第12章 保險(xiǎn)經(jīng)營

1、第第13章章 保險(xiǎn)經(jīng)營效益保險(xiǎn)經(jīng)營效益學(xué)習(xí)目標(biāo)：通過本章的學(xué)習(xí)，需要掌握保險(xiǎn)經(jīng)營效益的概念以及提高保險(xiǎn)經(jīng)營效益的途徑；掌握保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的特征、類型以及風(fēng)險(xiǎn)防范方法 2021-11-52131保險(xiǎn)經(jīng)營效益 2021-11-53131保險(xiǎn)經(jīng)營效益一保險(xiǎn)經(jīng)營效益的概念所謂保險(xiǎn)經(jīng)營效益，是指以盡可能少的保險(xiǎn)經(jīng)營成本，為社會提供盡可能多的符合社會需要的保險(xiǎn)保障服務(wù)，取得最大的有效成果。以最小的成本，取得最大的經(jīng)濟(jì)效益實(shí)現(xiàn)利潤最大化 2021-11-54131保險(xiǎn)經(jīng)營效益二提高保險(xiǎn)經(jīng)營效益的途徑1.增加保費(fèi)收入，提高承保質(zhì)量2.提高保險(xiǎn)企業(yè)經(jīng)營管理水平3.提高保險(xiǎn)企業(yè)的人員素質(zhì)4.有效地進(jìn)行保險(xiǎn)投資202

2、1-11-55131保險(xiǎn)經(jīng)營效益三三保險(xiǎn)經(jīng)營效益的技術(shù)指標(biāo)保險(xiǎn)經(jīng)營效益的技術(shù)指標(biāo) （一）（一）保費(fèi)收入指標(biāo)保費(fèi)收入指標(biāo)1.保費(fèi)收入增長率保費(fèi)收入增長率保費(fèi)收入增長率=報(bào)告期保費(fèi)收入基期保費(fèi)收入基期保費(fèi)收入100%2. 人均保費(fèi)收入人均保費(fèi)收入 該年度平均職工人數(shù)該年度平均職工人數(shù)人均保費(fèi)收入人均保費(fèi)收入=某年度保費(fèi)收入某年度保費(fèi)收入100%2021-11-56131保險(xiǎn)經(jīng)營效益（二）賠付率指標(biāo)保費(fèi)收入保費(fèi)收入賠付率賠付率=賠款支出賠款支出100%（三）（三）保險(xiǎn)企業(yè)成本指標(biāo)保險(xiǎn)企業(yè)成本指標(biāo)保險(xiǎn)企業(yè)成本指標(biāo)，是保險(xiǎn)企業(yè)在一定時期內(nèi)保險(xiǎn)企業(yè)成本指標(biāo)，是保險(xiǎn)企業(yè)在一定時期內(nèi)經(jīng)營保險(xiǎn)業(yè)務(wù)中所發(fā)生的各項(xiàng)

3、支出經(jīng)營保險(xiǎn)業(yè)務(wù)中所發(fā)生的各項(xiàng)支出 2021-11-57131保險(xiǎn)經(jīng)營效益（四）（四）保險(xiǎn)資金運(yùn)用指標(biāo)保險(xiǎn)資金運(yùn)用指標(biāo)1.保險(xiǎn)資金運(yùn)用率保險(xiǎn)資金運(yùn)用率 全部資產(chǎn)全部資產(chǎn)投資總額投資總額保險(xiǎn)資金運(yùn)用率保險(xiǎn)資金運(yùn)用率=100%100%資金運(yùn)用盈利率資金運(yùn)用盈利率=投資收益投資收益投資總額投資總額2. 資金運(yùn)用盈利率資金運(yùn)用盈利率2021-11-58131保險(xiǎn)經(jīng)營效益（五）利潤指標(biāo)1. 利潤率利潤率利潤總額利潤總額100%利潤率利潤率=保費(fèi)收入總額保費(fèi)收入總額+其他收入總額其他收入總額2. 人均利潤人均利潤該年度平均職工人數(shù)該年度平均職工人數(shù)人均利潤人均利潤 = 某年度實(shí)現(xiàn)的利潤某年度實(shí)現(xiàn)的利潤20

