企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)分析與控制

1、湖南信息學(xué)院畢業(yè)論文企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)分析與控制學(xué)生姓名：龔順午學(xué) 號(hào)：201204183853年級(jí)專業(yè)：二0一二級(jí)工程造價(jià)指導(dǎo)老師：系 另i：管理學(xué)院湖南長(zhǎng)沙提交日期：2015年5月摘要 2前言 21企業(yè)信用管理的含義、現(xiàn)狀及現(xiàn)實(shí)意義 31.1 信用風(fēng)險(xiǎn)的含義 31.2 信用管理的現(xiàn)狀 31.3 信用風(fēng)險(xiǎn)管理白現(xiàn)實(shí)意義 31.3.1 構(gòu)建科學(xué)的企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制 31.3.2 適應(yīng)當(dāng)前國(guó)際信用經(jīng)濟(jì)的特點(diǎn) 41.3.3 企業(yè)信用管理是基礎(chǔ)和主體 42企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)形成的原因 52.1 企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理目標(biāo)發(fā)生偏離，片面追求銷售業(yè)績(jī)的增長(zhǎng) 52.2 觀念陳舊，缺乏專門的信用管理職能部門 i 52.3 信用

2、管理方法和技術(shù)落后 62.4 信用管理工作的重點(diǎn)嚴(yán)重滯后 62.5 缺乏經(jīng)過專門訓(xùn)練的信用管理人員 62.6 客戶經(jīng)營(yíng)不善，無(wú)力償還 62.7 社會(huì)信用體制存在缺陷 63信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別及衡量 73.1 信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別 73.1.1 信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別原則 73.1.2 信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)另方法 73.2 信用風(fēng)險(xiǎn)衡量 84企業(yè)信用管理體系建立的思路 94.1 樹立全程信用管理意識(shí) 94.2 建立明確的信用政策 94.3 建立專門的信用管理結(jié)構(gòu) 104.4 建立客戶信用等級(jí)評(píng)定 105建立企業(yè)信用管理體系的措施 125.1 企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)對(duì)信用管理必須給予足夠的重視 二| 125.2 建立合理的信用管理部門 125.3

3、 全面提高信用管理人員的素質(zhì) 125.4 實(shí)行客戶資信管理制度 125.5 建立內(nèi)部授信制度 125.6 建立客戶信用等級(jí)評(píng)定 13結(jié)束語(yǔ) 13參考文獻(xiàn) 1314企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)分析與控制作者：龔順午 指導(dǎo)老師：（湖南信息學(xué)院管理科學(xué)與工程系2012級(jí)財(cái)務(wù)管理，長(zhǎng)沙 410151）摘要：在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國(guó)家中， 企業(yè)已經(jīng)毫無(wú)爭(zhēng)議地成為最重要的經(jīng)濟(jì)主體，而企業(yè)自身的信用管理也必然在整個(gè)社會(huì)信用體系的建設(shè)中起著至關(guān)重要的作用。在征信國(guó)家中，進(jìn)行信用交易的企業(yè)之間十分注重信用觀念， 為成功地進(jìn)行賒銷和賒購(gòu)而發(fā)展了不少的企業(yè)信用管理理 論、方法和技術(shù)。而在我國(guó)，企業(yè)信用管理尚處于起步階段，企業(yè)信用管理體系建設(shè)的

4、嚴(yán)重滯后己成為制約企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展與市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步完善的瓶頸。在我國(guó)，大多數(shù)企業(yè)迄今為止尚未意識(shí)到信用管理是企業(yè)管理中最行之有效的措施，關(guān)系到企業(yè)財(cái)務(wù)目標(biāo)的順利實(shí)現(xiàn)。本文嘗試通過回顧中外企業(yè)信用管理理論、方法和技術(shù)，并從實(shí)際出發(fā)分析我國(guó)企業(yè)目前的信用管理狀況，歸納出一個(gè)相對(duì)完整的符合我國(guó)企業(yè)現(xiàn)狀的信用管理體系。關(guān)鍵詞：風(fēng)險(xiǎn)；信用；管理刖百當(dāng)前我國(guó)正處于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)階段，現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)本質(zhì)上就是信用經(jīng)濟(jì)， 信用風(fēng) 險(xiǎn)的管理與控制不可避免地成為現(xiàn)代企業(yè)的主要管理內(nèi)容之一。然而，在當(dāng)前我國(guó)的企業(yè)管理中，信用風(fēng)險(xiǎn)管理卻存在許多薄弱的環(huán)節(jié)， 有的企業(yè)甚至在信用風(fēng) 險(xiǎn)管理方面一片空白，可以說，我國(guó)企業(yè)普遍缺乏科學(xué)

