構(gòu)與進(jìn)行方式 參考文獻(xiàn),研究背景,我國(guó)2001 年6 月通過(guò)金融控股公司法，同年11 月1 日生效起，金融市場(chǎng)便掀起一股金控旋風(fēng)，2003 年國(guó)內(nèi)金融保險(xiǎn)不動(dòng)產(chǎn)之產(chǎn)值佔(zhàn)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)毛18.41%，金融業(yè)總營(yíng)業(yè)收入共36.6868 兆，其中，金控佔(zhàn)34.79%，而且14 家金控公司當(dāng)中有10 家位居百大金融業(yè)前30 名，由此可見臺(tái)灣地區(qū)金控對(duì)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)值貢獻(xiàn)之大。,研究動(dòng)機(jī),當(dāng)企業(yè)追求成長(zhǎng)時(shí)，必須選擇成長(zhǎng)的最佳方式，因其對(duì)該企業(yè)後續(xù)的營(yíng)運(yùn)模式會(huì)有重大的影響（Ans

2、off，1957 ；Kolter，1984）。因此金融控股公司的經(jīng)營(yíng)規(guī)模有其重要性。 金融控股公司成立雖享有賦稅減免的優(yōu)待，惟組織擴(kuò)大後，額外產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)控管成本。因此如何擬定適當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理策略，對(duì)金融控股公司經(jīng)營(yíng)績(jī)效之影響格外重要。,研究目的,1.探討經(jīng)營(yíng)規(guī)模對(duì)經(jīng)營(yíng)績(jī)效的影響 2.探討風(fēng)險(xiǎn)管理策略對(duì)經(jīng)營(yíng)績(jī)效的影響,相關(guān)文獻(xiàn)探討(一),經(jīng)營(yíng)規(guī)模之相關(guān)文獻(xiàn)探討 鄭秀玲、陳欽其（2000）在探討國(guó)內(nèi)外銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模、多樣化經(jīng)濟(jì)及效率研究之比較中，針對(duì)攸關(guān)金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)規(guī)模的影響因素：資本額、員工數(shù)、市場(chǎng)佔(zhàn)有率以及成長(zhǎng)率，以新金融商品的推出時(shí)間、客戶接受意願(yuàn)逐一進(jìn)行比較，亦討論國(guó)外主要國(guó)家金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)規(guī)

3、模與施行效率研究，提供國(guó)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)發(fā)展之參考。 李佩華(1994)、蔡雲(yún)真(1997)、李玉雲(yún)(1997)等針對(duì)臺(tái)灣地區(qū)金融產(chǎn)業(yè)相關(guān)實(shí)證所選用之四項(xiàng)構(gòu)面，分別為行員數(shù)、分公司數(shù)、總資產(chǎn)、營(yíng)業(yè)額。,相關(guān)文獻(xiàn)探討(一),本研究以金融控股公司為研究對(duì)象，除採(cǎi)取金融產(chǎn)業(yè)相關(guān)實(shí)證所選用之構(gòu)面，並以實(shí)務(wù)上產(chǎn)業(yè)的現(xiàn)況，以子公司數(shù)、總資產(chǎn)、員工數(shù)、分行數(shù)等四項(xiàng)作為經(jīng)營(yíng)規(guī)模的研究構(gòu)面。,相關(guān)文獻(xiàn)探討(二),風(fēng)險(xiǎn)管理策略之相關(guān)文獻(xiàn)探討 風(fēng)險(xiǎn)管理策略為設(shè)計(jì)一套統(tǒng)一協(xié)調(diào)的整合性計(jì)畫，以達(dá)到處理企業(yè)各種風(fēng)險(xiǎn)的基本目標(biāo)，特別是我國(guó)銀行業(yè)轉(zhuǎn)型為金控後，其競(jìng)爭(zhēng)策略須兼顧營(yíng)運(yùn)構(gòu)面與風(fēng)險(xiǎn)管理，所以如何有效控管金控集團(tuán)之風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估系

