集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合的集團(tuán)公司財務(wù)管理體制

1、個人收集整理勿做商業(yè)用途封面作者： ZHANGJIAN僅供個人學(xué)習(xí)，勿做商業(yè)用途1 / 11勿做商業(yè)用途個人收集整理論集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合地集團(tuán)公司財務(wù)管理體制摘 要：財務(wù)管理是企業(yè)集團(tuán)管理地“神經(jīng)中樞” ，企業(yè)集團(tuán)財 務(wù)控制體制是明確集團(tuán)各財務(wù)層次地財務(wù)權(quán)限，其核心是如何配置 母子公司間地財務(wù)權(quán)限 . 集團(tuán)公司財務(wù)管理體制有 “集權(quán)”、“分權(quán)”、 “集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合” “三種類型”，應(yīng)采用何種管理體制有各方面 地影響因數(shù)并有其運行地保障體系，但過度集權(quán)或過度分權(quán)都會帶 來一定地弊端，所以應(yīng)采用集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合地財務(wù)管理體制 關(guān)鍵詞：集團(tuán)公司；財務(wù)管理體制；集權(quán)；分權(quán)一、集團(tuán)公司存在地財務(wù)管理體制

2、（一）集團(tuán)公司財務(wù)管理模式有“集權(quán)” 、“分權(quán)”1、集權(quán) 集權(quán)型財務(wù)管理模式是指財務(wù)管理決策管理以母公司為中心， 母 公司對整個集團(tuán)采取統(tǒng)一管理和嚴(yán)格控制 . 還包括經(jīng)驗管理權(quán)及部 分業(yè)務(wù)控制權(quán) .集權(quán)模式擁有諸多優(yōu)點， 例如：首先，能夠全方位地控制子公司 地財務(wù)行為，財務(wù)管理效率較高 . 其次，便于在整個集團(tuán)內(nèi)實現(xiàn)資 源地共享，財務(wù)資源地合理配置得到促進(jìn)；再次，在整個集團(tuán)內(nèi)通 過產(chǎn)品結(jié)構(gòu)地優(yōu)化，成本得到降低，從而取得規(guī)模效益 .其缺陷具體體現(xiàn)在：首先，因決策信息不靈帶來地低效率，信息 不對稱將造成一些決策問題地出現(xiàn)；其次，部分剝奪了子公司地理 財自主權(quán)，制約了子公司理財?shù)胤e極性和創(chuàng)造性；再次

3、，由于決策 集中、效率降低，使應(yīng)付復(fù)雜多變地環(huán)境難度增加，應(yīng)對市場變化2 / 11勿做商業(yè)用途個人收集整理地能力大大降低 . 12、分權(quán)分權(quán)型財務(wù)管理模式是指母公司對子公司以間接管理為主， 而子 公司擁有充分財務(wù)管理決策權(quán)地財務(wù)體制 . 分權(quán)模式地優(yōu)點：首先， 子公司有更大地財務(wù)自主權(quán)，更有利于調(diào)動子公司地積極性、創(chuàng)造 性；其次，子公司擁有一定地財務(wù)決策權(quán)，由于財務(wù)決策周期短， 應(yīng)對市場變化能力得到加強 .分權(quán)模式地缺陷也是顯而易見地， 比如：首先、子公司之間地協(xié) 調(diào)會產(chǎn)生一些問題， 不利于整個集團(tuán)范圍內(nèi)地財務(wù)協(xié)同效應(yīng)； 其次， 因為財務(wù)協(xié)同效應(yīng)無法更好發(fā)揮，內(nèi)部資源在配置上地浪費容易發(fā) 生，

4、集團(tuán)市場競爭能力和整體實力下降 . 1（二）應(yīng)采取集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合地財務(wù)管理體制 集團(tuán)公司地財務(wù)管理戰(zhàn)略， 在保持集團(tuán)整體利益地前提下， 一方 面發(fā)揮集團(tuán)地整體優(yōu)勢，另一方面要充分發(fā)揮子公司地主觀能動 性，單純使用集權(quán)，或過分分權(quán)型財務(wù)管理體制均不能滿足集團(tuán)管 理地需要，必然采用集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合地財務(wù)管理體制 2二、集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合地財務(wù)管理體制戰(zhàn)略集中經(jīng)營分散集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合地財務(wù)管理模式主要采用戰(zhàn)略上地集中和經(jīng) 營上地分散，對于籌資、融資、預(yù)算管理應(yīng)采取集權(quán)；對于投資決 策、資產(chǎn)處置和利潤分配應(yīng)采取集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合；而經(jīng)營自主、 人員管理、工資分配應(yīng)采用徹底地分權(quán) .有力地集權(quán)3 / 11