5、化的信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系。 與此同時(shí)，商業(yè)信用卻在各行業(yè)中得到廣泛應(yīng)用， 由此對(duì)企業(yè)產(chǎn)生的影響日益凸 現(xiàn)。特別是我國(guó)加入 wt3后，貿(mào)易融資和結(jié)算方式對(duì)我國(guó)企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)管理 與控制能力提出了更加嚴(yán)格的要求。因此，建立一套科學(xué)、系統(tǒng)、完整、規(guī)范的 信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系，加強(qiáng)信用風(fēng)險(xiǎn)管理，對(duì)增強(qiáng)企業(yè)的持續(xù)盈利能力、加快資金 周轉(zhuǎn)、降低企業(yè)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)等具有重要的戰(zhàn)略意義。1企業(yè)信用管理的含義、現(xiàn)狀及現(xiàn)實(shí)意義1.1 信用風(fēng)險(xiǎn)的含義信用風(fēng)險(xiǎn)(credit risk )又稱違約風(fēng)險(xiǎn)，是指交易對(duì)手未能履行約定契約 中的義務(wù)而造成經(jīng)濟(jì)損失的風(fēng)險(xiǎn)，即受信人不能履行還本付息的責(zé)任而使授信人 的預(yù)期收益與實(shí)際收益發(fā)生偏離

6、的可能性；借款人、證券發(fā)行人或交易對(duì)方因種種原因，不愿或無(wú)力履行合同條件而構(gòu)成違約， 致使銀行、投資者或交易對(duì)方遭 受損失的可能性。它是金融風(fēng)險(xiǎn)的主要類型。1.2 信用管理的現(xiàn)狀2006年，據(jù)有關(guān)部門對(duì)全國(guó)57469戶國(guó)有及國(guó)有控股工業(yè)企業(yè)拖欠引發(fā)企 業(yè)信用缺失的調(diào)查顯示，在企業(yè)的應(yīng)收賬款7887億元中，屬于拖欠的應(yīng)收賬款約有5500億元，占70%左右，賬齡在3年以上，事實(shí)上難以收回的約占24%。 另?yè)?jù)工商部門不完全統(tǒng)計(jì)，我國(guó)每年訂立的合同有40億份左右，合同標(biāo)的140億萬(wàn)元，但合同的履約率低。1990年以前的合同履約率是80% 90%, 1990年 以后的十幾年間，合同履約率只有 50%左右

7、，有些地區(qū)甚至才30%左右。在信 用管理方面，我國(guó)企業(yè)存在著一系列的問題急需解決。我國(guó)企業(yè)信用管理的現(xiàn)狀大體是這樣的： 企業(yè)均設(shè)有銷售部門、財(cái)務(wù)部門來(lái) 對(duì)信用銷售進(jìn)行管理，其后果一是由于銷售部門和財(cái)務(wù)部門各自為政，因而對(duì)企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)形成“滯后”管理；二是由于銷售目標(biāo)與信用風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)的不一致 和兩者職能上的不同，同時(shí)在缺乏相應(yīng)的技術(shù)條件下，若由銷售部門承擔(dān)信用風(fēng) 險(xiǎn)的職責(zé)，反而會(huì)在銷售報(bào)酬的激勵(lì)機(jī)制下形成更大的風(fēng)險(xiǎn)；三是由于財(cái)務(wù)人員不了解客戶的背景和交易情況以及缺乏相應(yīng)的專業(yè)知識(shí)，由財(cái)務(wù)部門控制信用銷售和信用風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)造成財(cái)務(wù)與銷售兩部門的激烈沖突。1.3 信用風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)實(shí)意義1.3.1 構(gòu)建

8、科學(xué)的企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制構(gòu)建科學(xué)的企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制，使我國(guó)企業(yè)從根本上走出拖欠和虧損的 困境。長(zhǎng)期以來(lái)，賬款拖欠問題始終是困擾我國(guó)企業(yè)發(fā)展的一大頑癥。究其根源，在于我國(guó)企業(yè)內(nèi)部缺少一套科學(xué)的信用風(fēng)險(xiǎn)管理制度。實(shí)踐證明，我國(guó)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理在從計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制向社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)變過程中，急需彌補(bǔ)信用管理上的缺陷。一個(gè)企業(yè)的生存、發(fā)展離不開借貸。如果沒有信用，企業(yè)的生產(chǎn)活動(dòng)只能斷斷續(xù)續(xù)地進(jìn)行，任何企業(yè)都不可避免的要利用信用手段來(lái)保障生產(chǎn)連續(xù)進(jìn)行或擴(kuò) 大生產(chǎn)；如果沒有信用，企業(yè)的生產(chǎn)活動(dòng)只能在自有資金狹小的范圍內(nèi)進(jìn)行和維持，就不可能吸納社會(huì)資金使企業(yè)規(guī)模擴(kuò)大到無(wú)以倫比的程度，就形不成社會(huì)化大生產(chǎn)

