大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)規(guī)劃影響因素的分析及對(duì)策

1、    大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)規(guī)劃影響因素的分析及對(duì)策    摘要：在應(yīng)屆畢業(yè)生人數(shù)不斷增加，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超越整個(gè)社會(huì)能夠提供的就業(yè)崗位的當(dāng)下，就業(yè)與市場(chǎng)的問(wèn)題成了當(dāng)前社會(huì)的一大矛盾。在此情況下，大學(xué)生中涌現(xiàn)出一大批自主創(chuàng)業(yè)者，在解決自身就業(yè)問(wèn)題的同時(shí)，也為社會(huì)提供了大量的工作崗位。影響大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者創(chuàng)業(yè)成功的因素有很多，其中的投資理財(cái)占據(jù)重要作用卻又常常被創(chuàng)業(yè)者忽視。本文首先對(duì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者的投資理財(cái)選擇進(jìn)行調(diào)查，得出大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者選擇投資理財(cái)方式，接著對(duì)影響他們做出不同投資理財(cái)方式的原因進(jìn)行探討，最后對(duì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者的投資理財(cái)方式給出合理的建議。關(guān)鍵詞：大學(xué)生創(chuàng)業(yè)，投

2、資理財(cái)，理財(cái)規(guī)劃基金項(xiàng)目：國(guó)家級(jí)大學(xué)生創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目“大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)影響因素的經(jīng)濟(jì)學(xué)分析”（201910383039）；安徽省高校人文社科重點(diǎn)課題“新常態(tài)下長(zhǎng)三角區(qū)域農(nóng)村農(nóng)業(yè)投融資問(wèn)題研究”（sk2019a0597）；安徽省質(zhì)量工程教研項(xiàng)目“高校創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)課程體系設(shè)計(jì)與考核模式研究基于創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)課程非標(biāo)準(zhǔn)化視角”（2018jyxm0006）；銅陵學(xué)院校級(jí)質(zhì)量工程項(xiàng)目教研項(xiàng)目“創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)課程非標(biāo)準(zhǔn)化模式探究”（2016xj076）。1問(wèn)題的提出隨著國(guó)家的改革開(kāi)放，經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)程的加快，人們對(duì)創(chuàng)業(yè)熱情的空前高漲，很多的高校大學(xué)生也開(kāi)始選擇自主創(chuàng)業(yè)。國(guó)家頒布了一系列鼓勵(lì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)的政策，地方政府對(duì)于回鄉(xiāng)

3、創(chuàng)業(yè)的大學(xué)生也是大力支持，給他們一個(gè)較為穩(wěn)定的創(chuàng)業(yè)環(huán)境。許多高校大學(xué)生掌握某一領(lǐng)域的專業(yè)知識(shí)，能夠提出創(chuàng)新性的想法并研究出新的產(chǎn)品，有著良好的優(yōu)勢(shì)。但是，很多大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者缺乏投資理財(cái)相關(guān)的專業(yè)知識(shí)，在創(chuàng)業(yè)成功后的持續(xù)經(jīng)營(yíng)期間往往出現(xiàn)問(wèn)題。因此，研究大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)規(guī)劃及影響因素是非常必要的。2研究的必要性大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者與社會(huì)接觸較少，自身的經(jīng)驗(yàn)、能力、資金和人脈嚴(yán)重不足，且大多數(shù)創(chuàng)業(yè)者的初期準(zhǔn)備不足，盲目開(kāi)始創(chuàng)業(yè)，這些都會(huì)導(dǎo)致大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者在初期面對(duì)各種問(wèn)題時(shí)難免會(huì)陷入各種困境，就像如何進(jìn)行投資理財(cái)規(guī)劃也是創(chuàng)業(yè)者開(kāi)始創(chuàng)業(yè)必須要有所了解的。在調(diào)查中發(fā)現(xiàn)大多數(shù)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者對(duì)投資理財(cái)?shù)恼J(rèn)識(shí)僅僅是對(duì)股

4、票等有價(jià)證券進(jìn)行投資，而對(duì)現(xiàn)金規(guī)劃、投資規(guī)劃、風(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)規(guī)劃、稅收規(guī)劃這六種創(chuàng)業(yè)所需的理財(cái)規(guī)劃知識(shí)沒(méi)有較為清晰的了解，不能正確的處理創(chuàng)業(yè)所要面臨的各種問(wèn)題。3大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者對(duì)投資理財(cái)?shù)默F(xiàn)狀3.1問(wèn)卷設(shè)計(jì)與數(shù)據(jù)分析3.1.1大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)規(guī)劃分析本次問(wèn)卷調(diào)查通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)隨機(jī)向大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者發(fā)放調(diào)查問(wèn)卷，本次發(fā)放調(diào)查問(wèn)卷共計(jì)500份，回收的有效問(wèn)卷為436份，回收比為87.2%。通過(guò)調(diào)查顯示，選擇銀行儲(chǔ)蓄和余額寶這類安全的理財(cái)方式占75.7%，實(shí)業(yè)投資占14%，證券投資占16.0%，其他理財(cái)方式占7.6%。由此可知因此大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者更傾向于投資于銀行儲(chǔ)蓄，余額寶及其類似的基金等與其他理財(cái)工具相比