5、勿做商業(yè)用途個人收集整理集中籌資資金籌集是企業(yè)資金運營地起點，為使集團(tuán)內(nèi)部籌資風(fēng)險最小， 籌資成本最低，應(yīng)由母公司統(tǒng)一籌集資金，分配給子公司使用，且 為有償使用 . 加強對子公司地資金管理是必要地，集團(tuán)公司可利用 集權(quán)優(yōu)勢，控制子公司地現(xiàn)金流量，再負(fù)債總量控制和資本結(jié)構(gòu)優(yōu) 化兩個角度入手 . 而在融資方面，采用集中借貸方式降低資本成本， 是集團(tuán)公司利用規(guī)模大、實力強地優(yōu)勢地主要領(lǐng)域 . 如需銀行貸款， 可由母公司辦理貸款總額，各子公司分別辦理貸款手續(xù)，按規(guī)定自 負(fù)利息，母公司對子公司進(jìn)行跟蹤審查現(xiàn)金使用情況 . 集團(tuán)公司成 立內(nèi)部銀行、結(jié)算中心，調(diào)節(jié)內(nèi)部資金余缺 . 對大額資金支付，應(yīng) 實行授

6、權(quán)審批 .集中預(yù)算管理 母公司需要有效控制子公司，在預(yù)算上入手是相當(dāng)有效地 . 集團(tuán) 公司應(yīng)重視預(yù)算管理地重要性 . 從強化資金控制入手，加強對現(xiàn)金 流量地監(jiān)控，從而使預(yù)算建立在高效地預(yù)算控制體系地基礎(chǔ)上 . 在 加強業(yè)務(wù)預(yù)算地基礎(chǔ)上，應(yīng)采用事前預(yù)算、事中控制、事后分析回 顧，執(zhí)行全面地預(yù)算管理方法， 使母公司對子公司地管理靈活機動 . 集團(tuán)以整體發(fā)展規(guī)劃為基礎(chǔ)，提出在一定時期內(nèi)地總目標(biāo) . 并將該 總目標(biāo)分解為若干分目標(biāo)，并下達(dá)到各子公司 . 子公司從自身地實 際情況出發(fā)，確定自身戰(zhàn)略 . 整個預(yù)算過程體系經(jīng)集團(tuán)董事會審議 后下達(dá)到子公司 .預(yù)算一經(jīng)確定， 管理工作便開始執(zhí)行， 母公司對預(yù)算

7、要實行實時4 / 11勿做商業(yè)用途個人收集整理監(jiān)控，動態(tài)跟蹤，對子公司預(yù)算執(zhí)行過程中出現(xiàn)地紕漏提出合理建 議. 應(yīng)在會計年度末對各子公司地預(yù)算執(zhí)行情況實施考評，同時向 董事會提交考核和評價報告 3集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合投資決策權(quán)集團(tuán)投資管理趨向于集權(quán)管理， 但集團(tuán)公司可以適當(dāng)分權(quán)， 即子 公司有權(quán)制定一定限額以下地投資項目，母公司應(yīng)建立健全子公司 投資立項、審批、控制、檢查和監(jiān)督制度 . 企業(yè)地長期投資對集團(tuán) 發(fā)展結(jié)構(gòu)有直接或潛在地影響 . 因從企業(yè)集團(tuán)地整體出發(fā)，引導(dǎo)子 公司地投資方向 . 集團(tuán)公司根據(jù)自身地行業(yè)優(yōu)勢和市場狀況，研究 政府地宏觀經(jīng)濟政策等，據(jù)此審核子公司自行決策地投資項目，選 擇適

8、當(dāng)?shù)赝顿Y方向，使子公司地投資規(guī)模得以控制 . 集團(tuán)公司必須 從企業(yè)集團(tuán)地整體出發(fā)，對投資規(guī)模進(jìn)行全面而長遠(yuǎn)地規(guī)劃 . 必須 避免集團(tuán)內(nèi)地各成員企業(yè)為了各自短期利益而盲目擴張 .資產(chǎn)處置權(quán)各子公司購置國定資產(chǎn)需向母公司提出申請， 并說明理由， 經(jīng)批 準(zhǔn)后方可購置 . 子公司資產(chǎn)地變動超過限額應(yīng)報母公司審批，子公 司資金不得自行用于資本性支出 . 但是，可以允許子公司在報母公 司備案地前提下自主決定限額內(nèi)資產(chǎn)處置 .利潤分配權(quán) 母公司以控股方式形成，對應(yīng)地是按股份分紅地利潤分配方式 . 母公司作為企業(yè)集團(tuán)地主體，其利潤分配是集團(tuán)地核心內(nèi)容 . 為了5 / 11勿做商業(yè)用途個人收集整理集團(tuán)發(fā)展地長遠(yuǎn)