9、的規(guī)模和能力；如果沒有信用，生產(chǎn)和流通的速度達(dá)不到空前的速度， 只 能在自給自足的范圍內(nèi)維持，不可能使生產(chǎn)和流通的發(fā)展速度超過任何時(shí)代而飛 躍前進(jìn)。加強(qiáng)企業(yè)信用管理，是提升企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的需要。誠(chéng)信是企業(yè)賴以生存的基礎(chǔ)， 是企業(yè)的生命，也是企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力的重要組成部分。 現(xiàn)代企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)，不 僅僅是產(chǎn)品質(zhì)量、價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)，更重要的是企業(yè)品牌、企業(yè)形象的競(jìng)爭(zhēng)。企業(yè)只有 高度重視誠(chéng)信建設(shè)，才能在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中贏得信譽(yù)，提高企業(yè)的知名度和美譽(yù)度， 才能提高競(jìng)爭(zhēng)力，從而贏得市場(chǎng)，健康持久地發(fā)展下去，不講誠(chéng)信則寸步難行。1.3.2 適應(yīng)當(dāng)前國(guó)際信用經(jīng)濟(jì)的特點(diǎn)適應(yīng)當(dāng)前國(guó)際信用經(jīng)濟(jì)的特點(diǎn)，提高我國(guó)企業(yè)的信用融資能力和

10、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能 力。最近十幾年來(lái)，國(guó)際經(jīng)濟(jì)的一個(gè)突出變化就是信用方式的廣泛應(yīng)用，它已經(jīng)取代傳統(tǒng)的現(xiàn)金方式而成為占居主導(dǎo)地位的經(jīng)營(yíng)和貿(mào)易形式。因此，對(duì)于一個(gè)企業(yè)來(lái)說，信用不僅是一種企業(yè)形象和口碑， 更是一種重要的戰(zhàn)略資源和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng) 工具。信用能力和信用風(fēng)險(xiǎn)管理水平已成為影響未來(lái)企業(yè)綜合競(jìng)爭(zhēng)力的核心要素 之一。1.3.3 企業(yè)信用管理是基礎(chǔ)和主體企業(yè)的信用管理是建立整個(gè)經(jīng)濟(jì)和社會(huì)信用體系的基礎(chǔ)和主體。一個(gè)社會(huì)的信用狀況，不僅取決于外部信用服務(wù)水平和法制環(huán)境， 更取決于各經(jīng)濟(jì)主體自身 的信用約束和風(fēng)險(xiǎn)防范能力。企業(yè)作為社會(huì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的基本細(xì)胞和主體， 其自身 的信用管理狀況決定了整個(gè)宏觀經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)的運(yùn)行特點(diǎn)

11、和條件。加強(qiáng)企業(yè)信用管理，是維護(hù)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序的需要。 市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是建立 在法制基礎(chǔ)上的“信用經(jīng)濟(jì)”，或者說，“信用經(jīng)濟(jì)”是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的最高階段。良 好的社會(huì)信用是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)正常運(yùn)轉(zhuǎn)的根基，是社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展的前提 和保證。多年來(lái)，制售假冒偽劣商品、發(fā)布虛假?gòu)V告信息、偷稅漏稅、惡意拖欠 逃廢債務(wù)等各種違法違章和商業(yè)欺詐行為一直比較突出，屢禁不止，其中重要原因之一，就是企業(yè)信用缺失、信用管理薄弱。因此，只有下大力氣加強(qiáng)企業(yè)的信 用管理，從源頭上消除失信、欺詐的根源，才能從根本上規(guī)范企業(yè)經(jīng)營(yíng)行為，促 進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序好轉(zhuǎn)，保障社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。2企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)形成的原因企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)的

12、產(chǎn)生有外部原因和內(nèi)部原因：(1)外部原因主要是貿(mào)易糾紛、客戶無(wú)力償還、蓄意欺詐及有意占用對(duì)方 資金。從信用管理角度來(lái)看，這些外部原因不是企業(yè)自身所能完全控制的， 因此， 這方面的管理因素主要是識(shí)別事前和事后的風(fēng)險(xiǎn)所在，科學(xué)決策和采取有效措 施。(2)企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部原因主要是如下幾個(gè)方面：掌握客戶信息不全，不 真實(shí)；沒有準(zhǔn)確判斷客戶的資信狀況；沒有準(zhǔn)確判斷客戶信用的變化情況； 缺乏 與客戶的有效溝通；未能有效轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)；對(duì)應(yīng)收賬款監(jiān)控不嚴(yán)；缺乏對(duì)拖欠賬款 追討的方法、手段及管理措施；缺少科學(xué)的信用管理制度等。2.1 企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理目標(biāo)發(fā)生偏離，片面追求銷售業(yè)績(jī)的增長(zhǎng)現(xiàn)在市場(chǎng)進(jìn)入買方市場(chǎng)，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)不