5、風(fēng)險(xiǎn)明顯較小的理財(cái)方式。3.1.2影響大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投理財(cái)規(guī)劃的原因影響大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)規(guī)劃的因素有很多，本文做出如下統(tǒng)計(jì)。通過(guò)表1可知財(cái)經(jīng)類大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)更愿意傾向于收益較高的理財(cái)產(chǎn)品，他們了解的投資理財(cái)知識(shí)比其他專業(yè)的大學(xué)生更為豐富，更傾向于投資風(fēng)險(xiǎn)高的資產(chǎn)以獲得更高的收益。表1財(cái)經(jīng)類與非財(cái)經(jīng)類大學(xué)生的投資理財(cái)規(guī)劃方式 財(cái)經(jīng)類理工類文史類醫(yī)科其他銀行儲(chǔ)蓄，余額44%60%83%68%71%實(shí)業(yè)，證券及其他56%40%17%32%71%通過(guò)表2可知?jiǎng)?chuàng)業(yè)資金豐富的大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者更愿意投資于高風(fēng)險(xiǎn)和高收益的產(chǎn)品。創(chuàng)業(yè)資金較為緊張的大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者更加小心謹(jǐn)慎，不能承受較大的風(fēng)險(xiǎn)，更傾

6、向于投資穩(wěn)健型的理財(cái)規(guī)劃產(chǎn)品。表2創(chuàng)業(yè)資金來(lái)源的大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)規(guī)劃方式 家庭資助政府基金銀行貸款天使投資其他銀行儲(chǔ)蓄，余額寶29%38%81%72%56%實(shí)業(yè)，證券及其他71%62%19%28%44%3.2大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者對(duì)投資理財(cái)?shù)恼J(rèn)識(shí)投資理財(cái)是對(duì)個(gè)人資產(chǎn)和集體資產(chǎn)進(jìn)行管理，以達(dá)到資產(chǎn)保值和增值的目的，它可以通過(guò)資本的鏈條直接或間接進(jìn)入金融體系和實(shí)體經(jīng)濟(jì)，不管是個(gè)人還是機(jī)構(gòu)，想要在逐年的通貨膨脹下守住自己的財(cái)富，就必須選擇進(jìn)行投資。而目前大部分大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者都沒(méi)有形成正確的投資理財(cái)觀念，大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者目前主要在高科技領(lǐng)域、技術(shù)領(lǐng)域、開(kāi)店、智力服務(wù)領(lǐng)域等，進(jìn)行實(shí)業(yè)投資與創(chuàng)業(yè)。投資理財(cái)在

7、大多數(shù)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者看來(lái)不重要，對(duì)于投資理財(cái)規(guī)劃的了解較少。3.3大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)規(guī)劃的選擇由于創(chuàng)業(yè)初期所需資金較大，需要靈活變現(xiàn)，大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者多選擇將資金存入銀行活期儲(chǔ)蓄與余額寶基金項(xiàng)目這類取用存放較為靈活的方式，以應(yīng)對(duì)創(chuàng)業(yè)初期所存在的各種不穩(wěn)定因素；而創(chuàng)業(yè)走向穩(wěn)定的創(chuàng)業(yè)者如短期無(wú)較大資金投入，則會(huì)較多的選擇將資金存入銀行和購(gòu)買證券；部分創(chuàng)業(yè)者會(huì)選擇將資金用來(lái)擴(kuò)大企業(yè)規(guī)?；蜻M(jìn)行其他行業(yè)的投資。4影響大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者選擇不同理財(cái)方式的原因分析4.1風(fēng)險(xiǎn)偏好差異大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)有著不同的態(tài)度，分別是風(fēng)險(xiǎn)厭惡者、風(fēng)險(xiǎn)中立者和風(fēng)險(xiǎn)偏好者。每個(gè)人對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的容忍程度不同，在選擇投資理財(cái)類產(chǎn)品也會(huì)有不同的偏

