投資項(xiàng)目收益測(cè)算表模板

1、前前提提條條件件( (舉舉例例) ) 1 1、 價(jià)價(jià)格格(實(shí)際/預(yù)測(cè)/變動(dòng)趨勢(shì)) 元 RMB2007實(shí)際2008預(yù)測(cè)20092010201120122013201420152016 產(chǎn)品1100989896949292929292 降價(jià)(環(huán)比)-2%0%-2%-2%-2%0%0%0%0% 產(chǎn)品2 降價(jià)(環(huán)比) 2 2、 成成本本(實(shí)際/預(yù)測(cè)/變動(dòng)趨勢(shì)) 元 RMB2007實(shí)際2008預(yù)測(cè)20092010201120122013201420152016 產(chǎn)品180828486889090909090 漲價(jià)(環(huán)比)2%2%2%2%2%0%0%0%0% 產(chǎn)品2 漲價(jià)(環(huán)比) 3 3、 臺(tái)臺(tái)數(shù)數(shù)確定+

2、機(jī)會(huì)-風(fēng)險(xiǎn) 臺(tái)2007實(shí)際2008預(yù)測(cè)20092010201120122013201420152016 確確定定產(chǎn)品1100110120130140150160170180190 產(chǎn)品2 小計(jì)100110120130140150160170180190 機(jī)機(jī)會(huì)會(huì)產(chǎn)品12020203030304040 產(chǎn)品2 小計(jì)2020203030304040 風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)產(chǎn)品11010101010101010 產(chǎn)品21010101010101010 小計(jì)2020202020202020 合合計(jì)計(jì)100110120130140160170180200210 銷銷售售收收入入 (確定)100001078011760

3、 12480 13160 13800 14720 15640 16560 17480 (確定+機(jī)會(huì))13720 14400 15040 16560 17480 18400 20240 21160 (確定+機(jī)會(huì)-風(fēng)險(xiǎn))11760 12480 13160 14720 15640 16560 18400 19320 銷銷售售成成本本 (確定)8000902010080 11180 12320 13500 14400 15300 16200 17100 (確定+機(jī)會(huì))11760 12900 14080 16200 17100 18000 19800 20700 (確定+機(jī)會(huì)-風(fēng)險(xiǎn))10080 1118

4、0 12320 14400 15300 16200 18000 18900 2007實(shí)際2008預(yù)測(cè)20092010201120122013201420152016 4 4、 政政府府補(bǔ)補(bǔ)貼貼 優(yōu)優(yōu)惠惠稅稅率率 免免( (退退) )稅稅額額 5 5、 所所得得稅稅率率 6 6、 周周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率率 天數(shù)2007實(shí)際2008預(yù)測(cè)20092010201120122013201420152016 應(yīng)收帳款45454035303030303030 存貨60504545454545454545 應(yīng)付帳款45454545454545454545 現(xiàn)金/銷售收入5%5%5%5%5%5%5%5%5%5% 流流動(dòng)動(dòng)資

5、資金金增增加加（確確定定+ +機(jī)機(jī)會(huì)會(huì)- -風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)） 應(yīng)收帳款12501348 1306.7 1213.3 1096.7 1226.7 1303.31380 1533.31610 存貨133312531260 1397.515401800 1912.520252250 2362.5 應(yīng)付帳款100011281260 1397.51540 1687.51800 1912.52025 2137.5 現(xiàn)金500539588624658736782828920966 合計(jì)4083426744154632483554505798614667287076 增加額183148218202616348348

6、583348 7 7、 折折現(xiàn)現(xiàn)率率WACC=14% 8 8、 利利率率 9 9、 匯匯率率 1010、 原原始始投投資資（支支付付額額） 千元 K.RMB合計(jì)20092010201120122013201420152016 設(shè)備201010 廠房50202010 模具201010 開(kāi)發(fā)費(fèi)用1055 合計(jì)10035452000000 1111、 折折舊舊/ /長(zhǎng)長(zhǎng)期期資資產(chǎn)產(chǎn)攤攤銷銷設(shè)備 10年 廠房 35年 開(kāi)發(fā)費(fèi)用 5年 折舊額 攤銷額 合計(jì) 1212、 人人員員（類別/數(shù)量/人工成本） 生產(chǎn)人員 平均工資 管理人員 平均工資 合計(jì) 說(shuō)說(shuō)明明:1:1、本本表表數(shù)數(shù)據(jù)據(jù)是是舉舉例例說(shuō)說(shuō)明明,