13、斷加劇，企業(yè)為了保持其在市場(chǎng)中的地 位，維持或者提高市場(chǎng)占有率，紛紛采取導(dǎo)向的經(jīng)營(yíng)管理模式，如銷售承包制、 銷售買斷制和賒銷等方式刺激銷售的增長(zhǎng)，但在其背后卻是資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的下降， 應(yīng)收賬款急速膨脹，收賬費(fèi)用、銷售費(fèi)用不斷增加，呆賬壞賬數(shù)量上升，企業(yè)利 潤(rùn)質(zhì)量下降，形成“白條利潤(rùn)”，造成財(cái)務(wù)狀況日益惡化。許多企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)者為 了應(yīng)付上級(jí)主管部門的業(yè)績(jī)考核， 不顧企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)利益，急功近利，有的企業(yè)迫于 市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的壓力，單純追求銷售額的急速增長(zhǎng)，偏離最終利潤(rùn)和合理的現(xiàn)金凈流 量等企業(yè)最主要的財(cái)務(wù)目標(biāo)。強(qiáng)化企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理，就是要在銷售業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)與 風(fēng)險(xiǎn)控制這兩個(gè)目標(biāo)之間建立和諧的動(dòng)態(tài)均衡， 確保企業(yè)獲得高

14、質(zhì)量利潤(rùn)這一根 本目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。2.2 觀念陳舊，缺乏專門的信用管理職能部門企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)者在思想觀念上不重視客戶的信用管理， 在不詳細(xì)了解客戶信用 和財(cái)務(wù)狀況的情況下匆忙做出交易決策，以致造成以后賬款的回收工作相當(dāng)艱 難。與此同時(shí)，我國(guó)大多數(shù)企業(yè)都缺乏獨(dú)立的信用風(fēng)險(xiǎn)管理職能部門。在現(xiàn)有的企業(yè)管理職能中，應(yīng)收賬款的管理職能基本上是由銷售部和財(cái)務(wù)部共同或者其中 之一來(lái)承擔(dān)的。然而在實(shí)踐中卻經(jīng)常出現(xiàn)職責(zé)分工不清、相互推諉扯皮、效率低下，甚至出現(xiàn)管理真空等種種問題。信用風(fēng)險(xiǎn)管理是一項(xiàng)涉及銷售部和財(cái)務(wù)部的 綜合性管理工作，由于銷售部和財(cái)務(wù)部在管理目標(biāo)、 管理職能、部門利益和市場(chǎng) 反應(yīng)等方面存在較大差異，它們

15、都不可能較好地完成企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理和應(yīng)收賬 款的管理職能。國(guó)內(nèi)外成功企業(yè)的管理經(jīng)驗(yàn)表明， 增加獨(dú)立的信用管理職能，由 信用部門或信用經(jīng)理承擔(dān)和協(xié)調(diào)整個(gè)企業(yè)的信用管理工作是一個(gè)有效的管理方 式。2.3 信用管理方法和技術(shù)落后在目前銷售業(yè)務(wù)管理和財(cái)務(wù)管理上，我國(guó)大多數(shù)企業(yè)還沒有很好地掌握或運(yùn) 用現(xiàn)代先進(jìn)的信用管理技術(shù)和方法。比如缺乏客戶資信方面的資料；對(duì)客戶的信 用風(fēng)險(xiǎn)缺少評(píng)估和預(yù)測(cè)，交易中往往是憑主觀判斷作決策，缺少科學(xué)的決策依據(jù)； 在銷售業(yè)務(wù)管理中缺少信用額度控制；在賬款回收上缺少專業(yè)化的方法。2.4 信用管理工作的重點(diǎn)嚴(yán)重滯后目前許多企業(yè)解決拖欠問題多采取 “事后”控制的方法，即只有在賬款被