8、好程度。風(fēng)險(xiǎn)厭惡者會(huì)選擇相同收益率下風(fēng)險(xiǎn)較低資產(chǎn)，而對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)相同的理財(cái)產(chǎn)品，會(huì)選擇收益率較高的那一個(gè)去減少資產(chǎn)損失的可能性。但是僅將資產(chǎn)投資于儲(chǔ)蓄存款和國(guó)債，會(huì)造成風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償不足以彌補(bǔ)通貨膨脹引起的貨幣貶值，這類大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者不易接受創(chuàng)業(yè)過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)，容易錯(cuò)失良機(jī)。風(fēng)險(xiǎn)中立者選擇資產(chǎn)不考慮風(fēng)險(xiǎn)的大小，只考慮收益。許多大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者在創(chuàng)業(yè)時(shí)也是如此，只考慮未來(lái)可能產(chǎn)生的現(xiàn)金流收益，而忽視對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估，而創(chuàng)業(yè)者的資金較少，一旦發(fā)生資金鏈的斷裂極易導(dǎo)致創(chuàng)業(yè)的失敗。風(fēng)險(xiǎn)愛(ài)好者喜好追求最大效用，在預(yù)期收益相同的情況下，他們通常選擇風(fēng)險(xiǎn)較大的那一個(gè)，以期求得效用最大化。大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力有限，一般都會(huì)

9、選擇風(fēng)險(xiǎn)較小的項(xiàng)目。4.2資金來(lái)源渠道不同資金來(lái)源于家庭資助與銀行貸款的大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者通常是有共同興趣愛(ài)好的大學(xué)生集體出資投資與某一實(shí)體行業(yè)進(jìn)行創(chuàng)業(yè)，理財(cái)方式主要是余額寶和銀行活期儲(chǔ)蓄這類變現(xiàn)較快的產(chǎn)品。資金來(lái)源于天使投資與政府資助的大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者多是利用專業(yè)知識(shí)，進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)和高科技領(lǐng)域，由于項(xiàng)目所需資金較大，前景較好，項(xiàng)目短時(shí)間內(nèi)無(wú)收益，這類創(chuàng)業(yè)者在募集大量資金后，除留存短期發(fā)展所需資金外，會(huì)選擇購(gòu)買合適回報(bào)年限的理財(cái)產(chǎn)品，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的保值。4.3家庭、學(xué)校與社會(huì)傾向大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者對(duì)投資理財(cái)?shù)恼J(rèn)識(shí)大都源于學(xué)校開(kāi)設(shè)的課程和社會(huì)理財(cái)風(fēng)氣導(dǎo)向和家中長(zhǎng)輩對(duì)待投資理財(cái)?shù)膽B(tài)度。他們中的很多都不會(huì)因?yàn)閯?chuàng)業(yè)而去系統(tǒng)

10、地學(xué)習(xí)投資理財(cái)相關(guān)方面的知識(shí)。家庭擁有較為富余的財(cái)產(chǎn)，家中對(duì)理財(cái)?shù)挠^念也較為開(kāi)明，會(huì)將多余的資金用于做一些有風(fēng)險(xiǎn)的投資。而大多數(shù)家庭資產(chǎn)有限，不能拿來(lái)冒險(xiǎn)，因此一般都會(huì)選擇儲(chǔ)蓄存款作為理財(cái)方式。家庭成員對(duì)待投資理財(cái)?shù)目捶〞?huì)潛移默化影響大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者對(duì)投資理財(cái)?shù)目捶ā?.4投資創(chuàng)業(yè)的領(lǐng)域不同大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者創(chuàng)業(yè)的領(lǐng)域不同，意味著所接觸的人和事也不同。進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新和模式創(chuàng)新的創(chuàng)業(yè)者會(huì)更多地了解新知識(shí)，努力實(shí)現(xiàn)資金效用的最大化，他們普遍認(rèn)為如果項(xiàng)目能夠成功，在短時(shí)間內(nèi)就能獲得大量資金，會(huì)更多地了解投資理財(cái)。創(chuàng)新中有模式的創(chuàng)新，如共享單車，這類項(xiàng)目能夠獲得國(guó)家的大力支持。雖然前期投入很大，但是在短時(shí)間內(nèi)就能