4、21-11-5913.2保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)2021-11-51013.2.1保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的特征保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的特征1.射幸性射幸性2.非控性非控性3.突發(fā)性突發(fā)性4.聯(lián)動性聯(lián)動性2021-11-51113.2.2保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型（一）承保風(fēng)險(xiǎn)承保風(fēng)險(xiǎn)1.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)l財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指保險(xiǎn)公司因償付能力不足或流動性不足所導(dǎo)致的支付危機(jī)。2.逆選擇3.道德風(fēng)險(xiǎn)l制造保險(xiǎn)事故制造保險(xiǎn)事故l捏造保險(xiǎn)事故捏造保險(xiǎn)事故l惡意利用保險(xiǎn)事故惡意利用保險(xiǎn)事故2021-11-51213.2.2保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型4.競爭風(fēng)險(xiǎn)l在同等承保責(zé)任條件下，降低費(fèi)率或提高返還率l在同等費(fèi)率條

5、件下，擴(kuò)大承保責(zé)任范圍或提高保險(xiǎn)金額l放寬承保條件疏于對保險(xiǎn)標(biāo)的的選擇l提高代理回扣或中介傭金以攬保2021-11-51313.2.2保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型5.利率風(fēng)險(xiǎn)6.匯率風(fēng)險(xiǎn)2021-11-51413.2.2保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型（二）投資風(fēng)險(xiǎn)投資風(fēng)險(xiǎn)1.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)l投資項(xiàng)目或?qū)ο筮x擇上判斷失誤l對融資對象的資信調(diào)查不夠，義務(wù)人違約造成呆賬、患長等的信用風(fēng)險(xiǎn)l投資的流動性結(jié)構(gòu)不合理l投資過于集中，沒有貫徹分散原則已控制風(fēng)險(xiǎn)。2021-11-51513.2.2保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的類型2.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)l商業(yè)周期風(fēng)險(xiǎn)l利率風(fēng)險(xiǎn)l匯率風(fēng)險(xiǎn)l不可預(yù)料的政治風(fēng)

6、險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)等2021-11-51613.3保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的防范保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的防范2021-11-51713.3.1危險(xiǎn)單位承保限額的決定危險(xiǎn)單位承保限額的決定 一危險(xiǎn)單位承保限額l亦稱危險(xiǎn)單位自留限額， 是指保險(xiǎn)公司對每一危險(xiǎn)單位所能承受、并作為賠償損失的最高責(zé)任的數(shù)額l其計(jì)算方法有三種：i.法定承保限額ii.理論承保限額l理論承保限額的計(jì)算基本上可分為三種情理論承保限額的計(jì)算基本上可分為三種情況況： 2021-11-51813.3.1危險(xiǎn)單位承保限額的決定危險(xiǎn)單位承保限額的決定1.保守的承保限額 假設(shè)：某保險(xiǎn)公司全部業(yè)務(wù)穩(wěn)定系數(shù)為k，則有：得出，x=2 kp k = pp+xqm+xq(1-

7、q)=損失均方差，p凈保費(fèi)總額, q承包標(biāo)的凈保費(fèi)率，x凈保費(fèi)位q的標(biāo)的的最高自留額 m=,2021-11-51913.3.1危險(xiǎn)單位承保限額的決定危險(xiǎn)單位承保限額的決定2.中性的承保限額l在x=2 kp的基礎(chǔ)上，加緊公積金r的因素，即：x=2 k(p+r)3.擴(kuò)張的承保金額l在x=2 k(p+r)的基礎(chǔ)上，再加進(jìn)自有資本c的數(shù)額，即：x=2 k(p+r+c),這是理論上極限的承保限額 2021-11-52013.3.1危險(xiǎn)單位承保限額的決定危險(xiǎn)單位承保限額的決定iii.承保限額極限比率l承保限額極限比率lx,指擴(kuò)張的承保限額與經(jīng)營資本(經(jīng)營資本=資本金+公積金)的比例關(guān)系 r+clx =2

8、k（p+r+c）= k（1+3k）232021-11-52113.3.2單個公司承?？傤~決定單個公司承保總額決定l承?？傤~決定于承保限額不同，它是指單個保承?？傤~決定于承保限額不同，它是指單個保險(xiǎn)公司能夠向保險(xiǎn)市場提供保險(xiǎn)商品的數(shù)量。險(xiǎn)公司能夠向保險(xiǎn)市場提供保險(xiǎn)商品的數(shù)量。l單個保險(xiǎn)公司的承保金額要受其經(jīng)營資本的限單個保險(xiǎn)公司的承保金額要受其經(jīng)營資本的限制制 2021-11-52213.3.2單個公司承?？傤~決定單個公司承保總額決定1.公積金比率l公積金比率是分析公積金與承?？傤~之間的公積金比率是分析公積金與承?？傤~之間的比例關(guān)系比例關(guān)系l根據(jù)數(shù)理統(tǒng)計(jì)中的3原理，有：r=3 p公積金比率公積金