16、拖 欠了相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)間后才開始催收。結(jié)果出現(xiàn)了 “前清后欠”的現(xiàn)象，使企業(yè) 顧此失彼，包袱越背越重。并且我國(guó)絕大多數(shù)企業(yè)對(duì)應(yīng)收賬款的管理主要是對(duì)銷 售以后形成的應(yīng)收賬款的管理。企業(yè)把主要的精力集中在“追賬”上面，甚至成 立專門的追賬部門，但效果并不理想，主要原因在于企業(yè)忽視了對(duì)交易之前和交 易過程之中的客戶信用的管理與控制。2.5 缺乏經(jīng)過專門訓(xùn)練的信用管理人員信用管理是現(xiàn)代企業(yè)管理的核心內(nèi)容。 在企業(yè)內(nèi)部管理制中，信用管理與市 場(chǎng)營(yíng)銷、財(cái)務(wù)管理相互交叉，缺一不可。我國(guó)信用管理專業(yè)研究人員很少，需求 和供給缺口極大，信用管理人員的總體素質(zhì)偏低。2.6 客戶經(jīng)營(yíng)不善，無(wú)力償還這是目前我國(guó)企業(yè)間

17、相互拖欠賬款的主要原因。由于企業(yè)內(nèi)部經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)困 難，資金流動(dòng)性下降，有些企業(yè)為了保證本企業(yè)的資金流轉(zhuǎn)順暢， 拖欠他人貨款, 使債務(wù)關(guān)系復(fù)雜化，形成困擾我國(guó)企業(yè)發(fā)展的一大毒瘤一一“三角債” 。2.7 社會(huì)信用體制存在缺陷我國(guó)現(xiàn)有的法律對(duì)契約關(guān)系的維護(hù)不夠，對(duì)債權(quán)人的合法權(quán)益缺乏有效的保 護(hù)；在執(zhí)法上存在行政干預(yù)的問題，許多地方保護(hù)主義十分嚴(yán)重，法院受當(dāng)?shù)卣?府和企業(yè)的影響頗大，在司法中存在隨意性與非公正性，甚至存在有意偏袒企業(yè)、 損害債權(quán)人利益的行為。由于我國(guó)還沒有建立起完善的社會(huì)信用體系和相應(yīng)的懲 罰機(jī)制與制約機(jī)制，造成在法院判決執(zhí)行上也存在一定的困難。3信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別及衡量3.1 信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別

18、信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別是指在各種信用風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生之前，通過統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)分析確定可能 導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)的因素的行為。風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別所要解決的核心問題是企業(yè)要判明自己所承受 的風(fēng)險(xiǎn)在性質(zhì)上歸屬于何種具體形態(tài)。企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)往往是多種多樣的、相互 交織的，需要認(rèn)真地加以識(shí)別，方能對(duì)其進(jìn)行有的放矢的估計(jì)和處理。 中小企業(yè) 主要通過客戶的綜合信息、財(cái)務(wù)信息、賬戶信息和授信信息等尋找和確定風(fēng)險(xiǎn)因 素，所采用的主要方法有：財(cái)務(wù)報(bào)表分析法、風(fēng)險(xiǎn)樹搜尋法、專家預(yù)測(cè)分析法(德 爾菲法)等方法。在實(shí)際工作中，主要根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)的來(lái)源來(lái)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別。3.1.1 信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別原則主要有以下幾個(gè)原則：(1)全面周詳原則了解各種風(fēng)險(xiǎn)存在的條件、因素、可能發(fā)生

19、的概率、損失的嚴(yán)重程度，以及 風(fēng)險(xiǎn)可能導(dǎo)致的其他連帶問題，測(cè)算損失發(fā)生的概率并由此推測(cè)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后果的 嚴(yán)重程度，進(jìn)而衡量風(fēng)險(xiǎn)的危害和損失，最終決定風(fēng)險(xiǎn)政策措施的選擇以及管理 效果的優(yōu)劣。全面、詳細(xì)地了解風(fēng)險(xiǎn)存在和發(fā)生的可能性，可以及時(shí)、準(zhǔn)確的為 制定決策者提供相對(duì)完備的信息。(2)綜合考察原則信用風(fēng)險(xiǎn)不是孤立存在的，而是存在于復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng)中，與其他風(fēng)險(xiǎn)有著 千絲萬(wàn)縷的關(guān)系。獨(dú)立的分析信用風(fēng)險(xiǎn)的方法往往難以取得預(yù)期的效果，必須綜 合使用多種分析手段，采用多種相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別方法。(3)科學(xué)計(jì)算原則為了使企業(yè)獲得最大的安全保障，減少不必要的風(fēng)險(xiǎn)損失，力求做到風(fēng)險(xiǎn)識(shí) 別過程科學(xué)、準(zhǔn)確、合理?？梢越Y(jié)合