11、募集大量資金，取得成功，這類創(chuàng)業(yè)者會(huì)更多地了解投資理財(cái)知識(shí)，以實(shí)現(xiàn)資本再生產(chǎn)與投資之間的合理配置。5對(duì)研究提出建議風(fēng)險(xiǎn)有兩層定義：一種強(qiáng)調(diào)的是收益的不確定性；另一種強(qiáng)調(diào)的則是成本和代價(jià)的不確定性。這兩種定義都旨在說(shuō)明風(fēng)險(xiǎn)的不確定性，在投資理論相對(duì)成熟的當(dāng)下，我們可以使用風(fēng)險(xiǎn)回避、損失控制、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和風(fēng)險(xiǎn)保留這四種風(fēng)險(xiǎn)控制的技術(shù)方法降低風(fēng)險(xiǎn)的這種不確定性，以減少風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生時(shí)造成的損失。風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生有主觀和客觀因素之分，主觀因素即非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)理論上能夠降低到零，客觀因素即系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)由于其客觀存在，在降低到一定值后不再減少，大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者可以在投資金融資產(chǎn)時(shí)將這些降低系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的問(wèn)題交由機(jī)構(gòu)投資者考慮

12、。因此對(duì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者本身而言主要是降低非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，據(jù)此為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者在投資理財(cái)規(guī)劃中提出一些建議和對(duì)策。5.1投資理財(cái)過(guò)于片面化大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)規(guī)劃太過(guò)片面，投資時(shí)資產(chǎn)配置與風(fēng)險(xiǎn)承受能力不成正比。要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)與收益有合適的評(píng)估，合理地將資產(chǎn)合理投資于銀行儲(chǔ)蓄，證券投資，實(shí)業(yè)投資，等其他方面，不要把雞蛋都放在一個(gè)籃子，一旦投資失敗，創(chuàng)業(yè)也會(huì)終止，因此要尋找多途徑的投資方式。5.2尋找風(fēng)險(xiǎn)與收益間的平衡點(diǎn)對(duì)于男大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者來(lái)說(shuō)，他們更傾向于投資高風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)產(chǎn)品。證券、實(shí)業(yè)等投資，雖然可以獲得較高的回報(bào)，但也承擔(dān)著巨大的風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于創(chuàng)業(yè)者來(lái)說(shuō)，應(yīng)該小心謹(jǐn)慎，找到風(fēng)險(xiǎn)和收益之間的平衡點(diǎn)，盡量學(xué)習(xí)相關(guān)的

13、專業(yè)知識(shí)并咨詢有關(guān)人員謹(jǐn)慎地進(jìn)行投資。5.3提高投資理財(cái)專業(yè)知識(shí)素養(yǎng)財(cái)經(jīng)類大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者更應(yīng)該提高自己的專業(yè)知識(shí)素養(yǎng)，意識(shí)到投資理財(cái)規(guī)劃的多樣性。在高收益投資理財(cái)產(chǎn)品的背后更是有高風(fēng)險(xiǎn)，要鍛煉自己的實(shí)踐能力，不斷的進(jìn)行投資理財(cái)規(guī)劃的模擬練習(xí)，提高自己對(duì)高收益，高風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)規(guī)劃產(chǎn)品的判斷。5.4謹(jǐn)慎控制投資理財(cái)方向創(chuàng)業(yè)資金豐富的大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者，即使有充足的資金，也不應(yīng)該眼高手低。要仔細(xì)謹(jǐn)慎的研究高資產(chǎn)高風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品，也可以和穩(wěn)健型投資理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行結(jié)合投資，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的保值及增值。5.5加強(qiáng)對(duì)創(chuàng)業(yè)者投資理財(cái)知識(shí)的教育學(xué)校也應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)大學(xué)生投資理財(cái)規(guī)劃的教育，讓他們深刻認(rèn)識(shí)并了解投資理財(cái)規(guī)劃的知識(shí)并定期為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者舉行投資理財(cái)知識(shí)講座。組織學(xué)生開(kāi)展模擬炒股大賽，鍛煉實(shí)踐能力，為以后的投資理財(cái)規(guī)劃打下良好的基礎(chǔ)。參考文獻(xiàn)：1張權(quán)中.當(dāng)前家庭理財(cái)規(guī)劃的現(xiàn)狀、問(wèn)題與對(duì)策分析j.吉林廣播電視大學(xué)學(xué)報(bào)，2019，（03）.2宋蔚蔚.個(gè)人理財(cái)規(guī)劃m.北京：北京大學(xué)出版社，2016.3曹文芳，付慧蓮.個(gè)人理財(cái)規(guī)劃m.北京：中國(guó)輕工業(yè)出版社，2017.4張權(quán)中.淺談大學(xué)生投資理財(cái)現(xiàn)狀及改進(jìn)措施j.黑河學(xué)院學(xué)報(bào)，2018，（11）.5張權(quán)中.95后經(jīng)管類與非經(jīng)管類大學(xué)生理財(cái)規(guī)劃能力差異研究j.銅陵學(xué)院學(xué)報(bào)，2019，（4）.6張權(quán)中.多元視角下互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)規(guī)劃路徑