表外業(yè)務(wù)逃避金融管制論文

1、表外業(yè)務(wù)逃避金融管制論文編者按：本文主要從商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的概念與風(fēng)險(xiǎn)；商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的發(fā)展與風(fēng)險(xiǎn)控制進(jìn)行論述。其中，主要包括：表外業(yè)務(wù)的涵義、業(yè)銀行工作者及理論界，對(duì)表外業(yè)務(wù)的定義有兩種不同的理解、表外業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行從事不列入資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)、表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、從風(fēng)險(xiǎn)角度，商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)可分為、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)、我國(guó)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)及發(fā)展、銀行業(yè)發(fā)展過(guò)程中，表外業(yè)務(wù)由來(lái)已久、我國(guó)四大國(guó)有商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)收入占總收入的比重、對(duì)中間業(yè)務(wù)進(jìn)行了定義，確定了中間業(yè)務(wù)的種類、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制、完善表外業(yè)務(wù)規(guī)章制度和操作規(guī)程、加強(qiáng)表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)性管理、運(yùn)用表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理新技術(shù)、

2、堅(jiān)持表外業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的自律制度等，具體請(qǐng)?jiān)斠?jiàn)。 一、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的概念與風(fēng)險(xiǎn) （一）表外業(yè)務(wù)的涵義 目前，商業(yè)銀行工作者及理論界，對(duì)表外業(yè)務(wù)的定義有兩種不同的理解： 從廣義的定義來(lái)說(shuō)，表外業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行從事不列入資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)，但能產(chǎn)生收益和費(fèi)用的服務(wù)性業(yè)務(wù)，主要包括結(jié)算、銀行卡、代理、擔(dān)保、承諾、咨詢和基金托管業(yè)務(wù)等。這一定義，與人民銀行2002年6月關(guān)于落實(shí)中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定的通知（以下簡(jiǎn)稱通知）的定義，基本相同。中間業(yè)務(wù)是指不構(gòu)成商業(yè)銀行表內(nèi)資產(chǎn)、表內(nèi)負(fù)債，形成銀行非利息收入的業(yè)務(wù)。所以，廣義的表外業(yè)務(wù)等同于中間業(yè)務(wù)。 從狹義的定義來(lái)說(shuō)，表外業(yè)務(wù)是指不列入資產(chǎn)負(fù)債表，但存在風(fēng)險(xiǎn)可能影響銀行

3、資產(chǎn)負(fù)債表的業(yè)務(wù)，主要包括：貸款承諾、金融擔(dān)保、互換業(yè)務(wù)、證券業(yè)務(wù)等?？梢?jiàn)，這一定義中，表外業(yè)務(wù)僅是中間業(yè)務(wù)的一部分，是一種特殊的、存較高風(fēng)險(xiǎn)的中間業(yè)務(wù)。 為了適應(yīng)與國(guó)際慣例接軌的需要，筆者傾向于使用表外業(yè)務(wù)這一概念，以便于國(guó)際間業(yè)務(wù)交流和金融監(jiān)管，所以本文中不再使用中間業(yè)務(wù)這一術(shù)語(yǔ)。 （二）表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 表外業(yè)務(wù)的發(fā)展，很大程度上是商業(yè)銀行為了逃避金融管制，期望在降低或分散資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的情況下，獲得較大的收益，但風(fēng)險(xiǎn)和收益是對(duì)稱的，風(fēng)險(xiǎn)越大，收益越高。例如金融衍生工具的收益，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于傳統(tǒng)貸款的利息收入，但其交易風(fēng)險(xiǎn)比傳統(tǒng)借貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)要大，說(shuō)明收益與風(fēng)險(xiǎn)始終是相伴隨的，表外業(yè)務(wù)在給商業(yè)銀行帶來(lái)可