4、統(tǒng)、內(nèi)控內(nèi)稽制度 (Calomiris,2000；劉玉珍， 2002)，亦為提升經(jīng)營(yíng)績(jī)效創(chuàng)造競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)之不二法門。,相關(guān)文獻(xiàn)探討(二),新版的巴塞爾協(xié)定(Basel )，其概念包括最低資本需求、監(jiān)理審查程序、市場(chǎng)制約機(jī)能等三大支柱，並導(dǎo)入風(fēng)險(xiǎn)值的概念，以作為金融機(jī)構(gòu)績(jī)效評(píng)量、資本配置或交易部位限額之參考指標(biāo)。新版的巴塞爾協(xié)定，更強(qiáng)調(diào)金融機(jī)構(gòu)內(nèi)建的風(fēng)險(xiǎn)管理，希望透過(guò)監(jiān)理機(jī)關(guān)的檢視作業(yè)，配合各項(xiàng)資訊的公開揭露，讓所有市場(chǎng)參與者共同監(jiān)視，藉以發(fā)揮市場(chǎng)紀(jì)律。 我國(guó)金控法第41 條第1 項(xiàng)亦授權(quán)主管機(jī)關(guān)，得就金控計(jì)算各項(xiàng)財(cái)務(wù)比率規(guī)定其上限或下現(xiàn)，而銀行各部門都應(yīng)確認(rèn)所有交易部位按核定之政策和程序進(jìn)行，並針

5、對(duì)每種商品所含的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)予分析認(rèn)定，藉以保證市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的精確度。,相關(guān)文獻(xiàn)探討(二),我國(guó)金控法第51 條規(guī)定，金融控股公司應(yīng)建立內(nèi)部控制與稽核制度，促使銀行、保險(xiǎn)與證券業(yè)可以跨業(yè)經(jīng)營(yíng)同時(shí)，規(guī)避金控因集中性產(chǎn)生之系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，與代理問(wèn)題產(chǎn)生之組織特性風(fēng)險(xiǎn)，因此為強(qiáng)化金控之內(nèi)部自律功能，內(nèi)部控制與稽核制度是十分重要的風(fēng)險(xiǎn)管理策略，也是影響經(jīng)營(yíng)績(jī)效之主要因子(劉玉珍，2002)。 本研究以風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估系統(tǒng)、內(nèi)控內(nèi)稽制度等二項(xiàng)作為風(fēng)險(xiǎn)管理的研究構(gòu)面。,相關(guān)文獻(xiàn)探討(三),經(jīng)營(yíng)績(jī)效相關(guān)文獻(xiàn)探討 經(jīng)營(yíng)績(jī)效的目的在於衡量企業(yè)策略目標(biāo)的達(dá)成度。對(duì)企業(yè)而言，除了做為對(duì)資源利用效能及效率的評(píng)估外，並能依據(jù)衡量結(jié)果改進(jìn)過(guò)去的

6、錯(cuò)誤，進(jìn)一步引導(dǎo)未來(lái)資源分配的方向。,相關(guān)文獻(xiàn)探討(三),有關(guān)經(jīng)營(yíng)績(jī)效的衡量構(gòu)面相當(dāng)多。截至目前為止，未能有一套完整、有效且正確地衡量出產(chǎn)業(yè)經(jīng)營(yíng)績(jī)效的財(cái)務(wù)比率組合出現(xiàn)。本研究對(duì)於變數(shù)選取方面，以參酌Altman(1977)所列示之常用財(cái)務(wù)績(jī)效變數(shù)為主營(yíng)績(jī)效指標(biāo)為主，再考量實(shí)際資料限制後選用三個(gè)構(gòu)面，分別為獲利能力指標(biāo)、經(jīng)營(yíng)能力指標(biāo)、成長(zhǎng)能力指標(biāo)。,研究架構(gòu)與進(jìn)行方式,經(jīng)營(yíng)規(guī)模 子公司數(shù) 資本額 員工數(shù) 分行數(shù),風(fēng)險(xiǎn)管理策略 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估系統(tǒng) 內(nèi)控內(nèi)稽制度,經(jīng)營(yíng)績(jī)效 獲利能力指標(biāo) 經(jīng)營(yíng)能力指標(biāo) 成長(zhǎng)能力指標(biāo),研究假設(shè),本研究所欲分析探討的研究假設(shè)如下： 一、經(jīng)營(yíng)規(guī)模對(duì)經(jīng)營(yíng)績(jī)效的影響 H1：臺(tái)灣地區(qū)金