20、風(fēng)險(xiǎn)衡量的方法，以嚴(yán)密的數(shù)學(xué)理論作為分 析工具，在普遍估計(jì)的基礎(chǔ)上，進(jìn)行計(jì)算和統(tǒng)計(jì)，對(duì)識(shí)別客體及其所處環(huán)境進(jìn)行 具體的量化核算，以得出比較科學(xué)合理的分析結(jié)果。(4)系統(tǒng)化、制度化原則在以上原則基礎(chǔ)上，還要以系統(tǒng)化、制度化作為其基本的原則。只有借助于 科學(xué)系統(tǒng)的方法對(duì)風(fēng)險(xiǎn)加以識(shí)別和衡量，才可能對(duì)風(fēng)險(xiǎn)有一個(gè)全面綜合的認(rèn)識(shí)。 信用風(fēng)險(xiǎn)無(wú)時(shí)不在、無(wú)處不有，因此，風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別也應(yīng)該是一個(gè)連續(xù)的、經(jīng)常不斷 進(jìn)行的、制度化、規(guī)范化的過程。3.1.2 信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別方法信用風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的方法很多。一般來(lái)說，對(duì)于傳統(tǒng)的、常見的信用風(fēng)險(xiǎn)，憑借 經(jīng)驗(yàn)和簡(jiǎn)單的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別方法便可識(shí)別，但對(duì)于新的、潛在的信用風(fēng)險(xiǎn)，必須按照 一定的途

21、徑，運(yùn)用一定的方法加以識(shí)別?？梢越柚獠苛α?，利用外界的風(fēng)險(xiǎn)信 息、資料識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)；或依靠企業(yè)自身力量，根據(jù)企業(yè)特性識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)。為此，風(fēng)險(xiǎn) 管理者首先需要獲得對(duì)于同類企業(yè)具有普遍意義的風(fēng)險(xiǎn)損失資料，然后按照一套系統(tǒng)的方法，在這些具有共性損失的資料中去發(fā)現(xiàn)本企業(yè)所面臨的風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的基本方法很多，如失誤樹分析法、幕景分析法、財(cái)務(wù)狀況分析法、專家調(diào)查 列舉法、分解分析法等。3.2 信用風(fēng)險(xiǎn)衡量信用風(fēng)險(xiǎn)的衡量是指通過制定統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)來(lái)測(cè)算及比較所有的授信風(fēng)險(xiǎn)，將風(fēng)險(xiǎn)的可能性進(jìn)行量化，得到由于某些風(fēng)險(xiǎn)因素而導(dǎo)致在給定收益的情況下?lián)p失的 數(shù)額或在給定損失的情況下收益的數(shù)額的行為過程。信用風(fēng)險(xiǎn)衡量是在風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的

22、基礎(chǔ)上對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析和描述，是對(duì)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的深化，也是確定風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)選擇和決策的重要依據(jù)之一。風(fēng)險(xiǎn)衡量需要風(fēng)險(xiǎn)管理人員掌握完整的、系統(tǒng)的、連續(xù)的相關(guān)資料，以增強(qiáng) 風(fēng)險(xiǎn)衡量結(jié)果的準(zhǔn)確性。目前，國(guó)際流行的現(xiàn)代信用風(fēng)險(xiǎn)度量模型主要有：j.p.摩 根公司的信用度量模型(credit metrics) 、kmv公司的信用監(jiān)控模型(kmv)、 csfp(credit suisse financial products)開發(fā)的信用風(fēng)險(xiǎn)附加模型(creditrisk+)、麥肯錫公司的信貸組合模型(credit portfolio view) 等。這些模型對(duì) 于企業(yè)進(jìn)行信用風(fēng)險(xiǎn)量化及管理具有重要的借鑒意義。4企

23、業(yè)信用管理體系建立的思路4.1 樹立全程信用管理意識(shí)所謂全程信用管理模式，就是指全面控制企業(yè)交易過程中各個(gè)關(guān)鍵業(yè)務(wù)環(huán) 節(jié)，從而達(dá)到控制客戶信用風(fēng)險(xiǎn)的目的，具具體方法包括：選擇客戶接觸客戶是企業(yè)銷售工作的開始，同時(shí)貫穿整個(gè)銷售工作的全過程。 接觸客 戶的一個(gè)直接信用管理目標(biāo)便是評(píng)價(jià)客戶的信用等級(jí)， 選擇信用良好的客戶進(jìn)行 交易。確定信用條件這里的談判是指從最初與客戶的協(xié)商直到雙方達(dá)成一致協(xié)議的過程。 談判過 程中將和客戶一起確定信用條件，包括給予信用的形式（如付款方式） 、期限和 金額。尋求債權(quán)保障從信用管理的角度來(lái)講，為了確保收回貨款，往往要在經(jīng)濟(jì)法允許的范圍內(nèi)， 在合同中使用一定的債權(quán)保障手