4、觀收益的同時(shí)也帶來(lái)了風(fēng)險(xiǎn)。在一定條件下，表外業(yè)務(wù)可以轉(zhuǎn)化為資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)，表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)同時(shí)也就轉(zhuǎn)化為資產(chǎn)負(fù)債表的風(fēng)險(xiǎn)。如果表外業(yè)務(wù)過(guò)量，一旦客戶違約或者其他突發(fā)事件，表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)一旦轉(zhuǎn)化為資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)，將會(huì)給銀行造成無(wú)法彌補(bǔ)的損失。因此，商業(yè)銀行在開發(fā)和發(fā)展表外業(yè)務(wù)時(shí)，必須堅(jiān)持業(yè)務(wù)開拓與風(fēng)險(xiǎn)防范并重的原則，加強(qiáng)對(duì)表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制，將風(fēng)險(xiǎn)防范與管理措施納入可行性研究范圍，而且必須注意以下幾個(gè)問(wèn)題： 1、從風(fēng)險(xiǎn)角度，商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)可分為： （1）或有風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)，主要指銀行提供各類擔(dān)保、承諾、以及各種金融衍生品業(yè)務(wù)等，種類繁多，是銀行表外業(yè)務(wù)的主體。包括具有內(nèi)含性的業(yè)務(wù)，如金融衍生工具、信用證

5、業(yè)務(wù)、票據(jù)承兌業(yè)務(wù)和具有組合風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)，如信用卡中的各種風(fēng)險(xiǎn)。 （2）無(wú)風(fēng)險(xiǎn)表外業(yè)務(wù)，包括結(jié)算、代理、咨詢等各種金融服務(wù)性業(yè)務(wù)；主要利用銀行現(xiàn)有的物質(zhì)、人力、技術(shù)等優(yōu)勢(shì)資源為客戶提供中介性的服務(wù)，這種業(yè)務(wù)，本身風(fēng)險(xiǎn)很小（可以忽略不計(jì)），是當(dāng)前表外業(yè)務(wù)收入的主要來(lái)源。 （3）或有收益業(yè)務(wù)，主要包括表外應(yīng)收未收利息等。 2、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)： （1）透明度較差。許多表外業(yè)務(wù)并不在財(cái)務(wù)報(bào)表上反映，現(xiàn)有的會(huì)計(jì)信息，很難全面反映表外業(yè)務(wù)的規(guī)模與質(zhì)量，由于經(jīng)營(yíng)具有一定的隱蔽性，致使金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)難以了解銀行的全部業(yè)務(wù)范圍，無(wú)法正確評(píng)價(jià)其經(jīng)營(yíng)成果，難以對(duì)商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行有效的監(jiān)督與管理。

6、（2）風(fēng)險(xiǎn)分散。表外業(yè)務(wù)是多元化經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，涉及的流程多、部門廣，商業(yè)銀行的信貸、籌資、信用卡、國(guó)際金融、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)、信息電腦等部門都與表外業(yè)務(wù)有關(guān)，風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)較多，防范風(fēng)險(xiǎn)的難度較大。 （3）自由度較大。許多表外業(yè)務(wù)的開展沒(méi)有金融法規(guī)的嚴(yán)格限制，尤其是金融衍生工具類表外業(yè)務(wù)，大多數(shù)不需要相應(yīng)的資本準(zhǔn)備金，無(wú)規(guī)模的限制，只要交易雙方認(rèn)可，就可達(dá)成某些業(yè)務(wù)協(xié)議，這樣容易刺激表外業(yè)務(wù)的擴(kuò)張，潛伏巨大風(fēng)險(xiǎn)，在國(guó)際上曾先后發(fā)生過(guò)，因進(jìn)行衍生交易而造成一系列巨額虧損的事件，如英國(guó)巴林銀行事件、日本大和銀行事件、日本住友風(fēng)波等等。 面對(duì)表外業(yè)務(wù)發(fā)展帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，我們不能因噎廢食，而應(yīng)采取各種積極的措施，從商業(yè)銀行的