9、比率r = rp3=因?yàn)?，因?yàn)椋?kp, 所以，所以，r = 3 kp=3 kpr= 3=3 kp 2021-11-52313.3.2單個公司承?？傤~決定單個公司承保總額決定2.經(jīng)營資本比率 經(jīng)營資本gb =r+c r+c =3 pp經(jīng)營資本率 g = r+c3 kp=gb = 3 kp 經(jīng)營資本不足的解決辦法是1. 超過部分分保2. 要求增資補(bǔ)足2021-11-52413.3.2單個公司承?？傤~決定單個公司承?？傤~決定3.經(jīng)營資本流動性合理結(jié)構(gòu)l保險(xiǎn)業(yè)的流動資金分為兩類：l一類是用于當(dāng)年賠償或給付的經(jīng)常性復(fù)線準(zhǔn)備金。l另一類是資本金、公積金和壽險(xiǎn)一年以上未到期責(zé)任準(zhǔn)備金。l以下是對壽險(xiǎn)經(jīng)營的

10、第二類流動資金所對應(yīng)以下是對壽險(xiǎn)經(jīng)營的第二類流動資金所對應(yīng)的流動資產(chǎn)合理化框架作概括性的定量分析的流動資產(chǎn)合理化框架作概括性的定量分析。2021-11-52513.3.2單個公司承?？傤~決定單個公司承?？傤~決定la項(xiàng)資產(chǎn)項(xiàng)資產(chǎn)：保證金：保證金+銀行存款的數(shù)量決定銀行存款的數(shù)量決定l保證金是保險(xiǎn)業(yè)根據(jù)保險(xiǎn)管理當(dāng)局的規(guī)定繳存中央銀行（或指定銀行）的一部分現(xiàn)金資本。我國規(guī)定保證金為實(shí)收資本的20% 設(shè)：a項(xiàng)資產(chǎn)與凈保費(fèi)總額之比為a 則： p總a =ap總0.2=0.2 kp p總= = 0.02 （k=0.1） 2021-11-52613.3.2單個公司承?？傤~決定單個公司承?？傤~決定lb項(xiàng)資產(chǎn)：中

11、長期政府債券項(xiàng)資產(chǎn)：中長期政府債券+金融債權(quán)金融債權(quán)+有擔(dān)保有擔(dān)保的貸款數(shù)量決定的貸款數(shù)量決定l該項(xiàng)資產(chǎn)具有安全性和較好的收益性特點(diǎn)，但該項(xiàng)資產(chǎn)具有安全性和較好的收益性特點(diǎn)，但變現(xiàn)性較差變現(xiàn)性較差b=0.08p總l b項(xiàng)資產(chǎn)加a項(xiàng)資產(chǎn)就相當(dāng)于1個凈保費(fèi)總額均方差。從而兩項(xiàng)之和的變現(xiàn)能力保證償付度就達(dá)到68% 2021-11-52713.3.2單個公司承?？傤~決定單個公司承?？傤~決定lc項(xiàng)資產(chǎn)：合格股票項(xiàng)資產(chǎn)：合格股票+企業(yè)債券企業(yè)債券+信用放款信用放款l這項(xiàng)資產(chǎn)收益較高，具有一定的投機(jī)性和風(fēng)險(xiǎn)這項(xiàng)資產(chǎn)收益較高，具有一定的投機(jī)性和風(fēng)險(xiǎn)性性l由于該項(xiàng)投資的收益比b項(xiàng)高，因此，往往成為保險(xiǎn)業(yè)投資的重心 c=0.1p總 （k=0.1） 2021-11-52813.3.2單個公司承保總額決定單個公司承保總額決定ld項(xiàng)資產(chǎn)：不動產(chǎn)投資項(xiàng)資產(chǎn)：不動產(chǎn)投資l不動產(chǎn)投資包括：購買土地、修建住宅、商業(yè)寫字樓、建造飯店等等l不動產(chǎn)投資具有較強(qiáng)的投機(jī)性 d=0.1p總（k=0.1）2021-11-52913.3.2單個公司承?？傤~決定單個公司承保總額決定l通過以上分析，我們對單個保險(xiǎn)公司經(jīng)營資本流動型結(jié)構(gòu)合理化數(shù)量模型表示為：a：b：c：d=0.02：0.08：0.1：0.1 （k=0.1）或 a：b：c：d=