24、段，如擔(dān)保、保險(xiǎn)、保理等。簽約、談判和客戶 調(diào)查一起，構(gòu)成了信用管理的事前保障機(jī)制。事中控制銷售部門以賒銷的形式售出貨物之后，面臨的一個(gè)最直接問題就是如何對(duì)形 成的應(yīng)收賬款進(jìn)行監(jiān)控，保證及時(shí)收回貨款。此時(shí)信用管理的目標(biāo)是如何提高應(yīng) 收賬款回收率。在這一環(huán)節(jié)上，我國(guó)企業(yè)目前普遍缺少有效的方法。早期拖欠款的催收貨款遲付的現(xiàn)象不僅影響企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)，而且極有可能造成長(zhǎng)期拖欠隱 患。因此，企業(yè)怎樣在貨款被拖欠的早期進(jìn)行適度催收，同時(shí)維護(hù)良好的客戶關(guān)理，是銷售經(jīng)理和財(cái)務(wù)經(jīng)理較難處理的問題。壞賬追討當(dāng)發(fā)生呆賬或壞賬的情況時(shí)，企業(yè)必須面對(duì)追賬的問題，這是企業(yè)信用管理 的事后反饋。4.2 建立明確的信用政策信

25、用政策主要是指企業(yè)根據(jù)自身的發(fā)展需要，針對(duì)信用銷售（賒銷）情況下制定的一系列業(yè)務(wù)管理原則、標(biāo)準(zhǔn)和風(fēng)險(xiǎn)控制方法，是企業(yè)進(jìn)行信用管理的基礎(chǔ)， 是信用銷售風(fēng)險(xiǎn)控制的核心內(nèi)容。主要包括以下內(nèi)容：信用標(biāo)準(zhǔn)信用標(biāo)準(zhǔn)是指本企業(yè)給予客戶信用所需求的最低標(biāo)準(zhǔn)， 通常用客戶的信用等 級(jí)來(lái)衡量。如某企業(yè)只對(duì)信用等級(jí)在3級(jí)以上的客戶提供信用銷售，則3級(jí)即為 信用標(biāo)準(zhǔn)。制訂信用標(biāo)準(zhǔn)要符合企業(yè)的實(shí)際情況，過高或過低都不利于企業(yè)的發(fā) 展。信用條件信用條件是指企業(yè)要求客戶支付信用銷售貨款的條件， 包括信用限額、信用 期限和現(xiàn)金折扣。如“ 3/10, n/30”表示客戶如果在10天內(nèi)付款可按發(fā)票金額 給予3%勺折扣，超過10天

26、不在享受折扣，但付款總期限不得超過 30天。信用限額信用限額是指根據(jù)客戶的資信狀況所確定的安全性銷售的允許最大額度，一股以金額表示。它取決于這樣幾個(gè)方面：客戶的償債能力、客戶的償債意愿、客 戶的資本、抵押品、經(jīng)營(yíng)狀況。收賬政策通常來(lái)說，企業(yè)如果采取積極的收賬政策， 會(huì)減少應(yīng)收賬款的投資，減少壞 賬損失，但是，成本增加；反之，如果采用消極的收賬政策，收賬費(fèi)用會(huì)減少， 但是增加應(yīng)收賬款的投資和壞賬損失。收賬政策應(yīng)根據(jù)催款所增加的收益與成本 做比較后，做出決定。4.3 建立專門的信用管理結(jié)構(gòu)有了信用銷售的政策和全程信用管理的理念， 企業(yè)需要建立專門的機(jī)構(gòu)來(lái)實(shí) 現(xiàn)對(duì)整個(gè)過程的控制。設(shè)置時(shí)，必須在成本一

27、效益原則的指導(dǎo)下， 并根據(jù)企業(yè)的 規(guī)模、所處的行業(yè)、經(jīng)濟(jì)環(huán)境等因素采用不同組織形式的信用管理部門。信用管理部門必須完成下列工作：獲取信用資料、分析從各種渠道獲得的資料、授信、 監(jiān)控客戶付款能力的變化、管理和分析應(yīng)收賬款、協(xié)助催收逾期賬款、委托第三 方追索賬款、建議或決定采取法律措施。4.4 建立客戶信用等級(jí)評(píng)定客戶信用等級(jí)的評(píng)估是為了加強(qiáng)信用控制， 并為客戶分類提供依據(jù)。信用等 級(jí)的評(píng)估，以客戶的信用履約記錄和還款能力為核心， 進(jìn)行量化的評(píng)定?？蛻粜?用等級(jí)每季度根據(jù)客戶上一季度的經(jīng)營(yíng)和財(cái)務(wù)狀況評(píng)定一次。信用評(píng)估指標(biāo)分為品質(zhì)特性評(píng)價(jià)、 信用履約率評(píng)價(jià)、償債能力評(píng)價(jià)、經(jīng)營(yíng)能 力評(píng)價(jià)、盈利能力評(píng)價(jià)