7、內(nèi)部控制和金融監(jiān)管兩個(gè)方面，對(duì)表外業(yè)務(wù)活動(dòng)的各種風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行防范和監(jiān)管。 二、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的發(fā)展與風(fēng)險(xiǎn)控制 （一）我國(guó)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)及發(fā)展 銀行業(yè)發(fā)展過(guò)程中，表外業(yè)務(wù)由來(lái)已久。其中，結(jié)算、代理、銀行卡是我國(guó)商業(yè)銀行傳統(tǒng)的表外業(yè)務(wù)，風(fēng)險(xiǎn)小，業(yè)務(wù)量大，收益穩(wěn)定，一直是我國(guó)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的核心。但與西方國(guó)家相比，我國(guó)商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)尚處在發(fā)展的初級(jí)階段。有關(guān)資料顯示，從1994年至1998年的5年間，我國(guó)四大國(guó)有商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)收入占總收入的比重一直在6.7%-9.6%之間徘徊；到1999年，表外業(yè)務(wù)的收入比重又回落到7.3%；2000年，我國(guó)四大國(guó)有商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)收入占總收入的比重分別是

8、：中國(guó)銀行17%，中國(guó)建設(shè)銀行8%，中國(guó)工商銀行5%，中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行4%，平均比重為8.5%。由此可見(jiàn)，與國(guó)外銀行相比，我國(guó)商業(yè)銀行，尤其是四大國(guó)有商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的收入在總收入中所占的比重微乎其微。近兩年，盡管存貸利差仍是各家銀行的主要收入來(lái)源，但所占收入的比例已明顯縮小，取而代之的是表外業(yè)務(wù)的空前增長(zhǎng)。2002年，工商銀行境內(nèi)表外業(yè)務(wù)的收益已占到利差收入的9.1%，業(yè)務(wù)收入50.31億元，同比增長(zhǎng)27.75%；建設(shè)銀行表外業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)收入48億元，同比增長(zhǎng)36%，占總收入的比例達(dá)到14%；中國(guó)銀行憑借強(qiáng)大的海外業(yè)務(wù)，中銀集團(tuán)全年總收益的約20%來(lái)自表外業(yè)務(wù)；而剛在2001年實(shí)現(xiàn)整體扭虧為盈的農(nóng)業(yè)

9、銀行，2002年即實(shí)現(xiàn)了利潤(rùn)翻兩番。國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的發(fā)展逐步加快，其原因，一方面是隨著利率的調(diào)整，利差不斷縮小，導(dǎo)致商業(yè)銀行依靠傳統(tǒng)業(yè)務(wù)增加收益的路子越走越窄；另一方面，國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)發(fā)展迅速，直接融資的比重越來(lái)越大，銀行傳統(tǒng)經(jīng)營(yíng)模式受到挑戰(zhàn)，面臨“非中介化”的壓力。商業(yè)銀行不得不進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新，發(fā)展表外業(yè)務(wù)，尋求新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。由于國(guó)外銀行表外業(yè)務(wù)迅猛發(fā)展，其收入占總收入的40%以上，對(duì)國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行產(chǎn)生了良好的示范效應(yīng)。因此近年來(lái)，我國(guó)各商業(yè)銀行都把表外業(yè)務(wù)作為新的效益增長(zhǎng)點(diǎn)，越來(lái)越受國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行的青睞，逐步成為各商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)的焦點(diǎn)。表現(xiàn)之一就是，盡管受分業(yè)經(jīng)營(yíng)的限制，但是銀行利用渠道優(yōu)勢(shì)