7、融控股公司經(jīng)營(yíng)規(guī)模不同，對(duì)其經(jīng)營(yíng)績(jī)效的影響有顯著差異。 二、風(fēng)險(xiǎn)管理策略對(duì)經(jīng)營(yíng)績(jī)效的影響 H2：臺(tái)灣地區(qū)金融控股公司風(fēng)險(xiǎn)管理策略不同，對(duì)其經(jīng)營(yíng)績(jī)效的影響有顯著差異。,資料搜集與統(tǒng)計(jì)分析,本研究對(duì)於資料分析係以統(tǒng)計(jì)套裝軟體SPSS for Windows12.0 及Excel 等作為統(tǒng)計(jì)分析工具。首先依據(jù)經(jīng)營(yíng)規(guī)模以及風(fēng)險(xiǎn)管理策略各項(xiàng)研究構(gòu)面操作性定義取得自變項(xiàng)樣本，再運(yùn)用財(cái)務(wù)比率分析法，以十四家金融控股公司的經(jīng)營(yíng)績(jī)效表現(xiàn)為應(yīng)變項(xiàng)。再利用統(tǒng)計(jì)技術(shù)分析和探討，進(jìn)行迴歸分析，以探討金融控股公司經(jīng)營(yíng)規(guī)模、風(fēng)險(xiǎn)管理策略對(duì)經(jīng)營(yíng)績(jī)效的影響。,資料搜集與統(tǒng)計(jì)分析(續(xù)),一、資料來(lái)源 經(jīng)研究對(duì)象之界定後，本研究採(cǎi)

8、用次級(jí)資料法，進(jìn)行資料收集。依資料來(lái)源區(qū)分資料來(lái)源包括： (一)、中央銀行金融業(yè)務(wù)檢查處編印之本國(guó)銀行營(yíng)運(yùn)績(jī)效季報(bào)。 (二)、臺(tái)灣證券交易所所公佈之財(cái)務(wù)報(bào)表。 (三)、各金融控股公司之公開說(shuō)明書及年報(bào)。 (四)、臺(tái)灣經(jīng)濟(jì)新報(bào)資料庫(kù)(TEJ)。 二、統(tǒng)計(jì)技術(shù)分析 在依據(jù)上述公信機(jī)構(gòu)發(fā)布之資料來(lái)源完成資料收集後。並以同一時(shí)間點(diǎn)所得到之橫斷面資料進(jìn)行統(tǒng)計(jì)分析。 迴歸分析：主要在於分析本研究架構(gòu)中經(jīng)營(yíng)規(guī)模、風(fēng)險(xiǎn)管理策略對(duì)之經(jīng)營(yíng)績(jī)效的解釋力。且為深入了解各自變項(xiàng)中的解釋力，乃針對(duì)經(jīng)營(yíng)績(jī)效各應(yīng)變項(xiàng)，以逐一分析各變項(xiàng)的解釋力，藉以發(fā)現(xiàn)解釋力最佳的變項(xiàng)。,參考文獻(xiàn),李美琳(1997)，企業(yè)經(jīng)營(yíng)績(jī)效綜合指標(biāo)之研究，碩士論文，臺(tái)灣大學(xué)會(huì)計(jì)研究所。 李伊婷(2000)，臺(tái)灣金融機(jī)構(gòu)合併之績(jī)效研究，碩士論文，臺(tái)灣大學(xué)三民主義研究所。 張志翔(2001)，臺(tái)灣金融控股公司之經(jīng)營(yíng)策略研究以建華金融控股公司為例，碩士論文，臺(tái)北大學(xué)企業(yè)管理研究所。 葉秋英(2002)，國(guó)內(nèi)金融控股公司與外商銀行在臺(tái)分支機(jī)構(gòu)企業(yè)經(jīng)營(yíng)模式對(duì)獲利能力影響之比較，臺(tái)灣大學(xué)商學(xué)研究所碩士論文。 林妙雀(2