9、需求，子公司所增利潤要按一定地比例留在母公司 然而，也要顧及子公司地發(fā)展， 保證子公司和職工地利益逐步增加 . 這才是集團(tuán)凝聚力地原動力 .我們可以建立健全對子公司工資、獎金分配地檢查和控制制度， 對子公司地工資、獎金地分配應(yīng)實行總量控制 . 子公司要在計提工 資金額地范圍內(nèi)自主分配，嚴(yán)格按照母公司規(guī)定地工資獎金計提原 則.徹底地分權(quán)子公司地獨立核算和母公司地財務(wù)集中管理是可以共存地， 子公 司對其產(chǎn)品進(jìn)行從研究、 開發(fā)、生產(chǎn)、銷售到售后服務(wù)一條龍經(jīng)營 . 對于子公司地工資、 獎金地分配，可與其效益掛鉤， 實行總額控制 . 子公司在母公司給予審定地決策范圍內(nèi)，自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧，對 自己地生產(chǎn)

10、、銷售、投資、分配等享有法定地經(jīng)營權(quán) . 子公司應(yīng)嚴(yán) 格按照母公司所制定地工資計提原則，在集團(tuán)整體戰(zhàn)略布局范圍內(nèi) 制定適合本企業(yè)地工資制度 . 3三、如何實現(xiàn)集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合影響集權(quán)與分權(quán)程度地因素集團(tuán)規(guī)模地大小 一個組織規(guī)模小，人員少，內(nèi)部關(guān)系簡單，決策涉及面小，領(lǐng)導(dǎo) 可以靠自身地知識、經(jīng)驗、能力處理和掌握組織地情況，從而集權(quán) 大于分權(quán)；反之，集團(tuán)規(guī)模大，人數(shù)眾多，管理工作和內(nèi)部關(guān)系復(fù) 雜，需設(shè)置地職位多，決策容易出錯，必然趨向于分權(quán) .6 / 11勿做商業(yè)用途個人收集整理集團(tuán)經(jīng)營范圍地大小和產(chǎn)品品種地多少子公司較少， 相互間生產(chǎn)經(jīng)營關(guān)系密切地集團(tuán)中， 主體企業(yè)財務(wù) 工作量大，企業(yè)產(chǎn)品品種單

11、一，經(jīng)營范圍小，可以發(fā)揮集權(quán)優(yōu)勢； 當(dāng)集團(tuán)子公司較多，經(jīng)營多元化，面對不同地市場需求，彼此間地 獨立性較強，則偏向于分權(quán)式地管理模式 .3、企業(yè)地股權(quán)結(jié)構(gòu) 控股公司財務(wù)決策權(quán)地集中程度與其子公司地被控制程度息息 相關(guān). 如果是全資子公司，則母公司在財務(wù)集權(quán)與分權(quán)地地管理策 略選擇上有較大地回旋余地 . 相對集中地財務(wù)管理制度能幫助母公 司執(zhí)行比較集中地財務(wù)決策，進(jìn)行比較全面地財務(wù)調(diào)度；而控股公 司是合營或者聯(lián)營，則該財務(wù)調(diào)度策略地集中程度大受影響 .4、企業(yè)外部競爭環(huán)境 子公司對當(dāng)?shù)厥袌龊徒?jīng)營環(huán)境地變化作出迅速反應(yīng)已成為集團(tuán) 成功地關(guān)鍵因數(shù)之一 . 隨著市場競爭地加劇，要求子公司擁有更多 地經(jīng)

12、營自主權(quán)，更多地財務(wù)管理決策權(quán)已越來越重要 . 集中財務(wù)管 理決策也更符合國際經(jīng)濟發(fā)展地要求 . 因此，企業(yè)地發(fā)展戰(zhàn)略、管 理理念應(yīng)與市場競爭情況相結(jié)合，使子公司地財務(wù)管理權(quán)限得到合 理劃分. 環(huán)境因素穩(wěn)定可考慮分權(quán)，環(huán)境因素動蕩則要求集權(quán)大于 分權(quán). 4集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合財務(wù)管理模式運行地保障1、財務(wù)人員委派制度地應(yīng)用母公司應(yīng)對主要地子公司實行財務(wù)人員委派制以降低財務(wù)信息7 / 11勿做商業(yè)用途個人收集整理地不對稱程度，且從中規(guī)范和約束子公司地行為 . 企業(yè)集團(tuán)應(yīng)利用 專門管理機構(gòu)來負(fù)責(zé)財務(wù)上地人員地委派、崗位輪換、后續(xù)教育、 業(yè)績考核等 . 母公司為維護(hù)集團(tuán)利益，強化對子公司經(jīng)營活動地財 務(wù)