10、，代售保險(xiǎn)、基金、債券已經(jīng)成為今年商業(yè)銀行的一大亮點(diǎn)。 2001年6月21日，中國(guó)人民銀行頒布了商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定（以下簡(jiǎn)稱暫行規(guī)定），明確了銀行開辦中間業(yè)務(wù)的范圍、中間業(yè)務(wù)準(zhǔn)入制度，簡(jiǎn)化了審批程序，明確了中間業(yè)務(wù)的收費(fèi)要求。2002年6月，中國(guó)人民銀行又進(jìn)一步發(fā)布了關(guān)于落實(shí)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定的通知（以下簡(jiǎn)稱通知），對(duì)中間業(yè)務(wù)進(jìn)行了定義，確定了中間業(yè)務(wù)的種類，建立了中間業(yè)務(wù)的報(bào)告制度，進(jìn)一步明確了中間業(yè)務(wù)的開辦程序。這是我國(guó)首次對(duì)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)進(jìn)行規(guī)范。 人民銀行根據(jù)中間業(yè)務(wù)的定義，將中間業(yè)務(wù)分為九大類數(shù)十種，囊括了目前所有已經(jīng)開發(fā)的表外業(yè)務(wù)：支付結(jié)算類，包括國(guó)內(nèi)外結(jié)算業(yè)務(wù)；銀行

11、卡業(yè)務(wù)，包括信用卡和借記卡業(yè)務(wù)；代理類，包括代理證券業(yè)務(wù)、代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)、代理金融機(jī)構(gòu)委托、代收代付等；擔(dān)保類，包括銀行承兌匯票、備用信用證、各類銀行保函等；承諾類，主要包括貸款承諾業(yè)務(wù)；交易類，例如遠(yuǎn)期外匯合約、金融期貨、互換和期權(quán)等；基金托管業(yè)務(wù)，例如封閉式或開放式投資基金托管業(yè)務(wù)；咨詢顧問(wèn)類業(yè)務(wù)，例如信息咨詢、財(cái)務(wù)顧問(wèn)等；其他類，如保管箱業(yè)務(wù)等。 暫行規(guī)定及其通知的發(fā)布，順應(yīng)銀行業(yè)發(fā)展的潮流，將極大地促進(jìn)我國(guó)商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的健康發(fā)展，將有力地提高我國(guó)商業(yè)銀行的整體競(jìng)爭(zhēng)力。 （二）商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制 我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)借鑒國(guó)外商業(yè)銀行的成功經(jīng)驗(yàn)，加強(qiáng)表外業(yè)務(wù)的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理，建立和完善表

12、外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)。 1、完善表外業(yè)務(wù)規(guī)章制度和操作規(guī)程 商業(yè)銀行可針對(duì)每一種表外業(yè)務(wù)的重要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，制定出詳細(xì)的規(guī)章制度進(jìn)行約束和限制，對(duì)容易出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的環(huán)節(jié)進(jìn)行重點(diǎn)防范，從基本制度上，保證表外業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的安全性。而各個(gè)經(jīng)辦部門則必須根據(jù)上級(jí)行的授權(quán)，嚴(yán)格按照操作手冊(cè)所規(guī)定的程序，辦理各類中間業(yè)務(wù)，稽核審計(jì)部門和上級(jí)主管部門，應(yīng)根據(jù)操作手冊(cè)對(duì)其進(jìn)行檢查、監(jiān)督。 2、加強(qiáng)表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)性管理 加強(qiáng)表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)性管理，是商業(yè)銀行完善表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的一個(gè)重要內(nèi)容，應(yīng)包括以下幾個(gè)方面： （1）堅(jiān)持對(duì)客戶的信用評(píng)估制度。例如，對(duì)較長(zhǎng)期限的貸款擔(dān)保和承諾，應(yīng)定期(3個(gè)月、半年或一年)重新

