淺論互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品與銀行理財產(chǎn)品的對比分析與投資對策

1、    淺論互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品與銀行理財產(chǎn)品的對比分析與投資對策    付夢妍摘要：移動互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的成熟，給“余額寶”為代表的互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品的普及提供了土壤，也正在影響和改變著人們的理財觀念和現(xiàn)實選擇。以互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品和傳統(tǒng)銀行理財產(chǎn)品比較分析為基礎(chǔ)，闡明二者在起存金額、理財收益、流動性、風(fēng)險性等方面的異同，為理財者提供選擇參考。關(guān)鍵詞：網(wǎng)絡(luò)理財 銀行理財 對比分析在當(dāng)下資本充裕的背景下，如何實現(xiàn)財產(chǎn)的保值增值是大家要考慮的問題?；ヂ?lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品的出現(xiàn)、發(fā)展、成熟和普及，為理財者打開了另外一扇理財之門，深深影響和改變著人們的理財觀念和現(xiàn)實選擇。尤其是2013年

2、，以“余額寶”等為代表的互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品的飛速發(fā)展，吸引了大量投資者的高度關(guān)注。由于網(wǎng)絡(luò)理財產(chǎn)品不同于傳統(tǒng)銀行理財產(chǎn)品的特性，對銀行等傳統(tǒng)理財產(chǎn)品產(chǎn)生了巨大影響。一、互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品與銀行理財產(chǎn)品的概念界定銀行理財產(chǎn)品是商業(yè)銀行在對潛在目標(biāo)客戶群體分析研究的基礎(chǔ)上，針對特定目標(biāo)客戶群開發(fā)設(shè)計并銷售的資金投資和管理計劃。傳統(tǒng)的銀行理財產(chǎn)品，銀行只是接受客戶的授權(quán)管理資金，投資收益與風(fēng)險按照客戶與銀行的事先約定的方式由雙方承擔(dān)?；ヂ?lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品是以第三方網(wǎng)絡(luò)支付機(jī)構(gòu)為理財平臺，為客戶提供多樣化、一站式交易與管理服務(wù)的新型理財模式。與傳統(tǒng)的銀行理財產(chǎn)品不同的是，互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品主要利用互聯(lián)網(wǎng)的覆蓋面廣、受眾

3、多、方便快捷的特點，為廣大草根投資者參與理財提供便利。為了適應(yīng)移動互聯(lián)網(wǎng)的特點，阿里巴巴、京東、騰訊、百度等互聯(lián)網(wǎng)公司，紛紛通過網(wǎng)站、app、新媒體等方式，推出了互聯(lián)網(wǎng)理財服務(wù)，投資者通過智能手機(jī)等移動通訊設(shè)備，實現(xiàn) “一機(jī)在手，理財無憂”的優(yōu)質(zhì)客戶體驗，加上互聯(lián)網(wǎng)傳播速度快、范圍廣等特點，使得用戶群體迅速擴(kuò)大。二、互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品與銀行理財產(chǎn)品的對比分析1.二者起存金額的對比分析。當(dāng)下的互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品一般沒有固定的起存金額要求，大多是“1元起存”，投資理財?shù)拈T檻極低，投資者只要有結(jié)余的零花錢即可隨時隨地參與理財。相比之下，傳統(tǒng)銀行理財產(chǎn)品的起存金額一般為5萬元，以當(dāng)下的收入和消費水平看不算太高

4、，但卻引起了諸多的不便。從實際上看，互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品來者不拒，多少兼收，隨時隨地，隨存隨取，已經(jīng)成為了億萬網(wǎng)民的“存錢罐”，而銀行理財產(chǎn)品主要針對有一定經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)、投資額度相對較大的客戶群體。從起存金額的角度來看，互聯(lián)網(wǎng)理財與銀行理財是錯位競爭的。目前，尚未對銀行理財產(chǎn)品產(chǎn)生直接的沖突，但隨著互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品的成熟，必將為大額投資者所接受，對銀行理財產(chǎn)品產(chǎn)生直接的威脅。2.二者理財收益的對比分析。從投資收益的獲取方式上來看，互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品和銀行理財產(chǎn)品在收益計算方式上有著本質(zhì)的區(qū)別，這主要表現(xiàn)在：互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品的收益實行的是日結(jié)算，投資者在t+1日就可以獲得理財投資收益，非常及時。傳統(tǒng)銀行理財產(chǎn)品大

5、多預(yù)設(shè)了一個投資的起始日期，存取受限，收益率與存取日期有著緊密的聯(lián)系，只有達(dá)到投資預(yù)設(shè)期限，投資者方可獲得收益。因此，從投資收益角度看，二者所期許的投資回報存在差異，僅從收益率上對比意義不大。3.二者投資流動性的對比分析。由于互聯(lián)網(wǎng)的方便快捷，給互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品的流動帶來了便利，利用移動通信工具就可以實現(xiàn)隨買隨賣，隨時隨地轉(zhuǎn)出轉(zhuǎn)入投資資金，其流動性遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出預(yù)期。相比之下，傳統(tǒng)的銀行理財產(chǎn)品比較封閉，加上投資之初就設(shè)定了固定的投資期限，購買相關(guān)理財產(chǎn)品之后，就不可以提前贖回，或者追加投資金額，這就使其流動性大大降低。因此對于購買銀行傳統(tǒng)理財產(chǎn)品的客戶而言，在購買前要深思熟慮，對資金的預(yù)期流動需要有

6、所預(yù)判。4.二者投資風(fēng)險的對比分析。投資風(fēng)險是每一項理財產(chǎn)品都要遇到的問題，也是投資者及其關(guān)注的問題。依據(jù)近年來的情況看，與傳統(tǒng)銀行理財產(chǎn)品相比，互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品的風(fēng)險較小。主要原因在于銀行理財產(chǎn)品主要是投資于風(fēng)險較高的股票、基金等金融類理財產(chǎn)品；而互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品品種相對單一，主要投資于銀行存款、債券等安全性高、收益穩(wěn)定的貨幣基金類產(chǎn)品。另外，與銀行理財產(chǎn)品相比，網(wǎng)絡(luò)理財產(chǎn)品還存在網(wǎng)絡(luò)交易安全隱患所帶來的潛在風(fēng)險，這種風(fēng)險會隨著投資者交易的頻率、投資的額度增加而增加。三、互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品與銀行理財產(chǎn)品異同給我們帶來的啟示通過以上概念的界定和四個方面的對比分析，我們可以看到，互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品和銀行理財產(chǎn)品針對的是不同的投資群體，客戶存在較大差異。銀行理財產(chǎn)品的投資期限固定，收益相對穩(wěn)定，但資金的流動性較差，是中長期投資者的主要選擇。因此，對于那些資金基礎(chǔ)較好，資金需求相對穩(wěn)定，對資金的流動性要求較低的投資群體，可以重點關(guān)注?；ヂ?lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品的理財門檻低，流動性更強(qiáng)，更適合于那些能夠熟練運(yùn)用網(wǎng)絡(luò)通訊工具，手中有少量閑錢的年輕人群體和交易活躍、存取頻率較高的經(jīng)商群體，如電子商務(wù)、網(wǎng)店、微商等?？傮w來看，互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品和銀行理財產(chǎn)品各具特點，適合不同的投資人，投資者可結(jié)合自身實際，選擇合適的理財產(chǎn)品投資。參考文獻(xiàn)：1楊琦.互聯(lián)網(wǎng)金融理財產(chǎn)品的創(chuàng)新優(yōu)勢及發(fā)展探