13、監(jiān)督控制，一項有力地舉措是：由母公司直接對子公司委派財務(wù) 總監(jiān)，并將其納入母公司財務(wù)部門人員，實行統(tǒng)一地管理與考核獎 懲.2、網(wǎng)絡(luò)財務(wù)控制技術(shù)集團(tuán)財務(wù)管理依靠信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)， 能提高管理效率和質(zhì)量， 應(yīng)該 說信息技術(shù)與財務(wù)管理技術(shù)地有機結(jié)合，已成為提升企業(yè)核心競爭 力地必要手段 . 財務(wù)管理信息化，包括核算系統(tǒng)信息化，報表分析 系統(tǒng)信息化和集團(tuán)網(wǎng)絡(luò)財務(wù)信息化 . 其中，網(wǎng)絡(luò)財務(wù)信息化已成為 集團(tuán)財務(wù)信息化地重要內(nèi)容 .3、建立統(tǒng)一地內(nèi)部財務(wù)管理辦法集團(tuán)公司要調(diào)整財權(quán)配置， 按財務(wù)決策權(quán)、 執(zhí)行權(quán)和監(jiān)督權(quán)三權(quán) 分立原則 . 建立統(tǒng)一地內(nèi)部財務(wù)管理制度，制定統(tǒng)一地會計信息披 露制度，統(tǒng)一地集團(tuán)內(nèi)部會

14、計核算制度，使財務(wù)信息地分析過程得 到加強. 適時檢查制度執(zhí)行情況，將財務(wù)管理機構(gòu)與會計核算機構(gòu) 分開設(shè)置，對子公司地財務(wù)部門進(jìn)行集中管理，以便檢查和監(jiān)督集 團(tuán)權(quán)屬企業(yè)地制度執(zhí)行情況，有利于保證各權(quán)單位努力實現(xiàn)集團(tuán)總 體目標(biāo) . 5（ 作者單位：杭州文化廣播電視集團(tuán)財務(wù)審計部 ）參考文獻(xiàn)8 / 11勿做商業(yè)用途個人收集整理1 胡逢才，企業(yè)集團(tuán)財務(wù)控制 m廣州. 暨南大學(xué)出版社， 20042 孫班軍，企業(yè)集團(tuán)管理研究 m河北. 中國財政經(jīng)濟出版 社， 2002 3 周首華、陸正飛、湯谷良，現(xiàn)代財務(wù)理論前沿專題 m 大連. 東北財經(jīng)大學(xué)出版社， 2000 4 裴中陽，集團(tuán)公司運營管控 m廣東，金海

15、灣咨詢榮譽 出版社， 2004 5 萬燕平，財務(wù)治理權(quán)在集團(tuán)公司內(nèi)部地配置 j 北京， 財務(wù)與會計， 20019 / 11勿做商業(yè)用途個人收集整理版權(quán)申明 本文部分內(nèi)容，包括文字、圖片、以及設(shè)計等在網(wǎng)上搜集整理。 版權(quán)為張儉個人所有This article includes some parts, including text, pictures, and design. Copyright is Zhang Jians personal ownership.用戶可將本文的內(nèi)容或服務(wù)用于個人學(xué)習(xí)、 研究或欣賞， 以及其 他非商業(yè)性或非盈利性用途， 但同時應(yīng)遵守著作權(quán)法及其他相關(guān)法律 的規(guī)定，不

16、得侵犯本網(wǎng)站及相關(guān)權(quán)利人的合法權(quán)利。除此以外，將本 文任何內(nèi)容或服務(wù)用于其他用途時， 須征得本人及相關(guān)權(quán)利人的書面 許可，并支付報酬。Users may use the contents or services of this article for personal study, research or appreciation, and other non-commercial or non-profit purposes, but at the same time, they shall abide by the provisions of copyright law and other

17、 relevant laws, and shall not infringe upon the legitimate rights of this website and its relevant obligees. In addition, when any content or service of this article is used for other purposes, written permission and remuneration shall be obtained from the person concerned and the relevant obligee.10 / 11勿做商業(yè)用途個人收集整理轉(zhuǎn)載或引用本文內(nèi)容必須是以新聞性或資料性公共免費信息為 使用目的的合理、善意引用，不得對本文內(nèi)容原意進(jìn)行曲解、修改， 并自負(fù)版權(quán)等法律責(zé)任。Reproduction or quotation of the