13、協(xié)商合同有關(guān)條款，以減少信用風(fēng)險(xiǎn)。 （2）制定保護(hù)性條款。堅(jiān)持審核授權(quán)買賣的證據(jù)，要求對(duì)方支付保證金，或提供抵押擔(dān)保等。 （3）合理確定和調(diào)整表外業(yè)務(wù)的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)。商業(yè)銀行可按客戶的信用等級(jí)與業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)收取傭金。例如，按照備用信用證的期限長(zhǎng)短、金額大小、企業(yè)的信譽(yù)程度，確定不同的收費(fèi)率。通過(guò)同業(yè)公會(huì)的協(xié)調(diào)，規(guī)范競(jìng)爭(zhēng)，制止各種亂收費(fèi)、亂降價(jià)甚至不收費(fèi)的惡性競(jìng)爭(zhēng)行為。 （4）重視前臺(tái)交易和后臺(tái)管理的結(jié)合。商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的管理人員，不但要管好前臺(tái)交易，也要加強(qiáng)對(duì)后臺(tái)的結(jié)算、報(bào)告系統(tǒng)的管理，強(qiáng)化管理、交易、清算三分離體系。 3、運(yùn)用表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理新技術(shù) 我國(guó)商業(yè)銀行可借鑒國(guó)外商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)風(fēng)

14、險(xiǎn)管理新技術(shù)，最大限度地防范和管理表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。 （1）建立風(fēng)險(xiǎn)的電腦控制系統(tǒng)。跨國(guó)銀行在這方面有很多成功的經(jīng)驗(yàn)?？邕^(guò)銀行進(jìn)行全球管理的關(guān)鍵，是建立了完善的信息和控制系統(tǒng)，表外業(yè)務(wù)(尤其是金融衍生品業(yè)務(wù))由于不在財(cái)務(wù)報(bào)表上反映，更是跨國(guó)銀行信息和控制系統(tǒng)的重點(diǎn)。該系統(tǒng)一般包括日常監(jiān)測(cè)系統(tǒng)、電腦信息與決策系統(tǒng)，通過(guò)數(shù)學(xué)模型分析，向高級(jí)管理層和決策層提供市場(chǎng)的最新變化、最新技術(shù)和產(chǎn)品信息，幫助其分析市場(chǎng)趨勢(shì)，決定資本額、止虧限額和流動(dòng)性限額。 （2）進(jìn)行資產(chǎn)組合管理。資產(chǎn)組合管理，即通過(guò)資產(chǎn)組合多樣化來(lái)分散表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)，以通過(guò)某種資產(chǎn)的盈利來(lái)抵補(bǔ)另一種資產(chǎn)的虧損，而取得整體盈利。擁有的資產(chǎn)組合越

15、多，則風(fēng)險(xiǎn)越小。 4、堅(jiān)持表外業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的自律制度 我國(guó)商業(yè)銀行堅(jiān)持表外業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的自律制度，是建立和完善中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的一個(gè)重要環(huán)節(jié)，主要包括以下幾個(gè)方面： 一是在現(xiàn)行的分業(yè)管理模式下，自覺(jué)接受中國(guó)人民銀行的監(jiān)督，嚴(yán)格業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)范圍，規(guī)范業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)領(lǐng)域；涉及保險(xiǎn)、證券等業(yè)務(wù)的，應(yīng)該及時(shí)向其他監(jiān)管部門報(bào)告，申領(lǐng)執(zhí)照或資格證。 二是對(duì)目前表外業(yè)務(wù)信用風(fēng)險(xiǎn)度相對(duì)較高的擔(dān)保、票據(jù)承兌、貼現(xiàn)等業(yè)務(wù)，要視同貸款嚴(yán)格管理，比照貸款管理辦法執(zhí)行，一旦發(fā)生違規(guī)操作，要追究責(zé)任人的責(zé)任。 三是堅(jiān)持協(xié)議的合法性。表外業(yè)務(wù)大多是以委托或代理的形式開展的，銀行與客戶之間的協(xié)議便成為了開展表外業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持合同的書面化，委托人的口頭表示不能成為辦理業(yè)務(wù)的依據(jù)；合同的有關(guān)條款應(yīng)當(dāng)經(jīng)過(guò)專業(yè)法律人士的審核；委托憑證要進(jìn)行嚴(yán)格審核。 四是代理業(yè)務(wù)要堅(jiān)持“不為客戶墊付款項(xiàng)”的基