7、 ,不不能能直直接接參參照照。 2 2、可可根根據(jù)據(jù)產(chǎn)產(chǎn)品品或或?qū)崒?shí)際際情情況況修修改改格格式式。 3 3、原原始始投投資資需需要要列列出出明明細(xì)細(xì)。 單單位位成成本本收收益益 年度2007實(shí)際2008預(yù)測(cè)CY2009CY2010CY2011CY2012CY2013 部品 1材料費(fèi) 人工成本 1動(dòng)能 折舊 1其他制造費(fèi)用 研發(fā)費(fèi)用 1營(yíng)業(yè)費(fèi)用 銷售稅金 1管理經(jīng)費(fèi) 1預(yù)備費(fèi)用 單位成本 其中：經(jīng)營(yíng)成本 價(jià)格 營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率 所得稅 稅金合計(jì) 臺(tái)數(shù) 總收入 總經(jīng)營(yíng)成本 CY2014CY2015CY2016 收收益益試試算算表表 單位：元 建設(shè)期投產(chǎn)期備注 010203040506 產(chǎn)量 -1,200

8、1,5001,8002,0002,000 根據(jù)事業(yè)計(jì)劃 1 1 價(jià)格 19,80019,80020,00021,00022,00022,500 根據(jù)市場(chǎng)分析 2 2 降價(jià)率 根據(jù)市場(chǎng)分析 3 3 流入 銷售收入 23,760,00030,000,00037,800,00044,000,00045,000,000 4=1*2 4 4 流出 稅金 20,40025,50030,60034,00034,000 銷售稅金=增值稅*.10% 5 5 銷售成本 22,710,00028,650,00036,150,00042,150,00043,150,000 銷售成本=經(jīng)營(yíng)成本+折舊+其他非 付現(xiàn)成本

9、6 6 銷售成本率 96%96%96%96%96% 7 7 流出 經(jīng)營(yíng)成本 22,560,00028,500,00036,000,00042,000,00043,000,000 按照銷售成本*0.75 8 8 利潤(rùn)總額 1,029,6001,324,5001,619,4001,816,0001,816,000 9=4-6 9 9 所得稅率 25%25%25%25%25% 1 10 0 流出 所得稅 257,400331,125404,850454,000454,000 11=9*10 1 11 1 凈利潤(rùn) -150,000772,200993,3751,214,5501,362,0001,36

10、2,000 12=9-11 1 12 2 銷售利潤(rùn)率 3%3%3%3% 13=12/4 1 13 3 流出 固定資產(chǎn)投資 3,000,000 1 14 4 流出 資本化利息 假定為自有資金 1 15 5 原值 3,000,0003,000,0003,000,0003,000,0003,000,0003,000,000 16=15+14 1 16 6 折舊率 5%5%5%5%5%5% 折舊期限按20年,殘值率5% 1 17 7 折舊 150,000150,000150,000150,000150,000150,000 18=16*17 1 18 8 流入 回收殘值 未到報(bào)廢年限，按照攤余價(jià)值 1

11、 19 9 其他攤銷費(fèi)用 假定無(wú)其他非付現(xiàn)成本 2 20 0 流出 新增流動(dòng)資金 按照平均月經(jīng)營(yíng)成本*3 2 21 1 流入 回收流動(dòng)資金2 22 2 直接計(jì)算 -3,000,000922,2001,143,3751,364,5501,512,0001,512,000 間接 -3,000,000922,2001,143,3751,364,5501,512,0001,512,000 附件3 投投資資項(xiàng)項(xiàng)目目現(xiàn)現(xiàn)金金流流量量測(cè)測(cè)算算表表 一、內(nèi)部收益率就是現(xiàn)金流入現(xiàn)值總額與現(xiàn)金流出現(xiàn) 值總額相等，凈現(xiàn)值等于零時(shí)的折現(xiàn)率。 1在計(jì)算凈現(xiàn)值的基礎(chǔ)上，如果凈現(xiàn)值為正值，就要采 用比這個(gè)凈現(xiàn)值計(jì)算中更高的