28、5大類共 20項(xiàng)，對(duì)各項(xiàng)指標(biāo)設(shè)置相應(yīng)分值。即在統(tǒng)一標(biāo) 準(zhǔn)的基礎(chǔ)上，評(píng)審委員會(huì)根據(jù)定性指標(biāo)、定量指標(biāo)和專家小組的審查評(píng)價(jià)結(jié)果，計(jì)算出企業(yè)得分高低，將企業(yè)信用等級(jí)統(tǒng)一分為 aaa aa a b c五個(gè)等級(jí)（有 效期均為一年）。5建立企業(yè)信用管理體系的措施5.1 企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)對(duì)信用管理必須給予足夠的重視企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理涉及企業(yè)的各個(gè)部門與業(yè)務(wù)的各個(gè)環(huán)節(jié)， 僅僅依靠某一個(gè) 部門顯然是不可行的。這就要求企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)層對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)管理給予高度的重視， 從 整體上加強(qiáng)企業(yè)各部門之間的溝通與協(xié)調(diào)， 投入適當(dāng)?shù)娜肆?、物力與財(cái)力，并且 要求企業(yè)各級(jí)管理人員加強(qiáng)信用風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)與管理意識(shí)。5.2 建立合理的信用管理部門企業(yè)信

29、用風(fēng)險(xiǎn)管理是一項(xiàng)專業(yè)性、 技術(shù)性和綜合性較強(qiáng)的工作，須由特定的 部門才能完成。完善的信用管理需要企業(yè)在整個(gè)經(jīng)營(yíng)管理過程中對(duì)信用進(jìn)行事前 控制、事中控制、事后控制，需要專業(yè)人員從事大量的調(diào)查、分析、專業(yè)化的管 理和控制。因此，企業(yè)應(yīng)建立一個(gè)信用管理部門， 有效地協(xié)調(diào)企業(yè)的銷售目標(biāo)和 財(cái)務(wù)目標(biāo)，在企業(yè)內(nèi)部形成一個(gè)科學(xué)的制約機(jī)制。應(yīng)將信用管理的職責(zé)在信用、 銷售、財(cái)務(wù)、采購(gòu)等各業(yè)務(wù)部門之間進(jìn)行科學(xué)合理地分工， 并進(jìn)行及時(shí)有效地溝 通配合。5.3 全面提高信用管理人員的素質(zhì)信用管理具有很強(qiáng)的專業(yè)性和技術(shù)性， 它要求企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)層、財(cái)務(wù)人員、銷售 人員以及客戶的共同努力、協(xié)調(diào)一致，更需要企業(yè)中的信用管理人員

30、具備足夠的 專業(yè)知識(shí)、技術(shù)方法和經(jīng)驗(yàn)。所以，必須加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)行企業(yè)信用管理人員的培訓(xùn)工 作，提高其信用管理的能力和技巧。5.4 實(shí)行客戶資信管理制度客戶資信管理是信用風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)工作， 主要要求企業(yè)全面收集管理客戶 信息，建立完整的數(shù)據(jù)庫(kù)，并隨時(shí)修訂、完善，實(shí)行資信調(diào)查，篩選信用良好的 客戶。客戶資信管理的核心是對(duì)客戶進(jìn)行信用分析和信用等級(jí)評(píng)價(jià)。企業(yè)可通過客戶、工商稅務(wù)部門、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、新聞媒體、行業(yè)協(xié)會(huì)等各種合法有效的渠 道收集客戶的信用信息。5.5 建立內(nèi)部授信制度內(nèi)部授信制度的核心是對(duì)客戶賒銷條件的審查及信用額度控制。 授信管理是 信用風(fēng)險(xiǎn)管理的核心工作，在企業(yè)根據(jù)客戶信用等級(jí)決定給予信用時(shí)， 應(yīng)根據(jù)與 客戶以往的交易記錄，履行情況和企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)政策，由專門的客戶審查部門 來(lái)決定其信用額度。建立健全信用審批流程與標(biāo)準(zhǔn)。企業(yè)信用管理部門還應(yīng)建立一套以信用額度為中心的交易審批制度，真正落實(shí)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任，以防止 個(gè)別部門或人員利用管理上的薄弱環(huán)節(jié)謀取私利。5.6 建立客戶信用等級(jí)評(píng)定客戶信用等級(jí)的評(píng)估是為了加強(qiáng)信用控制