12、折現(xiàn)率來(lái)測(cè)算，知道測(cè) 算的凈現(xiàn)值正值近于零 2再繼續(xù)提高折現(xiàn)率，直到測(cè)算出一個(gè)凈現(xiàn)值為負(fù)值。 如果負(fù)值過(guò)大就降低折現(xiàn)率再測(cè)算到接近零的負(fù)值 3根據(jù)接近零的相鄰正負(fù)兩個(gè)凈現(xiàn)值的折現(xiàn)率，用線插 法求得精確的內(nèi)部收益率 內(nèi)部收益率=偏低的折現(xiàn)率+兩個(gè)折現(xiàn)率的間距*偏低折 現(xiàn)率的凈現(xiàn)值/兩個(gè)折現(xiàn)率的凈現(xiàn)值絕對(duì)數(shù)之和 二、凈現(xiàn)值是把項(xiàng)目建設(shè)氣和投產(chǎn)期間發(fā)生的現(xiàn)金流 入量和現(xiàn)金流出量，都按折現(xiàn)系數(shù)換算成現(xiàn)值量 凈現(xiàn)值=現(xiàn)金流量*折現(xiàn)系數(shù) 折現(xiàn)系數(shù)=1/（1+i）的n次方） 三、投資回收期是計(jì)算擬建項(xiàng)目投資后在正常生產(chǎn)經(jīng) 營(yíng)條件下的收益額和提取的折舊用來(lái)收回項(xiàng)目總投資 所需的時(shí)間 投資回收期=項(xiàng)目投資總額/

13、年收益額+年提取折舊 單位:元 項(xiàng)目計(jì)算期 010203040506 合計(jì) 1.01.0現(xiàn)現(xiàn)金金流流入入量量: : 1.1營(yíng)業(yè)收入02376000030000000378000004400000045000000180560000 1.2回收固定資產(chǎn)余值0000000 1.3回收流動(dòng)資金0000000 1.4其他現(xiàn)金流入量0000000 1.5現(xiàn)金流入量合計(jì)02376000030000000378000004400000045000000180560000 2.02.0現(xiàn)現(xiàn)金金流流出出量量: : 2.1固定資產(chǎn)投資600000050000000006,500,000 2.2流動(dòng)資金投資0100

14、000001,000,000 2.3經(jīng)營(yíng)成本02257200027000000340200003960000040500000163,692,000 2.4各項(xiàng)稅款0- 2.5現(xiàn)金流出量合計(jì)60000002407200027000000340200003960000040500000171,192,000 3.03.0凈凈現(xiàn)現(xiàn)金金流流量量-6,000,000-312,0003,000,0003,780,0004,400,0004,500,0009,368,000 累累計(jì)計(jì)凈凈現(xiàn)現(xiàn)金金流流-6,000,000-6,312,000-3,312,000468,0004,868,0009,368,00

15、0 3.1折現(xiàn)率14%14%14%14%14%14% 3.2年份123456 3.3折現(xiàn)系數(shù)0.87720.76950.67500.59210.51940.4556 4.04.0凈凈現(xiàn)現(xiàn)值值-5263157.895-240073.86892024914.5492238063.4482285222.1232050139.4653,095,108 5.05.0原原始始投投資資現(xiàn)現(xiàn)值值5263157.895384733.764200005,647,892 NPV3,095,108 IRR30% NPV-R55% 回收期3.92 年 附件3 投投資資項(xiàng)項(xiàng)目目現(xiàn)現(xiàn)金金流流量量測(cè)測(cè)算算表表 單位:元 項(xiàng)目

16、計(jì)算期 010203040506 合計(jì) 1.01.0現(xiàn)現(xiàn)金金流流入入量量: : 1.1營(yíng)業(yè)收入19200001920000192000019200001920000 1.2回收固定資產(chǎn)余值0 1.3回收流動(dòng)資金0 1.4其他現(xiàn)金流入量0 1.5現(xiàn)金流入量合計(jì)0192000019200001920000192000019200009600000 2.02.0現(xiàn)現(xiàn)金金流流出出量量: : 2.1固定資產(chǎn)投資554000005,540,000 2.2流動(dòng)資金投資- 2.3經(jīng)營(yíng)成本0- 2.4各項(xiàng)稅款- 2.5現(xiàn)金流出量合計(jì)5540000000005,540,000 3.03.0凈凈現(xiàn)現(xiàn)金金流流量量-5,540,0001,920,0001,920,0001,920,0001,920,0001,920,0004,060,000 累累計(jì)計(jì)凈凈現(xiàn)現(xiàn)金金流流-5,540,000-3,620,000-1,700,000220,0002,140,0004,0